HIỆP ƯỚC BASEL – LỘ TRÌNH VÀ THỰC TRẠNG ÁP DỤNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM

HIỆP ƯỚC BASEL – LỘ TRÌNH VÀ THỰC TRẠNG ÁP DỤNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM Trong những năm qua, ngành Ngân Hàng đã có những cải cách đáng kể tho hướng thị trường và mở cửa khu vực dịch vụ tài chính – ngân hàng trước yêu cầu phát triển kinh tế và xu hướng hội nhập kinh tế quốc tế. Do đó, để tham gia tốt vào “sân chơi” chung quốc tế, nâng cao năng lực cạnh tranh với các hệ thống ngân hàng nước ngoài, ngân hàng khác trên thế giới thì việc hệ thống ngân hàng Việt Nam cần phải tuân thủ các hiệp ước quốc tế, áp dụng các chuẩn mực và thông lệ quốc tế về hoạt động ngân hàng là hết sức cần thiết.

CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM

GVHD : PGS.TS Trương Quang Thông

Nhóm thực hiện : Nhóm 6 – Cao Học Ngày 4 – K22

1 Hà Thị Sen (Nhóm trưởng)

2 Vũ Huỳnh Phương

3 Nguyễn Thị Thanh Túy

4 Vương Thị Hồng Lâm

5 Nguyễn Thị Thu Hương

6 Ngô Thị Thanh Nga

7 Nguyễn Thị KimTuyến

8 Phạm Trần Anh Vũ

TP Hồ Chính Minh, tháng 08/2013

– – CH K22

PHẦN 1: QUÁ TRÌNH HÌNH THÀNH HIỆP ƯỚC BASEL 1

PHẦN 2: NHỮNG NỘI DUNG CƠ BẢN CỦA HIỆP ƯỚC BASEL VÀ NHẬN XÉT 4

2.1 Hiệp ước Basel I 4

2.1.1 Mục tiêu của Basel I 4

2.1.2 Nội dung của Basel I 4

2.1.3 Những thành tựu của Basel I 7

2.1.4 Những hạn chế của Basel I 7

2.2 Hiệp ước Basel II 8

2.2.1 Mục tiêu của Basel II 8

2.2.2 Nội dung của Basel II 8

2.2.3 Ưu điểm của Basel II so với Basel I 11

2.2.4 Những hạn chế của Basel II 12

2.3 Hiệp ước Basel III 13

2.3.1 Mục tiêu 13

2.3.2 Nội dung Basel III 13

2.3.3 Hạn chế Basel III 15

PHẦN 3: THỰC TRẠNG ÁP DỤNG BASEL TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 17

3.1 Giới thiệu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 17

3.1.1 Quy mô 17

3.1.2 Mức độ ổn định trong hoạt động của các NHTM 23

3.1.2.1 Ổn đị 23

3.1.2.2 Ổn đị 23

24

25

26

26

27

Nam 28

3.2.1 Kinh doanh trong lĩnh vực ngân hàng là loại hình kinh doanh tiềm ẩn nhiều rủi ro 28

3.2.2 Hiệu quả kinh doanh củ ụ thuộc vào mức độ rủi ro 29

3.2.3 Quản trị rủi ro tốt là điều kiện quan trọng để nâng cao chất lượng hoạt động kinh doanh củ 29

3.2.4 Quản trị rủi ro để tồn tại và phát triển trong một môi trường quốc tế 29

– – CH K22

3.3.1.1 Những kết quả đạt được 30

3.3.1.2 Những mặt chưa đạt được 36

3.3.2 Các nguyên nhân cản trở việc áp dụng Basel tại các NHTM Việt Nam 39

3.3.2.1 Nguyên nhân từ phía ngân hàng nhà nước 39

3.3.2.2 Nguyên nhân từ phía ngân hàng thương mại 41

3.3.2.3 Nguyên nhân khác 41

3.3.3 Khả năng tuân thủ Basel của các Ngân hàng thương mại Việt Nam 43

3.3.3.1 Mức độ đáp ứng các tiêu chuẩn mới 43

3.3.3.2 Những thách thức tác động tới khả năng tuân thủ Basel của các ngân hàng Việt Nam 45

PHẦN 4: KẾT LUẬN 48

– – CH K22

BCBS Ủy ban Basel về giám sát ngân hàng

– – CH K22

Bảng 1: Lộ trình hiệp ước Basel 2

Bảng 2: Trọng số rủi ro các tài sản trong bảng cân đối 5

Bảng 3: Bộ kiểm tra ứng với ba trụ cột 9

Bảng 4: Đối chiếu việc thực hiện các nguyên tắc giám sát của Basel trong hoạt động giám sát của NHNN 36

Bảng 5: Thống kê CAR của một số ngân hàng Việt Nam 44

Bảng 6: Lộ trình thực hiện Basel III … 46

Bảng 7: Chỉ số CAR của Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam 47

– – CH K22

Sơ đồ 1: Yêu cầu vốn theo Basel III 14

Sơ đồ 2: Quy mô của các ngân hàng hiện nay 18

Sơ đồ 3: Tổng tài sản của các NHTM 19

Sơ đồ 4: Vốn điều lệ của các nhân hàng thương mại 20

Sơ đồ 5: Quy mô tài sản, vốn điều lệ của các ngân hàng nước ngoài 22

Sơ đồ 6: Tăng trưởng tín dụng từ đầu năm 2013 đến nay 24

Sơ đồ 7: Các loại rủi ro tác động đến hoạt động KD của các ngân hàng thương mại 25

