Nghiệp vụ bán trái phiếu cĩ chiết khấu phát sinh khi cơng ty phát hành và bán trái phiếu cĩ lãi suất thấp hơn lãi suất thị trường. Vắ dụ: Vào ngày cĩ lãi suất thị trường 9%/năm, cơng ty phát hành trái phiếu mệnh giá $100,000 kỳ hạn 10 năm, lãi suất 8%/năm, trả 2 lần trong năm. Trong trường hợp này người mua trái phiếu sẽ được hưởng:
+ $100,000 khi trái phiếu đến kỳ hạn thanh tốn sau 10 năm kể từ ngày phát hành + $4,000 tiền lãi vào cuối mỗi kỳ tắnh lãi 6 tháng trong 10 năm
Như vậy hiện giá của $100,000 nhận được sau 20 kỳ tắnh lãi theo 4.5% mỗi kỳ là $100,000x0.4146 = $41,460.
(0.4146 lấy từ bảng tắnh hiện giá ủa $1 nhận 1 lần trong tương lai với mức lãi kép). Hiện giá của $4,000 nhận được định kỳ trong 20 kỳ chiết khấu theo 4,5% là: $4,000x13.0079 = $52,032.
(13.0079 lấy từ bảng tắnh hiện giá của $1 nhận định kỳ trong một số kỳ) Như vậy hiện giá của trái phiếu:
$41,460 + $52,032 = $93,492
Nếu cơng ty chấp nhận giá $93,492 và bán trái phiếu này vào ngày phát hành thì kế tốn ghi sổ:
Tiền (Cash)
Chiết khấu trên trái phiếu phải trả (Discount on Bonds Payable)
Thương phiếu phải trả (Bonds Payable)
93,492 6,508
100,000
Như vậy cơng ty thu được $93,492 và sau 10 năm phải trả chủ trái phiếu $100,000, chênh lệch giữa 2 số tiền này là $6,508 được xem là chi phắ sử dụng $93,492. Mỗi kỳ tắnh lãi ơ năm phải chịu chi phắ này.
Cĩ 2 phương pháp phân bổ chi phắ này:
- Phương pháp đường thẳng (Straight Line Method)
Theo phương pháp này thì chi phắ phân bổ cho 1 kỳ: $6,508/20 = $325. Ngồi ra cịn cĩ tiền lãi trả trong 1 kỳ là $4,000. Bút tốn như sau:
Chi phắ lãi (Interest Expense)
Chiết khấu trên trái phiếu phải trả (Discount on Bonds Payable) Tiền (Cash)
- Phương pháp lãi (Interest Method)
4,325
325 4,000
Phương pháp này được sử dụng phổ biến hơn phương pháp đường thẳng. Theo phương pháp này ta cĩ:
Chi phắ phân bổ
cho 1 kỳ = Số tiền mangsang đầu kỳ x Lãi suất thị trường Theo vắ dụ trên ta cĩ bảng tắnh phắ phân bổ như sau:
Kỳ Số tiền mang sang đầu kỳ Chi phắ trả lãi
Tiền lãi trả chủ trái
phiếu
Tiền lãi
phân bổ Tiền lãi chưaphân bổ Số tiền cuối kỳ (1) (2) (3)=(2)x4,5% (4) (5) (6) (7)=(2)+(5)
1 93,492 4,207 4,000 207 6,301 93,699
2 93,699 4,216 4,000 216 6,085 93,492
....
Bút tốn ghi sổ kỳ 1 như sau:
Chi phắ lãi (Interest Expense)
Chiết khấu trên trái phiếu phải trả (Discount on Bonds Payable) Tiền (Cash)
4,207
207 4,000
CHƯƠNG 7: KẾ TỐN VỐN CHỦ SỞ HỮU 7.1. Doanh nghiệp tư nhân (Sole proprietorship)
7.1.1. Khái niệm
Doanh nghiệp tư nhân là loại hình doanh nghiệp do một cá nhân làm chủ. Chủ sở hữu của doanh nghiệp tư nhân tự chịu trách nhiệm bằng tồn bộ tài sản của mình về các hoạt động của doanh nghiệp.
7.1.2. Đặc điểm
Doanh nghiệp tư nhân (Doanh nghiệp cá thể) là loại hình doanh nghiệp đơn giản nhất, chỉ cần cĩ vốn và ĩc kinh doanh là cĩ thể mở được. Về cơ bản, cá nhân muốn mở cơng ty tư nhân đầu tiên phải chọn tên cơng ty, rồi đăng ký với thủ quỹ của Hạt để nộp danh phắ.
