2.3. Nguyên nhân nợ xấu
2.3.1.2. Mơi trường kinh tế khơng ổn định
Bất kỳ hoạt động sản xuất kinh doanh nào cũng chịu ảnh hưởng tác động trực tiếp của mơi trường kinh tế xã hội. Trong một nền kinh tế tăng trưởng lành mạnh, tiềm năng sản xuất và tiêu dùng của xã hội cịn lớn thì hoạt động sản xuất kinh doanh cĩ điều kiện tốt để phát triển. Nhưng trong một nền kinh tế bị khủng hoảng, đang đà xuống dốc, tỷ lệ lạm phát cao, sản xuất bị đình trệ, đầu tư giảm sút, thu
nhập của mọi thành viên trong xã hội đều giảm thì khả năng phát triển sản xuất kinh doanh là rất kém, ảnh hưởng mạnh mẽ tới hoạt động kinh doanh Ngân hàng. Tác động xấu của tình hình kinh tế xã hội như vậy sẽ lảnh hưởng tới khả năng trả nợ của các doanh nghiệp, tổ chức và cá nhân cho ngân hàng, phát sinh nợ xấu.
* Do lãi suất cho vay cao:
Khi kinh tế khĩ khăn, doanh nghiệp làm ăn bế tắc trước khủng hoảng và lạm phát, chi phí vào tăng, đầu ra khĩ. Trong đĩ, một trong những khĩ khăn đẩy doanh nghiệp đến đường cùng chính là sự gia tăng của lãi suất cho vay từ phía ngân hàng. Ngân hàng cho vay lãi suất cao cũng hướng đồng tiền chuyển vào các lĩnh vực cĩ yếu tố rủi ro cao, chỉ những lĩnh vực đĩ mới cĩ cơ hội lãi cao khiến nợ xấu tiềm ẩn và dễ bộc phát. Tình trạng cho vay với lãi suất cao đang làm cho nợ xấu của ngân hàng thêm trầm trọng, vì chính những doanh nghiệp chấp nhận vay với lãi suất cao thì rủi ro cũng lớn là một lý do khiến nợ xấu phát sinh. Các doanh nghiệp mạnh sẽ khơng chấp nhận mức lãi suất quá cao, họ cĩ khả năng tìm đến những nguồn vốn khác. Nghi vấn đặt ra đối với những doanh nghiệp dám chấp nhận mức lãi suất cao. Phần lớn sự chấp thuận đĩ xuất phát từ sự thiếu vốn trầm trọng, năng lực tài chính hạn chế, độ tín nhiệm thấp nên khơng tiếp cận được những nguồn vốn khác. Và tất nhiên, nguy cơ nợ xấu ngân hàng tăng lên từ nhĩm đối tượng này..
Ở thời điểm giữa năm 2011, lãi suất cho vay lên mức 20-25%. Khĩ khăn với thị trường chung, doanh nghiệp khơng cĩ được sự hỗ trợ nào mà cịn bị bồi thêm chi phí vốn tăng cao nên sản xuất càng bế tắc. Đã cĩ hàng ngàn doanh nghiệp phá sản và hàng chục ngàn doanh nghiệp khác suy giảm sản xuất, hàng loạt doanh nghiệp tạm đĩng cửa hay cầm chừng chờ thời... Theo Bộ kế hoạch và đầu tư, trong năm 2011 cĩ hơn 53.000 doanh nghiệp phải đĩng cửa. Tất nhiên, khi doanh nghiệp khơng hoạt động, khơng cĩ lợi nhuận thì khơng cĩ khả năng thanh tốn nợ ngân hàng. Và những khoản vay của họ lần lượt được thành các khoản nợ xấu.
* Do tăng trưởng tín dụng nĩng:
Nợ xấu của hệ thống Ngân hàng là hệ quả tất yếu của q trình tăng trưởng tín dụng quá nĩng trong những năm qua, cộng với cơn sốt cho vay bất động sản, chứng
khốn ồ ạt trong thời kì 2006-2007. Trong thời gian qua, với áp lực tăng vốn, nhiều ngân hàng tìm mọi cách để tăng trưởng nhanh, đặc biệt là đã nới lỏng các tiêu chuẩn cho vay để đảm bảo hiệu quả trên đồng vốn. Song, hậu quả lại dẫn đến các khoản nợ xấu tăng nhanh. Trước đây, khi kinh tế ổn định, điều này khơng bộc lộ nhưng đến khi kinh tế khĩ khăn, hệ quả này mới càng thể hiện rõ.