Sơ đồ 8: Lộ trình thực hiện các yêu cầu về tăng thanh khoản và vốn tối thiểu của ngân hàng 44

– – CH K22

Trong những năm qua, ngành Ngân Hàng đã có những cải cách đáng kể tho hướng thị trường và mở cửa khu vực dịch vụ tài chính – ngân hàng trước yêu cầu phát triển kinh tế và xu hướng hội nhập kinh tế quốc tế Do đó, để tham gia tốt vào “sân chơi” chung quốc tế, nâng cao năng lực cạnh tranh với các hệ thống ngân hàng nước ngoài, ngân hàng khác trên thế giới thì việc hệ thống ngân hàng Việt Nam cần phải tuân thủ các hiệp ước quốc tế, áp dụng các chuẩn mực và thông lệ quốc tế về hoạt động ngân hàng là hết sức cần thiết

Một trong những điều ước quốc tế được các nhà quản trị ngân hàng đặc biệt quan tâm chính là hiệp ước quốc tế về an toàn vốn trong hoạt động ngân hàng – còn được biết thông dụng với tên gọi Hiệp ước Basel Đây là tài liệu hướng dẫn, mô tả các

đề xuất những quy định nâng cao công tác quản lý rủi ro tín dụng, liên quan đến phạm

vi yêu cầu vốn đối với rủi ro hoạt động, đưa ra các biện pháp cải tiến khác nhau đối với các hiệp ước “ hiện hữu” và chi tiết hoá “ hoạt động thanh tra, giám sát” cũng như đề ra các trụ cột về “tính kỷ luật của thị trường”

Riêng ở Việt Nam, việc ứng dụng hiệp ước Basel này trong công tác giám sát và quản trị ngân hàng vẫn còn khá mới và nhiều vướng mắc, nên chỉ mới dừng lại ở việc lựa chọn một số tiêu chí đơn giản của hiệp ước để vận dụng

Do đó, với mục tiêu mong muốn tìm hiểu rõ hơn về nội dung của hiệp ước Basel cũng như đâu là vấn đề khó khăn của các ngân hàng thương mại khi vận dụng hiệp ước

này, bài viết sau sẽ tập trung vào “Hiệp ước Basel – Lộ trình và thực trạng áp dụng của các ngân hàng thương mại Việt Nam”

Nội dung bài viết gồm 4 phần:

Phần 1: Quá trình hình thành hiệp ước Basel

Phần 2: Những nội dung cơ bản của hiệp ước Basel và nhận xét

Phần 3: Thực tế áp dụng Basel tại các ngân hàng thương mại Việt Nam

Phần 4: Kết luận

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 1

PHẦN 1: QUÁ TRÌNH HÌNH THÀNH HIỆP ƢỚC BASEL

Ngân hàng thanh toán quốc tế ( Bank for International Settlements) được thành lập vào năm 1930 Đây là tổ chức tài chính quốc tế lâu đời nhất trên thế giới và là trung tâm hợp tác chủ yếu của các NHTW Trong những năm 1970 và 1980, vấn đề được chú trọng là quản lý vốn chảy qua biên giới sau các cuộc khủng hoảng dầu và cuộc khủng hoảng nợ quốc tế Cuộc khủng hoảng năm 1970 gây hỗn loạn thị trường tiền tệ quốc tế

và sự sụp đổ của hàng loạt các ngân hàng, cũng đặt ra vấn đề giám sát điều tiết của hoạt động ngân hàng quốc tế Trong bối cảnh này, Ủy Ban Basel về giám sát ngân hàng (BCBS) đã được thành lập bởi các thống đốc NHTW của nhóm G -10

vào cuối năm 1974, họp thường xuyên bốn lần một năm

BCBS là một diễn đàn hợp tác và trao đổi thường xuyên về các vấn đề liên quađế

n giám sát hoạt động ngân hàng Mục tiêu của nó là để tăng cường sự hiểu biết về

các vấn đề chính trong giám sát và nâng cao chất lượng giám sát ngân hàng trên toàn thế giới Ủy ban khuyến khích liên hệ và hợp tác giữa các thành viên và cơ quan giám sát ngân hàng khác nhau Uỷ ban báo cáo cho các thống đốc NHTW và thủ trưởng các

cơ quan giám sát của các nước thành viên BCBS không có bất kỳ một cơ quan giám sát nào và những kết luận của ủy ban không có hiệu lực pháp lý và yêu cầu tuân thủ đối với các việc giám sát hoạt động ngân hàng Thay vào đó là sự mở rộng các tiêu chuẩn giám sát, hướng dẫn và khuyến nghị với mong muốn rằng các cơ quan, cá nhân riêng lẻ sẽ thực hiện chúng thông qua luật định hoặc bằng cách khác sao cho phù hợp nhất với hệ thống của quốc gia của họ Theo cách này, Ủy ban khuyến khích việc áp dụng cách tiếp cận và các tiêu chuẩn chung mà không cố gắng can thiệp vào các kỹ thuật giám sát của các nước thành viên

