DEA là một phương pháp đánh giá hiệu kỹ thuật ngày càng được áp dụng rộng rãi. Những ưu điểm nổi bật của DEA là: 1) cho phép phân tích hiệu quả trong trường hợp gặp khó khăn trong giải thích mối quan hệ giữa nhiều nguồn lực và kết quả của nhiều hoạt động trong hệ thống sản xuất; 2) DEA có khả năng phân tích một số lượng lớn các yếu tố đầu vào và đầu ra; 3) Phương pháp cho phép đánh giá sự đóng góp của từng yếu tố đầu vào trong tổng thể hiệu quả (hoặc phi hiệu quả) của DN và đánh giá mức độ không hiệu quả của việc sử dụng nguồn lực; (4) Phương pháp không cần phải xây dựng trước những giả thiết về một dạng hàm sản xuất cụ thể và giả thiết về phân phối của sai số ngẫu nhiên như trong phương pháp tham số.
Tuy nhiên, giống như mọi cách tiếp cận khác trong đánh giá hiệu quả kỹ thuật, DEA cũng có hàng loạt nhược điểm. Đó là: 1) Sai sót trong đo lường và nhiễu thống kê có thể ảnh hưởng đến hình dạng và vị trí đường giới hạn khả năng sản xuất; 2) Loại bỏ các yếu tố đầu vào hoặc đầu ra quan trọng ra khỏi mô hình có thể dẫn đến kết quả sai lệch; 3) Ước lượng hiệu quả thu được bằng cách so sánh với các DN thành công hơn trong mẫu. Vì vậy, đưa thêm DN bổ sung vào phân tích có thể dẫn đến giảm các giá trị hiệu quả; 4) Cần thận trọng khi so sánh giá trị hiệu quả của hai nghiên cứu. Các giá trị trung bình phản ánh phương sai của giá trị ước lượng hiệu quả bên trong mỗi mẫu, nhưng không nói gì về hiệu quả của một mẫu so với mẫu khác; 5) Thêm một DN vào phân tích DEA sẽ không làm tăng giá trị hiệu quả kỹ thuật của các DN hiện có trong mẫu, tương tự như vậy, thêm một yếu tố đầu vào hoặc đầu ra vào mô hình DEA không dẫn đến làm giảm giá trị của hiệu quả kỹ thuật.
1.3. CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI
1.3.1. Nhân tố khách quan
1.3.1.1. Môi trường kinh tế, chính trị, xã hội trong và ngoài nước
NHTM là một tổ chức trung gian tài chính làm cầu nối giữa khu vực tiết kiệm với khu vực đầu tư của nền kinh tế, do vậy những biến động của môi trường kinh tế, chính trị và xã hội có những ảnh hưởng không nhỏ đến hoạt động các ngân hàng. Nếu môi trường kinh tế, chính trị và xã hội ổn định sẽ tạo điều kiện thuận lợi cho các hoạt động của các NHTM, vì đây cũng là điều kiện làm cho quá trình sản xuất của nền kinh tế được diễn ra bình thường, đảm bảo khả năng tiếp nhận vốn và hoàn trả vốn của các doanh nghiệp trong nền kinh tế. Khi nền kinh tế có tăng trưởng cao và ổn định, các khu vực của nền kinh tế đều có nhu cầu mở rộng hoạt động sản xuất kinh doanh do đó nhu cầu vay vốn tăng làm cho các NHTM mở rộng hoạt động tín dụng đồng thời giảm khả năng nợ xấu vì năng lực tài chính của khách hàng được nâng cao. Ngược lại, khi môi trường kinh tế, chính trị và xã hội trở nên bất ổn thì lại là những nhân tố gây bất lợi cho hoạt động của NHTM do nợ xấu gia tăng, nhu cầu vay vốn giảm, từ đó làm giảm hiệu quả hoạt động NHTM. Đặc biệt trong giai đoạn kinh tế thị trường hiện nay khi nước ta đang hội nhập với các nền kinh tế thế giới, ngành ngân hàng đang đón nhận nhiều thời cơ đi đôi với các thách thức to lớn mà nếu không có những bước đi vững chắc, đón đầu thì bất cứ sự biến động nào của lạm phát, tăng trưởng kinh tế, chính sách tiền tệ,... trong nước cũng như trên thế giới sẽ có ảnh hưởng không nhỏ tới hiệu quả hoạt động ngân hàng thương mại.
