khóa luận tốt nghiệp nâng cao hiệu quả quản lý dòng tiền ngắn hạn tại công ty trách nhiệm hữu hạn một thành viên đầu tư và xây dựng vạn tường

B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNGăIăHCăTHNGăLONG o0o KHịAăLUNăTTăNGHIP  TÀI: NỂNGăCAOăHIUăQUăQUNăLụă DọNGăTINăNGNăHNăTIăCỌNGăTYă TRÁCHăNHIMăHUăHNăMTăTHÀNHăVIểNă UăTăVÀăXỂYăDNGăVNăTNG SINHăVIểNăTHCăHIN : PHMăTHăHU MÃ SINH VIÊN : A14882 CHUYÊN NGÀNH : TÀI CHÍNH ậ NGÂN HÀNG HÀăNIă- 2012 B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNGăIăHCăTHNGăLONG o0o KHịAăLUNăTTăNGHIP  TÀI: NỂNGăCAOăHIUăQUăQUNăLụă DọNGăTINăNGNăHNăTIăCỌNGăTYă TRÁCHăNHIMăHUăHNăMTăTHÀNHăVIểN UăTăVÀăXỂYăDNGăVNăTNG Giáoăviênăhngădn : Th.s NgôăThăQuyên Sinhăviênăthcăhin :ăPhmăThăHu Mã sinh viên : A14882 Chuyên ngành : Tài chính ậ Ngân hàng HÀăNIă- 2012 Thang Long University Library LI CMăN  hoàn thành khóa lun này, em xin trân trng cám n ti các thy giáo, cô giáo trng i hc Thng Long, đc bit là cô giáo Thc s Ngô Th Quyên đư nhit tình hng dn em trong quá trình thc hin. Em cng xin cám n các thy cô giáo trong nhà trng đư truyn đt cho em rt nhiu kin thc b ích đ thc hin khoá lun và cng nh có đc hành trang vng chc cho s nghip trong tng lai. Do thi gian nghiên cu và trình đ bn thân còn nhiu hn ch nên đ tài không tránh khi nhiu sai sót. Vì vy em mong nhn đc s góp ý t các thy cô giáo và bn bè đ khóa lun đc hoàn chnh hn. Hà Ni, ngày 15 tháng 10 nm 2012 Sinh viên Phm Th Hu MC LC LI M U CHNGă1.ăCăS LÝ LUN CHUNG V DÒNG TIN VÀ QUN TR DÒNG TIN TRONG DOANH NGHIP 1 1.1. Khái nim và phân loi dòng tin 1 1.1.1. Khái nim dòng tin 1 1.1.2. Phân loi dòng tin 2 1.2. Qun tr dòng tin 3 1.2.1. Khái nim qun tr dòng tin 3 1.2.2. Nguyên tc qun tr dòng tin 3 1.2.3. McăđíchăvƠăvaiătròăqun tr dòng tin 4 1.2.3.1. Mc đích qun tr dòng tin 4 1.2.3.2. Vai trò qun tr dòng tin 5 1.3. Ni dung qun tr dòng tin ngn hn trong doanh nghip 6 1.3.1. To ngun tin và s dng dòng tin trong doanh nghip 6 1.3.2. Qun tr dòng tin hotăđng sn xut kinh doanh 7 1.3.2.1. Qun lý doanh thu 7 1.3.2.2. Qun lý chi phí 9 1.3.2.3. Qun lý tin và các khon tng đng tin 11 1.3.2.3.1. Qun lý thu, chi tin mt 11 1.3.2.3.2. Quyt đnh mc d tr tin ti u 13 1.3.2.4. Qun lý hàng tn kho 20 1.3.2.5. Qun lý phi thu khách hàng 16 1.3.2.6. Qun lý phi tr ngi bán 24 1.3.2.7. Mi quan h phi thu, phi tr 25 1.3.3. Qun tr dòng tin hotăđng tài chính 27 1.3.3.1. N ngn hn 27 1.3.3.2. Tr lãi 28 1.4.ăTiêuăchíăđánhăgiáăhiu qu qun tr dòng tin 29 1.4.1. Các ch tiêu chung 29 1.4.1.1. Nhóm ch s kh nng thanh toán 29 1.4.1.2. Ch tiêu v kh nng sinh li 29 1.4.2. Ch tiêu hotăđng sn xut kinh doanh 30 Thang Long University Library 1.4.3. Ch tiêu hotăđng tài chính 31 1.5. Các nhân t tácăđngăđn qun tr dòng tin 32 1.5.1.ăcăđim kinh t k thut ca ngành 32 1.5.2.ăMôiătrng kinh doanh 32 CHNGă2.ăTHC TRNG QUN TR DÒNG TIN NGN HN TI CÔNG TY VNăTNG 34 2.1.ăcăđim kinh doanh ca công ty 34 2.1.1. Quá trình hình thành và phát trin 34 2.1.2.