và được hình thành do các cổ đông đóng góp. Vốn tự có đặc biệt có ý nghĩa
trong hoạt động kinh doanh của NHTM với những lý do sau:
- Vốn tự có, mà cụ thể là vốn pháp định là điều kiện để thành lập bất kì một doanh nghiệp nào, đặc biệt đối với NHTM.
- Đối với NHTM, vốn tự có là cơ sở để NH mở thêm chi nhánh hay phòng giao dịch. Theo quy định hiện tại thì trung bình mỗi chi nhánh NHTM có 20 tỷ vốn tự có. Tức là NHTM muốn thành lập thêm chi nhánh mới thì trung bình vốn tự có trên một đầu chi nhánh tối thiểu 20 tỷ đồng.
- Vốn tự có là chỉ tiêu thể hiện năng lực tài chính của NHTM, thể hiện tính chủ động và độc lập trong kinh doanh của NHTM.
- Vốn tự có là chỉ tiêu thường được đề cập nhiều trong các tỷ lệ an toàn vốn trong hoạt động ngân hàng (Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu, tỷ lệ đầu tư vào tài sản cố định, hay các khoản đầu tư góp vốn liên doanh khác, hay tỷ lệ cho vay tối đa đối với một khách hàng...)
- Vốn tự có đóng vai trò là tấm đệm an toàn để chống đỡ sự giảm giá trị của những tài sản có của NH, sự giảm giá trị có thể đẩy NH đến tình trạng mất khả năng chi trả và phá sản.
Theo Quyết định số 457/2005/QĐ-NHNN ngày 19 tháng 4 năm 2005
của Thống đốc Ngân hàng Nhà nước, vốn tự có của NHTM bao gồm:
- Vốn tự có cấp 1 hay còn gọi là vốn tự có cơ bản bao gồm vốn điều lệ,
quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ, quỹ đầu tư phát triển nghiệp vụ, lợi nhuận
không chia. Thặng dư cổ phần được tính vào vốn theo quy định của pháp luật,
trừ đi phần dùng để mua cổ phiếu quỹ Vốn tự có cấp 1 dùng làm căn cứ để xác
định giới hạn mua, đầu tư tài sản cố định của NHTM
- Vốn cấp 2 còn gọi là vốn tự có bổ sung, bao gồm quỹ dự phòng tài chính, 50% giá trị tăng thêm của TSCĐ đánh giá lại theo quy định pháp luật,
40% phần giá trị tăng thêm của các loại chứng khoán đầu tư (kể cả cổ phiếu đầu tư, vốn góp) được định giá lại theo quy định của pháp luật, trái phiếu
chuyển đổi hoặc cổ phiếu ưu đãi do tổ chức tín dụng phát hành có thời hạn
còn lại tối thiểu 5 năm... và một số công cụ nợ khác thỏa mãn các điều kiện theo quy định, dự phòng chung, tối đa bằng 1,25% tổng tài sản "Có" rủi ro.
Vốn tự có cấp 2 tối đa bằng 100% giá trị vốn cấp 1. Một số chỉ tiêu phân tích vốn tự có:
- Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu = Vốn tự có / tổng tài sản “có” rủi ro
Theo Quyết định 457 , các NHTM phải duy trì tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu là 8%
- Tỷ lệ vốn tự có/vốn điều lệ: tỷ lệ này theo tiêu chuẩn quốc tế tối thiểu là 1.5 lần. Có thể thấy ý nghĩa của chỉ tiêu này thông qua sự phân tích sau:
Vốn tự có = vốn điều lệ + các quỹ và vốn khác Vốn tự có Vốn điều lệ Các quỹ và vốn khác Các quỹ và vốn khác = + = 1 + Vốn điều lệ Vốn điều lệ Vốn điều lệ Vốn điều lệ
Như vậy, chỉ tiêu này thể hiện quy mô khoản mục quỹ và vốn khác so
với vốn điều lệ. Việc tăng vốn tự có không chỉ phụ thuộc vào vốn điều lệ mà
các NHTM cần đảm bảo sự tăng trưởng các quỹ thông qua việc trích lại một tỷ lệ tương đối lợi nhuận sau thuế cho vào các quỹ. Các quỹ này sẽ đảm bảo cho
NHTM có thể chịu đựng được ở một mức độ rủi ro nào đó mà không ảnh hưởng lớn đến hoạt động sản xuất kinh doanh. Do được trích từ lợi nhuận sau
thuế nên việc đảm bảo tỷ lệ này sẽ làm cho tỷ lệ chia cổ tức cho cổ đông hàng năm của NHTM sẽ giảm đi. Do đó, các NHTM cần nghiên cứu kỹ để tỷ lệ
chia cổ tức vẫn đảm bảo phù hợp với tình hình thị trường nhưng vẫn giữ lại
một tỷ lệ nhất định để tăng các quỹ.