thương mại hiện nay
lLê minh Trang tóm tắt:
Trong 2 năm trở lại đây, nợ xấu tất cả các ngân hàng đã niêm yết bất ngờ đều dưới 3%. Đây là kết quả tổng hợp từ các báo cáo tài chính hợp nhất của 9 ngân hàng vừa công bố. Trong đó, có 6/9 ngân hàng đã đưa tỷ lệ nợ xấu về mức thấp hơn so với thời điểm đầu năm 2014, 3 ngân hàng còn lại là Vietinbank, MB và Eximbank, tỷ lệ nợ đã rục rịch tăng.
gói giải cứu của các nước, tổ chức tài chính khu vực và quốc tế, song không phải lúc nào cũng “xuôi chèo, mát mái”. Thực tế của nhiều quốc gia trên thế giới cho thấy, những điều kiện tín dụng ngày càng ngặt nghèo, nhất là tạo áp lực thắt chặt chi tiêu, sẽ kéo theo những hệ quả khôn lường nhiều mặt, từ sự suy giảm kinh tế, những cuộc biểu tình đòi tăng chi hỗ trợ an sinh xã hội, giúp doanh nghiệp vượt khó, đến những cuộc bỏ phiếu bất tín nhiệm và kiến nghị đòi từ chức, thay đổi nhân sự chính quyền cấp cao… Đặc biệt, từ vấn đề kinh tế thuần túy, ở nhiều nước nợ đang có khuynh hướng nâng cấp và “đổi màu” trở thành vấn đề kinh tế - xã hội. Thậm chí có nước, vấn đề nợ đã tạo áp lực làm sụp đổ cả ê kíp chính phủ hoặc liên minh chính trị.
ii. thựC trạng
Về quy mô nợ xấu của 9 ngân hàng trong năm 2014, tổng số nợ xấu đã tăng 4,2%, từ 32.503 tỷ đồng lên 33.871 tỷ đồng.
Trong đó về cơ cấu nợ, nợ có khả năng mất vốn (nợ nhóm 5) tăng mạnh nhất, tăng 2.284 tỷ đồng, chiếm 54,5% tổng số nợ xấu.
Năm 2014, MBBank đã soán ngôi của NCB trở thành ngân hàng đứng đầu danh sách có tỷ lệ nợ xấu với 2,87%, tiếp đó là NCB với 2,51%, Eximbank 2,46%, Vietcombank 2,3%.
Ngân hàng có tỷ lệ nợ xấu thấp nhất là Vietinbank với 1,11% trên tổng dư nợ cho vay.
Xét về tốc độ giảm tỷ lệ nợ xấu, năm qua, Ngân hàng NCB đã leo lên vị trí đầu bảng khi giảm số nợ xấu chiếm 6,06% tổng dư nợ xuống còn 2,51%. SHB cũng gây bất ngờ khi là ngân hàng đứng thứ hai về tốc độ nợ xấu giảm nhanh. Tỷ lệ nợ xấu của SHB trong năm 2014 đã giảm hơn một
nửa, từ 4,06% cuối năm 2013 xuống còn 2,02% tại thời điểm 31/12/2014, vì khoản nợ chờ xử lý của Vinashin 1.228 tỷ đồng đã được xóa khỏi bảng nợ xấu trong báo cáo quý IV. Nợ quá hạn tại nhà băng này cũng giảm đáng kể khi từ 7,13% đầu năm 2014 xuống còn 3,93% tại thời điểm cuối năm.
Theo Thông tư 36, điều kiện của ngân hàng thương mại, chi nhánh ngân hàng nước ngoài cho khách hàng vay để đầu tư, kinh doanh cổ phiếu không được vượt quá 5% vốn điều lệ, vốn được cấp là phải có tỷ lệ nợ xấu dưới 3%. Rõ ràng tác động của Thông tư 36 sẽ đặt các ngân hàng có nợ xấu quá 3% khỏi lĩnh vực này có thể gây xáo trộn nhất định về nguồn vốn cho hoạt động. Bên cạnh đó, mới đây, Thống đốc Ngân hàng Nhà nước Nguyễn Văn Bình đã yêu cầu các ngân hàng phải đẩy nhanh tiến độ xử lý nợ xấu, đảm bảo đến cuối năm 2015 xử lý được số nợ xấu dự kiến bán cho VAMC cả năm 2015, nhằm mục tiêu đưa nợ xấu về dưới 3% vào cuối năm.
iii. giải pháp
Để giải quyết triệt để vấn đề nợ xấu hiện nay, cần thiết phải thực thi các giải pháp kinh tế vĩ mô với mục tiêu kiềm chế lạm phát, ổn định kinh tế vĩ mô, tăng trưởng ở mức độ hợp lý, đồng thời, kết hợp với việc chuyển hướng phát triển kinh tế từ bề rộng sang chiều sâu.
