Bất cứ hoạt động kinh doanh nào vượt ra ngoài biên giới một quốc gia sẽ phải tuân thủ hai loại luật pháp: luật pháp trong nước, luật pháp của nước chủ nhà nơi tiến hành việc kinh doanh. Hoạt động TTQT của NHTM không những chịu sự chi phối bởi các cơ chế, chính sách, luật pháp trong nước và quốc tế mà còn phải tuân thủ theo những quy tắc, chuẩn mực và thông lệ quốc tế của
từng loại hình nghiệp vụ phát sinh. Một môi trường pháp lý đồng bộ sẽ tạo điều kiện cho hoạt động kinh doanh của các doanh nghiệp XNK thuận lợi, từ đó nâng cao chất lượng hoạt động TTQT tại các NHTM.
Một trong những chính sách ảnh hưởng trực tiếp đến hoạt động thanh toán XNK là chính sách tỷ giá, trong đó, tỷ giá hối đoái được dùng để tính toán và thanh toán cho hàng hóa và dịch vụ XNK. Ngân hàng Nhà nước với vai trò quản lý vĩ mô trong điều hành chính sách tiền tệ có thể sử dụng công cụ tỷ giá hối đoái để khuyến khích xuất khẩu hay hạn chế nhập khẩu mà việc thanh toán từ những hoạt động này đều thực hiện qua các NHTM nên đã ảnh hưởng đến chất lượng TTQT của các ngân hàng. Bên cạnh đó, tỷ giá cũng liên quan đến rủi ro của các bên tham gia, một cơ chế tỷ giá linh hoạt phù hợp và ổn định sẽ hạn chế rủi ro cho người xuất khẩu, người nhập khẩu cũng như NHTM khi tham gia TTQT.
Ngoài ra, chính sách quản lý ngoại hối của Ngân hàng Nhà nước cũng có tác động trực tiếp đến hoạt động TTQT của NHTM. Nó là một trong những biện pháp được Nhà nước sử dụng để thực hiện mục tiêu của chính sách ngoại thương. Thông qua quản lý ngoại hối, Nhà nước có thể kiểm soát và hạn chế nhập khẩu hàng hóa từ nước ngoài, điều này làm giảm khả năng thanh toán hàng nhập qua ngân hàng. Đồng thời, Nhà nước có thể sử dụng chính sách ngoại hối để hạn chế nguồn vốn đầu tư chảy ra nước ngoài hoặc thu hút các nguồn ngoại tệ từ nước ngoài về nước.
Trong quá trình giao lưu thương mại giữa các đối tác ở những vị trí địa lý khác nhau, ngôn ngữ khác nhau, phong tục tập quán khác nhau thường nảy sinh những vướng mắc và ai cũng muốn áp dụng luật pháp của nước mình. Vì vậy, trong quá trình hoạt động của mình, Phòng thương mại quốc tế đã nghiên cứu và ban hành một số quy tắc, chuẩn mực quốc tế áp dụng cho các nước khi thực hiện các giao dịch thương mại quốc tế. Các quy tắc này được biên soạn phù hợp với từng phương thức thanh toán quốc tế. Tuy nhiên, trong thực tế
chúng chưa phải là những quy tắc hoàn hảo và an toàn tuyệt đối trong giao dịch giữa các bên mà vẫn còn những nhược điểm, sơ hở tạo điều kiện cho những kẻ lừa đảo, thiếu đạo đức kinh doanh lợi dụng gây nên những tổn thất cho các bên, ảnh hưởng đến chất lượng TTQT của các NHTM.