Để công tác phân tích tài chính doang nghiệp, người phân tích cần thu thập thông tin và dựa trên những thông tin này để phân tích, đánh giá. Để kết quả phân tích được đầy đủ, toàn diện, chính xác thì những thông tin phải được thu thập từ nhiều phương diện khác nhau từ nội bộ doanh nghiệp đến thông tin bên ngoài, từ thông tin lượng hóa được đến thông tin không lượng hóa được. Có hai dạng thông tin được sử dụng trong phân tích tài chính doang nghiệp là thông tin tài chính và thông tin phi tài chính.
1.2.5.1. Thông tin tài chính
Đây là những thông tin đầu tiên và cơ bản nhất mà ngân hàng cần phải có để tiến hành phân tích tài chính doanh nghiệp. Thông tin tài chính thường được người phân tích thu thập trên báo cáo tài chính.
Báo cáo tài chính là bản tổng hợp được lập dựa vào phương pháp kế toán tổng hợp số liệu từ các sổ sách kế toán, theo các chỉ tiêu tài chính phát sinh tại những thời điểm hoặc thời ký nhất định. Các báo cáo tài chính phản ánh một cách có hệ thống tình hình tài sản, công nợ, tình hình sử dụng vốn, kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp trong những thời ký nhất định, các luồng tiền của doanh nghiệp, đồng thời giúp cho các đối tượng sử dụng thông tin tài chính nhận biết được thực trạng tài chính và tình hình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp để đưa ra quyết định phù hợp.
Các báo cáo tài chính chủ yếu được sử dụng trong phân tích tài chính doanh nghiệp bao gồm: Bảng cân đối kế toán, Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, Bảng lưu chuyển tiền tệ, Thuyết minh báo cáo tài chính.
Bảng cân đối kế toán (Mầu số B 01-DN)
Bảng cân đối kế toán là Báo cáo tài chính tổng hợp, phản ánh tình hình tổng quát toàn bộ giá trị tài sản hiện có và nguồn hình thành tài sản đó của doanh nghiệp tại một thời nhất định (cuối quý, cuối năm). Các chỉ tiêu của bảng cân đối kế toán được phản ánh dưới hình thái giá trị và theo nguyên tắc là tổng tài sản bằng tổng nguồn vốn.
Bảng cân đối kế toán bao gồm 2 phần chính: phần Tài sản và phần Nguồn vốn. - Phần tài sản: gồm các chỉ tiêu phản ánh toàn bộ giá trị tài sản hiện có tại 1 thời điểm. Giá trị tài sản hiện có của doanh nghiệp bao gồm toàn bộ tài sản
thuộc
quyền sở hữu của doanh nghiệp và các loại tài sản đi thuê được sử dụng lâu
dài, giá
trị các khoản nhận ký quỹ, ký cược ... Theo chế độ kế toán ban hành theo
quyết định
15/2006/QĐ - BTC ngày 20/03/2006 của Bộ trưởng Bộ tài chính, phần tài sản gồm
2 loại: Tài sản ngắn hạn và tài sản dài hạn.
- Phần nguồn vốn: phản ánh nguồn hình thành nên các loại tài sản của doanh nghiệp tại thời điểm lập báo cáo. Nguồn vốn cũng được chia làm 2
loại: Nợ
phải trả và Vốn chủ sở hữu.
Mục đích của bảng cân đối kế toán: Số liệu trên bản cân đối kế toán cho biết toàn bộ giá trị tài sản hiện có của doanh nghiệp theo cơ cấu tài sản, nguồn vốn và cơ cấu nguồn hình thành các tài sản đó. Căn cứ vào bảng cân đối kế toán có thể nhận xét, đánh giá khái quát tình hình tài chính của doanh nghiệp như cơ cấu tài sản, năng lực hoạt động của tài sản, kết cấu vốn và nguồn hình thành vốn của doanh nghiệp, đồng thời thấy được mức độ độc lập hay phụ thuộc về mặt tài chính, khả
trị) nên có thể phản ánh tổng hợp được toàn bộ tài sản hiện có của doanh nghiệp đang tồn tại kể cả hiện vật cũng như giá trị, tài sản hữu hình cũng như vô hình.
- Trên bảng cân đối kế toán, tổng giá trị tài sản luôn bằng tổng giá trị nguồn vốn.
- Bảng cân đối kế toán phản ánh các khoản mục tài sản và nguồn vốn hình thành tài sản dó tại một thời điểm nhất định, do đó có thể sử dụng để so sánh sự
tăng giảm các khoản mục trong kỳ.
Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh (Mầu số B 02-DN)
Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là Báo cáo tài chính tổng hợp phản ánh tổng quát tình hình, kết quả hoạt động kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp,bao gồm các chỉ tiêu về doanh thu, chi phí và lợi nhuận vừa hoạt động kinh doanh và các hoạt động khác.
