Chuyên đề thực tập tốt nghiệp: Hoàn thiện công tác thẩm định dự án đầu tư vay vốn tại chi nhánh Ngân hàng TMCP đầu tư và phát triển Việt Nam - Hải Phòng

Hoàng Thị Thu HàLỜI CAM ĐOAN Chuyên đề thực tập tốt nghiệp với đề tài “Hoàn thiện công tác thẩm định dự án đầu tư vay vốn tại Chỉ nhánh Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam Hải P

TRUONG ĐẠI HỌC KINH TE QUOC DAN

KHOA DAU TU

CHUYEN DE THUC TAP TOT NGHIEP

Dé tai:

HOAN THIEN CONG TAC THAM DINH DU AN DAU TU

Giáo viên hướng dẫn : TS HOANG THI THU HA

Sinhv ién thuc hién : NGUYEN HUONG TRANG

Mã sinh viên : 11124074Lớp : KINH TE DAU TƯ 54B

ST a2

OT

Hà Nội, 2016

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

MỤC LỤC

09099 0979077 3

DANH MỤC SƠ ĐỎ BANG BIEU 2- 5Ÿ 252 ©5£Ss2Ss£+eeE£serxersersrrsrrscree 4

DANH MỤC TU VIET TẮTT 2 5- 2s 5S Es£SZ E3 zEs£ S2 xe sex ve csevzceeree 50908.965 ỷNỶỷặặỹ 6

CHƯƠNG 1: THỰC TRẠNG CÔNG TÁC THẢM ĐỊNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ VAY VON TẠI CHI NHÁNH NGÂN HÀNG TMCP DAU TƯ VÀ PHAT

TRIEN VIỆT NAM HÁI PHONG -.- 2-2 222 s£ 5£ s£2z£sz+xzsereererssrssre 7

1 Tổng quan về Chi nhánh Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt

Nam Hải Phòng (BIDV Hai Phòng) - 5 << << << S« S v.v esee 7

1.1 Quá trình hình thành và phát triển của BIDV Hải Phòng - 7

1.2 Co cấu tổ chức của BIDV Hai Phong ceccececcessessesseeseessessessesseessesseessesees 8

1.3 Tình hình hoạt động kinh doanh tai BIDV Hai Phòng Q

1.3.1 Hoạt động huy động vốn 22 5¿©22+£EzctzEsertsrrsrrrserrxerrc.R 91.3.2 Hoạt động tín dụng c5 3222111211112 112 1111 111 81112 ty rưy 10 1¿3.3 (Các hoạt đồng cung Ứng CICK: VŨ sascsscavsseassmanennasrnzananuraswaensesitnanecdsaiannen 121.3.4 Kết quả hoạt động kinh doanh - 2-2 s22 ++£x++£xztx+zrxezrxez 12

2 Thực trạng công tác thấm định dự án đầu tư vay vốn tại BIDV Hải

2.1 Vai trò của công tác thâm định dự án đầu tư vay vốn -: 142.2 Thực trạng công tác thâm định dự án đầu tư vay VOM eccecescecsessesesecseeseeee 14

2.2.1 Căn cứ thâm định ¿:+22++t222+t222112221112221112211 2111 ce 14 2.2.2 Quy trình thẩm định - 5-52 E£EEEEEEEE2EEEEEEEEEEEEEEEerkrrkrrrree 17 2.2.3 Phương pháp thâm định - 2 2 s+E£E+2E+£EE£EEeEEeEEerErkrerxees I92.2.4 Nội dung thâm định - 2-2 s++++EEt+EE£EEE2EEE2EEEEEE211211E1e xe 222.3 Ví dụ minh hoạ - - + - 2c 2112211122511 5111151111511 111 1 111k kg 42

2.3.1 Tham định khách hàng vay vốn: Công ty TNHH Hoang Quân +42.3.2 Tham định dự án đầu tư -.-¿-522+vtt22EEvvtrrtrrrrrrrrrrrrrrrrrvee 48 OC) Giải pháp mặt bằng: - 2 ¿+2x+2Ex£EE22E1E711211211 7111121111111 xe 55(] Hình khối kiến trúc, Giải pháp mat đứng: - 2-22 sz+z+ztzx+rxxeez 552.4 Danh gia chung vé công tác thâm định dự án vay von tai BIDV HaiPROUD °nsxsø:xsos85u5118051ee<cs5056.d5.eeevva8Siass8.sxseviEteeeesiixeorvBnerseveceririesetirgirs ng rvessosicsfDXS-ckŸ 66

2.4.1 Những kết quả đạt ƯỢC c1 2 11 2111221112511 221111511 krrkre 66

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên đê thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Ha

2.4.2 Những hạn chế còn tỒn tại -: -¿2¿©5¿25+22++E+zExtrrrrrrrrerrrrrrrre 67

2.4.3 NUYS HHP::ásisssseeernrrseSinEniEuEEg0E E8 S05055018EĐ585000LGE.CG0411050V10000570810 088 69CHƯƠNG 2: MỘT SÓ GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN CÔNG TÁC THÂM ĐỊNH DỰ ÁN ĐẦU TU VAY VON TẠI CHI NHANH NGAN HÀNG TMCP

ĐẦU TƯ VA PHAT TRIEN VIỆT NAM HAI PHÒNG - 72

1 Dinh hướng đầu tư phát triển của BIDV Hải Phòng trong thời gian tới72

1.1 Chiến lược và tầm nhìn của ngân hàng đến năm 2020 -. - 12,

1.2 Định hướng trong công tác thâm định dự án vay vốn trong lĩnh vực xây

dựng của BIDV Hải Phong trong thời gian tỚI -+5-+5<c+++<<+sc+xsx++ 73

2 Một số giải pháp hoàn thiện công tác thẩm định dự án vay vốn trong lĩnh

vực xây dựng tại BIDV Hải Phòng <5 <5 5551555 1555E5555555558556 74

2.1 Về quy trình thâm định - 2 ++5++2++2x+2E+2E+2EE2EEtZxzrtzrxzrxzrrervee 742.2 Về phương pháp thâm định 2-2 2222 ©E+S+2E2E+EvzxeExzzrzxrrxerxee 742.3 Về nội dung thẩm định c-ctcsSSt 121 11151111111 711111171 1.111 11Ece M2)

2.4 Về thông tin trong công tác thâm định 2- 2:2 52z22++2z++zzzzzxzex 78 2.5 Về chất lượng nguồn nhân sự trong công tác thấm định 79

3 Một số kiến nghị <- <©s°+s£Se+xe+teEerkerekerterserkersererkersersersrrsre 80

3.1 Kiến nghị đối với Chính phủ và các bộ ngành có liên quan 803.2 Kiến nghị đối với các NHTM nói chung va BIDV nói riêng 825000/0177 83PHÙ TU eesc5EeeneiasnesesesseesnsesssesesGEessesssssegsSSSgEofgSSD9SSS000SS5SS539SEGG7SSSEk2etskessss5Sssnxe 84DANH MỤC TÀI LIEU THAM KHAO -2- 2s ©5+5s2©sse>se©sse++ 91

SV: Nguyén Huong Trang Lớp: Kinh tế dau tu 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

LỜI CAM ĐOAN

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp với đề tài “Hoàn thiện công tác thẩm định dự

án đầu tư vay vốn tại Chỉ nhánh Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt

Nam Hải Phòng” là kết quả của quá trình làm việc nghiêm túc và khẩn trương của

bản thân em viết ra trong thời gian được thực tập tại chi nhánh ngân hàng BIDV Hai

Nguyễn Hương Trang

SV: Nguyên Hương Trang Lop: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

DANH MỤC SƠ ĐỎ BANG BIEU

Sơ đồ 1.1 Cơ cấu tổ chức của BIDV Hải Phòng năm 201 5 2-5¿5525+ 8

Bang 1.1 Số dư huy động vốn tại BIDV Hai Phong giai đoạn 2011 — 2015 9

Bảng 1.2 Dư nợ tin dụng tại BIDV Hải Phong từ 2011 đến 2015 10

Bang 1.3 Doanh thu dịch vụ tại BIDV Hải Phòng giai đoạn 2011 — 2015 12

Bảng 1.4 Kết quả hoạt động kinh doanh tại BIDV Hai Phòng - 13

E00 i0200059205077 13

Sơ đồ 2.1 Trình tự thực hiện thẩm định dự án vay VỐN Si tvEEEvErErrkrrrrxee 18 Sơ đồ 2.2 Sơ đồ cơ cầu tô chức bộ máy công ty ¿- 2¿2++2s++z++z++zzx+zzxez 46 Bang 2.1 Lao động trong công ty năm 2007 eee SE EskEsrkesekreree 46 Bảng 2.2 Danh sách thành viên góp vốn ban đầu ¿22 sz2c++2zz+2zzz2 46 Bảng 2.3 Danh sách cổ đông .- 2-2: 2¿©2++2E++SE22EE2E12232221122122122212222222.e2 47 Bảng 2.4 Một số chỉ tiêu tài chính 2-22 s22z2E£2EE2EE+EEE2EE2EEEEEEEExrrrrrrrree 48 Bang 2.5 Quy m6 dU An 0 54

Bảng 2.6 Nguồn vốn dau tư dự a ccecccecscescsesssessssessseessesssveesvecssecssesssessssesavecsseeesess 57 Bảng 2.7 Huy động vốn tham gia vào dự án của công ty ceececceesessesseesesesseeseeseeees 59 Bảng 2.8 Quy mô va tỷ lệ khai thác của dự án - ¿+ + +22 sssvxeeeseeerxes 61 Bảng 2.9 Một số chỉ tiêu kinh tế của dự án -2-©222222EE+2E2+ExzExrrxxrrrcee 63 Bảng 2.10: Kết quả thâm định tại Chi nhánh BIDV Hải Phòng - 67

i08001892080/720 S117 ©5 67

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tu 54B

Chuyên đê thực tập tốt nghiệp GVHD TS Hoàng Thị Thu Ha

DANH MỤC TỪ VIET TAT

BIDV Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam

NHNN Ngân hàng Nhà nước NHTM Ngan hang thuong mai

AFTA Khu vực mậu dịch tự do ASEAN

SV: Nguyễn Hương Trang Lóp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên đề thực tập tot nghiép GVHD: TS Hoang Thi Thu Ha

LOI MO DAU

Cùng với sự phát triển chung của toàn nền kinh tế, hệ thống ngân hàng đã và

đang ngày càng lớn mạnh không ngừng Các ngân hàng đã trở thành các trung tâm

tài chính quan trọng nhất trong nền kinh tế toàn cầu cũng như tại Việt Nam Ngân hàng là một mắt xích không thé thiếu trong nền kinh tế, các Ngân hàng thương mai

đã đáp ứng được nhu cầu về vốn cho ngày càng nhiều các chủ thé kinh tế, giúp cho

hoạt động đầu tư được diễn ra một cách có hiệu quả Là một trong những ngân hàng

đi đầu trong lĩnh vực huy động vốn và sử dụng vốn Chi nhánh Ngân hàng TMCP

Đầu tư và Phát triển Việt Nam Hải Phòng thời gian qua đã thực sự hoạt động kinh

doanh hiệu quả và đóng góp một phần vốn điều hòa cho cả hệ thống NHNN Việt

Nam nói riêng, cho nền kinh tế nói chung Tuy nhiên các hoạt động nghiệp vụ vẫn

còn một số hạn chế cần tiếp tục hoàn thiện Đặt ra vấn đề nghiên cứu, đưa ra giải

pháp cho sự phát triển của ngân hàng

Xuất phat từ những kiến thức đã học và tìm hiểu sau quá trình thực tập tổng hợp

tại Phòng Kế hoạch -Tổng hợp của Chi nhánh BIDV Hải Phòng, được sự giúp đỡ

và chỉ bảo tận tình của TS Hoàng Thị Thu Hà cùng các cán bộ hướng dẫn thực tập

tại Chi nhánh em đã có một số tìm hiểu và nhận định về công tác thâm định của chi

nhánh Do đó trong quá trình thực tập em đã chọn đề tài: Hoàn thiện công tác thẩm

định dw án đầu tư vay von tại Chỉ nhánh Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển

Việt Nam Hai Phong.

