CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH TRẦN THỊ THẢO LY CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG MÃ SỐ 52340201 TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2021 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH TRẦN THỊ THẢO LY CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH.

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH TRẦN THỊ THẢO LY CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP CHUN NGÀNH: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG MÃ SỐ: 52340201 TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2021 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH TRẦN THỊ THẢO LY CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG MÃ SỐ: 52340201 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC THS NGUYỄN THỊ MAI HUYÊN TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2021 i TĨM TẮT KHĨA LUẬN Trong khoá luận này, tác giả nghiên cứu lợi nhuận ngân hàng tìm hiểu nhân tố tác động đến lợi nhuận ngân hàng thông qua liệu 30 ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam giai đoạn 2009-2019 với 324 quan sát Với hỗ trợ phần mềm Stata, khoá luận áp dụng phƣơng pháp phân tích hồi quy liệu bảng với phƣơng pháp sau: phƣơng pháp bình phƣơng tối thiểu dạng gộp (Pooled OLS), phƣơng pháp hiệu ứng cố định (FEM) phƣơng pháp hiệu ứng ngẫu nhiên (REM) Qua đó, đo lƣờng tác động biến bên ngân hàng tác động đến lợi nhuận ngân hàng bao gồm qui mơ tín dụng (SIZE), vốn chủ sở hữu (CAPITAL), tính khoản (LIQUITY), qui mơ tín dụng (LOAN), rủi ro tín dụng (CREDIT), chi phí hoạt động (TETA) biến bên ngân hàng bao gồm tốc độ tăng trƣởng GDP (GDP), tỷ giá trao đổi (ER) lãi suất cho vay (IRT) Sau thực kiểm định, tác giả lựa chọn mơ hình REM Để kiểm định khuyết tật mơ hình, tác giả sử dụng kiểm định nhân tử Lagrange kiểm định Wooldridge cho thấy mơ hình có tƣợng tự tƣơng quan phƣơng sai sai số thay đổi Sau dùng phƣơng pháp hồi quy GLS để khắc phục khuyết tật mơ hình, kết cho thấy với mức ý nghĩa 5%, biến SIZE, CAPITAL, LOAN GDP có tác động chiều đến lợi nhuận ngân hàng Ngƣợc lại, biến CREDIT, TETA ER có mối quan hệ nghịch chiều với lợi nhuận Trong đó, biến LIQUITY IRT khơng có ý nghĩa thống kê Nhƣ vậy, lợi nhuận ngân hàng chịu tác động nhân tố bên bên ngồi ngân hàng Từ đó, tác giả đƣa giải pháp, khuyến nghị cho hệ thống ngân hàng thƣơng mại Việt Nam quan quản lý Nhả nƣớc có chích sách để ổn định cải thiện lợi nhuận cũa ngân hàng thƣơng mại Việt Nam ABSTRACT The study investigates the factors affecting profitability of commercial banks in Vietnam through data of 30 commercial banks in Vietnam during the period 2009-2019 with 324 observations The author uses Ordinary Least Squares (OLS), Fixed Effects Method (FEM) and Random Effects Method (REM) to estimate the impact of bank-specific characteristics, macroeconomic conditions towards the profits of banking The independent variables comprise of total assets (SIZE), ratio of equity to total assets representing capital strength (CAPITAL), ratio of liquid assets to customer and short-term funding (LIQUITY), ratio of loan to total assets (LOAN), loan loss reserves to total loans (CREDIT) and operating cost (TETA) Turning to external determinants, the