Đang tải... (xem toàn văn)
Phân tích và xây dựng giải pháp hoàn thiện tình hình tài chính của Công ty Cổ phần chế tạo điện cơ Hà Nội HEM Phân tích và xây dựng giải pháp hoàn thiện tình hình tài chính của Công ty Cổ phần chế tạo điện cơ Hà Nội HEM luận văn tốt nghiệp thạc sĩ
TRƯỜN V T I HỌC BÁCH KHOA HÀ N I HỒNG HUY QUANG PHÂN TÍCH VÀ XÂY DỰNG GIẢI PHÁP HỒN THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CƠNG TY CỔ PHẦN CHẾ T O ỆN Ơ H N I - HEM LUẬN VĂN TH C SĨ KHOA HỌC NGÀNH QUẢN TRỊ KINH DOANH N ƯỜ HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS Hà Nội - 2012 N XUÂN THỦY PHẦN MỞ ĐẦU Lý chọn đề tài Trong năm qua, kinh tế nước ta có chuyển biến mạnh mẽ sau 20 năm đổi mới, kinh tế thị trường điều tiết nhà nước giúp kinh tế nước nói chung doanh nghiệp nói riêng có nhiều hội phát triển mạnh thu thành tựu to lớn Tuy nhiên kinh tế thị trường đặt nhiều thách thức, khó khăn cho doanh nghiệp thuộc thành phần kinh tế nước Việc cạnh tranh để tìm kiếm lợi thương mại so với đối thủ ngày trở lên gay gắt Do nhà quản lý doanh nghiệp phải linh hoạt trình tổ chức quản lý để hoạt động sản xuất kinh doanh có hiệu cao Để có thơng tin đắn, xác doanh nghiệp nhằm đánh giá, điều chỉnh mối quan hệ kinh tế phát sinh q trình sản xuất kinh doanh, địi hỏi phải đánh giá thực trạng hoạt động tài doanh nghiệp, xác định nguyên nhân mức độ ảnh hưởng nhân tố để từ tìm biện pháp hữu hiệu định cần thiết nhằm nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh, nhiệm vụ việc phân tích tình hình tài doanh nghiệp Phân tích tình hình tài doanh nghiệp q trình xem xét, kiểm tra, đối chiếu số liệu q khứ, thơng qua việc phân tích báo cáo tài để đánh giá đầy đủ, xác tình hình tổ chức phân phối sử dụng quản lý loại vốn nguồn vốn doanh nghiệp, vạch rõ khả tiềm tàng việc quản lý sử dụng vốn, đề xuất biện pháp cần thiết có hiệu lực để khai thác tới mức cao khả tiềm tàng Việc phân tích đầy đủ, thường xun, kịp thời xác tình hình tài doanh nghiệp giúp cho người sử dụng thông tin đánh giá tiềm năng, hiệu kinh doanh rủi ro tương lai Tổ chức tốt cơng tác phân tích tình hình tài doanh nghiệp có tầm quan trọng để thực tốt công tác quản lý kinh tế, điều hành hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm đạt hiệu kinh tế cao Từ kiến thức học nhà trường, nhận thức vai trò đặc biệt quan trọng phân tích tình hình tài doanh nghiệp, với q trình cơng tác nhiều năm công tác phận xử lý liệu trực thuộc phịng tài kế tốn, Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội Đó lý tơi chọn đề tài: “Phân tích xây dựng giải pháp hồn thiện tình hình tài Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội HEM” Mục đích nghiên cứu đề tài - Đánh giá tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội (chỉ ưu nhược điểm, nguyên nhân) - Xây dựng số giải pháp hồn thiện tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội Đối tượng phạm vi nghiên cứu - Đối tượng nghiên cứu đề tài: Trên sở lý thuyết tài phân tích tài doanh nghiệp, luận văn tập trung vào nghiên cứu phân tích báo cáo tài cơng ty; phân tích hệ số an tồn, phân tích hiệu tài chính, phân tích địn bẩy tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội năm 2009 2010 - Phạm vi nghiên cứu: Luận văn nghiên cứu cách thức vận dụng quản lý tài áp dụng cho Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội lĩnh vực sản xuất thiết bị điện, kinh doanh thiết bị điện dịch vụ sửa chữa thiết bị điện, đưa giải pháp để cải thiện tình hình tài công ty Phương pháp nghiên cứu Luận văn sử dụng lý luận phương pháp vật biện chứng, vật lịch sử, kết hợp lịch sử với logic, kết hợp phương pháp thống kê, so sánh, phân tích tổng hợp, đồng thời kết hợp với tổng kết rút kinh nghiệm thực tiễn quan để nghiên cứu, giải vấn đề đặt đề tài Ý nghĩa khoa học thực tiễn đề tài Luận văn thực với mong muốn hệ thống hoá phát triển số vấn đề lý luận tài phân tích tài cho doanh nghiệp, nghiên cứu đặc điểm mang tính đặc thù ngành kinh doanh cơng ty Trên sở đó, luận văn phân tích đánh giá thực trạng, nêu ưu, nhược điểm, nguyên nhân nó, giải pháp để cải thiện tình hình tài giai đoạn tương lai công ty Kết cấu luận văn Nội dung luận văn gồm phần sau đây: Chương 1: Cơ sở lý thuyết tài phân tích tài doanh nghiệp Chương 2: Phân tích tình hình tài Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội Chương 3: Xây dựng giải pháp hồn thiện tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội MỤC LỤC Danh mục Danh mục chữ viết tắt Danh mục bảng Danh mục hình vẽ, đồ thị PHẦN MỞ ĐẦU Lý chọn đề tài Mục đích nghiên cứu đề tài Đối tượng phạm vi nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu Ý nghĩa khoa học thực tiễn đề tài Kết cấu luận văn CHƢƠNG 1: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ TÀI CHÍNH VÀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Một số khái niệm tài phân tích tài doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm tài doanh nghiệp 1.1.2 Nhiệm vụ, vai trị, chức tài doanh nghiệp 1.1.3 Phân tích tài doanh nghiệp 1.2 Các yếu tố ảnh hƣởng đến tình hình tài doanh nghiệp 1.2.1 Những yếu tố bên 1.2.2 Những yếu tố bên ngồi 1.3 Phƣơng pháp phân tích tài doanh nghiệp 1.3.1 Các bước q trình tiến hành phân tích tài 1.3.2 Các thơng tin sở để phân tích hoạt động tài 1.2.3 Các phương pháp phân tích tài 1.4 Nội dung phân tích tình hình tài doanh nghiệp 1.4.1 Phân tích khái qt tình hình tài qua báo cáo tài 1.4.2 Phân tích hiệu tài 1.4.3 Phân tích rủi ro tài 1.4.4 Phân tích tổng hợp 1.4.4.1 Phân tích Dupont 1.4.4.2 Phân tích địn bẩy tài TĨM TẮT CHƢƠNG CHƢƠNG 2: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CƠNG TY CỔ PHẦN CHẾ TẠO ĐIỆN CƠ HÀ NỘI HEM 2.1 Giới thiệu khái quát chung doanh nghiệp 2.1.1.Tên, địa doanh nghiệp Trang 8 9 9 10 11 11 11 12 15 23 23 24 26 27 27 30 34 34 35 40 43 43 46 50 51 51 51 2.1.2 Sự thành lập, Qúa trình phát triển 2.1.3 Chức năng, nhiệm vụ doanh nghiệp 2.1.4 Quy trình kinh doanh cơng ty 2.1.5 Chức năng, nhiệm vụ phận quản lý cơng ty 2.2 Phân tích tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội (HEM) 2.2.1 Phân tích khái qt tình hình tài qua báo cáo tài 2.1.1.1 Sự biến động tài sản 2.1.1.2 Cơ cấu tài sản 2.2.1.3 Sự biến động nguồn vốn 2.2.1.4 Cơ cấu nguồn vốn 2.2.1.5 Phân tích quan hệ cân đối tài 2.2.1.6 Biến động doanh thu, chi phí lợi nhuận 2.2.2 Phân tích hiệu tài 2.2.2.1 Phân tích hệ số sinh lợi 2.2.2.2 Phân tích tình hình quản lý tài sản 2.2.3 Phân tích rủi ro tài 2.2.3.1 Phân tích khả khoản 2.2.3.2 Phân tích khả quản lý nợ 2.2.4 Phân tích tổng hợp tình hình tài 2.2.4.1 Phân tích Dupont 2.2.4.2 Phân tích địn bẩy tài KẾT LUẬN CHƢƠNG CHƢƠNG 3: ĐỀ XUẤT MỘT SỐ GIẢI PHÁP CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CƠNG TY CỔ PHẦN CHẾ TẠO ĐIỆN CƠ HÀ NỘI HEM 3.1 Đánh giá chung 3.2 Chiến lƣợc phát triển doanh nghiệp năm tới 3.3 Đề xuất số giải pháp cải thiện tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội (HEM) 3.3.1 Giải pháp 1: “Hoàn thiện việc quản trị tiền mặt chứng khoán khoản cao” 3.3.2 Giải pháp 2: Đẩy mạnh công tác thu hồi khoản phải thu khách hàng 3.3.3 Giải pháp 3: Tiết kiệm chi phí sản xuất, kinh doanh 3.3.4 Kết giải pháp đề xuất KẾT LUẬN Nhận xét chung tình hình tài doanh nghiệp 51 52 52 53 58 58 59 59 64 66 70 72 75 75 79 83 83 87 88 88 95 101 103 103 105 107 107 110 113 117 119 119 Những hạn chế q trình phân tích Tính khả thi giải pháp Kiến nghị Lời kết TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT CĐKT: Cân đối kế toán DTT: Doanh thu KQKD: Kết kinh doanh LCTT: Lưu chuyển tiền tệ LNST: Lợi nhuận sau thuế KPT: Khoản phải thu KPT: Khoản phải trả GTGT: Giá trị gia tăng TS: Tài sản NV: Nguồn vốn TSBQ: Tài sản bình quân TTS: Tổng tài sản TSLĐ: Tài sản lưu động ĐTNH: Đầu tư ngắn hạn TSCĐ: Tài sản cố định ĐTDH: Đầu tư dài hạn VCSH: Vốn chủ sở hữu VĐLR: Vốn điều lệ ròng VQTTS: Vòng quay tổng tài sản VQKPT: Vòng quay khoản phải thu VQHTK: Vòng quay hàng tồn kho 119 120 120 121 122 123 DANH MỤC CÁC BẢNG Danh mục Bảng 2.1: Biến động tài sản Bảng 2.2: Tỷ trọng loại tài sản Bảng 2.3: Tỷ suất cấu tài sản Bảng 2.4: Phân tích tỷ suất đầu tư 2009 – 2010 Bảng 2.5: Biến động nguồn vốn Bảng 2.6: Phân tích vốn tín dụng vốn chiếm dụng Bảng 2.7 : Phân tích cấu nguồn vốn Bảng 2.8: Phân tích hệ số cơng nợ 2009 – 2010 Bảng 2.9: Phân tích tỷ suất tự tài trợ Bảng 2.10: Phân tích yếu tố ảnh hưởng đến ngân quỹ rịng Bảng 2.11: Phân tích cân đối TSLĐ với nợ ngắn hạn TSCĐ với nợ dài hạn Bảng 2.12: Phân tích biến động doanh thu, chi phí lợi nhuận Bảng 2.13 Báo cáo doanh thu năm 2009 – 2010 Bảng 2.14: Bảng tình hình chi phí lợi nhuận cơng ty Bảng 2.15: Lợi nhuận biên Bảng 2.16: Bảng tiêu hiệu tài Bảng 2.17: Sức sinh lợi sở BEP Bảng 2.18: Phân tích tỷ suất thu hồi tài sản Bảng 2.19: Phân tích tỷ suất thu hồi vốn chủ sở hữu Bảng 2.20: Vòng quay hàng tồn kho 2009 – 2010 Bảng 2.21: Phân tích kỳ thu nợ bán chịu Bảng 2.22: Phân tích vịng quay vốn cố định Bảng 2.23: Phân tích vịng quay vốn lưu động Bảng 2.24: Phân tích vịng quay tổng tài sản Bảng 2.25: Phân tích số tốn hành Bảng 2.26: Phân tích số tốn nhanh Bảng 2.27: Phân tích số tốn tức thời Bảng 2.28: Bảng phân tích số nợ Bảng 2.29: Phân tích tổng hợp ROA theo đẳng thức DUPONT Bảng 2.30: Phân tích tổng hợp ROA theo đẳng thức DUPONT Bảng 2.31: Phân tích tổng hợp ROE theo đẳng thức DUPONT tổng hợp Bảng 2.32: Điểm hồ vốn địn bẩy kinh doanh DOL Bảng 2.33: Địn bẩy tài DFL Bảng 2.34: Đòn bẩy tổng DTL Trang 59 61 62 63 64 65 67 68 69 70 71 72 73 74 76 76 77 78 78 79 80 80 81 82 83 83 84 87 88 90 93 95 97 99 Bảng 3.1: Đánh Giá tóm tắt số tiêu tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội Bảng 3.2: Phân tích SWOT Bảng 3.3: Kết kinh doanh sau áp dụng giải pháp Bảng 3.4: Những thay đổi bảng cân đối kế toán sau áp dụng giải pháp Bảng 3.5: Tổng hợp khoản phải thu Bảng 3.6: Tổng hợp lãi xuất chiết khấu áp dụng Bảng 3.7: Tổng hợp khoản phải thu dự tính Bảng 3.8: Tổng hợp số tiêu sau thực giải pháp Bảng 3.9: Báo cáo chi tiết doanh thu chi phí phận Bảng 3.10: Kết thực sau giải pháp Bảng 3.11: Bảng kết kinh doanh dự tính thực giải pháp Bảng 3.12: Bảng cân đối kế tốn dự tính sau áp dụng giải pháp Bảng cân đối kế tốn Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội năm 2010 Bảng kết kinh doanh Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội 2010 Bảng lưu chuyển tiền tệ Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội 2010 Bảng cân đối kế tốn Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội năm 2009 – 2010 số liệu trung bình 2009 - 2010 DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ, ĐỒ THỊ Danh mục Hình 1.1: Quy trình phân tích đề xuất giải pháp cải thiện tình hình tài Hình 1.2: Phân tích cân đối tài Hình 1.3: Sơ đồ phân tích đẳng thức DUPONT Hình 2.1: Sơ đồ khối quy trình kinh doanh cơng ty Hình 2.2: Mơ hình cấu máy quản lý Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội Hình 2.3: Tổng hợp so sánh cấu tài sản 2009 -2010 Đồ thị 2.1: So sánh tỉ trọng TSLĐ TSCĐ Đồ thị 2.2 : Vòng quay tổng tài sản Đồ thị 2.3: Chỉ số toán hành Đồ thị 2.4: Chỉ số toán nhanh Đồ thị 2.5: Chỉ số tốn tức thời Hình 2.6: Đồ thị số nợ Hình 2.2: Sơ đồ phân tích tổng hợp tình hình tài - Sơ đồ DUPONT Hình 3.1: Mơ tả hoạt động mơ hình Miller – Orr 103 105 109 108 109 110 110 111 111 114 115 116 124 126 127 128 Trang 26 35 45 53 57 58 62 82 83 85 86 87 94 109 Luận văn thạc sỹ QTKD Trường ĐH Bách Khoa Hà Nội CHƢƠNG CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ TÀI CHÍNH VÀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Một số khái niệm tài phân tích tài doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm tài doanh nghiệp Khi tiến hành sản xuất kinh doanh, doanh nghiệp phải có lượng vốn tiền tệ định, yếu tố quan trọng tiền đề hoạt động doanh nghiệp Trong trình phát sinh luồng tiền tệ gắn liền với hoạt động đầu tư hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, luồng tiền tạo nên vận động luồng tài doanh nghiệp Tài doanh nghiệp trình tạo lập, phân phối sử dụng quỹ tiền tệ phát sinh trình hoạt động doanh nghiệp nhằm góp phần đạt tới mục tiêu doanh nghiệp Gắn với trình tạo lập, phân phối sử dụng quỹ tiền tệ doanh nghiệp quan hệ kinh tế biểu hình thức giá trị, từ quan hệ tài doanh nghiệp Các quan hệ là: - Quan hệ doanh nghiệp với nhà nước: mối quan hệ doanh nghiệp thực nghĩa vụ thuế nhà nước, nhà nước góp vốn vào doanh nghiệp - Quan hệ giữ doanh nghiệp với thị trường tài chính: mối quan hệ thể doanh nghiệp tìm kiếm nguồn tài trợ doanh nghiệp tìm kiếm hội đầu tư Các hoạt động cụ thể như: vay vốn, phát hành chứng khoán, đầu tư chứng khoán… - Quan hệ doanh nghiệp với thị trường khác: Trong trình hoạt động kinh doanh, doanh nghiệp phải tham gia vào thị trường hàng hóa, lao động, bất động sản…và doanh nghiệp phải để hoạch định ngân sách đầu tư, kế hoạch sản xuất, tiếp thị cho thỏa mãn nhu cầu thị trường - Quan hệ nội doanh nghiệp: Đây vấn đề phận sản xuất kinh doanh, cổ đông người quản lý, cổ đông với chủ nợ, quyền sử Luận văn thạc sỹ QTKD Trường ĐH Bách Khoa Hà Nội dụng vốn sở hữu vốn Các mối quan hệ thể qua: sách cổ tức, sách đầu tư, sách cấu vốn, chi phí…Cụ thể: + Quan hệ kinh tế doanh nghiệp phịng ban, xí nghiệp, phân xưởng, tổ đội sản xuất việc tạm ứng, toán + Quan hệ kinh tế doanh nghiệp với cán công nhân viên trình phân phối thu nhập cho người lao động hình thức tiền lương, tiền thưởng, tiền phạt, lãi cổ phần + Quan hệ toán, cấp phát điều hóa vốn đơn vị trực thuộc nội doanh nghiệp Những quan hệ mặt phản ánh doanh nghiệp đơn vị kinh tế độc lập, chiếm địa vị chủ thể quan hệ kinh tế, đồng thời phản ánh rõ nét mối liên hệ tài doanh nghiệp với tổ chức Tổng quát hơn, tài doanh nghiệp mối quan hệ mặt giá trị biểu tiền lòng doanh nghiệp