Khái niệmBao thanh toán là hình thức cấp tín dụng mà các tổ chức tín dụng TCTD áp dụng cho doanh nghiệp là bên bán hàng thông qua việc mua lại các khoản phải thu phát sinh từ việc mua, b
GIỚI THIỆU CHUNG
Khái niệm dịch vụ tài chính
Dịch vụ tài chính hay Financial Services hiểu một cách đơn giản nhất, đó chính là một thuật ngữ được sử dụng để chỉ hệ thống các dịch vụ kinh tế cung cấp bởi thị trường tài chính Nói cách khác, các dịch vụ tài chính có mối liên kết chặt chẽ đến quá trình sử dụng vốn, lưu chuyển tiền tệ trong nền kinh tế.
Thuật ngữ này đôi khi cũng được sử dụng để gọi tên các tổ chức cung cấp những giải pháp về tài chính, tiền đề, đầu tư Chẳng hạn như ngân hàng thương mại, ngân hàng đầu tư, các công ty chứng khoán, công ty bảo hiểm, công ty tín dụng,…
Khái niệm dịch vụ tài chính cũng có thể được hiểu là một sản phẩm, dịch vụ bất kỳ mang bản chất tài chính và là lĩnh vực đang được điều chỉnh, thảo luận bởi một biện pháp cho cơ quan Nhà nước hoặc một bên duy trì thực hiện quyền giám sát, quản lý.
Vai trò của dịch vụ tài chính ở Việt Nam
Sự xuất hiện của các dịch vụ tài chính đã cho phép một quốc gia cải thiện tiềm lực kinh tế của mình Thông qua đó, tất cả các lĩnh vực có tác động đến việc tăng trưởng kinh tế được sản xuất nhiều hơn.
Tăng trưởng kinh tế mang lại nhiều lợi ích, điều này phản ánh ở sự thịnh vượng xã hội và thu nhập cá nhân ở mức cao hơn, thỏa mãn các nhu cầu sinh hoạt lớn hơn Ở đây, dịch vụ tài chính cho phép một cá nhân có thể thông qua quá trình thuê mua để có được các sản phẩm tiêu dùng khác nhau Quá trình này cũng bao gồm nhiều tổ chức tài chính thu được lợi nhuận Sự hiện diện của họ trở thành nhân tố thúc đẩy sản xuất, đầu tư, tiết kiệm,…
Các dịch vụ tài chính ra đời tạo ra nhiều nhu cầu hơn đối với nhà sản xuất và các sản phẩm Để thỏa mãn nhu cầu của người tiêu dùng, họ buộc phải đầu tư nhiều hơn Trong giai đoạn này, các dịch vụ tài chính sẽ giải cứu các nhà đầu tư, chẳng hạn như các ngân hàng thông qua thị trường phát hành mới và cho phép các doanh nghiệp huy động vốn.
Nhà đầu tư có thể huy động thêm vốn thông qua thị trường chứng khoán, thu hút đầu tư từ nước ngoài Các tổ chức cho thuê và bao thanh toán cho phép doanh nghiệp không chỉ bán được sản phẩm mà còn sở hữu các công nghệ hiện đại, máy móc nhằm sản xuất thêm.
Quỹ tương hỗ trong các dịch vụ tài chính mang lại nhiều cơ hội cho các hình thức tiết kiệm đa dạng Trên thực tế, để tạo ra sự thuận tiện cho những người hưu trí hay cao tuổi, để họ thể yên tâm về mức lợi tức đầu tư hợp lý, ít rủi ro, nên các loại lựa chọn đầu tư khác nhau mới ra đời.
Nhiều cơ hội tái đầu tư khác nhau cũng được cung cấp cho những người quan tâm đến sự tăng trưởng tiết kiệm của họ Hệ thống luật do Nhà nước ban hành, vừa điều chỉnh hoạt động của các dịch vụ tài chính, vừa bảo vệ được lợi ích của cộng đồng.
Nhờ sự hiện diện của các công ty bảo hiểm, rủi ro của các doanh nghiệp cũng như các dịch vụ tài chính được giảm thiểu Các công ty bảo hiểm không chỉ bảo vệ chủ thể khỏi điều kiện kinh doanh biến động, mà còn tránh được những rủi ro do tác động bên ngoài gây nên Chẳng hạn như thiên tai, thảm họa,…
Không chỉ là một giải pháp giảm thiểu rủi ro, mà còn là nguồn tài chính đóng vai trò tiết kiệm Nếu tính toán theo đúng khía cạnh này.
1.2.4 Tối đa hóa lợi nhuận
Các doanh nghiệp có thể tối đa hóa lợi nhuận nếu như có sự hiện diện của các dịch vụ tài chính Điều này có thể thực hiện được do sự sẵn có của tín dụng ở mức độ hợp lý Doanh nghiệp có thể tận dụng các loại hình tín dụng đa dạng để phục vụ cho việc mua tài sản Thậm chí, họ có thể cho thuê một số tài sản có giá trị rất cao trong một số trường hợp.
Nhà phân phối và nhà sản xuất đều có cơ hội tăng doanh thu nhờ vào các công ty bao thanh toán Ngay cả khi bị cạnh tranh rất gay gắt, doanh nghiệp vẫn có thể bán sản phẩm, hàng hóa của mình với tỷ suất lợi nhuận thấp Họ có thể tối đa hóa lợi nhuận của mình với doanh thu cổ phiếu cao hơn.
1.2.5 Tăng trưởng và phát triển kinh tế
Người tiêu dùng có cơ hội sở hữu được những dịch vụ và sản phẩm khác nhau nhờ vào các dịch vụ tài chính Trên cơ sở đó, họ có thể cải thiện mức sống của mình Chẳng hạn như việc mua nhà cửa, xe hơi, các vật dụng cần thiết cũng như sang trọng khác được thực hiện hóa thông qua đa dạng các dịch vụ tài chính cung cấp.
Tất cả các ngành phát triển một cách đồng đều đều cần thiết cho sự phát triển kinh tế nói chung Trong đó, việc phân phối đồng đều nguồn vốn cho tất cả các lĩnh vực được các dịch vụ tài chính đảm bảo Điều này mang lại sự tăng trưởng cân bằng của nền kinh tế, cùng với đó tạo ra nhiều triển vọng việc làm hơn cho lao động.
Cuối cùng, sau những lợi ích chính mang lại ở trên, vai trò của dịch vụ tài chính là gì? Sự hiện diện của chúng còn có thể cung cấp các lợi ích cho Chính phủ, mở rộng hoạt động của các tổ chức tài chính, ổn định thị trường vốn, xúc tiến thương mại trong và ngoài nước Và phát triển khu vực một cách cân bằng.
CÁC DỊCH VỤ TÀI CHÍNH
Bao thanh toán
Bao thanh toán là hình thức cấp tín dụng mà các tổ chức tín dụng (TCTD) áp dụng cho doanh nghiệp là bên bán hàng thông qua việc mua lại các khoản phải thu phát sinh từ việc mua, bán hàng hóa đã được bên bán hàng và bên mua hàng thỏa thuận trong hợp đồng mua mua bán hàng hóa.
TCTD với vai trò là đơn vị bao thanh toán sẽ hỗ trợ doanh nghiệp bổ sung vốn lưu động thúc đẩy hoạt động thương mại, bao gồm thương mại trong nước và quốc tế với đặc điểm là có quyền truy đòi, các khoản phải thu và số dư bao thanh toán.
2.1.2 Các loại hình bao thanh toán
4 loại hình bao thanh toán:
- Bao thanh toán bên bán hàng là việc đơn vị bao thanh toán mua lại có bảo lưu quyền truy đòi các khoản phải thu của khách hàng (bên bán hàng) thông qua việc ứng trước tiền để được nhận quyền và lợi ích hợp pháp liên quan đến khoản phải thu theo thỏa thuận.
- Bao thanh toán bên mua hàng là việc đơn vị bao thanh toán mua lại có bảo lưu quyền truy đòi các khoản phải trả của khách hàng (bên mua hàng) thông qua việc ứng trước tiền thanh toán cho bên bán hàng và được khách hàng hoàn trả tiền ứng trước, lãi và phí theo thỏa thuận.
- Bao thanh toán trong nước là việc bao thanh toán dựa trên hợp đồng mua, bán hàng hóa, cung ứng dịch vụ Trong đó, bên bán hàng và bên mua hàng là người cư trú.
- Bao thanh toán quốc tế là việc bao thanh toán dựa trên hợp đồng mua, bán hàng hóa, cung ứng dịch vụ giữa bên xuất khẩu và bên nhập khẩu, trong đó, một bên là người cư trú, một bên là người không cư trú.
2.1.3 Các hình thức bao thanh toán
Có 3 hình thức bao thanh toán:
- Bao thanh toán theo món: Với từng khoản phải thu, TCTD ký một hợp đồng tín dụng với bên bán hàng.
- Bao thanh toán theo hạn mức: TCTD cấp cho bên bán hàng một số dư bao thanh toán trong một khoảng thời gian xác định mà tại bất cứ thời điểm nào trong thời hạn của hạn mức, tổng số dư bao thanh toán với bên bán hàng không được vượt quá số dư này Mỗi lần ứng trước, bên bán hàng chỉ cần ký với TCTD khế ước nhận nợ (giấy nhận nợ).
- Đồng bao thanh toán: Các TCTD cùng thực hiện bao thanh toán cho một hợp đồng mua bán hàng hóa, trong đó có một TCTD đứng ra làm đầu mối thực hiện việc tổ chức bao thanh toán.
2.1.4 Đặc điểm, lợi ích của dịch vụ bao thanh toán
- Tăng khả năng cạnh tranh bằng những phương thức thanh toán linh hoạt
- Được bảo đảm rủi ro tín dụng bên mua hàng 100% giá trị hóa đơn
- Nắm được chính xác uy tín tín dụng và khả năng tài chính thực tế của bên mua (nhất là đối với người mua nước ngoài)
- Tiết kiệm thời gian và chi phí trong việc quản lý và thu hồi các khoản phải thu.
- Không phải trả bất kỳ một khoản phí bao thanh toán nào
- Không mất thời gian để mở thư tín dụng cho từng lần nhập hàng, không phải ký quỹ
- Được nhận hàng và sử dụng hàng mà chưa cần phải thanh toán tiền ngay
- Chỉ thanh toán tiền khi hàng hóa đáp ứng được các yêu cầu của hợp đồng
- Cơ chế thanh toán linh hoạt (bằng đồng nội tệ hoặc ngoại tệ).
2.1.5 Liên hệ dịch vụ bao thanh toán a Thực trạng dịch vụ bao thanh toán ở Việt Nam
Trong các năm qua, nhiều ngân hàng thương mại (NHTM) ở Việt Nam đã triển khai nghiệp vụ bao thanh toán Số lượng các TCTD quan tâm đến dịch vụ này ngày càng tăng, biểu hiện số lượng các tổ chức được cấp giấy phép cung ứng dịch vụ tăng lên đáng kể Hiện nay, số lượng các TCTD của Việt Nam là thành viên của Hiệp hội Bao thanh toán quốc tế (FCI) là 8 ngân hàng, trong đó có 4 NHTM trong nước và 4 ngân hàng nước ngoài tại Việt Nam.
Theo số liệu thống kê của Hiệp hội Bao thanh toán quốc tế (FCI), doanh số bao thanh toán của Việt Nam đã tăng dần theo các năm Cụ thể, doanh số bao thanh toán năm
2005 là 2 triệu EUR, năm 2006: 16 triệu EUR, năm 2007: 43 triệu EUR, năm 2008: 85 triệu EUR, năm 2009: 95 triệu EUR, năm 2010 đạt 105 triệu EUR và năm 2011 đạt trên
120 triệu EUR Tuy nhiên, con số này còn nhỏ so với doanh số bao thanh toán của nhiều nước trong khu vực và trên thế giới (Theo FCI, năm 2014, tổng giá trị giao dịch toàn cầu đạt 2.373 nghìn tỷ Euro thì Việt Nam mới chỉ đạt 100 triệu EUR) b Hạn chế và nguyên nhân
Mặc dù, có những dấu hiệu tích cực nhưng việc ứng dụng nghiệp vụ bao thanh toán ở Việt Nam vẫn chưa thực sự phát triển, chưa thể hiện hết những ưu điểm vốn có Điều này xuất phát từ nhiều nguyên nhân khác nhau, cụ thể:
Thứ nhất, tại Việt Nam bao thanh toán là một dịch vụ mới mẻ đối với tất cả các chủ thể tham gia vào dịch vụ này bao gồm: đơn vị cung ứng dịch vụ bao thanh toán (ngân hàng, TCTD ), khách hàng (doanh nghiệp) và mới mẻ đối với cả cơ quan chức năng ban hành những quy định pháp lý về dịch vụ này tại Việt Nam.
