2.2 THỰC TRẠNG NỢ XẤU TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG TẠI NGÂN
2.2.1.2 Tình hình sử dụng vốn
Bên cạnh công tác huy động vốn thì việc sử dụng nguồn vốn có hiệu quả là vấn đề quan tâm hàng đầu của NH. Với nguồn vốn dồi dào mà ACB huy động đƣợc, một vấn đề đƣợc đặt ra là sử dụng nguồn vốn đó nhƣ thế nào để từ đó có thể bồi hoàn lại tiền gửi của khách hàng, bù đắp những chi phí và tạo ra lợi nhuận, đáp ứng đƣợc các chỉ tiêu mà cổ đông đã đề ra cho ACB. Nắm bắt đƣợc những vấn đề đặt ra, NH đã tiến hành hoạt động cho vay đối với các DN, các cá nhân, hộ kinh doanh cá thể. Đây là một cách giải quyết thuận lợi cho cả đôi bên, đối với khách hàng thiếu vốn thì nguồn vốn này giúp họ tiến hành sản xuất kinh doanh, mở rộng thị phần cũng nhƣ đáp ứng nhu cầu tiêu dùng của ngƣời dân…Còn đối với NH, sau khi đáp ứng đƣợc sự thiếu hụt vốn của khách hàng, NH sẽ nhận đƣợc lãi suất cho vay, đây là nguồn thu chủ yếu để cho NH bồi hoàn lại tiền gửi cho khách hàng, bù đắp những chi phí hoạt động, tạo ra lợi nhuận.
Ngoài ra, ACB còn sử dụng nguồn vốn vào các lĩnh vực: Kinh doanh ngoại tệ, vàng và thanh toán quốc tế, kinh doanh vốn trên thị trƣờng liên NH, đầu tƣ tài chính, kinh doanh chứng khoán...Từ đó góp phần đa dạng hóa nguồn thu nhập cho NH.
Trƣớc hết, khái quát tình hình dƣ nợ cho vay của một số NHTM là đối thủ cạnh tranh trực tiếp với NH Á Châu:
Biểu đồ 2.4: Dƣ nợ cho vay khách hàng của các NHTM tại Việt Nam
ĐVT: tỷ đồng
(Nguồn: Báo cáo thường niên của các NHTM tại Việt Nam) [6]
Qua biểu đồ 2.4 có thể thấy rằng, dƣ nợ cho vay khách hàng của ACB từ năm 2010 đến năm 2012 đều dẫn đầu và cao hơn nhiều so với các đối thủ cạnh tranh trực tiếp nhƣ Sacombank, MB, Eximbank, Techcombank mặc dù năm 2012, dƣ nợ tín dụng của ACB gần nhƣ không tăng trƣởng so với năm 2011. Tuy năm 2012 NH Á Châu vẫn có dƣ nợ tín dụng cao nhất so với các NH trên nhƣng khoảng cách về dƣ nợ cho vay của ACB so với các đối thủ cạnh tranh bị thu hẹp đáng kể, cụ thể, nếu nhƣ năm 2011 dƣ nợ tín dụng của ACB 102,809 tỷ đồng và kế đến là Sacombank dƣ nợ tín dụng 79,429 tỷ đồng thì đến năm 2012 dƣ nợ tín dụng của ACB gần nhƣ không đổi 102,815 tỷ đồng và dƣ nợ tín dụng Sacombank tăng trƣởng 19% đạt 98,728 tỷ đồng, kéo khoảng cách từ 23,380 tỷ đồng năm 2011 xuống chỉ còn 4,087 tỷ đồng năm 2012.
