Sự yếu kém trong hoạt động quản lý rủi ro nói chung và đặc biệt là rủi ro tín dụng nói riêng của một ngân hàng, dù đó là ngân hàng có quy mô lớn hay nhỏ, dù ở quốc gia phát triển hay đang phát triển, sẽ đe dọa đến sự ổn định về tài chính, và có thể dẫn đến sụp đổ không chỉ đối với ngân hàng đó mà còn có thể lây lan có tính hệ thống. Do đó, công tác quản lý rủi ro, đặc biệt là rủi ro tín dụng phải dựa trên các nguyên tắc cơ bản với các nội dung chủ yếu sau:
Thứ nhất, chấp nhận và quản lý “rủi ro cho phép” trong khuôn khổ “khẩu vị rủi ro” đã xác định.
Thứ hai, công tác quản lý rủi ro phải xem xét đến tính tương quan (đánh đổi) giữa mức độ rủi ro và thu nhập.
Thứ ba, các chiến lược quản lý rủi ro phải quan tâm đến tính phù hợp với chiến lược chung của ngân hàng.
Thứ tư, việc quản lý rủi ro phải được xây dựng trên nền tảng nhận thức tính tương quan giữa các loại rủi ro bởi vì rủi ro này có liên quan đến rủi ro khác.
Thứ năm, các bộ phận tham gia vào quản lý rủi ro phải được phân định rõ ràng về quyền hạn và trách nhiệm để đảm bảo tính độc lập giúp nâng cao sự minh bạch và hiệu quả trong quản lý rủi ro của ngân hàng.
Thứ sáu, công tác quản lý rủi ro phải bảo đảm tính liên tục để thích ứng với những thay đổi môi trường kinh doanh.
Thứ bảy, tuân thủ nguyên tắc phân tán rủi ro.
Thứ tám, bảo đảm quy trình và quy tắc quản lý rủi ro trước, trong và sau khi triển khai sản phẩm mới.
Nhằm cụ thể hóa các nguyên tắc cơ bản nêu trên và nâng cao sức mạnh của hệ thống tài chính, Ủy ban Basel đã ban hành 17 nguyên tắc về quản trị rủi ro tín dụng ấn phẩm số 75 tháng 09/2000 (xem Phụ lục 1).