CHƯƠNG 1 : LỜI MỞ ĐẦU
4.6 Thảo luận ý nghĩa kết quả của mơ hình nghiên cứu
4.6.1 Quy mô ngân hàng
Quy mơ của ngân hàng có mối quan hệ tiêu cực có ý nghĩa thống kê tại độ tin cậy 5% với ROA nhưng khơng có ý nghĩa thống kê với NIM. Mối quan hệ tiêu cực này cho thấy trong những năm 2012 đến 2014, các CN NHTM trên địa bàn tỉnh Đồng Nai mở rộng quy mô hoạt động làm tăng thêm các chi phí quản lý và nguồn nhân lực nên làm lợi nhuận ngân hàng giảm gây ảnh hưởng tới hiệu quả hoạt động kinh doanh của các NHTM. Tuy nhiên, hệ số của biến này là 0,0695 với mức độ ảnh hưởng không cao nên các NHTM mở rộng quy mơ nhưng vẫn quản lý, kiểm sốt, đảm bảo chất lượng nguồn nhân lực hợp lýmới nâng cao hiệu quả hoạt động. Kết quả là phù hợp với Pasiouras và Kosmidou (2007);Yong Tan và Christos Floros (2012); Javaid, Anwar, Zaman, và Gafoor, (2011).
Điều này cho thấy rằng: các NHTM có quy mơ hoạt động càng lớn giảm hiệu quả hoạt động kinh doanh.Trong những năm 2012-2014 các NHTM mở rộng hoạt động trên
67
địa bàn, mở nhiều chi nhánh, phòng giao dịch trong thời kỳ lạm phát tăng cao, hoạt động của các doanh nghiệp gặp nhiều khó khăn nên khiến các NHTM trên địa bàn tỉnh Đồng Nai mở rộng quy mô nhưng khơng quản lý chặt chẽ, nguồn nhân lực cịn hạn hẹp khiến chi phí hoạt động tăng cao. Do đó, nhiều ngân hàng bị sát nhập, đóng cửa phịng giao dịch khơng hiệu quả để tránh lãng phí nguồn tài nguyên nên hiệu quả hoạt động kinh tốt hơn. Đặc biệt, tại Đồng Nai có trụ sở chính ngân hàng TMCP Đại Á hoạt động kém hiệu quả với quy mô hoạt động rộng lớn đã bị sát nhập và chuyển trụ sở về Tp.Hồ Chí Minh nhằm cải thiện chất lượng kinh doanh của ngân hàng.
4.6.2 Loại hình sở hữu ngân hàng
Kết quả cho thấy biến này khơng có ý nghĩa thống kê với ROA nhưng có mối quan hệ tiêu cực và có ý nghĩa thống kế với NIM. Qua đó, nhận thấy CN NHTM thuộc loại hình sở hữu cũng có ảnh hưởng tới hiệu quả hoạt động kinh doanh của các CN NHTM tỉnh Đồng Nai. Các CN NHTM nhà nước có hệ số hồi quy -0,018 nhỏ hơn hệ số hồi quy -0,016 của các CN NHTM cổ phần nên các CN NHTM cổ phần hoạt động hiệu quả nhỉnh hơn các CN NHTM nhà nước và cả hai loại hình ngân hàng này hoạt động kém hiệu quả so với các CN NHTM nước ngoài. Kết quả này phù hợp với Trịnh Quốc Trung (2013), Mercan, Reisman, Yolalan và Emel (2003), Fu và Heffernan (2007).
Các CNNHTM nhà nước luôn chịu sự chi phối bởi các hoạt động quản lý nhà nước của NHNN Việt Nam về những chính sách hỗ trợ cho sự phát triển đất nước, lãi suất ưu đãi cho các khách hàng thuộc diện Thống đốc chỉ định cũng gây ra sự ảnh hưởng tới hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng. Còn đối với các NHTM cổ phần do nền kinh tế khó khăn mà phải cạnh tranh khốc liệt với các CN NHTM nước ngoài nên hiệu quả hoạt động cũng kém hiệu quả. Tuy nhiên hệ số hồi quy của biến này không cao chứng tỏ mức độ ảnh hưởng ít nên các CN NHTM cần cải thiện chất lượng dịch vụ, đội ngũ nhân sự chuyên nghiệp nhằm có thể gia tăng lợi nhuận cho ngân hàng.