với chủ thể có liên quan bên ngồi mà sở giá trị doanh nghiệp tạo lập Giá trị doanh nghiệp hữu ích doanh nghiệp chủ sở hữu xã hội Các hoạt động doanh nghiệp để làm tăng giá trị bao gồm: - Tìm kiếm, lựa chọn hội kinh doanh tổ chức huy động vốn - Quản lý chi phí q trình sản xuất kinh doanh, hạch tốn chi phí lợi nhuận - Tổ chức phân phối lợi nhuận cho chủ thể liên quan tái đầu tư 1.1.2 Phân tích tài doanh nghiệp 1.1.2.1 Khái niệm, mục tiêu ý nghĩa phân tích tài doanh nghiệp - Khái niệm: Phân tích tài doanh nghiệp q trình xem xét, kiểm tra, đối chiếu so sánh số liệu tài hành với q khứ Thơng qua việc phân tích báo cáo tài chính, người sử dụng thơng tin đánh giá tiềm năng, hiệu kinh doanh rủi ro tương lai - Mục tiêu: Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội Tăng cường việc giám sát quản lý nhân viên phòng mua bán, yêu cầu nhân viên phịng mua phải thường xn cập nhật tìm thêm nhà cung cấp cạnh tranh với nhà cung cấp cũ, nhằm tìm nguồn hàng cung cấp cho cơng ty với giá tốt - Giảm bớt thất lãng phí ngun liệu vật liệu phận cắt tôn, phận dây đồng Việc quản lý không chặt chẽ phận cắt tôn, phận dây đồng dẫn đến thất lãng phí lớn với vật liệu phục vụ công việc chế tạo động điện máy biến áp phân phối Tăng cường đào tạo huấn luyện cho công nhân, quản đốc phân xưởng nhằm nâng cao kỹ quản lý, giám sát chống lãng phí vật liệu Đặc biệt u cầu phịng thiết kế khơng ngừng cải tiến kỹ thuật, giảm chi phí vật liệu, đồng thời tìm tịi vật liệu có giá thành rẻ phải đảm bảo yêu cầu kỹ thuật sản phẩm Các giải pháp ước tính cắt giảm % chi phí vật liệu phận động điện, không phát sinh thêm chi phí * Cắt giảm chi phí giá vốn hàng bán phận máy biến áp Đối với phận máy biến áp, cần tăng cường đào tạo trình độ chuyên môn cho đội ngũ thiết kế máy biến áp Cải tiến công cụ thiết kế công nghệ chế tạo, giảm đáng kể tổn thất, sử dụng vật liệu cách tối ưu, nhờ giảm kích thước máy giá thành chế tạo Ứng dụng công nghệ chế tạo máy biến áp: Hiện Việt Nam, nhu cầu tiêu thụ điện lớn, tiếp tục sử dụng loại máy biến có lõi truyền thống lượng điện tiêu hao lớn, gây lãng phí thiếu hiệu Hợp kim vơ định hình đánh giá phù hợp với môi trường thực tế sử dụng Việt Nam Với máy biến áp có lõi từ kim loại vơ định hình, tổn hao lõi từ giảm xuống tới 75% so với máy biến áp lõi từ tơn cán lạnh định hướng, góp phần giảm thiểu tiêu hao lượng phát thải mơi trường Vì vậy, cần hợp tác Trung tâm tiết kiệm Năng lượng Công ty khác thử nghiệm lõi hợp kim vơ định hình hiệu suất cao máy biến áp, nỗ lực nhằm giảm thiểu việc sử dụng lãng phí lượng phát thải môi trường Rà soat lại hợp đồng cung cấp hàng hóa cho phận máy biến áp, yêu cầu phận quản lý giá thị trường kiểm tra thường xun giá hàng hóa, tìm thêm nhà cung cấp với giá cạnh tranh Các giải pháp áp dụng ước tính cắt giảm 5% chi phí phận nhà buồng * Cắt giảm chi phí lượng - Phát động phong trào tiết kiệm lượng tồn cơng ty - Yêu cầu tất phòng ban đưa giải pháp tiết kiệm lượng cho 88 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội phịng ban Kết hợp ý kiến đề xuất tiết kiệm lượng phòng ban với ý kiến trưởng phòng kỹ thuật, phịng thiết kế ban lãnh đạo cơng ty để đưa hướng dẫn cụ thể việc tiết kiệm lượng cho phòng ban Yêu cầu phòng ban thực triệt để việc tiết kiệm lượng theo hướng đẫn ban hành - Tất phận làm việc hành thơng thường làm việc 44 giờ/ tuần gồm ngày buổi sáng thứ 7, làm việc thêm ngày giờ, nghỉ bù ngày thứ thay nửa ngày trước Với việc phận hành nghỉ thêm nửa ngày thứ bảy tiết kiệm chi phí cho điện chiếu sáng, điện điều hịa khơng khí, nước, dầu diesel đốt cho hệ thống lị hơi, tiết kiệm chí phí 200 suất ăn trưa nhân viên Các giải pháp tiết kiệm lượng áp dụng ước tính cắt giảm 10 % chi phí lượng công ty d Kết thực giải pháp Bảng 3.10: Kết thực sau giải pháp Chỉ tiêu Dự tính 2010 Chênh lệch Doanh thu 210,810.26 210,810 a DT từ b/hàng & cung cấp d/vụ 206,359.86 206,360 4,362.48 4,362 87.92 88 (124,017.00) (119,165) 4,852.26 -3.9% (79,126.93) (76,558) 2,568.70 -3.2% b Chi phí tài (6,129.73) (6,130) - c Chi phí bán hàng (2,663.40) (2,663) - d Chi phí quản lý DN (36,096.94) (33,813) 2,283.56 Lợi nhuận trước thuế 86,881.18 91,733 a LN từ hđ k/doanh 86,793.26 91,645.52 87.92 87.92 (21,698.31) 22,911 65,182.86 68,734 b DT từ hoạt động tài c Thu nhập khác Tổng chi phí a Giá vốn hàng bán b Lợi nhuận khác Thuế thu nhập Lợi nhuận sau thuế ROS 30.9% 32.6% 1.7% ROA 10.2% 10.8% 0.6% ROE 12.0% 12.7% 0.7% -6.3% Như vậy, sau thực giải pháp chi phí sản xuất kinh doanh theo yếu tố giảm 4452.26 triệu đồng dẫn đến lượng tiền mặt lợi nhuận