Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của ngân hàng thương mại cổ phần ngoại thương việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ HỒ CHÍ MINH LÊ NGỌC THU TRANG PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA NHTM CỔ PHẦN NGOẠI THƯƠNG VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Tp Hồ Chí Minh – Năm 2015 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ HỒ CHÍ MINH LÊ NGỌC THU TRANG PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA NHTM CỔ PHẦN NGOẠI THƯƠNG VIỆT NAM Chuyên ngành : Tài – Ngân hàng Mã số LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS TRƯƠNG THỊ HỒNG Tp Hồ Chí Minh – Năm 2015 LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan Luận văn “Phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động kinh doanh NHTM cổ phần Ngoại Thương Việt Nam” cơng trình nghiên cứu riêng Đồng thời, thông tin liệu sử dụng luận văn trung thực, đúc kết từ trình học tập nghiên cứu thực tiễn thời gian qua Những số liệu thống kê tổng hợp, luận nhận xét đánh giá, nội dung truyền tải thơng tin có nguồn gốc trích dẫn rõ ràng Ngồi ra, kết nghiên cứu luận văn khai thác dựa sở trung thực, khách quan khoa học TP Hồ Chí Minh, tháng 10 năm 2015 Tác giả luận văn Lê Ngọc Thu Trang Học viên cao học khóa 23 – Đại học Kinh Tế TP.HCM MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮC DANH MỤC CÁC BIỂU ĐỒ DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU 1.1 Tính cấp thiết đề tài nghiên cứu 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Phương pháp nghiên cứu 1.5 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.5.1 Đối tượng nghiên cứu .3 1.5.2 Phạm vi nghiên cứu 1.6 Ý nghĩa khoa học thực tiễn đề tài nghiên cứu CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 2.1 Tổng quan NHTM 2.1.1 Khái niệm 2.1.2 Chức NHTM 2.2 Hiệu hoạt động kinh doanh củaNHTM 12 2.2.1 Khái niệm hiệu hoạt động kinh doanh 12 2.2.2 Các tiêu đo lường hiệu hoạt động kinh doanh NHTM 13 2.3.Các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động kinh doanh NHTM 18 2.3.1 Các nhân tố bên 18 2.3.2 Các nhân tố bên 19 2.4 Tổng quan số nghiên cứu có liên quan 23 2.4.1 Các cơng trình nghiên cứu nước ngồi 23 2.4.2 Các cơng trình nghiên cứu nước 26 TÓM TẮT CHƯƠNG 32 CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA NHTM CỔ PHẦN NGOẠI THƯƠNG VIỆT NAM 33 3.1 Tổng quan NHTM cổ phần Ngoại Thương 33 3.1.1 Lịch sử hình thành phát triển 33 3.1.2 Cơ cấu tổ chức hoạt động 34 3.1.3 Sản phẩm dịch vụ 35 3.2 Khái quát kết hoạt động kinh doanh 36 3.2.1 Huy động vốn tín dụng 36 3.2.2 Lợi nhuận sau thuế 38 3.3 Thực trạng hiệu hoạt động kinh doanh VCB 39 3.3.1 Đánh giá hoạt động kinh doanh qua nhân tố định lượng .39 3.4 Phân tích định tính nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động kinh doanh NH TMCP Ngoại Thương 48 3.4.1.Phân tích nhân tố bên 48 3.4.2 Phân tích nhân tố bên TÓM TẮT CHƯƠNG CHƯƠNG 4: PHƯƠNG PHÁP, DỮ LIỆU VÀ KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 4.1 Mơ hình nghiên cứu 4.2 Phương pháp nghiên cứu 4.2.1 Phương pháp nghiên cứu 4.2.2 Phương pháp thu thập 4.3 Kết hồi quy 4.3.1 Quan hệ tương quan 4.3.2 Kiểm định khuyết tật mô Đối với mơ hình (1) Đối với mơ hình (2) 4.3.3 4.4 Kết hồi quy Thảo luận kết nghiên cứu TÓM TẮT CHƯƠNG CHƯƠNG GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA VIETCOMBANK 5.1 Mục tiêu, định hướng phát triển Vi 5.1.1 Tầm nhìn phát triển 5.1.2 Mục tiêu phát triển 5.1.3 Định hướng chiến lược tr 5.2 Giải pháp nhằm nâng cao hiệu hoạ 5.2.1 Giải pháp quy mô tài sản ngân hàng 69 5.2.2 Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động tín dụng 70 5.2.3 Tăng cường lực quản trị 71 5.2.4 Giải pháp đại hố cơng nghệ, đa dạng hố nâng cao tiện ích sản phẩm, dịch vụ ngân hàng đại dựa công nghệ kỹ thuật tiên tiến .72 5.3 Một số kiến nghị khác 73 5.3.1 Đối với ngân hàng nhà nước 73 5.3.2 Đối với phủ 74 5.4 Về kết Luận văn 74 5.4.1 Kết đề tài 74 5.4.2 Hạn chế định hướng nghiên cứu 74 KẾT LUẬN 76 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT Ký hiệu BCTC CNTT DN HĐQT NHNN NHTM NHTMCP NHTMNN PGD ROA ROE TCTD VCSH VN Vietcombank WTO DANH MỤC CÁC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 3.1: Huy động tín dụng Vietcombank 2004-2014 36 Biểu đồ 3.2: Lợi nhuận Vietcombank 2004-2014 39 Biểu đồ 3.3: ROA,ROE Vietcombank 2004-2014 40 Biểu đồ 3.4: Quy mô tài sản Vietcombank 2004-2014 42 Biểu đồ 3.5: Tỷ lệ dư nợ tín dụng/ Tổng tài sản VCB 43 Biểu đồ 3.6: Quy mô vốn chủ sở hữu tổng tài sản Vietcombank 2004-2014 44 Biểu đồ 3.7: Tỷ lệ thu nhập lãi tổng tài sản Vietcombank 2004-2014 .46 Biểu đồ 3.8: Tỷ lệ chi phí hoạt động tổng thu nhập Vietcombank 2004-2014 47 DANH MỤC CÁC BẢNG BIỂU Bảng 4.1 Các biến đưa vào mơ hình 56 Bảng 4.2 Thống kê mô tả biến 59 76 KẾT LUẬN Trong bối cảnh kinh tế nói chung ngành ngân hàng nói riêng giai đoạn phục hồi tái cấu , NHTM cạnh tranh gay gắt lĩnh vực: nâng cao chất lượng sản phẩm, dịch vụ ngân hàng,đa dạng hóa sản phẩm…với mục tiêu thỏa mãn tối đa nhu cầu khách hàng nhằm cạnh tranh thị phần , thu hút khách hàng sử dụng dịch vụ ngân hàng, qua hướng đến mục tiêu lợi nhuận, nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng Trước xu cạnh tranh ngày gay gắt NHTM, Vietcombank đòi hỏi cần phải nỗ lực để mang lại sản phẩm dịch vụ phục vụ tốt cho khách hàng Để làm điều địi hỏi ngân hàng phải hồn thiện mặt: nâng cao hiệu hoạt động tín dụng xử lý nợ xấu,đẩy mạnh hoạt động tái cấu trúc, cải tiến cấu tổ chức, đổi công nghệ nhằm hướng đến mục tiêu trở thành tập đồn tài – ngân hàng hàng đầu Việt Nam, đa theo chuẩn quốc tế TÀI LIỆU THAM KHẢO Danh mục tài liệu Tiếng Việt Bùi Duy Phú, 2002, Phương pháp đánh giá hiệu NHTM qua hàm sản xuất hàm chi phí Luận văn thạc sỹ kinh tế Đại học Kinh tế Quốc dân Lê Dân, 2004 Vận dụng phương pháp thống kê để phân tích hiệu hoạt động NHTM Việt Nam Luận án Tiến sỹ Kinh tế Đại học Kinh tế Quốc dân