Kết cấu của chuyên đề bao gồm 2 phần chính

Chương 1: Thực trạng công tác thẩm định dự án dau tư vay vốn tại Chỉ nhánh

Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam Hải Phòng

Chương 2: Một số giải pháp hoàn thiện công tác thẩm định dự án dau tư vay vốn

tại Chỉ nhánh Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam Hải Phòng

Tuy nhiên do thời gian thực tập và kinh nghiệm có hạn, bài viết của em

không khó tránh khỏi những sai sót, em rất mong nhận được sự góp ý, chỉ bảo củacác thầy cô giáo để em có thể hoàn thiện bài viết của mình hơn

Em xin gửi lời cảm ơn chân thành tới sự giúp đỡ của anh chi cán bộ nhân

viên phòng Kế hoạch — Tổng hợp chi nhánh BIDV Hải Phòng và đặc biệt là sự chỉ

bảo tận tình của T.S Hoàng Thị Thu Ha trong thời gian thực tập và thực hiện

chuyên đề này

SV: Nguyễn Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên đè thực tập tốt nghiệp GVHD TS Hoàng Thi Thu Ha

CHƯƠNG 1: THỰC TRẠNG CONG TÁC THÁM ĐỊNH DỰ ÁN DAU TƯ

VAY VON TẠI CHI NHÁNH NGÂN HÀNG TMCP ĐẦU TU VÀ PHÁT

TRIEN VIỆT NAM HAI PHÒNG

I Tổng quan về Chi nhánh Ngân hang TMCP Đầu tư và Phat triển Việt

Nam Hải Phòng (BIDV Hải Phòng)

1.1 Quá trình hình thành và phát triển của BIDV Hải Phong

Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam — Chi nhánh Hải Phòng (BIDV

Hải Phòng) được thành lập ngày 27/05/1957 với tên gọi đầu tiên là Ngân hàng Kiến

Thiết Việt Nam — Chỉ hàng Kiến thiết Hải Phòng, nhiệm vụ chủ yếu là cấp phát vốn

xây dựng cơ bản và cho vay vốn lưu động thi công xây lắp.

Những năm đầu mới thành lập chi nhánh chưa có nghiệp vụ huy động vốn.

nguồn vốn chủ yếu do ngân sách chuyền sang dé cấp phát và cho vay thi công xây

lắp Từ năm 1995, chi nhánh cũng như hệ thống BIDV chuyền sang hoạt động theo

mô hình NHTM: cham dứt hoạt động cấp phát vốn ngân sách cho xây dựng cơ ban, nguồn vốn hoạt động phải tự đi vay trong nước từ các tổ chức kinh tế, dân cư và

nước ngoài; triển khai các nghiệp vụ tín dụng, phi tín dụng, uỷ thác và các dịch vụkhác.

Thực hiện Quyết định số 2124/QĐ-TTg ngày 30/11/2011 của Thủ tướng chính

phủ về việc phê duyệt phương án cổ phần hóa Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt

Nam tháng 05/2012 BIDV chính thức chuyển đổi thành Ngân hàng TMCP Đầu tư

và Phát triển Việt Nam

Trải qua hơn 57 năm xây dung và trưởng thành, chi nhánh đã cho vay hàng nghìn

dự án với doanh số lên tới hàng chục nghìn tỷ đồng, giữ vai trò chủ đạo trong phục

vụ sự nghiệp công nghiệp hóa - hiện đại hóa thành phó.

Chi nhánh đã được Đảng và Nhà nước tặng thưởng Huân chương độc lập hạng

ba; Huân chương lao động hạng nhất, hạng nhì, hạng ba Năm 2003, được Chínhphủ tặng cờ đơn vị thi đua xuất sắc Năm 2004, được Thống đốc Ngân hàng Nhà

nước tặng cờ đơn vị thi đua xuất sắc trong phong trào thi đua năm 2004 Nhiều nămliên tục là đơn vị lá cờ đầu của hệ thống ngân hàng trên địa bàn và đơn vị kinhdoanh xuất sắc của hệ thống Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tu 54B

Chuyên đê thực tập tốt nghiệp GVHD TS Hoàng Thị Thu Hà

1.2 Cơ cấu tổ chức của BIDV Hải Phòng

BIDV Hải Phòng đã xây dựng cho mình một cơ cấu tổ chức hợp lý gọn nhẹ nhưng vẫn đảm bảo linh hoạt và nhanh chóng trong việc giải quyết công việc phù

hợp với nền kinh tế thị trường Hiện nay, Tổ chức bộ máy của BIDV Hải Phòng bao

gồm: 1 Giám đốc, 3 Phó Giám déc Các phòng ban được chia thành 5 khối với 12 phòng nghiệp vu, 07 phòng giao dịch Tổng số cán bộ của Chi nhánh tại thời điểm31/12/2015 là 160 người.

Sơ đồ 1.1 Cơ cấu tổ chức của BIDV Hải Phòng năm 2015

GIÁM ĐÓC

Phó giám đốcTác nghiệp

GDKHDN

Phòng

GDKHCN

Phòng Kehoạch tông

hợp

Văn Phòng

(Nguôn: Ngân hàng TMCP ĐT&PT VN CN Hải Phòng)

SV: Nguyễn Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Ha

1.3 Tinh hình hoạt động kinh doanh tại BIDV Hai Phong

Trong những năm gan đây hoạt động kinh doanh tại BIDV Hải Phong đã trải

qua nhiều biến động kết quả cụ thé như sau:

1.3.1 Hoạt động huy động vốn

Chi nhánh BIDV Hải Phòng luôn coi huy động vốn là vấn đề chiến lược hàng

đầu Trong thời gian qua, dù nền kinh tế gặp nhiều khó khăn va biến động Chi

nhánh đã đạt được những kết quả về huy động vốn như sau:

Bang 1.1 Số dư huy động vốn tại BIDV Hải Phòng giai đoạn 2011 — 2015

(Đơn vị: tỷ đồng)

z Năm | Năm | Năm | Nam | Năm

TT Huy động vôn

2011 | 2012 | 2013 | 2014 | 2015

I | Phân theo đối tượng 4,372 | 3,875 | 4,183 | 4,250 | 4,471

1 | Tiền gửi các định chế tai chính 347 | 756 | 430 | 430 | 227

2 | Tiền gửi các tổ chức kinh tế 1,724 | 1,348 | 1,414 | 1,351 | 1,262

3 | Tiền gửi dân cư 2,301 | 1,771 | 2,339 | 2,469 | 2,982

II | Phân theo kỳ han 4,372 | 3,875 | 4,183 | 4,250 | 4,471

1 | Tiền gửi không ky han (KKH) 934 | 968 | 632 | 621 | 670

Tiền gửi ky hạn dưới 12 tháng |

nguồn vốn huy động khá tốt so với những năm trước đó, có dấu hiệu phục hồi từ

cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 Tuy nhiên, năm 2012, tổng số dưhuy động vốn tại BIDV Hải Phòng giảm xuống còn 3875 tỷ đồng, giảm gần 11.37%

so với năm 2011, đạt mức giảm ky lục trong giai đoạn 2011 — 2015, do sự ảnh

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

10Chuyên đề thực tập tot nghiép GVHD: TS Hoang Thị Thu Ha

hưởng của những bat ồn kinh tế trong nước nói chung va những khó khăn trên địa

bàn thành phố nói riêng Từ năm 2013 trở đi, hoạt động huy động vốn tại BIDV hồi

phục dần trở lại với tốc độ tăng liên tục Đến năm 2015, tổng số du huy động vốn

đạt 4471 tỷ đồng vào năm 2015 (tăng 5% so với năm 2014)

Trong đó, cơ cấu số dư huy động vốn theo nguồn hình thành tại BIDV Hải Phòng

không có sự thay đổi đáng ké Năm 2011, tỷ trọng tiền gửi dân cu, tiền gửi các tổ

chức kinh tế và tiền gửi các định chế tài chính lần lượt là 52.63%, 39.43% và

7.94% Năm 2012 tiền gửi các định chế tài chính tăng đột biến gấp hơn 200% năm

2011, đạt tỷ trọng gần 20%, trong khi tỷ trọng hai nguồn còn lại giảm mạnh Nhữngnăm tiếp theo tiền gửi các định chế tài chính giảm dần trở lại và quay lại mức

5.08% vào năm 2015 tiền gửi các định chế tài chính tiếp tục giảm dan tỷ trọng (dat28.23% vào năm 2015) trong khi tiền gửi dân cư tiếp tục tăng chiếm phần lớn tronghuy động vốn (đạt 66.70% vào năm 2015)

Đối với cơ cấu tiền gửi theo kỳ hạn tại BIDV Hải Phòng, tỷ trọng giảm dần theothứ tự tiền gửi ngăn hạn (dưới 12 tháng) tiền gửi trung và dai hạn (12 trở lên), tiền

gửi không kỳ hạn Tiền gửi theo kỳ hạn qua từng năm có sự thay đổi do tình hình

kinh tế cũng như các chính sách và lãi suất tiền gửi được ngân hàng áp dụng Tuy

nhiên, tiền gửi ngắn hạn thường được ưa thích do lãi suất cao và hấp dẫn người gửi,trong khi tiền gửi không kỳ hạn thường chiếm tỷ trọng khá khiêm tốn do người gửithường vì mục đích an toàn hơn lợi nhuận hơn nữa loại tiền gửi này có lãi suất khá

thâp.