ăCăcu b máy t chc và nhim v tng phòng ban 35 2.1.3.ăcăđim hotăđng sn xut kinh doanh 36 2.2. Tình hình kt qu hotăđng sn xut kinh doanh công ty trong nhngănmă gnăđơyă(t nmă2009ăđnănmă2011) 38 2.2.1. Tình hình tài sn - ngun vnăcôngătyănmă2009ăậ 2011 38 2.2.2. Kt qu đng sn xut kinh doanh t nmă2009ăđnănmă2011 46 2.2.3. Các ch tiêu tài chính tng hp 50 2.3. Phân tích thc trng qun tr dòng tin ngn hn ti công ty VnăTng . 53 2.3.1. Phân tích tình hình to vn và s dng vn trong công ty 53 2.3.2. Phân tích chung v luăchuyn thun trong công ty 55 2.3.3. Qun lý tin và các khonătngăđngătin 63 2.3.3.1. Phân tích chung 63 2.3.3.2. Hiu qu k luân chuyn tin mt t hot đng SXKD 65 2.3.4. Qun tr dòng tin trong hotăđng sn xut kinh doanh 67 2.3.4.1. Qun lý doanh thu 67 2.3.4.2. Qun lý chi phí 68 2.3.4.3. Qun lý phi thu khách hàng 70 2.3.4.4. Qun lý hàng tn kho 72 2.3.4.5. Phân tích tình hình phi tr ngi bán 74 2.3.4.6. Mi quan h gia các khon phi thu, phi tr 76 2.3.4.7. Các ch tiêu đánh giá hiu qu qun tr dòng tin 77 2.3.5. Qun tr dòng tin ngn hn hotăđng tài chính 79 2.4.ăánhăgiáăv qun tr dòng tin ti Công ty 82 2.4.1.ăuăđim 82 2.4.2. Nhng hn ch và nguyên nhân 83 2.4.2.1. Hn ch 83 2.4.2.2. Nguyên nhân 85 CHNGă3. GII PHÁP NÂNG CAO HIU QU QUN TR DÒNG TIN NGN HN CHO CÔNG TY VNăTNG 87 3.1.ăPhngăhng phát trin ca công ty trong nhngănmăti 87 3.1.1. Vai trò ca vicăxácăđnhăphngăánăphátătrin 87 3.1.2.ănhăhng phát trin 88 3.1.3. Mc tiêu chinălc c th 90 3.2. Gii pháp nâng cao hiu qu qun tr dòng tin  công ty 91 3.2.1. D báo tin mt 91 3.2.2. Mt s giiăphápăđi vi tài sn ngn hn 96 3.3. Gii pháp nhmăđm bo kh nngăthanhătoánăca công ty 99 3.4. Mt s giiăphápăkhácăđi vi công ty. 100 Thang Long University Library DANH MC BNG BIU Bng 1.1. Mi quan h gia tin mt vi các tài sn khác, n phi tr và vn CSH 7 Bng 1.2. Phân nhóm khách hàng ri ro 18 Bng 2.1. Bng cân đi k toán – Tài sn ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 39 Bng 2.2.Bng t trng c cu tài sn công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 40 Bng 2.3. Bng t trng c cu tài sn ngn hn công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 41 Bng 2.4. Bng cân đi k toán – Ngun vn ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 43 Bng 2.5. Bng t trng c cu ngun vn công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 44 Bng 2.6. Bng t trng c cu n ngn hn công ty Vn Tng trong giai đon 2009 - 2011 45 Bng 2.7. Báo cáo kt qu hot đng sn xut kinh doanh ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 47 Bng 2.8. Bng t trng chi phí ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 48 Bng 2.9. Các ch tiêu phn ánh kh nng thanh toán ca công ty Vn Tng t nm 2009 – 2011 51 Bng 2.10. Các ch tiêu phn ánh kh nng sinh li ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 52 Bng 2.11. Bng tài tr ca công ty Vn Tng qua 2 nm 2010 – 2011 53 Bng 2.12. Bng tóm tt báo cáo lu chuyn tin t ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011. 56 Bng 2.13. C cu lu chuyn tin thun t các hot đng ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011. 56 Bng 2.14. Dòng tin ra và dòng tin vào công ty t hot đng SXKD giai đon 2009 – 2011 57 Bng 2.15. C cu ngun ngân qu ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 63 Bng 2.16. C cu tin mt ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 63 Bng 2.17. C cu tin gi ngân hàng ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 64 Bng 2.18. Ch tiêu ngân lu ròng ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 65 Bng 2.19. C cu doanh thu ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 67 Bng 2.20. Tình hình thc hin chi phí sn xut kinh doanh ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 68 Bng 2.21. Bng ch tiêu phân tích mt s chi phí ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 70 Bng 2.22. Bng ch tiêu phi thu khách hàng ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 71 Bng 2.23. Bng tài khon phi thu khách hàng ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 71 Bng 2.24. C cu hàng tn kho ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 72 Bng 2.25. Ch tiêu hàng tn kho ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 73 Bng 2.26. Bng tài khon phi tr ngi bán ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 74 Bng 2.27. Bng ch tiêu phi tr ngi bán ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 75 Bng 2.28. Bng ch tiêu th hin gia các khon phi thu khách hàng, phi tr ngi bán ca công ty Vn Tng trng giai đon 2009 – 2011 76 Bng 2.29. K luân chuyn tin mt ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 . 77 Bng 2.30. T sut sinh li ca doanh nghip trên dòng tin thun t hot đng SXKD ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 78 Bng 2.31. Bng so sánh t sut sinh li tính trên li nhun ròng và tính trên lu chuyn thun t hot đng SXKD ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 78 Bng 2.32. Lu chuyn thun t hot đng tài chính ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 79 Bng 2.33. Bng tài khon phát sinh vay n ngn hn và tr lãi vay ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 81 Bng 2.34. Bng hiu qu s dng vn vay ngn hn ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 81 Bng 3.1. Bng cân đi k toán d trù ca công ty Vn Tng 6 tháng cui nm 2012 94 Bng 3.2. Bng chi tit doanh thu và ngân lu ròng hàng tháng ca công ty Vn Tng trong nm 2011 95 Bng 3.3. Xác xut thi gian thanh toán ca công ty Vn Tng trong nm 2011 97 Bng 3.4. Bng tham s 98 Bng 3.5. Bng c tính giá tr hin ti ròng ca công ty Vn Tng 6 tháng cui nm 2012 98 Thang Long University Library DANH MC VIT TT Ký hiu vit tt Tênăđyăđ DN Doanh nghip SXKD Sn xut kinh doanh TS Tài sn TSC Tài sn c đnh TSL Tài sn lu đng TSNH Tài sn ngn hn TNHH MTV Trách nhim hu hn mt thành viên DANH MC BIU  Biu đ 2.1. Biu đ t trng c cu tài sn công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 40 Biu đ 2.2. C cu tài sn ngn hn bình quân trong ba nm 