HOÀN THIỆN XẾP HẠNG TÍN DỤNG NỘI BỘ ĐỐI VỚI KHÁCH HÀNG DOANH NGHIỆP TẠI NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM THƯƠNG TÍN

Với những lý do được nêu ở trên tôi quyết định chọn đề tài “Hoàn thiện xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp tại Ngân hàng Thương mại cổ phần Việt Nam Thương Tín” làm

-

HỒ KIM DUYÊN

HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM

THƯƠNG TÍN

Thành ph ố Hồ Chí Minh - Năm 2013

-

Tôi xin cam đoan luận văn “Hoàn thiện xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp tại Ngân hàng Thương mại cổ phần Việt Nam Thương Tín” là công trình nghiên cứu độc lập của tôi Các số liệu trong đề tài này được thu thập và xử lý một cách trung thực Những kết quả nghiên cứu được trình bày trong luận văn này là thành quả lao động của cá nhân tôi dưới sự hướng dẫn của PGS TS Trần Huy Hoàng Tôi xin cam đoan luận văn này không sao chép lại bất kỳ một công trình nghiên cứu nào đã có từ trước Nếu phát hiện có bất cứ sự gian lận nào tôi xin hoàn toàn chịu trách nhiệm trước Hội đồng cũng như kết quả luận văn của mình

MỤC LỤC

DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT

DANH MỤC BẢNG, BIỂU

DANH MỤC HÌNH VẼ

LỜI MỞ ĐẦU 1

CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ XẾP HẠNG TÍN DỤNG Tổng quan về xếp hạng tín dụng 6

1.1. 1.1.1 Khái niệm xếp hạng tín dụng, xếp hạng tín dụng doanh nghiệp và xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp 6

1.1.1.1 Khái niệm xếp hạng tín dụng 6

1.1.1.2 Khái niệm xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 6

1.1.1.3 Khái niệm xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp 7

1.1.2 Đối tượng xếp hạng tín dụng 7

1.1.3 Tầm quan trọng của xếp hạng tín dụng 8

1.1.3.1 Đối với ngân hàng thương mại 8

1.1.3.2 Đối với cơ quan quản lý nhà nước 9

1.1.3.3 Đối với nền kinh tế 9

Các phương pháp xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 9

1.2. 1.2.1 Phương pháp mô hình toán học 10

1.2.2 Phương pháp chuyên gia 12

Quy trình và các nhân tố ảnh hưởng đến xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 1.3 15

1.3.1 Quy trình xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 15

1.3.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến quy trình xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng doanh nghiệp 17

1.3.2.1 Các nhân tố thuộc về ngân hàng 17

1.3.2.2 Các nhân tố ngoài ngân hàng 18

Một số kinh nghiệm xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng doanh nghiệp 1.4 tại các ngân hàng thương mại Việt Nam 19

1.4.1 Phương pháp xếp hạng tín dụng doanh nghiệp tại Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam 19

1.4.2 Phương pháp xếp hạng tín dụng doanh nghiệp tại Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam 24

Giới thiệu về Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Nam Thương Tín 28

2.1. 2.1.1 Sơ lược về ngân hàng 28

2.1.1.1 Quá trình hình thành và phát triển 28

2.1.1.2 Cơ cấu tổ chức 29

2.1.1.3 Kết quả hoạt động kinh doanh 2012 29

Tình hình hoạt động tín dụng khách hàng doanh nghiệp tại VietBank năm 2.2 2012 30

2.2.1 Dư nợ cho vay theo theo khách hàng 30

2.2.2 Dư nợ cho vay theo loại hình doanh nghiệp 31

2.2.3 Dư nợ cho vay theo ngành nghề doanh nghiệp 32

Tình hình xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp tại 2.3 VietBank 33

2.3.1 Giới thiệu sơ lược về hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp của VietBank 33

2.3.2 Những thành công và hạn chế của xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp của VietBank 38

2.3.2.1 Những thành công 38

2.3.2.2 Những hạn chế 41

Kiểm định các chỉ tiêu của mô hình chấm điểm trong mô hình xếp hạng 2.4 tín dụng nội bộ khách hàng doanh nghiệp tại Ngân hàng TMCP Việt Nam Thương Tín 47

2.4.1 Kiểm định các chỉ tiêu trong mô hình chấm điểm 47

2.4.1.1 Thu thập số liệu và chọn mẫu 48

2.4.1.2 Thiết lập mô hình hồi quy 48

2.4.1.3 Kiểm định mô hình hồi quy 49

2.4.1.4 Kiểm tra tính chính xác của kết quả phân tích hồi quy 53

2.4.2 Hạn chế của kết quả hồi quy 56

2.4.3 Đánh giá các chỉ tiêu trong mô hình rút gọn 57

Kết luận chương 2 59

CHƯƠNG 3: GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN XẾP HẠNG TÍN DỤNG NỘI BỘ ĐỐI VỚI KHÁCH HÀNG DOANH NGHIỆP TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM THƯƠNG TÍN Các giải pháp hoàn thiện xếp hạng tín dụng nội nộ đối với KHDN tại ngân 3.1 hàng TMCP Việt Nam Thương Tín 61

3.1.1 Về mặt quản lý điều hành 61

3.1.1.4 Quy định về việc sử dụng báo cáo tài chính và thu thập thông tin 65

3.1.1.5 Xây dựng hạ tầng công nghệ thông tin và cơ sở dữ liệu đồng bộ 65

3.1.2 Hoàn thiện xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp 65

3.1.2.1 Hoàn thiện quy định xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp 65

3.1.2.2 Giải pháp hoàn thiện bộ chỉ tiêu chấm điểm 68

3.1.3 Giải pháp cho mô hình và bộ chỉ tiêu chấm điểm rút gọn 73

3.1.3.1 Giải pháp cho mô hình chấm điểm rút gọn 73

3.1.3.2 Giải pháp cho bộ chỉ tiêu rút gọn 74

Kiến nghị đối với Cơ quan quản lý nhà nước 76

3.2. 3.2.1 Hoàn thiện khung pháp lý 76

3.2.2 Tạo môi trường cho hoạt động xếp hạng tín dụng phát triển 77

3.2.3 Nâng cao chất lượng thông tin tín dụng của CIC 77

3.2.4 Xây dựng các chỉ tiêu tài chính trung bình ngành 78

3.2.5 Hoàn thiện chuẩn mực kế toán Việt Nam 79

3.2.6 Quy định về chế độ kiểm toán đối với doanh nghiệp 79

3.2.7 Nâng cao trách nhiệm của công ty kiểm toán đối với chất lượng BCTC của doanh nghiệp 80

3.2.8 Hình thành một hệ thống dữ liệu xếp hạng doanh nghiệp chung 80

3.2.9 Khắc phục những hạn chế yếu kém kỹ thuật và trình độ 81

3.2.10 Tăng cường kiểm tra giám sát hoạt động XHTD NB 81

Kết luận chương 3 81

KẾT LUẬN 83 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO

PHỤ LỤC

ACB Ngân hàng thương mại cổ phần Á Châu

Agribank Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam BCTC Báo cáo tài chính