Liễu Thu Trúc Võ Thành Danh, 2012 Phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động kinh doanh hệ thống ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam giai đoạn 2006 – 2009 Tạp chí khoa học 2012, số 21a Nguyễn Đăng Dờn 2009, Nghiệp vụ NHTM, NXB đại học Quốc gia Tp Hồ Chí Minh Nguyễn Đăng Dờn 2010, Quản trị NHTM đại, NXB Phương Đông Nguyễn Đặng Vân Anh 2014, Phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động kinh doanh hệ thống ngân hàng thương mại cổ phần Xuất nhập Việt Nam Luận văn thạc sỹ kinh tế Đại học Kinh tế TP.HCM Nguyễn Năng Phúc 2013, Phân tích báo cáo tài chính, NXB Đai học Kinh tế quốc dân Nguyễn Văn Tiến 2010, Giáo trình quản trị rủi ro kinh doanh ngân hàng, NXB Thống kê Nguyễn Việt Hùng, 2008 Phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động ngân hàng thương mại Việt Nam Luận văn Tiến sĩ Đại học Kinh tế Quốc dân 10 Phan Thu Hà 2010, Giáo trình quản trị NHTM, NXB Tài 11 Phan Thị Cúc 2006, Giáo trình quản trị NHTM, NXB Giao thơng vận tải 12 Phạm Thanh Bình (2005), Nâng cao lực cạnh tranh hệ thống NHTM Việt Nam điều kiện hội nhập kinh tế quốc tế, Kỷ yếu Hội thảo NHNN – Uỷ ban kinh tế & ngân sách Quốc Hội: vai trò hệ thống NH 20 năm đổi Việt nam Hà Nội, 1/2006 13 Quyết định số 734 (2012), Kế hoạch hành động ngành ngân hàng triển khai đề án tái cấu lại hệ thống tổ chức tín dụng giai đoạn 2011 -2015, Ngân hàng nhà nước ban hành 14 Luật tổ chức tín dụng 2010, Luật NHTM, luật doanh nghiệp năm 2005 15 Từ Quang Phương 2010, Giáo trình quản lý dự án đầu tư, NXB : Lao động-xã hội 16 Trịnh Quốc Trung Ngyễn Văn Sang, 2013 Các yếu tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động ngân hàng thương mại Việt Nam Tạp chí cơng nghệ ngân hàng số 85, tháng 04/2013 17 Trần Huy Hoàng (Chủ biên) 2007,Quản trị Ngân hàng thương mại, NXB Lao động xã hội 18 Trần Ngọc Thơ 2007, Giáo trình Tài doanh nghiệp đại, NXB Thống kê 19 Vietcombank, Báo cáo tài Viecombank năm < https://www.vietcombank.com.vn/Investors/FinancialReports.aspx> 20 Vietcombank, Báo cáo thường niên Viecombank năm < https://www.vietcombank.com.vn/Investors/AnnualReports.aspx > 21 Vietcombank, Mơ hình hoạt động Vietcombank Danh mục tài liệu Tiếng Anh Donsyah Yudistira, 2004 Efficiency in Islamic Banking: an Empirical Analysis of 18 Banks Islamic Economic Studies, Vol 12 Deger Alper ve Adem Anbar, “Bank Specific and Macroeconomic Determinants of Commercial Bank Profitability: Empirical Evidence from Turkey”, Business and Economics Research Journal, Volume 2, Number 2, 2011 Farazi, S., Erik, F., Roberto, R (2011) Bank Ownership and Performance in the Middle East and North Africa Region The World Bank Middle East and North Africa Region Financial and Private Sector Development Unit & Financial and Private Secto Flamini, C., Valentina C., McDonald, G., Liliana, S (2009) The Determinants of Commercial Bank Profitability in Sub-Saharan Africa IMF Working Paper Gul, S., Faiza, I., Khalid, Z (2011) Factors Affecting Bank Profitability in Pakistan The RomanianEconomic Journal, 2(3), 6-9 Jin-Li Hua, Chiang-Ping Chen and Yi-Yuan Su, 2006 Ownership reform and efficiency of nationwide banks in China Institute of Business and Management, National Chiao Tung University, Taiwan Kuan-Chung Chen and Chung-Yu Pan, 2012 An Empirical Study of Credit Risk Efficiency of Banking Industry in Taiwan Web Journal of Chinese Management Review, Vol 15 Miller S., and A Noulas, 1996 The Technical Efficiency of Large Banks Production Journal of Banking & Finance, 20, 3, 495-509 Nathan, A and E Neave 1992 “Operating Effi-ciency of Canadian Banks.”Journal of Financial Services Research6: 265–76 10 Nsambu Kijjambu Frederick (2014), “Factors affecting performance of commercial banks in Uganda A case for domestic commercial banks Journal of International Review of Business Research Papers, Australia 11 Oloo, O (2010) Banking Survey Report, The best banks this decade 2000-2009 , Think Business Limited, Kenya, www.bankingsurvey.co.ke 12 Oloo, O (2011) Banking Survey Report, The best banks this decade 2001-2010, Think Business Limited, Kenya, www.bankingsurvey.co.ke 13 Olweny, T., Shipho, T.M (2011) Effects of Banking Sectoral Factors on the Profitability of Commercial Banks in Kenya Economics and Finance Review, 1(5), 1-30 14 Ongore, V.O (2011) The relationship between ownership structure and firm performance: An empirical analysis of listed companies in Kenya African Journal of Business Management, 5(6), 2120-2128 15 Sangmi, M., Tabassum, N 2010 Analyzing Financial Performance of Commercial Banks in India: Application of CAMEL Model Pakistan Journal Commercial Social Sciences 16 Tufan, E., Bahattin H., Mirela C., Laura, G.V (2008) Multi-criteria evaluation of domestic and foreign banks in Turkey by using financial ratios, Banks and Bank Systems Journal, 3(2), 20-28 17 Vincent Okoth Ongore, Gemechu Berhanu Kusa (2013),Determinants of Financial Performance Commercial Bank in Kenya, International Journal of Economics and Financial Issues, Vol3, No.1, 2013, pp.237-252 18 Wen, W.2010,Ownership Structure and Banking Performance: New Evidence in China Universitat Autònoma de Barcelona Departament D’economia de L’empresa, 2010 19 Syafri, 2012, Factors Affecting Bank Profitability in Indonesia, The 2012 international Conference on Business and Mangement 6-7 September 2012, PhuketThailand PHỤ LỤC Dư nợ tín dụng, Tổng tài sản, Vốn chủ sở hữu, Lợi nhuận sau thuế Chi phí hoạt động Vietcombank giai đoạn 2009-2014 Đơn vị tính: triệu đồng Năm Quý 2009Quý Quý Quý Quý 2010Quý Quý Quý Quý 2011Quý Quý Quý Quý 2012Quý Quý Quý Quý 2013Quý Quý Quý Quý 2014Quý Quý Quý PHỤ LỤC Thu nhập ngồi lãi,thu nhập hoạt động, chi phí hoạt động, lợi nhuận sau thuế Vietcombank, GDP lạm phát giai đoạn 2009-2014 Đơn vị tính: triệu đồng Năm 2009Q Q Q Q 2010Q Q Q Q 2011Q Q Q Q 2012Q Q Q Q 2013Q Q Q Q 2014Q Q Q