1.3.1.2. Môi trường pháp lý
Môi trường pháp lý bao gồm tính đồng bộ và đầy đủ của hệ thống luật, các văn bản dưới luật, việc chấp hành luật và trình độ dân trí. Nếu hệ thống luật pháp được xây dựng không phù hợp với yêu cầu phát triển của nền kinh tế thì sẽ là một rào cản lớn cho quá trình phát triển kinh tế, nó là tiền đề quan trọng cho sự phát triển
nhanh và bền vững của ngành ngân hàng. Hệ thống luật pháp tại Việt Nam còn nhiều thiếu sót do Việt Nam mới chuyển đổi từ nền kinh tế kế hoạch hóa tập trung sang kinh tế thị trường hơn 20 năm, vì vậy đây là một trở ngại đối với hoạt động NHTM. Hệ thống luật pháp cần thiết phải tạo lập được một môi trường pháp lý hoàn chỉnh làm cơ sở để đáp ứng các nhu cầu mới, giải quyết các tranh chấp, khiếu nại phát sinh trong hoạt động kinh tế, xã hội, nhất là trong lĩnh vực tài chính ngân hàng vốn phát triển với tốc độ nhanh chóng cùng với việc gia nhập của đông đảo các ngân hàng nước ngoài trong thời gian gần đây. Đồng thời, sự phát triển của thị trường tài chính đồng nghĩa với việc đa dạng hóa và phát triển không ngừng của các nghiệp vụ ngân hàng, vì vậy hệ thống luật pháp phải liên tục thông qua các bộ luật mới, sửa đổi các điều luật không còn phù hợp với tình hình hoạt động NHTM, định kỳ bổ sung điều chỉnh một cách kịp thời cho phù hợp với thực tiễn.
1.3.1.3. Sự phát triển của công nghệ thông tin và viễn thông
Sự phát triển của công nghệ thông tin và viễn thông đã tạo điều kiện cho việc nâng cao năng suất lao động, giảm chi phí đầu vào, đẩy nhanh quá trình cung cấp sản phẩm và dịch vụ khách hàng. Do đó, NHTM nào áp dụng các tiến bộ kỹ thuật hiện đại, cung cấp các sản phẩm và dịch vụ với chi phí thấp nhất, tiện lợi nhất, nhanh chóng và kịp thời sẽ thu hút được khách hàng nhiều hơn, từ đó làm cho hiệu quả hoạt động được nâng cao. Ngoài ra, sự phát triển của công nghệ thông tin và viễn thông cũng góp phần vào việc hội nhập và quốc tế hóa các hoạt động giao dịch của NHTM từ đó nâng cao khả năng cạnh tranh trong ngành, hiệu quả hoạt động của ngân hàng càng được mở rộng và nâng cao hơn.
1.3.1.4. Sự thanh tra, giám sát của ngân hàng Nhà nước các cấp
NHNN đề ra các quy định và những biện pháp để đảm bảo và nâng cao tính an toàn, đồng thời để ngăn chặn và hạn chế các rủi ro thường trực và tiềm ẩn trong hoạt động NHTM trong nền kinh tế thị trường. Đồng thời, hàng quý, hàng năm đều có các đợt kiểm toán nhà nước, thanh tra việc chấp hành các quy định của NHNN nhằm đảm bảo trật tự, kỷ cương cho sự hoạt động bình thường của ngành. Như
vậy, sự thanh tra, giám sát đúng mức của NHNN có tác động rất lớn đến sự an toàn, lành mạnh và hiệu quả trong hoạt động của NHTM.
1.3.1.5. Sự cạnh tranh giữa các ngân hàng thương mại
Trong nền kinh tế thị trường, cạnh tranh là nhân tố quan trọng quyết định đến hiệu quả hoạt động của các NHTM. Khi thị trường khách hàng là cố định, với một mức lợi suất cao thì sự cạnh tranh giữa các NHTM sẽ cao hơn nhằm giành giật thị phần. Sự cạnh tranh giữa các NHTM sẽ khuyến khích việc sử dụng và phân bổ các nguồn lực tài chính có hiệu quả hơn nhằm thu được lợi nhuận cao hơn. Kết quả của quá trình cạnh tranh là ngân hàng nào hoạt động hiệu quả sẽ tồn tại và phát triển, ngân hàng nào hoạt động kém hơn sẽ phải thu hẹp phạm vi hoạt động và có thể bị thị trường đào thải.
