B Dịch vụ ngõn hàng và cỏc dịch vụ tài chớnh khỏc:
3.2.2.2.Tiếp tục duy trỡ cơ chế lói suất linh hoạt
* Đối với Chớnh phủ
- Sớm cho phộp NHNN cú những quyền hạn rộng rói hơn trong việc hoạch định và thực thi chớnh sỏch tài chớnh.
- Tạo điều kiện phối kết hợp giữa Bộ Tài chớnh và NHNN trong việc điều hành chớnh sỏch tài chớnh để cú thể ổn định được thị trường lói suất nếu cú những cỳ sốc bất lợi khi thực hiện cho vay theo lói suất thoả thuận.
- Nghiờn cứu ban hành luật cạnh tranh và luật chống độc quyền để loại bỏ những tỏc động tiờu cực của cạnh tranh khụng lành mạnh.
* Đối với NHNN
- Trỡnh Chớnh phủ chỉnh sửa một số qui định trong Luật NHNN như: bỏ mục 12 Điều 9 (vỡ hiện nay NHNN thực hiện cơ chế lói suất cho vay thoả thuận, cho nờn khụng cần thiết đặt ra lói suất cơ bản là lói suất cơ sở cho cỏc tổ chức tớn dụng ấn định lói suất kinh doanh mà NHNN cú thể dựng hành lang
lói suất chiết khấu và lói suất tỏi cấp vốn để điều hành lói suất thị trường); chỉnh sửa lại cỏc mục 13, 14 Điều 9 (theo hướng cho phộp cỏc NHTM được sử dụng giấy tờ cú giỏ dài hạn để vay tỏi cấp vốn và chiết khấu lại NHNN); sửa đổi Điều 18 quy định về cụng cụ lói suất của NHNN (theo hướng bỏ quy định NHNN cụng bố lói suất cơ bản, NHNN chỉ cụng bố lói suất chiết khấu, lói suất tỏi cấp vốn và lói suất trờn thị trường mở để thực hiện chớnh sỏch tiền tệ).
- Đồng thời, NHNN cần súm củng cố hoạt động của thị trường nội tệ liờn ngõn hàng bằng cỏch:
+ Xõy dựng hệ thống chỉ tiờu kiểm soỏi hữu hiệu thị trường liờn
ngõn hàng, theo dừi kịp thời diễn biến lói suất trờn thị trường liờn ngõn hàng để làm cơ sở nghiờn cứu và ban hành lói suất tỏi cấp vốn.
+ Tạo điều kiện phỏt triển thị trường tiền tệ để nõng cao khả
năng truyền dẫn chớnh sỏch tiền tệ của NHNN như nới lỏng cỏc hạn chế về việc nhận tiền gửi bằng đồng Việt Nam đối với cỏc chi nhỏnh NHTM nước ngoài phự hợp với cỏc cam kết và tiền trỡnh hội nhập quốc tế; hạn chế hỡnh thức cho vay chỉ đạo; hoàn thiện khung phỏp lý cho sự phỏt triển thị trường thứ cấp nhằm tăng tớnh thanh khoản của cỏc cụng cụ thị trường tiền tệ; cho phộp cỏc cụng ty mụi giới tiền tệ được thành lập và hoạt động; sớm xõy dựng và ban hành cỏc văn bản phỏp qui về mở rộng danh mục hàng hoỏ và số lượng hàng hoỏ cho thị trường tiền tệ; phõn bổ hạn mức chiết khấu cho cỏc NHTM với mục đớch chủ yếu là hỗ trợ cỏc NHTM về vốn khả dụng; đẩy nhanh quỏ trỡnh cơ cấu lại hệ thống NHTM bằng cỏch sử dụng mạnh mẽ cỏc cụng cụ giỏn tiếp của chớnh sỏch tiền tệ, phỏt triển cỏc cụng cụ thị trường tiền tệ nhằm đa dạng húa cỏc cụng cụ trờn thị trường, tăng cường vai trũ của Hiệp hội Ngõn hàng trong việc ổn định và thống nhất chung về lói suất giao dịch của cỏc NHTM.
