- Đang trong quỏ trỡnh phỏt hành cổ phiếu phổ thụng hoặc cổ phiếu phổ thụng tiềm năng ra cụng chỳng.
c) Cỏc thay đổi khỏc của thu nhập hoặc chi phớ do chuyển đổi cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm.
30.Việc tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu là nhằm đảm bảo tớnh nhất quỏn với lói cơ bản trờn cổ phiếu, cung cấp thước đo lợi ớch của mỗi cổ phiếu phổ thụng trong kết quả hoạt động của doanh nghiệp khi tớnh tới tỏc động của cỏc cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm đang lưu hành trong kỳ. Việc làm này dẫn đến:
a) Lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu phổ thụng của cụng ty mẹ tăng bằng khoản cổ tức và lói ghi nhận trong kỳ dành cho cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm và được điều chỉnh cỏc thay đổi về thu nhập hoặc chi phớ do chuyển đổi cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm; và
b) Số bỡnh quõn gia quyền cổ phiếu phổ thụng đang lưu hành tăng bằng số bỡnh quõn gia quyền cỏc cổ phiếu bổ sung sẽ được lưu hành nếu như tất cả cỏc cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm đều được chuyển đổi.
Lợi nhuận (hoặc lỗ) để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu
31.Để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu doanh nghiệp cần điều chỉnh số lợi nhuận hoặc lỗ sau thuế phõn bổ cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu phổ thụng của cụng ty mẹ, theo quy định trong đoạn 10, cho cỏc tỏc động sau thuế của:
a) Cỏc khoản cổ tức hoặc cỏc khoản khỏc liờn quan tới cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm đó được giảm trừ vào số lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu suy giảm đó được giảm trừ vào số lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu phổ thụng của cụng ty mẹ theo quy định trong đoạn 10;
b) Bất kỳ khoản lói nào được ghi nhận trong kỳ liờn quan tới cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm; và động suy giảm; và
c) Cỏc thay đổi khỏc của thu nhập hoặc chi phớ do chuyển đổi cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm. tỏc động suy giảm.
32.Khi cỏc cổ phiếu phổ thụng tiềm năng đó được chuyển thành cổ phiếu phổ thụng thỡ sẽ khụng phỏt sinh cỏc khoản mục được xỏc định trong đoạn 31(a)- (c). Thay vào đú, lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu phổ thụng của cụng ty mẹ được phõn bổ cho cả cổ phiếu phổ thụng mới. Vỡ vậy, lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu phổ thụng của cụng ty mẹ tớnh toỏn theo đoạn 10 được điều chỉnh cho cỏc khoản mục được xỏc định trong đoạn 31(a)-(c). Chi phớ liờn quan tới cổ phiếu phổ thụng tiềm năng bao gồm: Chi phớ giao dịch và khoản chiết khấu được tớnh theo phương phỏp lói suất thực tế.
33.Việc chuyển đổi cổ phiếu phổ thụng tiềm năng dẫn đến những thay đổi về thu nhập và chi phớ của doanh nghiệp. Vớ dụ, giảm chi phớ lói vay liờn quan tới cổ phiếu phổ thụng tiềm năng và việc làm tăng lợi nhuận hoặc giảm lỗ cú thể dẫn tới việc tăng khoản lợi nhuận bắt buộc phải phõn phối. Để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu, lợi nhuận hoặc lỗ tớnh cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu phổ thụng của cụng ty mẹ được điều chỉnh theo cỏc thay đổi mang tớnh hệ quả nờu trờn của thu nhập và chi phớ.
Số lượng cổ phiếu để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu
34.Để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu, số lượng cổ phiếu phổ thụng là số bỡnh quõn gia quyền cổ phiếu phổ thụng (tớnh theo phương phỏp được trỡnh bày trong cỏc đoạn 17 và 24) cộng (+) với số bỡnh quõn gia quyền của cổ phiếu phổ thụng sẽ được phỏt hành trong trường hợp tất cả cỏc cổ
phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm đều được chuyển đổi thành cổ phiếu phổ thụng. Cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm được giả định chuyển đổi thành cổ phiếu phổ thụng tại thời điểm đầu kỳ bỏo cỏo hoặc tại ngày phỏt hành cổ phiếu phổ thụng tiềm năng nếu ngày phỏt hành cổ phiếu này sau thời điểm đầu kỳ bỏo cỏo.
