Luận văn thạc sĩ Phân tích lợi ích và chi phí dự án quản lý chất thải rắn tại thành phố Quy Nhơn

B GIÁO DC VÀ ĐÀO TO TRNG ĐI HC KINH T TP.H CHÍ MINH H QUANG Đ THM ĐNH D ÁN HM ĐNG B ĐÈO C LUN VĂN THC SĨ KINH T B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNG I HC KINH T TP. H CHÍ MINH ẮẮẮẮẮẮẮ MAI XUÂN LNG PHÂN TI  CH L  I I  CH VÀ CHI PHI  D  A  N QUN LÝ CHT THI RN TI THÀNH PH QUY NHN LUN VN THC S KINH T TP. H Chí Minh ậ Nm 2012 B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNG I HC KINH T TP.H CHÍ MINH ẮẮẮẮẮẮẮẮẮ CHNG TRÌNH GING DY KINH T FULBRIGHT MAI XUÂN LNG PHÂN TI  CH L  I I  CH VÀ CHI PHI  D  A  N QUN LÝ CHT THI RN TI THÀNH PH QUY NHN Chuyên ngành : Chính sách công Mã s : 603114 LUN VN THC S KINH T NGI HNG DN KHOA HC: GS. TS. DAVID O. DAPICE ThS. NGUYN XUÂN THA  NH TP. H Chí Minh ậ Nm 2012 i LI CAM OAN Tôi xin cam đoan Lun vn nƠy hoƠn toƠn do tôi thc hin. Các đon trích dn và s liu s dng trong Lun vn đu đc dn ngun vƠ có đ chính xác cao nht trong phm vi hiu bit ca tôi. Lun vn nƠy không nht thit phn ánh quan đim ca Trng i hc Kinh t thành ph H Chí Minh hay Chng trình Ging dy Kinh t Fulbright. Thành ph H Chí Minh, ngày 27 tháng 4 nm 2012 Tác gi lun vn Mai Xuơn Lng ii LI CM N Tôi trân trng gi li cm n đn các Thy, Cô Chng trình Ging dy Kinh t Fulbright, Trng i hc Kinh t thành ph H Chí Minh trong thi gian qua đư truyn đt, trang b kin thc cho tôi hoƠn thƠnh đ tài: ắPhơn tích li ích và chi phí D án Qun lý Cht thi rn ti thành ph Quy Nhn”. c bit, tôi xin gi li cm n sơu sc đn Thy Nguyn Xuân Thành, Thy David O.Dapice đư tn tình giúp đ, hng dn tôi trong sut thi gian nghiên cu và thc hin Lun vn. Trân trng gi li cm n đn các Anh Ch  Cc thu tnh Bình nh, Ban Qun lý D án V sinh Môi trng thành ph Quy Nhn, Công ty TNHH Môi trng ô th Quy Nhn đư to điu kin cho tôi thc hin Lun vn. Cm n các Anh Ch hc viên khóa MPP3 và MPP4 Chng trình Ging dy Kinh t Fulbright đư có Ủ kin trao đi, góp ý cho Lun vn. Cm n nhng ngi thơn trong gia đình, bn bè đư đng viên, h tr cho tôi trong sut thi gian thc hin Lun vn cng nh trong thi gian tôi theo hc ti Chng trình Ging dy Kinh t Fulbright. Chân thành cm n. iii TÓM TT D án Qun lý cht thi rn ti thành ph Quy Nhn ra đi nhm ci thin v sinh môi trng, nâng cao sc khe, cht lng cuc sng ca ngi dân. D án có tng mc đu t là 326.066 triu đng, trong đó vn vay t ngun vn vin tr phát trin chính thc (ODA) chim t trng 90%, vn đi ng ca ngân sách nhƠ nc Tnh chim 10%. Vic đánh giá hiu qu kinh t, tài chính và xã hi ca D án là cn thit. Kt qu phân tích kinh t cho thy D án kh thi v mt kinh t. Giá tr hin ti ròng kinh t ca D án là 52.080 triu đng, sut sinh li ni ti kinh t là 11,79%. Nguyên nhân chính to ra s chênh lch ln gia giá tr hin ti ròng kinh t và giá tr hin ti ròng tài chính là mc phí dch v v sinh rác thi đc UBND tnh Bình nh quy đnh thp hn so vi mc phí kinh t dch v v sinh rác thi. Kt qu phân tích tài chính cho thy D án không kh thi v mt tài chính. Giá tr hin ti