Đang tải... (xem toàn văn)
BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH NGUYỄN HOÀNG HÂN CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI NIÊM YẾT TRÊN THỊ TRƢỜN[.]
BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP.HỒ CHÍ MINH NGUYỄN HOÀNG HÂN CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI NIÊM YẾT TRÊN THỊ TRƢỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM KHOÁ LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH: TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG MÃ SỐ: 52340201 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC TS ĐẶNG THỊ QUỲNH ANH TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2022 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP.HỒ CHÍ MINH NGUYỄN HỒNG HÂN CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI NIÊM YẾT TRÊN THỊ TRƢỜNG CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM KHOÁ LUẬN TỐT NGHIỆP CHUYÊN NGÀNH: TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG MÃ SỐ: 52340201 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC TS ĐẶNG THỊ QUỲNH ANH TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2022 TĨM TẮT Tên đề tài: Các yếu tố ảnh hƣởng đến rủi ro khoản ngân hàng thƣơng mại niêm yết thị trƣờng chứng khoán Việt Nam Nội dung luận văn: Bài nghiên cứu phân tích số liệu 20 ngân hàng thƣơng mại cổ phần niêm yết thị trƣờng chứng khoán Việt Nam giai đoạn 2011-2021 để kiểm định tác động yếu tố kinh tế vĩ mô yếu tố vi mô đến rủi ro khoản NHTMCP TTCK Việt Nam Phƣơng pháp đƣợc sử dụng để ƣớc lƣợng phƣơng pháp phân tích hồi quy liệu bảng gồm mơ hình hồi quy gộp (Pooled OLS), mơ hình ảnh hƣởng cố định (FEM) mơ hình tác động ngẫu nhiên (REM) Bằng phƣơng pháp bình phƣơng tối thiểu tổng quát khả thi (FGLS) với ƣu điểm khắc phục tƣợng phƣơng sai thay đổi tự tƣơng quan Bài nghiên cứu tìm thấy rủi ro khoản ngân hàng bị tác động yếu tố cụ thể Quy mô ngân hàng, Tỷ suất lợi nhuận, Tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản, Tỷ lệ cho vay tổng tài sản, Tăng trƣởng GDP Lạm phát Từ kết nghiên cứu, tác giả đề xuất số khuyến nghị dựa yếu tố vĩ mơ yếu tố vi mơ có ý nghĩa nghiên cứu nhà quản trị ngân hàng quan quản lý nhà nƣớc nhằm góp phần hạn chế nợ xấu thúc đẩy ngành ngân hàng phát triển bền vững Từ khóa: Rủi ro khoản, Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam, yếu tố tác động, REM, FEM, FGLS ABSTRACT Thesis title: Factors affecting liquidity risk of commercial banks listed on Vietnam stock market Dissertation content: This study analyzes the data of 20 joint stock commercial banks listed on the Vietnam stock market in the period 2011-2021 to test the impact of macroeconomic and micro-factors on liquidity risk of joint stock commercial banks in Vietnam stock market The method used to estimate is the panel data regression analysis method including pooled regression model (Pooled OLS), fixed effects model (FEM) and random effects model (REM) By the method of feasible general least squares (FGLS) with the advantage of being able to overcome the phenomenon of variable variance and autocorrelation The study found that liquidity risk of banks is affected by specific factors such as Bank size, Profit ratio, Equity to total assets ratio, Loan to total ratio Assets, GDP Growth and Inflation From the research results, the author has proposed some recommendations based on the macro factors and the micro factors that are significant in the research for bank administrators and state management agencies in order to contribute limiting bad debt and promoting sustainable development of the banking industry Keywords: Liquidity risk, Vietnam Joint Stock Commercial Bank, influencing factors, REM, FEM, FGLS LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan Khóa luận tốt nghiệp tơi thực với hỗ trợ giảng viên hƣớng dẫn Các thông tin liệu Khóa luận đƣợc trích dẫn nguồn đầy đủ rõ ràng Sinh viên Nguyễn Hoàng Hân LỜI CẢM ƠN Lời cảm ơn em xin gửi lời cảm ơn chân thành đến tất Quý Thầy Cô giảng dạy trƣờng Đại học Ngân hàng Thành phố Hồ Chí Minh, đặc biệt Đặng Thị Quỳnh Anh ln ln tận tình giảng dạy, nhiệt