chưa phân phối tăng lên 3.3.4 Kết giải pháp đề xuất Kết sau thực ba giải pháp sau: 89 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội Bảng 3.11: Bảng kết kinh doanh dự tính thực hai giải pháp 1, Chỉ tiêu Dự tính 2010 Chênh lệch Doanh thu 210,810.26 218,178.86 a DT từ b/hàng & cung cấp d/vụ 206,359.86 206,359.86 4,362.48 11,731.09 87.92 87.92 b DT từ hoạt động tài c Thu nhập khác Tổng chi phí 7,368.60 3.5% 7,368.60 168.9% - (124,017.00) (119,596.15) 4,420.85 -3.6% (79,126.93) (76,558.23) 2,568.70 -3.2% b Chi phí tài (6,129.73) (6,561.14) (431.41) 7.0% c Chi phí bán hàng (2,663.40) (2,663.40) d Chi phí quản lý DN (36,096.94) (33,813.38) 2,283.56 -6.3% Lợi nhuận trước thuế 86,793.26 98,582.71 11,789.45 13.6% a LN từ hđ k/doanh 86,793.26 98,582.71 11,789.45 13.6% Thuế thu nhập (21,698.31) (24,645.68) (2,947.36) 13.6% Lợi nhuận sau thuế 65,094.94 73,937.03 8,842.09 13.6% a Giá vốn hàng bán - b Lợi nhuận khác ROS 30.88% 33.89% 3.0% 9.7% ROA 10.21% 11.60% 1.4% 13.6% ROE 12.03% 13.67% 1.6% 13.6% Chỉ số toán hiên hành 3.61 3.65 0.04 1.1% Chỉ số toán nhanh 3.52 3.56 0.04 1.1% Chỉ số toán tức thời 3.29 3.33 0.04 1.2% Bảng 3.12: Bảng cân đối kế toán dự tính sau áp dụng giải pháp 1, Chỉ tiêu 2010 Dự tính Chênh lệch Giá trị Giá trị Tuyệt đối Tương đối TÀI SẢN A Tài sản lưu động đầu tư ngắn hạn 240,029 248,871.53 8,842 3.7% I tiền tương đương tiền 218,731 227,573.36 8,842 4.0% 50,139 28,139.90 Tiền mặt Tương đương tiền (21,999) -43.9% 168,592 II Các khoản đầu tư tài ngắn hạn - 199,433.46 III Các khoản phải thu 13,653 10,986 (2,668) -19.5% Phải thu khách hàng 10,671 8,003 (2,668) -25.0% TỔNG CỘNG TÀI SẢN 650,040.68 90 658,882.77 8,842 1.4% Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội Kết sau thực giải pháp cải thiện tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội khả quan - Doanh thu tăng 3.7% tương ứng với 368.6 triệu đồng - Tổng chi phí giảm 3.9% tương úng 820.85 triệu đồng Do lợi nhuận sau thuế tăng 13.6% tương ứng với 842.09 triệu đồng Các số ROS tăng 3% lên 33.89%, ROA tăng 1.4% lên 11.6%, ROE tăng 1.6% lên 13.67% Đồng thời số toán hành, số toán nhanh số toán tức thời đồng loạt tăng 0.04% so với năm 2009 91 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội KẾT LUẬN Trong năm vừa qua, Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội có nhiều nỗ lực cơng tác quản lý nói chung, cơng tác quản lý tài nói riêng nhằm nâng cao hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh Kết đạt doanh nghiệp đảm bảo hoạt động sản xuất kinh doanh có lãi, tạo cơng ăn việc làm ổn định đời sống cho tồn thể cán cơng nhân viên Nhìn mặt tổng qt doanh nghiệp ln đảm bảo độ an toàn kinh doanh, tiêu hiệu sinh lời đạt mức trung bình song chưa đạt kết cao mong muốn Nhận xét chung tình hình tài doanh nghiệp: Thơng qua q trình phân tích tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội, tơi thấy tình hình tài cơng ty có ưu nhược điểm sau: - Ưu điểm: Tình hình tài lành mạnh, khả tốn tốt, cơng ty có độ tự chủ tài chính, cấu tài sản phù hợp với đặc thù doanh nghiệp sản xuất kinh doanh thiết bị điện - Nhược điểm: Hiệu tài cịn chưa cao gánh chịu khấu hao tài sản cố định lớn, chi phí lớn lượng, thất lãng phí q trình sản xuất kinh doanh máy biến áp, động điện sản phẩm khác Lượng tiền mặt tương đương tiền lớn, hệ số toán tức thời cao Việc khơng tốt điều có nghĩa doanh nghiệp dự trữ nhiều tiền mặt không đưa tiền vào lưu thông Khoản phải thu khách hàng lớn, điều làm cho khối lượng vốn cịn bị tồn đọng nhiều khâu lưu thơng, làm cho tốc độ luân chuyển vốn chậm, hiệu sử dụng vốn thấp Căn vào kết phân tích trên, tơi đưa giải pháp khắc phục nhược điểm nêu Kết dự kiến thu sau áp dụng giải pháp khả quan sau: - Doanh thu tăng 3.7% tương ứng với 368.6 triệu đồng - Tổng chi phí giảm 3.9% tương úng 820.85 triệu đồng Do lợi nhuận sau thuế tăng 13.6% tương ứng với 842.09 triệu đồng Các số ROS tăng 3% lên 33.89%, ROA tăng 1.4% lên 11.6%, ROE tăng 1.6% lên 13.67% Đồng thời số toán hành, số toán nhanh số toán tức thời đồng loạt tăng 0.04% so với năm 2009 Tính khả thi giải pháp: Các giải pháp dựa mơ hình lý thuyết sử dụng rộng rãi, có tính khả thi cao Song để áp dụng vào thực tế đòi hỏi cần phải có đối chiếu, so sánh cẩn thận lại nhằm hạn chế thấp sai sót q trình tính tốn 92 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội Những hạn chế q trình phân tích: Trên sở nghiên cứu tìm hiểu vấn đề lý thuyết tài doanh nghiệp, phân tích tài doanh nghiệp từ áp dụng vào thực tiễn Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội, cho thấy