ròng tài chính ca D án là âm 141.873 triu đng theo quan đim tng đu t vƠ bng âm 50.144 triu đng theo quan đim ch đu t. iu nƠy có ngha lƠ D án mang li ri ro cho c ch đu t vƠ ch n vay. Kt qu phân tích ri ro tài chính cho thy D án có đ nhy cao vi chính sách mc phí v sinh rác thi ca UBND tnh Bình nh. iu này cn đc UBND tnh Bình nh nghiên cu đ ban hành mc phí v sinh rác thi hp lỦ đ nâng cao tính hiu qu v mt tài chính ca D án. Kt qu phân tích phân phi cho thy ngi dân s dng dch v v sinh rác thi đc li 453.277 triu đng, chính ph b thit 236.965 triu đng. Chính sách đc đ xut đ D án kh thi v mt tài chính là UBND tnh Bình nh điu chnh tng mc phí v sinh rác thi hƠng nm 11%, cng vi lm phát, t nm 2015, khi D án đi vƠo hot đng. iv MC LC LI CAM OAN i LI CM N ii TÓM TT iii MC LC iv DANH MC CÁC KÝ HIU, CH VIT TT viii DANH MC CÁC BNG ix DANH MC CÁC HÌNH x CHNG 1 - GII THIU 1 1.1 Bi cnh chính sách 1 1.2 Thc trng công tác qun lý cht thi rn ti thành ph Quy Nhn 1 1.3 Hng phát trin ca thành ph Quy Nhn 2 1.4 Mc tiêu nghiên cu 2 1.5 Câu hi nghiên cu 3 1.6 Phm vi nghiên cu 3 1.7 B cc Lun vn 3 CHNG 2 - MÔ T D ÁN 4 2.1 Gii thiu d án 4 2.2 Chi phí đu t 5 2.3 C ch tài chính 5 2.4 Cu trúc d án 6 CHNG 3 - KHUNG PHÂN TÍCH LI ÍCH VÀ CHI PHÍ 7 3.1 Khung phân tích kinh t 7 3.1.1 Xác đnh vƠ c lng li ích và chi phí kinh t 7 3.1.1.1 Xác đnh vƠ c lng li ích kinh t 7 3.1.1.2 Xác đnh vƠ c lng chi phí kinh t 7 3.1.1.3 Xác đnh vƠ c lng ngơn lu ròng kinh t ca d án 8 3.1.2 Tiêu chun đánh giá d án 8 v 3.1.2.1 Giá tr hin ti ròng 8 3.1.2.2 Sut sinh li ni ti 9 3.2 Khung phân tích tài chính 9 3.2.1 Ngơn lu tƠi chính d án 10 3.2.1.1 Ngơn lu vƠo tƠi chính 10 3.2.1.2 Ngơn lu ra tƠi chính 10 3.2.1.3 Ngơn lu ròng tƠi chính 11 3.2.2 Tiêu chun đánh giá d án 11 CHNG 4 - PHÂN TÍCH KINH T D ÁN 13 4.1 Phân tích kinh t 13 4.1.1 Các thông s kinh t ca D án 13 4.1.1.1 Thi gian phân tích kinh t 13 4.1.1.2 Giá phí kinh t v sinh rác thi 13 4.1.1.3 Chi phí vn kinh t 14 4.1.1.4 Các h s chuyn đi 14 4.1.2 Kt qu phân tích kinh t ca D án 16 4.2 Phân tích ri ro kinh t ca D án 17 4.2.1 Phơn tích đ nhy kinh t 17 4.2.2 Phân tích mô phng Monte Carlo 20 CHNG 5 - PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH D ÁN 22 5.1 Phân tích tài chính 22 5.1.1 Thông s ca d án 22 5.1.1.1 Thông s chung 22 5.1.1.2 Thông s hot đng ca D án 22 5.1.1.3 Xác đnh s thu tài chính ca D án 24 5.1.1.4 Xác đnh chi phí tài chính ca D án 26 5.1.1.5 Khu hao và thanh lý tài sn 29 5.1.1.6 Ngun vn đu t vƠ chi phí s dng vn 30 5.1.1.7 Vn lu đng s dng cho D án 31 5.1.2 Kt qu phân tích tài chính ca mô hình c s D án 31 5.1.3 ánh giá kt qu phân tích tài chính 32 vi 5.2 Phân tích ri ro 33 5.2.1 Phơn tích đ nhy 33 5.2.1.1 Phân tích đ nhy mt chiu 33 5.2.1.2 Phơn tích đ nhy hai chiu 36 5.2.2 Phân tích kch bn 38 5.2.2.1 Phân tích kch bn ca D án theo lm phát 38 5.2.2.2 Phân tích kch bn ca D án theo mc phí v sinh rác thi 38 5.2.2.3 Phân tích kch bn tng hp 39 5.2.3 Phân tích mô phng