2.2 Hệ thống xếp hạng tín dụng doanh nghiệp tại Agribank
2.2.3 Kỳ tính điểm xếp hạng tín dụng doanh nghiệp
Định kỳ hàng quý, Agribank thực hiện chấm điểm, xếp hạng khách hàng, hoàn thành trước ngày cuối quý, riêng quý IV hoàn thành trước ngày 30/11.
Ngoải ra, các đối tượng thuộc diện chấm điểm phải thực hiện chấm điểm, xếp hạng khách hàng ngay khi khách hàng đặt quan hệ tín dụng với Agribank hoặc bất kỳ khi nào khách hàng có biến động thơng tin.
2.2.4 Mơ hình xếp hạng tín dụng doanh nghiệp
Mơ hình XHTD doanh nghiệp của Agribank đang sử dụng là mơ hình một biến số sử dụng các chỉ tiêu tài chính theo phân tích định lượng và phi tài chính theo phân tích định tính để đánh giá nhằm bổ sung cho những hạn chế về số liệu thống kê của phương pháp định lượng. Agribank chỉ mới áp dụng mơ hình tính điểm XHTD cho khách hàng doanh nghiệp, chưa áp dụng mơ hình tính điểm xếp hạng cho khoản vay.
Mơ hình tính điểm gồm hai phần là tính điểm định lượng theo các chỉ số tính tốn trực tiếp từ báo cáo tài chính của doanh nghiệp và tính điểm định tính trên cơ sở đánh giá của ngân hàng về các mặt của doanh nghiệp. Thơng tin dùng để tính điểm doanh nghiệp là báo cáo tài chính quý, năm gần nhất, thơng tin phi tài chính cập nhật đến thời điểm tính điểm.
Bộ chỉ tiêu tài chính và phi tài chính để chấm điểm khách hàng doanh nghiệp được xây dựng trên cơ sở 34 ngành kinh tế đã được xác định sẵn phù hợp với đặc thù hoạt động và cơ cấu tín dụng của Agribank. Ứng với mỗi ngành kinh tế có một bộ chỉ tiêu chấm điểm khách hàng doanh nghiệp riêng. Doanh nghiệp thuộc nhóm ngành kinh tế nào sẽ sử dụng bộ chỉ tiêu của nhóm ngành kinh tế đó để chấm điểm (tức là có 34 bộ chỉ tiêu khác nhau để chấm điểm cho 34 loại ngành kinh tế). Các bộ chỉ tiêu khác nhau sẽ khác nhau về danh mục các chỉ tiêu cũng như khác nhau về bộ giá trị chuẩn, thang điểm và trọng số của mỗi chỉ tiêu.
29
Bảng 2.2: Minh họa bộ thang điểm, trọng số và bộ giá trị chuẩn
Chỉ tiêu Tỷ
trọng
Quy mô lớn
100 80 60 40 20
Ngành 01: Trồng cây hàng năm
Chỉ tiêu thanh khoản
Khả năng thanh toán hiện
hành 12 >1.3 1.1-1.3 0.9-1.1 0.7-0.9 <0.7
Khả năng thanh toán nhanh 12 >0.6 0.5-0.6 0.4-0.5 0.3-0.4 <0.3 Khả năng thanh toán tức thời 6 >0.1 0.08-0.1 0,06-0.08 0.04-0.06 <0.04
Nguồn: Tài liệu XHTD nội bộ của Agribank, 2011
Mỗi bộ chỉ tiêu gồm 60 chỉ tiêu: 14 chỉ tiêu tài chính và 46 chỉ tiêu phi tài chính. Thang điểm tài chính: 100; thang điểm phi tài chính: 100
Agribank sẽ căn cứ tổng điểm đạt được của doanh nghiệp để xếp hạng tín dụng theo mức độ rủi ro tăng dần từ AAA (rủi ro thấp nhất) đến D (rủi ro cao nhất).