Thứ hai, chi phí sử dụng dịch vụ bao thanh toán cao gây e ngại cho các doanh nghiệp Bao thanh toán là một nghiệp vụ có nhiều rủi ro, đặc biệt là rủi ro từ phía người mua.
Thứ ba, sản phẩm bao thanh toán chưa có sức hấp dẫn đối với khách hàng.
Thứ tư, trình độ hiểu biết về luật pháp, điều ước, tập quán, thông lệ quốc tế của các doanh nghiệp Việt Nam còn thấp.
Thứ năm, quan hệ với thị trường nước ngoài của các tổ chức cung cấp dịch vụ bao thanh toán còn hạn chế.
Thứ sáu, điều kiện cơ bản để ứng dụng nghiệp vụ bao thanh toán đó là phương thức nhờ thu trong mua bán hàng hóa và dịch vụ Để thực hiện phương thức nhờ thu thì phải dựa trên cơ sở tín nhiệm giữa bên mua và bên bán, giữa người cung ứng dịch vụ và người sử dụng dịch vụ.
Dịch vụ thanh toán
2.2.1 Những vấn đề cơ bản của dịch vụ thanh toán qua ngân hàng a Khái niệm
Thanh toán qua ngân hàng: là hình thức thanh toán tiền hàng hóa, dịch vụ thông qua vai trò trung gian của ngân hàng trong đó phổ biến là thanh toán không dùng tiền mặt b Đặc điểm
- Sử dụng tiền ghi sổ, không dùng tiền mặt
- Ngân hàng đóng vai trò trung gian
- Công nghệ thanh toán hiện đại
- Tuân thủ các quy định hiện hành đảm bảo an toàn trong thanh toán c Tiện ích của dịch vụ thanh toán qua ngân hàng Đối với khách hàng:
Thanh toán nhanh hơn tiền mặt, giảm được nhiều chi phí liên quan đến quá trình ˗ vận chuyển, kiểm, đếm tiền mặt mà họ phải chịu
Không bận tâm đến những rủi ro bất ngờ: trộm cắp, thiên tai, hỏa hoạn… ˗ Được hưởng lãi suất, được cung cấp dịch vụ ngân hàng với nhiều ưu đãi ˗ Đối với ngân hàng thương mại:
Thu hút khách hàng, phát triển dịch vụ, tăng thu nhập ˗
Nâng cao uy tín của ngân hàng ˗ Đối với ngân hàng nhà nước:
Tiết kiệm được chi phí phát hành, in ấn tiền, chi phí vận chuyển, bảo quản. ˗
Giảm khối lượng tiền mặt trong lưu thông, kiểm soát lạm phát ˗
Kiểm soát các hoạt động của ngân hàng thương mại ˗ Đối với nền kinh tế:
Giảm khối lượng tiền mặt trong lưu thông ˗
Giảm chi phí in ấn, bảo quản, vận chuyển, kiểm đếm… ˗
Tăng cường hiệu lực quản lý của ngân hàng. ˗
Chống thất thu thuế có hiệu quả. ˗ Đẩy nhanh tốc độ luân chuyển vốn, an toàn vốn trong nền kinh tế. ˗
2.2.2 Các loại dịch vụ thanh toán a Thanh toán bằng Séc
Khái niệm về séc: Séc là lệnh trả tiền của chủ khoản, được lập trên mẫu do Ngân ˗
Hàng nhà nước quy định, yêu cầu đơn vị thanh toán trích một số tiền từ tài khoản tiền gửi của mình để trả cho người thụ hưởng có tên ghi trên séc hoặc trả cho người cầm séc Như vậy séc là một chi phiếu, lập trên mẫu in sẵn do chủ tài khoản phát hành giao ˗ trực tiếp cho người bán để thanh toán tiền vật tư, hàng hóa chi phí, dịch vụ. b Thanh toán bằng ủy nhiệm chi hoặc lệnh chi Ủy nhiệm chi là lệnh chi do chủ tài khoản lập trên mẫu in sẵn để yêu cầu ngân hàng ˗ hoặc kho bạc nơi mình mở tài khoản, trích một số tiền nhất định từ tài khoản của mình để trả cho ngưởi thụ hưởng về tiền hàng hóa dịch vụ hoặc chuyển vào tài khoản khác của chính mình
Với cách sử dụng thuận tiện đơn giản, ủy nhiệm chi được dùng trong thanh toán ˗ ụ g ậ ệ g , y ệ ợ g g các khoản hàng hóa, dịch vụ hoặc chuyển tiền một cách rộng rãi và phổ biến trong cả nước không phân biệt trong cùng hệ thống hay khác hệ thống ngân hàng.
9 Ủy nhiệm chi phải do Khách hàng lập, ký và ngân hàng chỉ căn cứ vào lệnh đó để ˗ trích tiền từ tài khoản khách hàng chuyển trả cho đơn vị thụ hưởng Việc Ngân hàng tự động trích tài khoản của khách hàng là không được phép trừ trường hợp đã có thỏa thuận trước bằng văn bản c Thanh toán bằng ủy nhiệm thu Ủy nhiệm thu là một thể thức thanh toán được tiến hành trên cơ sở giấy ủy nhiệm ˗ thu và các chứng từ hóa đơn do người bán lập và chuyên đến ngân hang để yêu cầu thu hộ tiền từ người mua và hang hóa đã giao, dịch vụ cung ứng ph hợp với những điều kiện thanh toán đã ghi tong hợp đồng kinh tế Ủy nhiệm thu được áp dụng phổ biến trong mọi trường hợp với điều kiện hai bên ˗ mua hoặc bán phải thống nhất với nhau và phải thông báo bằng văn bản cho ngân hang về việc áp dụng thể thức ủy nhiệm thu để ngân hang căn cứ tổ chức thực hiện thanh toán d Thanh toán bằng thư tín dụng
Là hình thức phổ biến hiện nay, đây là hình thức mà Ngân hàng thay mặt Người ˗ nhập khẩu cam kết với Người xuất khẩu/Người cung cấp hàng hoá sẽ trả tiền trong thời gian qui định khi Người xuất khẩu/Người cung cấp hàng hoá xuất trình những chứng từ phù hợp với qui định trong L/C đã được NH mở theo yêu cầu của người nhập khẩu (Mẫu mở L/C được in sẵn do NHNT cấp)
Thông qua hình thức này, người nhập khẩu được tiếp cận với những chuẩn mực ˗ thanh toán quốc tế (hiện hành là: UCP 600 - Các qui tắc và thực hành thống nhất về Tín dụng chứng từ do Phòng thương mại quốc tế phát hành)
Trong hình thức này, thực chất NH đã đứng ra bảo lãnh thanh toán cho người ˗ nhập khẩu Vì vậy, NH sẽ đưa ra một số yêu cầu đối với khách hàng như: Đề nghị ký quỹ, vay vốn Căn cứ vào khả năng thanh toán, uy tín của khách hàng, NH có thể áp dụng mức miễn, giảm ký quỹ khác nhau do Giám đốc từng địa bàn NH công bố trong từng thời kỳ cụ thể.
Ngoài thanh toán bằng L/C, NH còn thực hiện các phương thức thanh toán khác: ˗
+ Nhờ thu D/A (Nhờ thu theo hình thức chấp nhận thanh toán giao chứng từ) + Nhờ thu D/P (Nhờ thu theo hình thức thanh toán giao chứng từ)
+ Nhờ thu D/OT (Nhờ thu giao chứng từ theo điều kiện khỏc) ã
+ Hoặc chuyển tiền đi e Thanh toán bằng thẻ ngân hàng
Thẻ ngân hàng là một công cụ thanh toán hiện đại do ngân hàng phát hành và bán ˗ cho các đơn vị, cá nhân để họ sử dụng thanh toán tiền mua hàng hóa dịch vụ… hoặc rút tiền mặt tại các ngân hàng đại lý hay tại các quầy trả tiền tự động (ATM) Ở các nước có nền kinh tế phát triển với công nghệ ngân hàng hiện đại, thì thẻ ˗ thanh toán được sử dụng rất rộng rãi và phổ biến Ở Việt Nam, yêu cầu đẩy nhanh công tác thanh toán, mở rộng phạm vi thanh toán cho phù hợp với sự phát triển nền kinh tế xã hội trong giai đoạn hiện nay, mặt khác do sự phát triển mạnh mẽ của hệ thống ngân hàng Việt Nam với từng bước trang bị hệ thống thông tin hiện đại tiên tiến, đã cho phép áp dụng những công cụ thanh toán mới hiện đại để bổ sung cho những công cụ thanh toán trong nền kinh tế
Các loại thẻ ngân hàng
Về hình thức, thẻ thanh toán có thể có nhiều loại khác nhau, trước mắt ở Việt Nam phát hành và sử dụng hai loại như sau:
+ Thẻ thanh toán (payment card)- còn gọi la thẻ ATM: thẻ thanh toán dược áp dụng rộng rãi cho mọi khách hàng trong nước và nước ngoài với điều kiện là khách hàng phải lưu kí tiền vào một tài khoản riêng tại ngân hàng- tức là phải kí quỹ trước tại ngân hang một số tiền (nhưng được hưởng lãi) và được sử dụng thẻ có giá trị bằng số tiền kí quỹ đó để thanh toán Những khách hàng chủ thẻ đặc biệt, được ngân hàng tin tưởng, được phép chi vượt số tài khoản của mình trong hạn mức cho phép (thấu chi) – trường họp này gọi là ợ g ạ p p ( ) g ọp y gọ thẻ ghi nợ (Debt Card) Thẻ ghi nợ chỉ áp dụng cho các doanh nhân, những người có vị trí và nổi tiếng trong xã hội
+ Thẻ tín dụng (Credit Card) Thẻ tín dụng là loại thẻ áp dụng cho những khách hàng có đủ điều kiện được ngân hàng phát hành thẻ cho vay vốn để thanh toán tiền hàng hóa dịch vụ đối với những khách hàng này sẽ được ngân hàng cấp một thẻ tín dụng với một “hạn mức tín dụng” được ghi vào bộ nhớ của thẻ để thanh toán với người bán - chủ khoản không nhất thiểt phải có tài khoản tiền gửi tại ngân hàng phát hành thẻ Sau khi sử dụng thẻ khách hàng phải trả nợ góc cho ngân hàng phát hành thẻ trong thòi gian quy định Nếu trễ hạn phải trả lãi cho ngân hàng. f Dịch vụ ngân hàng điện tử
Thương mại điện tử Thương mại điện tử là khái niệm dùng để chỉ quá trình mua bán một sản phẩm (hữu hình) hoặc dịch vụ (vô hình) thông qua một mạng điện tử, phương tiện trung gian phổ biến nhất của thương mại điện tử là internet Qua môi trường mạng người ta có thể thiết lập giao dịch thanh toán, mua bán bất cứ sản phẩm gì từ hàng hóa cho đến dịch vụ, kể cả dịch vụ ngân hàng
Dịch vụ ngân hàng điện tử được hiểu là các nghiệp vụ, các sản phẩm ngân hàng truyền thống trước đây được phân phối trên các kênh mới như internet, điện thoại mạng không dây…hiện nay ngân hàng điện tử tồn tại dưới hai hình thức ngân hàng trực tuyến và mô hình kết hợp giữa ngân hàng thương mại truyền thống và điện tử hóa các dịch vụ truyền thống
Giới thiệu một số dịch vụ ngân hàng điện tử tại Việt Nam
- Dịch vụ ngân hàng tại nhà (Home-banking)
- Dịch vụ ngân hàng tự động qua điện thoại (phone-banking)
- Dịch vụ ngân hàng qua điện thoại di động
2.2.3 Thực trạng TTKDTM tại Việt Nam
Với sự chỉ đạo sát sao của Chính phủ, TTKDTM tại Việt Nam đã và đang có những chuyển biến ban đầu đáng ghi nhận, đặc biệt là từ năm 2018 đến nay MoMo, ví điện tử nổi tiếng nhất ở Việt Nam đã thu hút được 10 triệu người dùng, hình thành hơn 100.000 đối tác và hơn 100.000 điểm bán hàng (POS) Phương thức này đang tiếp tục thu hút nhiều người dùng hơn bằng cách hợp tác với các ngân hàng và tạo ra nhiều điểm thanh toán cũng như các dịch vụ ngoại tuyến và trực tuyến.
