(Luận văn) các nhân tố ảnh hưởng đến chỉ tiêu lợi nhuận của các ngân hàng thương mại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO t to TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HCM ng hi ep w n ad lo u yj th yi NGUYỄN THỊ HÀ ANH pl n ua al n va m ll fu n oi CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN CHỈ TIÊU LỢI NHUẬN t CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM z z ht vb k jm gm l m co an Lu n va te y TP Hồ Chí Minh – Năm 2016 re LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO t to TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HCM ng hi ep w n ad lo u yj th yi NGUYỄN THỊ HÀ ANH pl n ua al n va m ll fu CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN CHỈ TIÊU LỢI NHUẬN t n oi CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM z z k jm Mã số: 60340201 ht vb Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng gm l m co an Lu LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ n va NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS BÙI KIM YẾN te re y TP Hồ Chí Minh – Năm 2016 i LỜI CAM ĐOAN t to ng Tôi xin cam đoan luận văn “CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN CHỈ hi ep TIÊU LỢI NHUẬN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM” kết trình học tập nghiên cứu độc lập nghiêm túc w n Các số liệu nội dung luận văn trung thực, khách quan kết nêu ad lo luận văn chưa công bố cơng trình khác u yj th Tơi xin chân thành cám ơn PGS.TS Bùi Kim Yến hướng dẫn tơi hồn thành luận văn yi pl Thành phố Hồ Chí Minh, 01 tháng 05 năm 2016 n ua al Tác giả luận văn n va m ll fu NGUYỄN THỊ HÀ ANH t n oi z z ht vb k jm gm l m co an Lu n va te re y ii MỤC LỤC t to Trang phụ bìa ng Lời cam đoan hi ep Mục lục Danh mục từ viết tắt w n Danh mục bảng biểu ad lo Danh mục hình vẽ u yj th CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỂ TÀI Lý chọn đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu yi 1.1 pl n ua al va Đối tượng nghiên cứu .3 1.4.2 Phạm vi nghiên cứu .3 n 1.4.1 m ll fu Phương pháp nghiên cứu 1.6 Kết cấu đề tài 1.7 Ý nghĩa đề tài t n oi 1.5 z z CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ LUẬN VÀ CÁC KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU LIÊN vb ht QUAN VỀ LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI jm Khái niệm lợi nhuận ngân hàng 2.2 Các tiêu đo lường lợi nhuận k 2.1 gm Giá trị tuyệt đối .6 2.2.2 Giá trị tương đối m co Vai trò lợi nhuận an Lu 2.3 l 2.2.1 Vai trò lợi nhuận ngân hàng thương mại 2.3.2 Vai trò lợi nhuận kinh tế Các tiêu đo lường lợi nhuận ngân hàng 2.4.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến tỷ suất lợi nhuận ngân hàng y 2.4.1 te Tổng hợp kết số nghiên cứu liên quan re 2.4 n va 2.3.1 iii t to 2.4.3 Các yếu tố nội ngân hàng .10 2.4.4 Yếu tố kinh tế vĩ mô .12 ng TÓM TẮT CHƯƠNG 14 hi ep CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA CÁC NHTM VIỆT NAM 15 w 3.1 Thực trạng số tiêu tài NHTM Việt Nam 15 n ad lo 3.1.1 Tổng tài sản 15 u yj th 3.1.2 Vốn chủ sở hữu 17 3.1.3 Tín dụng 18 yi pl 3.1.4 Huy động vốn 20 n ua al 3.2 Thực trạng lợi nhuận NHTM Việt Nam 21 3.2.1 Lợi nhuận 21 va n 3.2.2 Chỉ tiêu ROA 23 m ll fu 3.2.3 Chỉ tiêu ROE 24 n oi TÓM TẮT CHƯƠNG 27 t CHƯƠNG 4: PHƯƠNG PHÁP, DỮ LIỆU VÀ KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 