BIDV Ngân hàng đầu tư và phát triển Việt Nam

DNNN Doanh nghiệp nhà nước

DNTN doanh nghiệp tư nhân

ĐTNN Đầu tư nước ngoài

KHDN Khách hàng doanh nghiệp

NHNN Ngân hàng nhà nước

NHTM Ngân hàng thương mại

NVTD Nhân viên tín dụng

OECD Tổ chức Hợp tác và Phát triển Kinh tế (Organization for

Economic Cooperation and Development) TCTD Tổ chức tín dụng

Bảng 1-1: Kết quả xếp hạng tín dụng doanh nghiệp của Fitch: 14

Bảng 1-2: Tỷ trọng của nhóm chỉ tiêu phi tài chính theo loại hình doanh nghiệp của Vietcombank 20

Bảng 1-3: Xếp hạng KHDN của Vietcombank 22

Bảng 1-4: trọng số áp dụng cho các chỉ tiêu phi tài chính: 24

Bảng 1-5: Trọng số các chỉ tiêu tài chính và phi tài chính chấm điểm XHTD doanh nghiệp của Agribank 25

Bảng 1-6: Xếp hạng KHDN của Agribank 26

Bảng 2-1: Dư nợ cho vay tại VietBank tính đến thời điểm 31/12/2012 30

Bảng 2-2: Dư nợ cho vay theo loại hình doanh nghiệp tính đến thời điểm 31/12/2012 31 Bảng 2-3: Dư nợ doanh nghiệp theo ngành nghề doanh nghiệp tính đến thời điểm 31/12/2012 32

Bảng 2-4: Xếp hạng khách hàng XHTDNB DN của VietBank 37

Bảng 2-5: Kết quả xếp hạng KHDN theo dư nợ cho vay 39

Bảng 2-6: So sánh phân loại quy mô KHDN của các ngân hàng 44

Bảng 2-7: So sánh số lượng các ngành nghề kinh tế của các doanh nghiệp tai các NHTM 45

Bảng 2-8: So sánh chấm điểm KH có BCTC và chưa có BCTC của các ngân hàng 46

Bảng 3-1: Cách xác đinh quy mô của Vietcombank: 68

Bảng 3-2: Cách xác định hệ số rủi ro chấm điểm XHTD DN mới thành lập của Vietcombank: 70

Bảng 3-3: Tỷ trọng giữa các chỉ tiêu tài chính và phi tài chính của VietBank 71

Bảng 3-4: Tỷ trọng giữa các chỉ tiêu tài chính và phi tài chính của Agribank 71

Bảng 3-5: Tỷ trọng giữa các chỉ tiêu tài chính và phi tài chính doanh nghiệp có quy mô lớn, trung bình và nhỏ của Vietcombank 72

Bảng 3-6: Tỷ trọng giữa các chỉ tiêu tài chính và phi tài chính doanh nghiệp có quy mô siêu nhỏ của Vietcombank 72

Hình 1-1: Sơ đồ phân loại tín dụng của các tổ chức xếp hạng 12 Hình 2-1: Sơ đồ cơ cấu tổ chức của VietBank 29

LỜI MỞ ĐẦU

!"#"$

Sự cần thiết của đề tài:

Đặc điểm chung của các ngân hàng thương mại Việt Nam hiện nay là danh mục tín dụng vẫn chiếm phần lớn trong tổng tài sản (từ 60% đến 70% tổng tài sản của ngân hàng) Hoạt động tín dụng lại chứa đựng nhiều rủi ro và là mối quan tâm thường xuyên của ngân hàng Vì vậy, việc hoàn thiện các công cụ quản lý rủi ro tín dụng luôn là vấn

đề quan trọng hàng đầu đối với các ngân hàng Tuy nhiên, tình hình nợ quá hạn tại các Ngân hàng thương mại Việt Nam trong thời gian qua vẫn còn ở tỷ lệ cao so với các nước trong khu vực Điều này cho thấy hệ thống quản lý rủi ro tín dụng của các ngân hàng thương mại Việt Nam vẫn còn những hạn chế nhất định nên đã không đánh giá chính xác về mức độ rủi ro của khách hàng

Xếp hạng tín dụng nội bộ là một trong những công cụ quản lý rủi ro tín dụng một cách khoa học và hiệu quả mà các ngân hàng thương mại hiện nay đang triển khai áp dụng Xếp hạng tín dụng nội bộ là cơ sở để quản trị rủi ro tín dụng nhằm hạn chế và giới hạn rủi ro ở mức mục tiêu, đồng thời cũng hỗ trợ ngân hàng trong việc phân loại

nợ và trích lập dự phòng Đối với các Ngân hàng thương mại Việt Nam, việc áp dụng xếp hạng tín dụng nội bộ đã dần thể hiện vai trò quan trọng đối với việc hạn chế rủi ro tín dụng Tuy nhiên, hiệu quả trong việc xếp hạng tín dụng nội bộ thực tế còn chưa cao

do thị trường tài chính Việt Nam còn sơ khai, bên cạnh đó một số mô hình tài chính đòi hỏi bề dày cơ sở dữ liệu trong khi hệ thống lưu trữ và lọc thông tin của Việt Nam còn kém

Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Thương Tín (VietBank) thành lập vào năm 2006, chính thức đi vào hoạt động năm 2007, là một ngân hàng trẻ đang khẳng định vị trí của mình trên thị trường tài chính Việt Nam và thế giới Tuy nhiên, do ra đời

khá muộn trong thời buổi cạnh tranh gay gắt nên VietBank phải đối đầu với những khó khăn, thách thức Việc tìm kiếm khách hàng đã rất khó khăn, nhưng việc thẩm định khách hàng tốt để cho vay lại càng khó khăn hơn khi mà các nhân viên tín dụng phải chịu nhiều áp lực về chỉ tiêu

Trong hoạt động tín dụng của VietBank và các ngân hàng thương mại Việt Nam hiện nay, dư nợ khách hàng doanh nghiệp thường chiếm tỷ lệ lớn trong tổng dư nợ Việc thẩm định khách hàng doanh nghiệp để cho vay cũng phức tạp hơn nhiều so với thẩm định khách hàng cá nhân Do đó, tỷ lệ nợ quá hạn của doanh nghiệp cũng chiếm

tỷ trọng lớn trong tổng nợ quá hạn của các ngân hàng Và khi xây dựng mô hình xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp cũng tốn nhiều công sức hơn so với mô hình xếp hạng tín dụng khách hàng cá nhân Bộ chỉ tiêu trong xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp bao gồm nhiều chỉ tiêu tài chính và phi tài chính, có cả chỉ tiêu định lượng và định tính nên nghiệp vụ chấm điểm thực tế còn bị ảnh hưởng nhiều bởi yếu tố chủ quan và trình độ chuyên môn của người chấm điểm