Ủy ban báo cáo thống đốc ngân hàng trung ương hay cơ quan giám sát hoạt động ngân hàng của nhóm G10 Một mục tiêu quan trọng trong công việc của Ủy Ban là thu hẹp khoảng cách giám sát quốc tế trên hai nguyên lý cơ bản là: Không ngân hàng nước ngoài nào được thành lập mà thoát khỏi sự giám sát, và việc giám sát phải tương ứng Quan điểm của BCBS là: “ Sự yếu kém trong hệ thống ngân hàng của một quốc gia, dù

là phát triển hay đang phát triển, có thể đe dọa đến sự ổn định về tài chính trong cả nội

mà còn được phổ biến ở hầu hết các nước khác có các ngân hàng hoạt động quốc tế Đến năm 1996, Basel I được sửa đổi với rất nhiều điểm mới Tuy vậy, Hiệp ước vẫn có khá nhiều điểm hạn chế

Để khắc phục những hạn chế của Basel I, tháng 6/1999, Uỷ ban Basel đã đề xuất khung đo lường mới với 3 trụ cột chính: (i) yêu cầu vốn tối thiểu trên cơ sở kế thừa Basel I; (ii) sự xem xét giám sát của quá trình đánh giá nội bộ và sự đủ vốn của các tổ chức tài chính; (iii) sử dụng hiệu quả của việc công bố thông tin nhằm làm lành mạnh kỷ luật thị trường như là một sự bổ sung cho các nỗ lực giám sát Đến ngày 26/6/2004, bản Hiệp ước quốc tế về vốn Basel mới (Basel II) đã chính thức được ban hành Sau cuộc họp ngày 12/9/2010 của Ủy ban Giám sát ngân hàng Basel, các thành viên đã đạt được thỏa thuận

về những chuẩn mới trong Basel III

Bảng 1: Lộ trình hiệp ước Basel

1 Tháng 7/1988 Basel I được ban hành

2 Cuối năm 1992 Hoàn tất văn bản hướng dẫn và triển khai Basel I

Năm 1996 Basel I được bổ sung thêm rủi ro thị trường

3 Tháng 06/1999 Đề xuất một khung Hiệp ước vốn mới chương trình tư vấn

lần thứ nhất ( First Consulative Package – CP1)

4 Tháng 1/2001 Chương trình tư vấn thứ hai ( Second Consulative Package –

CP2)

5 Tháng 4/2003 Chương trình tư vấn lần thứ ba (CP3)

6 Quý 4/2003 Phiên bản mới của Hiệp ước vốn (Basel II) được hoàn thiện

7 Cuối năm 2004 Hoàn tất việc triển khai và hướng dẫn Basel II

8 Cuối năm 2006 Đưa vào áp dụng đầy đủ cho các ngân hàng đủ tiêu chuẩn

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 4

PHẦN 2: NHỮNG NỘI DUNG CƠ BẢN CỦA HIỆP ƢỚC BASEL

VÀ NHẬN XÉT 2.1 Hiệp ƣớc Basel I

2.1.1 Mục tiêu của Basel I

- Xây dựng chỉ tiêu đánh giá mức độ an toàn và hiệu quả trong hoạt động ngân hàng nhằm chuẩn mực hóa hoạt động ngân hàng trong trào lưu toàn cầu hóa Điều này góp phần củng cố sự ổn định của toàn bộ hệ thống ngân hàng quốc tế

- Thiết lập một hệ thống ngân hàng quốc tế thống nhất, bình đẳng nhằm giảm cạnh tranh không lành mạnh giữa các ngân hàng quốc tế

2.1.2 Nội dung của Basel I

* Quy định về các thành phần của vốn

o Khái niệm vốn trong Basel I đã chia các nhân tố của vốn thành 2 cấp:

- Vốn cấp 1 gồm có vốn cổ phần thường và các khoản dự trữ công khai

- Vốn cấp 2 bao gồm các khoản dự trữ không công khai, giá trị tăng thêm của việc đánh giá lại tài sản, dự phòng chung và dự phòng tổn thất tín dụng, các công cụ nợ cho phép chuyển đổi thành cổ phiếu và các khoản nợ thứ cấp

- Tổng vốn cấp 1 và cấp 2 chính là vốn tự có hay vốn cơ bản của tổ chức tín dụng

o Vốn tự có phải đảm bảo những giới hạn sau:

- Tổng vốn cấp 2 chỉ được tối đa bằng 100% vốn cấp 1

- Nợ thứ cấp phải nhỏ hơn hoặc bằng 50% vốn cấp 1

- Trong trường hợp các khoản dự phòng chung hay dự phòng tổn thất tín dụng bao gồm giá trị giảm của việc đánh giá lại tài sản nhưng chưa thể hiện trên bảng cân đối

kế toán, phần dự phòng cho những khoản này sẽ được giới hạn tối đa hoặc trong một số trường hợp đặc biệt có thể lên đến 1.25% của tài sản có rủi ro

- Giá trị tăng thêm của việc đánh giá lại tài sản đối với các khoản giá trị ước tính ngầm dựa trên những chứng khoán ảo sẽ chịu mức chiết khấu 55%

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 5

o Các khoản giảm trừ khỏi vốn tự có: Lợi thế thương mại; đầu tư vào các ngân hàng, các công ty tài chính là công ty con; Đầu tư vào vốn ngân hàng và các tổ chức tài chính (theo quyết định của cơ quan nhà nước)

20%

Các khoản phải thu từ hoặc được bảo lãnh bởi các ngân hàng phát triển đa phương (IBRD, IADB, AsDB,AfDB, EIB, EBRD); Các khoản phải đòi đối với các công ty chứng khoán được thành lập ở các nước thuộc OECD có tuân thủ những thỏa thuận quản lý và giám sát

về vốn trên cơ sở rủi ro và những khoản phải đòi được các công ty này bảo lãnh thanh toán; Các khoản phải đòi đối với các ngân hàng được thành lập ngoài các nước thuộc OECD, có thời hạn còn lại dưới