1.3.2 Hoạt động tín dụng

Trong những năm vừa qua, để khắc phục những khó khăn của tình hình ngành ngânhàng nói chung và nền kinh tế địa bàn khu vực nói chung, Chi nhánh luôn tập trung

nâng cao chất lượng tín dụng đi đôi với việc tăng trưởng dư nợ Kết quả sơ bộ như sau:

Bảng 1.2 Dư nợ tín dụng tại BIDV Hải Phòng từ 2011 đến 2015

(Đơn vị: tỷ dong)

Năm | Năm | Năm | Năm | Năm

TT Dư nợ cho vay

Chuyên dé thực tập tot nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

1 | Cho vay doanh nghiệp/tổ chức | 5.048 | 6.028 | 4.820 | 3.977 | 4,025

2 | Trung dai han 2,455 2,322 | 1,857 | 1,719 | 1,675

(Nguôn: Ngân hang TMCP DT&PT VN CN Hải Phong)

Năm 2011, dư nợ cho vay tại BIDV Hải Phòng đạt 5310 ty đồng Đến năm 2012,

dư nợ cho vay tăng thêm 906 tỷ đồng (tương đương 17.06%) so với năm trước đó,

do tình hình về nhu cầu vay vốn tăng cao của các doanh nghiệp trên địa bàn thành

phó để tìm kiếm giải pháp cho thời kỳ khó khăn cũng như việc chỉ nhánh liên tiếp

giảm các mức lãi suất cho vay So sánh với các chi nhánh ngân hàng trên địa bàn

thành phó trong điều kiện tình hình kinh tế cả nước cũng như trên địa bàn thành

phó còn khó khan, luân chuyên vốn trong các doanh nghiệp sản xuất kinh doanh cham, năng lực tài chính gap nhiều hạn chế gây ảnh hưởng đến việc trả nợ vay

ngân hang, khiến các ngân hàng hạn chế va rất khắt khe trong việc cho vay, BIDV

Hải Phòng là một trong số ít ngân hàng có dư nợ cho vay cao hơn mức huy động

vốn, dù không tăng so với năm trước đó Trong các năm tiếp theo, dư nợ cho vay

giảm mạnh ở mức khoảng 15 — 18% Năm 2015, hoạt động cho vay của chi nhánh

tăng trở lại dù mức tang không lớn (3.36% tương đường với 145 tỷ đồng) ghi nhận

những bước tăng trưởng trở lại của ngành ngân hàng cũng như nền kinh tế trên địa

bàn thành phó

Về cơ cấu cho vay theo đối tượng, khách hang chủ yêu của BIDV Hải Phong chủ

yếu vẫn là đối tượng doanh nghiệp/tổ chức với tỷ trọng trên 90% Tỷ trọng cũng

như giá trị cho vay của đối tượng cá nhân, hộ gia đình (gồm kinh doanh và tiêu

dùng) liên tục tăng trong những năm trở lại đây Năm 2015, BIDV nói chung cũng

như chi nhánh BIDV Hải Phòng nói riêng tập trung phát triển cho vay khách hang

cá nhân khá mạnh mẽ với nhiều sản phẩm đa dạng cũng như các mức ưu đãi lãi suất

khác nhau Ty trọng đối tượng khách hang cá nhân, hộ gia đình tại BIDV HảiPhòng năm 2015 là 9.81%.

Về cơ cấu cho vay theo kỳ han, đối tượng khách hang vay theo ngắn hạn danSV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp GVHD TS Hoàng Thị Thu Ha

chiếm phần lớn trong dư nợ cho vay tại BIDV Hải Phòng (trên 60%)

1.3.3 Các hoạt động cung ứng dịch vụ

Tình hình hoạt động cung ứng dịch vụ tại BIDV Hải Phòng được thể hiện thông

qua sự biến động của doanh thu dịch vụ như sau:

Bảng 1.3 Doanh thu dịch vụ tại BIDV Hai Phòng giai đoạn 2011 — 2015

Tong thu dich vu 60.49 | 59.93 | 37.81 40.41 | 30.91

(Nguôn: Ngân hàng TMCP DT&PT VN CN Hai Phòng)Doanh thu dich vụ tại BIDV Hai Phòng có sự giảm dan qua các năm trong giaiđoạn 2011 — 2015, do trong giai đoạn này có thêm nhiều chi nhánh BIDV được khaitrương trên địa bàn thành phó, chia sẻ bớt thị phần khách hàng sử dụng dịch vụ tại

BIDV Hải Phòng Năm 2011, doanh thu dịch vụ tại chi nhánh đạt 60.49 ty đồng,

đến năm 2015 đạt 30.91 tỷ đồng (giảm gần 50%)

Về cơ cấu dịch vụ chủ yếu doanh thu dịch vụ tại BIDV Hải Phòng đến từ dịch

vụ bảo lãnh và dịch vụ thanh toán (tổng hai dịch vụ chiếm khoảng 70% doanh thu

dịch vu), do đặc thù chi nhánh có vi trí thuận lợi trên địa bàn thành phó, thuận tiện

cho khách hàng thực hiện thanh toán tại ngân hàng, đồng thời là ngân hàng hoạt

động lâu năm có uy tín đối với các khách hàng sử dụng dịch vụ bảo lãnh

1.3.4 Kết quả hoạt động kinh doanh

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tê đâu tư 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD TS Hoàng Thị Thu Ha

Dưới đây là tng quan về kết quả hoạt động kinh doanh tai BIDV Hai Phòng

trong thời gian qua:

Bảng 1.4 Kết quả hoạt động kinh doanh tại BIDV Hải Phòng

cao.

Lợi nhuận trước thuế (đã trích DPRR) tại BIDV Hải Phòng giai đoạn nay khákhả quan, tỷ suất sinh lời vốn đầu tư đạt 1.93% vào năm 2011, có giảm nhẹ dưới0.1% trong năm 2012 và liên tục tăng trong những năm tiếp theo, dat 3.30% vàonăm 2015, tương đương lợi nhuận trước thuế là 157 tỷ đồng

SV: Nguyễn Hương Trang Lớp: Kinh tê đâu tu 54B

Chuyén đê thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thi Thu Ha

MÃ Thực trạng công tác thẩm định dự án đầu tư vay vốn tại BIDV Hải

Phòng

2.1 Vai trò của công tác thẩm định dự án dau tw vay von tại BIDV Hải Phòng

Thâm định dự án đầu tư vay vốn có ý nghĩa vô cùng quan trọng đối với hoạt

động của các NHTM nói chung và Chi nhánh BIDV Hải Phòng nói riêng Tham

định dự án đầu tư vay vốn là quá trình tổ chức xem xét và đánh giá một cách khách

quan toàn diện các nội dung có ảnh hưởng đến tính khả thi, hiệu quả kinh tế cũng

như những rủi ro có thể gặp phải của dự án, từ đó đưa ra quyết định có cho vay vốn

hay không.

Bên cạnh đó, công tac thâm định dự án đâu tư vay von cũng cho biét duoc kha

năng thu hồi vốn của dự án thông qua đánh gid, xem xét về các phương thức dam

bảo tiền vay Thông thường, nguồn vốn đầu tư mà Ngân hàng cho vay thường rất

lớn, nếu việc thu hồi vốn xảy ra rủi ro thì sẽ ảnh hưởng không nhỏ tới hoạt động của

ngân hàng.

Kết quả của công tác thẩm định dự án đầu tư vay vốn đồng thời cũng là cơ sở để xác định thời hạn và mức lãi suất cho vay phù hợp tạo điều kiện cho dự án hoạtđộng có hiệu quả.

Ngoài ra, việc thâm định dự án đầu tư vay vốn sẽ giúp phân loại các dự án theocác tiêu chí của ngân hàng như theo lĩnh vực, thời gian, quy mô vay vốn từ đó tạo

thuận lợi cho công tác quản lý hoạt động cho vay tại Ngân hàng.

Công tác thâm định dự án đầu tư vay vốn có ý nghĩa then chốt trong việc đảm

bảo sự an toàn và phát triển của Ngân hàng

2.2 Thực trạng công tác thẩm định dự an dau tw vay von tai BIDV Hai Phong2.2.1 Căn cứ thâm định

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Ha

- Hồ sơ vay von

- H6 sơ dam bảo tiền vay

Day là những thông tin chiếm ty trọng lớn trong tổng lượng thông tin về khách

hàng mà CBTĐ tại Chi nhánh có được, tuy nhiên những thông tin này cần được

chọn lọc và thâm định, xem xét tính chính xác cũng như đánh giá lại các thông tin

chưa rõ ràng.

2.2.1.2 Các căn cứpháp lý

Ngoài việc kiểm tra và thẩm định Hồ sơ thâm định vay vốn, việc thâm định dự án

đầu tư vay vốn tại BIDV Hải Phòng còn dựa trên cơ sở căn cứ pháp lý:

Từ tháng 2 năm 2002, hoạt động tín dụng của các NHTM được thực hiện theo

quyết định số 1672/2001/QĐ-NHNN ban hành ngày 31/12/2001 của Thống đốc

NHNN Việt Nam về quy chế cho vay của TCTD với khách hàng Theo quyết định

này các NHTM có thể có những quy định cụ thể của mình trong hoạt động tíndụng, nhưng không được trái với những quy định của NHNN.