Monte Carlo 40 5.2.4 Kt lun phân tích ri ro 41 5.3 Phân tích phân phi 42 CHNG 6 - KT QU PHÂN TệCH VÀ  XUT CHÍNH SÁCH 43 6.1 Kt qu phân tích li ích và chi phí 43 6.2  xut chính sách 43 6.3 ụ ngha thc tin ca  tài 45 6.4 Hn ch ca đ tài 45 TÀI LIU THAM KHO 46 Ting Vit 46 Ting Anh 49 PH LC 50 Ph lc 1: D báo lng cht thi rn không nguy hi ti thành ph Quy Nhn đn nm 2029 50 Ph lc 2: 54 Ph lc 3: Lch khu hao tài sn c đnh 57 Ph lc 4: Ngơn lu n vay 61 Ph lc 5: Tóm tt thông s ca d án 63 Ph lc 6: Báo cáo ngơn lu tƠi chính 65 Ph lc 7: Bin ri ro phân tích tài chính mô phng Monte Carlo 67 vii Ph lc 8: Bng tính mc sn lòng chi tr 1 tn rác ca nn kinh t 69 Ph lc 9: Tính các h s chuyn đi 74 Ph lc 10: Bin ri ro phân tích kinh t mô phng Monte Carlo 77 Ph lc 11: Báo cáo ngơn lu kinh t thc 79 Ph lc 12: Kt qu phân tích phân phi 80 viii DANH MC CÁC KÝ HIU, CH VIT TT EIRR Sut sinh li ni ti kinh t ENPV Giá tr hin ti ròng kinh t EOCK Chi phí c hi kinh t ca vn FIRR Sut sinh li ni ti tƠi chính FNPV Giá tr hin ti ròng tƠi chính IMF T chc tin t th gii IRR Sut sinh li ni ti NPV Giá tr hin ti ròng ODA Vn vin tr phát trin chính thc TSC TƠi sn c đnh URENCO Công ty TNHH Môi trng ô th Quy Nhn VAT Thu giá tr gia tng VN Tin đng Vit Nam WACC Chi phí vn bình quơn trng s [...]... ch UBND t nh, Quy nh s - 7 - KHUNG PHÂN TÍCH L I ÍCH VÀ CHI PHÍ N 3 trình bày khung phân tích l i ích và chi phí mà Lu ti d D án 3.1 Khung phân tích kinh t Phân tích kinh t c ti hi n d i v i các d nh có nên th c m c n n kinh t c ng l i ích và chi phí kinh t ng l i ích kinh t L i ích kinh t c a d án Qu n lý ch t th i r n t i thành ph m: l i ích kinh t c a d ch v v sinh rác th i, l i ích kinh t c a... các bi n s phân tích mô ph ng Tóm l i, k t qu phân tích kinh t cho th y D án Qu n lý ch t th i r n t i thành ph Quy kh thi v m t kinh t b n n kinh t c tri n khai, D án s mang l i l i ích ròng cho toàn 22 - PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH D ÁN , phân tích r i ro và phân tích phân ph i c a D án 5.1 Phân tích tài chính 5.1.1 Thông s c a d án 5.1.1.1 Thông s chung 5.1.1.1.1 ti n t c s d ng trong phân tích D án t o ra... kinh t c a phân ng phân compost nhân v ng phân compost mà d án c ng chi phí kinh t Chi phí kinh t c a D án bao g m: Chi ph ng Chi phí ng c iv m chi phí xây d ng các ô chôn l p rác, chi phí xây d ng phân chi phí mua s n 8 thu gom, v n chuy n rác th i, giá tr kinh t còn l i c a nhà máy s n xu t phân compost Chi phí ho ng bao g m các kho n chi phí cho ho ng thu gom, v n chuy n, x lý rác th i, chi phí b ng... chính, phân tích r i ro và phân tích phân ph i c a D phân tích và xu t chính sách trình bày k t qu 4 - MÔ T D N ÁN i thi u v D tài chính và c u trúc c a D án 2.1 Gi i thi u d án Chính ph tri n khai d án "D án V ng các thành ph Duyên H i" t i ba thành ph : Nha Trang, ng H i Ph n d án tri n khai t i thành ph Quy có tên là: "Ti u D án V ng thành ph bao g m 6 h p ph " Ti u D án này n H p ph n Ti u D án có... Ti u D án có tên là "Qu n lý ch t th i r n" Lu n2c a p trung phân tích thành ph n chính c a h p ph n 3 c a Ti u D án và l y tên là: "Phân tích l i ích và chi phí c a D án Qu n lý Ch t th i r n t i thành ph Ch u " a D án: UBND t ng thành ph i di n là Ban qu n lý D án V sinh m th c hi n D án: Thành ph D án bao g m các h ng m c chính: C i t o, nâng c p bãi rác Long M , xây d ng phân ng cho Công ty TNH... ng n D án hay không ? 