2009 – 2011 ca công ty Vn Tng 41 Biu đ 2.3. Biu đ c cu ngun vn công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 44 Biu đ 2.4. Biu đ t trng n ngn hn 46 Biu đ 2.5. Biu đ doanh thu trong giai đon 2009 – 2011 48 Biu đ 2.6. Biu đ t trng chi phí 49 Biu đ 2.7. Li nhun ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 50 Biu đ 2.8. Biu đ dòng tin ra và dòng tin vào ca công ty Vn Tng t hot đng SXKD giai đon 2009 - 2011 58 Biu đ 2.9. Biu đ mi quan h gia doanh thu và dòng tin vào trong hot đng SXKD ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 59 Biu đ 2.10. Biu đ mi quan h gia chi phí doanh nghip và dòng tin ra trong hot đng SXKD ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 61 Biu đ 2.11. Xu hng t l ca 2 ch tiêu t sut li nhun và hiu qu k luân chuyn tin ca công ty Vn Tng giai đon 2009 – 2011 66 Biu đ 2.12. Biu đ dòng tin ra và dòng tin vào ngn hn ca công ty Vn Tng t hot đng tài chính giai đon 2009 – 2011 80 Biu đ 3.1.  th xu hng ca t l ngân lu ròng so vi doanh thu 96 DANH MC S  S đ 1.1. Mô hình Baumol 13 S đ 1.2. Mô hình Miller-Orr 15 S đ 1.3. Mô hình ABC 21 S đ 1.4. Mô hình EOQ 23 S đ 2.1. Mô hình t chc ca công tyVn Tng 35 S đ 2.2. Quy trình sn xut kinh doanh chung 37 Thang Long University Library [...]... o, khóa lu c chia làm lý lu n chung v dòng ti n và qu n tr dòng ti n trong doanh nghi p n 2009 - c tr ng qu n tr dòng ti n ng n h n t i công ty V 2011 ng giai i pháp nâng cao hi u qu qu n tr dòng ti n ng n h n cho công ty V ng Hà N Sinh viên Ph m Th Hu Thang Long University Library LÝ LU N CHUNG V DÒNG TI N VÀ QU N TR DÒNG TI N TRONG DOANH NGHI P 1.1 Khái ni m và phân lo i dòng ti n 1.1.1 Khái ni m dòng. .. vi c qu n lý dòng ti n ng n h n c a công ty, th c tr ng n h n Em th y r d ng dòng ti n ng n h trong vi c nâng cao qu n lý dòng ti n p m t s h n ch trong quá trình qu n lý và s n kho còn nhi u, tài s n ng n h n b ng ti n trong công ty còn chi m t tr ng th p, các kho n ph i thu c i nhi dòng ti n ng n h n c a công ty doanh thu bán hàng và hi u qu qu n lý 2 M c tiêu nghiên c u T nh ng lý lu n và th c ti... n t cho khóa lu n t t nghi p c a mình tài: ng V u qu qu n lý dòng ng tài ng nghiên c u: dòng ti n ng n h n và hi u qu qu n lý dòng ti n ng n h nc ng V ng M c tiêu nghiên c u: Khóa lu u th c tr ng, phân tích hi u qu qu n lý dòng ti n ng n h n c a công ty V n 2009 2011 T ra nh ra các gi i pháp nh m nâng cao hi u qu qu n lý dòng ti n ng n h n cho công ty 3 K t c u lu Ngoài ph n m 3 ph n: - u và k t lu... c nh, tr g c và lãi vay, tr thu 1 1.1.2 Phân lo i dòng ti n Trong th c t ho ng tài chính, có r t nhi u tiêu th c phân lo i dòng ti n tùy vào m n lý c a doanh nghi p, c th : Th nh t, d a vào m i quan h gi a dòng ti n và dòng v t ch t v ng trong doanh nghi p, dòng ti n có th chia thành hai lo i là dòng ti i tr ng và dòng ti i l p: Dòng ti i tr ng: là dòng ti ng v i dòng v t ch t v ng ra vào trong doanh... ph m và d ch v l c bán cho khách