1 năm và các khoản phải đòi có thời hạn còn lại dưới 1 năm được các ngân hàng này bảo lãnh thanh toán

từ 1 năm trở lên được các ngân hàng này bảo lãnh thanh toán;

Các khoản phải đòi đối với chính quyền trung ương của các nước không thuộc OECD, trừ trường hợp cho vay bằng đồng bản tệ và nguồn cho vay cũng bằng đồng bản tệ của các nước đó

Và các loại tài sản khác

* Quy định về tỉ lệ tiêu chuẩn

o Yêu cầu các ngân hàng hoạt động quốc tế phải nắm giữ một mức vốn tối thiểu

để có thể đối phó với những rủi ro có thể xảy ra

o Mức vốn tối thiểu này là một tỷ lệ % nhất định trong tổng vốn của ngân hàng,

do đó mức vốn này cũng được hiểu là mức vốn tối thiểu tính theo trọng số rủi ro của

ngân hàng đó

o Tỉ lệ vốn dựa trên rủi ro - “Tỉ lệ Cook”: tỉ lệ này được phát triển bởi BCBS với mục đích củng cố hệ thống ngân hàng quốc tế, đối tượng ban đầu là những ngân hàng hoạt động quốc tế, nhưng sau này đã được thực thi trên hơn 100 quốc gia Theo tiêu chuẩn này, ngân hàng phải giữ lại lượng vốn bằng ít nhất 8% của rổ tài sản, được tính toán theo nhiều phương pháp khác nhau và phụ thuộc vào độ rủi ro của chúng

o Basel I nhấn mạnh tầm quan trọng của tỷ lệ vốn an toàn trong hoạt động ngân hàng Dựa trên cách tính vốn tự có mà Basel I đã đưa ra chỉ tiêu tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu (CAR)

CAR = [(Vốn tự có hay vốn cơ bản)/(Tài sản đã điều chỉnh rủi ro)]*100%

Trong đó: Tài sản đã điều chỉnh rủi ro (RWA) = Tổng (Tài sản nội bảng* Hệ

số rủi ro) + Tổng (Tài sản ngoại bảng * Hệ số chuyển đổi * Hệ số rủi ro)

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 7

* Sau khi rủi ro tín dụng được thiết lập vào năm 1988, Uỷ ban Basel đã chuyển sự chú ý của họ sang rủi ro thị trường để phản ứng lại các hoạt động kinh doanh chuyên hữu ngày càng tăng của các ngân hàng thương mại và đến năm 1996, Bsael I đã được sửa đổi với mục đích tính đến cả phí vốn đối với rủi ro thị trường Theo đó, rủi ro thị trường bao gồm cả rủi ro thị trường chung và rủi ro thị trường cụ thể Rủi ro thị trường chung đề cập đến những thay đổi về giá trị thị trường do có sự biến động lớn trên thị trường Rủi ro thị trường cụ thể là những thay đổi về giá trị của một loại tài sản nhất định Có 4 loại biến số kinh tế làm phát sinh rủi ro thị trường, đó là tỷ giá lãi suất, ngoại hối, chứng khoán và hàng hóa Rủi ro thị trường có thể được tính theo 2 phương thức hoặc là bằng mô hình Basel tiêu chuẩn hoặc là bằng các mô hình giá trị chịu rủi ro nội

bộ của các ngân hàng Những mô hình nội bộ này chỉ có thể được sử dụng nếu ngân hàng thoả mãn các tiêu chuẩn định tính và định lượng được quy định trong Basel

2.1.3 Những thành tựu của Basel I

 Thứ nhất đưa ra được định nghĩa mang tính quốc tế chung nhất về vốn của ngân hàng

 Thứ hai, đưa ra tiêu chuẩn về tỷ lệ vốn an toàn của ngân hàng Theo đó, ngân hàng có mức vốn tốt là ngân hàng có CAR > 10%, có mức vốn thích hợp khi CAR > 8%, thiếu vốn khi CAR < 8%, thiếu vốn rõ rệt khi CAR < 6% và thiếu vốn trầm trọng khi CAR < 2%

2.1.4 Những hạn chế của Basel I

 Thứ nhất, việc phân loại rủi ro chưa chi tiết cho các khoản cho vay Hế số rủi

ro chưa chi tiết cho rủi ro theo đối tác (như khả năng tài chính của khách hàng) hoặc theo đặc điểm của khoản tín dụng (ví dụ theo thời hạn)

 Thứ hai, Basel I chưa tính đến lợi ích của đa dạng hóa hoạt động Các lý thuyết về đầu tư chỉ ra rủi ro sẽ giảm thông qua đa dạng hóa danh mục đầu tư Theo Basel I thì quy định về vốn tối thiểu không khác biệt giữa một ngân hàng có hoạt động kinh doanh đa dạng (ít rủi ro hơn) và một ngân hàng kinh doanh tập trung (nhiều rủi ro hơn)

 Thứ ba, Basel I chỉ đề cập đến những rủi ro về tín dụng mà chưa đề cập đến các rủi ro khác như rủi ro quốc gia, rủi ro ngoại tệ, rủi ro thị trường, rủi ro hoạt động…

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 8

 Thứ tư, một số quy tắc do Basel I đưa ra chỉ có thể vận dụng trong trường hợp Ngân hàng hoạt động theo kiểu ngân hàng đơn, ngân hàng mẹ, ngân hàng – chi nhánh…