Trước sự bùng nổ của TTKDTM, thị trường thẻ tín dụng Việt Nam cũng đang trở nên cạnh tranh gay gắt Các ngân hàng trong và ngoài nước cũng như các công ty tài chính đang thực hiện các chương trình hoàn lại tiền và sử dụng miễn phí trong năm đầu tiên, đồng thời có các cơ chế để các nhà hàng, khách sạn và đại lý du lịch giảm giá cho người thụ hưởng nếu sử dụng phương thức TTKDTM Mới đây, Ngân hàng Nhà nước (NHNN) cũng yêu cầu chi nhánh các tỉnh, thành phố triển khai các giải pháp thúc đẩy TTKDTM, ưu tiên lĩnh vực y tế, giáo dục Đặc biệt, các trường học, bệnh viện sẽ phải lắp đặt thiết bị chấp nhận thẻ, thanh toán ứng dụng QR, cho phép phụ huynh, sinh viên, người bệnh sử dụng thiết bị di động, thẻ ngân hàng để thanh toán tương tự như việc mua hàng trong siêu thị Theo NHNN , hiện nay Việt Nam đã có 78 tổ chức cung ứng dịch vụ thanh toán qua internet và 45 tổ chức cung ứng dịch vụ thanh toán di động (mobile payment) Số liệu của Cục Thương mại điện tử và Kinh tế số - Bộ Công Thương cho thấy thương mại điện tử tại Việt Nam thời gian qua đã có sự chuyển biến tích cực khi mà các giao dịch qua internet, điện thoại di động tăng tới 238% về giá trị.
Dịch vụ ngoại tệ
- Khái niệm: Kinh doanh ngoại tệ là hình thức mua hoặc bán loại tiền tệ này lấy loại lấy tiền tệ khác trên thị trường ngoại hối nhắm kiếm lời dựa trên sự chênh lệch tỷ giá giữa các đồng tiền
- Các sản phẩm mua bán ngoại tệ cơ bản:
+ Các sản phẩm phái sinh khác
2.3.2 Đặc điểm của hoạt động mua bán ngoại tệ:
- Thị trường giao dịch ngoại tệ là thị trường mang tính toàn cầu
- Tỷ giá không ngừng biến động theo sự thay đổi của cung và cầu ngoại tệ trên thị trường
- Các tỷ giá đều biến động theo chu kỳ
- Hoạt động mua bán ngoại tệ tập trung vào 2 mục đích chính:
+ Phục vụ nhu cầu của khách hàng: là việc ngân hàng thực hiện giao dịch mua bán ngoại tệ trên cơ sở nhu cầu của khách hàng
+ Tự doanh đầu cơ: là việc ngân hàng thực hiện giao dịch mua bán ngoại tệ trên cơ sở nhận định về biến động của tỷ giá thị trường mà không cần có nhu cầu của khách hàng
2.3.3 Thủ tục và điều kiện mua bán ngoại tệ a Hồ sơ tiến hành mua bán ngoại tệ trực tiếp: Lấy ví dụ tại Vietinbank
+ Hồ sơ chứng minh mục đích sử dụng ngoại tệ (thủ tục mua ngoại tệ tại ngân hàng bắt buộc cần phải có).
+ Giấy đề nghị mua bán ngoại tệ (đối với những khách hàng muốn mua ngoại tệ ở ngân hàng).
+ Các loại giấy tờ, chứng từ cần thiết khác theo như quy định của ngân hàng nhà nước Việt Nam.
+ Bảng kê các loại tiền muốn bán cho ngân hàng (đối với những khách hàng muốn bán ngoại tệ tại ngân hàng) b Hồ sơ tiến hành mua bán ngoại tệ trực tuyến: Lấy ví dụ tại BIDV
Hồ sơ thủ tục đổi ngoại tệ ở ngân hàng trực tuyến online bao gồm chứng minh thư nhân dân, thẻ căn cước hoặc hộ chiếu còn hiệu lực và các giấy tờ hồ sơ chứng minh khác. Sau đó làm theo các bước sau:
Bước 1: Truy cập vào website trực tuyến của ngân hàng cụ thể sau đó chọn vào mục đăng ký mua ngoại tệ.
Bước 2: Điền đầy đủ các thông tin theo hướng dẫn như họ tên, ngày tháng năm sinh, số chứng minh thư nhân dân, số điện thoại, email,… Những ô có tích * là bắt buộc cần phải điền.
Bước 3: Nhập mã OTP mà ngân hàng gửi về điện thoại của bạn để xác nhận.
Bước 4: Sau khi tiếp nhận hồ sơ của bạn ngân hàng sẽ kiểm tra hồ sơ và phản hồi thông qua tin nhắn điện thoại được gửi về.
Bước 5: Khách hàng đến ngân hàng BIDV theo lịch hẹn và mang theo đầy đủ các chứng từ, hồ sơ để ngân hàng đối chiếu và thực hiện giao dịch mua bán ngoại tệ.
2.3.4 Thực tiễn mua bán ngoại tệ trong các ngân hàng thương mại tại Việt Nam hiện nay
+ Doanh số giao dịch ngoại tệ tăng lên qua các năm, trong đó tập trung chủ yếu vào cặp đồng tiền USD/VND (chiếm trên 80% doanh số giao dịch)
+ Cơ cấu sản phẩm giao dịch phục vụ khách hàng cũng đa dạng, bao gồm sản phẩm cơ bản và sản phẩm phái sinh Mặc dù vậy, giao dịch chủ yếu tập trung vào giao dịch giao ngay
Thực tiễn hoạt động kinh doanh ngoại hối tại ngân hàng BIDV và Agribank trong 3 năm 2019, 2020, 2021 cụ thể như sau:
Trong năm 2019, hoạt động kinh doanh tiền tệ ở BIDV tiếp tục có bước phát triển mạnh mẽ và đạt hiệu quả cao với thu nhập thuần từ hoạt động kinh doanh ngoại hối đạt
1495 tỷ đồng, cao nhất từ trước tới nay, tăng trưởng 44% so với năm trước, giữ vị trí top 3 ngân hàng có thị phần mua bán ngoại tệ lớn nhất Chỉ tiêu này trong năm 2020 tăng lên
1732 tỷ, tương đương tăng trưởng 15.9% so với năm 2019 và duy trì top 3 Trong năm
2021, chỉ tiêu này là 1896 tỷ, tăng trưởng 9.5% so với năm 2020 và vươn lên vị trí top 2 ngân hàng có thị phần mua bán ngoại tệ lớn nhất thị trường
So với BIDV, thu nhập thuần từ hoạt động kinh doanh tiền tệ của Agribank có nhiều biến động hơn khi chỉ tiêu này trong năm 2018 là 704.649 tỷ đồng, trong năm 2019 là 1032 tỷ đồng, tăng 46.51% so với năm trước Điều này xuất phát từ việc xây dựng phương án kinh doanh linh hoạt, kịp thời, cân đối mua bán ngoại tệ trên thị trường liên ngân hàng đảm bảo đáp ứng 100% nhu cầu, đẩy mạnh nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ, điều chỉnh tăng hạn mức kinh doanh ngoại tệ, thực hiện hiệu quả hơn kênh chuyển tiền đa tệ Tuy nhiên, trong năm 2020, chỉ tiêu này giảm xuống còn 939,77 tỷ đồng, tương đương giảm 8.97% so với năm trước, do quản lý chặt chẽ các hoạt động cấp hạn mức các tài khoản thanh toán biên giới Trong năm 2021, chỉ tiêu này tăng 61.21% so với năm trước lên 1515 tỷ đồng
Thực tiễn hoạt động kinh doanh ngoại tệ năm 2022:
Năm 2022, Nền kinh tế Việt Nam sau 2 năm vật lộn vì đại dịch, vừa phải đối mặt với cú bồi đứt gãy chuỗi cung ứng, giá năng lượng tăng kỷ lục nay lại thêm áp lực tỷ giá Áp lực tỷ giá với Việt Nam bắt đầu từ cuối quý 1/2022 khi mà cả thế giới dồn dập tăng lãi suất bảo vệ nội tệ Trước tình huống này, Ngân hàng Nhà nước buộc phải tăng lãi suất để bảo vệ VND và kiểm soát lạm phát Với 2 lần điều chỉnh tăng lãi suất điều hành, đã kéo theo lãi suất huy động lên tới mức 8 - 11%/năm và lãi suất cho vay tới 15 - 16%, gây áp lực rất lớn đến hoạt động của các ngân hàng trong việc cân đối thanh khoản Tuy nhiên, trong bối cảnh tỷ giá USD có xu hướng tăng nhanh kể từ đầu tháng 4 đến nay, các ngân hàng lại có lợi từ kinh doanh ngoại tệ Chênh lệch giá mua và giá bán USD niêm yết tại các ngân hàng cao hơn nhiều so với cùng kì 2021 Sự nới rộng về chênh lệnh giá mua - bán giúp các ngân hàng có được biên lợi nhuận cao hơn trên mỗi giao dịch, chưa kể đến khối lượng giao dịch cũng có xu hướng tăng.
Cuối năm 2022, hầu hết các ngân hàng lớn đều cho biết dịch vụ kinh doanh ngoại tệ đạt được những thành tựu tích cực Tại ngân hàng Vietcombank, thu thuần kinh doanh ngoại tệ tăng trưởng 31,7% so với năm 2021, hoàn thành 124% kế hoạch năm 2022 Lợi nhuận mua bán ngoại tệ Vietinbank tăng trưởng đột phá 90% so với năm 2021, và con số này ở BIDV là 62%.
Năm 2022, Vietcombank vẫn giữ vị thế đứng đầu bền vững về kinh doanh ngoại tệ. Với quy mô và uy tín lâu năm, tỷ giá tại Vietcombank thường được lấy làm giá trị tham chiếu cho các giao dịch ngoại tệ của hệ thống ngân hàng thương mại trong nước Quý 4 năm 2022, ngân hàng này đạt lãi thuần 3.768 tỷ đồng từ nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ, cao gấp ba ngân hàng đứng thứ hai là BIDV đạt gần 1.130 tỷ đồng theo sát là Vietinbank với 1.129 tỷ đồng
Mặc dù đã đạt được những kết quả đáng ghi nhận, hoạt động KDNT của ngân hàng thương mại Việt Nam chưa thể coi là phát triển vì vẫn còn một số hạn chế như doanh số và lợi nhuận chưa cao so với lợi thế của ngân hàng; giao dịch mua bán ngoại tệ vẫn còn độ trễ nhất định; hoạt động KDNT vẫn có khả năng xảy ra rủi ro
Ngoài ra năm 2022, do sự biến động mạnh về tỷ giá khiến thị trường xảy ra tình trạng đầu cơ trục lợi, thị trường “chợ đen” ngoại tệ thu hút được 1 lượng không nhỏ khách hàng.
Dịch vụ cho vay
Cho vay là một hình thức cấp tín dụng, theo đó tổ chức tín dụng giao cho khách hàng sử dụng một khoản tiền để sử dụng vào mục đích và thời gian nhất định theo thoả thuận với nguyên tắc có hoàn trả cả gốc và lãi Đối tượng cho vay chủ yếu là các doanh nghiệp, các tổ chức kinh tế với mục đích sử dụng vốn tín dụng cho các hoạt động sản xuất kinh doanh.
2.4.2 Phân loại cho vay a Phân loại theo thời gian (thời hạn cho vay)
- Cho vay ngắn hạn: là những khoản cho vay có thời hạn từ 12 tháng trở xuống
Ngân hàng cho vay ngắn hạn nhằm tài trợ cho nhu cầu vốn lưu động của doanh nghiệp, nhu cầu chi tiêu ngắn hạn của Chính phủ và nhu cầu tiêu dùng của cá nhân.
- Cho vay trung hạn: là những khoản cho vay có thời hạn trên 1 năm đến 5 năm
Khoản tín dụng này thường được sử dụng để đầu tư đổi mới, nâng cấp cơ sở hạ tầng kỹ thuật, thiết bị công nghệ hoặc mở rộng sản xuất.
- Cho vay dài hạn: là những khoản vay trên 5 năm Các khoản này thường dùng để đầu tư vào vốn cố định của doanh nhgiệp, các lĩnh vực xây dựng cơ bản, bất động sản và cho vay tiêu dùng cá nhân vào các nhu cầu nhà ở, phương tiện vận tải… b Phân loại theo mục đích sử dụng tiền vay
- Cho vay sản xuất: Khách hàng sử dụng vốn chuyên để sản xuất ra sản phẩm hàng hóa Cho vay sản xuất gồm cho vay nông nghiệp, công nghiệp, lâm - ngư - diêm nghiệp.
