3.1. Đề xuất mô hìnhSVAR
3.1.3. Kiểm định tính dừng và sai phân của dữ liệu
Phương pháp OLS là phương pháp nền tảng của mơ hình VAR u cầu các biến đầu vào phải có thuộc tính dừng. Do đó, luận văn thực hiện kiểm định tính dừng bằng kiểm định Aumented Dickey Fuller (ADF) đối với từng biến riêng lẻ. Kết quả được thể hiện ở bảng 2 cho thấy tất cả các biến đều không dừng ở bậc gốc, sau khi lấy sai phân bậc 1
tất cả các biến đều dừng.Xem Phụ lục 1 để có được mơ tả rõ hơn về kết quả kiểm định tính dừng.
Trong phần sau, luận văn thực hiện xây dựng mơ hình SVAR theo các bước như sau: (1) ước lượng mơ hình VAR dạng rút gọn; (2) lựa chọn độ trễ tối ưu cho mơ hình VAR dạng rút gọn dựa trên các tiêu chuẩn kiểm định AIC, SC, HQ và thực hiện một kiểm định phần dư Portmanteau để xác định độ trễ cuối cùng; (3) ước lượng lại mơ hình VAR dạng rút gọn theo độ trễ tối ưu được lựa chọn; (4) kiểm định tính ổn định của mơ hình; (5) xác định các giới hạn nhận dạng cho ma trận A và B để ước lượng các hệ số của ma trận của mơ hình SVAR; (6) ước lượng các ma trận tham số A và B sau đó phân tích phản ứng xung và phân rã phương sai.
Việc lựa chọn độ trễ tối ưu được xác định dựa trên chỉ tiêu Akaike (AIC), Schwartz (SC) và Hannan-Quinn (HQ). Nếu theo tiêu chuẩn SC, HQ thì độ trễ tối đa đều cho ra kết quả là 1, AIC cho ra kết quả bằng 8. Tuy nhiên, trong việc lựa chọn độ trễ các nghiên cứu thường quan tâm thêm vấn đề tự tương quan và tiếp tục thực hiện kiểm định Portmanteau. Khi thực hiện kiểm định Portmanteau độ trễ tăng lên là 3. Do đó, luận văn sẽ sử dụng độ trễ bằng 3 để ước lượng mơ hình. Kết quả lựa chọn độ trễ tối ưu được trình bày trong Phụ lục 2
Với độ trễ được thiết lập là 3, luận văn sử dụng kiểm định đặc điểm nghiệm đa thức để xem xét tính ổn định của mơ hình. Yêu cầu của kiểm định này là các giá trị kiểm định phải nằm trong khoảng±1. Kết quả kiểm định cho thấy các nghiệm của đa thức đều có giá trị trong khoảng±1. Xem thêm về kết quả kiểm định ở phụ lục 3. Kết quả ước lượng các ma trận hệ số được trình bày tại Phụ lục 4. Tuy nhiên, kết quả ước lượng ma trận hệ số không phải là mục đích chính của mơ hình SVAR mà mục đích