 Thứ năm, một số quy định trong Basel I đã không còn phù hợp khi các ngân hàng dần dần sáp nhập với nhau để tạo thành những tập đoàn lớn có khả năng cạnh tranh cao và có tiềm lực mạnh về tài chính, công nghệ, các ngân hàng không còn chỉ hoạt động trong phạm vi lãnh thổ quốc gia mà luôn hướng đến tầm quốc tế

2.2 Hiệp ƣớc Basel II

2.2.1 Mục tiêu của Basel II

- Nâng cao chất lượng và sự ổn định của hệ thống ngân hàng quốc tế

- Tạo lập và duy trì sự bình đẳng giữa các ngân hàng hoạt động trên bình diện quốc tế

- Đẩy mạnh việc chấp nhận các thông lệ nghiêm ngặt hơn trong lĩnh vực quản lý rủi ro

Hai mục tiêu đầu của Basel II là những mục tiêu chủ chốt của Hiệp ước vốn Basel

I Mục tiêu cuối cùng là mới, đó là dấu hiệu của việc bắt đầu chuyển dần từ cơ chế điều tiết dựa trên tỷ lệ, mà đó chỉ là một phần của khung mới, hướng đến một sự điều tiết mà

sẽ dựa nhiều hơn vào các số liệu nội bộ, thông lệ và các mô hình

2.2.2 Nội dung của Basel II

o Để khắc phục những hạn chế của Basel I, tháng 06/1999, Ủy ban Basel đã nỗ lực đưa ra một hiệp ước Basel mới thay thế cho Basel I, và cho đến năm 2004, bản hiệp ước quốc tế về vốn của Basel (Basel II) đã chính thức được ban hành Với cách tiếp cận mới dựa trên 3 cột trụ chính, Basel II đã buộc các ngân hàng quốc tế tuân thủ theo 3 nguyên tắc cơ bản sau:

Nguyên tắc thứ nhất: liên quan đến việc duy trì vốn bắt buộc Theo đó các ngân

hàng cần phải duy trì một lượng vốn đủ lớn để trang trải cho các hoạt động chịu rủi ro của mình, bao gồm rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường và rủi ro tác nghiệp (Trụ cột 1) So với Basel I, cách tính chi phí vốn đối với rủi ro tín dụng có sự sửa đổi lớn, đối với rủi ro thị trường có sự thay đổi nhỏ, nhưng hoàn toàn là phiên bản mới đối với rủi ro tác

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 9

nghiệp Trọng số rủi ro của Basel II bao gồm nhiều mức (từ 0%-150% hoặc hơn) và rất nhạy cảm với xếp hạng

Nguyên tắc thứ hai (Trụ cột thứ 2) Các ngân hàng cần phải đánh giá một cách

đúng đắn về những loại rủi ro mà họ đang phải đối mặt và đảm bảo rằng những giám sát viên sẽ có thể đánh giá được tính đầy đủ của những biện pháp đánh giá này (Cột trụ 2) Với cột trụ này, Basel II nhấn mạnh 4 nguyên tắc của công tác rà soát giám sát:

+ Các ngân hàng cần phải có một quy trình đánh giá được mức độ đầy đủ vốn của

họ theo danh mục rủi ro và phải có được một chiến lược đúng đắn nhằm duy trì mức vốn đó

+ Các giám sát viên nên rà soát và đánh giá lại quy trình đánh giá về mức vốn nội bộ cũng như về các chiến lược của ngân hàng Họ cũng phải có khả năng giám sát

và đảm bảo tuân thủ tỷ lệ vốn tối thiểu Theo đó, giám sát viên nên thực hiện một số hành động giám sát phù hợp nếu họ không hài lòng với kết quả của quy trình này

+ Giám sát viên khuyến nghị các ngân hàng duy trì mức vốn cao hơn mức tối thiểu theo quy định

+ Giám sát viên nên can thiệp ở giai đoạn đầu để đảm bảo mức vốn của ngân hàng không giảm dưới mức tối thiểu theo quy định và có thể yêu cầu sửa đổi ngay lập tức nếu mức vốn không được duy trì trên mức tối thiểu

Nguyên tắc thứ ba: Các ngân hàng cần phải công khai thông tin một cách thích

đáng theo nguyên tắc thị trường (Trụ cột 3) Với trụ cột này, Basel II đưa ra một danh sách các yêu cầu buộc các ngân hàng phải công khai thông tin, từ thông tin về cơ cấu vốn, mức độ đầy đủ vốn đến những thông tin liên quan đến mức độ nhạy cảm của ngân hàng với rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường, rủi ro tác nghiệp và quy trình đánh giá của ngân hàng đối với từng loại rủi ro này

o Thiết kế bộ kiểm tra và các cân đối trong quản lý rủi ro và vốn Cụ thể bộ kiểm tra tương ứng với 3 trụ cột như sau:

Bảng 3: Bộ kiểm tra ứng với 3 trụ cột

Hiệp ước an toàn vốn Basel II được cấu trúc với 3 trụ cột chính, với các yêu cầu chi tiết cần phải đáp ứng Mỗi trụ cột được thiết kế với một bộ các kiểm tra và các cân đối trong quản lý

Rủi ro tín dụng - các bước

chính:

1 Lựa chọn phương pháp

tiếp cận

2 Phân loại toàn bộ rủi ro

3 Đánh giá xếp loại rủi ro,

6 Quan sát việc thực hiện

các yêu cầu trong quản trị,

4 Quan sát việc thực hiện

các yêu cầu trong quản trị,

quy trình và dữ liệu

Bốn nguyên tắc cơ bản:

1 Các ngân hàng cần

có một quy trình đánh giá mức đủ vốn có liên quan đến rủi ro và có chiến lược bảo toàn mức vốn

2 Giám sát viên sẽ xem xét lại các đánh giá mức độ vốn và khả năng của ngân hàng tuân thủ quy định về các tỷ lệ bảo đảm an toàn vốn

3 Giám sát viên khuyến khích các ngân hàng họat động ở tỷ lệ lớn hơn tỷ lệ an toàn tối thiểu

và có thể khẳng định được khả năng tài chính của mình

4 Các giám sát viên chủ động giám sát các mức độ an toàn vốn và bảo đảm có biện pháp xử

lý kịp thời khi cần thiết

1 Phần này bao gồm các công bố về vốn, tài sản có rủi

ro và các quy trình đánh giá rủi ro Điều này cho phép các bên tham gia thị trường có thể thẩm định mức vốn an toàn và có sự so sánh

2 Các ngân hàng phải có chính sách công khai rõ ràng

và một quy trình để đánh giá

sự chính xác trong các báo cáo của họ

3 Đối với từng loại rủi ro riêng biệt, các ngân hàng phải mô tả các mục tiêu và các chính sách quản trị rủi ro của họ

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 11

o Theo Basel II, các phương pháp đo lường rủi ro bao gồm:

- Các phương pháp đo lường rủi ro tín dụng:

+ Phương pháp chuẩn hóa: phụ thuộc vào đánh giá của các tổ chức xếp hạng tín nhiệm độc lập

+ Phương pháp dựa trên hệ thống đánh giá nội bộ cơ bản: Các ngân hàng đưa ra những khoản rủi ro ngầm định

+Phương pháp dựa trên hệ thống đánh giá nội bộ tiên tiến: Các ngân hàng đưa ra một loạt thông tin đầu vào về rủi ro

- Các phương pháp đo lường rủi ro thị trường

+ Phương pháp chuẩn hóa: Do cơ quan quản lý ngân hàng thiết lập

+ Phương pháp sử dụng các mô hình nội bộ: Các ngân hàng áp dụng các mô hình nội bộ

- Các phương pháp đo lường rủi ro hoạt động:

+ Phương pháp dùng chỉ tiêu cơ bản: Một chỉ tiêu áp dụng cho một qui định

+Phương pháp chuẩn hóa: Nhiều chỉ tiêu áp dụng cho một qui định

+ Phương pháp đo lường nội bộ nâng cao (AMA): Các ngân hàng áp dụng các mô hình nội bộ

2.2.3 Ƣu điểm của Basel II so với Basel I

 Về cấu trúc và nội dung: Basel I tập trung vào một giải pháp quản lý rủi ro duy nhất là “yêu cầu vốn tối thiểu” Trong khi, Basel II tập trung nhiều hơn vào các phương pháp nội bộ của chính ngân hàng, đánh giá hoạt động thanh tra, giám sát và kỷ luật trên nguyên tắc thị trường Do đó, quyền lực của các nhà quản lý quốc gia được tăng lên bởi họ cần phải đánh giá sự đủ vốn của ngân hàng có tính đến đặc điểm rủi ro

cụ thể của nó

 Về tính linh động của ứng dụng: Basel I quy định chung một chọn lựa cho tất

cả các ngân hàng Basel II linh hoạt hơn với một danh sách các phương pháp, các biện pháp khuyến khích để các nhà quản lý quốc gia và các ngân hàng chọn lựa

 Về tính nhạy cảm với rủi ro: Basel I đo lường rủi ro quá sơ bộ Basel II nhạy cảm hơn với rủi ro thông qua độ nhạy cảm của yêu cầu vốn đối với mức độ rủi ro tăng

 Về kỹ thuật giảm rủi ro tín dụng: Basel I chỉ hỗ trợ và đảm bảo Basel II thừa nhận về kỹ thuật giảm thiểu rủi ro tốt hơn, đưa ra nhiều kỹ thuật hơn như hỗ trợ, đảm bảo, phái sinh tín dụng, lập mạng lưới vị thế (position netting)

 Basel II cho phép TCTD sử dụng các phương pháp nội bộ để tính toán các yêu cầu về vốn đối với rủi ro tín dụng và rủi ro hoạt động, nhưng cũng qui định các TCTD phải công bố thông tin đầy đủ cho các thành viên tham gia thị trường, giúp các thành viên tham gia thị trường hiểu biết về mối quan hệ giữa danh mục rủi ro và vốn của một ngân hàng cũng như sự lành mạnh của nó so với các thành viên tham gia thị trường Công bố thông tin phải phản ánh được tình hình tài chính của ngân hàng, trong đó yêu cầu đầu tiên là đủ vốn và sau đó là các danh mục rủi ro tương ứng nhằm đảm bảo tính minh bạch và bình đẳng trong cạnh tranh và giảm thiểu rủi ro hệ thống, góp phần củng

cố sự lành mạnh và an toàn cho hệ thống ngân hàng và thị trường tài chính Các phương pháp đo lường và qui chuẩn của Basel II cũng khuyến khích các ngân hàng tự quản lý bằng việc áp dụng những phương pháp đánh giá nội bộ về nhu cầu sử dụng vốn, chú ý đến tình trạng rủi ro của ngân hàng, đưa nhiều hơn yếu tố thị trường vào hệ thống ngân hàng thông qua yêu cầu công bố thông tin, cho phép các bên tham gia đánh giá được rủi ro và mức vốn hóa thực sự của những chủ thể khác nhau