study consider three variables which are the rate of GDP growth (GDP), exchange rate (ER) and interest rate (IRT) The study uses Breusch and Pagan Lagrangian mutiplier test and Wooldridge test for autocorrelation to estimate and surmount the defects of the model After using Generalized Least Squares Method (GLS), the result shows that the variables SIZE, CAPITAL, LOAN and GDP have a positive and dominant influence on their profitability While the variables CREDIT and TETA have negative affect on banking profit, the variables LIQUITY and IRT have no correlation with banking profitability In conclusion, the profit of banking is influenced by both bank-specific determinants and external factors Based on the research results, the author offer recommendations for commercial banking system and State management agency in order to stable operating management, maximize banking profitability In addition, the author also points out the limitations of the study and suggestions for future study of determinants affecting banking profitability Chapter 1: Introduction This chapter presents an overview of the research topics, including the reasons for choosing topic, the research objectives, the object of study, the scope of research, the contribute of research methods and layout To identify the factors affecting the profitibility profitability of commercial banks in Vietnam during the period of 2009-2019, the project has identified research goals and formed three research questions: What factors affecting bank‟s profitability; The level of these factors influences profitability of commercial banks in Vietnam; From the results of the research, the research have any suggestion to improve the commercial banks‟ profitability in Vietnam? Chapter 2: Literature Review This chapter presents the theoretical basis of profitability and the factors affect the profit of commercial bank Based on the previous emprical studies both at home and abroad, we have specific overview about the deteminants affecting commercial bank‟s profitability The factors affecting the profitability of banks include bank-specific characteristics and country-specific characteristics, also referred to as internal factors and external factors, respectively The internal factors includes bank size, capital ratio, liquidity ratio, loan ratio, credit risk and operating cost The external factors includes rate of GDP growth, exchange rate and average interest rate Bank size is the main characteristic of a bank that affects its profitability Existing studies by Adem & Deger (2011), Gul & Zaman (2011), San & Heeng (2012), Weersainghe & Perera (2013), Adama & Apélété (2017), Nguyen Viet Hung (2008), Tran Huy Hoang Nguyen Huu Huan (2016), Phan Thi Hang Nga (2017) found that bank size has a positive effect on the bank‟s profitability, while Syafri (2012), Ahmad (2014), Islam & Nishiyama (2016) found a negative effect Nguyen Thanh Phong (2015) pointed out bank size have no relation to banking profit The capital ratio is also an important determinant that may affect banks‟ profitability Some previous studies found that there is a positive impact of capital ratio on profitability (Yuqi, 2007; Nguyen Viet Hung, 2008; Gul & Zaman, 