Vì vậy, để giảm tỷ lệ nợ quá hạn và hạn chế rủi ro đạo đức từ nhân viên tín dụng trong khâu thẩm định khách hàng vay, thì việc nghiên cứu nâng cao chất lượng xếp hạng tín dụng nội bộ là rất quan trọng và cần được quan tâm tại ngân hàng thương mại

cổ phần Việt Nam Thương Tín

Với những lý do được nêu ở trên tôi quyết định chọn đề tài “Hoàn thiện xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp tại Ngân hàng Thương mại cổ phần Việt Nam Thương Tín” làm đề tài nghiên cứu của mình

Mục tiêu nghiên cứu của đề tài:

Đề tài nghiên cứu giải quyết 4 vấn đề cơ bản như sau:

- Góp phần làm rõ hơn các lý luận về xếp hạng tín dụng đối với khách hàng doanh nghiệp Tìm hiểu về mô hình xếp hạng tín dụng doanh nghiệp của các tổ

chức uy tín trên thế giới, quy trình xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp tại một số Ngân hàng thương mại ở Việt Nam

- Phân tích thực trạng về xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp tại VietBank, so sánh với một số Ngân hàng thương mại khác ở Việt Nam từ đó nêu ra những thành công và hạn chế

- Xây dựng mô hình hồi quy xác định mối liên hệ giữa tổng điểm xếp hạng tín dụng khách hàng doanh nghiệp với điểm số các chỉ tiêu trong mô hình xếp hạng Kiểm định mô hình hồi quy để tìm ra các chỉ tiêu đóng vai trò then chốt

- Nêu ra một số giải pháp và kiến nghị nhằm hoàn thiện xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp tại VietBank và kiến nghị đối với cơ quan quản lý nhà nước

Đối tượng và phạm vi nghiên cứu của đề tài:

Đối tượng nghiên cứu: Xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp

của VietBank

Phạm vi nghiên cứu: Toàn hệ thống ngân hàng TMCP Việt Nam Thương Tín

Phương pháp nghiên cứu:

% Phương pháp định tính:

Thu thập số liệu: Thu thập, tổng hợp số liệu từ báo cáo thường niên, tài liệu nội bộ

về xếp hạng tín dụng nội bộ của VietBank và một số ngân hàng thương mại khác ở Việt Nam, thông tin của ngân hàng nhà nước…

Phương pháp phân tích: Bằng cách sử dụng phương pháp so sánh với các tiêu

chuẩn đánh giá phổ biến trên thị trường xếp hạng tín dụng quốc tế và mô hình xếp hạng tín dụng của các tổ chức và Ngân hàng thương mại trong nước, qua đó nghiên

cứu để đưa ra nhận định, đề xuất giải pháp hoàn thiện xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp tại VietBank

% Phương pháp định lượng:

Thu thập số liệu và chọn mẫu: Thu thập kết quả về chấm điểm tín dụng của 50

khách hàng doanh nghiệp ngẫu nhiên có dư nợ tại VietBank tính đến thời điểm 31/12/2012

Phương pháp phân tích: Đề tài phân tích, nghiên cứu sâu hơn về phương pháp xây

dựng mô hình XHTD doanh nghiệp, tìm ra được các chỉ tiêu nào chiếm vai trò quan trọng trong bộ chỉ tiêu chấm điểm (gồm 14 chỉ tiêu tài chính và 39 phi tài chính) của

mô hình để từ đó có thể dễ dàng hơn trong việc kiểm tra chất lượng xếp hạng từ các

đơn vị

Sử dụng phần mềm eview để kiểm định mô hình hồi quy Eview là một phần mềm trong phân tích thống kê Nó phân tích mối quan hệ giữa biến phụ thuộc (Y) và các biến giải thích (biến độc lập) (Xi), từ đó xác định các biến có ý nghĩa giải thích tốt cho

mô hình

Thiết lập mô hình hồi quy có dạng tổng quát:

Trong đó:

% Y: tổng điểm xếp hạng tín dụng (Scoring) mỗi doanh nghiệp

% Xi: số điểm cho mỗi chỉ tiêu (chỉ tiêu tài chính và chỉ tiêu phi tài chính)

% β1 : hệ số chặn

% βi : hệ số góc

% u : yếu tố ngẫu nhiên

% i : số chỉ tiêu (nhận giá trị từ 1 tới n, n = 53)

Biến phụ thuộc Y là đại lượng ngẫu nhiên, có quy luật phân phối xác suất, các biến giải thích Xi không phải là đại lượng ngẫu nhiên, giá trị của chúng được cho trước Biến giải thích Xi là số điểm của 53 chỉ tiêu, trong đó có 14 chỉ tiêu tài chính và 39 chỉ tiêu phi tài chính 14 chỉ tiêu tài chính được phân thành 4 nhóm bao gồm nhóm chỉ tiêu thanh khoản, nhóm chỉ tiêu hoạt động, nhóm chỉ tiêu cân nợ và nhóm chỉ tiêu thu nhập 39 chỉ tiêu phi tài chính được phân thành 5 nhóm bao gồm đánh giá khả năng trả

nợ của khách hàng, trình độ quản lý và môi trường nội bộ doanh nghiệp, quan hệ với các tổ chức tín dụng, các nhân tố ảnh hưởng đến ngành, các nhân tố ảnh hưởng đến hoạt động của doanh nghiệp

Thông qua việc thống kê các biến có chỉ số p-value<5% khi xem xét mối tương

quan của từng nhóm chỉ tiêu đối với kết quả chấm điểm hiện đã có từ mô hình, chúng

ta tìm kiếm một số biến giải thích ( trong số 53 biến) có ý nghĩa quan trọng đối với kết quả chấm điểm xếp hạng tín dụng mỗi doanh nghiệp

Cấu trúc nội dung nghiên cứu của đề tài:

Ngoài phần mở đầu và phần kết luận, đề tài được chia làm 3 phần chính:

CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ XẾP HẠNG TÍN DỤNG

CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG NỘI BỘ ĐỐI VỚI KHÁCH HÀNG DOANH NGHIỆP TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM THƯƠNG TÍN

CHƯƠNG 3: GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN XẾP HẠNG TÍN DỤNG NỘI BỘ ĐỐI VỚI KHÁCH HÀNG DOANH NGHIỆP TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM THƯƠNG TÍN

CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ XẾP HẠNG TÍN DỤNG

Tổng quan về xếp hạng tín dụng 1.1

1.1.1 Khái niệm xếp hạng tín dụng, xếp hạng tín dụng doanh nghiệp và xếp hạng tín dụng nội bộ đối với khách hàng doanh nghiệp

1.1.1.1 Khái niệm xếp hạng tín dụng

Xếp hạng tín dụng (credit rating) là thuật ngữ do John Moody đưa ra vào năm 1909 trong cuốn “Cẩm nang chứng khoán đường sắt” khi tiến hành nghiên cứu, phân tích và công bố bảng xếp hạng tín dụng đầu tiên cho 1.500 loại trái phiếu của 250 công ty theo một hệ thống ký hiệu gồm 3 chữ cái A, B, C được xếp lần lượt là AAA đến C (hiện nay những ký hiệu này đã trở thành chuẩn mực quốc tế)