35.Cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm sẽ được xỏc định một cỏch độc lập cho mỗi kỳ bỏo cỏo. Số cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm trong kỳ bỏo cỏo từ đầu năm tới ngày hiện tại khụng phải là số bỡnh quõn gia quyền của cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm trong mỗi lần tớnh giữa kỳ.
36.Cổ phiếu phổ thụng tiềm năng được tớnh vào số bỡnh quõn trong kỳ mà nú lưu hành. Cổ phiếu phổ thụng tiềm năng bị huỷ hoặc tự huỷ trong kỳ được dựng để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu với tỉ lệ tương ứng với thời gian mà chỳng lưu hành. Cổ phiếu phổ thụng tiềm năng chuyển thành cổ phiếu phổ thụng trong kỳ được dựng để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu từ ngày bắt đầu kỳ bỏo cỏo cho đến ngày chuyển đổi, và kể từ ngày chuyển đổi cổ phiếu phổ thụng mới do chuyển đổi được dựng để tớnh lói cơ bản trờn cổ phiếu và lói suy giảm trờn cổ phiếu.
37.Số cổ phiếu phổ thụng sẽ được phỏt hành do việc chuyển đổi cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm được xỏc định theo từng loại cổ phiếu phổ thụng
tiềm năng. Khi cú nhiều cỏch chuyển đổi, việc tớnh toỏn được thực hiện dựa trờn giả định về tỷ lệ chuyển đổi hoặc giỏ chuyển đổi cú lợi nhất cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu phổ thụng tiềm năng.
38.Cụng ty con, cụng ty liờn doanh, cụng ty liờn kết cú thể phỏt hành cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú thể chuyển đổi thành cổ phiếu phổ thụng của cụng ty mỡnh, của cụng ty mẹ hoặc của bờn gúp vốn liờn doanh hay nhà đầu tư cho cỏc bờn khụng phải là cụng ty mẹ, bờn gúp vốn liờn doanh hoặc nhà đầu tư. Nếu những cổ phiếu phổ thụng tiềm năng của cụng ty con, cụng ty mẹ, cụng ty liờn doanh hoặc cụng ty liờn kết cú tỏc động suy giảm đến lói cơ bản trờn cổ phiếu của đơn vị bỏo cỏo thỡ những cổ phiếu này được sử dụng để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu.
Cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm
39.Cổ phiếu phổ thụng tiềm năng được coi là cú tỏc động suy giảm khi và chỉ khi, việc chuyển đổi chỳng thành cổ phiếu phổ thụng sẽ làm giảm lói hoặc tăng lỗ trờn cổ phiếu.
40.Doanh nghiệp sử dụng lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cụng ty mẹ như số liệu
kiểm soỏt để xỏc định xem cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm hay suy giảm ngược. Lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cụng ty mẹ được điều chỉnh theo quy định trong đoạn 10.
41.Cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm ngược khi việc chuyển đổi chỳng thành cổ phiếu phổ thụng làm tăng lói hoặc giảm lỗ trờn cổ phiếu. Việc tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu khụng giả định việc chuyển đổi, thực hiện hoặc phỏt hành cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm ngược đối với lói trờn cổ phiếu.
42.Doanh nghiệp xem xột riờng từng đợt phỏt hành hoặc từng loại cổ phiếu phổ thụng tiềm năng khi xỏc định cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm hay suy giảm ngược. Thứ tự xem xột cỏc cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú thể ảnh hưởng tới kết luận cổ phiếu đú cú tỏc động suy giảm hay suy giảm ngược, do đú để tối đa hoỏ hiệu ứng suy giảm lói cơ bản trờn cổ phiếu, từng
đợt phỏt hành hay loại cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cần được xem xột theo thứ tự từ suy giảm lớn nhất tới suy giảm nhỏ nhất. Như vậy cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú tỏc động suy giảm với “mức lói trờn mỗi cổ phiếu tăng thờm” thấp nhất được tớnh trước những cổ phiếu phổ thụng tiềm năng cú “mức lói trờn mỗi cổ phiếu tăng thờm” lớn hơn. Quyền chọn, chứng quyền được tớnh trước vỡ chỳng khụng làm thay đổi lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cổ đụng sở hữu cổ phiếu phổ thụng.