2.2.4 Những hạn chế của Basel II

Mặc dù được coi như một cơ chế quan trọng để đẩy mạnh cải cách và củng cố toàn

bộ công tác điều hành trong lĩnh vực tài chính, nhưng cuộc khủng hoảng tài chính hiện tại

đã cho thấy những thiếu sót, bất cập của Basel II Đó là:

 Việc áp dụng các phương pháp quản trị rủi ro tiên tiến chưa có các tiêu chuẩn

có thể được chấp nhận rộng rãi

- Nhắm tới việc cải tổ cấu trúc vốn ngân hàng

- Tăng khả năng hồi phục của hệ thống ngân hàng toàn cầu bằng cách nâng cao số lượng, chất lượng và tính nhất quán quốc tế của vốn ngân hàng và tính thanh khoản, đồng thời giới thiệu các bộ đệm vốn trên các yêu cầu tối thiểu

2.3.2 Nội dung Basel III

o Yêu cầu hệ số an toàn vốn tối thiểu (CAR) vẫn là 8%

o Nâng tỷ lệ vốn chủ sở hữu tối thiểu (cổ phần phổ thông) từ 2% lên 4,5%

o Bổ sung phần vốn đệm dự phòng tài chính đảm bảo bằng vốn chủ sở hữu 2.5% Basel III cũng đồng thời đưa ra các định nghĩa về vốn, nhấn mạnh về vốn cổ phần thường hữu hình và cách nhận biết các rủi ro trong quá trình sử dụng vốn Hơn nữa, tất cả các thành phần cơ bản của vốn và các khoản phải loại trừ liên quan như lợi thế thương mại hoặc các tài sản thuế thu nhập hoãn lại phải được thể hiện để so sánh một cách đầy đủ

o Tùy theo hoàn cảnh quốc gia, một bộ đệm phản chu kỳ cũng phải được thiết lập với mức từ 0% - 2.5% (được bảo đảm bằng vốn chủ sở hữu thường) Nói chung, phần vốn đệm này chỉ đòi hỏi khi quốc gia đó có tăng trưởng tín dụng nóng, rủi ro cao, nguy

cơ dẫn đến rủi ro trong các hoạt động tín dụng một cách có hệ thống

Đối với các ngân hàng có tỷ lệ thấp hơn 2.5% sẽ phải đối mặt với hạn chế về trả cổ tức, mua lại cổ phiếu và tiền thưởng

o Thỏa thuận Basel III được xem như là tập hợp các yêu cầu tối thiểu về cả hai khía cạnh: nâng cao mức vốn và đơn giản hóa các khuôn khổ pháp lý nhằm tăng cường

ổn định tài chính quốc gia và toàn cầu Tùy theo bối cảnh của mình, các quốc gia được

tự do áp đặt các quy tắc nghiêm ngặt hơn nếu họ muốn

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 14

o Ngoài ra, Basel III còn đưa ra các biện pháp giám sát chặt chẽ các ngân hàng và nhằm ngăn chặn việc lạm dụng chia thưởng hoặc chia cổ tức cao trong bối cảnh trình trạng tài chính và tỷ lệ an toàn vốn không đảm bảo

o Basel III cũng đồng thời rà soát lại các tiêu chuẩn (định nghĩa) vốn cấp 1 và vốn cấp 2 và sẽ loại bỏ các khoản vốn không đủ tiêu chuẩn khi giám sát chỉ tiêu an toàn vốn tối thiểu Tỷ lệ vốn cấp 1 tối thiểu: 6%

o Ngoài những nội dung đã đạt được sự đồng thuận như ở trên, Ủy ban Basel III còn đề xuất các nội dung sau:

- Đầu tiên, chất lượng, tính đồng nhất và minh bạch của cơ sở vốn sẽ được tăng lên Vốn cấp 1 chủ yếu phải có cổ phần phổ thông và lợi nhuận Vốn cấp 2 sẽ được hài hòa, trong khi vốn cấp 3 sẽ bị loại bỏ

- Thứ hai, tăng cường quản lý rủi ro khuôn khổ vốn bằng cách: Đề xuất kết hợp quản lý thị trường và rủi ro tín dụng của đối tác; thêm nguy cơ CVA (điều chỉnh giá trị tín dụng) do suy giảm xếp hạng tín dụng của đối tác; nâng yêu cầu vốn đối với các tổn thất tín dụng đối tác phát sinh từ các hoạt động phái sinh của các ngân hàng, repo và các giao dịch tài chính, chứng khoán; nâng yêu cầu vốn đệm dự phòng cho các tổn thất này

Sơ đồ 1: Yêu cầu vốn theo Basel III

Nguồn: Kế hoạch mới về yêu cầu vốn (tháng 7 2011), Ủy ban Châu Âu

 Các tiêu chuẩn Basel III không mang tính trói buộc, mà chỉ là cơ sở để mỗi nước soạn thảo những qui định riêng sao cho thống nhất với nguyên tắc chung, điều này sẽ dẫn đến những khác biệt giữa các nước trong việc thực hiện các qui định Basel Theo JPMorgan Chase & Co cho rằng, các ngân hàng Mỹ sẽ gặp bất lợi nếu các ngân hàng châu Âu được phép tính toán tỉ trọng vốn khác nhau Josef Ackerman (chi nhánh Deutsche Bank tại Frankfurt) cũng đưa ra cảnh báo tương tự là, cách tiếp cận điều chỉnh riêng rẽ có thể gây ra những hậu quả nghiêm trọng cho thị trường tài chính và kinh tế toàn cầu