Mặc dù đơn giản, nhưng cơng ty tư nhân cũng cĩ một số hạn chế. Nhược điểm lớn nhất là chủ cơng ty chịu trách nhiệm vơ hạn bằng tồn bộ tài sản của mình về các khoản nợ của cơng ty. Một hạn chế khác nữa là cơng ty tư nhân khơng cĩ tắnh liên tục; cơng ty sẽ ngừng hoạt động nếu chẳng may chủ nhân chết hoặc khơng cịn điều hành cơng ty được nữa. Cuối cùng là khĩ khăn trong việc huy động vốn từ thị trường tài chắnh, do vậy chủ cơng ty tư nhân chỉ cĩ thể tăng nguồn vốn kinh doanh bằng cách dùng lợi nhuận kinh doanh để tái đầu tư hoặc đầu tư thêm vốn của mình vào cơng ty.
Tuy nhiên, doanh nghiệp tư nhân cĩ những ưu điểm nhất định. Ưu điểm lớn nhất là thu nhập chỉ chịu thuế một lần. Khơng cĩ sự khác biệt giữa thu nhập doanh nghiệp và thu nhập của chủ doanh nghiệp, do vậy chủ doanh nghiệp chỉ phải trả thuế một lần.
Cơng ty tư nhân thắch hợp với những doanh nghiệp nhỏ, được sở hữu và quản lý bởi một cá nhân. Loại hình cĩ thể bao gồm các lĩnh vực kinh doanh như dịch vụ xén cỏ, cửa hàng bán lẻ, nhà hàng, cơng ty bảo hiểm, dịch vụ kế tốn và tư vấn pháp luật, v.v. Cần chú ý rằng, khi cơng ty tư nhân lớn mạnh thì cĩ thể chuyển thành loại hình cơng ty hợp danh hoặc cơng ty cổ phần. Rất nhiều cơng ty cổ phần lớn hiện nay cĩ nguồn gốc là cơng ty tư nhân. Wal-Mart, là một vắ dụ, khi mới thành lập là một cơng ty tư nhân. Sam Walton, người sáng lập huyền thoại của Wal-Mart đã bắt đầu sự nghiệp là chủ cơng ty tư nhân kinh doanh một cửa hàng bán lẻ Ben Franklin ở Newport, Arkansas, vào năm 1945. Sau đĩ, ơng đã mở thêm các cửa hàng bán lẻ khác dưới hình thức cơng ty hợp danh giữa ơng và các thành viên gia đình, và cả một số người quản lý cửa hàng. Năm 1970, Sam Warton hợp nhất các cửa hàng của ơng dưới tên gọi Wal-Mart. Ngồi ra, các cửa hàng khi mới thành lập dưới hình thức cơng ty tư nhân cịn bao gồm Cơng ty cổ phần Marriott, cơng ty J.M. Smucker và JCpenney.
7.1.3. Hạch tốn vốn chủ sở hữu trong doanh nghiệp tư nhân1. Chủ sở hữu đầu tư vốn 1. Chủ sở hữu đầu tư vốn
Nợ TK Tiền
Cĩ TK Vốn chủ sở hữu
2. Chủ sở hữu rút vốn
Nợ TK Rút vốn chủ sở hữu Cĩ TK Tiền
3. Cuối kỳ kết chuyển TK rút vốn chủ sở hữu
Nợ TK Vốn chủ sở hữu
Cĩ TK Rút vốn chủ sở hữu
- Nếu lãi Nợ TK Xác định kết quả Cĩ TK Vốn chủ sở hữu - Nếu lỗ Nợ TK Vốn chủ sở hữu Cĩ TK Xác định kết quả Vắ
dụ 7 . 1 : Cơng ty CLICK là cơng ty tư nhân do Ơng Smith làm chủ. Trong tháng 2/200N cĩ các nghiệp vụ kinh tế phát sinh sau:
1. Ngày 02, mua hàng của cơng ty ABC số hàng trị giá $200,000. Cơng ty thanh tốn luơn 50%, số cịn lại trả chậm với điều kiện 2/10, n/30.
2. Ngày 04, tiến hành nhượng bán một TSCĐ. Nguyên giá của TSCĐ là $250,000. Đã khấu hao $150,000. Giá bán $90,000. Bên mua thanh tốn luơn bằng tiền măt.