Theo Moody’s, xếp hạng tín dụng là những ý kiến đánh giá về chất lượng tín dụng

và khả năng thanh toán nợ của một nghĩa vụ nợ riêng lẻ hoặc của chủ thể phát hành dựa trên các kết quả phân tích tín dụng cơ bản và thể hiện thông qua hệ thống ký hiệu

từ Aaa đến C

1.1.1.2 Khái niệm xếp hạng tín dụng doanh nghiệp

Theo hiệp hội các nhà đầu tư tài chính Việt Nam (VAFI): Xếp hạng tín dụng doanh nghiệp là đánh giá khả năng của doanh nghiệp thực hiện thanh toán đúng hạn một nghĩa vụ tài chính

Theo sổ tay tín dụng của ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn :Xếp hạng tín dụng doanh nghiệp là đánh giá năng lực tài chính, tính hình hoạt động hiện tại và triển vọng phát triển trong tương lai của doanh nghiệp được xếp hạng từ đó xác định được mức độ rủi ro không trả được nợ và khả năng trả nợ trong tương lai

1.1.1.3 Khái niệm xếp hạng tín dụng nội bộ doanh nghiệp

Theo quyết định số 8598/QĐ-BNC ngày 20/10/2006 V/v Ban hành hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ của BIDV: Xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng doanh nghiệp là

sử dụng phương pháp chấm điểm các nhóm chỉ tiêu tài chính và phi tài chính của từng khách hàng, kết hợp phương pháp chuyên gia và phương pháp thống kê để xếp hạng khách hàng

Theo quyết định số 42/NVQĐ-PT&QLTD.11 ngày 14/02/2011 v/v Ban hành quy định về hệ thống xếp hạng tín dụng nội bộ để phân loại nợ tại VietBank: Xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng doanh nghiệp là tổ hợp các tiêu chí phân loại khách hàng theo ngành nghề, quy mô, tính chất sở hữu, bộ chỉ tiêu tài chính và bộ chỉ tiêu phi tài chính

để chấm điểm xếp loại khách hàng Kết quả chấm điểm xếp hạng khách hàng được sử dụng để ra quyết định cấp tín dụng, quản lý chất lượng tín dụng , phân loại nợ và trích lập dự phòng rủi ro tín dụng theo quy định của ngân hàng nhà nước

1.1.2 Đối tượng xếp hạng tín dụng

Xếp hạng tín dụng các công cụ đầu tư (trái phiếu, cổ phiếu công ty, trái phiếu

chính phủ, các loại trái phiếu, kỳ phiếu ngân hàng …) Việc xếp hạng tín dụng các công cụ đầu tư được thực hiện dựa trên một số chỉ tiêu như khả năng thanh khoản, kỳ hạn, lãi suất, mệnh giá, các rủi ro có thể gặp phải …

Xếp hạng tín dụng cá nhân: Các yếu tố có thể ảnh hưởng đến xếp hạng tín dụng

cá nhân bao gồm các thông tin về nhân thân, nguồn thu nhập, khả năng khả nợ, lịch sử tín dụng của khách hàng tại các tổ chức tín dụng khác, nhu cầu cấp tín dụng, tài sản đảm bảo …

Xếp hạng tín dụng doanh nghiệp: Các yếu tố có thể ảnh hưởng đến xếp hạng tín

dụng doanh nghiệp bao gồm loại hình doanh nghiệp, ngành kinh tế, chỉ tiêu tài chính, chỉ tiêu phi tài chính, lịch sử tín dụng của khách hàng tại các tổ chức tín dụng khác, tính khả thi của phương án vay vốn, tài sản đảm bảo…

Ở nước ta hiện nay mới chỉ tập trung xếp hạng tín dụng doanh nghiệp và cá nhân Xếp hạng tín dụng công cụ đầu tư chỉ có những tổ chức xếp hạng lớn trên thế giới như Moody’s, Standard and Poor’s hay Fitch… thực hiện xếp hạng

1.1.3 Tầm quan trọng của xếp hạng tín dụng

1.1.3.1 Đối với ngân hàng thương mại

Phục vụ công tác thẩm định cho vay

Xếp hạng tín dụng nội bộ là cơ sở để đánh giá khả năng trả nợ của đối tượng có nhu cầu cấp tín dụng, góp phần phục vụ cho việc ra quyết định cấp tín dụng (cấp hay không cấp tín dụng, xác định hạn mức tín dụng, thời hạn, mức lãi suất, biện pháp đảm bảo tiền vay…)

Tăng cường khả năng kiểm tra giám sát, và quản lý nợ vay

Việc đánh giá nợ vay theo một hệ thống rõ ràng minh bạch sẽ giúp ích nhiều cho công tác kiểm tra và thống kê số liệu tín dụng tại ngân hàng Đồng thời nhờ đó ngân hàng có thể tạo lập và quản lý danh mục tín dụng một cách hiệu quả hơn

Hỗ trợ phân loại nợ và trích lập dự phòng

Xếp hạng tín dụng nội bộ là căn cứ để các ngân hàng thương mại thực hiện việc phân loại nợ và trích lập dự phòng một cách hiệu quả, giảm thiểu tổn thất tín dụng có thể xảy ra, tiến tới mục tiêu tối đa hóa lợi nhuận và bảo vệ sự ổn định của hệ thống ngân hàng

Tóm lại, Xếp hạng tín dụng nội bộ giúp các ngân hàng thương mại quản trị rủi ro, kiểm soát mức độ tín nhiệm của khách hàng và thiết lập các chính sách quản trị tín dụng phù hợp nhằm hạn chế ro tín dụng có thể xảy ra Nhờ đó, có thể đánh giá hiệu quả danh mục cho vay thông qua giám sát sự thay đổi của dư nợ và phân loại nợ trong

từng nhóm khách hàng đã được xếp hạng, qua đó điều chỉnh danh mục theo hướng ưu tiên nguồn lực vào nhóm những khách hàng an toàn

1.1.3.2 Đối với cơ quan quản lý nhà nước

Xếp hạng tín dụng hỗ trợ ngân hàng nhà nước trong công tác thanh tra, tăng cường khả năng giám sát hoạt động của các tổ chức tín dụng Qua thông tin từ xếp hạng tín dụng, Ngân hàng nhà nước có thể đánh giá được đối tượng quản lý của mình và có cơ

sở thông tin để so sánh mức độ rủi ro theo từng đối tượng, vùng kinh tế, ngành kinh tế, lĩnh vực hoạt động từ đó đưa ra những chính sách quản lý phù hợp

1.1.3.3 Đối với nền kinh tế

Xếp hạng tín dụng giúp các nhà đầu tư có thêm công cụ để phân tích và giám sát khả năng trả nợ của các tổ chức phát hành trái phiếu hoặc các công cụ tài chính Từ đó, thực hiện chiến lược đầu tư sao cho rủi ro thấp nhất nhưng đạt được lợi nhuận mong muốn