2.2.5 Quy trình xếp hạng tín dụng doanh nghiệp
Quy trình chấm điểm tín dụng và xếp hạng khách hàng là doanh nghiệp tại Agribank được thực hiện theo 8 bước như sau:
Bước 1: Thu thập thơng tin
Cán bộ tín dụng (CBTD) cần tiến hành điều tra, thu thập và tổng hợp thông tin về khách hàng và phương án sản xuất kinh doanh/ dự án đầu tư từ các nguồn: hồ sơ do khách hàng cung cấp: hồ sơ pháp lý (Quyết định thành lập; Điều lệ doanh nghiệp; Văn bản bổ nhiệm người đứng đầu tổ chức; Giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh; Giấy chứng nhận đăng ký thuế; Giấy phép/chứng chỉ hành nghề;... ) và hồ sơ kinh tế - tài chính (Kế hoạch sản xuất kinh doanh; Báo cáo thực hiện kế hoạch sản xuất kinh doanh; Các báo cáo tài chính quý/năm gần nhất tại thời điểm chấm điểm; Bảng kê dư nợ vay tại các tổ chức tín dụng; chi tiết doanh thu theo lĩnh vực ngành nghề); phỏng vấn trực tiếp khách hàng; đi thăm thực địa khách hàng; các phương tiện thông tin đại chúng; báo cáo nghiên cứu thị trường của các tổ chức chun nghiệp; phịng thơng tin kinh tế tài chính ngân hàng của Agribank; trung tâm thơng tin tín dụng Ngân hàng Nhà nước Việt Nam và các nguồn thông tin khác.
30
Bước 2: Xác định loại hình sở hữu của khách hàng
Căn cứ vào đối tượng sở hữu, khách hàng được chia thành 3 loại: doanh nghiệp nhà nước, doanh nghiệp có vốn đầu tư nước ngoài và doanh nghiệp khác.
Doanh nghiệp nhà nước là tổ chức kinh tế do Nhà nước sở hữu từ 50% vốn điều lệ hoặc cổ phần, vốn góp trở lên. Doanh nghiệp có vốn đầu tư nước ngồi là doanh nghiệp có một trăm phần trăm vốn đầu tư nước ngoài. Doanh nghiệp khác là những doanh nghiệp khơng thuộc hai hình thức sở hữu trên.
Tỷ trọng của các chỉ tiêu phi tài chính được phân chia tùy theo loại hình sở hữu của khách hàng. Trong mỗi loại hình sở hữu, hệ thống sẽ quy định cách chấm điểm riêng đối với trường hợp khách hàng đang có quan hệ tín dụng hoặc khách hàng mới chưa có quan hệ tín dụng tại Agribank.
Bước 3: Xác định ngành nghề lĩnh vực sản xuất kinh doanh
Có tất cả 10 nhóm ngành cơ bản được áp dụng trong bộ chỉ tiêu XHTD của Agribank, được phân chia chi tiết ra thành 34 ngành nghề kinh tế khác nhau. Danh mục 34 ngành kinh tế mà Agribank áp dụng được trình bày tại Phụ lục 01 (đính
kèm đề tài này).
Việc xác định ngành nghề kinh doanh của doanh nghiệp dựa vào hoạt động sản xuất kinh doanh chính của doanh nghiệp, là hoạt động đem lại 50% doanh thu trở lên trong tổng doanh thu hàng năm của doanh nghiệp. Trường hợp doanh nghiệp kinh doanh đa ngành nhưng khơng có ngành nào có doanh thu chiếm từ trên 50% tổng doanh thu thì chọn ngành có tỷ trọng doanh thu lớn nhất hoặc ngành có tiềm năng phát triển nhất trong các ngành mà doanh nghiệp hoạt động để chấm điểm và xếp hạng.
Bước 4: Xác định quy mô của doanh nghiệp
Quy mô hoạt động của doanh nghiệp phụ thuộc vào ngành kinh tế mà doanh nghiệp đó đang hoạt động. Trong hoạt động chấm điểm này, tương ứng với 34 ngành kinh tế sẽ có 34 bộ chỉ tiêu để xác định quy mô. Quy mô của doanh nghiệp được xác định dựa trên việc chấm điểm các chỉ tiêu: vốn chủ sở hữu; số lượng lao động; doanh thu thuần và tổng tài sản. Mỗi chỉ tiêu sẽ có 8 khoảng giá trị từ 1 đến 8
31
điểm. Tổng hợp điểm của 4 chỉ tiêu sẽ được sử dụng để xác định quy mơ. Trong đó, doanh nghiệp quy mơ lớn có tổng số điểm từ 22 điểm đến 32 điểm, doanh nghiệp quy mơ vừa có tổng số điểm từ 12 điểm đến 21 điểm và doanh nghiệp quy mô nhỏ có tổng số điểm dưới 12 điểm.
Điểm của các chỉ tiêu dùng để xác định quy mô doanh nghiệp không cấu thành tổng số điểm của doanh nghiệp.
Bảng 2.3 : Bảng xác định quy mô doanh nghiệp
Mức điểm Chỉ tiêu Vốn chủ sở hữu (tỷ VND) Lao động (người)
Doanh thu thuần (tỷ VND) Tổng tài sản (tỷ VND) Ngành: 01. Trồng cây hàng năm 8 > 100 > 2.000 > 250 > 350 7 75 - 100 1.000 – 2.000 200 - 250 250 - 350 6 50 - 75 700 – 1.000 100 - 200 200 - 250 5 30 - 50 400 - 700 75 - 100 150 - 200 4 20 - 30 200 - 400 50 - 75 100 - 150 3 10 - 20 100 - 200 30 - 50 50 - 100 2 5 - 10 50 - 100 10 - 30 15 - 50 1 < 5 < 50 < 10 < 15
Nguồn: Tài liệu XHTD nội bộ của Agribank, 2011
Bước 5: Chấm điểm các chỉ tiêu tài chính
Việc đánh giá yếu tố tài chính của doanh nghiệp dựa trên phương pháp định lượng qua việc phân tích các báo cáo tài chính mà doanh nghiệp cung cấp bao gồm: bảng cân đối kế toán, báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, báo cáo lưu chuyển tiền tệ. Các chỉ tiêu tài chính được đặt ra trong hệ thống xếp hạng tín dụng của Agribank gồm có 14 chỉ tiêu thuộc 4 nhóm như sau: nhóm chỉ tiêu thanh khoản (khả năng thanh toán hiện hành, khả năng thanh toán nhanh, khả năng thanh tốn tức thời); nhóm chỉ tiêu hoạt động (vòng quay vốn lưu động, vòng quay hàng tồn kho, vòng quay các khoản phải thu, hiệu suất sử dụng tài sản cố định); nhóm chỉ tiêu cân nợ (tổng nợ /tổng tài sản, nợ dài hạn/vốn chủ sở hữu); nhóm chỉ tiêu thu nhập (lợi nhuận gộp/doanh thu thuần, lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh/ doanh thu thuần, suất sinh lời của vốn chủ sở hữu, suất sinh lời của tài sản, khả năng thanh toán lãi vay).
32
Do tầm quan trọng của từng nhóm chỉ tiêu đối với từng nhóm ngành kinh tế là khác nhau nên tỷ trọng của từng nhóm đối với từng ngành kinh tế là khác nhau và tổng tỷ trọng của các nhóm trong chỉ tiêu tài chính là 100%. Mỗi nhóm này lại bao gồm các chỉ tiêu khác nhau, mỗi chỉ tiêu có giá trị chuẩn, thang điểm và tỷ trọng riêng phụ thuộc vào quy mô và ngành kinh tế mà doanh nghiệp đang hoạt động. Tổng tỷ trọng của các chỉ tiêu bằng tỷ trọng của nhóm chỉ tiêu. Mỗi chỉ tiêu sẽ có 05 giá trị chuẩn 20, 40, 60, 80, 100. Điểm tài chính là tổng điểm của từng chỉ tiêu tài chính sau khi nhân với tỷ trọng của từng chỉ tiêu đó.
Cơng thức tính các chỉ tiêu tài chính được trình bày tại Phụ lục 02 và ví dụ
bộ chỉ tiêu tính điểm tài chính của một ngành tại Phụ lục 03 (đính kèm đề tài này). Bước 6: Chấm điểm các chỉ tiêu phi tài chính
Các yếu tố phi tài chính bao gồm 46 chỉ tiêu được chia thành 5 nhóm chỉ tiêu như sau: nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng trả nợ của doanh nghiệp, nhóm chỉ tiêu phản ánh trình độ quản lý và mơi trường nội bộ, nhóm chỉ tiêu phản ánh quan hệ với ngân hàng, nhóm chỉ tiêu các nhân tố bên ngồi và nhóm chỉ tiêu các đặc điểm hoạt động khác.