Một số văn bản có liên quan đến hoạt động tín dụng tại Ngân hàng Thương mại

và hoạt động đầu tư theo dự án được CBTĐ tại BIDV Hải Phòng sử dụng làm căn

cứ pháp lý trong quá trình thâm định như:

- _ Luật Đầu tư 2014 của Quốc hội số 67/2014/QH13 ngày 26 tháng 11 năm 2014

-_ Luật Doanh nghiệp 2014 của Quốc hội số 68/2014/QH13 ngày 26 tháng 11 năm

- — Nghị định 59/2015/NĐ-CP ngày 18/06/2015 của Chính phủ về quản lý dự án

đầu tư xây dựng

- — Nghị định 46/2015/NĐ-CP ngày 12/05/2015 của Chính phủ về quản lý chất

lượng và bảo trì công trình xây dựng

- Nghị định 112/2009/NĐ-CP về quản lý chi phí trong dự án đầu tư

- L6 trình cat giảm thuế quan tổng thể (CEPT) tại các khu vực tự do mau dich

AFTA, hiệp định thương mại Việt Mỹ và các hiệp định thương mai song phương và đa phương khác

SV: Nguyễn Hương Trang Lóp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyén dé thực tap tot nghiép GVHD); TS Hoàng Thị Thu Ha

- Nghị định 178/1999/NĐ-CP ngày 29/12/1999 của Chính phủ về đảm bảo tiền

vay của các tổ chức tin dụng

-_ Nghị định 85/2002/NĐ-CP ngày 25/10/2002 của Chính phủ về việc sửa đổi, bổ

sung một số điều của Nghị định 178/1999/MĐ-CP và các thông tư hướng dẫn

có liên quan

- - Thông tư 36/2014/TT-NHNN ngày 20/11/2014 của NHNN Việt Nam về quy

định các giới hạn, tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động của tô chức tin dung,

chi nhánh ngân hang

- Thong tu 04/2013/TT-NHNN ngày 01/03/2013 của NHNN Việt Nam vé hoat

dong chiét khau, tai chiét khấu công cụ chuyền nhượng va giấy tờ có giá của tổ

chức tín dụng đối với khách hàng

- - Thông tư 07/2015/TT-NHNN ngày 25/06/2015 của NHNN Việt Nam về bảo

lãnh tín dụng

- _ Quyết định số 1096/2004/QD-NHNN ngày 06/09/2004 của Thống đốc NHNN

về hoạt động bao thanh toán của các TCTD

- _ Quyết định 30/2008/QD-NHNN ngày 16/10/2008 của NHNN về việc sửa đổi,

b6 sung một số điều quy chế hoạt động bao thanh toán của các TCTD ban hành theo Quyết định số 1096/2004/QĐ-NHNN ngày 06/09/2004 của Thống đốcNHNN

- Nghị định số 39/2014/NĐ-CP ngày 07/05/2014 của Chính phủ về hoạt động của

công ty tài chính và công ty cho thuê taic chính

- _ Các quy hoạch định hướng phát triển kinh tế xã hội của địa phương, ngành va

cả nước

2.2.1.3 Các thông tin do can bộ thẩm định thu thập được

Tại BIDV Hải Phòng, để có thêm thông tin phục vụ cho việc đánh giá, phân tích,CBTD còn tìm hiểu, thu thập các thông tin, tài liệu, van bản chế độ các chính sách

có liên quan đến dự án đầu tư thông qua các nguồn như:

- Di thực tế dé tìm hiểu giá cả, tình hình cung - cầu chung của thị trường đối với

sản phâm của dự án

- Tim hiểu qua các nhà cung cấp thiết bi, nguyên nhiên vật liệu đầu vào các nhà

tiêu thụ sản phẩm tương tự như của dự án để đánh giá giá cả, tình hình thịSV: Nguyễn Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên đề thực tập tot nghiép GVHD TS Hoàng Thị Thu Ha

trường đâu vào - dau ra cua dự án.

- Tim hiểu từ các phương tiện thông tin đại chúng (bao, đài, mạng Internet ) từ

các cơ quan quản lý Nhà nước, quản lý doanh nghiệp

- Tim hiểu thông qua các báo cáo nghiên cứu, hội thảo chuyên đề về ngành nghề.

- Tim hiểu từ các dự án đầu tư cùng loại

Bên cạnh đó, Cán bộ quan hệ khách hàng/quản lý rủi ro còn thường xuyên kếthợp với nhau dé trao đối thông tin, đi khảo sát thực tế tại nơi sản xuất kinh doanh

của khách hàng dé tìm hiểu thêm thông tin về:

- Tinh trạng nhà xưởng máy móc thiết bi, kỹ thuật, quy trình công nghệ hiện có

của khách hàng.

- Tinh hình hoạt động sản xuất, kinh doanh của khách hang

- Dia điểm hạ tầng cơ sở nơi sẽ thực hiện đầu tư dự án, đánh giá phân tích những

thuận lợi, khó khăn khả năng đảm bảo nguồn vốn và tiến độ thực hiện so với dự

kiên đâu tư dự án mới.

- _ Đánh giá tài sản bao đảm nợ vay bổ sung ngoài tài sản hình thành từ dự án (nếu

Trình tự thực hiện thẩm định dự án vay vốn tại các Phòng Tham định tóm tắt như

" AL HỌC K.T.Q.D |

NG LUẬN AN- TU LIEU |

SV: Nguyén Huong Trang Lop: Kinh té dau tu 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD TS Hoàng Thị Thu Ha

Sơ đồ 2.1 Trình tự thực hiện thẳm định dự án vay vốn

oo

Phong tin dung | Cán bộ tham định l

ị định

Tiêp nhận hô sơ

Chưa đủ điều kiện thẩm định

Kiêm tra sơ bộ hô sơ

Dat yêu cau

Lưu hô so, tài liệu ị

Nhận lại hồ sơ

và kết quả thâm định

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tr 54B

Chuyên đề thực tập tot nghiép GVHD; TS Hoàng Thị Thu Ha

Các bước thâm định dự án vay vốn tai Chi nhánh có thé hình dung như sau:

Bước 1: Ti iép nhận hồ sơ du án vay von

Khách hàng nộp hồ sơ xin vay vốn tại phòng Tin dung, sau đó được chuyển sang

cho Trưởng phòng thâm định tiếp nhận, kiểm tra hồ sơ dự án xin vay vốn: Nếu hồ

sơ vay vốn chưa đủ cơ sở để thâm định thì chuyền lại để Cán bộ tín dụng hướng dẫn

khách hàng hoàn chỉnh bổ sung hồ sơ; Nếu đã đủ cơ sở thâm định thì ký giao nhận

hồ so, vào Số theo dõi và giao hồ sơ cho cán bộ trực tiếp thâm định

Bước 2: Thực hiện công việc thẩm định

Trên cơ sở đối chiếu các quy định, thông tin có liên quan và các nội dung yêucầu (hoặc tham khảo) được quy định tại các hướng dẫn thuộc Quy trình này, CBTD

tổ chức xem xét, thâm định dự án đầu tư và khách hàng xin vay vốn Nếu cần thiết,

đề nghị Cán bộ tín dụng hoặc khách hàng bd sung hồ sơ hoặc giải trình rõ thêm

Bước 3: Cán bộ thẩm định lập Báo cáo thẩm định dự án và trình Ti rưởng Phòngthẩm định xem xét

Bước 4: Trưởng Phòng thấm định kiểm tra, kiểm soát về nghiệp vụ, thông quahoặc yêu cầu Cán bộ thẩm định chỉnh stra, làm rõ các nội dung

Bước 5: Cán bộ thẩm định hoàn chỉnh nội dung Báo cáo thẩm định, trình TrưởngPhòng thâm định ký thông qua, lưu hồ so, tài liệu cần thiết và gửi trả hồ sơ kèm

Báo cáo thâm định cho Phòng Tín dụng

Từ tổng quan quy trình thâm định, có thể thấy hoạt động thấm định diễn ra chủ

yếu ở Bước 2 và liên tục được bé sung, điều chỉnh nếu cần thiết, nhắn mạnh vai tròquan trọng của công tác thẩm định Quy trình thâm định dự án vay vốn tại BIDV Hải Phòng đã được thống nhất rõ ràng và có sự kết hợp hỗ trợ từ các phòng ban khác bên cạnh phòng Thẩm định.

2.2.3 Phương pháp thâm định

Tại BIDV Hải Phòng, CBTĐ vận dụng linh hoạt kết hợp nhiều phương pháp

thâm định dé phù hợp với từng nội dung thẩm định theo từng hoành cảnh cụ thé

Các phương pháp thâm định được CBTĐ sử dụng chủ yếu bao gồm phương pháp

thấm định theo trình tự, phương pháp so sánh đối chiếu, phương pháp thâm phân

tích độ nhạy, Cụ thé:

2.2.3.1 Phương pháp thẩm định theo trình tự:

Tại BIDV Hải Phòng như đã được quy định trong quy trình thẩm định, việc

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế đầu tư 54B

Chuyên đề thực tập tot nghiép GVHD: TS Hoàng Thi Thu Ha

thầm định dự án duoc CBTĐ tiến hành theo một trình tự biện chứng từ tổng quát

đến chỉ tiết, từ kết luận trước làm tiền đề cho kết luận sau nhằm có một cái nhìn

tông quan về dự án cần thâm định CBTĐ sẽ tiền hành thầm định chia làm hai công

đoạn chính bao gồm:

Công đoạn | (Tham định tong quat): CBTD sé tién hanh xem xét tong quat cac nội dung cần thâm định của dự án qua đó phát hiện các vấn đề hợp lý hay chưa hợp

lý cần phải đi sâu xem xét

Công đoạn 2 (Thẩm định chỉ tiết): Được tiến hành sau thâm định tổng quát.

CBTD sẽ tiến hành với từng nội dung của dự án từ việc thẩm định các điều kiện

pháp lý đến phân tích hiệu quả tài chính và kinh tế - xã hội của dự án

Trong khi thẩm định chỉ tiết nếu có vấn đề chưa hợp lý thì CBTD sẽ yêu cầu chủđầu tư sửa đôi, bố sung giải trình về các tài liệu cần thiết (chăng hạn như thâm định

mục tiêu của dự án chưa hợp lý, nội dung phân tích kỹ thuật và tài chính chưa khả

thi, )

Phương pháp thâm định theo trình tự thường được CBTD tai BIDV Hải Phòng

sử dụng dé thẩm định các điều kiện pháp lý thâm định thị trường thẩm định kỹ

thuật, thâm định tổ chức quản lý thẩm định khía cạnh tài chính của dự án

2.2.3.2 Phương pháp so sánh đối chiếu

Với phương pháp này, CBTĐ tại BIDV Hải Phòng sẽ tiến hành so sánh, đối

chiếu nội dung dự án với các chuẩn mực luật pháp quy định, các tiêu chuẩn, địnhmức kinh tế kỹ thuật thích hợp thông lệ (trong nước và quốc tế) được quy định bởi

các cơ quan có thâm quyền hoặc được quy định bởi chính BIDV CBTĐ sẽ tiếnhành so sánh đối chiếu theo một số các chỉ tiêu như:

- Tiêu chuẩn thiết kế xây dựng, tiêu chuẩn về cấp công trình do Nha nước quy

định hoặc điều kiện tài chính ma dự án có thé chấp nhận được

- Tiêu chuẩn về công nghệ thiết bị trong quan hệ chiến lược đầu tư công nghệ

quốc gia, quốc tế

- Tiêu chuẩn đối với loại sản phẩm của dự án mà thị trường đòi hỏi

- Cae chỉ tiêu tổng hợp như cơ cấu vốn dau tu, suất đầu tư

- Cac định mức về sản xuất tiêu hao năng lượng nguyên liệu nhân công tiền

lương, chi phí quản lý của ngành theo các định mức kinh tế - kỹ thuật chínhthức hoặc các chỉ tiêu kế hoạch và thực tế

- Các chỉ tiêu hiệu quả đầu tư

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế đâu tr 54B

Chuyén dé thuc tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

- _ Phân tích so sánh lựa chọn phương án tối ưu

- Các tý lệ tài chính doanh nghiệp phù hợp với hướng dẫn hiện hành của nhà

nước của ngành đối với từng loại hình doanh nghiệp

Ngoài ra cơ sở để so sánh đối chiếu còn có thể sử dụng là các dự án đã được cấp

thâm định có nội dung tính chất quy mô tương tự tuy nhiên được cân đối theo tình

hình kinh tế (theo thời gian, địa điểm thực hiện ) và đối tượng khách hàng cụ thể.