Từ kinh nghiệm thực tế của thế giới cho thấy, để giải quyết vấn đề nợ xấu trong nền kinh tế phải mất một thời gian khá dài từ 5 đến 10 năm, do vậy đối với Việt Nam, chúng ta cần phải có một lộ trình mang tính chiến lược cụ thể thì mới có thể giải quyết tận gốc rễ của vấn đề. Cần sử dụng đa dạng các biện pháp can thiệp, cả vai trò hỗ trợ của Nhà nước và sự chủ động của các ngân hàng thương mại, trong sự phối hợp với các doanh nghiệp.
Về phía Ngân hàng Nhà nước: Cần phải thành lập Ủy ban Nhà nước xử lý nợ, có sự tham gia của Ngân hàng Nhà nước, Bộ Tài chính và các cơ quan giám sát khác nhau, tạo điều kiện cho Nhà nước chủ động can thiệp để hỗ trợ thị trường. Điều quan trọng là cần có sự công khai minh bạch quá trình xử lý này, với sự chỉ đạo thống nhất, tránh bị lợi dụng, từng bước đạt chuẩn nợ xấu theo thông lệ quốc tế.
Mặt khác, cần hình thành công ty mua bán nợ xấu quốc gia, có chức năng, nhiệm vụ xử lý nợ xấu thông qua hoạt động mua bán hoặc chứng khoán hóa tài sản xấu của các doanh nghiệp. Các công ty này sẽ xác định tổng tài sản xấu cần xử lý, xác định giá trị thị trường tài sản xấu, xây dựng phương án thực thi, tìm kiếm đối tác và tiến hành thanh lý; có thể chuyển quyền chủ nợ đối với doanh nghiệp (nằm trong danh mục nợ xấu) thành quyền cổ đông của doanh nghiệp, sau đó chuyển nhượng cổ phần để thu về tiền mặt; các khoản nợ tại khu vực doanh nghiệp nhà nước có thể chuyển hoàn toàn sang cho công ty mua bán nợ này. Khi đó, bằng các giải pháp tập trung, công ty mua bán nợ quốc gia có thể dễ dàng trao đổi với bên chịu trách nhiệm tái cấu trúc các doanh nghiệp nhà
nước để xử lý các khoản nợ này theo hướng bán các gói nợ cho các tổ chức tín dụng hoặc chuyển đổi các gói nợ thành cổ phần.
Về phía các ngân hàng thương mại: Cần phải thấy rằng, để xảy ra nợ xấu, trách nhiệm đầu tiên thuộc về ngân hàng (do nguyên nhân khách quan và chủ quan mang lại) nhưng các ngân hàng không thể tự tạo ra nợ xấu. Nợ xấu là do các con nợ - doanh nghiệp/cá nhân vay vốn đến hạn không trả được nợ, mà việc không trả được nợ cho các ngân hàng có nguyên nhân cơ bản do yếu kém chủ quan của bản thân doanh nghiệp và một phần từ cơ chế chính sách. Việc xử lý nợ xấu lúc này không chỉ là trách nhiệm đơn lẻ của các ngân hàng, doanh nghiệp mà cần có sự tham gia của Nhà nước với mục tiêu phải đạt được trong việc xử lý nợ xấu là tạo điều kiện để các ngân hàng thiết lập quan hệ tín dụng mới, giúp doanh nghiệp còn khả năng hoạt động vay vốn, đồng thời thanh lọc những doanh nghiệp, ngân hàng yếu kém trong sản xuất kinh doanh; Thông qua xử lý nợ xấu, các ngân hàng mới có điều kiện tiếp tục hạ lãi suất tiền vay.
thể như sau:
+ Xử lý từ nguồn trích lập dự phòng rủi ro theo quy định. Tìm mọi biện pháp để thanh lý, phát mãi tài sản bảo đảm cho các khoản nợ xấu để thu hồi nợ.
+ Chủ động phối hợp khách hàng thực hiện cơ cấu lại nợ, giãn thời gian trả nợ đối với những khách hàng có khó khăn tài chính tạm thời nhưng có triển vọng kinh doanh khi giải quyết được nợ xấu; Tiếp tục giảm lãi suất xuống để thực hiện các khoản cho vay mới, giúp doanh nghiệp giảm chi phí đầu vào, bán được hàng, có điều kiện trả nợ ngân hàng.
+ Bán nợ qua công ty quản lý nợ và khai thác tài sản của các ngân hàng thương mại, Công ty mua bán nợ trực thuộc Ngân hàng Nhà nước, Công ty Mua bán nợ Việt Nam (DATC) của Bộ Tài chính. Nếu bán nợ xấu cho DATC thuộc Bộ Tài chính thực hiện, rất cần một cơ chế mua bán rõ ràng thì hoạt động mua bán các khoản nợ xấu của ngân hàng mới có hiệu quả.