Xếp hạng tín dụng là cơ sở để đánh giá năng lực của doanh nghiệp, tạo sự bình đẳng trong hoạt động huy động vốn của doanh nghiệp Xếp hạng tín dụng cao giúp các doanh nghiệp có nhiều cơ hội tiếp cận nguồn vốn với lãi suất và các điều kiện ưu đãi từ ngân hàng…để thúc đẩy doanh nghiệp phát triển

Xếp hạng tín dụng giúp thị trường tài chính minh bạch hơn, góp phần tích cực vào tăng trưởng kinh tế bằng cách giúp mở rộng khả năng tiếp cận với thị trường tín dụng, giảm chi phí, giảm nợ xấu, nợ quá hạn

Các phương pháp xếp hạng tín dụng doanh nghiệp 1.2

Hiện nay có hai phương pháp phổ biến trong xếp hạng tín dụng là phương pháp mô hình toán học và phương pháp chuyên gia

1.2.1 Phương pháp mô hình toán học

Đây là phương pháp chủ yếu tập trung vào các dữ liệu định lượng và kết hợp chặt chẽ với mô hình toán học Thông qua mô hình toán học, các tổ chức xếp hạng có thể đánh giá chất lượng tài sản, khả năng sinh lời, khả năng trả nợ…

Chỉ số Z của Edward I Altman

Chỉ số Z được xây dựng bởi Edward I Altman (1968), Đại Học New York, dựa vào việc nghiên cứu khá công phu trên số lượng lớn các công ty khác nhau tại Mỹ Chỉ số

Z là công cụ được cả hai giới học thuật và thực hành công nhận và sử dụng rộng rãi nhất trên thế giới

% Nếu Z > 2.99: Doanh nghiệp nằm trong vùng an toàn, chưa có nguy cơ phá sản

% Nếu 1.8 < Z < 2.99: Doanh nghiệp nằm trong vùng cảnh báo, có thể có nguy cơ phá sản

% Nếu Z < 1.8: Doanh nghiệp nằm trong vùng nguy hiểm, nguy cơ phá sản cao

Đối với doanh nghiệp chưa cổ phần hoá, ngành sản suất

Đối với các doanh nghiệp khác

Chỉ số Z" dưới đây có thể được dùng cho hầu hết các ngành, các loại hình doanh nghiệp Vì sự khác nhau khá lớn của X5 giữa các ngành, nên X5 được loại ra

% Nếu Z <1.1: Doanh nghiệp nằm trong vùng nguy hiểm, nguy cơ phá sản cao

1.2.2 Phương pháp chuyên gia

Có thể hình dung quy trình xếp hạng doanh nghiệp theo phương pháp chuyên gia qua sơ đồ sau:

Hình 1-1 : Sơ đồ phân loại tín dụng của các tổ chức xếp hạng

(Nguồn: Lê Tất Thành (2012), “Cẩm Nang Xếp Hạng Tín Dụng Doanh Nghiệp

- Xếp Hạng Tín Dụng Doanh Nghiệp Và Ngành Xếp Hạng Tín Dụng Việt Nam ”) Gạch đứt hàm ý rằng rủi ro quản trị đã bao gồm một phần trong đánh giá rủi

ro kinh doanh và rủi ro tài chính

Đây là phương pháp mà các tổ chức xếp hạng tín dụng hàng đầu trên thế giới đang

sử dụng: kết hợp phương pháp định tính và phương pháp định lượng

Phương pháp xếp hạng tín dụng doanh nghiệp của tổ chức xếp hạng tính dụng Fitch

Rủi ro quốc gia, rủi ro

ngành, khả năng sinh lợi,

Rủi ro quản trị

Rủi ro tài chính

KẾT QUẢ PHÂN LOẠI TÍN DỤNG

• Phân tích định tính

Rủi ro ngành: Fitch xếp hạng tín dụng các doanh nghiệp trong bối cảnh chung của

ngành mà nó hoạt động Những ngành tăng trưởng thấp, cạnh tranh ở mức cao, đòi hỏi vốn lớn, có tính chu kỳ hay không ổn định thì rủi ro vốn có sẽ lớn hơn các ngành ổn định với ít đối thủ cạnh tranh, rào cản gia nhập ngành cao, nhu cầu có thể dự báo dễ dàng

Môi trường kinh doanh: Fitch khảo sát tỉ mỉ những rủi ro và cơ hội có thể tác động

đến ngành từ sự thay đổi tập quán tiêu dùng, dân số, khoa học kỹ thuật Ví dụ, kết cấu dân số ngày càng già đi cho thấy một sự sụt giảm trong triển vọng ngành bán lẻ và một

sự gia tăng triển vọng của ngành dịch vụ tài chính

Vị thế doanh nghiệp: một vài nhân tố tác động đến năng lực cạnh tranh của doanh

nghiệp như sự xuất hiện các sản phẩm thay thế, khả năng mặc cả với người mua và người bán Để duy trì vị thế của mình các công ty phải dựa vào sự đa dạng hóa sản phẩm, đa dạng hóa khách hàng và người cung ứng, quản lý tốt chi phí sản xuất

Về năng lực của ban quản trị: các đánh giá về chất lượng quản trị thường mang

tính chủ quan do đó người ta thường thông qua các chỉ tiêu tài chính để làm thước đo năng lực ban quản trị, điều này sẽ khách quan hơn Fitch cũng đánh giá thành tích của ban quản trị thông qua khả năng tạo ra sự hài hòa về mọi mặt trong doanh nghiệp, duy trì hiệu quả hoạt động kinh doanh và củng cố vị thế doanh nghiệp trên thị trường

Về kế toán: mục tiêu của phân tích kế toán là nghiên cứu chính sách kế toán như

nguyên lý kế toán, phương pháp định giá hàng tồn kho, phương pháp khấu hao, nhận diện thu nhập, cách xử lý tài sản vô hình và kế toán ngoại bảng Sau đó điều chỉnh và trình bày lại báo cáo tài chính của doanh nghiệp để có thể so sánh với các công ty khác, tránh xảy ra tình trạng khác biệt về chính sách kế toán

• Phân tích định lượng

Trong phân tích định lượng, Fitch nhấn mạnh đến thước đo dòng tiền của thu nhập, năng lực thanh toán nợ và đòn bẩy Dòng tiền từ hoạt động kinh doanh cung cấp cho doanh nghiệp sự an toàn nhiều hơn là từ nguồn tài trợ bên ngoài Và Fitch quan tâm tới việc phân tích xu hướng của một nhóm các tỷ số hơn việc phân tích một tỷ số riêng lẻ Fitch sử dụng một cách đa dạng các thước đo định lượng về dòng tiền, thu nhập, đòn bẩy và năng lực thanh toán nợ để đánh giá rủi ro tín dụng Những thước đo chính mà Fitch dùng để phân tích rủi ro tín dụng bao gồm Các thước đo dòng tiền, Các tỷ số năng lực thanh toán nợ, Các thước đo đòn bẩy, Các thước đo khả năng sinh lợi (chi

tiết về các thước đo này được thể hiện ở phụ lục 1)