vai trị việc quản trị tài cơng ty to lớn Phân tích tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội nhiệm vụ cần thiết hồn cảnh thị trường cơng ty chế tạo thiết bị điện phát triển mạnh mẽ, đòi hỏi nguồn lực tài giúp cơng ty có sở để sản xuất, kinh doanh cạnh tranh với đối thủ Tuy nhiên luận văn có nhiều hạn chế: Các tiêu trung bình ngành chưa có gây khó khăn cho việc so sánh hiệu Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội với công ty khác Kiến nghị: Phân tích tài phương pháp hữu hiệu để giúp doanh nghiệp đánh giá sức mạnh vị đâu thương trường Tuy nhiên, thân phân tích tài công cụ để đánh giá doanh nghiệp, điều kiện cần việc đưa doanh nghiệp chiếm lĩnh thị trường Để Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội đạt mục tiêu ln tối đa hóa giá trị cơng ty phải đảm bảo theo sát thay đổi mơi trường, để góp phần thực điều xin đề xuất số kiến nghị sau: Thứ - Áp dụng giải pháp nêu chương luận văn giúp cải thiện tình hình tài cơng ty làm tăng hiệu kinh doanh công ty Thứ hai - Tận dụng sức mạnh thương hiệu, kinh nghiệm vị công ty chế tạo thiết bị điện lâu năm, có uy tín hàng đầu thị trường, cơng ty nên trì phát huy sản phẩm dịch vụ có chất lượng cao để thu hút khách hàng nhằm phát huy mạnh sẵn có tận dụng hội Thứ ba - Tận dụng nguồn tài phù hợp với công ty để nâng cấp đầu tư thêm máy móc trang thiết bị, tăng cường hiệu quản lý tài sản, đồng thời mở rộng thị trường chống lại đe doạ từ phía đối thủ cạnh tranh Thứ tƣ - Phát triển nguồn nhân lực với cấu lao động hợp lý, xây dựng sách người để hồn thiện chất lượng dịch vụ, đẩm bảo nguồn nhân lực có đủ trình độ, lực quản lý, kỹ thuật nghiệp vụ kinh doanh, có ý thức trách nhiệm cao việc quản lý vận hành công ty đạt hiệu cao Lời kết Tài vấn đề nhạy cảm kinh tế thị trường Doanh nghiệp muốn nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh đồng thời phải cải thiện tình hình tài chính, nâng cao tiềm lực tài để đối phó với khó 93 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội khăn rủi ro kinh doanh mà kinh tế giới có chuyển biến phức tạp Qua số phần nhận xét phân tích tình hình tài cơng ty, với cố gắng thân, kết hợp lý luận học với tình hình thực tế tơi mạnh dạn đưa số giải pháp có tính chất tham khảo nhằm cải thiện tình hình tài cơng ty, góp phần nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh Do trình độ thời gian nghiên cứu có hạn nên luận văn dừng Tôi mong nhận ý kiến đóng góp chân thành thầy cô giáo, tập thể lãnh đạo công ty phịng ban để đề tài hồn thiện 94 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội TÀI LIỆU THAM KHẢO Báo cáo tài năm 2009, Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội Báo cáo tài năm 2010, Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội TS.Nguyễn Văn Cơng, Phân tích báo cáo tài hoạt động kinh doanh, NXB Thống Kê, năm 2003 Eugene F Brigham, Fundamentals of financial management 4th Edition,The Dryden Press 1985 PGS.TS Phạm Thị Gái, Giáo trình phân tích hoạt động kinh doanh, NXB Thống kê, năm 2004 PGS.TS Nguyễn Thị Hương, Giáo trình tài doanh nghiệp, NXB Thống kê, năm 2005 Lê Thị Phương Hiệp, Giáo trình Phân tích hoạt động kinh doanh, Trường Đại học Bách khoa Hà Nội GS.TS Nguyễn Đình Kiệm, TS.Nguyễn Đăng Nam, Quản trị tài doanh nghiệp, NXB Tài chính, năm 1999 Nguyễn Đăng Nam, Giáo trình quản trị tài doanh nghiệp, NXB Tài 10 Richards A Brealey & Steward C Myers, Finance - Financial Analysis With Excel, McGraw.Hill 11 Richards A Brealey & Steward C Myers, Fundamentals Corporate Finance 3th Edition, MacgrawHill, 2001 12 Đặng Ngọc Thảo, Phân tích đề xuất giải pháp cải thiện tình hình tài Xí Nghiệp Bêtơng xây dựng Thái Ngun, 2005 13 Trần Ngọc Thơ, Tài doanh nghiệp đại, NXB Thống kê, năm 2005 14 TS Nghiêm Sĩ Thương, Tóm tắt nội dung giảng sở Quản lý tài doanh nghiệp, Khoa Kinh tế quản lý, Trường Đại học Bách khoa Hà Nội, năm 2007 15 Trần Thị Kim Yến, Phân tích tình hình tài Cơng ty TNHH thành viên kinh doanh khí hố lỏng Nam Định, 2009 PHỤ LỤC Bảng cân đối kế tốn Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội năm 2010 (Balance Sheet) Chỉ tiêu Mã 2010 2009 TÀI SẢN 100 A Tài sản lƣu động đầu tƣ ngắn hạn 95 240,029 198,901 Luận văn cao học QTKD 110 Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội I tiền tương đương tiền 111 Tiền mặt 112 Tương đương tiền 218,731 170,306 50,139 54,400 168,592 115,905 120 II Các khoản đầu tư tài ngắn hạn - - 121 Các khoản đầu tư tài ngắn hạn - - 130 III Các khoản phải thu 13,653.49 21,029 131 Phải thu khách hàng 10,670.53 16,674 132 Trả trước cho người bán 