Trong mười năm trở lại đây, mặc dù NHNN thường xuyên yêu cầu các Ngân hàng thương mại phải hạn chế tăng trưởng tín dụng khơng quá cao nhưng thực tế tăng trưởng vẫn trên 20%; năm 2007 tăng trưởng tín dụng tới 53,89%; năm 2009 là 39,57%; năm 2010 là 31,19%... Việc cho vay ồ ạt cùng với chính sách cho vay lỏng lẻo những năm trước đã để lại nhiều hệ lụy, trong đĩ cĩ nợ xấu.
Sự phát triển ồ ạt của hệ thống ngân hàng thương mại cũng là một nguyên nhân gia tăng nợ xấu. Sự ra đời của ngân hàng dễ dàng, thậm chí khơng đạt tiêu chuẩn về vốn ban đầu đã thúc đẩy các ngân hàng nhỏ tìm mọi cách tăng vốn huy động, thúc đẩy tín dụng bằng cách nới lỏng tiêu chuẩn cho vay, cho vay dễ dãi, thiếu các điều kiện bảo đảm cần thiết… cũng làm cho nợ xấu gia tăng.
* Do vốn cho lĩnh vực bất động sản bị siết chặt:
Theo thơng lệ lâu nay, các doanh nghiệp bất động sản phát triển dự án từ vài trăm tỷ đồng đến hàng ngàn tỷ đồng thì cơ cấu vốn vay tín dụng đều chiếm khoảng 60%-75% nguồn vốn triển khai dự án, phần cịn lại là huy động vốn gĩp của người mua nhà. Trước đây nhiều ngân hàng quá chú tâm vào việc cho vay bất động sản, song thời điểm này vốn cho lĩnh vực bất động sản bị siết chặt. Bong bĩng bất động sản bị vỡ tan. Nhiều dự án đĩng băng khiến các doanh nghiệp địa ốc điêu đứng.
Để kiểm sốt lạm phát và bình ổn kinh tế vĩ mơ, ngày 24/02/2011 Chính phủ ban hành Nghị quyết 11 và ngày 01/03/2011 Thống đốc NHNN đã ban hành Chỉ thị 01 nhằm thiết chặt tín dụng, giảm tốc độ và tỷ trọng dư nợ cho vay lĩnh vực phi sản xuất, nhất là lĩnh vực bất động sản, so với năm 2010. Theo đĩ, tăng trưởng tín dụng khơng quá 20% trong năm 2011; đồng thời, đến 31/12/2011, các ngân hàng phải đưa tỷ trọng tín dụng phi sản xuất từ 22% xuống 16%. Như vậy, chẳng những tín dụng khơng được bơm tiếp mà cịn bị thu hẹp lại, dẫn đến các dự án bất động sản
gặp nhiều khĩ khăn hơn. Điều này khiến cho tỷ lệ nợ xấu trong ngân hàng tăng cao.
* Sự biến động quá nhanh và khơng dự đốn được của thị trường thế giới:
Nền kinh tế Việt Nam vẫn cịn lệ thuộc quá nhiều vào sản xuất nơng nghiệp và cơng nghiệp phục vụ nơng nghiệp (nuơi trồng, chế biến thực phẩm và nguyên liệu), dầu thơ, may gia cơng,… vốn rất nhạy cảm với giá cả thế giới, nên dễ bị tổn thương khi thị trường thế giới biến động xấu.
Ngành dệt may trong một số năm gần đây đã gặp khơng ít khĩ khăn vì bị khống chế hạn ngạch làm ảnh hưởng trực tiếp đến hoạt động kinh doanh của các doanh nghiệp nĩi riêng và của các ngân hàng cho vay nĩi chung. Ngành thủy sản cũng gặp nhiều lao đao vì các vụ kiện bán phá giá vừa qua.
Khơng chỉ xuất khẩu, các mặt hàng nhập khẩu cũng dễ bị tổn thương khơng kém. Mặt hàng sắt thép cũng bị ảnh hưởng lớn của giá thép thế giới. Việc tăng giá phơi thép làm cho một số doanh nghiệp sản xuất thép trong nước phải ngưng sản xuất do chi phí giá thành rất cao trong khi khơng tiêu thụ được sản phẩm.