Báo cáo kết quả kinh doanh gồm 3 phần: + Phần 1: Báo cáo lãi, lỗ.
+ Phần 2: Tình hình thực hiện nghĩa vụ với Nhà nước.
+ Phần 3: Thuế GTGT được khấu trừ, được hoàn lại, được miễn giảm. Mục đích của Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh:
_ Qua các chỉ tiêu trong Báo cáo kết quả hoạt dông kinh doanh, người phân tích sử dụng thông tin để kiểm tra, phân tích và đánh giá tình hình thực hiện kế hoạch, dự toán chi phí sản xuất, giá vốn hàng bán, doanh thu tiêu thụ sản phẩm, hàng hóa, tình hình chi phí, thu nhập của hoạt động khác cũng như lãi (lỗ) của doanh nghiệp trong một thời ký nhất định.
- Qua báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, ngân hàng có thể đánh giá được xu hướng phát triển của doanh nghiệp, từ đó có biện pháp khai thác tiềm năng của
doanh nghiệp cũng như khắc phục những tồn tại và hạn chế.
Báo cáo lưu chuyển tiền tệ (BCLCTT) là một bộ phận hợp thành của báo cáo tài chính, cung cấp thông tin về tài sản thuần, cơ cấu tài chính, khả năng chuyển đổi của tài sản thành tiền, khả năng thanh toán và khả năng của doanh nghiệp trong việc
tạo ra các luồng tiền trong quá trình hoạt động. BCLCTT làm tăng khả năng đánh giá khách quan tình hình hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp và khả năng so sánh giữa các doanh nghiệp vì nó loại trừ được các ảnh hưởng của việc sử dụng các phương pháp kế toán khác nhau cho cùng giao dịch và hiện tượng. BCLCTT dùng để xem xét và dự đoán khả năng về số lượng, thời gian và độ tin cậy của các luồng tiền trong tương lai, dùng để kiểm tra lại các đánh giá, dự đoán trước đây về các luồng tiền, kiểm tra mối quan hệ giữa khả năng sinh lời với lượng lưu chuyển tiền thuần và những tác động của thay đổi giá. BCLCTT được lập trên cơ sở cân đối thu chi tiền mặt, phản ánh việc hình thành và sử dụng lượng tiền phát sinh trong kì báo cáo của doanh nghiệp.
Báo cáo lưu chuyển tiền tệ hay báo cáo dòng tiền mặt là một loại báo cáo tài chính thể hiện dòng tiền ra và dòng tiền vào của một tổ chức trong một khoảng thời gian nhất định (tháng, quý hay năm tài chính).
Báo cáo này là một công cụ giúp nhà quản lý tổ chức kiểm soát dòng tiền của tổ chức. Bảng báo cáo dòng tiền mặt thông thường gồm có:
Dòng tiền vào:
- Các khoản thanh toán của khách hàng cho việc mua sắm hàng hóa, dịch vụ - Lãi tiền gửi từ ngân hàng
- Lãi tiết kiệm và lợi tức đầu tư - Đầu tư của cổ đông
Dòng tiền ra:
- Chi mua cổ phiếu, nguyên nhiên vật liệu thô,hàng hóa để kinh doanh hoặc các công cụ
- Chi trả lương, tiền thuê và các chi phí hoạt động hàng ngày
- Chi mua tài sản cố định - máy tính cá nhân, máy móc, thiết bị văn phòng,...
- Chi trả lợi tức
- Chi trả thuế thu nhập, thuế doanh nghiệp, thuế giá trị gia tăng và các thuế và phí khác
Lượng tiền phát sinh trong kì bao gồm vốn bằng tiền và các khoản đầu tư ngắn hạn được xem là tương đương tiền. Cụ thể:
Tiền tồn đầu kì + Tiền thu trong kì = Tiền chi trong kì + Tiền tồn cuối kì
Báo cáo lưu chuyển tiền tệ là Báo cáo tài chính tổng hợp phản ánh quá trình hình thành và sử dụng lượng tiền phát sinh trong kỳ báo cáo của doanh nghiệp.
Báo cáo lưu chuyển tiền tệ gồm 3 phần:
- Lưu chuyển tiền tệ từ hoạt động kinh doanh: phản ánh toàn bộ dòng tiền thu, chi liên quan trực tiếp đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. - Lưu chuyển tiền tệ từ hoạt động đầu tư: phản ánh toàn bộ tiền thu, chi liên
quan trực tiếp đến hoạt động đầu tư của doanh nghiệp.
- Lưu chuyển tiền tệ từ hoạt động tài chính: phản ánh toàn bộ dòng tiền thu, chi liên quan trực tiếp đến hoạt động tài chính doanh nghiệp.