- Đối với nợ mới:
Rà soát lại phân loại nợ, tiến tới việc phân loại nợ theo thông lệ quốc tế. Để làm được việc này các ngân hàng cần phải:
Hoàn thiện hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ theo chuẩn Basel II. Việc xếp hạng tín dụng phải
căn cứ trên các số liệu thống kê lịch sử của chính ngân hàng cho các đối tượng khách hàng để tính toán các thước đo rủi ro xác suất/khả năng xảy ra vỡ nợ (PD); tổn thất có thể xảy ra do vỡ nợ (LGD) và rủi ro vỡ nợ (EAD) cho các đối tượng này; đồng thời áp dụng các điều chỉnh cần thiết trên cơ sở ý kiến của chuyên gia. Có như vậy, việc xếp hạng tín dụng mới thực sự là công cụ hạn chế rủi ro trong hoạt động tín dụng và là căn cứ để định giá theo rủi ro của ngân hàng. Mặt khác chất lượng của xếp hạng khách hàng phụ thuộc lớn vào mô hình tổ chức và đội ngũ nhân sự của chính ngân hàng. Vì thế, việc hoàn thiện mô hình tổ chức theo hướng tuân thủ các nguyên tắc về quản trị doanh nghiệp, đảm bảo phân tách rõ trách nhiệm giữa các bộ phận liên quan trong việc quản lý rủi ro; tránh xung đột lợi ích là vấn đề cốt lõi để giảm thiểu nợ xấu nảy sinh trong hoạt động tín dụng.
Giám sát việc triển khai và ứng dụng xếp hạng tín dụng trong hoạt động để giảm thiểu rủi ro nhằm đảm bảo hệ thống xếp hạng tín dụng không ngừng được hoàn thiện và nâng cao chất lượng, đòi hỏi nâng cấp hệ thống công nghệ thông tin để đảm bảo hệ thống vận hành có hiệu quả. Định kỳ hoặc đột xuất kiểm tra việc tuân thủ các quy định xếp hạng tín dụng, đảm bảo chất lượng thông tin đầu vào nhằm ngăn ngừa những sai sót do vô tình hay cố ý
đánh giá khách hàng theo ý kiến chủ quan của một, hay nhóm người, làm sai lệch kết quả xếp hạng, dẫn đến các quyết định cho vay không chuẩn.
Về phía doanh nghiệp vay vốn: Các doanh nghiệp vay vốn phải tìm kiếm mọi nguồn lực có thể để trả nợ; thương lượng với các chủ nợ để cơ cấu lại nợ; rà soát các dự án để điều chỉnh kế hoạch sản xuất kinh doanh, tập trung vào các hoạt động có hiệu quả nhất, giảm thiểu chi phí và sự lệ thuộc vào nguồn vốn ngân hàng, tăng khả năng quản trị rủi ro, khả năng tự đổi mới và phản ứng thị trường của mình.
Hàng tồn kho chính là “cục máu đông” làm tắc nghẽn nền kinh tế và là nguyên nhân làm cho nợ xấu tăng lên. Đặc biệt, trong lĩnh vực bất động sản, hơn một năm nay đóng băng, hàng tồn kho nhiều, đó là nguyên nhân 70% nợ xấu hiện nay liên quan đến bất động sản. Giải quyết hàng tồn kho là vấn đề cấp bách hiện nay, giải quyết hàng tồn kho thì
sẽ giải quyết được nợ xấu, mà để giải quyết được hàng tồn kho ngoài việc hạ giá bán (chấp nhận lỗ) để thu hồi vốn về quay vòng thì một hình thức liên kết giữa các doanh nghiệp, sử dụng các sản phẩm của nhau cũng là cách làm hiện nay. Bên cạnh đó, việc minh bạch thông tin tài chính, nâng cao khả năng quản trị doanh nghiệp, để tạo niền tin trong quan hệ tín dụng với ngân hàng.
Cụ thể, trước mắt cần giải quyết hàng tồn kho, tập trung kích cầu vào sắt thép, xi măng, vật liệu xây dựng, căn hộ nhà chung cư, đẩy mạnh tuyên truyền khuyến khích, mở các đợt bán giảm giá thu hút người tiêu dùng; tiếp tục mở rộng thị trường xuất khẩu, nhất là các mặt hàng nông, thủy, hải sản; khuyến khích các doanh nghiệp sử dụng sản phẩm của nhau. Bên cạnh đó, các ngân hàng phải chia sẻ, tham gia tháo gỡ khó khăn với doanh nghiệp n
tài liệu tham khảo:
1. Xử lý nợ xấu: Kinh nghiệm thế giới dưới góc nhìn chuyên gia Việt Nam. Theo Dân trí. 2. “Hiến nhiều kế” xử lý nợ xấu của ngân hàng. Theo MBAMC.