* Rủi ro tất yếu của quá trình tự do hĩa tài chính, hội nhập quốc tế:
Q trình tự do hố tài chính và hội nhập quốc tế cĩ thể làm cho nợ xấu gia tăng khi tạo ra một mơi trường cạnh tranh gay gắt, khiến hầu hết các doanh nghiệp, những khách hàng thường xuyên của ngân hàng phải đối mặt với nguy cơ thua lỗ và quy luật chọn lọc khắc nghiệt của thị trường. Bên cạnh đĩ, bản thân sự cạnh tranh của các NHTM trong nước và quốc tế trong mơi trường hội nhập kinh tế cũng khiến cho các ngân hàng trong nước với hệ thống quản lý yếu kém gặp phải nguy cơ rủi ro nợ xấu tăng lên bởi hầu hết các khách hàng cĩ tiềm lực tài chính lớn sẽ bị các ngân hàng nước ngồi thu hút.
* Do khủng hoảng kinh tế tồn cầu:
Trong thời đại cĩ xu thế quốc tế hố nền kinh tế tồn cầu, cũng như các ngành khác, hoạt động kinh doanh Ngân hàng cũng phải cải tiến và hồ nhập thích ứng với xu thế chung đĩ. Vấn đề quốc gia đã được hệ thống Ngân hàng đưa vào các sách lược kinh doanh của mình.
nghiệp nước ngồi hiện đang hoạt động tại Việt Nam, hoặc cho vay đối với doanh nghiệp Việt Nam trong mối quan hệ với nước ngồi để tiếp nhận vốn, máy mĩc thiết bị, cơng nghệ hay đầu tư cho các doanh nghiệp cĩ hoạt động xuất khẩu hàng hố với thị trường ngồi nước thì Ngân hàng phải quan tâm đến mức độ rủi ro tại từng quốc gia khác nhau. Nếu ở các nước đĩ cĩ suy thối kinh tế, cĩ Ngân hàng bị phá sản, cĩ sự biến động giá cả hàng hố, lãi suất, cĩ biến động về chính trị, về chính sách xuất nhập khẩu, thuế quan, đầu tư… thì sẽ gây trở ngại cho cơng việc kinh doanh của các khách hàng, khiến Ngân hàng bị ảnh hưởng gián tiếp bởi các biến động đĩ.
Năm 2008, khủng hoảng kinh tế làm tăng nợ xấu ngân hàng, tỷ lệ nợ khĩ địi trong 6 tháng đầu năm 2008 của Việt Nam khoảng 5% tổng dư nợ tín dụng. Mặc dù tín dụng tăng trưởng cao (17%) nhưng xuất khẩu lại giảm. Nhiều doanh nghiệp khĩ khăn về thị trường do ảnh hưởng của khủng hoảng kinh tế tồn cầu vì vậy cũng gặp khĩ khăn trong thanh tốn nợ Ngân Hàng. Kết quả từ một cuộc khảo sát 2008 cho thấy cĩ đến 50% doanh nghiệp vừa và nhỏ trong tình trạng khơng trả được nợ. Và trong 6 tháng đầu năm 2011, nợ xấu ngân hàng đã tăng đáng kể do ảnh hưởng của cuộc suy thối kinh tế tồn cầu. Đây chính là nguyên nhân dẫn đến tỷ lệ nợ xấu cao hiện nay.
* Sự tấn cơng của hàng nhập lậu:
Với hàng trăm km biên giới trên bộ và trên biển cùng địa hình địa lý phức tạp và tình hình đời sống nghèo khĩ của dân cư vùng biên giới, cuộc chiến đấu với hàng lậu đã kéo dài dai dẳng từ rất nhiều năm nay mà kết quả là hàng lậu vẫn tràn lan tại các thành phố lớn, làm điêu đứng các doanh nghiệp trong nước và các ngân hàng đầu tư vốn cho các doanh nghiệp này. Các mặt hàng kim khí điện máy, gạch men, đường cát, vải vĩc, quần áo, mỹ phẩm,… là những ví dụ tiêu biểu cho tình hình hàng lậu ở nước ta.