68
Rủi ro tín dụng có mối quan hệ tiêu cực với biến ROA với độ tin cậy 10% nhưng khơng có ý nghĩa với biến NIM. Hệ số hồi quy là -0,0359 nên mức độ ảnh hưởng thấp với hiệu quả hoạt động kinh doanh của NHTM. Rủi ro tín dụng càng tăng có thể tăng tỷ lệ nợ xấu làm hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng giảm vì khi vốn tín dụng và lãi cho vay chưa thể thu hồi được nhưng phải trả vốn và lãi cho các khoản huy động thì sẽ dễ dẫn đến mất khả năng thanh khoản và thua lỗ. Tuy nhiên mức độ ảnh hưởng của biến này tương đối thấp là do trong những năm gần đây, các CN NHTM vẫn che giấu nợ xấu và chưa cơng khai chính xác tình hình nợ xấu để tránh trích lập dự phịng hay làm giảm uy tín ngân hàng dẫn tới chưa nhận định đúng sự ảnh hưởng của nợ xấu tới hiệu quả hoạt động kinh doanh của các CN NHTM tỉnh Đồng Nai. Kết quả này phù hợp với Trịnh Quốc Trung (2013), Ongore Vincent Okoth và Gemechu Berhanu Kusa (2013).
4.6.4 Dư nợ cho vay
Hệ số ước lượng của biến TLTA có mối tương quan âm với biến NIM có độ tin cậy 1% nhưng khơng có ý nghĩa thống kê với biến ROA. Hệ số hồi quy của biến này là - 0,0644 điều này có nghĩa là khơng phải ngân hàng mở rộng hoạt động cho nhiều thì hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng càng cao vì hoạt động cho vay mang lại nhiều rủi ro cho ngân hàng từ rủi ro khách quan như tình hình kinh tế khó khăn tới rủi ro chủ quan như cho vay chưa đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng. Kết quả này phù hợp với Thân Thị Thu Thủy (2014), Heffernan vàMaggie Fu (2007)
Tình hình kinh tế Việt Nam những năm gần đây khó khăn do ảnh hưởng khủng hoàng kinh tế thế giới khiến hoạt động cho vay của ngân hàng không hiệu quả. Sự phát triển “nóng” của hệ thống NHTM cũng là một nguyên nhân gia tăng nợ xấu, một số ngân hàng nhỏ, năng lực quản trị tín dụng yếu kém đã tìm mọi cách tăng vốn huy động, thúc đẩy tín dụng bằng cách nới lỏng tiêu chuẩn cho vay, thiếu các điều kiện bảo đảm cần thiết…làm cho nợ xấu gia tăng. Tuy nhiên, qua nghiên cứu cho thấy mức độ ảnh hưởng của biến này thấp nên các CN NHTM cần phải tập trung vào chất lượng tín dụng để cải thiện hiệu quả hoạt động kinh doanh, đánh giá, giám sát tình hình kinh doanh
69
khách hàng để giảm thiểu rủi ro, đồng thời tích cực có những biện pháp xử lý nợ xấu nhằm làm tăng lợi nhuận của ngân hàng.
4.6.5 Đa dạng hóa thu nhập
Biến NIITI tác động cùng chiều với biến phụ thuộc ROA với mức ý nghĩa với độ tin cậy 1% nhưng tác động ngược chiều với biến NIM với mức ý nghĩa 1%. Khi thu nhập ngoài lãi tăng làm tăng lợi nhuận ngân hàng tăng nhưng NIM lại giảm là do khi NHTM mở rộng sản phẩm dịch vụ của mình sẽ khơng tập trung q nhiều vào hoạt động tín dụng làm lợi nhuận từ hoạt động này giảm. Vì thế, các CN NHTM cần đa dạng hóa hoạt động kinh doanh, phát triển các sản phẩm dịch vụ khác như: thanh toán, ngân hàng điện tử, ngoại hối…nhằm tạo ra các nguồn thu nhập khác cho ngân hàng để ngân hàng có đủ khả năng chống chọi với rủi ro có thể xảy ra. Kết quả này phù hợp với Yong Tan và Christos Floros (2012), Fadzlan Sufian (2011).