 Một lỗ hổng trong Basel III có thể là tỉ lệ đòn bẩy toàn cầu Không như tỉ lệ vốn tự có, tiêu chuẩn đòn bẩy so sánh vốn với toàn bộ tài sản mà không tính đến rủi ro, mục tiêu là giới hạn tỉ lệ vốn mà ngân hàng có thể vay so với cổ phần thường Các ngân hàng châu Âu đã phản đối tỉ lệ đòn bẩy với lập luận là chế độ kế toán bảng cân

 Theo Vishal Vedi (Công ty Tư vấn tài chính Deloitte tại Luân Đôn) có những mâu thuẫn trong nội dung Basel 3 như: Cộng hòa liên bang Đức bỏ các loại chứng khoán lai ghép như nợ và cổ phần vào một rọ - loại chứng khoán này đang chiếm trên 50% nguồn vốn của một số ngân hàng Đức Italia đòi phải tính cả tài sản hoãn nộp thuế vào vốn cấp I - các khoản khấu trừ trong tương lai từ nghĩa vụ thuế bắt nguồn từ các khoản lỗ hiện tại (Basel III chỉ cho phép sử dụng những tài sản này không quá 10% vốn ngân hàng, trong khi dự thảo của EU cho phép sử dụng không hạn chế phần tài sản hoãn nộp thuế nếu đáp ứng những yêu cầu nhất định)… có thể ảnh hưởng xấu đến qui chế vốn mới, như đã xảy ra khi cụ thể hóa Basel I và Basel II trước đây, nếu nhiều nước xây dựng phiên bản riêng về qui chế vốn Trong đó, lo ngại lớn nhất là sự khác biệt giữa Mỹ và châu Âu về việc thực hiện Basel III sẽ tăng lên, khi tinh thần Basel III bị bên này đẩy sang bên kia

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 17

PHẦN 3: THỰC TRẠNG ÁP DỤNG BASEL TẠI CÁC NGÂN

HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM 3.1 Giới thiệu hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam

3.1.1 Quy mô

Trải qua hơn 60 năm xây dựng và phát triển, hệ thống Ngân hàng Việt Nam đã đạt được những thành tựu rất quan trọng, góp phần tích cực vào sự nghiệp xây dựng và bảo

vệ Tổ quốc

Số lượng các Ngân hàng thương mại tăng mạnh cả về số lượng lẫn chất lượng

Ngân hàng Nhà nước đã bám sát chủ trương, chính sách của Đảng, chỉ đạo, điều hành của Chính phủ, chủ động, linh hoạt trong điều hành các giải pháp tiền tệ, ngân hàng phù hợp với điều kiện từng thời kỳ, góp phần kiểm soát lạm phát, ổn định kinh tế vĩ mô, thúc đẩy phát triển kinh tế - xã hội

Khuôn khổ pháp lý về tiền tệ và hoạt động ngân hàng không ngừng được hoàn thiện, ngày càng phù hợp với điều kiện Việt Nam và tiến gần đến thông lệ, chuẩn mực quốc tế

Hệ thống các tổ chức tín dụng phát triển cả về số lượng, loại hình hoạt động, quy mô mạng lưới, phương thức quản trị điều hành; huy động vốn và cho vay tăng nhanh, sản phẩm, dịch vụ ngân hàng từng bước được đa dạng hoá, góp phần tích cực thúc đẩy chuyển dịch cơ cấu kinh tế, phát triển nền kinh tế theo hướng công nghiệp hóa, hiện đại hóa

Về quy mô tổng tài sản, vốn điều lệ của các NH thương mại nhà nước: Agribank là vẫn tiếp tục là ngân hàng đứng đầu về quy mô tổng tài sản, tiếp đó là sự vươn lên mạnh

mẽ của Vietinbank trong những năm gần đây, vượt qua BIDV và Vietcombank đứng thứ

2 với tổng tài sản 503.606 tỷ đồng

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 18

Sơ đồ 2: Quy mô của các ngân hàng hiện nay

Về quy mô tổng tài sản, vốn điều lệ của các NH cổ phần: Theo số liệu mới nhất, Techcombank là NHTMCP có tổng tài sản lớn nhất khối tư nhân Có 11 ngân hàng đã bán

cổ phần cho nước ngoài, tỷ lệ từ 14,88 - 20%

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 19

Sơ đồ 3: Tổng tài sản của các NHTM

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 20

Sơ đồ 4: Vốn điều lệ của các NHTM

Nhóm 6 – CH Ngày 4 – K22 Page 21

Về quy mô tổng tài sản, vốn điều lệ của các NH có yếu tố nước ngoài: ngày càng

có nhiều ngân hàng nước ngoài đầu tư vào Việt Nam trong đó một trong những ngân hàng nổi bật nhất là HSBC với tổng tài sản là 53.318,6 tỷ đồng Bên cạnh đó, số lượng các ngân hàng Việt Nam bán cổ phần cho các ngân hàng nước ngoài để gia tăng vốn điều lệ

và tận dụng các kỹ thuật công nghệ hiện đại của ngân hàng nước bạn ngày càng nhiều, mới đây nhất là việc bán 19,73% cổ phần của Vietinbank cho ngân hàng Nhật Bản Tokyo-Mitsubishi UFJ