1.3.2. Nhân tố chủ quan
1.3.2.1. Năng lực tài chính của các ngân hàng thương mại
Năng lực tài chính của một NHTM thường được biểu hiện trước hết là qua khả năng mở rộng nguồn vốn chủ sở hữu. Tiềm lực về vốn chủ sở hữu ảnh hưởng tới quy mô hoạt động của ngân hàng như khả năng huy động và cho vay vốn, khả năng đầu tư tài chính và trình độ trang bị công nghệ. Vốn chủ sở hữu được ví như chiếc đệm để hấp thụ các khoản lỗ, lúc này nó trở thành nguồn trả nợ cuối cùng nếu giá trị tài sản Có giảm xuống thấp hơn nợ phải trả thì ngân hàng rơi vào tình trạng phá sản, qua đó ảnh hưởng xấu tới hiệu quả hoạt động ngân hàng.
Thứ hai, khả năng sinh lời cũng là một nhân tố phản ánh năng lực tài chính của một ngân hàng vì nó thể hiện tính hiệu quả của một đồng vốn kinh doanh. Một số chỉ tiêu tài chính như ROA, ROE, tỷ lệ thu nhập cận biên, tỷ lệ hiệu suất sử dụng tài sản... là các chỉ tiêu đánh giá chất lượng hoạt động kinh doanh của NHTM. Nhân tố thứ ba thể hiện năng lực tài chính của NHTM là khả năng phòng ngừa và chống đỡ rủi ro của một ngân hàng. Một số chỉ tiêu tài chính đánh giá là tỷ lệ nợ quá hạn, nợ xấu, hệ số rủi ro tín dụng, dự nợ trên vốn huy động... Việc xây dựng
và thực hiện chính sách quản lý rủi ro tín dụng đóng vai trò quan trọng vì nó giúp nhận diện và quản lý rủi ro tín dụng một cách có hiệu quả nhằm giảm thiệt hại và nâng cao hiệu quả hoạt động NHTM [1].
1.3.2.2. Năng lực quản trị, điều hành và kiểm soát hoạt động của các ngân hàng thương mại thương mại
Năng lực quản trị điều hành trong NHTM trước hết thể hiện ở khả năng lựa chọn và hoạch định các phương án kinh doanh tối ưu, đảm bảo khai thác và sử dụng một cách có hiệu quả các nguồn lực hiện có (nhân lực, tài lực, vật lực) và nguồn lực tiềm năng, nhằm thu được hiệu quả tối đa cả về phương diện kinh tế và tài chính. Cuối cùng là khả năng kiểm tra, đánh giá quá trình thực hiện chương trình, mục tiêu, từ đó điều chỉnh các yếu tố để đạt hiệu quả tối ưu. Năng lực quản trị điều hành còn thể hiện ở khả năng phân công lao động nhằm định ra quyền hạn nhiệm vụ của mỗi bộ phận, mỗi cá nhân nhằm thực hiện mục tiêu mà ngân hàng đề ra. Sự yếu kém trong công tác quản trị góp phần rất lớn làm cho hoạt động NHTM kém hiệu quả.
1.3.2.3. Chính sách phát triển nguồn nhân lực
Trong điều kiện cạnh tranh hiện nay, khi nền kinh tế Việt Nam hội nhập với kinh tế thế giới đòi hỏi ngành ngân hàng phải cung cấp nhiều dịch vụ mới và có chất lượng, thì chất lượng đội ngủ nhân sự là yếu tố có tính quyết định đến sự thành công hay thất bại của một tổ chức. Chất lượng nhân sự thể hiện ở trình độ chuyên môn, kỹ năng nghiệp vụ, phẩm chất đạo đức, phong cách ứng xử phù hợp với công việc và tình huống. Việc sử dụng nhân lực có trình độ và đạo đức nghề nghiệp giúp ngân hàng tạo lập được uy tín ngân hàng, giữ chân và thu hút những khách hàng trung thành, ngăn ngừa được những rủi ro có thể xảy ra trong các hoạt động kinh doanh, đầu tư và cũng là nhân tố giúp ngân hàng giảm thiểu được các chi phí hoạt động, từ đó nâng cao hiệu quả hoạt động NHTM.
Trước sự phát triển mạnh mẽ của khoa học công nghệ và ứng dụng sâu rộng của nó vào cuộc sống xã hội hiện nay, ngành ngân hàng muốn duy trì được hoạt động kinh doanh và gia tăng năng lực cạnh tranh phụ thuộc vào năng lực đầu tư phát triển công nghệ ngân hàng. Năng lực công nghệ ngân hàng thể hiện ở khả năng trang bị công nghệ mới gồm thiết bị và con người, tính liên kết công nghệ giữa các ngân hàng, tính độc đáo về công nghệ của mỗi ngân hàng, và độ bảo mật của hệ thống công nghệ thông tin ngân hàng. Trong điều kiện hiện nay, việc lựa chọn công nghệ và sử dụng công nghệ có hiệu quả là khâu quan trọng quyết định sự sống còn của một ngân hàng, vì vậy, nó cần được sự quan tâm đúng mức của các nhà quản trị để gia tăng năng lực cạnh tranh và hiệu quả hoạt động NHTM.