3. Ngày 25, bán hàng cho cơng ty SKY số hàng trị giá $50,000. Bên mua thanh tốn ngay. Giá vốn của hàng bán ra là $40,000.
4. Ngày 27, cơng ty trả tiền mua hàng cịn nợ cho cơng ty ABC. 5. Ngày 28, cơng ty nhận được các giấy thơng báo thanh tốn: - Chi phắ điện, nước: $1,000
- Chi phắ sửa chữa thường xuyên TSCĐ: $2,000.
Yêu c ầu : Hãy xác định kết quả kinh doanh trong tháng 2/200N của cơng ty CLICK. Biết rằng cơng ty hạch tốn hàng tồn kho theo phương pháp kê khai thường xuyên.
Giải: (ĐVT: USD)
1. Nợ TK Hàng tồn kho 200,000
Cĩ TK Tiền 100,000
Cĩ TK Phải trả người bán 100,000
2. Nợ TK Tiền 90,000
Nợ TK Khấu hao lũy kế TSCĐ 150,000 Nợ TK Lỗ do nhượng bán TSCĐ 10,000 Cĩ TK TSCĐ 250,000 3. - Nợ TK Giá vốn hàng bán 40,000 Cĩ TK Hàng tồn kho 40,000 - Nợ TK Tiền 50,000 Cĩ TK Doanh thu bán hàng 50,000 4. Nợ TK Phải trả người bán 100,000 Cĩ TK Tiền 98,000
Cĩ TK Chiết khấu mua hàng 2,000
5. Nợ TK Chi phắ điện, nước 1,000
Nợ TK Chi phắ sửa chữa thường xuyên TSCĐ 2,000
Cĩ TK Phải trả người bán 3,000
Cuối kỳ kết chuyển
- Nợ TK Xác định kết quả kinh doanh 53,000 Cĩ TK Lỗ do nhượng bán TSCĐ 10,000
Cĩ TK Giá vốn hàng bán 40,000
Cĩ TK Chi phắ điện, nước 1,000
Cĩ TK Chi phắ sửa chữa thường xuyên TSCĐ 2,000 - Nợ TK TK Doanh thu bán hàng 50,000
Cĩ TK Xác định kết quả 52,000
- Nợ TK Vốn chủ sở hữu 1,000
Cĩ TK Xác định kết quả 1,000
7.2. Cơng ty hợp danh (Partnership)
7.2.1. Khái niệm
Loại hình hợp danh là dạng được hình thành phổ biến, thường là những thể nhân quen biết lẫn nhau cùng hợp tác để thành lập một đơn vị kinh doanh nhằm tìm kiếm lợi nhuận, cịn loại hình doanh nghiệp cổ phần cĩ số lượng đơn vị ắt hơn nhưng thường đạt mức doanh số kinh doanh vào bậc lớn nhất so với các loại hình cịn lại.
Phần lớn các tiểu bang đều tuân thủ theo đạo luật thống nhất về doanh nghiệp hợp danh trong việc thành lập và quản lý loại hình đơn vị kinh doanh này.
Một đơn vị hợp danh (Partnership) được xem là một tập hợp hai hoặc nhiều thể nhân điều hành một doanh nghiệp hoạt động vì lợi nhuận dưới danh nghĩa đồng chủ sở hữu.
Nĩi cách khác, một đơn vị hợp danh cĩ thể được xem là một tập hợp hai hoặc nhiều thể nhân thơng qua một hợp đồng nhằm gĩp tài sản, lao động và kỹ năng để điều hành một doanh nghiệp.
7.2.2. Đặc điểm
Đặc điểm của doanh nghiệp hợp danh được thể hiện ở đặc tắnh tự nguyện của thành viên, chấp nhận rủi ro khi tham gia doanh nghiệp, từ đĩ liên đới chịu trách nhiệm cùng với các thành viên khác về những khoản nợ của doanh nghiệp.
Một thành viên của doanh nghiệp cĩ thể đại diện cho tất cả các thành viên cịn lại trong việc ký kết các hợp đồng với bên ngồi, trong phạm vi phù hợp với mục đắch hoạt động kinh doanh của đơn vị. Hành động của một thành viên cĩ tắnh chất ràng buộc đối với tất cả các thành viên của doanh nghiệp, từ đĩ dẫn đến cần cĩ thái độ thận trọng khi tham gia một cơng ty hợp danh. Hơn nữa, một trong những đặc tắnh quan trọng của loại hình hợp danh là tắnh chất vơ hạn về trách nhiệm của các thành viên đối với các khoản nợ của doanh nghiệp.