Quyền chọn mua, chứng quyền và cỏc cụng cụ tương đương
43.Để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu doanh nghiệp cần phải giả định cỏc quyền chọn mua, chứng quyền cú tỏc động suy giảm đều được thực hiện. Số tiền giả định thu được từ cỏc cụng cụ này được phản ỏnh như khoản thu từ việc phỏt hành cổ phiếu phổ thụng ở mức giỏ thị trường trung bỡnh trong kỳ. Phần chờnh lệch giữa số lượng cổ phiếu phổ thụng đó phỏt hành và số lượng cổ phiếu phổ thụng cú thể được phỏt hành ở mức giỏ thị trường bỡnh quõn của cổ phiếu phổ thụng trong kỳ được coi là cổ phiếu phổ thụng được phỏt hành khụng điều kiện.
44.Quyền chọn mua, chứng quyền cú tỏc động suy giảm khi chỳng tỏc động làm cho giỏ cổ phiếu phổ thụng phỏt hành thấp hơn giỏ thị trường bỡnh quõn của cổ phiếu phổ thụng trong kỳ. Giỏ trị suy giảm là giỏ bỡnh quõn của cổ phiếu phổ
thụng trong kỳ trừ đi giỏ phỏt hành. Để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu, cổ phiếu phổ thụng tiềm năng bao gồm cả hai yếu tố sau đõy:
a) Hợp đồng phỏt hành một số lượng nhất định cổ phiếu phổ thụng theo giỏ thị trường bỡnh quõn trong kỳ. Doanh nghiệp bỏ qua những cổ phiếu phổ thụng này khi tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu vỡ chỳng được coi là đó được định giỏ một cỏch hợp lý và khụng cú tỏc động suy giảm hay suy giảm ngược.
b) Hợp đồng phỏt hành số cổ phiếu phổ thụng cũn lại khụng điều kiện. Những cổ phiếu phổ thụng này khụng tạo ra tiền và khụng cú tỏc động tới lợi nhuận hoặc lỗ phõn bổ cho cỏc cổ phiếu phổ thụng đang lưu hành. Vỡ vậy, những cổ phiếu này cú tỏc động suy giảm và được cộng vào số lượng cổ phiếu phổ thụng lưu hành để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu.
45.Quyền chọn và chứng quyền cú tỏc động suy giảm chỉ khi giỏ thị trường bỡnh quõn của cổ phiếu phổ thụng trong kỳ lớn hơn giỏ thực hiện quyền chọn hoặc chứng quyền (trường hợp thực hiện cụng cụ cú lói). Doanh nghiệp khụng phải điều chỉnh lại số lói trờn cổ phiếu đó bỏo cỏo trước đõy để phản ỏnh sự thay đổi của giỏ cổ phiếu phổ thụng.
46.Quyền chọn mua cổ phiếu dành cho nhõn viờn với cỏc điều khoản cố định hoặc xỏc định được và cỏc cổ phiếu thưởng chưa trao cho nhõn viờn được coi như cỏc quyền chọn khi tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu, mặc dự việc trao cổ phiếu là chưa chắc chắn. Những cụng cụ này được coi như đó lưu hành vào ngày phỏt sinh. Quyền chọn mua cổ phiếu dành cho nhõn viờn dựa trờn kết quả hoạt động được phản ỏnh như cổ phiếu phỏt hành cú điều kiện vỡ khi phỏt hành những cổ phiếu đú ngoài điều kiện về mặt thời gian cũn phụ thuộc vào việc thoả món một số điều kiện cụ thể.
Cụng cụ tài chớnh cú thể chuyển đổi
47.Tỏc động suy giảm của cụng cụ tài chớnh cú thể chuyển đổi đối với lói suy giảm trờn cổ phiếu được quy định tại đoạn 31 và 34.
48.Cổ phiếu ưu đói cú thể chuyển đổi cú tỏc động suy giảm ngược khi cổ tức của cỏc cổ phiếu đú (được cụng bố hoặc lũy kế trong kỳ) tớnh trờn mỗi cổ phiếu phổ thụng nhận được do chuyển đổi lớn hơn lói cơ bản trờn cổ phiếu. Tương tự, khoản nợ cú khả năng chuyển đổi cú tỏc động suy giảm ngược khi lói sau thuế
và cỏc khoản thay đổi khỏc trong thu nhập và chi phớ tớnh trờn mỗi cổ phiếu phổ thụng nhận được thụng qua chuyển đổi lớn hơn lói cơ bản trờn cổ phiếu. 49.Việc mua lại hoặc khuyến khớch chuyển đổi cổ phiếu ưu đói cú thể chuyển đổi
cú thể chỉ ảnh hưởng một phần trong số cổ phiếu ưu đói cú thể chuyển đổi lưu hành trước kia. Khi đú, cỏc khoản thanh toỏn tăng thờm nờu trong đoạn 15 tớnh
cho cỏc cổ phiếu được mua lại hoặc được chuyển đổi được dựng để xỏc định xem những cổ phiếu ưu đói cũn lại cú tỏc động suy giảm hay khụng. Cỏc cổ phiếu đó được mua lại hoặc chuyển đổi được xem xột độc lập với cỏc cổ phiếu khụng được mua lại hoặc chuyển đổi.
Cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện
50.Khi tớnh lói cơ bản trờn cổ phiếu, cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện được coi như đang lưu hành và được sử dụng để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu nếu như cỏc điều kiện đó được thoả món. Cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện được tớnh vào từ đầu kỳ (hoặc từ ngày thoả thuận cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện). Trường hợp cỏc điều kiện khụng được thoả món, số lượng cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu được dựa vào số cổ phiếu cú thể được phỏt hành nếu ngày kết thỳc kỳ bỏo cỏo là ngày kết thỳc thời hạn của điều kiện. Doanh nghiệp khụng được tớnh lại số lượng cổ phiếu phỏt hành cú điều kiện nếu như cỏc điều kiện phỏt hành khụng được thoả món vào ngày kết thỳc thời hạn của điều kiện.
51.Trường hợp điều kiện phỏt hành yờu cầu phải đạt được hoặc duy trỡ một lượng lói cố định cho kỳ bỏo cỏo kể cả khi đó đạt được vào cuối kỳ nhưng phải được giữ lại cho kỳ bỏo cỏo tiếp theo thỡ số cổ phiếu phổ thụng tăng thờm được phản ỏnh như đang lưu hành nếu cú tỏc động mang tớnh suy giảm khi tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu. Khi đú, doanh nghiệp tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu dựa trờn số cổ phiếu phổ thụng cú thể được phỏt hành nếu như số lói tại thời điểm cuối kỳ bỏo cỏo bằng số lói tại thời điểm cuối của điều kiện. Số lói cú thể thay đổi vào kỳ sau nờn khi tớnh lói cơ bản trờn cổ phiếu khụng được tớnh tới những cổ phiếu phỏt hành cú điều kiện cho đến khi kết thỳc thời hạn của điều kiện vỡ đến thời điểm này chưa thỏa món hết mọi điều kiện.
52.Số lượng cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện cú thể dựa trờn giỏ thị trường của cổ phiếu phổ thụng trong tương lai. Nếu cú tỏc động suy giảm, việc tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu được dựa trờn số cổ phiếu phổ thụng sẽ phỏt hành khi giỏ trị thị trường của cổ phiếu vào ngày cuối kỳ bằng giỏ trị thị trường của cổ phiếu vào ngày kết thỳc thời hạn của điều kiện. Nếu điều kiện phỏt hành cổ phiếu dựa trờn giỏ thị trường bỡnh quõn cho một giai đoạn kết thỳc sau ngày kết thỳc kỳ bỏo cỏo thỡ doanh nghiệp sử dụng giỏ bỡnh quõn cho đến ngày kết thỳc kỳ bỏo cỏo. Giỏ thị trường cú thể thay đổi vào kỳ sau, nờn khi tớnh lói cơ bản trờn cổ phiếu khụng được tớnh những cổ phiếu phỏt hành cú điều kiện cho tới khi kết thỳc thời hạn của điều kiện vỡ đến thời điểm này chưa thỏa món hết mọi điều kiện.
53.Số lượng cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện cú thể dựa trờn lói và giỏ của cổ phiếu phổ thụng trong tương lai. Trong trường hợp này, số lượng cổ phiếu phổ thụng để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu được dựa trờn cả hai điều kiện là lói và giỏ thị trường tại ngày cuối của kỳ bỏo cỏo. Cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện chỉ được dựng để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu khi cả hai điều kiện trờn được thoả món.
54.Trong một số trường hợp khỏc, số lượng cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện cú thể dựa trờn cỏc điều kiện khụng phải là lói hoặc giỏ thị trường của cổ phiếu. Trong những trường hợp này, nếu cỏc điều kiện hiện tại khụng thay đổi cho tới khi kết thỳc thời hạn của điều kiện, cổ phiếu phổ thụng phỏt hành cú điều kiện được dựng để tớnh lói suy giảm trờn cổ phiếu căn cứ vào tỡnh trạng thực tế tại thời điểm kết thỳc kỳ bỏo cỏo.