Kế đến là tình hình sử dụng vốn của NH Á Châu qua các năm từ 2010 đến 2012, trong đó, hoạt động cấp tín dụng chiếm tỷ trọng cao nhất đƣợc thể hiện cụ thể qua bảng số liệu sau:
Bảng 2.3: Tình hình sử dụng vốn tại ACB
ĐVT: tỷ đồng
Chỉ tiêu
2010 2011 2012 2011/2010 2012/2011 Số tiền Số tiền Số tiền Mức tăng
/giảm Tốc độ tăng/giảm Mức tăng /giảm Tốc độ tăng/giảm Tổng vốn huy động 183,132 234,503 159,500 51,371 28.05% (75,003) (31.98%) Tổng dƣ nợ cho vay 87,195 102,809 102,815 15,614 17.91% 6 0% Tổng dƣ nợ/Tổng nguồn vốn 47.61% 43.84% 64.46% (3.77%) 20.62%
(Nguồn: Báo cáo thường niên của Ngân hàng TMCP Á Châu) [5]
Năm 2010 nền kinh tế Việt Nam vẫn còn chịu ảnh hƣởng tiêu cực từ cuộc khủng hoảng tài chính thế giới. Bên cạnh đó, những biểu hiện bất ổn liên quan đến lạm phát và tỷ giá nhƣ hệ quả của những yếu điểm trong cấu trúc nền kinh tế đất nƣớc có phần trở nên gay gắt hơn. Trong bối cảnh mới bƣớc ra khỏi cuộc khủng hoảng 2008-2009 với những chƣơng trình nới lỏng chính sách tiền tệ, mục tiêu để thúc đẩy tăng trƣởng, nền kinh tế nói chung và ngành NH nói riêng phải điều chỉnh sang chính sách thắt chặt để đảm bảo ổn định kinh tế vĩ mô cuối năm 2010. Điều này đã khiến cho chính sách và môi trƣờng kinh doanh ngành NH biến động liên tục.
Trong bối cảnh ấy, ACB đã cố gắng điều chỉnh hoạt động một cách linh hoạt để đảm bảo an toàn và duy trì hiệu quả kinh doanh với dƣ nợ tín dụng đạt 87,195 tỷ đồng, tăng trƣởng 39.8% so với năm 2009 và cao hơn nhiều so với trung bình ngành là 27.65%, tuy nhiên, tỷ lệ dƣ nợ tín dụng trên tổng nguồn vốn huy động chỉ đạt 47.61%, thấp hơn nhiều so với tỷ lệ trung bình của các NH khác là 64.7%. Từ đó,
thể hiện sự nhất quán trong chiến lƣợc kinh doanh của ACB thông qua tổng hòa của tăng trƣởng nhanh, quản lý tốt, nhất là quản trị rủi ro tốt.
Nhƣng đến năm 2011, nếu chỉ xét riêng về dƣ nợ tín dụng thì tốc độ tăng trƣởng là 17.91% so với cùng kì năm 2010, còn khi xét về nguồn vốn huy động với dƣ nợ cho vay thì tốc độ tăng trƣởng của nguồn vốn huy động nhanh hơn so với tốc độ tăng trƣởng của dƣ nợ cho vay do đó đã làm cho tổng dƣ nợ trên tổng nguồn vốn đã giảm từ 47.61% xuống 43.84%, giảm 3.77%, có thể lý giải là năm 2011 công tác huy động vốn của ACB vẫn khá tốt trong khi đó hoạt động cho vay lại bị hạn chế là do:
Thứ nhất, các NH hạn chế cung ứng tín dụng: Năm 2011 là một năm thật sự đặc biệt với những khó khăn toàn diện trong nƣớc lẫn ngoài nƣớc, con ngƣời và thiên nhiên, cùng những động thái thị trƣờng diễn biến căng thẳng đầy kịch tính nhƣ thị trƣờng chứng khoán vẫn bao trùm không khí nặng nề, thị trƣờng bất động sản đóng băng, nợ xấu tăng cao, sự bùng phát lốc xoáy giá cả trên thị trƣờng, nhập siêu và thâm hụt ngân sách vẫn ở mức cao...Trong tình hình đó, Chính phủ sẽ phải ƣu tiên cho ổn định kinh tế vĩ mô, kiềm chế lạm phát hơn là tăng trƣởng, do