Hình thức hợp danh đặt trên cơ sở hợp đồng với những điều khoản quy định trướ tạo thuận lợi cho việc điều hành hoạt động và giúp giải quyết những bất đồng về sau. Tuy nhiên, do tắnh chất hạn chế thường nhận thấy về số lượng thành viên tham dự nên việc huy động vốn ở mức độ lớn thường khĩ thực hiện.
Thời gian hoạt động của một cơng ty hợp danh thường cĩ giới hạn ghi trong điều lệ cơng ty. Ngồi ra, các sự kiện xảy ra như tình trạng phá sản, tử vong của một thành viên hay tình trạng mất năng lực ký kết hợp đồng của một thành viên cũng tự động kéo theo sự chấm dứt hoạt động của doanh nghiệp.
Thơng thường, tất cả cá thành viên sở hữu một cơng ty hợp danh chịu trách nhiệm vơ hạn về các khoản nợ của doanh nghiệp. Tuy nhiên, đơi khi một số thể nhân, khi tham gia hợp danh, khơng đủ khả năng để chấp nhận sự rủi ro của quy chế một cách nặng nề như vậy. Từ đĩ, phát sinh nhu cầu cĩ loại hình hợp danh dạng biến thể: cơng ty hợp danh trách nhiệm hữu hạn. Trong dạng doanh nghiệp này cĩ thể ĩ 2 loại thành viên, thành viên chịu trách nhiệm vơ hạn về các khoản nợ của cơng ty (General partner) và loại thành viên chỉ chịu tráh nhiệm cĩ giới hạn trong phạm vi số vốn đầu tư của họ (Limited partner). Thành viên chịu trách nhiệm vơ hạn thường giữ vai trị điều hành doanh nghiệp, thành viên chịu trách nhiệm hữu hạn khơng đĩng vai trị tắch cực nào, ngoại trừ quyền được tham gia quyết định trong một số trường hợp đã được quy định trong điều lệ doanh nghiệp
7.2.3. Hạch tốn vốn chủ sở hữu trong cơng ty hợp danh
Các nghiệp vụ ghi nhận được hạch tốn như đối với loại hình doanh nghiệp cá thể, ngoại trừ các nghiệp vụ ảnh hưởng trực tiếp đến vốn chủ sở hữu của doanh nghiệp hợp danh.
7.2.3.1. Gĩp và rút vốn
Khi đầu tư vào doanh nghiệp, số tiền của mỗi thành viên gĩp vào được ghi nhận bên Cĩ của TK Vốn của từng người:
Tiền (Cash)
Vốn, John (John, Capital) Vốn, Mike (Mike, Capital) Vốn, Nike (Nike, Capital)
xxx
xxx xxx xxx
7.2.3.2. Phân phối lãi-lỗ
Cuối kỳ phần thu nhập thuần được kết chuyển từ tài khoản Xác định kết quả sang bên Cĩ tài khoản vốn của từng thành viên.
Trong trường hợp khơng quy định phương thức chia lời trong điều lệ doanh nghiệp, việc phân phối lãi lỗ trong kỳ được thực hiện trên cơ sở cơng bằng giữa các thành viên của doanh nghiệp, phù hợp với quy định của các bang.
Thường cĩ nhiều phương thức phân phối thu nhập: theo một tỷ lệ ấn định cho từng thành viên, theo một tỷ lệ căn cứ theo số vốn đầu tư, hoặc tăng cường phụ cấp tiền lượng hay tiền lãi theo một tỷ lệ nhất định.
- Theo một tỷ lệ ấn định cho từng thành viên
Phương thức phân chia đơn giản nhất dựa trên cơ sở một tỉ lệ ấn định trước cho từng thành viên quy định trong điều lệ doanh nghiệp căn cứ vào mức đĩng gĩp về vốn và cơng sức từng người. Lãi được chia đều hoặc khơng đều cho các thành viên chủ sở hữu tùy theo mức độ đĩng gĩp của từng người.
