6. Kết cấu luận văn
1.2. Tổng quan về quản trị rủi ro lãi suất
1.2.5.1. Hiệp ước Base lI
Xuất phát từ yêu cầu xây dựng một nền tảng so sánh hiệu quả hoạt động NH và đảm bảo hạn chế rủi ro trong hệ thống thanh tốn NH tồn cầu đã dẫn đến sự ra đời của hiệp ước Basel I. Nội dung của Basel I là yêu cầu các NH phải có tỷ lệ vốn bắt buộc tính trên tổng tài sản điều chỉnh theo hệ số rủi ro ở mức an tồn là 8%. Theo đó, NH có mức vốn tốt nhất là NH có tỷ lệ vốn tối thiểu (Capital Adequacy Ratio - CAR) >10%, có mức vốn thích hợp khi CAR >8%, thiếu vốn khi CAR <8%, thiếu vốn rõ rệt khi CAR <6%, và thiếu vốn trầm trọng khi CAR <2%. Một thành tựu khác của Basel I là đã đưa ra được định nghĩa mang tính quốc tế về các loại vốn của NH. Theo đó vốn của NH được chia thành 3 loại:
Vốn cấp 1: là vốn sẵn có chắc chắn và các khoản dự phịng được cơng bố gồm:
vốn chủ sở hữu vĩnh viễn (vốn điều lệ hay vốn cổ phần phổ thông), vốn dự trữ đã công bố (lợi nhuận không chia), lợi ích thiểu số tại các cơng ty con có hợp nhất báo cáo tài chính; lợi thế kinh doanh.
Vốn cấp 2: là nguồn vốn bổ sung có độ tin cậy thấp hơn như: vốn tăng do đánh giá
lại tài sản, các khoản dự phòng tổn thất chung, vốn bổ sung từ các công cụ nợ hỗn hợp (trái phiếu chuyển đổi, cổ phiếu ưu đãi, và một số công cụ nợ thứ cấp ), đầu tư tài chính vào các cơng ty con và các tổ chức tài chính khác.
Vốn cấp 3: là các khoản vay ngắn hạn. Rõ ràng, khả năng chủ động trong việc sử
dụng các nguồn vốn nói trên để ứng phó với rủi ro giảm dần từ vốn cấp 1 đến vốn cấp 3, trong đó độ tin cậy của vốn cấp 3 với việc ứng phó rủi ro là thấp nhất. Chính vì vậy,
35
Basel I đặt ra tiêu chuẩn: Vốn cấp I ≥ Vốn cấp 2 + Vốn cấp 3.Vì vốn cấp 3 là vốn có độ tin cậy thấp nhất nên khi xác định tỷ lệ an toàn vốn (CAR) thường chỉ xét đến vốn cấp 1 và vốn cấp 2.
Về hệ số rủi ro của tài sản, Basel I đưa ra 4 mức rủi ro cho các loại tài sản là 0%, 20%, 50% và 100% tương ứng với các khoản cho vay chính phủ, NH hay doanh nghiệp.
Mặc dù Basel I giúp quản trị NH hiệu quả hơn, đảm bảo khả năng chống đỡ của NH với rủi ro tốt hơn. Tuy nhiên qua quá trình áp dụng, Basel I đã bộc lô một số vấn đề:
Việc phân loại rủi ro chưa chi tiết cho các khoản vay.
Basel I chưa tính đến lợi ích của đa dạng hóa các hoạt động. Theo Basel I, quy
định về vốn tối thiểu không khác biệt giữa một NH có hoạt động kinh doanh đa dạng và một NH kinh doanh tập trung.
Basel I chưa tính đến các rủi ro khác như rủi ro quốc gia, rủi ro ngoại hối,…
Một số các quy tắc do Basel I đưa ra chỉ có thể vận dụng trong trường hợp NH
hoạt động theo kiểu NH đơn, không dựa trên một sự sát nhập hay doạt động theo kiểu tập đoàn NH, ngân hàng mẹ,…
Một số quy định trong Basel I đã khơng cịn phù hợp khi các NH dần sát nhập
nhau để tạo thành những tập đồn lớn có khả năng cạnh tranh cao. Các NH khơng cịn hoạt độngtrong phạm vi lãnh thổ quốc gia mà luôn vươn ra tầm quốc tế.