Hệ thống XHTD tiếp cận đến tất cả các yếu tố có liên quan đến rủi ro tín dụng, các NHTM không sử dụng kết quả XHTD nhằm thể hiện giá trị của người đi vay mà đơn thuần là đưa ra ý kiến hiện tại dựa trên các nhân tố rủi ro, từ đó có chính sách tín dụng và giới hạn cho vay phù hợp. Một sự xếp hạng cao của một khách hàng đi vay chưa phải là chắc chắn trong việc thu hồi đầy đủ các khoản nợ gốc và lãi vay, mà chỉ là cơ sở để đưa ra quyết định đúng đắn về tín dụng đã được điều chỉnh theo dự kiến mức độ rủi ro tín dụng có liên quan đến khách hàng là người đi vay và tất cả các khoản vay của khách hàng đó.
Xếp hạng của người đi vay chủ yếu dự báo nguy cơ vỡ nợ theo ba cấp độ cơ bản là nguy hiểm, cảnh báo và an tồn dựa trên xác suất khơng trả được nợ PD (Probability of Default). Cơ sở của xác suất này là dữ liệu về các khoản nợ quá khứ trong vòng 5 năm trước đó của khách hàng, gồm các khoản nợ đã trả, khoản nợ trong hạn và khoản nợ không thu hồi được. Dữ liệu được phân theo ba nhóm: Nhóm dữ liệu tài chính liên quan đến các hệ số tài chính của khách hàng cũng như các đánh giá của các tổ chức xếp hạng; Nhóm dữ liệu định tính phi tài chính liên quan đến trình độ quản lý, khả năng nghiên cứu và phát triển sản phẩm mới, các dữ liệu về khả năng tăng trưởng của ngành; Nhóm dữ liệu mang tính cảnh báo liên quan
đến hiện tượng báo hiệu khả năng khơng trả được nợ, tình hình số dư tiền gửi, hạn mức thấu chi. Các nhóm dữ liệu này được đưa vào một mơ hình định sẵn để xử lý, từ đó tính được xác suất khơng trả được nợ của khách hàng. Đó có thể là mơ hình tuyến tính, mơ hình probit... được xây dựng bởi các tổ chức tư vấn chuyên nghiệp.
xếp hạng khoản vay dựa trên cơ sở xếp hạng người vay và các yếu tố bao gồm: tài sản đảm bảo, thời hạn cho vay, tổng mức dư nợ tại các tổ chức tín dụng, năng lực tài chính. Rủi ro của khoản vay được đo lường bằng xác suất rủi ro dự kiến EL (Expected Loss). Xác suất này được tính theo cơng thức EL = PD x EAD x LGD. Trong đó: EAD (Exposure at Default) là tổng dư nợ của khách hàng tại thời điểm không trả được nợ, LGD (Loss Given Default) là tỷ trọng tổn thất ước tính.
Theo thống kê của ủy ban Basel, tại thời điểm khơng trả được nợ, khách hàng thường có xu hướng rút vốn vay tới mức gần xấp xỉ hạn mức được cấp. Hiệp ước Basel II yêu cầu tính EAD = Dư nợ bình qn + LEQ x Hạn mức tín dụng chưa xử dụng bình qn. Trong đó, LEQ (Loan Equyvalent Exposure) là tỷ trọng phần vốn chưa xử dụng ó nhiều khả năng sẽ được khách hàng rút thêm tại thời điểm khơng trả được nợ. LEQ x Hạn mức tín dụng chưa sử dụng bình qn đó chính là dư nợ khách hàng rút thêm tại thời điểm khách hàng không trả được nợ ngồi mức dư nợ bình quân.
Tổn thất ước tính bao gồm tổn thất về khoản vay và các tổn thất khác phát sinh như lãi suất đến hạn nhưng khơng được thanh tốn, chi phí xử lý tài sản đảm bảo, chi phí cho dịch vụ pháp lý và một số chi phí liên quan.