- Cỏc nguồn vốn khỏc: Vốn tài trợ, vốn đầu tư phỏt triển, vốn ủy
c. Cung ứng dịch vụ ngõn hàng
Bờn cạnh hoạt động huy động vốn và sử dụng vốn, cỏc NHTM cũn
cung cấp cỏc dịch vụ tài chớnh ngõn hàng để tối đa húa lợi nhuận. Thụng thường cỏc dịch vụ chủ yếu mà NHTM cung cấp bao gồm:
* Thu đổi ngoại tệ
Một trong những dịch vụ ngõn hàng đầu tiờn được thực hiện là trao đổi (mua bỏn) ngoại tệ, tức là một ngõn hàng đứng ra mua bỏn một loại tiền này lấy một loại tiền khỏc và hưởng phớ dịch vụ. Trong thị trường tài chớnh ngày nay, mua bỏn ngoại tệ thường chỉ do cỏc ngõn hàng lớn thực hiện vỡ những giao dịch này cú mức độ rủi ro cao, đồng thời phải cú trỡnh độ chuyờn mụn cao.
* Dịch vụ trung gian thanh toỏn
Thanh toỏn qua ngõn hàng đó mở đầu cho thanh toỏn khụng dựng tiền mặt, tức là người gửi tiền khụng cần đến ngõn hàng để lấy tiền mà chỉ cần viết giấy chi trả cho khỏch (cũn gọi là sộc), khỏch hàng mang giấy đến ngõn hàng sẽ nhận được tiền. Cỏc tiện ớch của thanh toỏn khụng dựng tiền mặt (an toàn, nhanh chúng, chớnh xỏc, tiết kiệm chi phớ) đó gúp phần rỳt ngắn thời gian kinh doanh và nõng cao thu nhập cho cỏc doanh nghiệp. Cựng với sự phỏt triển của cụng nghệ thụng tin, nhiều thể thức thanh toỏn đó phỏt triển như: Uỷ nhiệm chi, nhờ thu, thư tớn dụng, thanh toỏn bằng thẻ,…
* Bảo lónh
Do khả năng thanh toỏn của ngõn hàng cho một khỏch hàng rất lớn và do ngõn hàng nắm giữ tiền gửi của cỏc khỏch hàng nờn ngõn hàng cú uy tớn trong việc bảo lónh cho khỏch hàng. Trong những năm gần đõy, nghiệp vụ bảo lónh ngày càng đa dạng và phỏt triển mạnh. Ngõn hàng thường bảo lónh cho khỏch hàng của mỡnh mua chịu hàng hoỏ và thiết bị, phỏt hành chứng khoỏn, vay vốn của cỏc tổ chức tớn dụng khỏc,…
* Cung cấp cỏc dịch vụ uỷ thỏc và tư vấn
Do hoạt động trong lĩnh vực tài chớnh của ngõn hàng cú rất nhiều chuyờn gia về quản lý tài chớnh. Vỡ vậy, nhiều cỏ nhõn và DN đó nhờ ngõn hàng quản lý hộ tài sản, hoạt động tài chớnh. Dịch vụ uỷ thỏc phỏt triển sang cả uỷ thỏc vay hộ, uỷ thỏc cho vay hộ, uỷ thỏc phỏt hành, uỷ thỏc đầu tư,…
Nhiều khỏch hàng cũn coi ngõn hàng như một chuyờn gia tư vấn tài chớnh. Ngõn hàng sẵn sàng tư vấn về đầu tư, quản lý tài chớnh, về thành lập, mua bỏn, sỏp nhập doanh nghiệp.
* Cung cấp dịch vụ mụi giới, đầu tư chứng khoỏn:
Ở một số nước, ngõn hàng cung cấp cho khỏch hàng cơ hội mua cổ phiếu, trỏi phiếu và cỏc chứng khoỏn khỏc mà khụng cần nhờ đến người kinh doanh chứng khoỏn. Tuy nhiờn, trong một vài trường hợp mà điển hỡnh là ở Việt Nam, cỏc ngõn hàng tổ chức ra cụng ty chứng khoỏn hoặc cỏc cụng ty mụi giới chứng khoỏn để thực hiện cỏc dịch vụ về chứng khoỏn.
9.3. NGÂN HàNG TRUNG ƯƠNG
9.3.1. Mụ hỡnh tổ chức Ngõn hàng Trung ương
Mặc dự, Ngõn hàng Trung ương (NHTW) là một định chế cụng quản của Nhà nước, nhưng mối quan hệ của nú với Chớnh phủ khụng hoàn toàn giống với cỏc Bộ, Ngành khỏc của Nhà nước. Mối quan hệ này ở cỏc nước khỏc nhau cũng khụng giống nhau. Tuỳ thuộc vào đặc điểm ra đời của NHTW, thể chế chớnh trị, nhu cầu của nền kinh tế cũng như truyền thống văn hoỏ của từng quốc gia mà NHTW cú thể được tổ chức theo mụ hỡnh trực thuộc hay độc lập với Chớnh phủ.
