Ngoài cỏc nhõn tố về phớa khỏch hàng và Cụng ty Tài chớnh cú ảnh hưởng đến chất lượng của cho vay trung và dài hạn cũn cú một số nhõn tố khỏch quan khỏc cũng ảnh hưởng đến chất lượng và hiệu quả của cỏc mún vay. Những nhõn tố này thường là những biến động bất khả khỏng, tỏc động đến người đi vay và hoạt động sản xuất kinh doanh của họ, làm họ mất khả năng thanh toỏn cho Cụng ty Tài chớnh. Đú cú thể là những hiện tượng thiờn nhiờn như thiờn tai (lũ lụt, hạn hỏn…); chiến tranh; những thay đổi ở tầm vĩ mụ (chớnh sỏch kinh tế, phỏp luật…) nằm ngoài dự đoỏn và bất khả khỏng đối với cả người đi vay và người cho vay.
Những thay đổi này thường xuyờn diễn ra, tỏc động đến người sử dụng vốn theo hướng tớch cực hoặc tiờu cực. Trong trường hợp gõy tỏc động tiờu cực ở mức nặng nề khiến khỏch hàng đi vay phải chịu những tổn thất lớn sẽ ảnh hưởng đến khả năng thanh toỏn nợ đỳng hạn của họ, làm giảm chất lượng của khoản tớn dụng.
Mụi trường kinh tế được tạo ra bởi cỏc chớnh sỏch và cơ chế quản lý kinh tế vĩ mụ của Nhà nước. Trong một nền kinh tế mà hệ thống chớnh sỏch của Nhà nước đồng bộ, thống nhất sẽ tạo điều kiện tốt cho hoạt động sản xuất kinh doanh của cỏc doanh nghiệp, làm tăng nhu cầu của doanh nghiệp đối với vốn vay, đặc biệt là vốn vay trung và dài hạn.
Trạng thỏi của mụi trường kinh tế vĩ mụ xỏc định sự lành mạnh, thịnh vượng của nền kinh tế, nú luụn gõy ra những tỏc động đến cỏc doanh nghiệp và cỏc ngành. “Sức khỏe” của mụi trường kinh tế thường được thể hiện qua bốn tiờu chớ: Tỷ lệ tăng trưởng, lói suất, tỷ giỏ hối đoỏi và tỷ lệ lạm phỏt, trong đú, nhu cầu về vay vốn phụ thuộc rất nhiều vào tốc độ tăng trưởng của nền kinh tế. Một nền kinh tế cú tốc độ tăng trưởng cao, ổn định, mụi trường kinh doanh lành mạnh, nhu cầu tiờu dựng và sản xuất đều lớn sẽ kớch thớch hoạt động sản xuất kinh doanh và nhu cầu vay vốn. Trong một mụi trường kinh tế lành mạnh, phỏt triển ổn định như vậy, khả năng gặp rủi ro mất vốn của Cụng ty Tài chớnh là thấp hơn so với trong mụi trường kinh tế chậm phỏt triển, trỡ trệ, cỏc chớnh sỏch kinh tế vĩ mụ khụng thống nhất và chưa hoàn chỉnh.
Đối với doanh nghiệp xuất nhập khẩu, ngoài việc chịu ảnh hưởng của mụi trường kinh tế trong nước cũn phụ thuộc vào những biến động của mụi trường quốc tế. Khi mụi trường kinh tế thế giới cú thay đổi, chẳng hạn những biến động về thị trường sẽ làm cho hoạt động xuất nhập khẩu của doanh nghiệp bị giảm sỳt, cú thể dẫn đến tỡnh trạng thua lỗ và giảm khả năng trả nợ vay cho Cụng ty Tài chớnh.
- Mụi trường phỏp lý
Mụi trường phỏp lý ở đõy hiểu theo nghĩa hẹp bao gồm cỏc quy định của phỏp luật liờn quan đến tổ chức, hoạt động của doanh nghiệp sản xuất kinh doanh; và cỏc quy định về hoạt động tớn dụng của tổ chức tớn dụng (giới hạn tớn dụng, tỷ lệ an toàn vốn, trớch lập dự phũng rủi ro,…). Tất cả những quy định này cú ảnh hưởng đến việc mở rộng hay thu hẹp quy mụ tớn dụng của Cụng ty Tài chớnh, cũng cú nghĩa là ảnh hưởng đến mức độ đỏp ứng nhu cầu vay vốn của khỏch hàng. Nếu cỏc quy định này được xõy dựng đồng bộ, chặt chẽ và đồng bộ sẽ tạo cơ sở, nền tảng
phỏp lý cho hoạt động kinh doanh tớn dụng của Cụng ty Tài chớnh, tạo điều kiện để Cụng ty Tài chớnh nõng cao chất lượng trung và dài hạn của mỡnh.
Ngược lại, nếu cỏc quy định trong mụi trường phỏp lý thiếu tớnh đồng bộ và cũn nhiều “khe hở” sẽ gõy ra tỡnh trạng lỏch luật hoặc gõy khú khăn cho Cụng ty Tài chớnh khi thực hiện hoạt động cho vay.
CHƯƠNG 2
CHẤT LƯỢNG CHO VAY TRUNG VÀ DÀI HẠN TẠI TỔNG CễNG TY TÀI CHÍNH CỔ PHẦN DẦU KHÍ (PVFC)