Phương pháp so sánh đối chiếu là phương pháp được sử dụng nhiều nhất trong quá trình thâm định tại BIDV Hải Phòng, CBTD áp dụng phương pháp này với hầu

hết các dự án cũng như các nội dung thâm định Đặc biệt phương pháp này thường

được CBTD tại BIDV Hai Phòng áp dụng để thâm định các khía cạnh pháp lý kỹ

thuật tài chính của dự án Thông thường CBTD sẽ áp dụng phương pháp so sánh

đối chiếu cho các dự án mang nặng tính chất kỹ thuật có các số liệu cụ thể phục vụcho việc tính toán.

2.2.3.3 Phương pháp phan tích độ nhạy

Khi cần đánh giá độ an toàn và kiểm tra tính vững chắc của các kết quả tính toán

trước sự biến đổi của các yếu tố khách quan có thể xảy ra trong quá trình thực hiện

dự án CBTĐ tại BIDV Hải Phong sẽ sử dụng phương pháp phân tích độ nhạy dé

xem xét sự thay đổi các chỉ tiêu hiệu quả tài chính khi các yếu tổ liên quan thay đổi

Cơ sở của phương pháp này là dự kiến một số tình huống bat trắc có thé xảy ratrong tương lai đối với dự án như vượt chi phí dau tư, sản lượng đạt thấp, giá trị chi

phí đầu vào tăng và giá tiêu thụ sản phâm giảm có thay đổi về chính sách theohướng bat lợi Khảo sát tác động của những yếu tố đó đến hiệu qua dau tư và khảnăng hoà vốn của dự án

Phương pháp này thường được CBTD áp dụng đối với các dự án lớn, phức tạp vàcác dự án có hiệu quả cao hơn mức bình thường nhưng có nhiều yếu tố thay đổi dokhách quan Đặc biệt, phương pháp này sẽ được CBTĐ sử dụng chủ yếu để đánh

giá hiệu quả tài chính của dự án đâu tư.

3.2.3.4 Phương pháp dự báo

Phương pháp dự báo xuất phát từ đặc điểm của hoạt động đầu tư phát triển là

hoạt động mang tính chất lâu dai từ giai đoạn chuẩn bị đến khi đưa vào vận hành

kết quả đầu tư do đó cần phải tiến hành dự báo

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD TS Hoàng Thị Thu Hà

Băng việc sử dụng các số liệu điều tra thống kê và vận dụng phương pháp dự báothích họp, kiểm tra cung cầu về sản phẩm của dự án, thiết bị, nguyên vậy liệu và các

đầu vào khác CBTD có thé thâm định được tinh khả thi và hiệu quả của dự án,

đồng thời kiểm tra tính chính xác trong các báo cáo số liệu của khách hàng cung cấp

về doanh thu hay chi phí của dự án

Tại BIDV Hải Phong, đây là phương pháp được CBTD sử dụng hiệu qua trong

thâm định khía cạnh thị trường, thâm định công nghệ, tài chính của dự án

2.2.4 Nội dung thẩm định

Nội dung thâm định tại BIDV Hải Phòng được quy định theo quy định chung về

thâm định của hệ thống BIDV nói chung Tuy nhiên tuỳ theo từng dự án đầu tư cụthể, CBTĐ có thé xem xét bố sung thêm một số nội dung thâm định nếu nội dung

thẩm định chưa day đủ so với thực tế của một số ngành lĩnh vực đặc thù Nội dungthẩm định tại BIDV Hải Phòng bao gồm:

2.2.4.1 Thẩm định khách hàng vay vốn

Tại Chi nhánh, CBTĐ trong quá trình thâm định khách hang vay vốn thường

đánh giá những nội dung sau:

Tham định năng lực pháp lý

Theo quy định của ngân hàng khách hàng vay vốn phải có đầy đủ năng lực pháp

lý theo quy định của pháp luật, phải có đủ hồ sơ chứng minh năng lực pháp lý theo

quy định của pháp luật hiện hành.

Theo đó, CBTD tại BIDV Hải Phòng sẽ tiến hành thẩm định các tài liệu chứngminh năng lực pháp luật, năng lực hành vi dân sự của khách hàng Bên cạnh tính

hợp lý và hợp lệ (so sánh đối chiếu với nguồn thông tin va dit liệu của các đơn vị quản lý liên quan), các tài liệu này đều phải đáp ứng được những yêu cầu của Ngân hàng theo Quy chế cho vay Cu thé:

Đối với khách hàng hoạt động theo luật doanh nghiệp nhà nước, CBTĐ tại Chỉnhánh sẽ yêu cầu các giấy tờ sau dé kiểm tra năng lực pháp lý của khách hàng:

- _ Quyết định thành lập doanh nghiệp

- Điều lệ doanh nghiệp

- Quyết định bổ nhiệm Chủ tịch hội đồng quản tri

- _ Tổng Giám đốc hoặc Giám đốc kế toán trưởng

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thi Thu Ha

- _ Giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh

-_ Giấy phép hành nghề đối với những ngành nghề cần cấp giấy phép

-_ Giấy phép xuất nhập khẩu trực tiếp đối hoặc đăng ký mã số XNK

- Pang ký mã số thuế

- Van bản ủy quyền hoặc xác định thâm quyền trong quan hệ vay vốn như : văn

bản của Hội động quản trị ủy quyền của Tổng Giám đốc, Giám đốc cho người

khác ký hợp đồng

(Đối với pháp nhân hoạt động theo luật dau tw nước ngoài cân có thêm giấy

phép dau tư, hợp dong liên doanh)

Đối với các nhân, hộ gia đình, tổ hợp tác, CBTD tại Chi nhánh sẽ yêu cầu các

giấy tờ sau để kiểm tra năng lực pháp lý của khách hàng:

- _ Số hộ khâu, chứng minh thư

-_ Giấy phép hành nghề đối với ngành nghề cần giấy phép

- Giấy phép đăng kí kinh doanh

- Giấy tờ xác định quyền thuê, sử dụng dat

Tham định năng lực va uy tin của khách hang

Để thấm định năng lực và uy tin của khách hang, CBTD sẽ tiến hành thâm địnhcác nội dung bao gồm:

Ngành nghề sản xuất, kinh doanh của khách hàng: CBTĐ sẽ kiểm tra sự phù hợp

về ngành nghề ghi trong đăng ký kinh doanh với ngành nghề kinh doanh hiện tại

của DN, có phù hợp với dự án dự kiến đầu tư hay không

Mô hình tổ chức, bồ trí lao động: Dựa trên các thông tin do khách hàng cungcấp, CBTĐ sẽ so sánh đối chiếu và đánh giá về: Quy mô hoạt động của doanhnghiệp, Cơ cau tô chức hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp Trình độquản lý, tay nghề của người lao động trong doanh nghiệp Thu nhập của người laođộng

Quan trị điều hành của lãnh đạo: Dé có được đánh giá về năng lực quản trị điều

hành của lãnh đạo, CBTĐ sẽ tiến hành xem xét về: Năng lực chuyên môn, Năng lựcquản trị điều hành, Phẩm chất tư cách uy tín của lãnh đạo trong và ngoài DN Bêncạnh đó, CBTD cũng sẽ xem xét đến kha năng nam bắt thị trường, thích ứng hộinhập thị trường và tính đoàn kết trong lãnh đạo và trong doanh nghiệp

Quan hệ của khách hàng với các Tổ chức tin dụng: Thông qua hồ sơ vay vốn dokhách hàng cung cấp cùng với nguồn thông tin từ các TCTD khác, CBTĐ sẽ xem

xét và đánh giá VỀ: Quan hệ tín dụng (dư nợ ngắn hạn, trung và dài hạn) của kháchSV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tr 54B

Chuyên đê thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thi Thu Hà

hang, Mục đích vay vốn của các khoản vay, Doanh số cho vay, thu ng, Mức độ tin

nhiệm Ngoài ra, các yếu tố như Quan hệ tiền gửi, Số dư tiền gửi bình quân Doanh

số tiền gửi , ty trọng so với doanh thu cũng sẽ được cân nhắc

Tham định tình hình sản xuất kinh doanh và tài chính của khách hàng

Để đánh giá tình hình sản xuất kinh doanh va tài chính của khách hang, CBTDtại BIDV Hải Phòng sẽ dựa trên việc tính toán các chỉ tiêu và so sánh với thực tếcũng như đặc điểm kinh doanh của khách hàng

Đối với pháp nhân hoạt động theo luật doanh nghiệp nhà nước, luật doanh

nghiệp và luật dau tr nước ngoài, việc đánh giá được dựa trên các tài liệu như:

- Các báo cáo tài chính tối thiểu 2 năm gần nhất và quý gần nhất : Bảng cân đối

kế toán, báo cáo hoạt động sản xuất kinh doanh thuyết minh báo cáo tài chính,lưu chuyền tiền tệ nếu có

- Đối với pháp nhân hoạt động chưa được 2 năm thì dựa trên báo cáo tài chính

cho đến thời điểm gan nhất

Đối với các cá nhân, hộ gia đình, tổ hợp tác, CBTĐ sẽ đánh giá dựa trên: Báocáo tình hình sản xuất kinh doanh, năng lực tài chính, tình hình đã vay nợ các tô

chức tin dụng, các tổ chức cá nhân khác và các nguồn thu nhập để trả nợ

Theo đó, CBTD tại Chi nhánh sẽ tính toán các chỉ tiêu và so sánh đối chiếu dé

đưa ra nhận xét về:

Tình hình sản xuất kinh doanh bao gồm:

- _ Tổng doanh thu, lợi nhuận

- Phan tích các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả hoạt động kha năng sinh lời, sự tăng

trưởng

- Phan tích chỉ tiêu tăng trưởng.

- Phan tích nhóm chỉ tiêu phản ánh hiệu quả hoạt động.

Tình hình tài chính bao gồm:

- Tổng tài sản

- Co cấu giữa nguồn vốn và tài sản

- Gitta các khoản phải thu và phải trả, vốn chủ sở hữu và vốn vay.

- Tinh trạng tài san:

e Cơcấu giữa tài sản lưu động và tài sản cô định

e Thực trạng tài san cố định.

e Cơ câu tài sản lưu động: nợ vay ngân hang và các khoản chiêm dung.

SV: Nguyên Huong Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Ha

e Tình trang các khoản phải thu, hang tồn kho

- Tinh trạng nguồn vốn

e No ngan hạn va co cau nợ ngan han

e No dài han, thoi han của các khoản nợ.