hàng, doanh nghi c ti n và ti p t nl cm y chu k m i c a dòng ti n l i ti p t c Có th th y r ng trong chu k c a dòng ti n xu t hi n dòng ti n vào và dòng ti n ra trong doanh nghi p Dòng ti n vào trong doanh nghi p g m: dòng ti n nh c t bán hàng hóa và d ch v , dòng ti n vào t các kho n vay, l i t c nh c t các kho dòng ti n nh c t vi a ch s h u vào doanh nghi p Dòng ti... p Tùy vào th m mà dòng ti i tr Dòng ti i tr ng tr c ti p: dòng ti n ra ho c vào s ch t vào ho c ra t i cùng th m Dòng ti n này ch c chia thành: ng v i dòng v t ng h p doanh nghi p mua bán tr ngay Dòng ti i tr ng có k h n: dòng ti n ra ho c vào doanh nghi v i dòng v t ch t vào ho c ra t i m t th ch ng h p mua bán ch ho ng n này ng h p ph bi n nh t trong ng c a doanh nghi p) Dòng ti i tr ng: là dòng ti... vào doanh nghi p phát sinh n nhi u ch th , ít nh t là t ba ch th tr lên Dòng ti n này ch phát sinh ng h p doanh nghi p mua bán n Dòng ti i l p: là dòng ti n ra ho ng h p doanh nghi p kinh doanh ngo i t ho c mua bán ch ng khoán (dòng ti n và dòng v t ch t n nhau) Th hai, phân lo i dòng ti n theo th i gian c a ti n: dòng ti thànhdòng ti n ng n h n và dòng ti n dài h n c chia Dòng ti n ng n h n: là dòng. .. ti t nh và t n nhi u th i gian cho nh ng vi c không m y quan tr ng N u qu n tr dòng ti n t t, doanh nghi p s mb c kh cho các ho ng hàng ngày c a doanh nghi p N y, qu n tr dòng ti n là quá ti n là vi u ch nh dòng ti n trong doanh nghi p hay qu n tr dòng i gi a dòng ti n vào và dòng ti n ra trong doanh nghi p Qu n tr dòng ti n ng n h n là vi u ch nh dòng ti n ra vào trong doanh nghi p có th n tr dòng ti... tra trên h th d n u ki n th c hi n công n hay không, giao ng n c hi k toán công n nh ch ng t , theo dõi công n trên h th ng Thu ti n: K toán công n th c hi n l p giao d ch thu ti n trên h th ng, xác nh n công n , th c hi n in phi u thu và l y các xác nh c hi n thu h i công n cho công ty 19 Bù tr công n : K toán công n ki m tra gi y t công n , th c hi n giao d ch bù tr công n trên h th ng cho khách hàng,... u v n và chi phí sao cho ti t ki m, hi u qu nh t Qu n lý chi phí bao g m: ti u chi phí và ngu n v ng t ng th i k ; thi t l p m t chính sách phân chia chi phí cùng các m c l i nhu n m t cách h quy n l i c a ch công ty và các c i v i công ty, v a b o v c mb c l i ích h p pháp, h p lý ng; ki m soát vi c s d ng c các tài s n trong công ty, tránh tình tr ng s d ng lãng phí, sai m M t s ch u qu qu n lý chi . qun lý dòng tin ngn hn ca công ty, thc trng công ty đang gp khó khn trong vic nâng cao qun lý dòng tin ngn hn. Em thy rng công ty đang gp mt s hn ch trong quá trình qun lý. k doanh thu bán hàng và hiu qu qun lý dòng tin ngn hn ca công ty. 2. Mc tiêu nghiên cu T nhng lý lun và thc tin tìm hiu ti công ty TNHH MTV u t và Xây dng Vn Tng đc. Nâng cao hiu qu qun lý dòng tin ngn hn ti công ty TNHH MTV u t và Xây dng Vn Tng” làm đ tài cho khóa lun tt nghip ca mình. i tng nghiên cu: dòng tin ngn hn và