BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH MAI THẾ LÂM CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG, NGHIÊN CỨU TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT[.]
BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH MAI THẾ LÂM CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG, NGHIÊN CỨU TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ Thành phố Hồ Chí Minh - Năm 2022 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH MAI THẾ LÂM CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG, NGHIÊN CỨU TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 8340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS LÊ THỊ ANH ĐÀO Thành phố Hồ Chí Minh - Năm 2022 Thành phố Hồ Chí Minh - Năm 2022 i LỜI CAM ĐOAN Tôi tên là: Mai Thế Lâm Mã số học viên: 020122200063 Tôi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu riêng tơi Những nội dung luận văn thực hướng dẫn trực tiếp TS Lê Thị Anh Đào Mọi tham khảo dùng luận văn trích dẫn nguồn rõ ràng, minh bạch Các số liệu kết nghiên cứu luận văn hồn tồn trung thực tơi tự tìm hiểu, phân tích cách khách quan, có nguồn gốc rõ ràng không trùng lặp với đề tài khác Tôi xin chịu trách nhiệm nghiên cứu có khơng trung thực thơng tin sử dụng cơng trình nghiên cứu Tp Hồ Chí Minh, tháng 04 năm 2022 Học viên ii LỜI CẢM ƠN Trong suốt trình học tập thực luận văn, nhận nhiều giúp đỡ động viên từ gia đình, quý Thầy Cô bạn bè Tôi xin gửi lời cám ơn sâu sắc, chân thành đến: - Quý Thầy Cô Trường Đại học Ngân hàng Thành phố Hồ Chí Minh, truyền đạt cho tơi kiến thức kinh nghiệm quý báu suốt trình học cao học, giúp ngày nâng cao kiến thức thân - TS Lê Thị Anh Đào, người kính mến tận tâm giúp đỡ nhiệt tình hướng dẫn giúp tơi thực đề cương đến hồn thành luận văn Đó góp ý q báu q trình thực luận văn - Gia đình, bạn bè, anh chị đồng nghiệp nhiệt tình hỗ trợ, động viên tơi suốt q trình học tập thực luận văn TP.HCM, ngày 22 tháng 04 năm 2022 Học viên thực Mai Thế Lâm iii TÓM TẮT 1.1 Tiêu đề: Các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng, nghiên cứu ngân hàng thương mại Việt Nam 1.2 Tóm tắt: Nghiên cứu yếu tố định tăng trưởng cho vay ngân hàng mục tiêu nghiên cứu luận văn Vấn đề đặc biệt thu hút quan tâm ngày tăng học giả nhà hoạch định sách sau nhiều thị trường trải qua bùng nổ tín dụng thập kỷ qua (Dang, 2019) Điều cần thiết phải hiểu yếu tố định tăng trưởng cho vay động lực quan trọng tăng trưởng kinh tế nhiều kinh tế nổi, nơi thị trường vốn non nớt gánh nặng đặt lên hệ thống ngân hàng (Vo, 2018) Việt Nam có tốc độ tăng trưởng tín dụng nhanh giai đoạn tư nhân hóa, luận văn xác định ước tính yếu tố định đến tăng trưởng cho vay Việt Nam, bao gồm yếu tố đại diện cho đặc trưng ngân hàng nhóm yếu tố vĩ mơ Nghiên cứu NHTMVN xem tiền gửi nguồn vốn tài trợ hàng đầu cho hoạt động tín dụng, kết hồi quy, phân tích đồ thị hệ số tương quan mạnh hai yếu tố kết luận Kết nghiên cứu khẳng định tỷ lệ tiền gửi huy động tăng tác động tích cực đến tăng trưởng tín dụng NHTM có hệ số khoản tốt tỷ suất sinh lợi cao dễ dàng thúc đẩy tăng trưởng cho vay ngân hàng khác Do sau lợi nhuận ngân hàng giảm, vốn chủ sở hữu đủ thấp tốn để phát hành cổ phiếu mới, ngân hàng thường giảm cho vay, khơng ngân hàng khơng đáp ứng yêu cầu vốn quy định Các ngân hàng có tỷ lệ nợ xấu cao tác động tiêu cực đến khả tăng trưởng tín dụng lý ngân hàng chịu rủi ro tín dụng cao có xu hướng tập trung vào việc tăng cường giám sát rủi ro gia tăng cho vay Các yếu tố vĩ mô thể rõ nghiên cứu mà tăng trưởng GDP, lạm phát INF tỷ lệ thất nghiệp tác động đến tăng trưởng tín dụng Lạm phát tăng tác động tiêu cực đến tăng trưởng tín dụng, hồn cảnh mà iv số tiêu dùng CPI tăng (lạm phát tăng), điều tác động đến lãi suất lẫn tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thu nhập cá nhân, từ tác động đến nhu cầu tín dụng khách hàng Tỷ lệ thất nghiệp xét thêm nhằm làm sáng tỏ tác động yếu tố vĩ mô đến tăng trưởng tín dụng thể tác động tiêu cực Điều thể khả phản ứng linh hoạt NHTMVN Khi tỷ lệ thất nghiệp tăng, NHTM thắt chặt quy định cho vay để hạn chế việc cấp tín dụng cho khoản vay xấu, làm ảnh hưởng đến chất lượng khoản vay tương lai, hạn chế việc tăng trưởng tín dụng Trong điều kiện kinh tế tăng trưởng, NHTMVN thể thái độ thận trọng giai đoạn nhằm tránh rủi ro nợ xấu phải đối mặt sau tăng trưởng (suy thoái), điều thể nhận thức rủi ro cao NHTM Tác động tiêu cực GDP đến tăng trưởng tín dụng chứng minh cho lập luận 1.3 Từ khóa: Tăng trưởng tín dụng, vốn, nợ xấu, khoản, GMM v ABSTRACT 1.1 Title: Factors affecting credit growth, research in Vietnamese commercial banks 1.2 Abstract: Studying the determinants of growth in bank loans is the research objective of this thesis This issue is particularly attracting increasing interest among academics and policymakers after many markets experienced credit booms over the past decades (Dang, 2019) It is even more essential to understand the determinants of loan growth as it is an important driver of economic growth in many emerging economies where capital markets are immature and the burden is placed on them banking system (Vo, 2018) Vietnam has a fast credit growth during the privatization period, the thesis identifies and estimates the determinants of loan growth in Vietnam, including factors representing the bank's characteristics goods and groups of macro factors Research shows that commercial banks consider deposits as the top source of funding for credit activities, the results of regression, graphical analysis as well as the strong correlation coefficient between these two factors have shown the conclusion above The research results confirm that an increase in the deposit rate will have a positive impact on credit growth Commercial banks with good liquidity ratios and high profitability ratios easily promote loan growth than other banks Because after a bank's profitability declines, if equity is low enough and it is too expensive to issue new shares, the bank will typically reduce lending, otherwise the bank will not be able to meet the capital requirements regulated capital Banks with high NPL ratio will have a negative impact on credit growth because banks with high credit risk tend to focus on strengthening risk supervision rather than increasing credit risk get a loan Macro factors have been clearly shown in this study as GDP growth, INF inflation and unemployment rate all affect credit growth Rising inflation has a negative impact on credit growth, in the context that when the CPI increases (inflation vi increases), this affects both interest rates and business activities of enterprises and personal income, thereby affecting the credit demand of customers The unemployment rate is further considered to clarify the impact of macro factors on credit growth, which has shown a negative impact This shows the flexible response ability of Vietnamese commercial banks When the unemployment rate increases, commercial banks tighten lending regulations to limit the granting of credit for bad loans, affecting the quality of future loans, thereby limiting credit growth use In terms of economic growth, commercial banks have shown a cautious attitude during this period in order to avoid the risk of bad debt facing after growth (recession), which shows the high risk perception of commercial banks The negative impact of GDP on credit growth proves this argument 1.3 Key words: Loan Credit, Non-performing Loan, Capital, Liquidity, GMM vii DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT Từ viết tắt Cụm từ tiếng Việt NHTM Ngân Hàng Thương Mại NHTMVN Ngân Hàng Thương Mại Việt Nam PSTĐ Phương sai thay đổi TTQ Tự tương quan ĐCT Đa cộng tuyến CREDIT_G Tăng trưởng tín dụng DEPOSIT Tăng trưởng tiền gửi LIQ Thanh khoản NPL Tỷ lệ nợ xấu ROA Tỷ suất sinh lợi EFF Chi phí hoạt động INF Lạm phát GDP Tăng trưởng kinh tế UNR Tỷ lệ thất nghiệp viii MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN i LỜI CẢM ƠN ii TÓM TẮT iii ABSTRACT v DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT vii MỤC LỤC viii DANH MỤC BẢNG BIỂU xii DANH MỤC HÌNH xiii CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU 1.1 Lý lựa chọn đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.4.1 Đối tượng nghiên cứu 1.4.2 Phạm vi nghiên cứu 1.5 Dữ liệu phương pháp nghiên cứu 1.6 Kết cấu luận văn CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ TỔNG QUAN CÁC NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM LIÊN QUAN ĐẾ ĐỀ TÀI 2.1 Cơ sở lý thuyết 2.1.1 Khái niệm tín dụng tăng trưởng tín dụng ... 1.1 Tiêu đề: Các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng, nghiên cứu ngân hàng thương mại Việt Nam 1.2 Tóm tắt: Nghiên cứu yếu tố định tăng trưởng cho vay ngân hàng mục tiêu nghiên cứu luận văn... động tăng trưởng tín dụng Đây lý tác giả lựa chọn đề tài: ? ?Các yếu tố tác động đến tăng trưởng tín dụng, nghiên cứu ngân hàng thương mại Việt Nam? ?? 4 1.2 Mục tiêu nghiên cứu Mục tiêu nghiên cứu. .. ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH MAI THẾ LÂM CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG, NGHIÊN CỨU TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM Chuyên