- Cho vay lưu thông: Khách hàng sử dụng vốn vay chuyên để kinh doanh hàng hóa dịch vụ Cho vay lưu thông gồm có cho vay thương mại (mua - bán kinh doanh hàng hóa nội địa, kinh doanh xuất - nhập khẩu); cho vay kinh doanh dịch vụ.
- Cho vay tiêu dùng: Là loại cho vay mà khách hàng sử dụng vốn chuyên để phục vụ cho nhu cầu sinh hoạt cá nhân c Phân loại theo tài sản đảm bảo
- Cho vay có tài sản đảm bảo: Khách hàng phải có tài sản thế chấp, cầm cố hoặc bảo lãnh của bên thứ ba làm đảm bảo.
- Cho vay không có tài sản đảm bảo d Phân loại theo tính chất hoàn trả
- Cho vay hoàn trả trực tiếp
- Cho vay hoàn trả gián tiếp e Phân loại theo phương pháp hoàn trả
- Cho vay hoàn trả góp: Vốn vay được trả làm nhiều kỳ, được góp lại khi nào đủ nợ gốc và lãi theo hợp đồng tín dụng được kết thúc.
- Cho vay hoàn trả một lần: Vốn vay và lãi được trả một lần khi đến hạn thanh toán.
- Cho vay hoàn trả theo yêu cầu: Vốn vay được trả theo yêu cầu của bên cho vay.
18 f Phân loại theo phương thức cho vay
- Cho vay theo món: Là phương pháp cho vay mà mỗi lần vay khách hàng và ngân hàng đều phải làm thủ tục tín dụng cần thiết Cho vay theo món cũng gọi là cho vay từng lần vì khi có nhu cầu vốn khách hàng làm hồ sơ xin vay một khoản tiền cho một mục đích sử dụng vốn cụ thể.
- Cho vay theo hạn mức tín dụng: Là loại cho vay mà doanh nghiệp chỉ cần làm đơn xin vay lần đầu, sau đó trên cơ sở hợp đồng, doanh nghiệp lập kế hoạch vay và trả nợ gửi đến ngân hàng Áp dụng cho những doanh nghiệp có nhu cầu bổ sung vốn thường xuyên, đều đặn, vòng quay vốn nhanh Ngân hàng xác định hạn mức tín dụng, đồng thời mở cho doanh nghiệp một tài khoản cho vay để theo dõi việc vay và trả nợ.
- Các phương thức cho vay khác như: Cho vay ứng trước, cho vay thấu chi, cho vay đồng tài trợ và các loại cho vay khác
2.4.3 Liên hệ thực tế Đối với ngân hàng BIDV
- Vay thông thường: BIDV hỗ trợ cho vay vốn lưu động phục vụ mục đích kinh doanh của doanh nghiệp Bao gồm: Vay trung hạn thông thường và Vay ngắn hạn thông thường
Loại tiền cho vay VNĐ,USD, ngoại tệ khác
Số tiền cho vay Tối đa 85% tổng mức đầu tư dự án
Tài sản đảm bảo Tài sản hình thành từ vốn vay và/hoặc tài sản khác theo quy định của BIDV Đối tượng cho vay Chi phí đầu tư tài sản cố định như: mua sắm máy móc, thiết bị, phương tiện vận tải, xây dựng nhà xưởng, văn phòng
- Vay đầu tư : BIDV hỗ trợ khách hàng vay đầu tư tài sản và dự án đặc thù,
- Vay thấu chi: BIDV cho phép khách hàng rút vượt số dư tài khoản khách hàng hiện có.
- Chiết khấu giấy tờ có giá : BIDV ứng trước tiền cho khách hàng và nhận lại giấy tờ có giá trước khi đến hạn thanh toán.
Nhận tiền gửi và các khoản phải trả khác từ công chúng
2.5.1 Tiền gửi không kỳ hạn
- Tiền gửi không kỳ hạn được ngân hàng cất trữ trong tài khoản vãng lai của mỗi khách hàng Chủ tài khoản có thể gửi thêm tiền hoặc rút tiền để sử dụng bất cứ thời điểm nào.
+ An toàn tuyệt đối và bảo mật tối cao cho khách hàng
+ Dễ dàng và thuận tiện khi sử dụng các dịch vụ thanh toán đã liên kết ngân hàng
- Khuyết điểm : Lãi suất khá thấp so với các loại khác hay có thể không được trả lãi.
2.5.2 Tiền gửi có kỳ hạn
- Tiền gửi có kỳ hạn là hình thức gửi tiền ở ngân hàng trong một khoảng thời gian từ một tháng đến vài năm với hai dạng cơ bản là
- Tiền gửi có kỳ hạn dưới dạng tài khoản.
- Tiền gửi có kỳ hạn dưới dạng phát hành kỳ phiếu của ngân hàng Ngân hàng sẽ chủ động phát hành phiếu nợ để huy động vốn để thực hiện những mục đích đã đề ra
- Ưu điểm : Lãi suất khá cao
- Khuyết điểm :Không được phép rút tiền trước thời hạn hưởng lãi và không thể sử dụng để thanh toán các dịch vụ qua ngân hàng Nếu phải rút trước ngày đáo hạn có thể có hình thức phạt
- Khách hàng sẽ gửi ngân sách dành dụm của bản thân vào ngân hàng theo kỳ hạn:
1, 3, 6, 9, 12 tháng hay 1 năm với mức lãi suất đã được ngân hàng công bố.
- Hình thức tương tự tiền gửi tiết kiệm: chứng chỉ tiết kiệm và trái phiếu tiết kiệm. Phân loại
+ Tiền gửi tiết kiệm không kỳ hạn
+ Tiền gửi tiết kiệm có kỳ hạn
+ Tiền gửi tiết kiệm có mục đích
2.5.4 Liên hệ thực tế a Đối với Vietcombank: Kênh nhận tiền nhanh qua VCBR (Công ty Kiều hối Vietcombank) Đối tượng
+ Cá nhân người Việt Nam;
+ Cá nhân người nước ngoài sinh sống và hoạt động hợp pháp tại Việt Nam Loại tiền nhận: EUR, USD, JPY hoặc VND, do người gửi lựa chọn và được thể hiện trên lệnh chuyển tiền.
+ Nhận tiền mặt tại điểm giao dịch của Vietcombank;\
+ Nhận tiền qua tài khoản
+ Nhận tiền tại nhà (dịch vụ được cung cấp bởi VCBR) b Đối với ngân hàng BIDV
- Cá nhân: Tiền gửi thanh toán, Tiền gửi có kỳ hạn, Tiền gửi kinh doanh chứng khoán và Tiền gửi chuyên dùng
- Doanh nghiệp: Tiền gửi thanh toán, Tiền gửi chuyên dùng, Giấy tờ có giá, Tiền gửi có kỳ hạn, Tiền gửi ký quỹ, Tiền gửi đặc thù khác
Các dịch vụ về chứng khoán
2.6.1 Các dịch vụ NHTM được phép trực tiếp thực hiện
Ngân hàng thương mại được phép trực tiếp tư vấn tài chính doanh nghiệp, mua bán, sáp nhập doanh nghiệp và tư vấn đầu tư chứng khoán; lưu ký chứng khoán, mua bán trái phiếu Chính phủ.
- Tư vấn tài chính doanh nghiệp: Tư vấn tài chính Doanh nghiệp là dịch vụ tư vấn nhằm giúp Doanh nghiệp xây dựng được những kế hoạch kinh doanh tài chính bền vững, tối ưu hóa được Doanh thu, chi phí, lợi nhuận Liên quan đến chứng khoán, ngân hàng cung cấp dịch vụ Tư vấn cổ phần hóa doanh nghiệp; Tư vấn niêm yết, phát hành chứng khoán Doanh nghiệp…
- Mua bán, sáp nhập doanh nghiệp và tư vấn đầu tư chứng khoán: Hoạt động mua bán sáp nhập là công cụ rất phổ biến của các doanh nghiệp trong nước và nước ngoài nhằm mục đích thực hiện chiến lược mở rộng và phát triển Ngân hàng thương mại thực hiện vai trò là cầu nối xúc tác cho tiến trình thực hiện mua bán, sáp nhập doanh nghiệp thông qua những đánh giá, phân tích, giảm thiểu những chi phí không cần thiết, định ra mức giá mua bán hợp lý và phương thức phù hợp với tình hình của doanh nghiệp
Ngoài ra, NHTM thực hiện tư vấn đầu tư chứng khoán, đây là một dịch vụ tài chính, thông qua việc phân tích số liệu, tình hình biến động của thị trường, các nhà môi giới và phân tích tài chính tại các NHTM đưa cho khách hàng những lời khuyên hữu ích về việc đầu tư cũng như một số dịch vụ khác liên quan trong quá trình tham gia giao dịch trên thị trường.
- Lưu ký chứng khoán: Lưu ký chứng khoán là việc nhận ký gửi, bảo quản, chuyển giao chứng khoán cho khách hàng, giúp khách hàng thực hiện các quyền liên quan đến chứng khoán lưu ký
+ Mua bán trái phiếu chính phủ:
Trái phiếu chính phủ là những trái phiếu do Chính phủ phát hành nhằm mục đích bù đắp thâm hụt ngân sách, tài trợ cho các công trình phúc lợi công cộng trung ương và địa phương hoặc làm công cụ điều tiết tiền tệ
NHTM nắm giữ TPCP với 2 mục tiêu: Mua và nắm giữ trái phiếu để đảm bảo các chỉ tiêu an toàn vốn và gắn với khả năng sinh lời cao nhất; Mua TPCP để kinh doanh trái phiếu khi có nguồn vốn nhàn rỗi nhằm tối đa hóa lợi nhuận Tuy nhiên, trong quá trình hoạt động, các NHTM luôn tuân thủ nghiêm ngặt các giới hạn, tỷ lệ bảo đảm an toàn theo quy định của NHNN.
2.6.2 Các dịch vụ NHTM phải triển khai qua công ty con
Ngân hàng thương mại phải thành lập hoặc mua lại công ty con, công ty liên kết để thực hiện hoạt động kinh doanh sau đây: Bảo lãnh phát hành chứng khoán, môi giới chứng khoán; quản lý, phân phối chứng chỉ quỹ đầu tư chứng khoán; quản lý danh mục đầu tư chứng khoán và mua, bán cổ phiếu;
* Bảo lãnh phát hành chứng khoán : Bảo lãnh phát hành chứng khoán là việc cam kết với tổ chức phát hành nhận mua một phần hoặc toàn bộ chứng khoán của tổ chức phát hành để bán lại hoặc mua số chứng khoán còn lại chưa được phân phối hết hoặc cố gắng tối đa để phân phối số chứng khoán cần phát hành của tổ chức phát hành.
NHTM thực hiện công việc bảo lãnh phát hành chứng khoán với chủ thể phát hành bằng cách:
- Hứa mua trực tiếp toàn bộ hay một phần số chứng khoán được phát hành.
- Đảm bảo bán chứng khoán với một giá nhất định
- Cam kết mua lại số chứng khoán không bán được.
* Môi giới chứng khoán : Môi giới chứng khoán là việc làm trung gian thực hiện mua, bán chứng khoán cho khách hàng.
Công ty chứng khoán thuộc ngân hàng sẽ đảm trách dịch vụ này và mang lại cho ngân hàng lợi nhuận từ lệ phí giao dịch hay hoa hồng giao dich Trong nghiệp vụ này, Công ty chứng khoán thuộc ngân hàng thực hiện được vai trò trung gian môi giới mua bán, phát hành chứng khoán, tư vấn đầu tư và thực hiện một số dịch vụ khác cho cả người đầu tư và người phát hành Nhờ các công ty chứng khoán mà cổ phiếu trái phiếu lưu thông buôn bán tấp nập trên thị trường chứng khoán, qua đó, một lượng vốn khổng lồ được đưa vào đầu tư từ việc tập hợp những nguồn vốn lẻ tẻ trong công chúng
* Quản lý, phân phối chứng chỉ quỹ đầu tư chứng khoán: Chứng chỉ quỹ là loại chứng khoán xác nhận một phần quyền sở hữu của nhà đầu tư đối vốn góp của quỹ đại chúng Trong đó quỹ đại chúng là quỹ đầu tư chứng khoán được hình thành từ vốn góp của các nhà đầu tư, nhằm mục đích kiếm lợi nhuận từ việc đa dạng hóa đầu tư vào chứng khoán hoặc các dạng tài sản đầu tư khác Việc đầu tư này mang mục đích phân tán rủi ro Điều kiện phân phối: Ngân hàng phải phân phối chứng chỉ quỹ một cách công bằng, công khai, bảo đảm thời hạn đăng ký mua chứng chỉ quỹ cho nhà đầu tư tối thiểu là
20 ngày; thời hạn này phải được ghi trong bản thông báo chào bán Trường hợp số lượng chứng chỉ quỹ đăng ký mua vượt quá số lượng chứng chỉ quỹ đăng ký chào bán, công ty quản lý quỹ phải phân phối hết số chứng chỉ quỹ được phép chào bán cho nhà đầu tư tương ứng với tỷ lệ đăng ký mua của từng nhà đầu tư.