Bảng 1-1: Kết quả xếp hạng tín dụng doanh nghiệp của Fitch:

Đầu cơ

BB

B CCC

CC

C

RD

D

(Nguồn: Lê Tất Thành (2012), “Cẩm Nang Xếp Hạng Tín Dụng Doanh Nghiệp - Xếp Hạng Tín Dụng Doanh Nghiệp Và Ngành Xếp Hạng Tín Dụng Việt Nam ”) (Chi tiết kết quả xếp hạng doanh nghiệp của Fitch có thể tham khảo thêm ở phụ lục 1) Nhìn chung, các tổ chức xếp hạng tín dụng hàng đầu trên thế giới gồm Fitch, S&P, Moody's sử dụng chủ yếu phương pháp chuyên gia, đánh giá một cách toàn diện về nền kinh tế, ngành và công ty Tuy nhiên, dù sử dụng phương pháp mô hình toán học hay phương pháp chuyên gia, mỗi phương pháp xếp hạng tín dụng đều có một số khuyết điểm nhất định Nếu như phương pháp định lượng cần sự hỗ trợ của các nhân tố mềm thì phương pháp chuyên gia, tự thân đã chứa đựng rủi ro do yếu tố chủ quan trong xếp hạng

Tuy nhiên, xây dựng mô hình xếp hạng tín dụng dựa trên phương pháp chuyên gia

là phương pháp phù hợp đối với các ngân hàng thương mại Việt Nam vì yêu cầu mẫu không quá cao, ít ràng buộc về mặt giả thiết Do vậy, các mục tiếp theo sẽ đề cập đến các yếu tố cần thiết để xây dựng một mô hình xếp hạng tín dụng nội bội đối với khách hàng doanh nghiệp ở các NHTM Việt Nam dựa trên phương pháp chuyên gia

Quy trình và các nhân tố ảnh hưởng đến xếp hạng tín dụng doanh 1.3

nghiệp

1.3.1 Quy trình xếp hạng tín dụng doanh nghiệp

Về cơ bản, XHTD doanh nghiệp được thực hiện theo các bước sau:

Bước 1: Thu thập thông tin

Thu thập thông tin liên quan đến các chỉ tiêu sử dụng trong phân tích đánh giá, thông tin xếp hạng của các tổ chức tín dụng khác liên quan đến đối tượng xếp hạng Trong quá trình thu thập thông tin, ngoài những thông tin do chính khách hàng cung

cấp, nhân viên thẩm định phải sử dụng nhiều nguồn thông tin khác từ các phương tiện thông tin đại chúng, thông tin từ trung tâm tín dụng của ngân hàng, thông tin từ các công ty xếp hạng

Bước 2: Xác định ngành nghề, lĩnh vực kinh doanh

Mỗi ngành nghề kinh doanh có những đặc điểm riêng biệt, tính chất hoạt động khác nhau chịu tác động của các yếu tố khác nhau gây ảnh hưởng lớn đến khả năng trả nợ của doanh nghiệp, ví dụ như ngành công nghiệp cần vốn lớn, lao động ít, vốn quay vòng lâu trong khi đó ngành nông nghiệp phụ thuộc nhiều vào yếu tố tự nhiên, có tính chất mùa vụ, số lượng lao động thủ công lớn

Bước 3: Xác định quy mô doanh nghiệp

Quy mô của doanh nghiệp là yếu tố vô cùng quan trọng nó ảnh hưởng đến hiệu quả kinh doanh cũng như năng lực cạnh tranh của các doanh nghiệp trên thị trường Với những doanh nghiệp có quy mô lớn sẽ có lợi thế như giá thành sản phẩm thấp, đa dạng hóa sản phẩm, vốn lớn có thể đầu tư theo chiều sâu cải tiến thiết bị… Ngược lại với những doanh nghiệp quy mô nhỏ, vốn ít khả năng cạnh tranh thấp dễ bị phá sản khi gặp những yếu tố tiêu cực từ bên ngoài

Bước 4: Xác định loại hình sở hữu

Hình thức sở hữu bao gồm doanh nghiệp nhà nước, doanh nghiệp ngoài quốc doanh, doanh nghiệp có vốn đầu tư nước ngoài ,…, doanh nghiệp khác

Bước 5: Phân tích và chấm điểm các chỉ tiêu

Phân tích bằng mô hình để kết luận về mức xếp hạng Sử dụng đồng thời chỉ tiêu tài chính và chỉ tiêu phi tài chính Các chỉ tiêu tài chính được chấm điểm dựa trên ngành nghề và quy mô của doanh nghiệp thường gồm: chỉ tiêu thanh khoản, chỉ tiêu cân nợ, chỉ tiêu hoạt động và chỉ tiêu thu nhập Với mỗi chỉ tiêu có một mức điểm và trọng số khác nhau Các chỉ tiêu phi tài chính thường gồm chỉ tiêu về khả năng trả nợ, uy tín

giao dịch với ngân hàng, lưu chuyển tiền tệ…Đặc biệt đối với những chỉ tiêu phi tài chính phải được thiết kế xen kẽ để đảm bảo tính thống nhất trong quá trình đánh giá các chỉ tiêu và phải được sử dụng hết sức linh hoạt, khách quan, phù hợp với từng loại hình doanh nghiệp, từng ngành nghề kinh doanh

Bước 6: Tổng hợp điểm và xếp hạng tín dụng doanh nghiệp

Sau khi chấm điểm các chỉ tiêu tài chính, phi tài chính, nhân viên tín dụng tổng hợp điểm bằng việc nhân với các trọng số tương ứng Để đưa ra kết quả xếp hạng, nhân viên tín dụng sẽ đối chiếu tổng điểm khách hàng đạt được với bảng phân loại khách hàng và đưa ra kết quả xếp hạng khách hàng

Bước 7: Phê duyệt và sử dụng kết quả xếp hạng

Để đảm bảo XHTDNB phù hợp với thực tiễn, kết quả xếp hạng phản ánh được chính xác mức độ rủi ro của từng khách hàng; các ngân hàng cần định kỳ rà soát để chỉnh sửa hoàn thiện hệ thống, cụ thể: theo dõi tình trạng tín dụng của đối tượng được xếp hạng để điều chỉnh mức xếp hạng, các thông tin điều chỉnh được lưu giữ, tổng hợp kết quả xếp hạng so sánh với thực tế rủi ro xảy ra, và dựa trên tần suất phải điều chỉnh mức xếp hạng đã thực hiện đối với khách hàng để xem xét điều chỉnh mô hình xếp hạng

1.3.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến quy trình xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng doanh nghiệp

1.3.2.1 Các nhân tố thuộc về ngân hàng

Hệ thống các chỉ tiêu xếp hạng tín dụng: các ngân hàng luôn đứng trước cân nhắc

giữa chi phí cho thời gian, nguồn lực, nguồn số liệu với mức độ ảnh hưởng của các chỉ tiêu đối với kết quả XHTD

Phương pháp và tiêu chuẩn đánh giá xếp hạng tín dụng: các ngân hàng có thể

chọn một hoặc kết hợp nhiều phương pháp xếp hạng Và kết quả xếp hạng còn phụ thuộc vào các tiêu chuẩn đánh giá

Mục đích của việc xếp hạng tín dụng: phân tích tín dụng hay quản lý tín dụng

Nếu mục đích là phân tích tín dụng thì sẽ chi tiết hoá hệ thống chỉ tiêu và số lượng thứ hạng hơn so với mục đích quản lý tín dụng

Quy mô tín dụng của ngân hàng: các ngân hàng có quy mô tín dụng lớn thì mức

độ yêu cầu và đòi hỏi về XHTD khác với ngân hàng có quy mô nhỏ, thường đòi hỏi chi tiết hơn và mức độ cập nhật cao hơn

Năng lực và đạo đức của nhân viên tín dụng: nhân viên tín dụng là người trực

tiếp thực hiện các bước XHTD từ thu thập thông tin, thẩm định thông tin đến việc phân tích chấm điểm nên năng lực và phẩm chất của họ ảnh hưởng trực tiếp đến chất lượng XHTD

Trình độ công nghệ của ngân hàng: công nghệ sử dụng hiện đại và đạt tiêu chuẩn

hay không cũng quyết định rất lớn đến công tác XHTD

1.3.2.2 Các nhân tố ngoài ngân hàng

Quy định, chính sách của nhà nước: khung pháp lý quy định về XHTDNB của

các TCTD, chi nhánh ngân hàng nước ngoài

Chuẩn mực kế toán: tuỳ thuộc vào chuẩn mực kế toán mà doanh nghiệp đang áp

dụng là theo chuẩn mực quốc gia hay quốc tế dẫn đến các tiêu chuẩn đánh giá không giống nhau

Nguồn thông tin về ngành nghề, thông tin tài chính của khách hàng:

% Kết quả XHTD phụ thuộc trực tiếp vào số liệu dùng để phân tích, nếu

số liệu dùng để xếp hạng không chính xác sẽ khiến cho kết quả xếp

% Một hệ thống thông tin đầy đủ về khách hàng như: lịch sử hình thành

và quá trình phát triển, năng lực tài chính, mức độ tín nhiệm, đội ngũ điều hành… là cơ sở hết sức quan trọng trong việc xếp hạng của các tổ chức tín dụng

Một số kinh nghiệm xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng doanh 1.4

nghiệp tại các ngân hàng thương mại Việt Nam

1.4.1 Phương pháp xếp hạng tín dụng doanh nghiệp tại Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam

Bước 1: Xác định ngành nghề, lĩnh vực kinh doanh của khách hàng

Bước 2: Xác định loại hình sở hữu của doanh nghiệp

Bước 3: Xác định quy mô

Bước 4: Chấm điểm các chỉ tiêu tài chính

Các chỉ tiêu tài chính gồm 14 chỉ tiêu thuộc 4 nhóm như sau:

% Nhóm chỉ tiêu thanh khoản (3 chỉ tiêu)

% Nhóm chỉ tiêu hoạt động (4 chỉ tiêu)

% Nhóm chỉ tiêu cân nợ (2 chỉ tiêu)

% Nhóm chỉ tiêu thu nhập (5 chỉ tiêu)

𝐓ổ𝐧𝐠  đ𝐢ể𝐦  𝐭à𝐢  𝐜𝐡í𝐧𝐡

= ∑{(đ𝐢ể𝐦  𝐭ừ𝐧𝐠  𝐜𝐡ỉ  𝐭𝐢ê𝐮  𝐭à𝐢  𝐜𝐡í𝐧𝐡)  𝐱  (𝐭𝐫ọ𝐧𝐠  𝐬ố  𝐜𝐡ỉ  𝐭𝐢ê𝐮  đó)}

Bước 5: Chấm điểm chỉ tiêu phi tài chính

• Doanh nghiệp thông thường, tiềm năng có quy mô lớn vừa và nhỏ

o Nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng trả nợ của khách hàng (4 chỉ tiêu)

o Nhóm chỉ tiêu phản ánh trình độ quản lý và môi trường nộ bộ (13 chỉ tiêu)

o Nhóm chỉ tiêu phản ánh quan hệ với Ngân hàng (16 chỉ tiêu)

o Nhóm chỉ tiêu phản ánh ảnh hưởng tới ngành (6 chỉ tiêu)

o Nhóm chỉ tiêu phản ánh các nhân tố ảnh hưởng đến hoạt động doanh nghiệp (19 chỉ tiêu)

• Doanh nghiệp quy mô siêu nhỏ:

o Trình độ quản lý và điều hành doanh nghiệp (6 chỉ tiêu)

o Quan hệ với ngân hàng (14 chỉ tiêu)

o Đánh giá ngành và các yếu tố ảnh hưởng đến hoạt động doanh nghiệp (2 chỉ tiêu)

o Đánh giá tình hình kinh doanh (13 chỉ tiêu)

Bảng 1-2: Tỷ trọng của nhóm chỉ tiêu phi tài chính theo loại hình doanh nghiệp của

DN có vốn đầu tư nước ngoài khác

Công ty

CP đại chúng

Doanh nghiệp khác

(Nguồn: Tài liệu nội bộ về xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng doanh nghiệp

năm 2010 của Vietcombank) Tổng  điểm  phi  tài  chính =

{ điểm  từng  chỉ  tiêu  phi  tài  chính  

x   trọng  số  chỉ  tiêu  đó  

x  (trọng  số  nhóm  chỉ  tiêu  lớn)}

Bước 6: Tổng hợp điểm, xếp loại khách hàng và phân loại nợ

• Doanh nghiệp thông thường, tiềm năng có quy mô lớn, vừa và nhỏ:

Điểm  của  khách  hàng  

=  Điểm  tài  chính  x  Tỷ  trọng  tài  chính  +  Điểm  phi  tài  chính  x  Tỷ  trọng  phi  tài  chính

Từ 88 đến dưới 94 AA+ Rủi ro rất thấp

Từ 83 đến dưới 88 AA Rủi ro tương đối thấp

Từ 78 đến dưới 83 A+ Rủi ro tương đối thấp

Từ 73 đến dưới 78 A Rủi ro tương đối thấp

Từ 54 đến dưới 58 CC+ Rủi ro trung bình

Từ 51 đến dưới 54 CC Rủi ro trung bình

Từ 48 đến dưới 54 C+ Rủi ro trung bình

Từ 45 đến dưới 48 C Rủi ro cao Nhóm 4

Dưới 45 D Rủi ro rất cao Nhóm 5

(Nguồn: Tài liệu nội bộ về xếp hạng tín dụng nội bộ khách hàng doanh nghiệp năm

2010 của Vietcombank)