Tỷ trọng của từng nhóm chỉ tiêu phi tài chính đối với từng loại hình sở hữu doanh nghiệp khác nhau là khác nhau và cịn phụ thuộc vào mối quan hệ tín dụng của khách hàng với Agribank. Nếu khách hàng đã có quan hệ tín dụng với Agribank sẽ được áp dụng tỷ trọng của các nhóm chỉ tiêu khác với khách hàng mới chưa có quan hệ tín dụng như trình bày tại Bảng 2.4 và Bảng 2.5.
Bảng 2.4: Bảng tỷ trọng của từng nhóm chỉ tiêu phi tài chính áp dụng riêng cho từng loại hình doanh nghiệp đã có quan hệ tín dụng
STT Các chỉ tiêu DNNN DN có vốn đầu
tư nước ngoài
DN khác
1 Khả năng trả nợ (3 chỉ tiêu) 6% 7% 5%
2 Trình độ quản lý (9 chỉ tiêu) 25% 20% 25%
3 Quan hệ với ngân hàng (13 chỉ tiêu) 40% 40% 40%
4 Các nhân tố bên ngoài (8 chỉ tiêu) 17% 17% 18%
5 Các đặc điểm hoạt động khác (13 chỉ tiêu) 12% 16% 12%
33
Bảng 2.5: Bảng tỷ trọng của từng nhóm chỉ tiêu phi tài chính áp dụng riêng cho từng loại hình doanh nghiệp mới chưa có quan hệ tín dụng
STT Các chỉ tiêu DNNN DN có vốn đầu
tư nước ngồi
DN khác
1 Khả năng trả nợ (3 chỉ tiêu) 14% 15% 13%
2 Trình độ quản lý (9 chỉ tiêu) 37% 35% 37%
3 Quan hệ với ngân hàng (13 chỉ tiêu) 0 0 0
4 Các nhân tố bên ngoài (8 chỉ tiêu) 19% 19% 20%
5 Các đặc điểm hoạt động khác (13 chỉ
tiêu) 30% 31% 30%
Tổng số (46 chỉ tiêu) 100% 100% 100%
Nguồn: Tài liệu XHTD nội bộ của Agribank, 2011
Mỗi nhóm chỉ tiêu sẽ bao gồm các chỉ tiêu khác nhau, số lượng, giá trị chuẩn và tỷ trọng của các chỉ tiêu phụ thuộc vào ngành kinh tế mà doanh nghiệp đang hoạt động. Các chỉ tiêu phi tài chính có từ 1 đến 5 giá trị chuẩn (số lượng giá trị chuẩn của mỗi chỉ tiêu phụ thuộc vào ngành kinh tế) tương ứng với giá trị điểm từ 20, 40, 60, 80, 100 điểm. Điểm phi tài chính là tổng điểm của từng chỉ tiêu phi tài chính nhân với tỷ trọng của từng chỉ tiêu đó và nhân với trọng số của nhóm chỉ tiêu. Ví dụ bộ chỉ tiêu phi tài chính của ngành “Trồng cây hàng năm” xem Phụ lục 04
(đính kèm đề tài này).
Bước 7: Tổng hợp điểm và xếp hạng doanh nghiệp
Số điểm cho mỗi chỉ tiêu được đánh giá từ 20 đến 100 điểm và tỷ trọng cho từng chỉ tiêu thay đổi theo từng ngành nghề và quy mơ doanh nghiệp. Trong đó, trọng số của phần tài chính và phi tài chính phụ thuộc vào báo cáo tài chính quý và báo cáo tài chính năm của doanh nghiệp có được kiểm tốn hay khơng được kiểm tốn theo trình bày như Bảng 2.6.