- Về điều hành lói suất, cần cú lộ trỡnh hoàn thiện chớnh sỏch lói suất tự do húa, trong đú lói suất tỏi cấp vốn và lói suất tỏi chiết khấu được sử dụng như lói suất trần và lói suất sàn của thị trường. Phải xỏc định được khung lói suất chỉ đạo cho từng thời kỳ cụ thể, trong đú cần phải tớnh đến cả yếu tố biến động của tỷ giỏ. Cần xỏc định lói suất chủ đạo tỏc động đến lói suất thị trường theo cơ chế lan truyền thụng qua thị trường nội tệ liờn ngõn hàng để định hướng lói suất biến động phự hợp với mục tiờu chớnh sỏch tiền tệ. Lói suất chủ đạo của NHNN cú thể thực hiện bởi lói suất cho vay qua đờm đối với TCTD hoặc lói suất chiết khấu, tỏi chiết khấu thương phiếu và cỏc giấy tờ cú giỏ ngắn hạn.
+ Cần xõy dựng hệ thống thụng tin hữu hiệu để kiểm soỏt, theo dừi thường xuyờn hoạt động của thị trường liờn ngõn hàng. Cú hệ thống thụng tin kết nối với hệ thống NHTM cú thị phần lớn và cú khả năng chi phối hoạt động thị trường tiền tệ để nắm bắt kịp thời nguyờn nhõn biến động bất thường của lói suất trờn thị trường (nếu cú), qua đú cú giải phỏp điều tiết kịp thời và thớch hợp.
- Cần ban hành một cơ chế quản lý việc cho vay theo lói suất thoả thuận, cơ chế này cần thụng thoỏng, nhưng lại rất chặt chẽ, khụng can thiệp sõu vào tớnh tự chủ hoạt động kinh doanh của cỏc ngõn hàng, nhưng cũng khụng buụng lỏng quản lý để cỏc tổ chức tớn dụng dựng lói suất làm cụng cụ cạnh tranh khụng đỳng phỏp luật. Cú chế tài đối với cỏc tổ chức tớn dụng phỏ vỡ mặt bằng lói suất tớn dụng.
* Đối với cỏc TCTD
- Để cú thể chủ động tham gia thị trường tiền tệ, cỏc tổ chức tớn dụng cần phải thành lập một bộ phận chuyờn theo dừi, nghiờn cứu vờ lói suất để đề xuất được những biện phỏp thớch ứng cho đơn vị.
- Quản trị và điều hành lói suất của mỗi tổ chức tớn dụng phải đảm bảo tớnh thống nhất trong toàn hệ thống, từ hội sở chớnh đến cỏc chi nhỏnh của mỡnh.
- Tổ chức tớn dụng cần xỏc định lói suất điều hoà vốn nội bộ, đồng thời giao cho giỏm đốc chi nhỏnh một phạm vi tự chủ nhất định trong một biờn độ cho phộp. Coi trọng, đào tạo, bồi dưỡng cỏn bộ nhõn viờn ngõn hàng, cỏn bộ quản lý vốn khả dụng.
- Cần cú cỏc biện phỏp đẩy mạnh sự phỏt triển và phối hợp hoạt động trờn thị trường tiền tệ liờn ngõn hàng, thị trường hối đoỏi, thị trường chứng khoỏn.
- Hệ thống quỹ tớn dụng nhõn dõn cần linh hoạt, chủ động trong kinh doanh và bỏm sỏt lói suất thị trường.
- Ngoài ra cần khai thỏc cỏc lợi thế tỡm kiếm lợi nhuận trờn thị trường tiền tệ, đồng thời đảm bảo an toàn trong hoạt động như: chất lượng tài sản cú, tớn dụng, khả năng chi trả, vốn tự cú. Mỗi ngõn hàng cần xõy dựng chiến lược quản lý rủi ro lói suất để cú thể đủ mạnh cạnh tranh qua lói suất thoả thuận với nhau và với cỏc NHTM cú yếu tố nước ngoài.