Qua bảng 2.3, ta thấy rằng tình hình tài sản và nguồn vốn của Công ty có sự biến động không ổn định, tăng lên trong giai đoạn 2017-2018 và giảm trong giai đoạn 2019-2020. Nguyên nhân của sự tăng trưởng này là do vào thời điểm 2018- 2019, nhận thấy sự biến động của thị trường theo hướng có lợi cho ngành kinh doanh vật liệu và máy móc ngành gốm sứ do sự gia tăng lớn về số lượng các doanh nghiệp và các cơ sở sản xuất, ban lãnh đạo Công ty đã quyết định mở rộng và đẩy mạnh hoạt động kinh doanh, vay nợ và tăng mạnh vốn để đạt lợi nhuận cao hơn. Bởi vậy tổng tài sản năm 2018 so vơi 2017 đã tăng lên đến 22.879 triệu đồng từ 65.328 triệu đến 88.207 triệu đồng, tương ứng tăng thêm 35,02%. Tiếp đó đến năm 2019, Công ty quyết định thanh toán một phần nợ ngắn hạn, tổng tài sản của Công ty giảm dần từ 88.207 triệu đồng xuống 73.993 triệu đồng.
Bảng 2.3 Kết cấu tài sản và nguồn vốn của Công ty
Tiền và CKTĐT 21.629 33,11 35.421 40,16 13.168 17,80 13.792 63,77 -22.253 -62,82 Phải thu ngắn hạn 5.026 7,69 7.238 8,21 6.928 9,36 2.212 44,01 -0.31 -4,28 Hàng tồn kho 23.531 36,02 28.037 31,79 34.745 46,96 4.506 19,15 6.708 23,93 TSNH khác 1.878 2,87 2.706 3,07 2.459 3,32 0.828 44,09 - 0.247 -9,13 B.TSDH 13.264 20,30 15.165 17,19 16.675 22,54 1.901 14,33 1.51 9,96 TSCĐ 8.269 12,66 11.318 12,83 12.625 17,06 3.049 36,87 1.307 11,55 Bât động sản đầu tư 2.545 3,90 2.874 3,26 3.091 4,18 0.329 12,93 0.217 7,55
TSDH khác 2.450 3,75 973 1,10 0.959 1,30 -1.477 -60,29 - 0.014 -1,44 TÔNG TÀI SẢN 65.328 100 88.207 100 73.993 100 22.879 35,02 -14.214 -16,11 A.Nợ phải trả 41.236 63,12 59.714 67,70 42.777 57,81 18.478 44,81 -16.937 -28,36 Nợ ngắn hạn 41.236 63,12 57.724 65,44 40.138 54,25 16.488 39,98 -17.586 -30,47 Nợ dài hạn - - 1.990 2,26 2.639 3,57 1.990 - 0.649 32,61 B.Nguồn vốn chủ sở hữu 24.092 36,88 28.493 32,30 31.216 42,19 4.401 18,27 2.723 9,56 Nguồn vốn chủ sở hữu 24.092 36,88 28.156 31,92 30.736 41,54 4.064 16,87 2.58 9,16 Quỹ khen thưởng
- - 337 0,38 480 0,65 337 - 143 42,43
TÔNG NGUỒN VỐN
Trong cơ cấu tài sản của Công ty thì tài sản ngắn hạn chiếm tỷ lệ rất lớn khoảng 80% tổng tài sản toàn Công ty. Điều này phù hợp với hoạt động kinh doanh của Công ty là xuất nhập khẩu và thương mại, chủ yếu mua, nhập hàng hóa và bán ngay cho khách hàng.
Tại Công ty. hàng hóa chủ yếu được nhập về là các loại máy sản xuất, nguyên vật liệu sử dụng trong ngành sản xuất gốm sứ và xây dựng, thông thường được nhập khẩu từ Trung Quốc, giá cả các loại mặt hàng này, đặc biệt là các loại máy sản xuất thường có thường rất cao. Trong một vài năm gần đây, giá cả loại hàng hóa này có xu hướng tăng lên nhưng bù lại thường có thể bảo quản lâu dài, ít có sự thay đổi và nâng cấp vì vẫn phù hợp với nhu cầu của khách hàng trong nhiều năm tới, chính vì vậy Công ty thường nhập kho với số lượng lớn nên việc hàng hóa tồn lại là điều có thể hiểu được nên hàng tồn kho thường có giá trị rất lớn, cụ thể tỷ trọng chiếm từ hơn 30% đến hơn 40% lượng tổng tài sản. Lượng hàng tồn kho này thông thường sẽ được tiêu thụ hết vào năm tiếp theo. Cụ thể lượng hàng tồn kho năm 2017 là 23.531 triệu đồng, chiếm tỷ trọng 36,02% tổng tài sản, năm 2018 lượng hàng tồn kho là 28.037 triệu đồng, chiếm tỷ trọng 31,79% tổng tài sản. đến năm 2019 thì hàng tồn kho là 34.745 triệu đồng, chiếm tỷ trọng lên đến 46,96% tổng tài sản.
