PHẦN I : ĐẶT VẤN ĐỀ
PHẦN II : NỘI DUNG VÀ KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU
2.1. Tổng quan về công ty TNHH thương mại Đại Nam – Đại lý ủy quyền của
2.1.2.5. Tình hình tài sản và nguồn vốn của công ty qua 3 năm 2017– 2019
Bảng 2. 2: Tình hình tài sản và nguồn vốn của công ty TNHH TM Đại Nam giai đoạn 2017 - 2019
Đơn vị tính: đồng
Chỉ tiêu Năm 2017 Năm 2018 Năm 2019 So sánh (2018/2017) So sánh (2019/2018) Giá trị Tỷ lệ (%) Giá trị Tỷ lệ (%) Giá trị Tỷ lệ (%) (+/-) Tỷ lệ (%) (+/-) Tỷ lệ (%) I.TÀI SẢN NGẮN HẠN 17,862,311,000 73,63 18,989,760,000 74,80 20,006,100,000 75,77 1,127,449,000 6.31 1,016,340,000 5.35
1. Tiền và các khoản tương đương tiền 4,420,600,000 18,22 6,287,777,000 24,77 7,500,623,000 28,41 1,867,177,000 42.24 1,212,846,000 19.29 2. Các khoản phải thu ngắn hạn 330,000,000 1,36 0 0 0 0 -330,000,000 -100 0 0 3. Hàng tồn kho 12,691,711,000 52,32 12,321,983,000 48,53 11,900,007,000 45,07 -369,728,000 -2.91 -421,976,000 -3.42 4. Tài sản ngắn hạn khác 420,000,000 1,73 380,000,000 1,50 605,470,000 2,29 -40,000,000 -9.52 225,470,000 59.33
II. TÀI SẢN DÀI HẠN 6,396,980,000 26,37 6,396,980,000 25,20 6,396,980,000 24,23 0 0 0 0
1.Tài sản cố định 6,396,980,000 26,37 6,396,980,000 25,20 6,396,980,000 24,23 0 0 0 0 TỔNG CỘNG TÀI SẢN 24,259,291,000 100 25,386,740,000 100 26,403,080,000 100 1,127,449,000 4.65 1,016,340,000 4.00 III. NỢ PHẢI TRẢ 8,698,285,000 35,86 6,785,988,000 26,73 6,200,200,000 23,48 -1,912,297,000 -21.98 -585,788,000 -8.63 1. Nợ ngắn hạn 107,000,000 0,44 197,000,000 0,78 200,000,000 0,76 90,000,000 84.11 3,000,000 1.52 2. Nợ dài hạn 8,591,285,000 35,42 6,588,988,000 25,95 6,000,200,000 22,72 -2,002,297,000 -23.31 -588,788,000 -8.94 IV. VỐN CHỦ SỞ HỮU 15,561,006,000 64,14 18,600,752,000 73,27 20,202,880,000 76,52 3,039,746,000 19.53 1,602,128,000 8.61 TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 24,259,291,000 100 25,386,740,000 100 26,403,080,000 100 1,127,449,000 4.65 1,016,340,000 4.00 (Nguồn: Phịng kếtốn)
Dựa vào bảng tình hình tài sản và nguồn vốn của cơng ty có thểthấy:
Tổng nguồn vốn của cơng ty qua các năm có xu hướng tăng, cụ thể năm 2018 tăng 4,65% so với năm 2017 tương ứng với 1,127,449,000đồng và năm 2019 tăng 4,00%
so với năm 2018tương ứng với 1,016,340,000đồng. Nguyên nhân chủ yếu là do vốn chủsởhữu tăngmạnh.
Phân tích cơ cấu nguồn vốn:
Vốn chủ sở hữu chiếm một tỷ trọng lớn, năm 2017 chiếm 64,14% năm 2018
chiếm 73,27% và tăng 19,53% so với năm 2017, năm 2019 vốn chủ sở hữu chiếm
76,52% và tăng 8,61% so với năm 2018. Điều này thểhiện mức độ độc lập tài chính của công ty khá cao, không bịphụthuộc vào chủnợ, rủi ro tài chính khơng cao. Bên cạnh đócho thấy tronggiai đoạn quacơng ty chưa tập trung vào việc vay vốn đểthu lợi nhuận cho công ty mà công ty dựa vào sự tăng vốn chủ sở hữu để tăng đầu tư thu lợi nhuận cho công ty. Có thể nói, với cơ cấu tài chính của cơng ty đang khuyếch trương được tỷ suất lợi nhuận sau thuế trên vốn chủ sở hữu và nó sẽ làm
tăng tính hấp dẫn cổ phiếu của công ty. Điều này phù hợp với mục tiêu huy động
vốn và sửdụng vốn của công ty là giảm nợdài hạn.
Nợ phải trả có xu hướng giảm qua các năm và chiếm tỷ trọng trong tổng nguồn vốn tương ứng là 35,86%, 26,73% và 23,48%. Cuối năm 2018 nợ phải trả giảm 1,912,297,000 đồng so với năm 2017, cuối năm 2019 nợ phải trả giảm
585,788,000 đồng so với năm 2018 Việc nợ phải trả giảm là một tín hiệu tốt cho
công ty, đây là dấu hiệu cho thấy công ty đã trả bớt được nợ vay ngắn hạn, làm giảm áp lực thanh toán cho cơng ty.
Phân tích cơ cấu tài sản:
Trong 3 năm2017, 2018 và 2019 quy mơ tổng tài sản của cơng ty khơng có gì biến động đáng kể. Cuối mỗi năm, cơng ty đã tăng tổng tài sản của mình lên so với nhữngnăm trướcđó.
Các yếu tốlàm cho việc tăng lên như sau:
Các khoản hàng tồn kho luôn chiếm tỷ trọng cao trong tổng tài sản. Năm 2017, 2018 và 2019 các khoản tồn kho chiếm đến 52,32%, 48,53%, và 45,07%
trong tổng tài sản. Các khoản phải thu ngắn hạn chiếm tỷtrọng thấp trong tổng tài sản cho thấy việc giao dịch mua bán sản phẩm của cơng ty ít cơng nợ phải thu, phát huy tốt việc bán hàng thu tiền ngay. Thấy được những thay đổi của công ty trong
năm 2019 tuy nhiên việc bán hàng chưa hiệu quả.
Tài sản dài hạn của công ty qua 3năm khơng có sự thay đổi, 3năm qua khơng
có khoản tài sản dài hạn khác nào mà chỉ có tài sản cố định. Tài sản cố định công ty chiếm tỷlệcao trong tổng tài sản, việc đánh giá tài sản cố định của công ty cho thấy
công ty đang đầu tư tốt nhưng chưa cao so với năm trước. Điều này chưa thực sự
phù hợp với mục tiêu xây dựng và phát triển cơ sở hạ tầng phục vụ sản xuất kinh doanh của Cơng ty.
Nhìn chung trong 3 năm 2017, 2018 và 2019 là 3 năm kinh doanh thuận lợi củaHonda Đại Nam cho thấy cơng ty đang vận hành có hiệu quả.