Quản lý quỹ: Ngân hàng giám sát đóng vai trò là người bảo quản tài sản của quỹ đồng thời giám sát hoạt động của công ty quản lý quỹ nhằm bảo vệ quyền lợi của nhà đầu tư Ngân hàng giám sát có trách nhiệm:
- Tách biệt tài sản của quỹ với các tài sản khác
- Kiểm tra giám sát công ty quản lý quỹ sao cho đảm bảo việc quản lý quỹ phù hợp với pháp luật nhà nước và điều lệ quỹ, bảo vệ nhà đầu tư
- Thực hiện các quyền lợi thu chi của quỹ theo đúng hướng dẫn của công ty quản lý quỹ
- Xác định các báo cáo do công ty quản lý quỹ lập liên quan đến tài sản của quỹ
- Báo cáo UBCKNN khi phát hiện công ty quản lý quỹ hoạt động vi phạm pháp luật hoặc trái với điều lệ quỹ
* Quản lý danh mục đầu tư chứng khoán : Quản lý danh mục đầu tư chứng khoán là việc quản lý theo ủy thác của từng nhà đầu tư trong việc mua, bán, nắm giữ chứng khoán và các tài sản khác Ngân hàng quản lý danh mục đầu tư chứng khoán Thông qua phòng uỷ thác thương mại Theo đó, ngân hàng sẽ thu phí trên cơ sở giá trị của tài sản hay quy mô vốn họ quản lý Nghiệp vụ quản lý danh mục đầu tư bao gồm từ việc định giá, phân tích chứng khoán, lựa chọn đầu tư, theo dõi kết quả đầu tư, phân bố vốn đầu tư, và đánh giá kết quả đầu tư
Bảo lãnh và cam kết
Thông tư 28/2012/TT-NHNN ngày 3/10/2012 quy định về bảo lãnh ngân hàng có quy định ở Điều 3 khoản 1 có quy định: “Bảo lãnh ngân hàng (sau đây gọi là bảo lãnh) là hình thức cấp tín dụng, theo đó bên bảo lãnh cam kết bằng văn bản với bên nhận bảo lãnh sẽ thực hiện nghĩa vụ tài chính thay cho bên được bảo lãnh khi bên được bảo lãnh không thực hiện hoặc thực hiện không đầy đủ nghĩa vụ đã cam kết với bên nhận bảo lãnh; bên được bảo lãnh phải nhận nợ và hoàn trả cho bên bảo lãnh theo thỏa thuận.”
“Cam kết bảo lãnh” là văn bản bảo lãnh do tổ chức tín dụng lập theo thể thức nhất định, bao gồm:
+ Thư bảo lãnh: là cam kết đơn phương của tổ chức tín dụng về việc tổ chức tín dụng sẽ thực hiện nghĩa vụ thay cho khách hàng nếu khách hàng không thực hiện nghĩa vụ tài chính hoặc thực hiện không đúng nghĩa vụ đã cam kết với bên nhận bảo lãnh.
+ Hợp đồng bảo lãnh: là thỏa thuận bằng văn bản giữa tổ chức tín dụng và bên nhận bảo lãnh hoặc giữa tổ chức tín dụng, bên nhận bảo lãnh, khách hàng và các bên có liên quan (nếu có) về việc tổ chức tín dụng sẽ thực hiện nghĩa vụ tài chính thay cho khách hàng khi khách hàng không thực hiện hoặc thực hiện không đúng nghĩa vụ đã cam kết với bên nhận bảo lãnh.
2.8.2 Đặc điểm của bảo lãnh ngân hàng
Thứ nhất: về bản chất pháp lý bảo lãnh ngân hàng là một giao dịch thương mại
(hay hành vi thương mại) đặc thù.
Thứ hai, về chủ thể, hoạt động bảo lãnh ngân hàng bao giờ cũng do chủ thể đặc biệt là tổ chức tín dụng (trong đó chủ yếu là các ngân hàng ) thực hiện.
Thứ ba, trong bảo lãnh ngân hàng, tổ chức tín dụng không chỉ có tư cách là người bảo lãnh (giống như bất kỳ người bảo lãnh nào trong bảo lãnh thực hiện nghĩa vụ dân sự) mà còn có thêm tư cách của một nhà kinh doanh ngân hàng.
Thứ tư, giao dịch bảo lãnh ngân hàng có mục đích và hệ quả tạo lập hai hợp đồng, gồm hợp đồng dịch vụ bảo lãnh và hợp đồng bảo lãnh/cam kết bảo lãnh.
Thứ năm, giao dịch bảo lãnh ngân hàng không phải là giao dịch hai bên hay ba bên mà là một giao dịch kép
Thứ sáu, theo thông lệ quốc tế , bảo lãnh ngân hàng là giao dịch không thể đơn phương huỷ ngang bởi những người đại diện có thẩm quyền của người đại diện có thẩm quyền của tổ chức tín dụng bảo lãnh.
Thứ bảy, bảo lãnh ngân hàng là giao dịch được xác lập và thực hiện dựa trên chứng từ tính chất chứng từ của bảo lãnh ngân hàng thể hiện ở chỗ, khi tổ chức tín dụng phát hành cam kết bảo lãnh (thư bảo lãnh) cũng như khi người nhận bảo lãnh thực hiện quyền yêu cầu hay khi tổ chức tín dụng bảo lãnh thực hiện nghĩa vụ của người bảo lãnh ,các chủ thể này đều bắt buộc phải thiết lập bằng văn bản.
Thứ tám, bảo lãnh ngân hàng là loại hình bảo lãnh vô điều kiện (hay còn gọi là bảo lãnh độc lập) Tính chất vô điều kiện của bảo lãnh ngân hàng thể hiện ở chỗ, tổ chức tín dụng bảo lãnh phải thực hiện nghĩa vụ đối với người nhận bảo lãnh ngay sau khi người này đã xuất trình các chứng từ phù hợp với nội dung của thư bảo lãnh hay cam kết bảo lãnh do tổ chức tín dụng phát hành, mà không phụ thuộc vào việc người được bảo lãnh có khả năng tự thực hiện nghĩa vụ của họ hay không.
2.8.3 Hình thức của giao dịch bảo lãnh ngân hàng
Về phương diện hình thức , pháp luật quy định về việc bảo lãnh của tổ chức tín dụng đối với khách hàng phải được lập bằng văn bản Các văn bản này có thể phải chứng thực nếu các bên có thỏa thuận hoặc pháp luật có quy định gồm giấy đề nghị bảo lãnh và cam kết bảo lãnh.
- Giấy đề nghị bảo lãnh là văn bản do tổ chức, cá nhân có nhu cầu được bảo lãnh lập theo mẫu quy định của tổ chức tín dụng và được gửi cho tổ chức tín dụng Hành vi này có thể coi như một hành vi đề nghị hợp đồng Nếu trong giấy đề nghị bảo lãnh có đầy đủ các yếu tố của một hợp đồng dịch vụ bảo lãnh ( hay hợp đồng cấp bảo lãnh, theo cách định danh của Quy chế bảo lãnh hiện hành ) và được tổ chức tín dụng tiếp nhận nó chấp thuận thì có thể xem như hợp đồng dịch vụ bảo lãnh đã hình thành.
- Cam kết bảo lãnh là văn bản bảo lãnh do tổ chức tín dụng lập theo thể thức nhất định Văn bản bảo lãnh có thể là một cam kết đơn phương của tổ chức tín dụng bảo lãnh đối với bên nhận bảo lãnh, hoặc là một cam kết song phương và đa phương giữa tổ chức tín dụng với bên nhận bảo lãnh và khách hàng được bảo lãnh về việc tổ chức tín dụng sẽ thực hiện nghĩa vụ tài chính thay cho khách hàng khi khách hàng không thực hiện đúng nghĩa vụ của họ đối với bên nhận bảo lãnh.
2.8.4 Thời hạn bảo lãnh trong hoạt động bảo lãnh ngân hàng Điều 18 Thông tư 28/2012/TT-NHNN quy định:
1 Thời hạn bảo lãnh được xác định từ ngày phát hành bảo lãnh hoặc khi bảo lãnh có hiệu lực theo thỏa thuận của bên bảo lãnh với các bên liên quan cho đến thời điểm hết hiệu lực của bảo lãnh được ghi trong cam kết bảo lãnh Trường hợp cam kết bảo lãnh không ghi cụ thể thời điểm hết hiệu lực của bảo lãnh thì thời điểm hết hiệu lực của bảo lãnh được xác định tại thời điểm nghĩa vụ bảo lãnh hết hiệu lực theo quy định tại Điều 21 của Thông tư này.
2 Trường hợp ngày hết hiệu lực bảo lãnh trùng vào ngày nghỉ, ngày lễ, tết thì ngày hết hiệu lực được chuyển sang ngày làm việc tiếp theo.
3 Việc gia hạn bảo lãnh do các bên thỏa thuận
2.8.5 Liên hệ: BIDV và Vietcombank
Hiện nay, trên thị trường có rất nhiều ngân hàng cung cấp dịch vụ bảo lãnh cho khách hàng Trong đó BIDV là một trong những ngân hàng tốt nhất cung cấp tới 9 loại hình bảo lãnh phục vụ hầu hết các nhu cầu của khách hàng tổ chức và cá nhân trong nước/nước ngoài theo loại đồng tiền là VND và ngoại tệ : bảo lãnh dự thầu,bảo lãnh thực hiện hợp đồng,bảo lãnh hoàn trả tiền ứng trước,bảo lãnh đảm bảo chất lượng sản phẩm,bảo lãnh thanh toán,bảo lãnh vay vốn,
Khi đăng ký dịch vụ bảo lãnh ngân hàng BIDV, khách hàng sẽ được hưởng các lợi ích sau:Gia tăng mức độ tin cậy, uy tín với đối tác và khả năng thành công của giao dịch ; đa dạng các hình thức phát hành bảo lãnh như: bằng giấy và điện tử ; thời gian xử lý nhanh chóng, chuyên nghiệp, ngay trong ngày làm việc ; biện pháp đảm bảo linh hoạt ; phí dịch vụ hợp lý, cạnh tranh ; điều kiện và hồ sơ bảo lãnh ngân hàng BIDV đơn giản…. Bên cạnh đó, Bảo lãnh của ngân hàng Vietcombank được phân thành nhiều mảng phù hợp với nhiều loại đối tượng khác nhau như là :bảo lãnh vay vốn,bảo lãnh thanh toán,bảo lãnh dự thầu,bảo lãnh thực hiện hợp đồng,bảo lãnh thuế với hàng xuất nhập khẩu, bảo lãnh tiền ứng trước,bảo lãnh khoản tiền gửi lại,bảo lãnh đối ứng và bảo lãnh cho các mục đích chuyên biệt Lợi ích của doanh nghiệp khi đăng kí dịch vụ bảo lãnh tại Vietcombank : Giải quyết các vấn đề đối tác doanh nghiệp yêu cầu phải có bảo lãnh của ngân hàng trong khi thực hiện giao dịch mua bán Vì bảo lãnh giúp tăng độ tin cậy của doanh nghiệp với đối tác của mình và giúp gia tăng cơ hội vay vốn khi cần. Ở thời điểm hiện tại, BIDV và Vietcombank luôn là một trong những ngân hàng cung cấp dịch vụ tài chính hiện đại, tốt nhất cho khách hàng với hệ thống bao gồm các chi nhánh và nhiều phòng giao dịch tại 63 tỉnh/thành phố ở hầu hết các tỉnh thành, trong đó mạng lưới giao dịch khá dày ở các địa bàn phát triển như Hà Nội, Hồ Chí Minh, Hải
Dịch vụ tư vấn, quản lý phụ trợ
Các ngân hàng từ lâu đã được khách hàng yêu cầu thực hiện hoạt động tư vấn tài chính, đặc biệt là về tiết kiệm và đầu tư Ngân hàng ngày nay cung cấp nhiều dịch vụ tư vấn tài chính đa dạng, từ chuẩn bị về thuế và kế hoạch tài chính cho các cá nhân đến tư vấn về các cơ hội thị trường trong nước và ngoài nước cho các khách hàng kinh doanh của họ.