Lượng tiền và tương đương tiền của Công ty từ năm 2017 đến năm 2018 tăng lên rất lớn, từ 21.629 tăng lên 35.421 tương đương tăng thêm 63,77% do hoạt động đẩy mạnh đầu tư vốn và vay tài chính. Từ năm 2018-2019 giảm xuống 13.168 triệu đồng do Công ty thực hiện thanh toán bớt các khoản vay ngắn hạn.
Khoản phải thu ngắn hạn của Công ty thường không cao, chiếm 7,69% tổng tài sản vào năm 2017, 8,21% vào năm 2018 và 9,36% vào năm 2019 do Công ty thường thực hiện hình thức thanh toán bằng tiền mặt trực tiếp với khách hàng hoặc thu tiền sau giao dịch trong thời gian ngắn hạn dưới 30 ngày.
Với tài sản dài hạn, tài sản cố định Công ty liên tục tăng trong 3 năm vì Công ty quyết định xây thêm kho bãi tích trữ hàng hóa và nâng cấp hệ thống máy móc lắp đặt, mua thêm phương tiện vận chuyển. Cụ thể tài sản cố định đã tăng từ 8.269 triệu đồng năm 2017 lên 11.318 triệu đồng năm 2018 tương đương với tăng 36,87%. Từ
Chỉ tiêu
Năm 2017 Năm 2018 Năm 2019
Số tiền (triệu đồng) Tỷ trọng (%) Số tiền (Triệu đồng) Tỷ trọng (%) Số tiền (Triệu đồng) Tỷ trọng (%) Lợi nhuận HĐKD 2.081 189,01 3.881 197,91 5.626 189,24
năm 2018 đến 2019, Công ty tiếp tục tăng tài sản cố định lên 12,625 triệu đồng tương đương tăng thêm 11,55% so với năm 2018.
Trong cơ cấu nguồn vốn thì nợ phải trả chiếm tỷ trọng lớn, và phần lớn là nợ ngắn hạn. Vào năm 2017, nợ dài hạn của Công ty bằng 0, nợ ngắn hạn chiếm tỷ trọng 100% trong nợ phải trả và lên đến 41.236 triệu động, chiếm 63,12% tổng nguồn vốn. Đến năm 2018, nợ ngắn hạn tăng thêm 16.488 triệu đồng, đến mức 57.724 triệu đồng và tương đương với 65,44% tổng nguồn vốn. Đến năm 2019, nợ ngắn hạn giảm xuống còn 40.138 triệu đồng và chiếm 54.25% tổng nguồn vốn, giảm 17.568 triệu tương đương với 30.47% so với năm 2018. Điều này thể hiện Công ty đã có kế hoạch thanh toán nợ rất tốt, các khoản nợ ngắn hạn trong năm 2018 đã dần giảm xuống. Các khoản nợ ngắn hạn này là do Công ty thanh toán nợ cho bên nhà cung cấp hàng hóa và trả nợ gốc cho ngân hàng.
Bên cạnh đó, ta có thể thấy rằng năm 2018, Công ty có nợ dài hạn là 1.990 triệu đồng tương đương 2.26% tổng nguồn vốn. Đến năm sau, nợ dài hạn tăng lên 2.639 và chiếm 3.57% tổng nguồn vốn. Nhìn vào số liệu này ta thấy rằng Công ty đang có sự chuyển dịch cơ cấu vốn nợ phải trả, bắt đầu sử dụng nợ dài hạn nhiều hơn, điều này đem lại thuận lợi nhất định cho Công ty, đầu tiên là tránh được phải trả lãi tháng, bên cạnh đó còn giúp Công ty có chiến lược kinh doanh dài hạn.
Mặt khác, nguồn vốn chủ sở hữu của Công ty liên tục tăng, từ 24.092 triệu đông vào năm 2017 đã tăng thêm 4.401 triệu đồng tương đương 18,27% vào năm 2018 và tiếp tục tăng thêm 2.723 triệu đồng tương đương 9.56% vào năm tiếp theo. Kết hợp với số liệu ở bản 2.2 thì ta thấy sự tăng thêm này một phần là do Công ty làm ăn có lãi, lợi nhuận này được bổ xung thêm vào vốn chủ sở hữu. Khi Công ty làm ăn có lãi thì bắt đầu tiến hành lập quỹ ken thưởng. Quỹ này có tác dụng khuyến khích cán bộ công nhân viên làm việc tích cực hơn. Ngoài ra, trong thời gian tới Công ty có kế hoạch trích lập thêm các quỹ khác như quỹ dự phòng tài chính và bổ xung vốn điều lệ.