Z α+ βDIVREVi + δDIVAssi + γi + ε
3.1.2.2 Kết quả thống kê mô tả
Bảng 3.1: Kết quả thống kê mô tả các biến trong mô hình
Z DIVREV DIVASS Z1 Z2 Z3 Z4 Z5 Z6 Mean 25,92 0,297 0,449 17,20 0,764 0,680 0,005 0,135 0,536 Mean 25,92 0,297 0,449 17,20 0,764 0,680 0,005 0,135 0,536 Median 24,28 0,320 0,472 17,09 0,785 0,647 0,004 0,111 0,526 Maximum 96,50 0,499 0,500 20,03 1,000 2,682 0,018 0,502 0,952 Minimum 5,818 0,000 0,089 13,13 0,000 0,198 0,000 0,043 0,156 Std Dev 13,92 0,156 0,065 1,375 0,178 0,244 0,003 0,081 0,154
Nguồn: tính toán của tác giả từ bctn&bctc các ngân hàng
Z: chỉ số đo lường rủi ro đa dạng hóa sản phẩm có mức trung bình là 25,92; thấp nhất là trường hợp của MSB vào năm 2010 với mức 5,818 và giá trị cao nhất là 96,50 của EIB vào năm 2008.
DIVREV: chỉ số này cao nhất là 0,5 cho ngân hàng đa dạng hóa hoàn toàn và 0 cho ngân hàng tập trung hoàn toàn, chỉ số này đạt trung bình ở mức 0,297, thể hiện được mức độ đa dạng hóa tài sản cao so với mức trung bình 0,25.
DIVASS: cũng tương tự như đa dạng hóa thu nhập thì đa dạng hóa tài sản có mức cao nhất là 0,5 cho ngân hàng đa dạng hóa hoàn toàn và 0 cho ngân hàng tập trung hoàn toàn, mức trung bình cho chỉ số này là 0,449 cho thấy mức độ đa dạng hóa tài sản khá cao.
Z1 - LN(ASSETS): chỉ số này dùng để đo lường quy mô hoạt động ngân hàng, chỉ số này có mức trung bình là 17,09, mức cao nhất đạt 20,03 và mức thấp nhất đạt 13,13.
Z2 - SHNET: chỉ số thu nhập thuần từ lãi trên tổng thu nhập kinh doanh bình quân của 32 ngân hàng là 0,764, mức cao nhất là 1 và mức thấp nhất là 0, điều này chứng tỏ được rằng hoạt động thu lãi như tín dụng và huy động vốn chiếm vai trò khá quan trọng trong hoạt động kinh doanh ngân hàng.
Z3 - Loan to deposit: chỉ số cho vay trên huy động, trung bình tỷ số này là 68% tức ngân hàng huy động được 1 đồng thì tiến hành cho vay 0,68 đồng; ngân hàng có tỷ lệ này cao nhất là 268%, đó là trường hợp của Mdbank vào 2008, trong năm này, huy động vốn của Mdbank không đủ để cho vay và ngân hàng này phải sử dụng thêm nguồn vốn khác để cho vay; thấp nhất là 19,87% (trường hợp Web vào 2009), ngoài việc huy động vốn để phục vụ cho hoạt động tín dụng thì ngân hàng này còn sử dụng nguồn tiền này vào mục đích khác.
Z4 - (Loan loss provision to total assets): dự phòng rủi ro mất vốn trên tổng tài sản, tỷ lệ này trung bình đạt mức hơn 0,55% có những ngân hàng không có rủi ro mất vốn tức tỷ lệ này bằng 0, trong khi đó ngân hàng đạt mức cao nhất là 1,8%.
Z5 - (Equity/total assets): trung bình vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản của các NHTMCP Việt Nam là 13,55%, cao nhất là 50,27% của NVB vào năm 2006 và thấp nhất là 4,32% của ACB vào năm 2006, Đối với các ngân hàng nhỏ thì tỷ lệ này cao hơn tỷ lệ ngân hàng lớn.
Z6 – SHLOAN: tỷ lệ tín dụng trên tài sản có sinh lời, tỷ lệ này trung bình đạt mức 53,67%, tức là dư nợ hoạt động bình quân chiếm tới 53,67% tài sản sinh có sinh lời, mức cao nhất và mức thấp nhất lần lượt là 95,28%, 15,62% đều thuộc sở hữu của Mdbank vào năm 2009 và 2010.