Theo quy định tại khoản 8 Điều 4 Luật đấu thầu 2013, dịch vụ tư vấn được định nghĩa như sau: “Dịch vụ tư vấn là một hoặc một số hoạt động bao gồm: lập, đánh giá báo cáo quy hoạch, tổng sơ đồ phát triển, kiến trúc; khảo sát, lập báo cáo nghiên cứu tiền khả thi, báo cáo nghiên cứu khả thi, báo cáo đánh giá tác động môi trường; khảo sát, lập thiết kế, dự toán; lập hồ sơ mời quan tâm, hồ sơ mời sơ tuyển, hồ sơ mời thầu, hồ sơ yêu cầu; đánh giá hồ sơ quan tâm, hồ sơ dự sơ tuyển, hồ sơ dự thầu, hồ sơ đề xuất; thẩm tra, thẩm định; giám sát; quản lý dự án; thu xếp tài chính; kiểm toán, đào tạo, chuyển giao công nghệ; các dịch vụ tư vấn khác”.
2.9.2 Đặc điểm dịch vụ tư vấn ngân hàng thương mại
- Mang tính chuyên môn cao : cung cấp những kiến thức kỹ thuật và các kỹ năng cho thực tế hoạt động kinh doanh của các khách hàng Hoạt động tư vấn dựa sở nghiên cứu ngày trở nên quan trọng với phát triển lý thuyết hệ thống, công nghệ thông tin, máy tính,…
- Cung cấp lời khuyên khách hàng: Chuyên gia tư vấn không đứng giải vấn đề thay cho khách hàng Các chuyên gia tư vấn chịu trách nhiệm chất lượng lời khuyên mà họ đưa ra; còn khách hàng người chịu trách nhiệm việc thực hiện theo lời khuyên
- Dịch vụ độc lập: Một chuyên gia tư vấn cần phải đưa đánh giá không thiên vị tình Sự độc lập tư vấn thể khía cạnh:
+ Độc lập kỹ thuật: người tư vấn phải hình thành quan điểm riêng đưa lời khuyên cách độc lập, không phụ thuộc vào điều mà khách hàng họ nghĩ muốn nghe
+ Độc lập tài chính: lợi ích người tư vấn không phụ thuộc vào biện pháp mà khách hàng thực định họ
+ Độc lập quản lý: nhà tư vấn không phải quyền khách hàng bị tác động định quản lý khách hàng
+ Độc lập trị: người có liên quan đến khách hàng không sử dụng quyền lực trị để gây ảnh hưởng thức đến quá trình tư vấn
+ Không bị tình cảm chi phối: người tư vấn không bị chi phối mối quan hệ tình cảm, tình bạn quan hệ tình cảm khác trong quá trình thực công việc tư vấn
- Dịch vụ sinh lợi: Để tồn tổ chức cung cấp dịch vụ tư vấn phải yêu cầu khách hàng họ trả phí Phí thu từ khách hàng phải đủ để trang trải chi phí phát sinh trình cung cấp dich vụ tư vấn đảm bảo khả kiếm lợi nhuận cho tổ chức cung cấp dịch vụ tư vấn
Bước 1: Gặp gỡ khách hàng
Bước 2: Phân tích vấn đề cần tư vấn
Bước 3: Xác định lựa chọn giải pháp cần thực
Bước 4: Áp dụng giải pháp lựa chọn
Bước 5: Kết thúc quá trình tư vấn
2.9.4 Liên hệ a Ngân hàng BIDV Đối với đối tượng là khách hàng doanh nghiệp, BIDV hiện có các dịch vụ:
- Tư vấn M&A: Cung cấp cho khách hàng những kết quả tốt nhất để phục vụ nhu cầu tìm kiếm đối tác, mở rộng thị trường, thoái vốn bằng những sản phẩm:
+ Tư vấn bên mua hoặc bên bán
- Tư vấn tái cấu trúc: Hỗ trợ khách hàng đánh giá lại tình hình tài chính và cung cấp các giải pháp tái cấu trúc nhằm giúp khách hàng phục hồi trong thời gian sớm nhất và hiệu quả nhất:
+ Xác định các giải pháp cần thiết
+ Xây dựng và thực hiện các giải pháp tái cấu trúc
+ Tìm kiếm nhà đầu tư và các đơn vị tài trợ vốn
+ Phân tích và xây dựng các kịch bản đàm phán
- Hướng dẫn thủ tục pháp lý cho nhà đầu tư nước ngoài
+ Thủ tục giấy chứng nhận đăng ký đầu tư
+ Thủ tục góp vốn, mua cổ phần/ phần vốn góp vào doanh nghiệp đang hoạt động ở Việt Nam
- Tư vấn pháp lý cho khách hàng Doanh nghiệp vừa và nhỏ
+ Tư vấn khách hàng Doanh nghiệp vừa và nhỏ lập hồ sơ vay vốn ngân hàng
+ Tư vấn khách hàng Doanh nghiệp vừa và nhỏ phương án kinh doanh và dự án đấu thầu
+ Thông tin pháp lý liên quan đến hoạt động của Doanh nghiệp vừa và nhỏ + Thông tin thị trường, ngành hàng, cơ hội hợp tác đấu thầu b Vietcombank: Đối với khách hàng là DN vừa và nhỏ, VCB có các dịch vụ:
- Tư vấn chuyển đổi doanh nghiệp
Với đội ngũ chuyên gia tư vấn về tài chính, tư vấn luật có nhiều kinh nghiệm, VCBS cung cấp những sản phẩm và dịch vụ, bao gồm: Tư vấn cổ phần hoá và Tư vấn chuyển đổi loại hình sở hữu
+ Tư vấn phát hành chứng khoán: Bao gồm tư vấn phát hành cổ phiếu và trái phiếu
+ Tư vấn tái cấu trúc vốn
+ Quản trị tài chính doanh nghiệp
+ Các sản phẩm huy động vốn khác
Thị trường chứng khoán là một kênh huy động vốn quan trọng của doanh nghiệp, đặc biệt là đối với các doanh nghiệp niêm yết.
- Mua bán và sáp nhập doanh nghiệp
Mua bán, sáp nhập giúp doanh nghiệp đạt mục tiêu đa dạng hóa loại hình kinh doanh, tập trung nguồn lực, chiếm lĩnh thị phần, nâng cao vị thế cạnh tranh, giảm thiểu rủi ro, tận dụng các lợi thế, thế mạnh của từng doanh nghiệp
VCB cung cấp dịch vụ thông qua tư vấn các thủ tục pháp lí liên quan, phân tích và xác định giá trị doanh nghiệp, định ra mức giá mua bán hợp lí và phương thức phù hợp với tình hình của doanh nghiệp.
- Thẩm định và xác định giá trị doanh nghiệp
+ Thẩm định doanh nghiệp: VCBS cung cấp dịch vụ thẩm định doanh nghiệp, bao gồm:
Khảo sát doanh nghiệp để có cái nhìn tổng quan;
Phân tích và đánh giá quá trình hoạt động, chiến lược kinh doanh, chất lượng nhân sự, quan hệ đối tác và trình độ công nghệ của doanh nghiệp;
Phân tích các chỉ số về hoạt động, hiệu quả và tài chính của doanh nghiệp; Phân tích phân khúc thị trường và dòng sản phẩm của doanh nghiệp;
Kết hợp với đánh giá về thị trường và đối thủ để chỉ ra Thế mạnh- Điểm yếu- Cơ hội- Thách thức (SWOT) của doanh nghiệp.
+ Xác định giá trị doanh nghiệp
VCBS giúp định giá doanh nghiệp theo phương pháp hợp lí được lựa chọn sau khi đã có khảo sát và phân tích doanh nghiệp.
Dịch vụ chiết khấu
2.10.1 Quy định chung về chiết khấu
Chiết khấu, một loại nghiệp vụ ngân hàng mà một ngân hàng trả trước kỳ hạn cho người có kỳ phiếu, chẳng hạn, số tiền ghi trên kỳ phiếu bớt đi một khoản khấu trừ gọi là tỷ suất chiết khấu hoặc là lãi chiết khấu Lãi chiết khấu được tính theo tỷ lệ phần trăm (%) của mệnh giá Người sở hữu thương phiếu hay giấy tờ có giá ngắn hạn khác có quyền yêu cầu người có nghĩa vụ trả nợ trả cho mình khoản tiền bằng mệnh giá Ở Việt Nam, chiết khấu giấy tờ có giá ngắn hạn lần đầu tiên được quy định cụ thể ở Luật ngân hàng nhà nước năm 1997, Luật các tổ chức tín dụng năm 1997, Luật thương mại (năm 1997 và năm 2005) Ngoài các văn bản pháp luật về phát hành trái phiếu Chính phủ có một số quy định về mua, bán trái phiếu theo phương thức chiết khấu.
Ngày nay, hoạt động chiết khấu của các ngân hàng trên thế giới đều hướng tới việc mua bán các loại giấy tờ có giá còn thời hạn thanh toán ngắn (dưới 1 năm) như hối phiếu, tín phiếu, trái phiếu, kỳ phiếu do các tổ chức, cá nhân hoặc Chính phủ phát hành và đang được phép lưu thông trên thị trường Vì thế, chiết khấu giấy tờ có giá đã ưở thành hình thức tín dụng hỗ trợ đắc lực cho các nhà kinh doanh trong quá trình hoạt động nghề nghiệp của mình.
Xét từ góc độ kinh tế, hoạt động chiết khấu giấy tờ có giá của tổ chức tín dụng có bản chất là nghiệp vụ tín dụng, bởi vì, khi chiết khấu giấy tờ có giá của khách hàng, tổ chức tín dụng dụng cam kết mua giấy tờ có giá của khách hàng trước hạn thanh toán, với điều kiện khấu trừ ngay một số tiền nhất định tính theo tỷ lệ phần trăm (%) trên mệnh giá của giấy tờ có giá được chiết khấu trong thời gian chiết khấu.
Xét về khía cạnh kinh tế, do hợp đồng chiết khấu giấy tờ có giá được xác lập và thực hiện vì nhu cầu cấp tín dụng cho khách hàng nên nó mang ý nghĩa kinh tế như một hợp đồng tín dụng Còn nếu xét về khía cạnh pháp lí thì hợp đồng chiết khấu giấy tờ có giá thực chất lại là hợp đồng mua bán giấy tờ có giá, với nội dung thỏa thuận chuyển giao quyền sở hữu giấy tờ có giá từ người bán sang cho người mua theo giá cả thoả thuận.
Chiết khấu ngân hàng được thực hiện theo hai phương thức sau:
Mua có kỳ hạn giấy tờ có giá: Khách hàng sẽ chuyển nhượng quyền sở hữu giấy tờ có giá chưa đến hạn cho ngân hàng và nhận về một khoản tiền đã được khấu trừ Tuy nhiên, khách hàng phải cam kết mua lại những giấy tờ này từ ngân hàng sau một khoảng thời gian nhất định theo hợp đồng chiết khấu.
Mua có bảo lưu quyền truy đòi giấy tờ có giá: là việc tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài mua và nhận quyền sở hữu công cụ chuyển nhượng chưa đến hạn thanh toán từ khách hàng Trong trường hợp các tổ chức tín dụng này không nhận được đầy đủ số tiền cần thanh toán từ người có trách nhiệm thanh toán công cụ chuyển nhượng,
31 khách hàng phải có trách nhiệm hoàn trả đối với số tiền chiết khấu, lãi chiết khấu và các chi phí hợp pháp khác có liên quan đến hoạt động chiết khấu.
2.10.4 Ưu và nhược điểm của chiết khấu a Ưu điểm
- Khả năng thu hồi vốn cao.
- Các giấy tờ có giá như hối phiếu, thương phiếu, trái phiếu,… đều mang tính đảm bảo cao cho người thụ hưởng Hơn nữa, hợp đồng chiết khấu cũng có các điều khoản ràng buộc trách nhiệm của người được chiết khấu trong trường hợp xảy ra rủi ro thanh toán.
- Khi cần vốn gấp hoặc có nhu cầu bán lại những loại giấy tờ có giá này, tổ chức tín dụng cũng có thể xin tái chiết khấu ở những nơi khác.
- Thủ tục và quy trình đơn giản
- Quy trình chiết khấu gồm các bước sau:
+ Bước 1: Bên có nhu cầu chiết khấu lập hồ sơ xin chiết khấu và gửi cho tổ chức tín dụng.
+ Bước 2: Tổ chức tín dụng tiến hành thẩm định các điều kiện chiết khấu đối với giấy tờ có giá mà khách hàng đề nghị chiết khấu.