đó, ngày 24/02/2012, Chính phủ ban hành Nghị quyết 11/NQ-CP thực hiện chính sách tín dụng chặt chẽ, thận trọng thông qua kiểm soát tốc độ tăng trƣởng tín dụng năm 2011 dƣới 20%, tổng phƣơng tiện thanh toán khoảng 15%-16%, tập trung ƣu tiên vốn tín dụng phục vụ phát triển sản xuất kinh doanh, nông nghiệp, nông thôn, xuất khẩu, công nghiệp hỗ trợ, DN nhỏ và vừa, giảm tốc độ và tỷ trọng vay vốn tín dụng của khu vực phi sản xuất. Điều này tác động trực tiếp đến tốc độ tăng trƣởng tín dụng của ACB, do đó, tốc độ tăng trƣởng tín dụng của ACB năm 2011 đạt 17.91% thấp hơn nhiều so với tốc độ tăng trƣởng tín dụng năm 2010 là 39.8%
Thứ hai, chi phí lãi suất cao: Trong bối cảnh cầu xuất khẩu và cầu trong nƣớc suy giảm, giá nguyên nhiên liệu tăng cao cộng với lãi suất cho vay cao ngất ngƣỡng do tác động của cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu đã đƣa nhiều DN đến bờ vực phá sản, điều này đã ảnh hƣởng không nhỏ đến khả năng trả nợ của DN cũng nhƣ hạn chế cho vay của NH.
Thứ ba, nhu cầu vay vốn giảm: Kinh tế trong nƣớc gặp nhiều khó khăn do bị tác động của khủng hoảng kinh tế toàn cầu cùng với những yếu kém nội tại, điều này đã ảnh hƣởng xấu đến môi trƣờng kinh doanh của các DN trong nƣớc, chi phí đầu vào tăng cao (chi phí nguyên vật liệu, xăng dầu, điện, lãi suất...) trong khi đó thị trƣờng đầu ra bị tắc nghẽn do nhu cầu tiêu dùng sụt giảm nghiêm trọng dẫn đến ứ đọng hàng tồn kho..., do đó, phần lớn các DN chỉ hoạt động cầm chừng, hạn chế mở rộng hoạt động kinh doanh.
Thứ tư, các NH siết chặt hơn các điều kiện vay vốn: Khi tình hình kinh tế trở nên bất ổn, nợ xấu có xu hƣớng tăng, hoạt động NH trở nên rủi ro hơn, các NH thƣờng có những quy định chặt chẽ hơn trong khi cho vay.
Qua năm 2012, tiếp tục là năm đầy sóng gió đối với nền kinh tế Việt Nam nói chung và hệ thống NH nói riêng. Với sự suy giảm mạnh của tổng cầu trong nƣớc cũng nhƣ thế giới cùng với bất ổn của môi trƣờng kinh doanh đã làm suy yếu sức cạnh tranh của nền kinh tế Việt Nam, giảm mức độ hấp dẫn của dòng vốn đầu tƣ trong và ngoài nƣớc, giảm lòng tin kinh doanh và lòng tin tiêu dùng, dẫn đến tình trạng kinh tế trì trệ, mức tăng trƣởng không nhƣ kỳ vọng. Do đó, chính sách tiền tệ và hoạt động NH Việt Nam năm 2012 bị chi phối bởi những mục tiêu và sức ép kinh tế - chính trị - xã hội trái ngƣợc nhau. Một mặt phải thắt chặt hơn chính sách tiền tệ để kéo lạm phát xuống một con số, giảm tốc độ tăng trƣởng tín dụng nóng, bảo đảm thanh khoản cho cả hệ thống và ngăn chặn đổ vỡ của một số NH yếu kém, xử lý nợ xấu tăng cao và ngày một tăng nhanh để tạo điều kiện cơ cấu lại toàn diện hệ thống NH. Mặt khác phải bơm thêm vốn tín dụng với lãi suất hợp lý, để giảm bớt tình trạng khó khăn tài chính, đình đốn hoạt động của nhiều DN, bảo đảm tăng trƣởng hợp lý, hạn chế thất nghiệp và khó khăn đời sống của dân cƣ.