2011; Saira, 2011; San & Heeng , 2012; Syafri, 2012; Ahmad, 2014; Islam & Nishiyama, 2016; Adama & Apélété, 2017; Phan Thi Hang Nga, 2017) However, Nguyen Thanh Phong (2015) has shown that capital ration has no affect on the profit of bank Liquidity ratio is also considered as a determinant on banking profitability Some existing researches by Yuqi (2007), Ahmad (2014) pointed out ratio of liquid assets to customer and short-term funding has a positive effect on the profit of bank However, Weersainghe & Perera (2013), Nguyen Thanh Phong (2015), Gul & Zaman (2011), Syafri (2012) have a answer against the prior result Lending activities have a huge positive impact on banking profitability based on the studies of Gul & Zaman (2011), Syafri (2012) In the reverse direction, Nguyen Viet Hung (2008), Adem & Deger (2011), Nguyen Thanh Phong (2015) found a negative effect on the profit of bank Operating costs of a bank as a percentage of its profits are expected to have a negative correlation with profitability (Syafri, 2012; Weersainghe & Perera, 2013; Ahmad, 2014) However, the studies by Tarus, Chekol & Mutwol (2012), Islam & Nishiyama (2016), Phan Thi Hang Nga (2017) have shown that there is a positive affect on banking profit There are also country-specific factors that influence the profitability of a bank The rate of GDP growth is one of the main determinants of a bank‟s profitability as it displays the relative country‟s performance Previous studies such as Gul & Zaman (2011), Adama & Apélété (2017) found that GDP growth has a positve affect on the profitability of bank while Tarus, Chekol & Mutwol (2012), Islam & Nishiyama (2016) pointed out a reverse correlation between GDP and the banking profit Some new factors affecting on the profitability of bank includes exchange rate and average interest rate Gul & Zaman (2011) examined the positive correlation between exchange rate and banking profit In other aspect, Gul & Zaman (2011) pointed out a negative affect on the profit of bank The previous studies by Adem & Deger (2011), Gul & Zaman (2011), Qinhua & Meiling (2014) has shown that interest rate impacts in the same direction as the profit of bank while Guru & Balashanmugam (2002), Yuqi (2007), Adama & Apélété (2017) have an against result LỜI CAM ĐOAN Khóa luận cơng trình nghiên cứu riêng tác giả, kết nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung đƣợc công bố trƣớc nội dung ngƣời khác thực ngoại trừ trích dẫn đƣợc dẫn nguồn đầy đủ khóa luận Em xin đƣợc gửi lời tri ân đến ngƣời hƣớng dẫn khố luận em Nguyễn Thị Mai Huyên với bạn bè gia đình giúp đỡ hỗ trợ em suốt thời gian thực khố luận TP.Hồ Chí Minh, tháng 03 năm 2021 TÁC GIẢ TRẦN THỊ THẢO LY MỤC LỤC TÓM TẮT KHÓA LUẬN i MỤC LỤC vii DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT xi DANH MỤC BẢNG xiii DANH MỤC HÌNH ẢNH xiv CHƢƠNG GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 LÝ DO CHỌN ĐỀ TÀI 1.2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 1.2.1 Mục tiêu tổng quát 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.2.