1,006.61 - 133 Phải thu nội 2,822.02 3,936 135 Các khoản phải thu khác 851.77 2,178 139 Dự phịng khoản phải thu khó địi (1,697.44) (1,759) 140 IV Hàng tồn kho 6,033.49 5,605 141 Hàng tồn kho 6,033.49 5,605 149 Dự phòng giảm giá hàng tồn kho - - 150 V Tài sản lưu động khác 1,611 1,961 151 Chi phí trả trước ngắn hạn 1,092 1,961 152 Thuế GTGT khấu trừ 189 - 154 Thuế khoản khác phải thu nhà nước 330 - 158 Tài sản ngắn hạn khác - - 200 B Tài sản cố định đầu tƣ dài hạn 410,011 426,169 220 II Tài sản cố định 409,659 425,817 221 Tài sản cố định hữu hình Nguyên giá 367,981.66 822,050.16 389,094.29 821,818.53 96 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội 222 223 Hao mòn lũy kế 227 Tài sản cố định vơ hình 30,085.07 33,601.04 228 Ngun giá 73,386.13 73,386.13 229 Hao mòn lũy kế 230 Chi phí xây dựng dở dang (454,068.50) (432,724.24) (43,301.06) (39,785.09) 11,592.76 3,121.43 351.74 351.74 - - 351.74 351.74 - - 650,040.68 - 625,069.37 - 300 A NỢ PHẢI TRẢ 70,782.83 122,516.87 310 I Nợ ngắn hạn 66,461.87 72,702.10 311 Vay nợ ngắn hạn 30,120.81 30,291.20 5,653.66 9,808.52 420.08 - 10,066.79 11,065.68 - - 3,665.06 5,325.00 260 V Tài sản dài hạn khác 261 Chi phí trả trước dài hạn 262 Tài sản thuế thu nhập hoàn lại 268 Tài sản dài hạn khác 270 TỔNG CỘNG TÀI SẢN NGUỒN VỐN 312 Phải trả người bán 313 Người mua trả tiền trước 314 Thuế khoản phải nộp nhà nước 315 Phải trả người lao động 316 Chi phí phải trả 317 Phải trả nội Phải trả theo tiến độ kế hoạch hợp đồng xây 318 dựng - - 14,563.54 14,639.59 319 Các khoản phải trả, phải nộp ngắn hạn khác II Nợ dài hạn 1,971.92 4,320.96 1,572.11 49,814.77 97 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội 330 331 Phải trả dài hạn người bán 333 Phải trả dài hạn khác 334 Vay nợ dài hạn 336 Dự phòng trợ cấp việc làm 400 B.VỐN CHỦ SỞ HỮU 410 I Vốn chủ sở hữu 411 Vốn đầu tư chủ sở hữu 420 10 Lợi nhuận sau thuế chưa phân phối 440 TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 98 - 14,471.45 4,087.10 4,298.72 - 30,120.81 233.87 923.79 579,257.84 502,552.50 579,258 502,553 514,602.05 514,602.05 64,655.78 (12,049.55) 650,040.66 625,069.37 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội Bảng kết kinh doanh Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội 2010 (Statement of income) Mã Chỉ tiêu tiêu 1 Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ 2 Các khoản giảm trừ doanh thu Doanh thu từ bán hàng cung cấp 10 dịch vụ 11 Giá vốn hàng bán Lợi nhuận gộp từ bán hàng cung cấp 20 dịch vụ (10-11) 21 Thu nhập từ hoạt động tài 22 Chi phí hoạt động tài 23 - Trong đó: Lãi vay phải trả 24 Chi phí bán hàng 25 Chi phí quản lý doanh nghiệp 30 10 Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh 31 11 Thu Nhập khác 32 12 Chi phí khác 40 13 Lợi nhuận khác 50 14 Tổng lợi nhuận trước thuế 51 15 Chi phí Thuế thu nhập doanh nghiệp 52 16 Thuế TNDN nợ lại 60 17 Lợi nhuận sau thuế 99 2010 2009 206,359.86 - 184,952.83 - 206,359.86 (79,126.93) 184,952.83 (67,719.00) 127,232.93 4,362.48 (6,129.73) (2,048.12) (2,663.40) (36,096.94) 86,705.34 87.92 86,793.26 (21,698.31) 65,094.94 117,233.83 7,499.90 (11,239.55) (4,081.99) (2,346.61) (39,537.55) 71,610.01 73.08 71,683.09 (17,920.77) (21.05) 53,741.26 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội Bảng lƣu chuyển tiền tệ Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội 2010 (Cash flow statement) Chỉ tiêu 2010 2009 I Lƣu chuyển tiền tệ từ hoạt động kinh doanh Lợi nhuận trƣớc thuế Điều chỉnh khoản Khấu hao tài sản cố định Các khoản dự phòng Lãi lỗ điều chỉnh tiền tệ Lợi nhuận từ hoạt động đầu tư Lãi tiền gửi Chi phí lãi vay Xố nợ khơng địi Xố nợ khó đòi Lợi tức kinh doanh trƣớc thay đổi vốn lƣu động Tăng giảm khoản phải thu Tăng giảm hàng tồn kho 86,793.26 71,683.09 24,860.22 141.46 915.77 25,055.12 877.01 64.61 (3,686.63) 2,048.12 (4,187.29) 4,081.99 (13,083.68) 145.65 111,217.85 5,664.06 552.64 84,490.85 (1,872.64) 346.44 Tăng giảm khoản phải trả Tăng khoản trả trước Lãi vay trả Thuế thu nhập doanh nghiệp trả Lƣu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh II Lƣu chuyển tiền từ hoạt động đầu tƣ 1.Tiền chi để mua sắm, xây dựng TSCĐ tài sản dài hạn khác Thu lãi vay Lƣu chuyển tiền từ hoạt động đầu tƣ III Lƣu chuyển tiền từ hoạt động tài Trả vốn vay Lƣu chuyển tiền từ hoạt động tài Tiền tiền tương đương thực tế tăng Tiền tiền tương đương đầu kỳ (20,436.09) 868.43 (2,048.12) (12,075.53) 83,743.25 (21,913.19) 397.06 (4,081.99) (5,037.19) 52,329.33 (8,702.96) 4,592.00 (4,110.95) (3,048.05) 4,000.69 952.64 (30,291.20) (30,291.20) 49,341.09 (30,291.20) (30,291.20) 22,990.77 170,305.95 147,379.79 Ảnh hưởng thay đổi tỷ giá hối đoái quy đổi ngoại tệ (915.77) 218,731.27 (64.61) 170,305.95 Tiền tƣơng đƣơng tiền cuối kỳ 100 Luận văn cao học QTKD Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội Bảng cân đối kế tốn Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội năm 2009 2010 số liệu trung bình 2009 – 2010 Mã 100 110 111 112 120 121 130 131 132 133 135 139 140 141 149 150 151 152 154 158 200 220 221 222 223 227 228 229 230 260 261 262 268 270 300 310 311 312 313 314 315 316 317 Chỉ tiêu 2010 Gía trị TÀI SẢN A Tài sản lưu động đầu tư ngắn hạn 240,029 I tiền tương đương tiền 218,731.27 Tiền mặt 50,139 Tương đương tiền 168,592 II Các khoản đầu tư tài ngắn hạn Các khoản đầu tư tài ngắn hạn III Các khoản phải thu 13,653 2009 Gía trị 2008 Gía trị 198,901 170,306 54,400 115,905 127,331 103,693 43,709 59,984 219,465 194,519 52,270 142,249 163,116 137,000 49,055 87,945 - - - - 21,029 14,635 17,341 17,832 12,465 1,980 1,297 13,672 503 3,379 1,515 14,570 2,958 1,737 (1,107) 8,291 8,291 712 712 - (1,728) 5,819 5,819 1,786 1,526 94 (1,433) 6,948 6,948 1,336 1,336 - - 165 - - Phải thu khách hàng 10,671 16,674 Trả trước cho người bán 1,007 Phải thu nội 2,822 3,936 Các khoản phải thu khác 852 2,178 Dự phịng khoản phải thu khó địi (1,697) (1,759) IV Hàng tồn kho 6,033 5,605 Hàng tồn kho 6,033 5,605 Dự phòng giảm giá hàng tồn kho V Tài sản lưu động khác 1,611 1,961 Chi phí trả trước ngắn hạn 1,092 1,961 Thuế GTGT khấu trừ 189 Thuế khoản khác phải thu nhà nước 330 Tài sản ngắn hạn khác B Tài sản cố định đầu tư dài hạn 410,011 426,169 II Tài sản cố định 409,659 425,817 Tài sản cố định hữu hình 367,981.66 389,094.29 Nguyên giá 822,050.16 821,818.53 Hao mòn lũy kế (454,068.50) (432,724.24) Tài sản cố định vơ hình 30,085.07 33,601.04 Ngun giá 73,386.13 73,386.13 Hao mịn lũy kế (43,301.06) (39,785.09) Chi phí xây dựng dở dang 11,592.76 3,121.43 V Tài sản dài hạn khác 351.74 351.74 Chi phí trả trước dài hạn Tài sản thuế thu nhập hoàn lại 351.74 351.74 Tài sản dài hạn khác TỔNG CỘNG TÀI SẢN 650,040.68 625,069.37 NGUỒN VỐN A NỢ PHẢI TRẢ 70,782.83 122,516.87 I Nợ ngắn hạn 66,461.87 72,702.10 Vay nợ ngắn hạn 30,120.81 30,291.20 Phải trả người bán 5,653.66 9,808.52 Người mua trả tiền trước 420.08 Thuế khoản phải nộp nhà nước 10,066.79 11,065.68 Phải trả người lao động Chi phí phải trả 3,665.06 5,325.00 Phải trả nội - 101 Trung bình Trung bình 2010 2009 477,157 418,090 417,738 476,805 439,597.39 378,538 847,070.07 821,934 (407,472.69) (443,396) 36,683.53 31,843 73,386.13 73,386 (36,702.60) (41,543) 524.21 7,357 352 351.74 351.74 352 604,487.67 637,555 59,341.52 96,650 69,582 26,287.16 30,206 6,107.25 7,731 210 9,709.47 3,520.25 - 10,566 4,495 - 451,663 451,311 414,346 834,444 (420,098) 35,142 73,386 (38,244) 1,823 352 352 614,779 90,929 49,495 15,146 7,958 10,388 4,423 - Luận văn cao học QTKD Phải trả theo tiến độ kế hoạch hợp 318 đồng xây dựng Các khoản phải trả, phải nộp ngắn 319 hạn khác 330 II Nợ dài hạn 331 Phải trả dài hạn người bán 333 Phải trả dài hạn khác 334 Vay nợ dài hạn 336 Dự phòng trợ cấp việc làm 400 B.VỐN CHỦ SỞ HỮU 410 I Vốn chủ sở hữu 411 Vốn đầu tư chủ sở hữu 10 Lợi nhuận sau thuế chưa phân 420 phối 440 TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN Trường Đại Học Bách Khoa Hà Nội 14,563.54 14,639.59 6,485.71 14,602 10,563 1,971.92 4,320.96 4,087.10 233.87 579,257.84 579,258 514,602.05 1,572.11 49,814.77 14,471.45 4,298.72 30,120.81 923.79 502,552.50 502,553 514,602.05 464.48 33,054.36 12,750.93 2,815.06 16,362.55 1,125.83 545,146.15 545,146 514,602.05 1,772 27,068 7,236 4,193 15,060 579 540,905 540,905 514,602 1,018 41,435 13,611 3,557 23,242 1,025 523,849 523,849 514,602 64,655.78 (12,049.55) 30,544.09 26,303 9,247 650,040.66 625,069.37 604,487.67 637,555 614,779 102 ... ? ?Phân tích xây dựng giải pháp hồn thiện tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội HEM? ?? Mục đích nghiên cứu đề tài - Đánh giá tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội (chỉ ưu... phần sau đây: Chương 1: Cơ sở lý thuyết tài phân tích tài doanh nghiệp Chương 2: Phân tích tình hình tài Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội Chương 3: Xây dựng giải pháp hồn thiện tình hình tài. .. dụng giải pháp Bảng cân đối kế tốn Cơng ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội năm 2010 Bảng kết kinh doanh Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà Nội 2010 Bảng lưu chuyển tiền tệ Công ty Cổ phần chế tạo điện Hà