Bộ chỉ tiêu chấm điểm doanh nghiệp mới thành lập

Là doanh nghiệp mới thành lập hoặc đã hoạt động nhưng chưa có BCTC đủ 2 năm

kể từ khi có doanh thu hoạt động sản xuất kinh doanh, hoặc các đơn vị hành chính sự nghiệp có thu, không có BCTC

Thông tin phi tài chính sẽ bao gồm 4 nhóm chỉ tiêu sau:

% Đánh giá rủi ro liên quan đến vận hành doanh nghiệp (9 chỉ tiêu)

% Đánh giá khả năng suy giảm của phương án kinh doanh (8 chỉ tiêu)

% Đánh giá rủi ro thị trường (12 chỉ tiêu)

% Đánh giá rủi ro từ yếu tố tài chính (6 chỉ tiêu)

% Điểm khách hàng= Tổng điểm phi tài chính hệ số rủi ro 1 x hệ số rủi ro

2

1.4.2 Phương pháp xếp hạng tín dụng doanh nghiệp tại Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam

Bước 1: Thu thập thông tin về khách hàng

Bước 2: Xác định ngành ngành nghề lĩnh vực sản xuất kinh doanh của doanh

nghiệp

Bước 3: Chấm điểm quy mô của doanh nghiệp

Bước 4: Chấm điểm các chỉ số tài chính

Trên cơ sở xác định quy mô và ngành nghề/lĩnh vực sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, NVTD chấm điểm các chỉ số tài chính Các thông tin tài chính sẽ được đánh giá thông qua một bộ chỉ tiêu gồm 14 chỉ tiêu tài chính tương tự với xếp hạng tín dụng của Vietcombank

Bước 5: Chấm điểm các tiêu chí phi tài chính

Bảng 1-4: trọng số áp dụng cho các chỉ tiêu phi tài chính:

STT Các chỉ tiêu DNNN DN có vốn đầu

tư nước ngoài

DN khác

1 Lưu chuyển tiền tệ (3 chỉ tiêu) 20% 20% 27%

2 Năng lực và kinh nghiệm quản lý

5 Các đặc điểm hoạt động khác (13

chỉ tiêu)

13% 7% 8%

Tổng số (46 chỉ tiêu) 100% 100% 100% (Nguồn: Sổ tay tín dụng Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam)

Bước 6: Tổng hợp điểm, Xếp hạng doanh nghiệp

• Tổng hợp điểm

NVTD cộng tổng số điểm tài chính và phi tài chính và nhân với trọng số trong bảng bên dưới:

Bảng 1-5: Trọng số các chỉ tiêu tài chính và phi tài chính chấm điểm XHTD doanh

nghiệp của Agribank

Thông tin tài chính không được kiểm toán

Thông tin tài chính được kiểm toán

DNNN

DN Ngoài quốc doanh

DN ĐTNN DNNN

DN Ngoài quốc doanh

DN ĐTNN

Các chỉ số

tài chính 25% 35% 45% 35% 45% 55% Các chỉ số

62 - 69.5 BB 54.4 - 61.9 B 46.8 - 54.3 CCC 39.2 - 46.7 CC 31.6 - 39.1 C

< 31.6 D (Nguồn: Sổ tay tín dụng Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam)

Bước 7: Trình phê duyệt kết quả chấm điểm tín dụng và xếp hạng khách hàng

CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG XẾP HẠNG TÍN DỤNG NỘI BỘ ĐỐI VỚI KHÁCH HÀNG DOANH NGHIỆP TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ

PHẦN VIỆT NAM THƯƠNG TÍN Giới thiệu về Ngân hàng Thương mại Cổ phần Việt Nam Thương 2.1

và Công ty cổ phần ôtô xe máy Hoa Lâm

Vượt qua mọi khó khăn của nền kinh tế trong thời gian qua, đến cuối năm 2010, VietBank đã hoàn thành việc tăng vốn điều lệ lên 3000 tỷ đồng theo quy định của Ngân hàng nhà nước và cuối năm 2012 VietBank đã nâng vốn chủ sở hữu đạt 3.386 tỷ đồng, tổng tài sản đạt gần 16.844 tỷ đồng VietBank cũng không ngừng mở rộng mạng lưới hoạt động (từ tháng 2/2009) với 95 điểm giao dịch đặt tại các vùng kinh tế trọng điểm trên cả nước và tuyển dụng gần 1.400 nhân sự trẻ, năng động, sáng tạo có tinh thần trách nhiệm cao sẵn sàng đáp ứng cao nhất mọi nhu cầu của khách hàng

2.1.1.2 Cơ cấu tổ chức

Hình 2-1: Sơ đồ cơ cấu tổ chức của VietBank (Nguồn:Tài liệu nội bộ-Ấn phẩm của VietBank)

2.1.1.3 Kết quả hoạt động kinh doanh 2012

Kết thúc năm 2012, thu nhập lãi thuần của Vietbank đạt 643.8 tỷ đồng, giảm 17%

so với năm trước; hoạt động kinh doanh ngoại hối đạt 104 triệu đồng tăng 100.9%;

dịch vụ 4.8 tỷ đồng giảm 47.2% so với năm 2011 Ngoài ra, thu nhập từ góp vốn và mua cổ phần của Vietbank cũng giảm mạnh từ mức 86.6 tỷ đồng xuống còn 17 tỷ đồng

Theo đó, lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh của Vietbank đạt 21.6 tỷ đồng, chưa bằng 1/20 cùng kỳ (451.9 tỷ đồng) Chi phí dự phòng rủi ro tín dụng ở mức khiên tốn 4.4 tỷ đồng Kết quả, lợi nhuận sau thuế của ngân hàng đạt 16.8 tỷ đồng, chỉ bằng 5% so với năm trước (364 tỷ đồng) Tín dụng tăng thấp, lãi suất vay giảm, chi phí hoạt động và dự phòng rủi ro tăng cao là những nguyên nhân chính khiến cho lợi nhuận của ngành ngân hàng năm 2012 không sáng sủa

Theo báo cáo của Hội đồng quản trị, lượng tiền huy động từ khách hàng của Vietbank tính đến cuối năm 2012 đạt hơn 6,175 tỷ đồng, tăng 17% so với năm trước Tuy nhiên, dư nợ cho vay khách hàng của Vietbank lại giảm 14% xuống còn 7,086 tỷ đồng, tương đương 70% kế hoạch năm Tỷ lệ nợ xấu của ngân hàng ở mức 3.01%, tương ứng 213 tỷ đồng; giảm 54.2% so với năm trước, bằng 70.8% so với kế hoạch (tham khảo 02 bảng kết quả hoạt động kinh doanh ở phụ lục 2)

Tình hình hoạt động tín dụng khách hàng doanh nghiệp tại 2.2

VietBank năm 2012

2.2.1 Dư nợ cho vay theo theo khách hàng

Bảng 2-1: Dư nợ cho vay tại VietBank tính đến thời điểm 31/12/2012

ĐVT: tỷ đồng

Năm 2011 Năm 2012

Dư nợ Tỷ trọng Dư nợ Tỷ trọng

Cá nhân 2,787.81 33.70% 2,817.20 39.76%