- Phan tích đánh giá các nhóm chi tiêu phan ánh: khả năng tự chủ về tài chính cơ

cấu vén, khả năng thanh toán tốc độ luân chuyền vốn.

Một số chỉ tiêu được CBTĐ tại Chi nhánh sử dụng trong phân tích đánh giá hoạtđộng sản xuất kinh doanh và tài chính của khách hàng tuỳ theo từng lĩnh vực hoạtđộng sản xuất kinh doanh cụ thể như:

Các chỉ tiêu phản ánh khả năng thanh toán

Tài sản lưu động Nguôn vốn lưu động

- — Hệ số khả năng thanh toán hiện hành =

¬ „ — Tiền + Đầu tư ngắn hạn

- Kha năng thanh toán nhanh = N z

ợ ngăn han Các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả hoạt động:

Doanh thu thuần

- Vong quay của vốn lưu động = “Tài sản lưu động bình quân

Doanh thu thuần Các khoản phải thu bình quân

- Vong quay các khoản phải thu =

Giá vốn hàng bán

- Vong quay hàng tôn kho = Hàng tôn kho bình quân

Các chỉ tiêu phản ánh khả năng sinh lời

fe ane 3 ,4— +: — Lợi nhuận trước thuê

- Kha năng sinh lời của tông tài sản =——— eS

Tông tài sản

: : ‹ Lợi nhuận sau thuế

- Kha năng sinh lời của von chủ sở hữu = 57, nan.

Vôn chủ sở hữu

Lợi nhuận sau thuế

- Ty suất lợi nhuận ròng = ' Doanh thu bán hàng

Các chỉ tiêu phan ánh cơ cau von

Tông sô nợ phải trả

- - Hệ số nợ=zz —— 4%ï Tông nguôn vôn của DN

Tài sản lưu động

Tông tài sản

- Co câu nguôn von =

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế đâu tư 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD TS Hoàng Thị Thu Ha

Các chỉ tiêu đánh giá sự tăng trưởng của khách hàng

` „ _ Doanh thu kỳ hiện tại

- Toc độ tăng trưởng doanh thu = Doanh thu kỳ trước ˆ 1 (%)

Lợi nhuận kỳ hiện tại - 1 (%)

- Toc độ tăng trưởng lợi nhuận = Lợi nhuận kỳ trước

2.2.4.2 Thẩm định dự án vay VỐN

Dé thấm định dự án vay vốn, CBTĐ tại BIDV Hải Phòng sẽ dựa trên cơ sở ban

đầu là Hồ sơ về dự án vay vốn do khách hàng cung cấp bao gồm:

- Bao cáo nghiên cứu tiền khả thi (nếu có), báo cáo nghiên cứu khả thi

- Quyết định phê duyệt dự án đầu tư của các cấp có thắm quyền

- Cac văn bản, hồ sơ bổ sung khác:

e _ Thiết kế kỹ thuật và tổng dự toán; quyết định phê duyệt thiết kế kỹ thuật, tổng

dự toán của các cấp có thâm quyên

e Cac văn bản, các quyết định chỉ đạo, các văn bản liên quan đến chế độ ưu đãi,

hỗ trợ

e - Quyết định giao đất, cho thuê đất, hợp đồng thuê đất; văn bản liên quan đến đền

bu, giải phóng mặt bang

e Bao cáo khối lượng đầu tư hoàn thành tiến độ triển khai thực hiện dự án

CBTD tai Chi nhánh sẽ tập trung phân tích đánh giá về khía cạnh hiệu quả tài

chính và khả năng trả nợ của dự án Các khía cạnh khác như hiệu quả về mặt xã hội.

hiệu quả kinh tế nói chung cũng sẽ được đề cập tới tuỳ theo đặc điểm và yêu cầucủa từng dự án Các nội dung chính sẽ được CBTĐ tiến hành thắm định gồm:

Tham định khía cạnh pháp lý

Cơ sở pháp lý được xem là cơ sở đầu tiên của một dự án đầu tư vay vốn Dựa vàonhững giấy tờ trong hồ sơ khách hàng mà ở đây cụ thé là hồ sơ vay vốn, CBTD sẽ

tiến hành:

- _ Xem xét thủ tục cấp phép đầu tư có đầy đủ hay không (Nếu không thì dự án rất

có thể có nguy cơ bị đình hoãn trong quá trình thi công xây dựng gây chậm tiến

độ thực hiện dự án, ảnh hưởng đến dự án cũng như chủ đầu tư và ngân hàng cho

vay)

- _ Xem xét đơn vị thâm quyền phê duyệt: Căn cứ quy định pháp luật, CBTD sẽ xác

SV: Nguyễn Hương Trang Lóp: Kinh tế đâu tu 54B

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Ha

định các cấp có thâm quyền phê duyệt dự án, đối chiếu xác định sự phù hợp với

cấp phê duyệt dự án đầu tư mà khách hàng cung cấp.

Phương pháp thường được CBTĐ dựa vào là phương pháp so sánh đối chiếu các

tài liệu trong hồ sơ vay vốn với các tài liệu theo quy định của ngân hàng dé đưa ra

kết luận.

Tham định khía cạnh thị trường

Thị trường tiêu thụ sản phẩm, dịch vụ đầu ra của dự án đóng vai trò rất quan

trọng quyết định việc thành bại của dự án Vì vậy, CBTD sẽ xem xét, đánh giá kỹ

về phương diện này khi thâm định dự án Các nội dung chính cần xem xét, đánh giá

gôm:

Đánh giá tông quan về nhu cấu sản pham của dự án

Dựa vào Quy hoạch phát triển ngành trên toàn quốc hoặc từng khu vực, địa bàn

và các số liệu, thông tin dự báo về tình hình sản xuất kinh doanh, nhu cầu tiêu thụ sản phẩm trong và ngoài nước thu thập được từ các kênh thông tin, CBTD tiền hành

phân tích, đánh giá về tính khả thi của sản phẩm dự án cũng như khả năng cạnh

tranh/thay thé của sản phẩm trên thị trường Từ đó, CBTĐ sé đưa ra nhận xét về

tổng nhu cầu hiện tại và dự đoán nhu cầu tương lai đối với sản phẩm dịch vụ đầu ra

của dự án, khả năng sản phẩm bi thay thế

Đánh giá về cung sản phẩm

CBTD sẽ thực hiện phân tích về cung cạnh tranh của sản pham thông qua việcthu thập tài liệu về các sản phẩm nhà cung cấp sản pham tương tự cũng như tính

cạnh tranh của các sản phẩm từ đó đánh giá tính cạnh tranh của dự án Bên cạnh

đó, CBTĐ còn dự đoán những biến động của thị trường trong tương lai khi có các

dự án khác, các đối tượng khác cùng tham gia thị trường sản phẩm và dịch vụ đầu

ra của dự án, từ đó đưa ra kết luận về những dự kiến về cung sản phâm do chủ đầu

tư đưa ra.

Thị trường mục tiêu và khả năng cạnh tranh của sản phâm dự án

Trên cơ sở đánh giá tổng quan về quan hệ cung cầu sản phâm của dự án, xem

xét, đánh giá về các thị trường mục tiêu của sản phẩm dịch vụ đầu tư của dự án

thay thế hàng nhập khẩu xuất khâu hay chiếm lĩnh thị trường nội địa của các nhàsản xuất khác Việc định hướng thị trường này có hợp lý hay không ?

SV: Nguyễn Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tu 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

Đề đánh giá về khả năng đạt được các mục tiêu thị trường, CBTD sẽ xem xét khả

năng cạnh tranh của sản phẩm dự án đối với thị trường nội địa cũng như thị trường

nước ngoải.

Đánh giá, due kiến kha năng tiêu thụ sản phẩm của dự án

Trên cơ sở đánh giá thị trường tiêu thụ công suất thiết kế và khả năng cạnh tranh của sản pham dự án, CBTD sẽ kiểm tra các dự kiến về khả năng tiêu thụ sản pham

của dự an sau khi di vào hoạt động của chu đầu tư Việc kiểm tra này sẽ làm cơ sở

cho việc tính toán, đánh giá hiệu quả tài chính ở các phân sau.

Các nội dung trên sẽ tiếp tục được CBTD đánh giá/phân tích cu thể tại các phần

sau Việc đánh giá ở phan này chi mang tính chất tổng quát dé thấy được những

đánh giá khái quát về dự án Đây là những cơ sở khái quát dé có thé thấy rõ được

những thuận lợi, khó khăn của dự án và là cơ sở ban đầu để thâm định dự án Các

phương pháp thường được CBTD áp dụng khi thâm định khía cạnh thị trường của

dự án là phương pháp so sánh đối chiếu và phương pháp dự báo

Tham định khía cạnh kỹ thuật

Thâm định khía cạnh kỹ thuật là tiền đề cho CBTĐ tiến hành phân tích về mặt tàichính của dự án Do vậy, nếu dự án không đáp ứng quá trình thâm định khía cạnh

kỹ thuật sẽ bị bác bỏ Các nội dung chính được thâm định bao gồm:

A Địa điểm xây dựng

Địa điểm xây dựng có ảnh hưởng lớn đến vốn đầu tư của dự án cũng như ảnhhưởng đến giá thành, sức cạnh tranh của sản pham dự an, từ đó ảnh hưởng đến hiệuquả đầu tư của dự án CBTĐ cần xem xét địa điểm xây dựng có thuận lợi và phùhợp hay không qua các tiêu chí như:

- Đánh giá tổng quan về địa điểm đầu tư dự án có thuận lợi/khó khăn gì về các

mặt: hệ thống giao thông có gần các nguồn cung cấp nguyên vật liệu đầu vào

của dự án, điện, nước, thông tin liên lạc, nguồn cung cấp vật liệu, vật tư xây

dựng công trình; thị trường tiêu thụ hay không? Trình độ dân tri, mật độ dân cư

có ảnh hưởng như thế nào đến kế hoạch và chi phí đền bù, giải phóng mặt bằng xây dựng dự án; đại điểm xây dựng có nằm trong quy hoạch hay không?

- Cơ sở vật chât, hạ tâng hiện có của địa điểm đầu tư thế nào? Đánh giá so sánh về

chi phí đầu tư so với các dự án tương tự ở địa điểm khác;

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tr 54B

Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

- Điều kiện địa hình, địa chất, khí tượng thuỷ văn tại địa điểm xây dựng công

trình có ổn định không? Có những ảnh hưởng gì đến việc triển khai xây dựngcông trình.