34
Bảng 2.6: Trọng số các chỉ tiêu tài chính và phi tài chính chấm điểm XHTD
doanh nghiệp theo báo cáo tài chính
Chỉ tiêu
Báo cáo tài chính của doanh nghiệp
Quý I Quý II Quý III Quý IV
Có kiểm tốn Khơng kiểm tốn Có kiểm tốn Khơng kiểm tốn Có kiểm tốn Khơng kiểm tốn Có kiểm tốn Khơng kiểm tốn Các chỉ tiêu tài chính năm 35% 30% 28% 23% 23% 18% 35% 30% Các chỉ tiêu tài chính quý 0% 0% 10% 10% 15% 15% 0% 0% Các chỉ tiêu phi tài chính 65% 65% 62% 62% 62% 62% 65% 65%
Nguồn: Tài liệu XHTD nội bộ của Agribank, 2011
Như vậy, điểm tín dụng của khách hàng được xác định theo công thức sau:
Điểm của khách hàng = Điểm các chỉ tiêu tài chính năm x Trọng số phần tài chính năm + Điểm các chỉ tiêu tài chính quí x Trọng số phần tài chính quí + Điểm các chỉ tiêu phi tài chính x Trọng số phần phi tài chính Sau khi thu được điểm tổng hợp, khách hàng được xếp vào 1 trong 10 hạng và phân loại nợ như sau :
Bảng 2.7: Xếp hạng và phân loại nhóm nợ trong hệ thống XHTD của Agribank Điểm đạt được Xếp hạng Phân loại nhóm nợ Nhóm nợ
90-100 AAA Nợ đủ tiêu chuẩn
1
80-<90 AA
73-<80 A
70-<73 BBB Nợ cần chú ý 2
63-<70 BB
60-<63 B Nợ dưới tiêu chuẩn
3 56-<60 CCC 53-<56 CC 44-<53 C Nợ nghi ngờ 4 < 44 D Nợ có khả năng mất vốn 5
Nguồn: Tài liệu XHTD nội bộ của Agribank, 2011
Bước 8: Trình phê duyệt kết quả XHTD doanh nghiệp
35
Giám đốc ngân hàng phê duyệt. Tờ trình phải được trưởng phịng tín dụng kiểm tra và ký trước khi trình lên Giám đốc. Sau khi tờ trình được phê duyệt, kết quả XHTD phải được cập nhật ngay vào hệ thống thơng tin tín dụng của ngân hàng.
2.2.6 Thực trạng hệ thống XHTD doanh nghiệp tại Agribank
Hệ thống XHTD đã được triển khai thực hiện trên toàn hệ thống Agribank theo quyết định 493/2005/QĐ-NHNN ngày 22/04/2005 của Ngân hàng Nhà nước từ quý I/2012 theo đúng lộ trình đã được phê duyệt của Ngân hàng Nhà nước tại văn bản số 5811/NHNN-TTGSNTngày 27/07/2011 và văn bản 9886/NHNN- TTGSNH ngày 28/12/2011. Đến nay, việc triển khai hệ thống XHTD doanh nghiệp của Agribank nhìn chung đạt được một số kết quả đáng ghi nhận như sau:
Xét về tính khả thi
Hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ tại Agribank được thực hiện hoàn toàn bằng phần mềm tự động. CBTD chỉ cần thực hiện đăng ký thông tin khách hàng và nhập các số liệu cần thiết (thơng tin tài chính và phi tài chính) vào chương trình thì chương trình sẽ cho ra kết quả điểm, hạng của khách hàng. Do đó quy trình XHTD doanh nghiệp tại Agribank được thực hiện vô cùng đơn giản và nhanh chóng.
Nếu cuối năm 2012 tổng dư nợ được chấm điểm và xếp hạng trên toàn hệ thống là 220.074 tỷ đồng thì đến 9 tháng đầu năm 2014 tổng dư nợ được xếp hạng là 371.163 tỷ đồng.
Bảng 2.8: Kết quả XHTD của Agribank giai đoạn 2012 đến tháng 9/2014
(ĐVT: Tỷ đồng) Dư nợ/Thứ hạng 2012 Tỷ lệ (%) 2013 Tỷ lệ (%) 9 tháng 2014 Tỷ lệ (%) Nhóm 1 (AAA, AA, A) 111.254 23,16 132,157 24,91 213.458 39,00 Nhóm 2 (BBB, BB) 80.954 16,85 110,790 20,88 109.546 20,02 Nhóm 3 (B, CCC, CC) 4.975 1,04 1.171 0,81 7.660 1,40 Nhóm 4 (C) 6.977 1,45 7.004 1,32 19.155 3,50 Nhóm 5 (D) 15.914 3,31 17.404 2,70 21.344 3,90 Tổng cộng 220.074 45,81 268.527 50,61 371.163 67,82