Giả sử điều lệ của cơng ty East & West ấn định việc chia lãi cho ơng East là 2/3 và ơng West là 1/3. Thu nhập thuần trong năm $63,000 Ờ tài khoản Xác định kết quả (Income Summary) cĩ số dư Cĩ $63,000 . Kế tốn ghi nhận việc phân bổ thu nhập như sau:
Tháng
12 31 Xác định kết quả (Income Summary) Vốn, East (East, Capital) Vốn, West (West, Capital)
63,000
42,000 21,000 - Theo tỷ lệ đầu tư vốn:
Trong trường hợp quyết định chia lãi theo tỷ lệ vốn gĩp, mỗi thành viên sẽ nhận phần lãi được chia theo tỷ lệ vốn đầu tư trong tổng thể vốn của doanh nghiệp. Vắ dụ, doanh nghiệp quyết định việc chia lãi theo tỷ lệ gĩp vốn của 3 thành viên Andy, Baldi và Castle với số vốn gĩp của từng người: Andy $50,000, Baldi $30,000, và Castle $20,000. Trong năm, thu nhập th
u ần: $36 , 000, v i ệc phân b ổ đ ư ợ c t h ự c h i ện n hư sau: Vốn Andy ... $50,000
Vốn Baldi ... $30,000 Vốn Castle ... $20 , 000 Cộng vốn ... $100,000 Phần chia lãi cho Andy $50,000
Phần chia lãi cho Baldi Phần chia lãi cho Castle
$30,000 $100,000 $20,000 $100,000 Ơ $36,000 = $10,800 Ơ $36,000 = $7,200 Ghi vào nhật ký:
Tháng 12 31 Xác định kết quả (Income Summary)
36,000
Vốn Andy (Andy, Capital) ... 18,000 Vốn Baldi (Baldi, Capital) ... 10,800 Vốn Castle (Castle, Capital) ... 7,200
- Phụ cấp lương, tiền lãi phụ trội
Đơi khi, phần đĩng gĩp cả về vốn lẫn cơng sức của các thành viên khơng ngang bằng, do đĩ cần phải chia thêm một khoản phụ trội để bù vào sự chênh lệch. Nếu đĩng gĩp về vốn khơng cân bằng cĩ thể bù bằng một khoản tiền lãi phụ trội, nếu đĩng gĩp về cơng sức khơng ngang nhau cần bù đắp bằng một khoản phụ trội về lương.
Vắ dụ, trong một cơng ty hợp danh với 2 chủ sở hữu, ơng Smith đầu tư $60,000 và ơng Yale $20,000. Do Ơng Smith cĩ nhiều kinh nghiệm trong ngành kinh doanh liên hệ nên phần gĩp sức của ơng được cả hai đồng ý trả số lương năm là $30,000, và ơng Yale được hưởng
$25,000 một năm. Căn cứ vào mức đĩng gĩp của từng thành viên, cả hai thỏa thuận phân bổ lãi hoặc lỗ kinh doanh như sau:
- Mỗi thành viên nhận một phần phụ trội tiền lãi tương đương 10% của số vốn gĩp ban đầu.
- Số dư thu nhập cịn lại được chia đều cho hai thành viên. Nếu trong năm thứ nhất, thu nhập thuần là $75,000 Smith Yale Cộng Thu nhập thuần tồn bộ ... $75,000 Phụ cấp lương: Ơng Smith ... $30,000 Ơng Yale ... $25,000
Cộng khoản trả thêm về lương ... ( 55 , 000) Số dư thu nhập thuần sau khi trả phụ cấp lương ... $20,000 Phụ trội về lãi:
Ơng Smith (10% trên 60,000) ... 6,000
Ơng Yale (10% trên 20,000) ... 2,000
Cộng khoản trả thêm về lãi ... (8 , 000) Số dư thu nhập thuần sau khi trả phụ cấp lương và
lãi phụ trội ... $12,000 Số dư thu nhập phân phối đều:
Oâng Smith ... 6 , 000
Oâng Yale ... 6 , 000
Tổng số dư chia đều ... ( 12, 000) Số dư thu nhập
thuần ẦẦẦẦẦẦẦẦẦẦẦẦẦẦẦẦẦ
ẦẦẦẦẦẦẦ..
Thu nhập của mỗi thành viên $42, 000 $33, 000
Smith Yale Total Total Net Income ... $75,000 Allocated as Salary Allowances:
Smith ... $30,000
Yale ... $25,000
Total Allocated as Salary Allowances... (55 , 0 0 0)