28 4.1 Mơ hình nghiên cứu 28 z z 4.2 Xây dựng giả thuyết nghiên cứu 30 vb ht 4.2.1 Mối quan hệ giửa tỷ lệ chi phí doanh thu với tỷ suất lợi nhuận .30 jm 4.2.2 Mối quan hệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản với tỷ suất lợi k gm nhuận… 30 l 4.2.3 Mối quan hệ tỷ lệ cho vay tổng tài sản với tỷ suất lợi nhuận 31 m co 4.2.4 Mối quan hệ dự phịng rủi ro tín dụng tổng dư nợ với tỷ suất lợi an Lu nhuận… 31 4.2.5 Mối quan hệ tăng trưởng GDP với tỷ suất lợi nhuận .31 y 4.4 Thống kê mô tả liệu nghiên cứu 36 te 4.3.2 Kiểm định giả thuyết hồi quy 34 re 4.3.1 Phương pháp bình phương tối thiểu - OLS 32 n va 4.3 Phương pháp nghiên cứu 32 (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam iv 4.4.1 Thu thập xử lý liệu nghiên cứu .36 t to 4.4.2 Thống kê mô tả liệu nghiên cứu 37 ng 4.5 Kết nghiên cứu 38 hi ep 4.5.1 Mơ hình 1: Hồi quy với ROA 38 4.5.2 Mơ hình 2: Hồi quy với ROE 43 w 4.6 Thảo luận kết nghiên cứu 49 n ad lo 4.6.1 Biến tỷ lệ dự phòng rủi ro tín dụng tổng dư nợ 49 u yj th 4.6.2 Biến vốn chủ sở hữu tổng tài sản 49 4.6.3 Biến tỷ lệ cho vay tổng tài sản 50 yi pl 4.6.4 Biến tỷ lệ chi phí doanh thu 50 n ua al TÓM TẮT CHƯƠNG 52 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN, GIẢI PHÁP VÀ MỘT SỐ KHUYẾN NGHỊ ĐỂ va n NÂNG CAO LỢI NHUẬN CHO CÁC NHTM TẠI VIỆT NAM 53 m ll fu 5.1 Tóm tắt kết đề tài 53 n oi 5.1.1 Các nhân tố ảnh hưởng đến ROA 53 t 5.1.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến ROE .53 5.2 Dự báo tình hình kinh tế vĩ mô hoạt động hệ thống ngân hàng Việt z z Nam đến năm 2020 54 vb ht 5.2.1 Dự báo tình hình kinh tế vĩ mô đến năm 2020 54 jm 5.2.2 Dự báo hoạt động hệ thống ngân hàng Việt Nam đến năm 2020 54 k gm 5.3 Giải pháp để gia tăng lợi nhuận cho NHTM Việt Nam 56 l 5.3.1 Tăng hiệu sử dụng vốn chủ sở hữu 56 m co 5.3.2 Sử dụng hiệu tiết kiệm chi phí hoạt động .56 an Lu 5.3.3 Gia tăng dư nợ kèm với chất lượng nợ .57 5.3.4 Giải triệt để vấn đề nợ xấu .57 (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam y 5.4.2 i vi ngõn hng nhà nước 59 te 5.4.1 Đối với phủ .58 re Nam 58 n va 5.4 Một số khuyến nghị nhằm nâng cao lợi nhuận cho NHTM ti Vit (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam v 5.5 Hn ch ca tài gợi ý hướng nghiên cứu 59 t to 5.5.1 Hạn chế đề tài 59 ng 5.5.2 Gợi ý hướng nghiên cứu 60 hi ep KẾT LUẬN CHUNG 61 TÀI LIỆU THAM KHẢO w n PHỤ LỤC ad lo Phụ lục 1: Mô tả thống kê biến hồi quy u yj th Phụ lục 2: Mô tả bước chạy mơ hình hồi với ROA Phụ lục 3: Mơ tả bước chạy mơ hình hồi với ROE yi pl n ua al n va m ll fu t n oi z z ht vb k jm gm l m co an Lu n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam vi DANH MC T VIT TT t to ng Ký hiệu STT Ý nghĩa ep w Doanh nghiệp ETA Vốn chủ sở hữu tổng tài sản FGLS Phương pháp bình phương tối thiểu tổng phát khả thi GDP Tốc độ tăng trưởng GDP HĐKD Hoạt động kinh doanh LOANTA Tỷ lệ cho vay tổng tài sản NHNN Ngân hàng Nhà nước NHTM NHTMCP n DN u yj th hi ad lo yi pl n ua al Ngân hàng thương mại va Ngân hàng thương mại cổ phần Ngân hàng thương mại nhà nước 11 NIM Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên 12 OLS Phương pháp bình phương tối thiểu n 10 NHTMNN m ll fu n oi t 13 PROVILOAN Dự phòng rủi ro tín dụng tổng dư nợ z Tỷ suất sinh lợi tổng tài sản 15 ROE Tỷ suất sinh lợi vốn cổ phần 16 ROS Tỷ suất sinh lợi doanh thu 17 TTCK Thị trường chứng khốn 18 VAMC Cơng ty quản lý tài sản 19 VND Việt Nam đồng 20 WTO Tổ chức thương mại giới z 14 ROA ht vb k jm gm l m co an Lu n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam vii DANH MC BNG BIU t to ng Ký hiệu Tên bảng Trang ep 16 Bảng 3.2 Tốc độ gia tăng vốn chủ sở hữu ngân hàng từ 2007-2014 18 Tốc độ gia tăng dư nợ ngân hàng từ 2007-2014 19 Bảng 3.4 Tốc độ gia tăng vốn huy động ngân hàng từ 2007-2014 21 Bảng 3.5 Tốc độ gia tăng lợi nhuận trước thuế ngân hàng từ 2007- 22 w Tốc độ gia tăng tổng tài sản ngân hàng từ 2007-2014 lo hi Bảng 3.1 n Bảng 3.3 ad u yj th 2014 23 Bảng 3.7 ROE ngân hàng từ 2007-2014 25 Bảng 4.1 Mô tả biến sử dụng mơ hình hồi quy 29 Bảng 4.2 Thống kê mô tả liệu nghiên cứu Bảng 4.3 Tương quan biến mơ hình phân tích 39 Bảng 4.4 Kết hồi quy OLS với biến ROA 39 Bảng 4.5 Hệ số VIF mơ hình 40 Bảng 4.6 Kiểm định White mơ hình 41 Bảng 4.7 Kiểm định Wooldridge mơ hình Bảng 4.8 Kết hồi quy FGLS với ROA Bảng 4.9 Tương quan biến mơ hình phân tích Bảng 4.10 Kết hồi qui OLS với ROE Bảng 4.11 Hệ số VIF mơ hình Bảng 4.12 Kiểm định White mơ hình Bảng 4.13 Kiểm định Wooldridge mơ hình Bảng 4.14 Kết hồi quy FGLS với ROE pl ROA ngân hàng từ 2007-2014 n oi yi Bảng 3.6 n ua al va n 38 m ll fu t z z ht vb 41 jm 42 k 44 gm 44 l m co 45 46 Lu an 46 n va 47 te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam viii DANH MỤC HÌNH VẼ t to ng Ký hiệu Tên hình Trang hi ep hình 19 Hình 3.2 Chi phí dự phịng rủi ro tín dụng ngân hàng 2013-2014 22 Hình 3.3 ROA trung bình ngân hàng từ 2007-2010 2011-2014 24 Hình 3.4 ROE trung bình ngân hàng từ 2007-2011 2012-2014 26 w Tỷ lệ nợ xấu hệ thống ngân hàng Việt Nam từ 2004-2013 lo Hình 3.1 n ad yi u yj th pl n ua al n va m ll fu t n oi z z ht vb k jm gm l m co an Lu n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam 58 nhi cho ton h thng Vic xử lý nợ xấu thời gian qua nhà nước t to ngân hàng đưa lên ưu tiên hàng đầu ng Để xử lý nợ xấu ngân hàng cần rà soát lại tất khoản cho vay, hi ep đánh giá thực trạng khoản vay, phân nhóm nợ hợp lý có giải pháp hiệu để thu hồi vốn như: w n + Rà soát, xem xét khả phát mại tài sản bảo đảm để xác định hợp lý giá ad lo trị tỷ lệ khấu trừ nhằm tạo nguồn cho xử lý nợ xấu u yj th + Thực quy định nhà nước hoạt động cấp tín dụng nhằm đề phịng khả gia tăng nợ xấu từ vay yi pl + Nâng cao khả chuyên môn đạo đức nghề nghiệp cán ngân n ua al hàng nhằm thực tốt nhiêm vụ giao + Thường xuyên kiểm tra, giám sát tồn hệ thống để đảm bảo khơng có va n tham ô, nhận hối lộ hoạt động cấp tín dụng m ll fu Việc cơng ty Quản lý tài sản tổ chức tín dụng Việt Nam (VAMC) n oi đời hoạt động có hiệu thời gian qua động lực để ngân hàng t giải nợ xấu Tuy nhiên vấn đề cốt yếu nằm thân ngân hàng q trình cấp tín dụng xử lý triệt để vấn đề nợ xấu trước z z vb ht 5.4 Một số khuyến nghị nhằm nâng cao lợi nhuận cho NHTM Việt Nam k jm 5.4.1 Đối với phủ gm + Cần tạo môi trường kinh tế ổn định, bền vững, tăng trưởng để tạo l tảng cho ngân hàng thương mại hoạt động tốt hiệu Vì tăng trưởng kinh tế m co có ảnh hưởng chiều lên lợi nhuận ngân hàng nên yếu tố quan trọng an Lu giúp nâng cao lợi nhuận cho hệ thống + Tiếp tục xây dựng hoàn thiện hệ thống pháp luật theo kịp với diễn biến te re sạch, phát triển, hạn chế gian lận, theo kịp với đà phát triển giới n va thị trường theo kịp với thông lệ quốc tế để hoạt ng ca h thng c y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam 59 5.4.2 Đối với ngân hàng nhà nước t to + Tăng cường công tác kiểm tra, giám sát hoạt động toàn hệ thống nhằm ng đảm bảo hoạt động hệ thống NHTM lành mạnh, theo chuẩn mực, quy hi ep định Hoạt động hệ thống ngân hàng bao hàm nhiều rủi ro, khơng có quản lý chặt chẽ nhà nước tạo hội cho kẻ xấu luồn lách w nhằm trục lợi gây hại cho hoạt động toàn hệ thống n ad lo + Tăng cường kiểm tra tiếp tục thực vấn đề tái cấu hệ thống ngân u yj th hàng Giai đoạn từ năm 2012 đến chứng kiến nhiều vụ mua bán, sáp nhập ngân hàng nhằm tái cấu lại hoạt động ngân hàng yếu để đem lại yi pl lành mạnh vững mạnh cho hoạt động hệ thống ngân hàng Những vụ mua bán, sáp n ua al nhập ngân hàng bật thời gian qua như: sáp nhập ba ngân hàng: Ngân hàng thương mại cổ phấn Sài Gòn (SCB), Ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam Tín va n Nghĩa (TinNghiaBank), ngân hàng thương mại cổ phần đệ (Ficombank) Hay m ll fu sáp nhập ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải (Maritime Bank) với ngân hàng n oi thương mại cổ phần phát triển Mê kông, ngân hàng TMCP phát triển nhà Đồng t sông Cửu Long (MHB) với ngân hàng Đầu tư phát triển Việt Nam (BIDV) Trong thời gian tới việc mua bán, sáp nhập mục tiêu quan trọng cần z z ngân hàng nhà nước đẩy mạnh thực nhằm loại bỏ ngân hàng yếu, hoạt vb ht động hiệu tạo ngân hàng thương mại mạnh hơn, hoạt động tốt k jm tham gia vào hoạt động hệ thống gm an Lu Đề tài nghiên cứu gặp phải số hạn chế sau: m co 5.5.1 Hạn chế đề tài l 5.5 Hạn chế đề tài gợi ý hướng nghiên cứu Một là: Vì vấn đề giới hạn thời gian nguồn lực, đồng thời vấn đề cha (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam y din cao te (8 nm t 2007-2014) nên liệu tác giả đem vào chạy hồi quy chưa có tính đại re ngân hàng thương mại hệ thống (8 ngân hàng) với khoảng thời gian ngắn n va minh bạch thông tin số ngân hàng nên nghiên cứu dừng lại mt s ớt (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam 60 Hai l: ti mi thu thập liệu ngân hàng thương mại mà chưa t to xét đến hoạt động loại hình tổ chức tín dụng khác ng Ba là: Đề tài xét đến lợi nhuận ngân hàng thông qua hai số ROA hi ep ROE mà chưa xét đến tiêu NIM Bốn là: Còn nhiều nhân tố tác động đến hiệu ngân hàng chưa khảo w sát hết nằm biến εit cần đưa vào thêm mơ hình để xác định cụ thể n ad lo nhân tố tác động đến lợi nhuận ngân hàng u yj th 5.5.2 Gợi ý hướng nghiên cứu yi pl + Các nghiên cứu sau thực đề tài nhân tố tác động đến lợi nhuận n ua al ngân hàng thực nghiên cứu liệu gồm nhiều ngân hàng thương mại hơn, số liệu cập nhật va n + Nên xét thêm loại hình tổ chức tín dụng khác ngân hàng thương m ll fu mại Nên đưa thêm vài biến có tác động đến lợi nhuận ngân hàng n oi nghiên cứu khác như: quy mô ngân hàng, khoản, thuế, lạm phát hay số t biến định tính trình độ lao động, giới tính nhân viên z z ht vb k jm gm l m co an Lu n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam 61 KẾT LUẬN CHUNG t to ng Hoạt động hệ thống ngân hàng có vai trị ảnh hưởng to lớn đến toàn hi ep kinh tế đồng thời chịu ảnh hưởng từ tình hình kinh tế vĩ mơ chịu ảnh hưởng từ nhân tố nội bên ngân hàng Việc chọn lọc nhân tố w có ảnh hưởng đến lợi nhuận tìm giải pháp nâng cao lợi nhuận vấn đề n ad lo có tính cấp thiết mà nhà quản trị ngân hàng nhà nghiên cứu quan u yj th tâm tìm hiểu Điều thơi thúc tác giả thực nghiên cứu nhân tố có ảnh hưởng yi pl đến lợi nhuận ngân hàng Tác giả tiến hành thu thập liệu tám ngân hàng thương n ua al mại Việt Nam khoảng thời gian từ năm 2007 – 2014 đồng thời áp dụng phân tích hồi quy OLS liệu bảng với cơng cụ Stata Sau tác giả dụng n va phương pháp FGLS để thu ước lượng vững hiệu Kết hồi m ll fu quy tìm năm nhân tố có ảnh hưởng đến lợi nhuận ngân hàng là: tỷ lệ chi phí doanh thu, vốn chủ sở hữu tổng tài sản, tỷ lệ cho vay tổng tài sản, n oi dự phòng rủi ro tín dụng tổng dư nợ tốc độ tăng trưởng GDP Nghiên cứu t đề xuất giải pháp vài khuyến nghị để gia tăng lợi nhuận ngân hàng z z Tác giả hi vọng, kết thu giúp cho nhà quản trị ngân hàng vb ht nhà quản lý kinh tế có nhìn tồn diện đánh giá nhân tố ảnh hưởng jm đến lợi nhuận để đưa giải pháp thúc đẩy cho hoạt động ngành ngân hàng nói k gm riêng kinh tế nói chung l Đề tài cịn gặp nhiều thiếu sót hạn chế Rất mong nhận nhận m co xét, góp ý quý Thầy/ Cô, nhà khoa học trao đổi, quan tâm quý bạn an Xin chân thành cảm ơn./ Lu đọc để đề tài hon thin hn n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam TÀI LIỆU THAM KHẢO t to ng Danh mục tài liệu Tiếng Việt hi ep Dương Trọng Đoàn, 2013 Phân tích nhân tố tác động đến lợi nhuận ngân hàng thương mại Luận văn thạc sỹ Đại học Kinh tế TP Hồ Chí Minh w n Đảng Cộng Sản Việt Nam, 2011 Chiến lược phát triển kinh tế - xã hội 2011 ad lo – 2020 http://dsi.mpi.gov.vn/vietnam2035/3/66.html [Ngày truy cập: u yj th 26/04/2016] Hồ Diệu, 2002 Quản trị ngân hàng: NXB Thống kê yi pl Nguyễn Thị Minh Huệ, 2012 Đánh giá hệ thống ngân hàng Việt Nam qua 166 n ua al số số lành mạnh tài Tạp chí Khoa học ĐHQGHN, số 28, trang 158- va n Nguyễn Việt Hùng, 2008 Phân tích nhân tố ảnh hưởng đến hiệu hoạt n oi Kinh tế quốc dân m ll fu động ngân hàng thương mại Việt Nam Luận án tiến sỹ Đại học t Nguyễn Minh Kiều, 2007 Nghiệp vụ ngân hàng đại: NXB Thống kê Lê Thị Lợi, 2013 Vốn chủ sở hữu ngân hàng Việt Nam, vấn z z đề quản trị vốn Tạp chí ngân hàng, số 2+3, trang 90 – 95 vb ht Đặng Hữu Mẫn Hoàng Dương Việt Anh, 2014 Nghiên cứu yếu tố kinh jm tế thể chế ảnh hưởng đến hoạt động hệ thống ngân hàng thương mại k gm Việt Nam Tạp chí Kinh tế & Phát triển, số 209, trang 82 – 94 l Nguyễn Kim Thu Đỗ Thị Thanh Huyền, 2014 Phân tích yếu tố ảnh m co hưởng đến tỷ lệ thu nhập lãi ngân hàng thương mại Việt Nam an Lu Tạp chí Khoa học ĐHQGHN: Kinh tế Kinh doanh, số 4, trang 55 – 65 10 Trịnh Quốc Trung Nguyễn Văn Sang, 2013 Các yếu tố ảnh hưởng đến hiệu te re ngân hàng, số 85, trang 11 – 15 n va hoạt động ngân hàng thương mại Việt Nam Tạp chí Cơng ngh y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam 11 Th tng Chớnh ph, 2006 Quyết định số 112/2006/QD-TTg việc phê t to duyệt đề án phát triển ngành ngân hàng Việt Nam đến năm 2010 định ng hướng đến năm 2020 Ngày 24 tháng 05 năm 2006 hi ep 12 Ngân hàng nhà nước, 2013 Thông tư số 02/2013/TT-NHNN việc “Quy định phân loại tài sản có, mức trích, phương pháp trích lập dự phịng rủi w n ro việc sử dụng dự phòng để xử lý rủi ro hoạt động tổ chức tín ad lo dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài” Hà Nội, ngày 21 tháng 01 năm 2013 u yj th Danh mục tài liệu tiếng nước yi pl Albertazzi, U and Gambacorta, L, 2009 Bank profitability and the business n ua al cycle Journal of Financial Stability, (4), 393-409 Alper, D and Anbar A., 2011 Bank Specific and Macroeconomic va n Determinants of Commercial banks Profitability: Emperical Evidence from fu m ll Turkey Business and Economic Research Journal, Vol.2, No n oi Andreas Dietrich and Gabrielle Wanzenried, 2014 The Determinants of t Commercial Banking Profitability in Low-, Middle-, and High-Income Countries The Quarterly Review of Economics and Finance, 54: 337–354 z z Arellano, M and Bover, O., 1995 Another look at the instrumental variables vb ht estimation of error components mod- els Journal of Econometrics, 68 (1): jm 29-51 k al., 2008 determinants Banking-specific, of banking industry-specific l macroeconomic et gm Athanasoglou profitability Journal and of m co International Financial Markets, Institutions and Money 18, 121–136 from the Middle East Islamic Economic Studies, Vol.1, No.1 an Lu Bashir, 2003 Determinants of profitability in Islamic banks: Some evidence y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam te Review, 12 (1): 1-20 re competition, and financial reforms on banks’ performance Emerging Markets n va Ben Naceur, S and Omran, M., 2011 The effects of bank regulations, (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam Berger, A.N., 1995 The relationship between capital and earnings in banking t to Journal of Money, Credit and Banking, 27 (2): 432-456 ng Blundell, R and Bond, S., 1998 Initial conditions and moment conditions in hi ep dynamic panel data models Journal of Econometrics, 87 (1): 115-143 10 Demirguc Kunt, A & Huizinga, H., 1999 Determinants of commercial bank w n interest margins and profitability: Some International Evidence World Bank lo ad Economic Review, 13: 379-408 u yj th 11 Dietrich, A., Wanzenried, G., 2014 The determinants of commercial banking profitability in low-, middle-, and high-income countries The Quarterly yi pl Review of Economics and Finance, 54: 337 – 354 n ua al 12 Gambacorta, L and Mistrulli, P., 2004 Does bank capital affect lending behavior? Journal of Financial Interme- diation, 13 (4): 436-457 va n 13 Garcia-Herrero et al, 2009 What explains the low profitability of Chinese fu m ll banks? Journal of Banking and Finance, 33 (11): 2080-2092 n oi 14 Golin, J (2001) The bank credit analysis handbook: A guide for analysts, t bankers and investors Asia: John Wiley & Sons 15 Gul, S et al., 2011 Factors Affecting Bank Profitability in Pakistan The z z Romanian Economic Journal, 29: 61 – 87 vb ht 16 Kosmidou, K., et al, 2007 Domestic and multinational determinants of foreign jm bank profits: the case of Greek banks operating abroad Journal of k gm Multinational Financial Management, 17: 1–15 l 17 Marijana Ćuraka et al., 2011 Profitability Determinants of the Macedonian m co Banking Sector in Changing Environment Elsevier Ltd Selection an Lu 18 Olson, D., and Zoubi, T., 2008 Using accounting ratios to distinguish between Islamic and conventional banks in the GCC region International Journal of y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam te countries Emerging Markets Review, 12: 94 – 110 re 19 Olson, D., Zoubi, T., 2011 Efficiency and bank profitability in MENA n va Accounting, 43: 45–65 (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam 20 Saeed, M., 2014 Bank related, Industry – related and Macroeconomic t to Factors Affecting Bank Profitability: A Case of the United Kingdom ng Research Journal of Finance and Accounting, 2: 42 – 50 hi ep 21 Sufian, F and Habibullahb, M., 2012 Globalizations and bank performance in China Research in International Business and Finance, 26 (2): 221-239 w n 22 Van Horen, N., 2007 Foreign banks in developing countries; origin matters lo ad Emerging Markets Review 8, 81–105 u yj th 23 Wooldridge, Jeffrey M 2002 Econometric Analysis of Cross-Section and Panel Data Cambridge, Massachusetts: MIT Press yi pl n ua al Website http://bidv.com.vn/ n va http://vietstock.vn/ http://www.saga.vn t http://www.sacombank.com.vn/ n oi http://www.cafef.vn m ll fu http://www.acb.com.vn/ z ht k jm http://www.vietcombank.com.vn/ vb http://www.tapchitaichinh.vn z http://www.shb.com.vn/ gm 10 http://www.vietinbank.vn/ n va 15 https://www.mbbank.com.vn an 14 https://www.gso.gov.vn/ Lu 13 https://www.eximbank.com.vn/ m co 12 http://www.wikipedia.org l 11 http://www.vneconomy.vn te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam PH LC t to Phụ lục 1: Mô tả thống kê biến hồi quy ng hi Tên ep NH w ROA ROE TCTR TA PROV ETA ILOA GDP N 2007 0.0132 0.1943 0.2824 0.4941 0.0686 0.0216 0.0846 VCB 2008 0.0064 0.0981 0.3149 0.5082 0.0621 0.0378 0.0631 VCB 2009 0.2571 0.3762 0.5543 0.0654 0.0327 0.0532 2010 0.0152 0.2287 0.3943 0.575 0.0672 0.0322 0.0678 0.17 0.3833 0.5711 0.0781 0.0254 0.0589 n VCB Năm LOAN ad lo VCB 2011 0.0124 VCB 2012 0.0113 0.1253 0.3987 0.5818 0.1002 0.0219 0.0503 VCB 2013 0.0099 0.1038 0.4027 0.5849 0.0904 0.0235 0.0542 VCB 2014 0.0088 0.1071 va 0.3965 0.5604 0.0751 0.0218 0.0598 ACB 2007 0.0271 0.4449 0.2664 0.3725 0.0733 0.0042 0.0846 ACB 2008 0.0232 0.3153 0.3753 0.3308 0.0738 0.0066 0.0631 ACB 2009 0.0161 0.2463 0.3667 0.3714 0.0602 0.0081 0.0532 ACB 2010 0.0125 0.2174 0.3935 0.4251 0.0555 0.0082 0.0678 ACB 2011 0.0132 0.2749 0.4116 0.3658 0.0426 0.0096 0.0589 ACB 2012 0.0034 0.0638 0.7319 0.5832 0.0716 ht 0.0146 0.0503 ACB 2013 0.0048 0.0658 0.6654 0.6434 0.0751 0.0144 0.0542 ACB 2014 0.0055 0.0764 0.6379 0.6476 0.069 CTG 2007 0.0076 0.1412 0.416 0.6152 0.0641 CTG 2008 0.01 0.157 0.5702 0.6238 CTG 2009 0.0058 0.1023 0.5828 CTG 2010 0.0111 0.2215 CTG 2011 0.0151 CTG 2012 CTG 2013 yi VCB u yj th 0.0164 pl n ua al n m ll fu t n oi z z vb k jm 0.0167 0.0846 0.0637 0.0178 0.0631 0.6693 0.0516 0.0095 0.0532 0.4857 0.6369 0.0494 0.0118 0.0678 0.2676 0.4057 0.6371 0.0619 0.0103 0.0589 0.0128 0.1981 0.4296 0.662 0.0668 0.011 0.0503 0.0107 0.1321 0.4549 0.6529 0.0938 0.0088 0.0542 an Lu n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam m co 0.0598 l gm 0.0136 (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam t to ng hi ep 2014 0.0092 0.1047 0.4672 0.6653 0.0832 0.0099 0.0598 SHB 2007 0.0185 0.0944 0.2805 0.3383 0.1761 0.0019 0.0846 SHB 2008 0.0146 0.0876 0.3988 0.4348 0.1576 0.0041 0.0631 SHB 2009 0.0152 0.136 0.3955 0.467 0.088 0.0099 0.0532 SHB 2010 0.0126 0.1498 0.4573 0.4776 0.082 0.0112 0.0678 2011 0.0123 0.1504 0.5052 0.4108 0.0821 0.0122 0.0589 SHB 2012 0.0003 0.0034 0.5712 0.4886 0.0816 0.022 0.0503 SHB 2013 0.0856 0.7858 0.5327 0.0721 0.0155 0.0542 2014 0.0051 0.0759 0.4987 0.6158 0.062 0.0101 0.0598 0.1125 0.3479 0.5474 0.1867 0.004 0.0846 w CTG n SHB ad lo EIB 2007 0.0178 EIB 2008 0.0174 0.0743 0.3185 0.4401 0.2662 0.0177 0.0631 EIB 2009 0.0199 0.0865 0.352 0.5864 0.204 0.0099 0.0532 EIB 2010 0.0185 0.1351 0.2799 0.4755 0.103 0.0101 0.0678 EIB 2011 0.0193 0.2039 0.3062 0.4067 0.0888 0.0083 0.0589 EIB 2012 0.0121 0.1332 0.4264 0.4403 0.0929 0.0081 0.0503 EIB 2013 0.0039 0.0432 0.6528 0.4908 0.0864 0.0085 0.0542 EIB 2014 0.0003 0.0039 0.6962 0.541 0.0873 0.0117 0.0598 MBB 2007 0.0227 0.2058 0.3423 0.392 0.1198 0.0124 0.0846 MBB 2008 0.019 0.178 0.3391 0.3549 0.0998 ht 0.0157 0.0631 MBB 2009 0.0193 0.1935 0.2955 0.4288 0.0998 0.0151 0.0532 MBB 2010 0.0192 0.2171 0.3067 0.4451 0.081 MBB 2011 0.0171 0.2296 0.3654 0.4253 MBB 2012 0.0147 0.2049 0.3451 MBB 2013 0.0128 0.1625 MBB 2014 0.013 STB 2007 STB STB yi SHB u yj th 0.0065 pl n ua al n va m ll fu t n oi z z vb k jm gm 0.0678 0.0695 0.0185 0.0589 0.4241 0.0733 0.0176 0.0503 0.3585 0.4864 0.084 0.0202 0.0542 0.1562 0.3749 0.5016 0.0826 0.0245 0.0598 0.0313 0.2736 0.3036 0.5479 0.1138 0.005 0.0846 2008 0.0144 0.1264 0.5175 0.5115 0.1134 0.0072 0.0631 2009 0.0194 0.1825 0.4012 0.561 0.1045 0.0093 0.0532 m co an Lu n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam l 0.0151 (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam t to ng hi ep 2010 0.0146 0.1524 0.4214 0.5456 0.0961 0.0096 0.0678 STB 2011 0.0141 0.1447 0.5313 0.5693 0.1028 0.0101 0.0589 STB 2012 0.0068 0.071 0.6062 0.6333 0.0901 0.015 0.0503 STB 2013 0.0142 0.1449 0.5533 0.6851 0.1057 0.0122 0.0542 STB 2014 0.0126 0.1256 0.5407 0.6745 0.0952 0.0107 0.0598 2007 0.0084 0.1588 0.306 0.6454 0.0569 0.022 0.0846 BID 2008 0.0088 0.1577 0.5928 0.653 0.0547 0.0255 0.0631 BID 2009 0.1812 0.4467 0.6963 0.0595 0.0262 0.0532 2010 0.0113 0.1795 0.4827 0.694 0.0661 0.0208 0.0678 0.132 0.4316 0.7244 0.0601 0.0199 0.0589 w STB n BID ad lo BID 2011 0.0083 BID 2012 0.0073 0.1283 0.4057 0.7012 0.0547 0.0174 0.0503 BID 2013 0.0078 0.1377 0.3871 0.7131 0.0584 0.0157 0.0542 BID 2014 0.0083 0.1515 0.3937 0.6853 0.0512 0.0149 0.0598 yi BID u yj th 0.0104 pl n ua al n va m ll fu t n oi z z ht vb k jm gm l m co an Lu n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam Phụ lục 2: Mơ tả bước chạy mơ hình hồi với ROA t to Mô tả mẫu nghiên cứu ng hi ep w n ad lo u yj th Phân tích tương quan yi pl n ua al n va m ll fu Hồi quy OLS với ROA t n oi z z ht vb k jm gm l m co an Lu Hệ số VIF mơ hình n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam t to ng hi ep w n lo ad Kiểm định White mơ hình yi u yj th pl n ua al va n Kiểm định Wooldridge mơ hình m ll fu t n oi z Kết hồi quy FGLS với ROA z ht vb k jm gm l m co an Lu n va te re y (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam Ph lc 3: Mụ tả bước chạy mơ hình hồi với ROE t to Phân tích tương quan ng hi ep w n ad lo u yj th Hồi quy OLS với ROE yi pl n ua al n va m ll fu t n oi z z ht vb Hệ số VIF mơ hình k jm gm l m co an Lu Kiểm định White mơ hình n va te re y Kim nh Wooldridge ca mụ hỡnh (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam (Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam(Luỏưn.vn).cĂc.nhÂn.tỏằ.ỏÊnh.hặỏằng.ỏn.chỏằ.tiêu.lỏằÊi.nhuỏưn.cỏằĐa.cĂc.ngÂn.hng.thặặĂng.mỏĂi.viỏằt.nam