+ Bước 3: Nếu tổ chức tín dụng chấp nhận chiết khấu, khách hàng làm thủ tục chuyển giao quyền sở hữu các giấy tờ có giá cho tổ chức tín dụng theo quy định của pháp luật về chuyển nhượng đối với mỗi loại giấy tờ có giá Sau đó, ngân hàng sẽ tiến hành giải ngân. b Nhược điểm
Bên cạnh những ưu điểm đã kể trên, chiết khấu ngân hàng cũng tồn tại hai hạn chế sau:
- Rủi ro nhận chiết khấu hối phiếu giả mạo: Đây là những hối phiếu do một số người có chủ đích lừa đảo ngân hàng tự ý phát hành, không xuất phát từ quan hệ thương mại.
- Rủi ro tín dụng: Người chịu trách nhiệm thanh toán giấy tờ có giá mất khả năng thanh toán khi đến hạn.
2.10.5 Tác động của lãi suất chiết khấu trong hoạt động ngân hàng
Lãi suất chiết khấu có vai trò rất quan trọng trong hoạt động ngân hàng, do ngân hàng trung ương quyết định Nó không chỉ tác động đến ngân hàng thương mại mà còn tác động đến cả ngân hàng Trung ương Theo đó:
Tác động đối với ngân hàng thương mại
- Lãi suất chiết khấu ảnh hưởng trực tiếp đến tỷ lệ dự trữ tiền mặt của các ngân hàng Ngân hàng thương mại sẽ luôn so sánh lãi suất chiết khấu với lãi suất thị trường để quyết định giảm hay tăng tỷ lệ dự trữ Cụ thể:
- Nếu lãi chiết khấu cao hơn thì ngân hàng thương mại sẽ không thể để tỷ lệ tiền dự trữ quá thấp Đặc biệt, cần tránh tỷ lệ tiền dự trữ chạm mốc an toàn
- Nếu lãi chiết khấu bằng hay thấp hơn lãi suất thị trường thì ngân hàng có thể thoải mái cho vay Ngân hàng thương mại chỉ cần dừng lại ở mức tỷ lệ an toàn tối thiểu Nếu thiếu tiền mặt ngân hàng hoàn toàn có thể vay từ ngân hàng nhà nước.
THỰC TIỄN DỊCH VỤ TÀI CHÍNH Ở VN
Thực trạng
- Cơ cấu đóng góp trong GDP: Trong những năm gần đây, dịch vụ tài chính là ngành dịch vụ có đóng góp lớn về cơ cấu trong GDP của Việt Nam (khoảng trên dưới 5%) Tốc độ tăng trưởng trung bình của ngành này là khoảng 7,5%/năm, cao hơn tốc độ tăng GDP trung bình của tất cả các ngành dịch vụ (chỉ ở mức 5,57%/năm)
- Sự phát triển về quy mô và số lượng các ngân hàng: Nền kinh tế phát triển ồ ạt trong những năm đầu của thập niên 90 đã kéo theo sự phát triển của hệ thống các NHTM cổ phần cả về số lượng cũng như quy mô hoạt động Nếu năm 1991, mới chỉ có sự góp mặt của 4 NHTM cổ phần thì vào năm 2021 đã có hơn 30 NHTM Quy mô và mạng lưới chi nhánh của mỗi NHTMCP cũng không ngừng mở rộng Nếu như giai đoạn trước 2005,
32 ở các địa bàn tỉnh lẻ hay lĩnh vực cho vay nông nghiệp nông thôn gần như là thị trường độc quyền của các NHTM nhà nước, thì đến nay nhiều NHTM cổ phần cũng tham gia để giành phần phân khúc thị trường này Hầu hết các NHTM cổ phần đã có chi nhánh hoặc phòng giao dịch ở khắp các tỉnh, thành phố và các khu công nghiệp.
- Hoạt động tín dụng vẫn là hoạt động chính tại các NHTM Sở dĩ huy động vốn của các NHTMCP tăng nhanh và đột biến từ 2009-2012 là do trong giai đoạn này, các NHTM cổ phần đã sử dụng công cụ lãi suất để cạnh tranh trong việc thu hút vốn Nhiều ngân hàng do tình trạng giảm sút khả năng thanh khoản nên đã tăng lãi suất vượt trần quy định của NHNN để thu hút vốn Tuy nhiên, sang năm 2012 khi NHNN xiết chặt quản lý trần lãi suất huy động vốn và giới hạn tín dụng hơn nên tốc độ tăng trưởng huy động vốn của các NHTMCP có sự chững lại.
- Bên cạnh việc phát triển và mở rộng hoạt động truyền thống là hoạt động tín dụng thì các NHTM đã phát triển thêm nhiều dịch vụ hiện đại khác đáp ứng nhu cầu trong thời đại mới
+ Ngân hàng số: Nhiều NHTMCP đã đi đầu trong xu hướng này như NHTMCP
Sài gòn thương tín, NHTM cổ phần Á châu, NHTM cổ phần Quốc tế… Trong thời gian gần đây, dựa trên nền tảng ứng dụng công nghệ thông tin các sản phẩm dịch vụ ngân hàng điện tử ngày càng được các NHTM cổ phần đặc biệt chú trọng Ngoài những sản phẩm dịch vụ ngân hàng điện tử đã phát triển phổ biến như Homebanking; Internetbanking; Phonebankinh; Thanh toán qua POS thì còn nhiều sản phẩm điện tử khác cũng đã đang trở thành phong trào phổ biến ở nhiều Ngân hàng như: Tiết kiệm online; Giao dịch chứng từ, xác thực điện tử
+ Dịch vụ trên thị trường tài chính: Các NHTMCP với tính chất hoạt động đa năng còn sớm phát triển các dịch vụ trên thị trường tài chính, đặc biệt là thị trường chứng khoán Đã có trên 10 ngân hàng thành lập công ty chứng khoán trực thuộc để hoạt động trong lĩnh vực kinh doanh chứng khoán, đó là chưa kể đến rất nhiều ngân hàng phối hợp với các công ty chứng khoán để thực hiện các dịch vụ cho vay cầm cố chứng khoán Một số những lĩnh vực kinh doanh khác như kinh doanh bảo hiểm, kinh doanh vàng cũng được một số ngân hàng tham gia.
+ Sản phẩm ngân hàng quốc tế: Với xu thế hội nhập kinh tế quốc tế, các sản phẩm dịch vụ ngân hàng quốc tế cũng được nhiều các NHTMCP đẩy mạnh Các dịch vụ ngân hàng quốc tế như chuyển tiền kiều hối, phát hành và thanh toán thẻ tín dụng quốc tế, option về kinh doanh cà phê kỳ hạn trên thị trường London của NHTMCP Kỹ thương, hay các sản phẩm dịch vụ khác như option ngoại tệ, hoán đổi lãi suất, bao thanh toán cũng đã được nhiều NHTM cổ phần cung cấp cho các khách hàng trong nước Trong số 11 ngân hàng tham gia hiệp hội bao thanh toán quốc tế, ngoài 7 chi nhánh ngân hàng nước ngoài, thì có tới 3 NHTMCP cũng đã sớm tham gia như ngân hàng Techcombank; ACB; Sacombank.
Cơ hội
- Xu hướng không dùng tiền mặt trong cuộc sống Tại Việt Nam, TTKDTM là một trong những chủ trương lớn của Chính phủ nhằm làm thay đổi dần tập quán sử dụng các phương tiện thanh toán trong xã hội, giảm chi phí xã hội liên quan đến tiền mặt, giảm tỷ lệ tiền mặt trong lưu thông tính trên GDP, tiền mặt trên tổng phương tiện thanh toán Đồng thời, góp phần đảm bảo an ninh, an toàn và hiệu quả hoạt động của các hệ thống thanh quyết toán, các dịch vụ, phương tiện TTKDTM; tạo lập cơ chế hiệu quả bảo vệ người tiêu dùng các dịch vụ TTKDTM Theo số liệu của NHNN, tính đến hết tháng 4/2022, giao dịch qua hệ thống thanh toán điện tử liên ngân hàng tăng 32,37% về giá trị giao dịch so với cùng kỳ năm 2021 Cụ thể, giao dịch TTKDTM tăng 69,7% về số lượng, 27,5% về giá trị; giao dịch qua internet cũng tăng tương ứng 48,39% và 32,76%; qua điện thoại di động tăng tương ứng 97,65% và 86,68%; qua QR code tăng tương ứng 56,52% và 111,62% so với cùng kỳ năm 2021; tổng số ví điện tử đã kích hoạt tăng 10,37% so với cuối năm 2021 Tính đến cuối tháng 4/2022, mạng lưới thiết bị, điểm chấp nhận thanh toán không ngừng được mở rộng, bao phủ cả nước với hơn 20.000 máy ATM, trên 347.000 POS (điểm chấp nhận thẻ) và hơn 100.000 điểm chấp nhận thanh toán QR code
Tỷ lệ người dân trưởng thành có tài khoản thanh toán đạt gần 70% Cả nước đã có khoảng
3,4 triệu tài khoản và 1,3 triệu thẻ ngân hàng được mở mới trực tuyến, từ xa qua phương thức điện tử (eKYC) Trong số 1,1 triệu khách hàng đăng ký sử dụng dịch vụ Mobile
Money, có gần 660.000 là khách hàng ở nông thôn, miền núi, vùng sâu, vùng xa, biên giới, hải đảo Đây là nền tảng cho việc phát triển các dịch vụ thẻ, e-banking
- Phát triển các dịch vụ thanh toán quốc tế Xu thể hiện nay là toàn cầu hóa, giao dịch xuyên biên giới, đồng thời VIệt Nam đã và đang ký kết rất nhiều hiệp định thương mại tự do FTA, tham gia CTTPP để thu hút các nhà đầu tư nước ngoài vào Việt Nam Việc đầu tư ra nước ngoài cũng đang được mở rộng và phổ biến, hoạt động xuất nhập khẩu diễn ra thường xuyên đòi hỏi phải có các dịch vụ thanh toán để kết nối giữa bên mua và bên bán ở các nước khác nhau
- Phát triển ngân hàng số:
+ Việt Nam được xem là một thị trường đầy tiềm năng để phát triển ngân hàng số, với quy mô 96,9 triệu dân, cơ cấu dân số trưởng thành (tỷ lệ người trưởng thành chiếm khoảng 70%), trong đó, tỷ lệ người sử dụng internet là khoảng 68,17 triệu dân, chiếm khoảng 70% Theo báo cáo Thị trường quảng cáo số Việt Nam của Adsota tháng 7/2020, Việt Nam nằm trong 15 thị trường có số người dùng smartphone cao nhất thế giới Điều này cho thấy, Việt Nam là thị trường đầy tiềm năng trong phát triển ngân hàng số Về mức độ tiếp cận các dịch vụ tài chính của người dân Việt Nam, nếu như ở giai đoạn từ năm
2017 trở về trước còn tương đối khiêm tốn, với xấp xỉ gần 70% dân số trưởng thành không có tài khoản ngân hàng, thì tới năm 2021, Việt Nam đã có tới gần 66% dân số trưởng thành có tài khoản ngân hàng Đến nay, có 78 tổ chức tín dụng cung cấp giải pháp thanh toán qua trực tuyến, 49 tổ chức cung cấp dịch vụ thanh toán di động và có 29 ngân hàng chấp nhận thanh toán bằng mã vạch – mã phản hồi nhanh (Quick Response C – QR code) với 30.000 điểm thanh toán sử dụng mã QR vào năm 2019 và tăng lên con số 80.000 tính tới hết tháng 6/2021 (VNBA, 2021).
+ Kết quả khảo sát của công ty tư vấn tài chính toàn cầu McKinsey & Company năm 2021 cho thấy, nhu cầu sử dụng dịch vụ tài chính-ngân hàng trực tuyến đã gia tăng đáng kể trong thời gian gần đây, đặc biệt là giai đoạn sau đại dịch Tỷ lệ người tiêu dùng Việt Nam sử dụng dịch vụ ngân hàng số ít nhất một lần trong tháng đã tăng gấp đôi, từ mức 41% năm 2017 lên mức 82% vào 2021 (Bruce Delteil, 2021).
+ Với cơ sở hạ tầng công nghệ hỗ trợ cung ứng các dịch vụ thanh toán phi tiền mặt và tốc độ gia tăng nhanh chóng về tỷ lệ dân số sử dụng internet cũng như sự gia tăng trong nhu cầu và mức độ chủ động tiếp cận sử dụng dịch vụ trực tuyến của người dân, kết quả thanh toán trực tuyến thông qua hệ thống ngân hàng đạt kết quả tích cực Trong giai đoạn 2015-2020, quy mô thanh toán qua internet tăng 262,5%, giá trị thanh toán tăng 353%; thanh toán di động tăng 1000% về số lượng và 3000% về giá trị (VNBA, 2021) Tính riêng năm 2021, hoạt động thanh toán không dùng tiền mặt đạt mức tăng trưởng cao (qua kênh Internet tăng 48,8% về số lượng và 32,6% về giá trị, qua kênh điện thoại di động tăng 76,2% và 87,5%, thanh toán qua QRcode tăng hơn 200% so với năm 2020; tỷ trọng các giao dịch rút tiền mặt qua ATM trên tổng các giao dịch xử lý qua hệ thống của NAPAS giảm mạnh từ 42% cuối năm 2019, xuống 26% năm 2020 và ghi nhận mức 12% vào cuối năm 2021 (VNBA, 2022a) Điều này cho thấy sự dịch chuyển rõ rệt trong hành vi người tiêu dùng trong việc thay đổi thói quen rút tiền mặt sang sử dụng dịch vụ ngân hàng số, thanh toán điện tử.
- Phát triển dịch vụ tài chính cá nhân:
+ Tiềm năng của thị trường cho vay tiêu dùng Việt Nam được đánh giá còn rất lớn là nhờ quy mô dân số lớn, gần 100 triệu người, với dân số trẻ khá cao, trong khi hơn một nửa dân số hiện chưa tiếp cận các dịch vụ tài chính thông qua ngân hàng Tỷ lê ¥ cho vay tiêu dùng trên tổng dư nợ ở Viê ¥t Nam đạt khoảng 11%, thấp hơn nhiều so với mức 40-50% ở các nước phát triển.
+ Việt Nam là quốc gia đang phát triển với nền kinh tế năng động và thu nhập của người dân tăng trưởng mỗi năm Với mật độ dân số trẻ cao và thu nhập ngày càng tăng, nhu cầu mua sắm và tiêu dùng nói chung và nhu cầu về các dịch vụ tài chính cá nhân để cải thiện cuộc sống của người dân từ đó cũng không ngừng tăng lên
+ Hiê ¥n nay, phát triển dịch vụ tài chính cá nhân đang trở thành mô ¥t trong những định hướng chiến lược của các NHTM Dịch vụ tài chính cá nhân tại các ngân hàng hiện nay ngày càng đa dạng, trở nên đồng đều hơn với việc triển khai của hầu hết các NHTM, tạo cho khách hàng nhiều cơ hội lựa chọn, đáp ứng được phần nào nhu cầu tiết kiệm, đầu tư, tiêu dùng và thanh toán Bên cạnh đó, kênh phân phối sản phẩm luôn là một trong những chính sách quan trọng giúp cho các sản phẩm dịch vụ, đặc biệt là dịch vụ tài chính
34 cá nhân có cơ hội tiếp cận gần hơn, rộng rãi hơn đến khách hàng, cơ hội phát triển cũng vì thế mà được đẩy mạnh…
Thách thức
- Áp lực cạnh tranh từ các nhà cung cấp dịch vụ tài chính, các công ty tài chính trên thị trường Việt Nam ngày càng lớn Đă ¥c biê ¥t, xu hướng cạnh tranh trên lĩnh vực tài chính cá nhân không chỉ của NHTM và công ty tài chính mà còn có sự tham gia của các công ty fintech với sự hỗ trợ đắc lực của công nghệ thông tin Các sản phẩm tài chính của nhóm công ty fintech khá phong phú so với nhu cầu của người tiêu dùng và các thủ tục được thực hiện trực tuyến Mô hình P2P (kết nối trực tiếp người đi vay và người cho vay trên internet) của các công ty fintech với các gói vay đa dạng và đáp ứng nhu cầu khách hàng Với hình thức vay vốn trực tuyến, các công ty sẽ không phải chịu nhiều các khoản chi phí về mặt bằng, điện nước, lương nhân viên để duy trì hoạt động nên mức lãi suất của các dịch vụ cho vay trực tuyến trở nên hấp dẫn hơn
- Việc tham gia các hiệp định thương mại tự do cũng đem lại những thách thức cho các NHTM trong nước khi phải cạnh tranh với các ngân hàng nước ngoài lớn mạnh Theo các cam kết hội nhập, Việt Nam phải mở cửa thị trường đối với các đối tác nước ngoài trong đó có lĩnh vực tài chính ngân hàng Sẽ có nhiều tập đoàn, ngân hàng lớn nhất thế giới tham gia thị trường Các ngân hàng nội địa sẽ phải đối mặt với sự cạnh tranh gắt gắt, không cân sức Tuy nhiên, các điều kiện thị trường sẽ dần được xóa bỏ lại trở thành thách thức đối với thị trường tài chính của Việt Nam So với một số nước trong khu vực và trên thế giới, khả năng tiếp cận dịch vụ ngân hàng tại Việt Nam còn hạn chế Các đối tác Việt Nam ký FTA đều là những nước có thị trường tài chính, ngân hàng rất phát triển (EU, Nhật, Australia…) Cùng với đó là sự xuất hiện của các ngân hàng nước ngoài tại Việt Nam cũng tạo sức ép cạnh tranh lớn cho các ngân hàng trong nước Hiện có khoảng 100 ngân hàng và Văn phòng đại diện của ngân hàng nước ngoài tại Việt Nam Các ngân hàng nước ngoài đã chính thức hoạt động tại Việt Nam như: HSBC, Standard Chartered, Shinhan Vietnam, CitiBank, Kasikorn của Thái Lan, Ngân hàng Phát triển Singapore (DBS) và Maybank (Malaysia), CIMB Bank Berhad- ngân hàng lớn thứ 2 tại Malaysia… cũng đã có mặt tại thị trường Việt Nam Yêu cầu đặt ra cho Việt Nam và các nước thành viên khi tham gia CPTPP là phải cho phép các tập đoàn tài chính nước ngoài bán dịch vụ của mình sang thị trường các quốc gia thành viên khác mà không cần phải thành lập chi nhánh tại đó nếu các công ty trong nước tại thị trường này được phép cung cấp dịch vụ đó Đây là sức ép cực lớn đối với các ngân hàng trong nước.
- Sự phát triển của thương mại điện tử, kinh tế số đặt ra các yêu cầu cao về ứng dụng công nghệ trong cung cấp dịch vụ, bảo mật thông tin, quản trị và bảo vệ an toàn dữ liệu thông tin Nhiều chủ thẻ tín dụng, chủ thẻ ATM tỏ ra lo lắng khi thời gian gần đây xảy ra hàng loạt vụ bỗng dưng mất tiền trong tài khoản ngân hàng như Vietcombank, VPBank, HDBank, Đông Á Bank… Điều này buộc các ngân hàng phải khẩn trương bịt các lỗ hổng, tăng cường bảo mật nhằm bảo vệ khách hàng Nếu không kịp thời có các biện pháp ngăn chặn việc bị kẻ gian lợi dụng kẽ hở trong công nghệ để thực hiện các hành vi lấy cắp tài sản của khách hàng sẽ làm mất uy tín của các ngân hàng, ảnh hưởng đến hoạt động giao dịch sau này Sau hàng loạt vụ khách hàng liên tục mất tiền trong tài khoản, thống đốc Ngân hàng Nhà nước (NHNN) vừa có văn bản yêu cầu các tổ chức cung ứng dịch vụ thanh toán phải rà soát, đánh giá lại toàn bộ quy trình, thủ tục, hồ sơ và hợp đồng mở, sử dụng tài khoản thanh toán tại tổ chức mình Đồng thời tăng cường đào tạo nhận thức về an toàn, bảo mật cho cán bộ, nhân viên và khách hàng sử dụng dịch vụ ngân hàng điện tử.
Xu hướng phát triển
Đối với ngành dịch vụ tài chính - ngân hàng, các hoạt động M&A được dự đoán sẽ tiếp tục nở rộ Các xu hướng ảnh hưởng đến hoạt động M&A của ngành dịch vụ tài chính tại Việt Nam
3.4.1 Chuyển đổi số và công nghệ
Trong bối cảnh nhiều công ty fintech và công ty phi tài chính đang làm thay đổi cục diện, khả năng nâng cao công nghệ vẫn là chìa khóa giúp doanh nghiệp tài chính đạt được lợi thế cạnh tranh trên thị trường Nhiều ngân hàng và doanh nghiệp tài chính đã ợ ợ ạ ị g g g g ệp chọn cách chuyển đổi số và làm mới các dịch vụ nhằm đáp ứng áp lực tăng cao từ người tiêu dùng, cạnh tranh gia tăng cùng những lo ngại về lãi suất thấp và suy giảm lợi nhuận.
Trong những năm gần đây, các ngân hàng và tổ chức tài chính Việt Nam, đặc biệt là các công ty fintech, đã mở rộng và đa dạng hóa danh mục sản phẩm và năng lực số của mình Một ví dụ nổi bật là sự hợp tác giữa Techcombank cùng Amazon Web Services và Backbase để triển khai các dịch vụ sử dụng điện toán đám mây Do đó, trong năm 2022, các hoạt động M&A và hợp tác chiến lược được kỳ vọng sẽ tập trung vào các thương vụ và giao dịch nhằm nâng cao năng lực doanh nghiệp, ứng phó với rủi ro an ninh mạng và đẩy nhanh quá trình thanh toán.
3.4.2 “Tài chính nhúng” (Embedded finance)
Tài chính nhúng đang là xu hướng nổi bật hiện nay khi nhiều doanh nghiệp có thể tích hợp các dịch vụ tài chính vào hoạt động và danh mục dịch vụ của mình Sự phát triển của nền kinh tế số đã thúc đẩy hợp tác giữa ngành dịch vụ tài chính và các kênh phân phối (như các nền tảng số) để tạo ra các giao dịch và cơ hội tài chính, chẳng hạn như cho vay tiêu dùng thông qua các kênh kỹ thuật số B2C Ngoài ra, các doanh nghiệp tài chính lớn, bao gồm các ngân hàng phát hành thẻ, có thể sẽ tận dụng M&A để tăng cường năng lực nhằm cạnh tranh với các công ty fintech trong nhiều dịch vụ mới nổi, ví dụ như Mua trước - Trả sau (Buy Now, Pay Later).
3.4.3 Môi trường, Xã hội và Quản trị (ESG)
Không có gì đáng ngạc nhiên khi phân ngành Quản lý tài sản và của cải (AWM) dẫn đầu trong việc thích ứng với những thách thức phức tạp của ESG Việc ESG và các lựa chọn đầu tư bền vững đang thu hút sự quan tâm của các nhà đầu tư đã khiến các công ty AWM phải đánh giá lại các mục tiêu mang tính ảnh hưởng trong việc mua bán và sáp nhập như thiết kế sản phẩm, phân bổ vốn và hiệu suất công việc Tương tự, ngành bảo hiểm và ngân hàng cũng được thiết lập để đóng vai trò quan trọng trong việc cung cấp cơ sở hạ tầng tài chính để hỗ trợ quá trình chuyển đổi xanh. Ở cấp quốc gia, Ngân hàng Nhà nước Việt Nam (NHNN) đã ban hành Sổ tay Đánh giá Rủi ro Môi trường và Xã hội cho 10 ngành kinh tế trong hoạt động tín dụng như bước đầu tiên tích hợp các tiêu chí ESG vào hoạt động ngành ngân hàng năm 2018 Mới đây, NHNN trong một cuộc hội thảo, đã xúc tiến xây dựng dự thảo Thông tư hướng dẫn thực hiện quản lý rủi ro môi trường trong hoạt động cấp tín dụng của tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài.
Khi mối quan tâm về các mục tiêu tuân thủ ESG ngày càng gia tăng, chúng tôi tin rằng những hành động trên sẽ tác động trực tiếp đến việc quản lý rủi ro và kiến tạo giá trị của ngành dịch vụ tài chính.
3.4.4 Sự bùng nổ của tài chính số tại Việt Nam
Hệ sinh thái tài chính số đang phát triển ở Việt Nam trong giai đoạn đầu với sự
“bùng nổ” của phân khúc dịch vụ thanh toán số, các mảng dịch vụ khác vẫn còn nhiều tiềm năng phát triển Thực tế cho thấy, các dịch vụ tài chính mới đã xuất hiện và đang ngày càng chiếm lĩnh thị trường tại Việt Nam.
Tài chính số tại Việt Nam, cũng giống như các nước trên thế giới, do 3 làn sóng công nghệ chính góp phần hình thành nên hệ sinh thái Đó là: Thanh toán kỹ thuật số; tài sản mã hóa; trí tuệ nhân tạo Trong đó, các công nghệ thanh toán số tác động mạnh mẽ
36 nhất và đang phát triển nhanh, còn tài sản mã hóa và trí tuệ nhân tạo, thì mới bước đầu tạo ra những thay đổi nhỏ trong hệ thống tài chính.