KẾT LUẬN CHƢƠNG 1
Chương 1 đã trình bày khái niệm về hiệu quả hoạt động NHTM và cách đánh giá hiệu quả hoạt động bằng các chỉ tiêu tài chính và phương pháp định lượng DEA, từ đó cho ta cái nhìn bao quát hơn về hiệu quả hoạt động NHTM. Đặc biệt, phương pháp DEA được phân tích cụ thể với việc diễn giải các thành phần của DEA, các mô hình và ứng dụng của nó trong việc phân tích chỉ số TFP Malmquist – đo lường sự thay đổi năng suất các nhân tố tổng hợp. Đồng thời, chương 1 cũng trình bày những nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động NHTM mà qua đó có được những cơ sở cho các phân tích sau này. Việc khái quát những cơ sở lý luận nêu trên là tiền đề để phân tích các chương tiếp theo.
CHƢƠNG 2
PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU ĐỀ TÀI 2.1. PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU
Mục tiêu của đề tài là đánh giá hiệu quả hoạt động của NHTM Việt Nam và xác định các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động thông qua các phương pháp định tính và định lượng. Các bước đánh giá giúp ta có được cái nhìn tổng quan về thực trạng hiệu quả hoạt động của NHTM Việt Nam, từ đó đề xuất một số giải pháp nhằm hoàn thiện những mặt còn tồn tại góp phần nâng cao hiệu quả hoạt động ngân hàng thương mại Việt Nam. Cụ thể hóa của tiến trình trên trải qua các phép phân tích định tính và định lượng như sau:
- Phương pháp định tính bao gồm việc sử dụng các chỉ tiêu tài chính truyền thống nhằm phân tích thực trạng hoạt động của các NHTM qua các giai đoạn thời gian. - Phương pháp định lượng thể hiện qua việc sử dụng 2 mô hình: mô hình DEA và mô hình hồi quy Tobit.
Việc xây dựng mô hình DEA nhằm đánh giá hiệu quả hoạt động của các NHTM Việt Nam là phương pháp phi tham số ước lượng giới hạn khả năng sản xuất dựa trên các quan sát thực tế. Sử dụng phương pháp này, ta có thể đánh giá mức độ hiệu quả của từng ngân hàng, từng nhóm ngân hàng (NHTMNN và NHTMCP) thông qua việc xếp hạng hiệu quả kỹ thuật, hiệu quả kỹ thuật thuần và hiệu quả quy mô của các ngân hàng qua các năm nghiên cứu trong tương quan so sánh với các ngân hàng khác. Ngoài ra, mô hình này còn giúp xác định được trạng thái hiệu quả quy mô hiện tại của từng ngân hàng (tăng, giảm, và không đổi theo quy mô), từ đó mỗi ngân hàng chưa đạt hiệu quả có được các giải pháp cụ thể giúp cải thiện hiệu quả hoạt động.
Mô hình hồi quy Tobit cho phép phân tích dữ liệu thống kê và xác định được các nhân tố tác động đến hiệu quả hoạt động NHTM, trên cơ sở đó đề xuất một số giải pháp cần thiết để gia tăng hiệu quả hoạt động.
Bài nghiên cứu sử dụng bộ dữ liệu từ 5 ngân hàng thương mại nhà nước và 17 ngân hàng thương mại cổ phần giai đoạn 2007-2012. Nguồn dữ liệu thống kê của ngân hàng được thu thập và tính toán dựa trên các báo cáo tài chính, báo cáo thường niên của ngân hàng thương mại, ngân hàng Nhà nước, trang web của Tổng cục thống kê… Mẫu nghiên cứu gồm 22 ngân hàng được lựa chọn từ hơn 40 ngân hàng thương mại trong nước có đầy đủ các điều kiện về số liệu phục vụ cho mục tiêu nghiên cứu đề tài. Thời gian nghiên cứu từ 2007-2012 cập nhật tình hình Việt Nam gần đây khi Việt Nam trải qua các thời kỳ kinh tế tăng trưởng và suy thoái dưới sự ảnh hưởng của biến động kinh tế thế giới.
2.2. MÔ HÌNH DEA ĐÁNH GIÁ HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VIỆT NAM
2.2.1. Xác định các biến đầu vào và đầu ra
Theo Farrell (1957), hiệu quả thể hiện mối tương quan giữa các biến số đầu ra thu