1.6 Ph m vi nghiên c u Thông qua các thông s u vào, các s li u th ch c, cá nhân, Lu p trung nghiên c u và phân tích tính hi u qu v m t kinh t , tài chính và xã h i c a D t qu nghiên c u c a các t ng th i, Lu k ch b n, phân tích mô ph nh y, phân tích nh l iv n D án 1.7 B c c Lu Lu m6 i thi u b i c nh chính sách hình thành nên D 2 mô t D án, d phân tích D án, i ích và chi phí mà... ng 5.16 Phân tích k ch b n c a D án theo l m phát 38 B ng 5.17 Phân tích k ch b n c a D án theo m c phí v sinh rác th i 39 B ng 5.18 Phân tích k ch b n t ng h p 40 B ng 5.19 K t qu phân tích phân ph i 42 x DANH M C CÁC HÌNH Hình 2.1 c u trúc D án Qu n lý ch t th i r n t i thành ph 6 Hình 4.1 K t qu phân tích mô ph ng ENPV 20 Hình 5.1 K t qu phân tích mô ph ng... 1,000 1,000 1,000 Giá p Phân compost Chi phí khác Chi ti t tính toán các h s chuy c trình bày Ph l c s 9 4.1.2 K t qu phân tích kinh t c a D án Dòng ngân c aD t lo i b các kho n chuy n giao, s chuy i K t qu phân tích kinh t D án c trình bày qua b ng 4.2 Chi ti t k t qu phân tích kinh t d c trình bày trên Ph l c 11 17 B ng 4.2 K t qu phân tích kinh t D án ti n: tri ng 925.911 Phí 775.438 53.330 97.143... qu t ng h nh y kinh t D án Mô hình mô hình 35 466 435 -6,7% 278.071 348.145 +25,2% 203 235 +15,4% chi phí 74 106 +42,1% chi phí 36 86 +141,2% chi phí 1.000 464 -53,6% giá phân compost 798 1.331 +66,8% chi phí chi phí cao 348.145 Chi phí thu gom rác cao 235 ngàn cao cao 106 86 ngàn Giá bán phân compost compost (ngàn 464 ngàn 4.2.2 Phân tích mô ph ng Monte Carlo K t qu phân tích mô ph ng E c trình bày... n FNPV 0 t Bt Ct t 0 (1 FIRR) Bt: L i ích tài chính Ct: Chi phí tài chinh FIRR: Su t sinh l i n i t i tài chính nh t c a d án n là th i gian ho ng c a d án (3.5) 13 - PHÂN TÍCH KINH T D N ÁN thi c a D án v m t kinh t 4.1 Phân tích kinh t 4.1.1 Các thông s kinh t c a D án 4.1.1.1 Th i gian phân tích kinh t Th i gian phân tích kinh t D ng D v t thúc D 4.1.1.2 Giá phí kinh t v sinh rác th i D i nh m m . khung phơn tích li ích và chi phí mà Lun vn s dng đ phân tích D án, Chng 4 phơn tích kinh t D án, Chng 5 phơn tích tài chính, phân tích ri ro và phân tích phân phi ca D án, Chng. KHUNG PHÂN TÍCH LI ÍCH VÀ CHI PHÍ Ni dung Chng 3 trình bày khung phân tích li ích và chi phí mà Lun vn s dng đ tin hƠnh phơn tích vƠ đánh giá D án. 3.1 Khung phân tích kinh t Phân. phân tích thành phn chính ca hp phn 3 ca Tiu D án và ly tên là: " ;Phân tích li ích và chi phí ca D án Qun lý Cht thi rn ti thành ph Quy Nhn". Ch đu t ca D án: