2.2.1. Phân tích sự biến động của tài sản
Bảng 2.2. Bảng phân tích sự biến động tài sản trong 3 năm 2010 – 2011 – 2012
2010 2011 2012 Chênh lệch 2011/2010 Chênh lệch 2012/2011
TÀI SẢN
Số tiền % Số tiền % Số tiền % (+)/(-) % (+)/(-) %
A.Tài sản ngắn hạn 135,847,579,280 26.94 199,615,285,162 29.58 232,746,575,476 28.43 63,767,705,882 46.94 33,131,290,314 16.60 I.Tiền và các khoản tương đương tiền 44,640,429,964 8.85 81,046,144,050 12.01 37,322,352,290 4.56 36,405,714,086 81.55 (43,723,791,760) (53.95) Tiền 44,640,429,964 8.85 61,046,144,050 9.05 37,322,352,290 4.56 16,405,714,086 36.75 (23,723,791,760) (38.86) Các khoản tương đương tiền 20,000,000,000 2.96 20,000,000,000 (20,000,000,000) (100.00)
II.Các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn 27,125,000,000 5.38 (27,125,000,000) (100.00) Đầu tư ngắn hạn 27,125,000,000 5.38 (27,125,000,000) (100.00) III.Các khoản phải thu ngắn hạn 24,082,957,169 4.78 29,718,397,864 4.40 132,317,562,272 16.16 5,635,440,695 23.40 102,599,164,408 345.24 Phải thu khách hàng 3,591,057,334 0.71 13,710,385,494 2.03 68,744,317,892 8.40 10,119,328,160 281.79 55,033,932,398 401.40
Trả trước cho
người bán 9,151,163,908 1.81 9,583,251,752 1.42 24,435,511,087 2.99 432,087,844 4.72 14,852,259,335 154.98
Phải thu nội bộ
ngắn hạn 9,349,000,000 1.85 (9,349,000,000) (100.00) Các khoản phải thu khác 1,991,735,927 0.39 6,424,760,618 0.95 39,137,733,293 4.78 4,433,024,691 222.57 32,712,972,675 509.17 IV.Hàng tồn kho 38,034,381,264 7.54 75,191,309,906 11.14 62,612,044,300 7.65 37,156,928,642 97.69 (12,579,265,606) (16.73) Hàng tồn kho 38,034,381,264 7.54 75,191,309,906 11.14 66,721,013,893 8.15 37,156,928,642 97.69 (8,470,296,013) (11.26) Dự phòng giảm giá hàng tồn kho (4,108,969,593) (0.50) (4,108,969,593) V.Tài sản ngắn hạn khác 1,964,810,883 0.39 13,659,433,342 2.02 494,616,614 0.06 11,694,622,459 595.20 (13,164,816,728) (96.38) Tài sản ngắn hạn khác 1,964,810,883 0.39 13,659,433,342 2.02 494,616,614 0.06 11,694,622,459 595.20 (13,164,816,728) (96.38) B.Tài sản dài hạn 368,399,911,742 73.06 475,102,770,087 70.42 585,812,548,845 71.57 106,702,858,345 28.96 110,709,778,800 23.30
I.Các khoản phải
thu dài hạn (415,991,075) (0.05) (415,991,075)
Dự phòng phải thu dài hạn khó
đòi
II.Tài sản cố định 272,809,387,565 54.10 312,249,353,239 46.28 339,081,188,163 41.43 39,439,965,674 14.46 26,831,834,924 8.59 1.Tài sản cố định hữu hình 185,907,626,204 36.87 200,685,556,751 29.74 203,206,964,048 24.83 14,777,930,547 7.95 2,521,407,297 1.26 Nguyên giá 272,672,586,843 54.08 307,717,632,029 45.61 332,435,520,446 40.62 35,045,045,186 12.85 24,717,888,417 8.03 Giá trị hao mòn lũy kế (86,764,960,639) (17.21) (107,032,075,278) (15.86) (129,228,556,398) (15.79) (20,267,114,639) 23.36 (22,196,481,120) 20.74 2.Tài sản cố định vô hình 44,858,853 0.01 413,041,041 0.06 352,955,757 0.04 368,182,188 820.76 (60,085,284) (14.55) Nguyên giá 100,000,000 0.02 510,000,000 0.08 510,000,000 0.06 410,000,000 410.00 0 0.00 Giá trị hao mòn lũy kế (55,141,147) (0.01) (96,958,959) (0.01) (157,044,243) (0.02) (41,817,812) 75.84 (60,085,284) 61.97 3.Chi phí xây dựng cơ bản dở dang 86,856,902,508 17.23 111,150,755,447 16.47 135,521,268,358 16.56 24,293,852,939 27.97 24,370,512,911 21.93
III.Các khoản đầu tư tài chính dài
hạn
95,031,480,000 18.85 65,645,466,722 9.73 246,560,466,722 30.12 (29,386,013,278) (30.92) 180,915,000,000 275.59
Đầu tư vào công
ty con 17,500,000,000 3.47 22,023,000,000 3.26 22,023,000,000 2.69 4,523,000,000 25.85 0
Đầu tư dài hạn
IV.Tài sản dài hạn khác 559,044,177 0.11 97,207,950,126 14.41 586,885,035 0.07 96,648,905,949 99.42 (96,621,065,091) (99.40) Chi phí trả trước dài hạn 559,044,177 0.11 507,950,126 0.08 586,885,035 0.07 (51,094,051) (9.14) 78,934,909 15.54 Tài sản dài hạn khác 96,700,000,000 14.33 96,700,000,000 (96,700,000,000) (100.00) TỔNG CỘNG TÀI SẢN 504,247,491,022 100.00 674,718,055,249 100 818,559,124,321 100 170,470,564,227 33.81 143,841,069,072 21.32 Nhận xét:
Thông qua bảng phân tích sự biến động tài sản trên ta có thể nhận xét như sau:
Tổng tài sản năm 2011 tăng so với năm 2010 là 170,470,564,227 đồng, tương đương tăng 33,81%. Ta thấy mức tăng năm 2011 so với 2010 là tương đối cao. Nguyên nhân là do TSDH và TSNH đều tăng lên. Cụ thể:
+ TSNH năm 2011 tăng so với năm 2010 là 63,767,705,882 đồng tương đương tăng 46,94%, trong đó:
- Các khoản phải thu ngắn hạn tăng 5,635,440,695 đồng, tương đương tăng 23.40%. Điều này cho thấy trong năm công ty chưa có những phương án tốt để hạn chế việc chiếm dụng vốn của khách hàng.
- Hàng tồn kho tăng 37,156,928,642 đồng, tương đương tăng 97.69%. Cho thấy trong năm công ty đã có những biện pháp để đưa hàng tồn kho tăng lên nhằm đáp ứng với sự biến động giá trên thị trường. Tuy nhiên công ty cần cân nhắc cẩn thận để tránh tình trạng hàng bị ứ đọng quá nhiều ảnh hưởng đến doanh thu và phải mất nhiều chi phí để bảo quản hàng tồn kho.
+ TSDH năm 2011 tăng so với năm 2010 là 106,702,858,345 đồng, tương đương tăng 28.96%, trong đó chủ yếu là sự tăng lên của:
- TSCĐ. Năm 2011 TSCĐ tăng lên là 39,439,965,674 đồng, tương đương tăng 14.46% so với năm 2010. Nguyên nhân là do công ty đang thực hiện đầu tư xây dựng cơ sở hạ tầng, mua sắm nhiều máy móc thiết bị phục vụ cho hoạt động sản xuất kinh doanh.
- TSDH khác. Năm 2011 tài sản dài hạn khác tăng 96,648,905,949 đồng, tương đương tăng 99.42% so với năm 2010.
- Tuy nhiên ta thấy các khoản mục trong TSDH thì khoản mục đầu tư tài chính dài hạn giảm là 29,386,013,278 đồng, tương đương giảm 30.92%. Nguyên nhân là công ty giảm đầu tư dài hạn khác. Cho thấy công ty ngày càng chú trọng đầu tư vào lĩnh vực kinh doanh chính của mình nhiều hơn.
Như vậy, năm 2011 TSNH và TSDH đều tăng lên so với năm 2010, trong đó TSDH tăng lên nhiều hơn, dẫn đến tổng tài sản năm 2011 tăng lên cao so với năm 2010.
Đến năm 2012 cả TSNH và TSDH vẫn tiếp tục tăng lên trong đó TSDH vẫn tăng nhiều, mặc dù trong TSNH có các khoản mục giảm xuống như: Hàng tồn kho, TSNH khác, tiền và các khoản tương đương tiền. Và trong TSDH cũng có khoản mục giảm xuống đó là: TSDH khác. Dẫn đến tổng tài sản năm 2012 tăng so với năm 2011 là 143,841,069,072 đồng, tương đương tăng 21,32%. Tuy nhiên, tốc độ tăng có giảm hơn so với năm 2011.. Cụ thể:
+ TSNH năm 2012 tăng so với năm 2011 là 33,131,290,314 đồng, tương đương tăng 16.60%, nguyên nhân là do sự tăng lên đáng kể của:
Các khoản phải thu ngắn hạn của công ty năm 2012 tăng so với năm 2011 là 102,599,164,408 đồng, tương đương với tăng 345.24%. Điều này cho thấy trong năm 2012 công ty đã bị chiếm dụng vốn rất nhiều. Nguyên nhân có thể là do chính sách bán mũ cao su của công ty cho tập đoàn công nghiệp cao su Việt Nam bởi vì khoản phải thu chủ yếu là thu từ khách hàng, mà khách hàng chính của công ty là Tập đoàn. Tuy nhiên chính sách này không được tốt vì vốn của
công ty bị chiếm dụng quá nhiều, công ty không có vốn để hoạt động sản xuất kinh doanh, trong khi đó còn phải đi vay bên ngoài. Công ty nên tìm ra đối sách để có thể bán được sản phẩm mà vốn không bị chiếm dụng nhiều như vậy.
+ TSDH của công ty năm 2012 tăng so với năm 2011 là 110,709,778,800 đồng, tương đương tăng 23.30%, trong đó:
Có khoản mục đầu tư tài chính dài hạn của công ty năm 2012 tăng mạnh so với năm 2011 là 180,915,000,000 đồng, tương đương tăng 275.59%. Công ty đã nhận thấy việc đầu tư dài hạn khác sẽ mang lại nhiều lợi nhuận cho công ty nên trong năm 2012 công ty đã đầu tư mạnh vào khoản mục này.
Như vậy, năm 2012 thì TSDH đã tiếp tục tăng lên so với năm 2011 và mức tăng cũng rất cao, dẫn đến tổng tài sản năm 2012 tăng so với 2011 tuy nhiên mức độ tăng không cao như năm 2011.
Nhìn chung, qua 3 năm tài sản của công ty liên tiếp tăng lên. Đối với TSNH thì sự tăng lên chủ yếu là của các khoản phải thu ngắn hạn, còn TSDH chủ yếu là sự tăng lên của TSCĐ và khoản mục đầu tư tài chính dài hạn của năm 2012. Tuy nhiên có một vấn đề mà công ty cần phải giải quyết đó là khoản phải thu ngắn hạn, để tránh công ty bị chiếm dụng vốn nhiều, ảnh hưởng đến hoạt động sản xuất kinh doanh.
2.2.2. Phân tích sự biến động của nguồn vốn
Bảng 2.3. Bảng phân tích sự biến động nguồn vốn trong 3 năm 2010 – 2011 – 2012
2010 2011 2012 Chênh lệch 2011/2010 Chênh lệch 2012/2011 NGUỒN VỐN
Số tiền % Số tiền % Số tiền % (+)/(-) % (+)/(-) %
Nợ phải trả 189,102,129,129 37.50 313,138,564,747 46.41 343,718,376,879 41.99 124,036,435,618 65.59 30,579,812,132 9.77 Nợ ngắn hạn 129,325,080,602 25.65 187,645,875,866 27.81 230,280,772,747 28.13 58,320,795,264 45.10 42,634,896,881 22.72 Vay và nợ ngắn
hạn 11,800,000,000 2.34 18,000,000,000 2.67 84,836,962,707 10.36 6,200,000,000 52.54 66,836,962,707 371.32 Phải trả người bán 4,043,598,832 0.80 7,347,066,014 1.09 8,190,507,977 1.00 3,303,467,182 81.70 843,441,963 11.48 Người mua trả tiền
trước 3,726,650,000 0.74 1,288,881,360 0.19 1,298,200,000 0.16 (2,437,768,640) (65.41) 9,318,640 0.72 Thuế và các khoản
phải nộp Nhà nước 17,615,960,821 3.49 22,330,669,638 3.31 21,774,821,128 2.66 4,714,708,817 26.76 (555,848,510) (2.49) Phải trả người lao
động 39,521,962,958 7.84 51,666,269,732 7.66 32,726,635,582 4.00 12,144,306,774 30.73 (18,939,634,150) (36.66) Chi phí phải trả 500,545,658 0.10 834,144,449 0.12 1,648,598,121 0.20 333,598,791 66.65 814,453,672 97.64 Phải trả nội bộ 12,605,715,967 2.50 19,833,866,975 2.94 24,942,720,368 3.05 7,228,151,008 57.34 5,108,853,393 25.76 Các khoản phải trả, phải nộp ngắn hạn khác 1,882,304,799 0.37 2,988,781,487 0.44 3,250,204,240 0.40 1,106,476,688 58.78 261,422,753 8.75 Qũy khen thưởng,
phúc lợi 37,628,341,567 7.46 63,356,196,211 9.39 51,612,122,624 6.31 25,727,854,644 68.37 (11,744,073,587) (18.54) Nợ dài hạn 59,777,048,527 11.85 125,492,688,881 18.60 113,437,604,132 13.86 65,715,640,354 109.93 (12,055,084,749) (9.61) Vay và nợ dài hạn 42,642,738,359 8.46 92,990,561,095 13.78 99,735,056,441 12.18 50,347,822,736 118.07 6,744,495,346 7.25 Dự phòng trợ cấp mất việc làm 2,815,646,578 0.56 3,799,580,095 0.56 983,933,517 34.95 (3,799,580,095) (100.00) Quỹ phát triển khoa học và công nghệ 14,318,663,590 2.84 28,702,547,691 4.25 13,702,547,691 1.67 14,383,884,101 100.46 (15,000,000,000) (52.26) NVCSH 315,145,361,893 62.50 361,579,490,502 53.59 474,840,747,442 58.01 46,434,128,609 14.73 113,261,256,940 31.32 Vốn chủ sở hữu 299,615,440,289 59.42 347,912,148,884 51.56 463,018,888,620 56.57 48,296,708,595 16.12 115,106,739,736 33.09 Vốn đầu tư của 164,970,187,555 32.72 181,335,886,052 26.88 278,030,435,389 33.97 16,365,698,497 9.92 96,694,549,337 53.32
Nhận xét:
Phân tích sự biến động của nguồn vốn năm 2011 so với năm 2010:
Tổng nguồn vốn năm 2011 tăng so với năm 2010 là 170,470,564,227 đồng, tương đương với tăng 33.81%. Ta thấy mức tăng năm 2011 so với năm 2010 là tương đối cao. Nguyên nhân là do NVCSH tăng đồng thời nợ phải trả cũng tăng, dẫn đến mức tăng của tổng nguồn vốn cao. Cụ thể:
Nợ phải trả năm 2011 tăng so với năm 2010 là 124,036,435,618 đồng, tương đương tăng 65.59 %, trong đó:
- Nợ ngắn hạn tăng 58,320,795,264 đồng, tương đương tăng 45.10 %, chủ yếu là tăng khoản phải trả cho người lao động và quỹ khen thưởng và phúc lợi.
- Nợ dài hạn cũng tăng 65,715,640,354 đồng, tương đương với tăng 109.93%, chủ yếu là tăng khoản vay và nợ dài hạn. Chứng tỏ trong năm công ty có thêm nhiều dự án đầu tư kinh doanh lâu dài.
Chênh lệch tỷ giá
hối đoái 164,235,275 0.02 164,235,275 0.02 164,235,275 - 0
Quỹ đầu tư phát
triển 179,115,115 0.04 179,115,115 0.03 10,981,159,983 1.34 - 10,802,044,868 6030.78
Quỹ dự phòng tài
chính 21,585,004,900 4.28 32,063,478,220 4.75 39,132,334,300 4.78 10,478,473,320 48.55 7,068,856,080 22.05 Nguồn vốn đầu tư
xây dựng cơ bản 112,881,132,719 22.39 134,169,434,222 19.89 134,710,723,673 16.46 21,288,301,503 18.86 541,289,451 0.40 Nguồn kinh phí và quỹ khác 15,529,921,604 3.08 13,667,341,618 2.03 11,821,858,822 1.44 (1,862,579,986) (11.99) (1,845,482,796) (13.50) Nguồn kinh phí 20,000,000 0.00 20,000,000 0.00 20,000,000 0.00 - - Nguồn kinh phí đã hình thành TSCĐ 15,509,921,604 3.08 13,647,341,618 2.02 11,801,858,822 1.44 (1,862,579,986) (12.01) (1,845,482,796) (13.52) Tổng cộng nguồn vốn 504,247,491,022 100.00 674,718,055,249 100.00 818,559,124,321 100.00 170,470,564,227 33.81 143,841,069,072 21.32
tương đương tăng 14.73%, trong đó:
VCSH tăng 48,296,708,595 đồng, tương đương với tăng 16.12 %, chủ yếu là khoản tăng từ nguồn vốn đầu tư xây dựng cơ bản và vốn đầu tư của chủ sở hữu. Như vậy, năm 2011 cả nợ phải trả và nguồn vốn chủ sở hữu đều tăng cao, nên dẫn đến tổng nguồn vốn tăng cao.
Phân tích sự biến động của nguồn vốn năm 2012 so với 2011:
Năm 2012 tổng nguồn vốn tiếp tục tăng so với năm 2011. Nguyên nhân là do nợ ngắn hạn và NVCSH đều tăng. Cụ thể:
Nợ phải trả năm 2012 tăng so với năm 2011 là 30,579,812,132 đồng,
tương đương với tăng 9.77%. Trong đó:
- Nợ ngắn hạn năm 2012 tăng so với năm 2011 là 42,634,896,881 đồng, tương đương với tăng 22.72%. Chủ yếu là tăng khoản vay và nợ ngắn hạn.
- Nợ dài hạn giảm 12,055,084,749 đồng, tương đương giảm 9.61%. Chủ yếu là giảm khoản quỹ phát triển khoa học và công nghệ.
NVCSH của công ty năm 2012 tăng so với năm 2011 là
113,261,256,940 đồng, tương đương với tăng 31.32 %. Trong đó: VCSH tăng 115,106,739,736 đồng, tương đương tăng 33.09%. Do sự tăng lên đáng kể của vốn đầu tư của chủ sở hữu.
Như vậy: Trong năm 2012, tổng nguồn vốn tăng lên chủ yếu là do sự tăng lên của NVCSH. Nợ phải trả có tăng nhưng tốc độ tăng thấp hơn so với tốc độ tăng của NVCSH.
2.3. PHÂN TÍCH BÁO CÁO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG SẢN XUẤT KINH DOANH
Bảng 2.4. Bảng phân tích báo cáo kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh trong 3 năm 2010 – 2011 – 2012
ĐVT: đồng
2010 2011 2012 Chênh lệch 2011/2010 Chênh lệch 2012/2011
CHỈ TIÊU
Số tiền % Số tiền % Số tiền % (+)/(-) % (+)/(-) %
1 Doanh thu bán hàng và cung cấp dich vụ 277,275,200,041 100.00 406,325,594,350 100.00 329,641,461,417 100.00 129,050,394,309 46.54 (76,684,132,933) (18.87) 2 Doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ 277,275,200,041 100.00 406,325,594,350 100.00 329,641,461,417 100.00 129,050,394,309 46.54 (76,684,132,933) (18.87) 3 Giá vốn hàng bán 158,941,093,335 57.32 233,868,155,490 57.56 232,126,508,444 70.42 74,927,062,155 47.14 (1,741,647,046) (0.74) 4 Lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp dịch vụ 118,334,106,706 42.68 172,457,438,860 42.44 97,514,952,973 29.58 54,123,332,154 45.74 (74,942,485,887) (43.46)
5 Doanh thu hoạt
động tài chính 2,289,917,709 0.83 12,724,023,003 3.13 16,228,081,761 4.92 10,434,105,294 455.65 3,504,058,758 27.54 6 Chi phí tài
phí lãi vay 4,380,224,030 1.58 10,688,714,821 2.63 16,067,314,739 4.87 6,308,490,791 144.02 5,378,599,918 50.32 7 Chi phí bán hàng 961,596,917 0.35 2,017,700,229 0.50 1,177,719,209 0.36 1,056,103,312 109.83 (839,981,020) (41.63) 8 Chi phí quản lý doanh nghiệp 25,828,495,305 9.32 41,104,216,185 10.12 21,705,746,764 6.58 15,275,720,880 59.14 (19,398,469,421) (47.19) 9 Lợi nhuận thuần từ hoạt động kdoanh 89,453,708,163 32.26 131,370,830,628 32.33 74,792,254,022 22.69 41,917,122,465 46.86 (56,578,576,606) (43.07) 10 Thu nhập khác 9,332,985,496 3.37 2,694,432,390 0.66 31,391,324,328 9.52 (6,638,553,106) (71.13) 28,696,891,938 1065.04 11 Chi phí khác 4,554,089,105 1.64 5,583,508,257 1.37 6,851,075,894 2.08 1,029,419,152 22.60 1,267,567,637 22.70 12 Lợi nhuận khác 4,778,896,391 1.72 (2,889,075,867) (0.71) 24,540,248,434 7.44 (7,667,972,258) (160.45) 27,429,324,301 (949.42) 13 Tổng lợi nhuận kế toán trước thuế 94,232,604,554 33.99 128,481,754,761 31.62 99,332,502,456 30.13 34,249,150,207 36.35 (29,149,252,305) (22.69) 14 Chi phí thuế thu nhập doanh nghiệp hiện hành 23,824,649,006 8.59 22,739,521,563 5.60 21,960,921,511 6.31 (1,085,127,443) (4.55) (1,949,864,437) (8.57)
15 Lợi nhuận sau thuế thu nhập doanh nghiệp
Nhận xét:
BCKQHĐKD của Công ty là một bức tranh phản ánh tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty. Hơn nữa nó còn cho ta thấy xu hướng phát triển của quá trình kinh doanh của Công ty qua các năm vừa rồi làm ăn ra sao, từ đó có thể có biện pháp khắc phục những yếu kém ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của Công ty. Thông qua bảng phân tích kết quả trên cho ta thấy:
a. Về hoạt động kinh doanh
- Tổng doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ năm 2011 tăng so với năm 2010 là
129,050,394,309 đồng, tương đương với tăng 46.54%. Nguyên nhân làm tăng tổng doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ là do giá mủ tăng cao, bên cạch đó sản lượng trong năm của công ty cũng cao hơn năm trước. Giá vốn hàng bán năm 2011 tăng so với năm 2010 là 74,927,062,155 đồng, tương đương tăng 47.14%. Nguyên nhân tăng là do sản lượng mủ sản xuất trong năm tăng hơn năm trước . Vì doanh thu tăng mạnh nên dẫn đến lợi nhuận gộp của công ty tăng là 54,123,332,154 đồng, tương đương tăng 45.74%.
Sang năm 2012 doanh thu giảm so với năm 2011 là 76,684,132,933 đồng, tương đương giảm 18.87% do tình hình giá mủ cao su giảm xuống, bên cạnh đó sản lượng mủ giảm do trong năm có một số vườn cây cao su bị thanh lý và thời tiết trong năm không thuận lợi đã làm giảm sản lượng mủ..Vì thế GVHB trong năm của công ty cũng giảm, cụ thể là giảm 1,741,647,046 đồng, tương đương giảm 0.74%. Doanh thu giảm nhiều mà giá vốn hàng bán giảm ít, từ đó dẫn đến lợi nhuận gộp của công ty năm 2012 giảm so với năm 2011 là 74,942,485,887 đồng, tương đương giảm 43.46%.
Ta thấy tình hình doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ của công ty không ổn định.
- CPBH của công ty năm 2011 so với năm 2010 là tăng 1,056,103,312 đồng, tương đương tăng đến 109.83%. CPQLDN năm 2011 so với năm 2010 cũng tăng là 15,275,720,880 đồng, tương ứng tăng 59.14%. Như vậy cả CPBH và CPQLDN 2011 đều tăng lên cao so với năm 2010 do trong năm sản lượng tăng công ty tốn kém CPBH và CPQLDN nhiều hơn.
Sang năm 2012 CPBH giảm so với năm 2011 là 839,981,020 đồng, tương đương giảm 41.63%. Và CPQLDN cũng giảm so với năm 2011 là 19,398,469,421 đồng, tương đương giảm 47.19%. Nguyên nhân là do sản lượng mủ trong năm giảm nên CPBH và CPQLDN cũng giảm xuống.
Như vậy CPBH và CPQLDN của công ty tăng hay giảm phụ thuộc nhiều vào sản lượng mủ đạt được.
- Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2011 tăng so với năm 2010 là 41,917,122,465 đồng, tương đương tăng 46.86%.
- Năm 2012 thì lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh của công ty giảm cụ thể là giảm 56,578,576,606 đồng, tương đương giảm 43.07% so với năm 2011
Tóm lại, hoạt động kinh doanh của công ty qua các năm chưa đạt kết quả cao, lúc tăng lúc giảm, không ổn định.
b. Về hoạt động tài chính và các hoạt động khác