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.3 ĐỐI TƢỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU 1.4 PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 1.5 ĐÓNG GÓP MỚI CỦA ĐỀ TÀI 1.6 BỐ CỤC CỦA ĐỀ TÀI KẾT LUẬN CHƢƠNG CHƢƠNG CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ TỔNG QUAN NGHIÊN CỨU .6 2.1 LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI 2.1.1 Khái niệm lợi nhuận 2.1.2 Cách thức xác định lợi nhuận 2.1.3 Các tiêu đánh giá hoạt động kinh doanh NHTM 2.2 CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NHTM 2.2.1 Các yếu tố bên ngân hàng 2.2.2 Các yếu tố bên ngân hàng 13 2.3 TỔNG QUAN CÁC NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM VỀ CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NHTM 15 2.3.1 Các nghiên cứu nƣớc 15 2.3.2 Các nghiên cứu nƣớc 20 2.4 MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU ĐỀ XUẤT 23 KẾT LUẬN CHƢƠNG 25 CHƢƠNG PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 26 3.1 GIẢ THUYẾT NGHIÊN CỨU 26 3.1.1 Qui mô ngân hàng 26 3.1.2 Vốn chủ sở hữu 27 3.1.3 Tính khoản 27 3.1.4 Qui mơ tín dụng 28 3.1.5 Rủi ro tín dụng 28 3.1.6 Chi phí hoạt động 29 3.1.7 Tốc độ tăng trƣởng GDP 29 3.1.8 Lãi suất cho vay 30 3.1.9 Tỷ giá 30 3.2 GIẢI THÍCH CÁC BIẾN TRONG MƠ HÌNH 31 3.2.1 Biến phụ thuộc 31 3.2.2 Biến độc lập 31 3.3 DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU 36 3.4 QUY TRÌNH NGHIÊN CỨU 37 SHB SHB SHB SHB SHB SHB SHB SHB STB STB STB STB STB STB STB STB STB STB STB TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 0.0144 0.0060 0.0047 0.0039 0.0037 0.0050 0.0176 0.0079 0.0151 0.0127 0.0145 0.0065 0.0135 0.0121 0.0018 0.0002 0.0034 0.0079 0.0063 0.0184 0.0138 0.0174 0.0056 0.0035 0.0060 0.0054 0.0116 0.0212 0.0022 0.0006 8.0643 8.1554 8.2275 8.3108 8.3676 8.4569 8.0002 7.9554 7.9933 8.1517 8.1466 8.1798 8.2046 8.2757 8.4629 8.5174 8.5611 7.8756 8.1403 7.9665 8.1769 8.2509 8.2503 8.1965 8.2461 8.2841 8.3710 8.4287 7.7102 7.9053 0.0815 0.0721 0.0618 0.0548 0.0563 0.0507 0.0879 0.0756 0.1045 0.0961 0.1015 0.0887 0.1043 0.0944 0.0746 0.0661 0.0628 0.0560 0.0999 0.0791 0.0625 0.0680 0.0736 0.0867 0.0833 0.0815 0.0783 0.0931 0.0734 0.0536 0.1006 0.1129 0.1687 0.1644 0.1081 0.1278 0.1469 0.1251 0.2284 0.1700 0.1340 0.1110 0.0931 0.1054 0.0580 0.0511 0.0406 0.1754 0.1590 0.1925 0.1271 0.1094 0.1025 0.0660 0.0596 0.0845 0.2645 0.1880 0.5672 0.6232 0.6466 0.6614 0.7673 0.7851 0.5700 0.6051 0.5636 0.5465 0.5668 0.6526 0.6902 0.6675 0.6253 0.5903 0.5988 0.6773 0.3526 0.4588 0.3481 0.3560 0.4409 0.4699 0.5144 0.6227 0.6606 0.6493 0.6525 0.4772 (0.0086) 0.0055 0.0057 0.0062 0.0070 0.0082 0.0166 0.0058 0.0051 0.0031 0.0047 0.0135 0.0039 0.0076 0.0123 0.0034 0.0033 0.0020 0.0152 0.0113 0.0074 0.0054 0.0185 0.0191 0.0253 0.0303 0.0236 0.0207 0.0022 0.0019 0.0140 0.0126 0.0093 0.0099 0.0103 0.0087 0.0186 0.0187 0.0148 0.0137 0.0242 0.0271 0.0255 0.0229 0.0170 0.0164 0.0165 0.0153 0.0211 0.0128 0.0106 0.0133 0.0202 0.0220 0.0195 0.0189 0.0176 0.0175 0.0194 0.0111 0.0702 0.0702 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0706 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0706 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0706 0.0702 9.9441 9.9540 9.9639 9.9938 10.0060 10.0179 10.0356 10.0356 9.7948 9.8486 9.9441 9.9441 9.9540 9.9639 9.9938 10.0060 10.0179 10.0356 10.0356 9.7948 9.8486 9.9441 9.9441 9.9540 9.9639 9.9938 