9.3.1.1. Mụ hỡnh NHTW độc lập với Chớnh phủ
Mụ hỡnh NHTW độc lập với Chớnh phủ cú thể khỏi quỏt qua sơ đồ sau:
Theo mụ hỡnh này, quan hệ giữa NHTW và Chớnh phủ là quan hệ phối hợp. Chớnh phủ khụng được quyền can thiệp vào hoạt động của NHTW. NHTW dựa trờn chỉ tiờu về tốc độ lạm phỏt do Quốc hội giao cú toàn quyền quyết định về việc xõy dựng và thực hiện chớnh sỏch tiền tệ, chớnh sỏch tỷ giỏ, chớnh sỏch lói suất mà khụng bị ảnh hưởng bởi ỏp lực chi tiờu của ngõn sỏch hoặc cỏc ỏp lực chớnh trị khỏc. Tuy nhiờn, mức độ độc lập của mỗi NHTW đối với Chớnh phủ tuỳ thuộc vào cơ chế lập phỏp và nhõn sự của nú.
Cỏc NHTW theo mụ hỡnh này là Cục dự trữ liờn bang Mỹ, NHTW Thụy Sỹ, Anh, Đức, Phỏp, Nhật (NHTW Nhật trước đõy, trực thuộc Bộ Tài chớnh, tức là thuộc Chớnh phủ, nhưng từ thỏng 6/1998 với sự cải cỏch tài chớnh, NHTW Nhật tỏch ra độc lập với Chớnh phủ) và gần đõy là NHTW chõu Âu (ECB). Xu hướng tổ chức NHTW theo mụ hỡnh này đang ngày càng mở rộng ở cỏc nước phỏt triển.
Thõm hụt ngõn sỏch là căn bệnh kinh niờn của cỏc Chớnh phủ, do vậy nếu NHTW đặt dưới quyền chỉ đạo trực tiếp của Chớnh phủ, khi thõm hụt ngõn sỏch xảy ra, Chớnh phủ cú thể buộc NHTW phỏt hành tiền để tài trợ. Điều này dễ dẫn đến nguy cơ lạm phỏt, gõy tổn hại lớn cho xó hội. Khi NHTW trực thuộc Chớnh phủ, Chớnh phủ cú thể vỡ mục tiờu kinh tế chớnh trị trước mắt, chẳng hạn nhằm gõy ấn tượng trước kỳ bầu cử, khiến cho NHTW theo đuổi cỏc mục tiờu ngắn hạn thay vỡ cỏc mục tiờu, chớnh sỏch dài hạn. Mặt khỏc, theo quan điểm dõn chủ cổ truyền của chõu Âu thỡ mọi chớnh sỏch phải được phục vụ cho quyền lợi của cụng chỳng và phải được quyết định bởi Quốc hội - cơ quan đại diện cho quyền lực của toàn dõn chứ khụng phải một nhúm cỏc nhà chớnh trị. Chớnh vỡ vậy,
Quốc hội
NHTW cú vai trũ hết sức quan trọng trong đời sống kinh tế nờn khụng thể đặt dưới quyền chỉ đạo trực tiếp của Chớnh phủ mà phải do Quốc hội kiểm soỏt.
Tuy nhiờn, khụng phải tất cả cỏc NHTW được tổ chức theo mụ hỡnh này đều được đảm bảo sự độc lập hoàn toàn với Chớnh phủ khi điều hành chớnh sỏch tiền tệ. Mức độ độc lập của mỗi NHTW phụ thuộc vào sự chi phối của người đứng đầu Nhà nước vào cơ chế lập phỏp và nhõn sự của NHTW. Tớnh độc lập của NHTW đối với Chớnh phủ thể hiện ở 3 yếu tố: nhõn sự, tài chớnh, nghiệp vụ. Thực tế cho thấy, sự độc lập của NHTW đối với Chớnh phủ càng cao thỡ cỏc biến số vĩ mụ (lạm phỏt, tăng trưởng kinh tế,…) sẽ càng vận động tớch cực. Chớnh vỡ vậy, nhiều quốc gia đang cố gắng thực hiện mụ hỡnh NHTW độc lập với Chớnh phủ.