Q PHỤ LỤC Tổng tài sản, Tỷ lệ dư nợ tín dụng tổng tài sản, tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản, tỷ lệ chi phí hoạt độg tổng tài sản, tỷ lệ thu nhập lãi tổng tài sản, Tỷ lệ chi phí hoạt động tổng thu nhập hoạt động ROA, ROE Năm Quý 2009Quý Quý Quý Quý 2010Quý Quý Quý Quý 2011Quý Quý Quý Quý 2012Quý Quý Quý Quý 2013Quý Quý Quý Quý 2014Quý Quý Quý Quý PHỤ LỤC Ma trận hệ số tương quan mơ hình (obs=24) roa | size | npl | vcp | div | cor | gdp | -0.260 inf | 0.1251 Ma trận hệ số tương quan mơ hình (obs=24) | - roe s + - roe | 1.0000 size | -0.4100 npl | -0.0629 vcp | -0.140 div | -0.2078 cor | -0.2961 gdp | -0.207 inf | 0.1285 PHỤ LỤC Kiểm định khuyết tật mơ hình mơ hình (1) Kiểm định khuyết tật đa cộng tuyến Hệ số phóng đại VIF Variable | -+ -size | vcp | npl | gdp | cor | div | inf | -+ -Mean VIF | 1.73 Kiểm định khuyết tật sai số ngẫu nhiên không tuân theo Quy luật phân phối chuẩn: Phân phối xác suất sai số ngẫu nhiên mơ hình Skewness/Kurtosis tests for Normality - joint -Variable | Obs Pr(Skewness)Pr(Kurtosis) adj chi2(2) Prob>chi2 -+ - e| 24 0.6013 0.3811 1.12 0.5706 Kiểm định khuyết tật phương sai sai số thay đổi với Kiểm định BreuschPagan Kết kiểm định Breusch-Pagan Breusch-Pagan / Cook-Weisberg test for heteroskedasticity Ho: Constant variance Variables: fitted values of roa chi2(1) = 3.68 Prob > chi2 = 0.0549 PHỤ LỤC Kiểm định khuyết tật mơ hình mơ hình (2) Kiểm định khuyết tật đa cộng tuyến Hệ số phóng đại VIF Mean VIF | Kiểm định khuyết tật phương sai sai số thay đổi với Kiểm định BreuschPagan Kết kiểm định Breusch-Pagan Breusch-Pagan / Cook-Weisberg test for heteroskedasticity Ho: Constant variance Variables: fitted values of roe chi2(1) = 4.12 Prob > chi2 = 0.0424 Kiểm định khuyết tật sai số ngẫu nhiên không tuân theo Quy luật phân phối chuẩn: Phân phối xác suất sai số ngẫu nhiên mơ hình Skewness/Kurtosis tests for Normality - joint -Variable | Obs Pr(Skewness)Pr(Kurtosis) adj chi2(2) Prob>chi2 -+ - e| 0.9710 0.6731 0.18 0.9142 PHỤ LỤC Kết hồi quy mơ hình (1) Source | Model | 000031893 Residual | 000011763 Total | 000043656 -roa | size | npl | vcp | div | cor | gdp | inf | _cons | Kết hồi quy mô hình (2) Source | Model | 00011975 Residual | 000031145 Total | 000150896 -roe | size | npl | vcp | div | cor | gdp | inf | _cons | ... thống ngân hàng thương mại cổ phần việt nam giai đoạn 2006-2009”, mục tiêu nghiên cứu phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động kinh doanh hệ thống ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam giai... nhân tố khác bao gồm nhân tố bên bên ngồi NHTM tác động đến hiệu hoạt động Ngân hàng 33 CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA NHTM CỔ PHẦN NGOẠI THƯƠNG... tranh tổng thể hoạt động ngân hàng 2.3 .Các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt động kinh doanh NHTM 2.3.1 Các nhân tố bên Năng lực tài Ngân hàng Yếu tố bên thứ ảnh hưởng đến hiệu kinh doanh NHTM Năng