Và trong năm 2012, việc phân bổ hạn mức tín dụng đƣợc ấn định, và có sự phân biệt theo 04 nhóm NH tùy theo sức khỏe: 17%, 12%, 8% và 0% để tạo mức tăng dƣ nợ hợp lý. Song do dòng vốn tín dụng vẫn chảy vào sản xuất kinh doanh chậm hơn nhiều so với mong muốn, nên NHNN đã tăng thêm hạn mức tín dụng cho những NH có nhu cầu, bỏ các hạn chế cho vay đối với một số lĩnh vực đƣợc gọi là “phi sản xuất”, quy định các biện pháp khuyến khích tín dụng ƣu tiên cho một số
lĩnh vực nhƣ nông nghiệp nông thôn, xuất khẩu, DN nhỏ và vừa...Tuy nhiên mức tăng tổng dƣ nợ tín dụng của cả hệ thống năm 2012 chỉ đạt 8.91%, thấp xa so với dự kiến và với mức trung bình của nhiều năm.
Bên cạnh đó, trần lãi suất huy động vẫn đƣợc áp đặt, tuy chỉ với các khoản vốn có kỳ hạn dƣới một năm. Huy động và cho vay với kỳ hạn dài hơn đƣợc trở lại cơ chế thỏa thuận, mở ra một lối đi đỡ chật hẹp hơn cho hoạt động NH. Đồng thời, kể từ giữa tháng 3, NHNN đã liên tục hạ trần lãi suất huy động và tƣơng ứng là các lãi suất điều hành (tái cấp vốn, tái chiết khấu...) với mức độ cao và tốc độ nhanh chƣa từng có so với các NH Trung ƣơng khác. Đến cuối năm 2012, lãi suất huy động đã đƣợc điều chỉnh giảm 06 lần, từ 14% xuống 8%/năm. Mặc dù vậy, vốn huy động cả hệ thống vẫn tăng mạnh, tăng gần 24% trong khi đó dƣ nợ tín dụng lại tăng "ì ạch" đạt 8.91%.
Trái ngƣợc hoàn toàn với hệ thống NH Việt Nam, trong năm 2012 dƣ nợ tín dụng của ACB gần nhƣ không đổi so với năm 2011, trong khi ACB đƣợc NHNN đánh giá là một NH có sức khỏe tốt, đƣợc phân bổ tăng trƣởng tín dụng 17% và nguồn vốn huy động của ACB giảm 31.98% so với năm 2011, nhƣ vậy tín dụng của ACB không tăng trƣởng trong khi đó huy động vốn lại tăng trƣởng âm, điều này làm tỷ lệ cho vay trên tổng nguồn vốn huy động tăng lên 20.62% so với năm trƣớc, ở mức 64.46%. Sở dĩ nhƣ vậy là do ACB chịu tác động trực tiếp của nền kinh tế khó khăn cộng vào đó là sự cố rút tiền đồng loạt xảy ra trong tuần cuối tháng 08/2012. Do đó, để đảm bảo khả năng thanh khoản cũng nhƣ khả năng chi trả cho ngƣời dân tới rút tiền, ACB đã ngƣng giải ngân vốn vay của các khách hàng có quan hệ tín dụng với ACB trong toàn hệ thống từ cuối tháng 8 đến giữa tháng 09/2013 cộng thêm lãi suất cho duy trì ở mức cao, chính vì điều này mà không ít khách hàng vay vốn tại ACB đã chuyển sang vay vốn tại các NH khác. Mặt khác, qua giai đoạn tâm bão, ACB cũng chỉ tập trung mọi nguồn lực vào công tác huy động vốn và hạn chế cho vay thông qua việc ngƣng tiếp cận các khách hàng mới, áp dụng chính sách tín dụng thắt chặt và lãi suất cho vay duy trì ở mức cao trong những tháng cuối năm 2012. Nhƣ vậy, điều tất yếu xảy ra là tổng dƣ nợ tín dụng của ACB năm 2012 không tăng trƣởng so với năm 2011.