10.0060 10.0179 10.0500 10.0500 13.4720 10.3740 8.6650 7.1180 6.9600 7.0680 7.3720 7.3720 10.0690 13.1350 16.9540 13.4720 10.3740 8.6650 7.1180 6.9600 7.0680 7.3720 7.3720 10.0690 13.1350 16.9540 13.4720 10.3740 8.6650 7.1180 6.9600 7.0680 7.7080 7.7080 TPB TPB TPB TPB TPB TPB TPB TPB TPB TPB TPB VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VCB VCB VCB VCB VCB VCB VCB VCB 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 0.0119 0.0077 (0.0551) 0.0077 0.0119 0.0104 0.0074 0.0053 0.0078 0.0016 0.0005 0.0133 0.0111 0.0110 0.0067 0.0022 0.0013 0.0018 0.0016 0.0015 0.0024 0.0014 0.0135 0.0136 0.0122 0.0103 0.0091 0.0078 0.0077 0.0084 7.0305 7.3199 7.3959 7.1796 7.5063 7.7116 7.8821 8.0244 8.0938 7.8532 7.8602 7.1991 7.3817 7.3524 7.3911 7.4319 7.5514 7.6219 7.7886 7.8090 7.7152 7.7767 8.4067 8.4870 8.5665 8.6173 8.6711 8.7607 8.8280 8.8954 0.1527 0.1531 0.0672 0.2195 0.1153 0.0823 0.0630 0.0537 0.0538 0.0592 0.0446 0.1084 0.1410 0.1588 0.1436 0.1327 0.1020 0.0934 0.0652 0.0637 0.0713 0.0595 0.0627 0.0646 0.0763 0.0989 0.0891 0.0741 0.0658 0.0598 0.0879 0.1409 0.2992 0.1774 0.2522 0.2107 0.1968 0.2233 0.1177 0.1848 0.1925 0.1395 0.1045 0.0756 0.0878 0.1227 0.1716 0.1843 0.1803 0.2663 0.2842 0.3150 0.3404 0.2943 0.2905 0.3022 0.2418 0.2261 0.2976 0.2502 0.1721 0.4364 0.4131 0.4165 0.4031 0.4839 0.5142 0.5317 0.4926 0.7618 0.5519 0.5143 0.5238 0.5323 0.4445 0.4908 0.4996 0.5313 0.6549 0.4166 0.5570 0.5744 0.6563 0.5935 0.6009 0.6596 0.6328 0.6465 0.0065 0.0094 0.0218 0.0110 0.0064 0.0023 0.0044 0.0053 0.0072 0.0122 0.0038 0.0053 0.0058 0.0005 0.0021 0.0008 0.0156 0.0118 0.0090 0.0032 0.0150 0.0055 0.0084 0.0143 0.0136 0.0125 0.0120 0.0142 0.0126 0.0115 0.0094 0.0520 0.0215 0.0132 0.0127 0.0104 0.0126 0.0156 0.0078 0.0140 0.0135 0.0127 0.0147 0.0129 0.0127 0.0097 0.0103 0.0078 0.0085 0.0165 0.0109 0.0136 0.0145 0.0151 0.0142 0.0131 0.0117 0.0121 0.0126 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0706 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0706 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0598 0.0668 0.0621 9.7948 9.8486 9.9441 9.9441 9.9540 9.9639 9.9938 10.0060 10.0179 10.0356 10.0356 9.7948 9.8486 9.9441 9.9441 9.9540 9.9639 9.9938 10.0060 10.0179 10.0500 10.0500 9.7948 9.8486 9.9441 9.9441 9.9540 9.9639 9.9938 10.0060 10.0690 13.1350 16.9540 13.4720 10.3740 8.6650 7.1180 6.9600 7.0680 7.3720 7.3720 10.0690 13.1350 16.9540 13.4720 10.3740 8.6650 7.1180 6.9600 7.0680 7.7080 7.7080 10.0690 13.1350 16.9540 13.4720 10.3740 8.6650 7.1180 6.9600 VCB VCB VCB VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VietCapitalBank VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VPB VPB VPB VPB VPB 2017 2018 2019 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2009 2010 2011 2012 2013 0.0107 0.0021 0.0045 0.0164 0.0069 0.0159 0.0079 0.0045 0.0063 0.0018 0.0000 0.0008 0.0014 0.0030 0.0081 0.0084 0.0067 0.0083 0.0011 0.0000 0.0000 0.0053 0.0091 0.0024 0.0042 0.0107 0.0084 0.0091 0.0062 0.0084 9.0138 7.6726 7.6287 6.5224 6.9152 7.2307 7.3257 7.3628 7.4113 7.4711 7.5170 7.6064 7.7473 7.8838 7.7531 7.9723 7.9870 7.8005 7.8648 7.8994 7.9273 8.0200 8.0909 7.4993 7.4757 7.4400 7.7768 7.9065 7.9943 8.0600 0.0497 0.0724 0.0867 0.3324 