Bảng 2.2 Các chỉ tiêu đánh giá khả năng thanh toán
Năm Chỉ tiêu ĐVT 2009 2010 2011 1.Tài sản ngắn hạn Đồng 26.133.935.566 23.371.059.282 25.452.524.080 2.Tiền Đồng 1.508.443.200 3.206.070.493 6.344.157.022 3.Hàng tồn kho Đồng 9.687.776.446 12.247.591.094 15.386.761.883 4.Nợ ngắn hạn Đồng 16.042.423.118 14.928.477.895 9.712.964.335
5.Khả năng thanh toán nợ ngắn hạn Lần 1,63 1,57 2,62
6.Khả năng thanh toán nhanh Lần 1,03 0,75 1,04
7.Khả năng thanh toán bằng tiền Lần 0,09 0,21 0,65
8.lợi nhuận trước thuế và lãi vay Đồng 5.758.526.954 2.918.562.403 7.470.403.067
9.Chi phí lãi vay Đồng 520.104.959 1.060.906.741 479.160.803
10.Khả năng thanh toán lãi vay Lần 11,07 2,75 15,59
Nguồn: Phòng Kế toán-công ty TNHH Long Sinh
-Tỷ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn:
Tỷ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của Công ty trong ba năm 2009, 2010 và 2011 lần lượt là 1,63; 1,57 và 2,62. Từ những chỉ số trên cho thấy tình hình thanh toán nợ ngắn hạn của Công ty rất tốt, chứng tỏ hoạt động tài chính của Công ty diễn ra bình thường, lượng vốn mà Công ty nợ không đáng kể so với số tài sản ngắn hạn mà Công ty hiện có. Điều này có một lợi thế rất lớn cho Công ty khi tiến hành vay vốn sản xuất kinh doanh khi cần thiết.
Tuy nhiên, việc tỷ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của Công ty qua các năm lớn hơn nhiều so với 1 cho thấy doanh nghiệp đã đầu tư quá mức vào tài sản ngắn hạn so với nhu cầu vốn của doanh nghiệp, điều đó có nghĩa là hàng hóa tồn kho của Công ty còn nhiều, mặc khác các khoản phải thu của Công ty cũng khá lớn. Điều này làm cho vốn của Công ty bị ứ đọng, gây ảnh hưởng đến hoạt động sản xuất kinh doanh.
-Hệ số khả năng thanh toán nhanh:
Tỷ số khả năng thanh toán nhanh năm 2009 của Công ty là 1,03 tức là cuối năm 2009, Công ty có thể dùng tài sản ngắn hạn không tính hàng tồn kho của mình để thanh toán 1,03 lần nợ. Đến năm 2010 và 2011, tỷ số này lần lượt là 0,75 và 1,04. Tỷ số này giảm đi trong năm 2010 do sự giảm xuống của tài sản ngắn hạn, đồng thời các khoản nợ phải trả và hàng tồn kho vẫn đang ở mức cao. Đặc biệt là nợ phải trả cho người bán, vay và nợ ngắn hạn cao, do giá cả nguyên nhiên liệu tăng cao trước và sau khi khủng hoảng, cùng với khoản phải trả cho người lao động trên 800 triệu đồng trong năm 2010.
-Hệ số khả năng thanh toán bằng tiền:
Tỷ số này qua các năm 2009, 2010, 2011 lần lượt là 0,09; 0,21 và 0,65. Tỷ số này cho thấy khả năng thanh toán tức thời khi cần thiết của doanh nghiệp đối với các khoản nợ ngắn hạn là khá thấp. Điều này chứng tỏ vào các thời điểm cuối năm, Công ty gặp khá nhiều khó khăn trong vấn đề vốn bằng tiền để phục vụ sản xuất kinh doanh và thanh toán các khoản nợ đến hạn.
Tuy nhiên, điều này không thể hiện doanh nghiệp gặp khó khăn khi thanh toán các khoản nợ đến hạn trong suốt năm mà chỉ cho thấy vào thời điểm cuối năm, doanh nghiệp sử dụng quá nhiều vốn vào sản xuất, bên cạnh đó hàng tồn kho còn nhiều, các khoản phải thu cũng khá lớn làm cho doanh nghiệp ít chủ động về tiền mặt. Cho nên trong quá trình hoạt động, Công ty cần chú ý hơn đến vấn đề hàng tồn kho và thu hồi công nợ để tránh tình trạng ứ đọng vốn.
- Tỷ số khả năng thanh toán lãi vay:
Trong ba năm 2009, 2010, 2011 tỷ số này lần lượt là 11,07; 2,75 và 15,59. Năm 2010 chỉ số này giảm xuống rất thấp so với năm 2009 vì Công ty phải đối mặt với nhiều khó khăn. Tuy không cao bằng năm 2009 nhưng cũng cho thấy sự nỗ lực và hiệu quả trong việc sử dụng vốn vay, thanh toán lãi vay của Công ty vẫn tốt. Chỉ
số này vẫn lớn hơn 1. Đến năm 2011, tỷ số này lại tăng lên một cách đáng kể. Điều này có thể cho thấy Công ty vẫn còn khá dè dặt trong việc tiến hành vay vốn để đầu tư vào hoạt động sản xuất kinh doanh. Nguồn vốn kinh doanh chủ yếu của Công ty là nguồn vốn tự có, hay nói cách khác là nguồn vốn từ chủ sở hữu.