B Công nghệ dây chuyền thiết bị

Công nghệ cũng như dây chuyền thiết bị thường chiếm tỷ trọng rất lớn trong chỉ phí

vốn đầu tư Vì thế, CBTD luôn xem xét đánh giá kỹ lưỡng tính phù hợp của công

nghệ dây chuyền thiết bị trước khi đưa ra quyết định cho vay vốn dựa trên các tiêuchí:

- Pam bảo công suất thiết kế

- Pam bao chất lượng

- Phu hợp với khả năng tài chính

-_ Phù hợp với trình độ nhân lực thi công vận hành dự án

- Pht hợp với trình độ quản lý dự án

Khi đánh giá về mặt công nghệ thiết bị, ngoài việc dựa vào hiểu biết, kinhnghiệm nghiệm đã tích luỹ của mình, CBTĐ sẽ tham khảo các nhà chuyên môntrong trường hợp cần thiết có thể đề xuất với lãnh đạo thuê tư vấn chuyên ngành đểviệc thầm định được chính xác, cụ thể, tránh tình trạng cho vay dự án sử dụng côngnghệ lạc hau, dan đến việc không có hiệu quả sản xuất kinh doanh, không hoàn trảđược vốn vay cho ngân hàng

C Quy mô, giải pháp xây dung

Bên cạnh những tài liệu do khách hàng cung cấp, CBTĐ cần tìm kiếm thêm cácnguồn thông tin khác (hệ thống cơ sở dữ liệu, tham khảo ý kiến chuyên gia ) đểđưa ra kết luận thâm định về quy mô giải pháp xây dựng dựa theo các tiêu chí:

- _ Xem xét quy mô xây dựng, giải pháp kiến trúc có phù hợp với dự án hay không,

có tận dụng được các cơ sở vật chất hiện có hay không?

- Trong Tổng mức đầu tư của dự án có hạng mục nào cần đầu tư mà chưa được dự

tính hay không, có hạng mục nào không cần thiết hoặc chưa cần thiết phải đầu

tư hay không?

- _ Tiến độ thi công có phù hợp với việc cung cap máy móc thiết bi, có phù hợp với

thực tế hay không?

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên đê thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

- _ Vấn đề hạ tang cơ sở: giao thông, điện, cấp thoát nước,

- _ Các giải pháp thi công các công trình/hạng mục công trình phức tap, mang tính

chất đặc thù (nếu có)

D Đền bi, di dân tái định cu, môi trường, PCCC

CBTĐ cần xem xét mức độ ảnh hưởng của dự án đến môi trường có năm trong

mức cho phép hay không:

- _ Diện tích đất phải đền bù các loại và chi phí đền bù (nếu có);

- Van đề di dân, tái định canh định cư và các chi phí liên quan (nếu có)

- - Xem xét, đánh giá các giải pháp về môi trường, PCCC của dự án có day du, phù

hợp chưa, đã được cơ quan có thâm quyền chấp thuận trong trường hợp yêu cầu

phải có hay chưa.

Trong phan nay, CBTĐ sẽ đối chiếu với các quy định hiện hành về việc dự án có

phải lập, thẩm định và trình cấp có thẩm quyền phê duyệt Báo cáo đánh giá tác

động môi trường, PCCC hoặc cấp Giấy xác nhận đăng ký Bản cam kết bảo vệ môi

trường hay không.

Trong quá trình thâm định khía cạnh kỹ thuật của dự án, phương pháp được

CBTD sử dụng chủ yếu là phương pháp so sánh đối chiếu.

Thẩm định khía cạnh tổ chức, quản lý thực hiện dự án

Khả năng tổ chức, quản lý thực hiện dự án là một trong những yếu t6 ảnh hưởng

đến kết quả và hiệu quả của dự án CBTD cần xem xét mức độ khả thi của dự án

dựa trên các yếu tố như:

- - Xem xét kinh nghiệm, trình độ tổ chức vận hành của Chủ đầu tư dự án Trong

trường hợp Chủ đầu tư chưa có kinh nghiệm trong việc quản lý, điều hành dự án

thì phương án của Chủ đầu tư là gì ?

- _ Đánh giá sự hiểu biết, kinh nghiệm của khách hàng đối với việc tiếp cận, điều

hành công nghệ thiết bị mới của dự án

- _ Xem xét năng lực, uy tín các nhà thầu: tư van, thi công, cung cấp thiết bi- công

nghệ (nếu đã có thông tin)

- Kha năng ứng xử của khách hàng thế nào khi thị trường tiêu thụ dự kiến bị thu

hẹp hoặc có khả năng bị mat.

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

31Chuyén dé thuc tập tot nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

- Đánh giá về nguồn nhân lực của dự án: SỐ lượng lao động dự án cần, đòi hỏi về

tay nghé, trình độ kỹ thuật, kế hoạch đào tạo và khả năng cung ứng nguồn nhân

lực cho dự án.

Khi thẩm định khía cạnh tổ chức, quản lý thực hiện dự án, CBTD tại Chi nhánh chủ

yếu sử dụng phương pháp thẩm định theo trình tự và phương pháp so sánh đối

chiếu

Tham định khía cạnh tài chính

A Tổng mức đầu tư dự án

Việc thâm định tong mức dau tu là rất quan trọng để tránh việc khi thực hiện,

mức đầu tư tăng lên hoặc giảm đi quá lớn so với dự kiến ban dau, dẫn đến việckhông cân đôi được nguôn, ảnh hưởng đên hiệu qua và kha năng trả nợ của dự án.

Trong phần này CBTĐ sẽ xem xét, đánh giá tổng mức đầu tư của dự án đã được tính toán đầy đủ các chi phí cầu thành hay chưa (bao gồm: chỉ phí xây dựng: chi phí

thiết bi; chi phí bồi bù giải phóng mặt bang, tái định cư; chi phí quản lý dự án; chi

phí tư vấn đầu tư xây dựng, chi phí khác (gồm lãi vay trong thời gian xây dựng, vốn

lưu động và các chi phí cần thiết khác) và chi phí dự phòng); đã tính du, hợp lý các

khoản cần thiết chưa cần xem xét các yếu tố làm tăng chi phí do trượt giá: lạm

phat; tang giá nguyên vật liệu xây dung, nhân công: phát sinh thêm khối lượng dự

phòng việc thay đổi tỷ giá ngoại tệ nếu dự án có sử dụng ngoại tệ, thay đổi chính sách của Nhà nước có liên quan; kết quả phê duyệt tổng mức đầu tư của các cấp có

thâm quyền là hợp lý chưa

Tuy nhiên, trên co sở những dự án tương tự đã thực hiện và được Ngân hàng duc

rút ở giai đoạn thấm định dự án sau đầu tư (về suất vốn dau tư, về phương án công

nghệ, về các hạng muc thực sự cân thiết và chưa thực sự can thiết trong giai đoạn thực hiện dau tu, v.v ), CBTD sau khi so sánh nếu thấy có sự khác biệt lớn ở bat kỳ

một nội dung nào thì sẽ tập trung phân tích, tìm hiểu nguyên nhân va đưa ra nhận

xét Từ đó, đưa ra cơ cấu vốn đầu tư hợp lý ma van đảm bảo đạt được mục tiêu dự

kiến ban đầu của dự án để làm cơ sở xác định mức tài trợ tối đa mà Ngân hàng nên

tham gia vào dự án.

Trường hợp dự án mới ở giai đoạn duyệt chủ trương, hoặc tổng mức vốn đầu tư mới ở dạng khái toán, CBTD sẽ dựa vào số liệu đã thống kê, đúc rút ở giai đoạn

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

Chuyên dé thực tập tot nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Ha

thâm định sau đầu tư dé nhận định đánh giá và tính toán

Ngoài ra, CBTD cũng sé tính toán, xác định xem nhu cầu vốn lưu động cần thiết

ban đầu đề thực hiện quá trình chạy thử, nghiệm thu và đảm bảo hoạt động của dự

án sau này nhằm có cơ sở thẩm định giải pháp nguồn vốn và tính toán hiệu quả tài

chính sau này.

B Nguồn vốn đầu tư

Trên cơ sở tổng mức vốn đầu tư được duyệt, CBTD rà soát lại từng loại nguồn

vốn tham gia tài trợ cho dự án, đánh giá khả năng tham gia của từng loại nguồn von,

từ kết quả phân tích tình hình tài chính của Chủ đầu tư để đánh giá khả năng tham

gia của nguồn vốn chủ sở hữu Chi phí của từng loại nguồn vốn các điều kiện vay

đi kèm của từng loại nguồn vốn Cân đối giữa nhu cầu vốn đầu tư và khả năng tham gia tài trợ của các nguồn vốn dự kiến để đánh giá tính khả thi của các nguồn vốn

thực hiện dự án.

Việc đánh giá, phân tích khả năng tham gia vốn tự có vào dự án phải dựa vào kết

quả phân tích năng lực tài chính của Chủ đầu tư hoặc khả năng, tiến độ góp vốn

điều 16/tién độ phát hành cô phiếu của các cô đông, thành viên sáng lập.

Khả năng thu xêp nguôn vôn cho dự án: đánh giá mức độ chac chăn trong cam kêt tham gia tài trợ vôn cho dự án của các nguôn von dự kiên, các điêu kiện tài trọ

(lãi suất vay vốn giá trị vốn vay, thời gian vay, thời gian ân hạn ) (nếu có).

C Hiệu quả về mặt tài chính của dự án

Tất cả những phân tích, đánh giá thực hiện ở trên nhằm mục đích hỗ trợ cho phần tính toán, đánh giá hiệu quả về mặt tài chính và khả năng trả nợ của dự án đầu tư.

Việc xác định hiệu quả tài chính của dự án có chính xác hay không tuỳ thuộc rất nhiều vào việc đánh giá và đưa ra các giả định ban đầu Từ kết quả phân tích ở trên, CBTD sẽ lượng hoá thành những gia định dé phục vụ cho quá trình tính toán, cụ thé

nhu sau:

- _ Đánh giá về tinh khả thi của nguồn vốn co cấu vốn dau tư: Phan này sẽ đưa vào

dé tính toán chi phí đầu tư ban đầu, chi phí vốn (lãi, phí vay vốn có định) chi

phí sửa chữa tài sản cô định (TSCD), khấu hao TSCD phải trích hàng năm, nợphải trả.

- _ Đánh giá về mặt thị trường khả năng tiêu thụ sản phẩm, dịch vụ đầu ra của dự

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tê dau tu 54B

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

án và phương án tiêu thụ sản phẩm sẽ đưa vào để tính toán: Mức huy động công

suất so với công suất thiết kế, doanh thu dự kiến hàng năm.

- Đánh giá về khả năng cung cấp vật tu, nguyên liệu đầu vào cùng với đặc tính

của dây chuyền công nghệ để xác định giá thành đơn vị sản phẩm tổng chi phí

sản xuất trực tiếp

- Căn cứ vào tốc độ luân chuyển vốn lưu động hang năm của dự an, của các

doanh nghiệp cùng ngành nghề và mức vốn lưu động tự có của chủ dự án (phần

tài chính doanh nghiệp) dé xác định nhu cầu vốn lưu động chi phí vốn lưu động

hàng năm.