Điểm bất lợi chủ yếu của mụ hỡnh này là khú kết hợp hài hoà giữa chớnh sỏch tiền tệ - do NHTW thực hiện và chớnh sỏch tài khoỏ - do Chớnh phủ chi phối để quản lý vĩ mụ nền kinh tế một cỏch cú hiệu quả. Khụng cú một mụ hỡnh nào cú thể được coi là thớch hợp cho mọi quốc gia. Việc lựa chọn mối quan hệ thớch hợp giữa NHTW và Chớnh phủ phải tuỳ thuộc vào chế độ chớnh trị, yờu cầu phỏt triển của nền kinh tế, đặc điểm lịch sử và sự phỏt triển của hệ thống ngõn hàng từng nước. Tuy nhiờn, trong một chừng mực nào đú nú cũng bị ảnh hưởng bởi trào lưu của thế giới.
9.3.1.2. Mụ hỡnh NHTW trực thuộc Chớnh phủ
Mụ hỡnh NHTW trực thuộc Chớnh phủ cú thể khỏi quỏt qua sơ đồ sau
Quốc hội
Chớnh phủ
Theo mụ hỡnh này, NHTW chịu sự chi phối trực tiếp của Chớnh phủ về nhõn sự, về tài chớnh, đặc biệt là cỏc quyết định cú liờn quan đến việc xõy dựng và thực hiện chớnh sỏch tiền tệ. Cỏc nước ỏp dụng mụ hỡnh này phần lớn là cỏc nước Đụng Á (Hàn Quốc, Đài Loan, Singapo, Indonesia, Việt Nam,…). Theo mụ hỡnh này, Chớnh phủ cú thể dễ dàng phối hợp chớnh sỏch tiền tệ của NHTW đồng bộ với cỏc chớnh sỏch kinh tế vĩ mụ khỏc nhằm đảm bảo mức độ và liều lượng tỏc động hiệu quả của tổng thể cỏc chớnh sỏch đối với mục tiờu vĩ mụ trong từng thời kỳ. Mụ hỡnh này được xem là phự hợp với yờu cầu cần tập trung quyền lực để khai thỏc tiềm năng xõy dựng kinh tế trong thời kỳ tiền phỏt triển.
Điểm hạn chế chủ yếu của mụ hỡnh này là NHTW sẽ mất đi sự chủ động trong việc thực hiện chớnh sỏch tiền tệ. Sự phụ thuộc vào Chớnh phủ cú thể làm cho NHTW xa rời mục tiờu dài hạn của mỡnh là ổn định giỏ trị tiền tệ, gúp phần tăng trưởng kinh tế. Tuy nhiờn, sự lớn mạnh nhanh chúng của cỏc nước thuộc nhúm NIEs như: Singapo, Hàn Quốc, Đài Loan,…nơi NHTW như một guồng mỏy Chớnh phủ là một bằng chứng cú sức thuyết phục về sự phự hợp của mụ hỡnh tổ chức này đối với văn húa truyền thống Á Đụng.
Như vậy, giữa hai mụ hỡnh tổ chức của NHTW cú những điểm khỏc biệt nhất định. Trong mụ hỡnh tổ chức NHTW độc lập với Chớnh phủ, về mặt xó hội NHTW là một định chế cũn về phớa nền kinh tế, nú là tỏc nhõn điều tiết, hướng dẫn và hoạch định. Trong mụ hỡnh tổ chức NHTW trực thuộc Chớnh phủ, về mặt xó hội NHTW là một cơ quan hay bộ phận cấu thành của bộ mỏy chớnh quyền, cũn về phớa nền kinh tế, nú là cụng cụ để thực hiện chớnh sỏch kinh tế của Chớnh phủ.
9.3.2. Chức năng và vai trũ của Ngõn hàng Trung ương
9.3.2.1. Chức năng của Ngõn hàng Trung ương
Ở tất cả cỏc nước đều cú một NHTW thực hiện chức năng quản lý Nhà nước về tiền tệ, tớn dụng, thanh toỏn và một số hoạt động ngõn hàng. Tuy nhiờn, khỏc với tớnh chất quản lý Nhà nước của cỏc Bộ và cỏc Tổng cục, NHTW thực hiện việc quản lý Nhà nước qua cỏc nghiệp vụ mang tớnh kinh doanh, song tớnh chất kinh doanh chỉ là phương tiện nõng cao
hiệu quả của cụng tỏc quản lý mà Nhà nước giao phú, chứ khụng phải là mục đớch của NHTW. Như vậy, mục đớch hoạt động của NHTW khụng phải là tỡm lợi nhuận mà là cung ứng và điều hoà khối lượng tiền tệ, điều khiển hệ thống tiền tệ và tớn dụng, kiểm soỏt hệ thống ngõn hàng, bảo vệ giỏ trị đồng tiền trong nước nhằm đảm bảo lưu thụng tiền tệ ổn định, từ đú tạo điều kiện thỳc đẩy, tăng trưởng kinh tế. Để đạt được cỏc mục tiờu này, NHTW đảm nhận cỏc chức năng sau: