(%) (%) (%) Nợ phải trả 343.095.589.983 68,6 3 285.079.560.65 0 62,42 - 58.016.029.333 -6,21 -16,91 VCSH 156.860.087.043 31,3 7 171.645.640.46 1 37,58 14.785.553.418 6,21 9,43 Tổng NV 499.955.677.026 100 456.725.201.111 100 - 43.230.475.915 -8,65
(Nguồn: Phòng TC - KT Công ty Cổ phần Ngân Sơn)
Từ bảng 2.1 trên nhóm phân tích đã đưa ra những nhận xét sau:
Tổng nguồn vốn của Công ty giảm dần qua các năm, cụ thể: Năm 2017 Tổng NV của Công ty giảm 43.230.475.915 đồng so với năm 2016. Tuy nhiên tốc độ giảm của năm 2017 so với năm 2016 đã chậm hơn cụ thể: Tổng NV năm 2017chỉ giảm 8,65% so với năm 2016.
Tổng NV của Công ty được cấu thành bởi Nợ phải trả và Vốn chủ sở hữu. Trong đó tỷ trọng NPT trong Tổng NV luôn cao hơn so VCSH, cụ thể năm 2017 tỷ trọng NPT là 62,42% trong khi tỷ trọng chỉ VCSH chiếm 37,58% trong Tổng NV.
năm 2016
i năm 2017
so với cuối năm 2016
Mức (lần) Tỷ lệ (%)
Tuy nhiên càng những năm gần đây tỷ trọng của NPT giảm dần qua các năm còn tỷ trọng của VCSH tăng dần qua các năm và tốc độ tăng giảm còn chậm nên không ảnh huởng đáng kể, cụ thể: tỷ trọng NPT năm 2017 chỉ giảm 6,21% và tỷ trọng VCSH tăng 6,21% so với năm 2016.
Từ những số liệu trên nhóm phân tích đã có những nhận xét: từ năm 2016 đến năm 2017 tình hình huy động vốn của Công ty Cổ phần Ngân Sơn giảm dần qua các năm, tuy nhiên tốc độ giảm này càng ngày càng chậm chứng tỏ công ty đã có nỗ lực áp dụng các biện pháp để huy động vốn mở rộng kinh doanh. Tốc độ giảm đã giảm dần qua các năm chủ yếu là do tốc độ giảm của NPT đã chậm lại (năm 2017 NPT chỉ giảm 58.016.029.333 đồng so với năm 2016). Bên cạnh đó cơ cấu giữa NPT và VCSH trong tổng NV của Công ty cũng có sự thay đổi từ năm 2016 đến năm 2017. Càng những năm gần đây tỷ trọng NPT trong tổng NV giảm đi còn tỷ trọng VCSH trong tổng NV tăng lên (năm 2017 tỷ trọng NPT giảm 6,21% còn tỷ trọng VCSH tăng 6,21%). Đây là dấu hiệu cho thấy Công ty đã tăng cuờng huy động vốn đóng góp của chủ sở hữuvà giảm khoản vay từ bên ngoài nhằm tăng tính tự chủ, độc lập tài chính của công ty. Tuy nhiên tổng NV từ năm 2016 đến 2017 ngày càng giảm đã cho thấy Công ty chua áp dụng tốt các biện pháp huy động vốn cũng nhu chua có những biện pháp thiết thực phù hợp với tình hình thực tế tại Công ty, sức mạnh tài chính của Công ty còn yếu và đang bị đe dọa.
* Đánh giá khái quát mức độ độc lập tài chính của Công ty
Để thấy rõ đuợc hơn tình hình tài chính của Công ty, nhóm phân tích đã đánh giá khái quát mức độ độc lập tài chính của Công ty. Qua kết quả đánh giá nguời sử dụng thông tin có thể đua ra các quyết định về hoạt động tài chính của công ty và thấy đuợc khả năng tài chính hiện tại của công ty.
Đểđánh giá khái quát tình hình tài chính tại Công ty, nhóm phân tích đã phân tích trên các hệ số: hệ số tài trợ và hệ số tự tài trợ tài sản dài hạn.
Để tính ra hệ số tự tài trợ, nhóm phân tích lấy trị số của chỉ tiêu Vốn chủ sở hữu (mã số 400) và chỉ tiêu Tổng tài sản (mã số 270) trên bảng cân đối kế toán.
Để tính ra hệ số tự tài trợ tài sản dài hạn, nhóm phân tích lấy trị số của chỉ
tiêu Vốn chủ sở hữu (mã số 400), chỉ tiêu Nợ dài hạn (mã số 330) và chỉ tiêu Tài sản dài hạn (mã số 200) trên bảng cân đối kế toán.