tình bảo tận tâm truyền đạt kiến thức quý báu hỗ trợ suốt thời gian em nghiên cứu hồn thành Khóa luận tốt nghiệp Đó tảng vững hành trang quý báu cho công việc sau em Em xin kính chúc tất q thầy ln thành công giàu sức khỏe để tiếp tục đồng hành nhƣ truyền lửa đam mê tri thức đến với bạn sinh viên tƣơng lai Do thời gian có hạn, kinh nghiệm nhƣ kiến thức thân cịn thiếu sót nhiều nên khơng thể tránh khỏi sai sót, khuyết điểm Em kính mong nhận đƣợc ý kiến đóng góp thầy để rút kinh nghiệm hồn thiện thân tốt Sau cùng, em xin gửi lời cảm ơn đến gia đình bạn bè ln chỗ dựa tinh thần vững trình học tập Sinh viên Nguyễn Hồng Hân MỤC LỤC DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT .10 DANH MỤC BẢNG 11 DANH MỤC HÌNH 12 CHƢƠNG GIỚI THIỆU ĐÈ TÀI 1.1 LÝ DO CHỌN ĐỀ TÀI 1.2 MỤC TIÊU CỦA ĐỀ TÀI 1.2.1 Mục tiêu tổng quát 1.2.2 Mục tiêu cụ thể .2 1.3 CÂU HỎI NGHIÊN CỨU 1.4 ĐỐI TƢỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU 1.5 PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 1.6 ĐÓNG GÓP CỦA NGHIÊN CỨU .4 1.7 KẾT CẤU KHÓA LUẬN .4 CHƢƠNG CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ RỦI RO THANH KHOẢN VÀ CÁC YẾU TỐ LIÊN QUAN ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN 2.1 TỔNG QUAN VỀ THANH KHOẢN TẠI NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI 2.1.1 Khái niệm khoản 2.1.2 Cung cầu khoản 2.2 TỔNG QUAN VỀ RỦI RO THANH KHOẢN 10 2.2.1 Rủi ro khoản 10 2.2.2 Nguyên nhân gây rủi ro khoản 10 2.2.3 Các phƣơng pháp đo lƣờng rủi ro khoản 12 2.2.4 Tác động rủi ro khoản đến hoạt động kinh tế xã hội đến hoạt động NHTM 15 2.2.5 mại 2.3 Các yếu tố tác động đến rủi ro khoản tài ngân hàng thƣơng 16 MỘT SỐ NGHIÊN CỨU LIÊN QUAN .18 2.3.1 Các nghiên cứu nƣớc .18 2.3.2 Các nghiên cứu nƣớc 20 2.3.3 Khoảng trống nghiên cứu .25 CHƢƠNG MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 27 3.1 PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU .27 3.1.1 Quy trình nghiên cứu 27 3.1.2 Dữ liệu nghiên cứu 29 3.2 MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU VÀ CÁC GIẢ THUYẾT NGHIÊN CỨU 29 3.2.1 Mơ hình nghiên cứu 29 3.2.2 Giả thuyết nghiên cứu 33 CHƢƠNG KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN 37 4.1 Thực trạng rủi ro khoản ngân hàng thƣơng mại Việt Nam giai đoạn từ 2011 – 2021 37 4.2 Thống kê mô tả mẫu nghiên cứu 38 4.3 Phân tích tƣơng quan biến độc lập mơ hình 40 4.4 KẾT QUẢ MƠ HÌNH HỒI QUY .40 4.4.1 Kết hồi quy mô hình 40 4.4.2 So sánh phù hợp mơ hình tác động cố định FEM tác động ngẫu nhiên REM 42 4.5 KIỂM ĐỊNH CÁC KHUYẾT TẬT CỦA MÔ HÌNH TÁC ĐỘNG NGẪU NHIÊN REM 42 4.5.1 Kiểm định tƣợng đa cộng tuyến 42 4.5.2 Kiểm định tƣợng phƣơng sai thay đổi 43 4.5.3 Kiểm định tự tƣơng quan 44 4.6 THẢO LUẬN KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 45 4.6.1 Kết luận mơ hình tác động ngẫu nhiên REM sau khắc phục khuyết tật mơ hình 45 4.6.2 Kết luận giả thuyết nghiên cứu .49 CHƢƠNG KẾT LUẬN VÀ GỢI Ý CHÍNH SÁCH .53 5.1 KẾT LUẬN NGHIÊN CỨU .53 5.2 HÀM Ý CHÍNH SÁCH .55 5.3 HẠN CHẾ CỦA ĐỀ TÀI 58 5.4 HƢỚNG NGHIÊN CỨU TIẾP THEO .58 TÀI LIỆU THAM KHẢO 60 PHỤ LỤC DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT STT Ký hiệu Tiếng Việt FEM Mơ hình tác động cố định GDP Tốc độ tăng trƣởng kinh tế NHNN Ngân hàng Nhà Nƣớc NHTM Ngân hàng thƣơng mại NHTMCP Ngân hàng thƣơng mại cổ phần NHTW Ngân hàng Trung Ƣơng REM Mơ hình tác động ngẫu nhiên ROA Tỷ suất sinh lời tổng tài sản ROE Lợi nhuận vốn chủ sở hữu 10 TTCK Thị trƣờng chứng khoán ... TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP.HỒ CHÍ MINH NGUYỄN HOÀNG HÂN CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI NIÊM YẾT TRÊN THỊ TRƢỜNG CHỨNG KHOÁN... trƣờng, rủi ro hoạt động Rủi ro khoản chịu tác động nhiều yếu tố, bao gồm yếu tố bên yếu tố bên ngân hàng Do vậy, việc nghiên cứu yếu tố tác động đến rủi ro khoản Ngân hàng thƣơng mại Việt Nam cần... THUYẾT VỀ RỦI RO THANH KHOẢN VÀ CÁC YẾU TỐ LIÊN QUAN ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN 2.1 TỔNG QUAN VỀ THANH KHOẢN TẠI NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI 2.1.1 Khái niệm khoản Theo Rose (2001) định nghĩa ? ?Thanh khoản ngân