Bảng 2.3: Bảng tình hình phát hành trái phiếu đơ thị Thành phố Hồ Chí Minh từ năm 2003-
2.2.4.1 Phát hành trái phiếu quốc tế ra thị trờng chứng khoán NewYork
Ngày 27/10/2005 lần đầu tiên Bộ Tài chính đã phát hành 750 triệu USD trái phiếu quốc tế của Chính phủ Việt Nam thời hạn 10 năm tại thị trờng chứng khoán NewYork.Số trái phiếu này đợc bán hết ngay trong ngày phát hành.
Bộ Tài chính ngày 27/10/2005 đã thực hiện việc định giá đợt phát hành 750 triệu USD trái phiếu quốc tế của Chính phủ Việt Nam thời hạn 10 năm (lãi suất cố định, đáo hạn tháng 1/2016) tại thị trờng chứng khoán NewYork. Trái phiếu của Chính phủ lần đầu tiên phát hành ra thị trờng vốn quốc tế đợc định giá ở mức 98,223% mệnh giá với mức lãi suất (coupon) là 6,875%, tơng đơng mức lãi suất Trái phiếu Kho bạc Mỹ loại 10 năm + 256,4 điểm cơ bản. Kết quả, toàn bộ trái phiếu này đợc bán hết ngay trong ngày phát hành. (Nguồn: www.vneconomy.vn).
Ơng Lito Camacho – Phó Chủ tịch Ngân hàng Credit Suisse Fist Boston – ngân hàng đứng ra bảo lãnh chính cho đợt phát hành trái phiếu chính phủ của Việt Nam năm 2005 cũng hết sức bất ngờ trớc sự hấp dẫn của trái phiếu quốc tế do Chính phủ Việt Nam phát hành. Bởi khối lợng tiền mà các nhà đầu t nớc ngoài đặt mua lên đến 4,5 tỷ USD, gấp nhiều lần khối lợng chào bán ban đầu. Một điều đáng bất ngờ hơn là vào cùng thời điểm phát hành, cùng loại trái phiếu có kỳ hạn 10 năm và cùng đợc các tổ chức quốc tế xếp hạng tín nhiệm nh nhau, nhng Philippines đã phải trả lãi suất tới 8,1%/năm, trong khi Việt Nam trả lãi suất 7,125%/năm. Tuy nhiên, theo ơng Lito Camacho thì sự thành cơng lớn nhất trong lần phát hành trái phiếu quốc tế vừa qua của Việt Nam không phải là huy động đợc ngay số tiền lớn với lãi suất thấp mà chính là Việt Nam đã tiếp cận đợc với thị trờng vốn Quốc tế. Sự kiện Việt Nam phát hành trái phiếu quốc tế cịn chứng tỏ cam kết của Chính phủ Việt Nam về việc gia nhập nền kinh tế thế giới, chứng minh đờng lối đổi mới kinh tế của Việt Nam có hiệu quả và là lộ trình để Việt Nam tiến gần đến Tổ chức thơng mại thế giới WTO. (Nguồn: www.vneconomy.vn).
trái phiếu chính phủ Việt nam ra thị trờng vốn quốc tế, cụ thể là ở TTCK New York. Các chuyên gia kinh tế, tài chính và các nhà đầu t nớc ngồi đánh giá đây là đợt phát hành trái phiếu quốc tế thu hút đợc sự quan tâm đặc biệt và thành công nhất trên thị trờng vốn thế giới trong nhiều năm qua. Đánh giá của họ là những nhận định khách quan nhất.
Thành công đợc thể hiện trên rất nhiều mặt nh công tác chuẩn bị, tổ chức, uy tín của nớc ta. Và cuối cùng đợc thể hiện ở kết quả đấu giá. Cụ thể:
-Số nhà đầu t tham gia mua rất đông : 255 (so với 150 của đợt phát hành trớc
đó của Indonesia cùng mức tín nhiệm nh Việt Nam)
- Số vốn đăng ký mua rất lớn : Tổng số vốn các nhà đầu t đăng ký mua đạt mức
4,5 tỷ đồng, gấp 6 lần giá trị vốn cần huy động.
- Cơ cấu nhà đầu t rất phong phú và đều là các " đại gia" lớn. Nếu phân tổ theo đơn vị đầu t chúng ta thấy số đơn vị thuộc các quỹ đầu t tài chính mua 51% tổng số trái phiếu phát hành; ngành ngân hàng mua 25%; ngành bảo hiểm mua 17%; các đơn vị khác mua 7%. Nếu phân tổ theo châu lục ta thấy các nhà đầu t Châu á mua 38% số trái phiếu phát hành; các nhà đầu t Châu Âu mua 32%; các nhà đầu t Châu Mỹ mua 30%. Điều này chứng tỏ chúng ta đã thu hút đợc sự quan tâm của giới đầu t tài chính trên tồn thế giới.