- Các chế độ thuế hiện hành, các văn bản ưu đãi riêng đối với dự án để xác định

phân trách nhiệm của chủ dự án đôi với ngân sách.

Trên cơ sở những căn cứ nêu trên, CBTĐ sẽ thiết lập được các bảng tính toánhiệu quả tài chính của dự án làm cơ sở cho việc đánh giá hiệu quả và khả năng trả

nợ von vay.

Thông thường, việc tính toán sẽ sử dung phần mềm Excel dé thực hiện Trong

quá trình tính toán, cần liên kết các bảng tính lại với nhau để đảm bảo tính liên tụckhi chỉnh sửa số liệu Các bảng tính cơ bản yêu cau bắt buộc phải thiết lập kèm theoBáo cáo thắm định gồm:

- Bao cáo kết quả kinh doanh (báo cáo lãi, lỗ)

- _ Dự kiến nguồn, khả năng trả nợ hàng năm và thời gian trả nợ

Nguồn trả nợ của khách hàng về cơ bản được huy động từ 3 nguồn chính gồm

có:

- _ Lợi nhuận sau thuế để lại

- Khấu hao cơ bản

- Cac nguồn hợp pháp khác ngoài dự án (nếu có)

Trong quá trình đánh giá hiệu quả về mặt tài chính của dự án, có hai nhóm chỉtiêu chính cân thiệt phải dé cap, tính toán cụ thê, gôm có:

Nhóm chỉ tiêu về ty suất sinh lời cua dự án:

- NPV.

SV: Nguyén Huong Trang Lớp: Kinh tế dau tr 54B

- Thời gian hoàn trả vốn vay.

- DSCR (chỉ số đánh giá khả năng trả nợ dài hạn của dự án)

Ngoài ra, tuỳ theo đặc điểm và yêu câu cụ thê của từng dự an, các chỉ tiêu khác

như: khả năng tái tạo ngoại tệ, khả năng tạo công ăn việc làm, khả năng đôi mới

công nghệ, dao tạo nhân lực, v.v sẽ được đề cập tới tuỳ theo từng dự án cụ thể.

Cụ thể, tại BIDV Hải Phòng thứ tự thực hiện phân tích, đánh giá hiệu quả tài

chính và khả năng hoàn trả nợ vay của dự án được thực hiện theo các bước cơ bản

Sau:

Bước 1: Lập bảng thông số: Là bang tông hợp các thông số cơ bản của dự án.Bảng thông số trên nên được kết cấu theo các nhóm chỉ tiêu, để thuận tiện trong

việc sử dụng và kiểm soát các chỉ tiêu này trong suốt quá trình tính toán

Bước 2: Xây dựng Lich dau tr: căn cứ tiễn độ triển khai thực hiện dự án, kếhoạch huy động vốn tham gia để xây dựng Lịch đầu tư cụ thể của dự án phù hợp với

tiến độ đầu tư đến thời điểm thâm định dự án Lưu ý đến yếu tố trượt giá, tỷ giángoại tệ hàng năm, nếu cần thiết thì xây dựng bảng tính các chỉ số lạm phát, tỷ giáqua các năm đề điều chỉnh các khoản mục ở các bước trung gian tiếp theo

Bước 3: Lập các bảng tính trung gian, bao gồm: Bảng kế hoạch khấu hao cơban; Bảng kế hoạch trả nợ vốn vay; Chi phí biến đổi cho 1 đơn vị sản phẩm; Bang

tính sản lượng, tồn kho, tiêu thụ doanh thu; Bảng chi phí sản xuất (chi phí cố định

và chi phí biến đổi); Bảng nhu cầu vốn lưu động:

Trong quá trình tính toán, tuỳ theo đặc điểm, yêu cầu của từng dự án cụ théCBTD có thé linh hoạt lựa chọn các bảng tính dé tính toán

Đối với một dự án sản xuất thì số lượng các bảng tính trung gian như sau:

Bảng 1 Bảng tính sản lượng và doanh thu

Chỉ tiêu Nam 1 Nam 2 Năm 3 Năm

Công suất hoạt động

Chuyên dé thực tập tot nghiệp

đã khẩu trừ thuế VAT

Trong các chi phí hoạt động, đổi với từng dự án có thể lập các bảng tính trung

gian chỉ tiết cho từng loại chi phí như: chi phí nguyên vật liệu, tiền lương và bảo

hiểm y tế, chi phi quản ly, dé đảm bảo tính rõ ràng và chính xác hon

Bước 4: Xác định kết quả kinh doanh

Bảng 3 Báo cáo kết quả kinh doanh

Khoản mục Diễn giải Nam 1 Nam 2

1 Doanh thu sau thué

2 Chi phi hoạt động sau

Chuyên đề thực tập tốt nghiệp

36

ŒVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

6 Lợi nhuận trước thuế =4-5

7 Lợi nhuận chịu thuế =@)

8 Thuế thu nhập doanh

9 Loi nhuan sau thué =7-8

10 Chia cỗ ttre, chi quy

- Hiện giá dòng tiền

- Luỹ kế hiện giá dòng

(a): Được tinh = Loi nhuận trước thuế - Lỗ luy kế các năm trước được khấu trừ

theo Luật thuế thu nhập doanh nghiệp (TNDN) hoặc Luật đầu tư nước ngoài

(b): Được tính = Khấu hao cơ bản + Lãi vay vốn có định + Lợi nhuận sau thuế.Việc tính toán chỉ tiêu này chỉ áp dụng trong trường hợp không lập bảng Báo cáo

lưu chuyền tiền tệ (Bảng 8) dé tính các chỉ số NPV, IRR Cách tính NPV và IRR

xem tại Mục II dưới đây.

Bảng 4 Bảng cân đối trả nợ (Khi không lập Báo cáo lưu chuyến tiền tệ)

Khoản mục

ì Diễn giải Nam 1 Nam 2 Nam

1 Nguôn trả nợ:

- Khấu hao cơ bản

- Lợi nhuận sau thuê đê

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế đâu tư 54B

Chuyên đề thực tập tot nghiép

Buóc 5: Xây dựng báo cáo lưu chuyền tiền tệ theo các quan điểm khác nhau;

Nguồn trả nợ cho một dự án là tiền mặt tạo ra từ dự án, vì vậy, để tính toán khả năng

trả nợ của một dự an, việc lập Báo cáo lưu chuyên tiên tệ là rat cân thiết.

Báo cáo lưu chuyền tiền tệ cho phép đánh giá được hiệu quả dự án dựa trên các

chỉ tiêu NPV, IRR - là các chỉ tiêu đánh giá chính xác nhất vì nó căn cứ vào dòng

tiên bỏ ra và dòng tiên thu vào của một dự án có tính đên yêu tô thời gian.

Dòng tiền của một dự án được chia thành 3 nhóm bao gồm: Dòng tiền từ hoạtđộng kinh doanh, Dòng tiền từ hoạt động đầu tư và Dòng tiền từ hoạt động taichính Dòng tiền của một dự án là tổng hợp của dòng tiền từ 3 nhóm này

Dàn ý chỉ tiết của bảng Báo cáo lưu chuyển tiền tệ như sau:

Bang 5 Báo cáo lưu chuyền tiền tệ (Theo phương pháp gián tiếp)

Tne Sr]

Chi tiéu Nam 1 Nam 2 Nam Dién giai

I Dong tiền từ hoat

động SXKD

1 Loi nhuận rong: (lãi

2 Khấu hao cơ ban: (+) —

3 Chi phi tra lai vay: (+)

4 Tang giam nhu cầu

Chuyên đề thực tập tot nghiép GVHD): TS Hoang Thi Thu Ha

3 Giá trị thu hồi

III Dòng tiền từ hoạt |

dong tai chinh

1.Vén tự có: (+) KH gop

2 Vay dai han: (+)

3 Tra ng vay dai han: (-)

4 Vay ngắn han: (+) (a)

5 Tra vốn vay ngăn han:

ở (a)

6 Trả lãi vay: (-)

7 Chi cổ tức (Chi quỹ Chính sách

phúc lợi, khen thưởng): Công ty

- Dư tiền mặt đầu kỳ = Đầu kỳ +

- Dư tiền mặt cuối kỳ IV

V Dòng tiên từ hoạt

động kinh doanh và đầu

tu (b)

- Luỹ kế dòng tiền =lI

- Hiện giá dong tiền

- Luỹ kế hiện giá dòng

tiền

Các ty số đánh giá hiệu

SV: Nguyên Hương Trang Lớp: Kinh tế dau tư 54B

39Chuyên dé thực tập tốt nghiệp GVHD: TS Hoàng Thị Thu Hà

vay ngắn hạn không được vượt quá tổng nhu cầu vốn lưu động tại từng thời điểm.

(b): Dòng tiền từ hoạt động kinh đoanh và đầu tư là dòng tiền thực sự là dòng tiền

vào và dòng tiền ra của dự án, được xác định để tính các chỉ số hiệu quả dự án nhưIRR, NPV.

(c): DSCR (Debt Service Coverage Ratio) - là chi số đánh giá khả năng tra nợ dài

hạn của dự án được tính theo công thức sau:

LN sau thuế + Khấu hao + Lãi vay trung dài hạn

No gốc trung dai hạn phải trả + Lãi vay trung, dài hạnTrường hợp nguồn tiền trả nợ cho khoản vay trung dai hạn của dự án bao gồm cảnguồn tiền ngoài dự án thì nguồn tiền ngoài dự án được xem là nguồn vốn tự có bổsung cho dự án Nguồn này được đưa vào bảng Báo cáo lưu chuyền tiền tệ ở phan

dòng tiền từ hoạt động tài chính nham cân đối nguồn trả nợ và không ảnh hưởng

đến các chỉ số về hiệu quả dự án

Trường hợp muốn tính toán khả năng trả nợ tổng hợp của doanh nghiệp bao gồm

cả dự án khi đầu tư thì dòng tiền ròng của dự án được đưa vào bảng cân đối khảnăng trả nợ tong hợp sau khi đầu tư như một khoản thặng dư (hay thâm hụt) từ dự

án.

Bước 6: Phân tích độ nhạy và phân tích tình huống

Phân tích độ nhạy nhằm khảo sát, đánh giá mức độ nhạy cảm của dự án (mà cụ

thé là của các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả tài chính của dự án như: Lợi nhuận, NPV,

IRR, DSCR ) đối với sự biến động của yếu tố liên quan Hay nói cách khác phântích độ nhạy nhằm xác định hiệu quả của dự án trong điều kiện biến động của các

yếu tố đầu vào có liên quan đến chỉ tiêu hiệu quả tài chính

Đề phân tích độ nhạy, CBTD tại Chi nhánh hiện nay đang thực hiện theo các

bước sau:

SV: Nguyên Huong Trang Lớp: Kinh tê dau tu 54B