3. Đề xuất 10 giải pháp xử lý nợ xấu. Theo MBAMC.
ngày nhận bài: 16/10/2015.
ngày chấp nhận đăng bài: 16/11/2015.
Thông tin tác giả
ths. lê minh trang
khoa tài chính ngân hàng - trường đại học kinh tế kỹ thuật Công nghiệp
BaD DeBt situation oF CommerCial Join stoCk Banks
lmaster Le minh Trang
Faculty of Finance and Banking
- University of Economics and Technology Industry
aBstraCt:
In the last two years, bad debt ratio in Vietnamese listed banks was below 3% based on data of consolidated financial statements of nine banks. In which, 6 over 9 listed bank lowered their bad debt ratio below in the early 2014 while the bad debt ration of 3 left banks including Vietinbank, Military bank and Eximbank increased.
i. đặt vấn đề
Để tháo gỡ khó khăn cho doanh nghiệp, Chính phủ đã ban hành nhiều nghị quyết, chỉ thị, quyết định nhằm tiếp tục ổn định vĩ mô, tháo gỡ khó khăn và cải thiện môi trường kinh doanh, ổn định sản xuất và tạo đà tăng trưởng cho doanh nghiệp như: Nghị quyết số 01/NQ-CP ngày 02/01/2014, Nghị quyết số 19/NQ-CP ngày 18/3/2014, Nghị quyết số 63/NQ-CP ngày 25/8/2014, Chỉ thị số 06/CT-TTg ngày 12/3/2014... Trong năm 2015 đã đạt được một số kết quả, cụ thể:
Một là, tình hình nợ xấu của ngành Ngân hàng sẽ tiếp tục được giải quyết và đẩy nhanh tiến độ gắn với việc cơ cấu lại các tổ chức tín dụng (TCTD) trong năm 2015 để đảm bảo lộ trình của Đề án Cơ cấu lại hệ thống các TCTD giai đoạn 2011 - 2015 đã được Thủ tướng Chính phủ phê duyệt, sẽ tạo sự ổn định cho nền kinh tế.
Hai là, chính sách tiền tệ không có nhiều đột biến so với năm 2014, tốc độ tăng trưởng tín dụng sẽ giữ ổn định do nợ xấu trong doanh nghiệp vẫn còn cao, chưa được xử lý nên hạn chế các điều kiện cho vay của NHTM. Chính sách tài khóa thắt chặt sẽ tiếp tục được duy trì để ổn định kinh tế vĩ mô, hạn chế rủi ro cho nền kinh tế.
Ba là,hàng tồn kho và chi phí tài chính sẽ tiếp tục giảm. Tuy nhiên, tồn kho của khu vực thị trường bất động sản (BĐS) vẫn có khả năng ở mức cao do các dự án dở dang được triển khai và tiếp
tục có những dự án mới do thị trường BĐS đang hồi phục. Trong khi đó, mặt bằng giá vẫn được giữ ổn định, niềm tin người tiêu dùng tăng lên. Với quy định mới tại Thông tư 36/2014/TT-NHNN (có hiệu lực từ ngày 01/2/2015), nhiều ý kiến nhận định, NHNN đang phát đi thông điệp mở rộng tăng trưởng tín dụng BĐS khi giảm hệ số rủi ro với các khoản khó đòi và tăng tỷ lệ vốn ngắn hạn cho vay trung dài hạn, sẽ giúp cho các doanh nghiệp BĐS thuận lợi hơn, đồng thời tác động đến sự phục hồi của các ngành khác như xây dựng, vật liệu xây dựng.
Bốn là,giá cả thấp sẽ khuyến khích tiêu dùng, đặc biệt là tiêu dùng tư nhân, từ đó làm tăng nhu cầu. Giá một số mặt hàng thiết yếu như điện, gas, tiếp tục giữ ổn định; giá xăng dầu giảm mạnh sẽ tạo điều kiện thuận lợi cho việc giảm chi phí đầu vào của doanh nghiệp. Tuy nhiên, giá cả thấp cũng không khuyến khích đối với đầu tư do khả năng hoàn vốn và thu lợi nhuận thấp.
ii. thựC trạng
Tình hình doanh thu và lợi nhuận của các doanh nghiệp có xu hướng cải thiện, góp phần nâng cao hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh, đặc biệt là ngành xây dựng và BĐS. Tổng doanh thu và lợi nhuận sau thuế của các doanh nghiệp niêm yết (DNNY) 9 tháng đầu năm 2014 tăng so với cùng kỳ các năm 2012, 2013. Xét riêng quý III/2014, cả về số lượng và giá trị lỗ của các DNNY đều giảm