0.2527 0.1941 0.1526 0.1396 0.1285 0.1109 0.0997 0.0819 0.0622 0.0581 0.0520 0.0703 0.0840 0.1324 0.1094 0.1070 0.1013 0.0830 0.0709 0.1191 0.1233 0.0832 0.0772 0.0731 0.0659 0.0651 0.2978 0.1541 0.1827 0.2360 0.1713 0.2422 0.1363 0.1211 0.0749 0.1451 0.1759 0.1919 0.2056 0.0803 0.1100 0.0666 0.0984 0.1275 0.1135 0.1038 0.0812 0.2385 0.1286 0.1850 0.1737 0.0476 0.5963 0.6310 0.6929 0.7072 0.4453 0.2575 0.5210 0.5199 0.5435 0.5631 0.6679 0.6196 0.4608 0.5570 0.5119 0.4506 0.4628 0.5561 0.5102 0.5376 0.5669 0.5810 0.7239 0.7505 0.7375 0.5741 0.4234 0.3762 0.4701 0.5336 0.0101 0.0043 0.0013 0.0063 0.0051 0.0024 0.0038 0.0046 0.0028 0.0032 0.0032 0.0036 0.0132 0.0080 0.0039 0.0069 0.0194 0.0212 0.0225 0.0254 0.0149 0.0100 0.0039 0.0230 0.0235 0.0038 0.0040 0.0049 0.0086 0.0145 0.0113 0.0148 0.0207 0.0217 0.0132 0.0123 0.0165 0.0175 0.0193 0.0165 0.0183 0.0159 0.0103 0.0077 0.0153 0.0127 0.0171 0.0280 0.0208 0.0202 0.0359 0.0322 0.0188 0.0178 0.0174 0.0173 0.0091 0.0153 0.0171 0.0247 0.0681 0.0706 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0702 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0706 0.0702 0.0540 0.0642 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0706 0.0702 0.0540 0.0642 0.0624 0.0525 0.0542 10.0179 10.0356 10.0356 9.7948 9.8486 9.9441 9.9441 9.9540 9.9639 9.9938 10.0060 10.0179 10.0356 10.0500 9.7948 9.8486 9.9441 9.9441 9.9540 9.9639 9.9938 10.0060 10.0179 10.0500 10.0356 9.7948 9.8486 9.9441 9.9441 9.9540 7.0680 7.3720 7.3720 10.0690 13.1350 16.9540 13.4720 10.3740 8.6650 7.1180 6.9600 7.0680 7.3720 7.7080 10.0690 13.1350 16.9540 13.4720 10.3740 8.6650 7.1180 6.9600 7.0680 7.7080 7.3720 10.0690 13.1350 16.9540 13.4720 10.3740 VPB VPB VPB VPB VPB VPB 2014 2015 2016 2017 2018 2019 0.0076 0.0089 0.0145 0.0204 0.0062 0.0020 8.2003 8.2541 8.3027 8.3693 7.3696 7.3219 0.0548 0.0685 0.0750 0.1107 0.1520 0.1637 0.0577 0.0725 0.0511 0.0981 0.2318 0.1561 0.5456 0.5708 0.5871 0.5989 0.6429 0.6563 0.0124 0.0207 0.0184 0.0198 0.0131 0.0250 0.0220 0.0214 0.0182 0.0229 0.0208 0.0214 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0706 0.0702 9.9639 9.9938 10.0060 10.0179 10.0500 10.0356 8.6650 7.1180 6.9600 7.0680 7.7080 7.3720 86 PHỤ LỤC 2: DANH SÁCH CÁC NHTM VÀ THỜI GIAN THU THẬP DỮ LIỆU STT 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 Tên ngân hàng Tên viết tắt Ngân hàng TMCP An Bình ABBank Ngân hàng TMCP Á Châu ACB Ngân hàng Nông nghiệp Agribank Phát triển Nông thôn Việt Nam Ngân hàng TMCP Bắc Á BAB Ngân hàng TMCP Đầu tƣ BID Phát triển Việt Nam Ngân hàng TMCP Bảo Baovietbank Việt Ngân hàng TMCP Công CTG Thƣơng Việt Nam Ngân hàng TMCP Xuất Nhập Khẩu Việt Nam EIB Ngân hàng TMCP Phát Triển TP.HCM HDB Ngân hàng TMCP Kiên Long KLB Ngân hàng TMCP Bƣu điện Liên Việt LPB Ngân hàng TMCP Quân Đội MBB Ngân hàng TMCP Hàng Hải Việt Nam MSB Ngân hàng TMCP Nam Á NamABank Ngân hàng TMCP Quốc Dân NVB Ngân hàng TMCP Phƣơng Đông OCB Ngân hàng TMCP Xăng Dầu Petrolimex PGBANK Ngân hàng TMCP Đại PVcomBank Chúng Việt Nam Ngân hàng TMCP Sài Gòn SCB Thời gian thu thập liệu 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 20 21 22 23 24 25 26 27 28 29 30 Ngân hàng TMCP Đông Nam Á Ngân hàng TMCP Sài Gịn Cơng Thƣơng Ngân hàng TMCP Sài Gòn - Hà Nội