Mục đích của Báo cáo lưu chuyển tiền tệ: Qua Báo cáo lưu chuyển tiền tệ, có thể thấy được dòng tiền vào ra của doanh nghiệp qua các hoạt động của doanh nghiệp: hoạt động kinh doanh, hoạt động đầu tư, hoạt động tài chính, từ đó có thể đánh giá được khả năng tạo tiền của doanh nghiệp, sự biến động tài sản thuần của doanh nghiệp, khả năng thanh toán, dự đoán được nhu cầu cũng như khả năng tài chính của doanh nghiệp.
Thuyết minh báo cáo tài chính (mẫu số B 09-DN)
Thuyết minh Báo cáo tài chính là bộ phận hợp thành không thể tách rời của Báo cáo tai chính doanh nghiệp, được lập để giả thích một số vấn đề về hoạt dộng sản xuất kinh doanh và tình hình tài chính của doanh nghiệp trong kỳ báo cáo mà các Báo cáo tài chính khác không thể trình bày rõ ràng và chi tiết được.
Mục đích của Bản thuyết minh báo cáo tài chính là cung cấp số liệu và thông tin bổ sung cho các báo cáo tài chính khác, giúp cho quá trình phân tích được đầy đủ, rõ ràng, chi tiết hơn. Ngoài ra qua Bản thuyết minh báo cáo tài chính, có thể nắm được đặc điểm của doanh nghiệp, các chính sách, nguyên tắc, chế độ kế toán, phương pháp kế toán mà doanh nghiệp áp dụng, để làm công cụ phân tích, cơ sở để
so sánh với các doanh nghiệp khác cùng ngành, áp dụng cùng chế độ và phương pháp kế toán.
Tóm lại, doanh nghiệp cần phải nắm bắt được những khoản mục, chỉ tiêu trên Báo cáo tài chính, đánh giá được sự biến động của nó, dự đoán được xu hướng của các khoản mục, chỉ tiêu đó trong tương lai. Ngoài ra, cần phải sử dụng kết hợp các Báo cáo tài chính để đem lại hiệu quả phân tích cao nhất.
1.2.5.2. Thông tin phi tài chính
Sự phát triển của doanh nghiệp do tác động của nhiều nhân tố trong và ngoài doanh nghiệp. Ngoài những thông tin tài chính là những con số thể hiện trực tiếp kết quả kinh doanh, tình hình công nợ, các luồng tiền... của doanh nghiệp thì những thông tin phi tài chính cũng ảnh hưởng lớn đến tình hình tài chính của doanh nghiệp ở hiện tại và tương lai. Ngoài ra việc nắm bắt được những thông tin phi tài chính còn giúp nhà phân tích giải thích được ú nghĩa của các chỉ tiêu tài chính của mỗi doanh nghiệp, nguyên nhân của những thay đổi của cá chỉ tiêu tài chính qua các kỳ...
Các thông tin phi tài chính mà các doanh nghiệp thường sử dụng để phân tích là: thông tin vĩ mô nền kinh tế, chính trị pháp luật, thông tin về ngành mà doanh nghiệp đang hoạt động, các thông tin về nội bộ doanh nghiệp.
- Các thông tin vĩ mô là các thông tin về môi trường kinh tế, chính trị, pháp luật. Các thông tin này có liên quan và ảnh hưởng đến cơ hội kinh doanh của một
doanh nghiệp. Ví dụ một nền kinh tế đang trong giai đoạn tăng trưởng thì doanh
nghiệp có thể mở rộng quy mô hoạt động, nhu cầu thị trường sẽ lớn hơn
khiến cho
doanh thu tiêu thị và lợi nhuận tăng lên, Bên cạnh đó, sự phát triển của nền
kinh tế
mang tính chu kỳ, nên có thể dự báo được xu hướng kinh doanh của doanh nghiệp
thông tin theo ngành kinh tế bao gồm thông tin về nhu cầu về sản phẩm của ngành trên thị trường, xu thế biến động của ngành là mở rộng hay thu hẹp, áp lực cạnh tranh trong ngành mà doanh nghiệp phải đối mặt như đối thủ cạnh tranh mới, đối thủ cạnh tranh hiện có và các sản pẩm thay thế...
- Các thông tin về doanh nghiệp như đặc điểm của doanh nghệp về loại hình, hình thức sở hữu vốn, cơ cấu tổ chức doanh nghiệp, mục tiêu và chính sách của doanh nghiệp cũng ảnh hưởng đến cách thức kinh doanh và hoạt động. Ví dụ doanh nghiệp muốn tăng doanh thu bằng cách đa dạng hình thức thanh toán cho khách hàng như trả chậm, trả góp... làm cho các khoản thu của doanh nghiệp tăng lên. Bên cạnh đó, việc xem xét các đối tác và nhà cung cấp của doanh nghiệp cũng rất cần thiết để đánh giá sự ổn định về giá cả, số lượng nguyên vật liệu đầu vào, hình thức thanh toán của doanh nghiệp với nhà cung cấp để đánh giá khả năng chiếm dụng vốn cũng như các khoản nợ phải trả của doanh nghiệp.