Phân tích khả năng thanh toán của công ty là xem xét tài sản của doanh nghiệp có đủ trang trải các khoản nợ của công ty hay không? Từ đó giúp công ty nhận định được tình hình tài chính thực tại của công ty, tạo thế chủ động trong thanh toán. Nhưng để đánh giá chi tiết cụ thể, chính xác khả năng thanh toán chúng ta đánh giá một số chỉ tiêu sau:
Bảng 2.2. Phân tích khả năng thanh toán của công ty từ năm 2005- 2007.
Chỉ tiêu Năm 2005 Năm 2006 Năm 2007
1. Hệ số khả năng thanh toán hiện hành (lần) 1.16 1.13 1.10 2. Hệ số khả năng thanh toán nhanh (lần) 0.65 0.66 0.31 3. Hệ số khả năng thanh toán tức thời (lần) 0.05 0.07 0.12 (Nguồn: Phòng kinh doanh).
Hệ số khả năng thanh toán hiện hành: Đo lường khả năng thanh toán nợ ngắn hạn. Hệ số này tăng lên có thể tình hình tài chính được cải thiện tốt hơn. Vì vậy, để phân tích chính xác cần nghiên cứu tỉ mỉ khoản mục riêng biệt của tài sản lưu động, nợ ngắn hạn.
Hệ số khả năng thanh toán hiện hành =
Ta có hệ số khả năng thanh toán hiện hành của công ty qua các năm như sau: Năm 2005 = 1.16
Năm 2006 = 1.12 Năm 2007 = 1.10
Ta thấy hệ số khả năng thanh toán hiện hành của công ty thay đổi qua các năm. Năm 2005 là hệ số khả năng thanh toán hiện hành của công ty thấp hơn so với năm 2005, 2006 chứng tỏ trong năm này Công ty đã vay ngắn hạn rất nhiều để đầu tư vào TSLĐ & TSCĐ dẫn đến Công ty gặp khó khăn trong việc thanh toán các khoản nợ ngắn hạn và dài hạn. Năm 2005, 2006 công ty đã rất nổ lực, cố gắng để trang trải các khoản nợ. Sang năm 2006 giảm, chứng tỏ công ty không đảm bảo được việc chi trả các khoản nợ. Vì vậy, để cải thiện được khả năng thanh toán, đồng thời đảm bảo trang bị cơ sở vật chất cho Công ty hoặc có thể tìm các nguồn khác như vốn liên doanh, tín dụng dài hạn để đầu tư cho cơ sở
TSLĐ & ĐTNH Nợ ngắn hạn
vật chất hạ tầng. Hệ số khả năng thanh toán thấp sẽ khiến cho Công ty rất khó huy động vốn trong những lúc cần thiết, đồng thời các chủ nợ có thể gây ra những tác động nguy hiểm khi công ty không thanh toán được các khoản nợ đến hạn của họ.
Hệ số khả năng thanh toán nhanh:
Hệ số khả năng thanh toán nhanh =
Ta có hệ số khả năng thanh toán nhanh của Công ty qua các năm như sau: Năm 2005 = 0.65
Năm 2006 = 0.66 Năm 2007 = 0.31
Qua tính toán ta thấy hệ số thanh toán nhanh của công ty có sự biến động mạnh trong năm 2007. Nguyên nhân chính là do trong năm này lượng hàng tồn kho của công ty lớn làm cho hệ số thanh toán nhanh tăng lên trong khi nợ ngắn hạn của công ty có tăng nhưng không lớn. Tuy nhiên, đây là thực trạng chung của các doanh nghiệp trong năm 2007. Đây là năm mà các công ty thuỷ sản làm ăn không ra và có nhiều trục trặc trong việc xuất hàng sang các nước.
Hệ số thanh toán tức thời.
Hệ số khả năng thanh toán tức thời =
Ta có khả năng thanh toán tức thời của công ty qua các năm như sau: Năm 2005 = 0.05
Năm 2006 = 0.07 Năm 2007 = 0.12
Qua những số liệu tính toán được cho ta thấy hệ số khả năng thanh toán tức thời của công ty là rất thấp nhưng có xu hướng gia tăng qua các năm. Điều này cho ta thấy Công ty đã gia tăng việc sử dụng tiền mặt trong thanh toán.
TSLĐ & ĐTNH – Hàng tồn kho
Nợ ngắn hạn
Tiền + ĐTTCNH Nợ ngắn hạn