Ngân hàng TMCP Sài Gịn Thƣơng Tín Ngân hàng TMCP Kỹ thƣơng Việt Nam Ngân hàng TMCP Tiên Phong Ngân hàng TMCP Việt Á Ngân hàng TMCP Ngoại thƣơng Việt Nam Ngân hàng TMCP Bản Việt Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam Ngân hang TMCP Việt Nam Thịnh Vƣợng SeABank SGB SHB STB TCB TPB VietABank VCB VietCapital Bank VIB VPB 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 2009-2019 PHỤ LỤC 3: BẢNG THỐNG KÊ MÔ TẢ CÁC BIẾN CỦA MƠ HÌNH xtsum ROA SIZE CAPITAL LIQUITY LOAN CREDIT TETA GDP ER IRT Variable ROA Mean overall between 0076073 within SIZE overall 7.979371 between within CAPITAL LIQUITY overall N = n = 324 30 006143 -.0517934 0417065 T-bar = 10.8 5280892 6.522437 9.161846 N = 324 4741133 2392388 7.243939 7.160852 8.901802 8.514069 n = T-bar = 30 10.8 324 N = 1925523 n = 30 within 0327656 0172517 2783224 T-bar = 10.8 0794061 4140217 N = 324 0479553 0637042 0514275 -.0402716 2763421 3737501 n = T-bar = 30 10.8 1257328 1721483 816383 N = 324 093526 3699472 7682333 n = 30 0858493 2721054 8017957 T-bar = 10.8 0066634 -.0085877 0450682 N = 324 0043904 0051266 0014277 -.0045353 0174226 0388377 n = T-bar = 30 10.8 324 1334703 overall 5719205 overall 0094305 overall 0065943 051961 N = between 0041488 0078129 0240997 n = 30 within 0052052 -.0045231 0490094 T-bar = 10.8 overall 0152306 0664492 within overall between 9.959343 within IRT 0472891 014264 3323917 between ER -.0551175 0006339 0509964 between within GDP 0070663 0036027 0289337 within TETA Observations 0311464 between CREDIT Max 0450473 between within LOAN Min between overall 0946538 Std Dev overall between within 9.899545 0051539 0525 0706 N = 330 0025823 0622609 0680382 n = 30 004483 0540628 0747883 T = 11 0743754 9.794844 9.959343 10.04997 9.959343 N = n = 330 30 0743754 9.794844 10.04997 T = 11 3.172269 6.96 16.954 N = 330 9.899545 9.899545 n = 30 3.172269 6.96 16.954 T = 11 89 PHỤ LỤC 4: MA TRẬN HỆ SỐ TƢƠNG QUAN corr ROA SIZE CAPITAL LIQUITY LOAN CREDIT TETA GDP ER IRT (obs=324) 90 PHỤ LỤC 5: HỆ SỐ PHÓNG ĐẠI PHƢƠNG SAI CỦA CÁC BIẾN collin ROA SIZE CAPITAL LIQUITY LOAN CREDIT TETA GDP ER IRT (obs=324) Collinearity Diagnostics PHỤ LỤC 6: KẾT QUẢ MƠ HÌNH HỒI QUY Mơ hình hồi quy Pools OLS reg ROA SIZE CAPITAL LIQUITY LOAN CREDIT TETA GDP ER IRT Mô hình hồi quy Fixed Effects xtreg ROA SIZE CAPITAL LIQUITY LOAN CREDIT TETA GDP ER IRT, fe Mơ hình hồi quy Random Effects xtreg ROA SIZE CAPITAL LIQUITY LOAN CREDIT TETA GDP ER IRT, re Kiểm định Hausman hausman fe re Kiểm định Lagrangian xttest0 Kiểm định Wooldridge xtserial ROA SIZE CAPITAL LIQUITY LOAN CREDIT TETA GDP ER IRT PHỤ LỤC 7: MƠ HÌNH HỒI QUY BẰNG PHƢƠNG PHÁP GLS xtgls ROA SIZE CAPITAL LIQUITY LOAN CREDIT TETA GDP ER IRT ... VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH TRẦN THỊ THẢO LY CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP... giả thuyết Giả thiết nói nhân tố bên có tác động tích cực đến lợi nhuận ngân hàng Bên cạnh giả thiết đƣa yếu tố bên ngân hàng có tác động đáng kể đến lợi nhuận ngân hàng Kết hai giả thiết đƣợc... hƣởng đến lợi nhuận ngân hàng Do đó, khố luận tác giả kì vọng qui mơ tín dụng có tác động ngƣợc chìều đến lợi nhuận ngân hàng Giả thuyết H4: Qui mơ tín dụng có tác động ngược chiều đến lợi nhuận ngân