Vốn ngân hàng đóng vai trò rất quan trọng trong hoạt động ngân hàng và nền kinh tế như: Nó hấp thụ tổn thất, thúc đẩy niềm tin của công chúng, giúp hạn chế tăng trưởng tài sản quá mức và mang đến sự bảo vệ cho người gửi tiền và quỹ bảo hiểm tiền gửi.
Đầu tiên, Vai trò quan trọng nhất của vốn ngân hàng là nó đảm bảo cung cấp một vùng đệm có khả năng hấp thụ những tổn thất không lường trước được, và theo cách này, vốn ngân hàng hỗ trợ trong việc ngăn chặn những thất bại của ngân hàng (Derina, 2011). Do đó, vốn càng lớn so với mức rủi ro, xác suất càng nhỏ rằng nó sẽ bị tổn hại nghiêm trọng trước cú sốc.
Thứ hai, vốn thúc đẩy niềm tin của công chúng bằng cách cung cấp đảm bảo cho công chúng rằng một tổ chức sẽ tiếp tục cung cấp các dịch vụ tài chính ngay cả
khi đã phát sinh lỗ, do đó giúp duy trì niềm tin vào hệ thống ngân hàng và giảm thiểu lo ngại về thanh khoản.
Thứ ba, vốn giúp hạn chế tăng trưởng tài sản quá mức qua các tiêu chuẩn tỷ lệ vốn tối thiểu, theo đó hạn chế việc mở rộng tài sản bất hợp lý bằng cách yêu cầu tăng trưởng tài sản phải được tài trợ bởi một lượng vốn bổ sung tương xứng.
Thứ tư, vốn cung cấp sự bảo vệ cho người gửi tiền và quỹ bảo hiểm tiền gửi bằng cách đặt chính chủ sở hữu vào rủi ro tổn thất lớn nếu tổ chức thất bại, qua đó sẽ giúp giảm thiểu khả năng rủi ro đạo đức và thúc đẩy các hoạt động ngân hàng an toàn và lành mạnh. Một tổ chức lớn vốn lớn, là động lực cho các cổ đông ít chấp nhận rủi ro (Herring và Vankudre 1987).
Nghiên cứu Diamond và Rajan (2000) cũng xác định ngắn gọn vai trò của vốn ngân hàng là đảm bảo sự an toàn của ngân hàng thông qua nguồn vốn thặng dư có thể hấp thụ các khoản lỗ, và do đó, hỗ trợ ngân hàng có khả năng thanh toán đầy đủ hơn cho các chủ nợ. Thông qua việc duy trì vốn và giảm tiền gửi xuống mức được cho là an toàn, các ngân hàng có thể tái cấp vốn với chi phí thấp cũng như giảm chi phí khó khăn.