4.6.6 Lợi nhuận từ hoạt động tín dụng
Do hoạt động ngân hàng chủ yếu là hoạt động cho vay nên biến này ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt kinh doanh của các CN NHTM với hệ số hồi quy cao nhất trong tất cả các biến độc lập. Biến IITA có mối quan hệ dương tới biến ROA, NIM với mức ý nghĩa với độ tin cậy 1%. Vì thế, lợi nhuận từ hoạt động tín dụng vẫn là yếu tố quan trọng ảnh hưởng tới hiệu quả hoạt động kinh doanh của cácCN NHTM tỉnh Đồng Nai. Tuy nhiên, tập trung quá nhiều vào hoạt động tín dụng sẽ làm tăng rủi ro cho ngân hàng nên các CN NHTM cần cải thiện chất lượng tín dụng, kiểm sốt cho vay chặt chẽ. Kết quả này phù hợpBurki và Niazi (2006), Naceur và Goaied (2001).
4.6.7 Tổng chi phí hoạt động kinh doanh của NHTM
Hai biến về chi phí là CTA và OE có mối quan hệ nghịch biến với biến phụ thuộc ROA với mức ý nghĩa với độ tin cậy 1% nhưng khơng có ý nghĩa thống kê với NIM. Khi chi phí khơng hiệu quả tức là những khoản chi phí bỏ ra nhưng khơng thu lại thu nhập tương xứng nên sẽ gây ảnh hưởng tới hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng. Với tình hình nợ xấu trong những năm qua ngân hàng phải chịu những khoản chi
70
phí lãi vốn huy động trong khi nợ xấu tồn đọng cao, chi phí dự phịng của các khoản nợ xấu. Ngồi ra, chi phí hoạt động cũng thể hiện hiệu quả hoạt động kém như chi phí trả lương nhân viên, chi phí mở rộng quy mơ hoạt động. Trong giai đoạn 2012-2014, nhiều CN NHTM trên địa bàn đua nhau mở thêm các chi nhánh, phòng giao dịch nhưng bỏ qua công tác nâng cao nguồn nhân lực, phát triển cơng nghệ thơng tin ứng dụng trong ngân hàng…Do đó, chi phí làm giảm hiệu quả hoạt động kinh doanh của cácCN NHTM trên địa bàn tỉnh Đồng Nai. Kết quả này phù hợp với Guru và cộng sự (2002), Naceur (2003), Yong Tan và Christos Floros (2012), Dietrich và Wanzenried, 2011.
Bảng 4.5: Tổng hợp kết quả phân tích hồi quy
Ký hiệu Tên biến Kết quả nghiên cứu
Biến phụ thuộc ROA Biến phụ thuộc NIM
LogTA Quy mô ngân hàng - Khơng có ý nghĩa
TLTA Cho vay Khơng có ý nghĩa -
CR Rủi ro tín dụng - Khơng có ý nghĩa
LR Rủi ro thanh khoản Khơng có ý nghĩa Khơng có ý nghĩa
NIITI Đa dang hóa sản phẩm + -
IITA Lợi nhuận từ hoạt động tín dụng + +
OE Hiệu quả hoạt động - Khơng có ý nghĩa
CTA Tổng chi phí - Khơng có ý nghĩa
SOCBs
Loại hình sở hữu ngân hàng Khơng có ý nghĩa -
JSCBs Khơng có ý nghĩa -
Nguồn: Tổng hợp của tác giả
KẾT LUẬN CHƯƠNG
Trong chương này đã trình bày và thảo luận kết quả phân tích bộ dữ liệu về các yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của các CN NHTM trên địa bàn tỉnh Đồng Nai. Bài nghiên cứu này sử dụng phần mềm STATA 12 để lựa chọn và quyết định mơ hình hồi quy dữ liệu bảng nào là thích hợp để sử dụng trong nghiên cứu này và tiến hành đánh giá, kiểm tra để đảm bảo rằng kết quả là đáng tin cậy.
Kết quả nghiên cứu cho thấy kết quả mơ hình FEM với biến ROA và mơ hình REM với biến NIM là những mơ hình phù hợp trong nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng
71
đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của các CN NHTM trên địa bàn tỉnh Đồng Nai với bộ dữ liệu được lấy từ các báo cáo tài chính hàng năm của các NHTM. Kết quả nghiên cứu đưa ra nhiều yếu tố như LogTA, TLTA, CR, NIITI, IITA, OE, CTA, SOCBs, JSCBs có mối quan hệ tương quan tới với hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng (ROA, NIM) với độ tin cậy từ 1% đến 10%. Đây là những yếu tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng với độ đáng tin cậy cao cho mơ hình nghiên cứu.
CHƯƠNG 5: GIẢI PHÁP TÁC ĐỘNG TỚI CÁC NHÂN TỐ NHẰM
NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÁC
CHI NHÁNH NHTM TRÊN ĐỊA BÀN TỈNH ĐỒNG NAI