phân tích kết quả hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xây dựng và thương mại tam hùng

TRƢỜNG ĐẠI HỌC CẦN THƠ KHOA KINH TẾ - QUẢN TRỊ KINH DOANH NGUYỄN HỮU LƢỢM PHÂN TÍCH KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG VÀ THƢƠNG MẠI TAM HÙNG LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC Ngành: Kinh tế học Mã số ngành: 52310101 Cần Thơ - 2013 i TRƢỜNG ĐẠI HỌC CẦN THƠ KHOA KINH TẾ - QUẢN TRỊ KINH DOANH NGUYỄN HỮU LƢỢM MSSV/HV: 4104059 PHÂN TÍCH KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG VÀ THƢƠNG MẠI TAM HÙNG LUẬN VĂN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC NGÀNH KINH TẾ HỌC Mã số ngành: 52310101 CÁN BỘ HƢỚNG DẪN PHẠM LÊ ĐÔNG HẬU Cần Thơ - 2013 ii LỜI CẢM TẠ ……………………………………… Trước tiên, em kính gửi lời cảm ơn chân thành đến Quý Thầy (Cô) Khoa Kinh Tế - Quản Trị Kinh Doanh, Trường Đại Học Cần Thơ đã nhiệt tình giảng dạy, tận tâm truyền đạt nhiều kiến thức hết sức quý báu cho em trong suốt thời gian em học tập tại trường, đặc biệt xin chân thành cảm ơn Cô Phạm Lê Đông Hậu đã hướng dẫn, giúp đỡ tận tình trong suốt quá trình em làm luận văn tốt nghiệp. Sau cùng, em xin cảm ơn sự giúp đỡ của các Anh (Chị), Ban lãnh đạo Quý công ty Cổ phần Xây dựng Thương Mại Tam Hùng, đặc biệt là chú Nguyễn Tam Vàng Giám Đốc công ty đã giúp đỡ tận tình để em hoàn thành luận văn này, đồng thời cũng tạo cho em cơ hội tiếp xúc với thực tế. Sau cùng em xin kính chúc quý Thầy (Cô) được dồi dào sức khỏe, chúc Quý công ty Cổ phần Xây dựng Thương Mại Tam Hùng đạt được nhiều thành công trong hoạt động kinh doanh của mình. Xin chân thành cảm ơn! Cần Thơ, ngày……tháng……năm 2013 Sinh viên thực hiện Nguyễn Hữu Lƣợm iii TRANG CAM KẾT .................................................................. Tôi xin cam kết luận văn này được hoàn thành dựa trên các kết quả nghiên cứu của tôi và các kết quả nghiên cứu này chưa được dùng cho bất cứ luận văn cùng cấp nào khác. Cần Thơ, ngày ….. tháng ….. năm ….. Sinh viên thực hiện Nguyễn Hữu Lƣợm iv NHẬN XÉT CỦA CƠ QUAN THỰC TẬP .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. Kiên Giang, ngày..........tháng...........năm............... Thủ trƣởng đơn vị v NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN HƢỚNG DẪN Họ và tên người hướng dẫn: Phạm Lê Đông Hậu Cơ quan công tác: Khoa Kinh tế-QTKD, Trƣờng Đại học Cần Thơ Tên học viên: Nguyễn Hữu Lƣợm Mã số sinh viên: 4104059 Chuyên ngành: Kinh tế học Tên đề tài: Phân tích kết quả hoạt động kinh doanh của công ty Cổ phần Xây dựng Thƣơng mại Tam Hùng NỘI DUNG NHẬN XÉT 1. Tính phù hợp của đề tài với chuyên ngành đào tạo: ....................................... 2. Về hình thức: ....................................................................................................... 3. Ý nghĩa khoa học, thực tiễn va tính cấp thiết của đề tài: ................................ 4. Độ tin cậy của số liệu và tính hiện đại của luận văn: ...................................... 5. Nội dung và các kết quả đạt đƣợc (theo mục đích nghiên cứu): .................... 6. Các nhận xét khác: ............................................................................................. 7. Kết luận: .............................................................................................................. Cần Thơ, ngày ..… tháng ….. năm 2013 Giáo viên hƣớng dẫn Phạm Lê Đông Hậu vi NHẬN XÉT CỦA GIÁO VIÊN PHẢN BIỆN .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. .............................................................................................................................. ............................................................................................................................. Cần Thơ, ngày..........tháng...........năm............... Giáo viên phản biện vii MỤC LỤC Chƣơng 1 .................................................................................................... 1 GIỚI THIỆU.............................................................................................. 1 1.1 ĐẶT VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU ................................................................... 1 1.1.1 Sự cần thiết nghiên cứu .................................................................... 1 1.1.2 Căn cứ khoa học và thực tiễn .......................................................... 2 1.2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU ........................................................................ 3 1.2.1 Mục tiêu chung ................................................................................. 3 1.2.2 Mục tiêu cụ thể.................................................................................. 3 1.3 CÂU HỎI NGHIÊN CỨU ........................................................................... 3 1.4 PHẠM VI NGHIÊN CỨU........................................................................... 4 1.4.1 Không gian ........................................................................................ 4 1.4.2 Thời gian ........................................................................................... 4 1.4.3 Đối tƣợng nghiên cứu ....................................................................... 4 Chƣơng 2 ................................................................................................... 5 PHƢƠNG PHÁP LUẬN VÀ PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU.......... 5 2.1 PHƢƠNG PHÁP LUẬN ............................................................................. 5 2.1.1 Tổng quan về phân tích hoạt động kinh doanh ............................. 5 2.1.1.1 Khái niệm phân tích hoạt động kinh doanh ................................ 5 2.1.1.2 Đối tượng phân tích hoạt động kinh doanh ................................. 5 2.1.1.3 Vai trò của phân tích hoạt động kinh doan .................................. 5 2.1.2 Các yếu tố ảnh hƣởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh ........ 6 2.1.2.1 Các chính sách nhà nước .............................................................. 6 2.1.2.2 Nhân tố đầu vào, đầu ra ............................................................... 6 2.1.2.3 Khách hàng .................................................................................... 6 2.1.2.4 Nhân tố kỹ thuật công nghệ .......................................................... 7 2.1.2.5 Nhân tố tài chính ........................................................................... 7 2.1.2.6 Nhân tố về quản lý, lãnh đạo ......................................................... 7 2.1.2.7 Lao động và sử dụng lao động ...................................................... 7 2.1.3 Đối tƣợng sử dụng để đánh giá kết quả hoạt động kinh doanh ... 7 2.1.3.1 Doanh thu ....................................................................................... 7 2.1.3.2 Chi phí ............................................................................................. 8 viii 2.1.3.3 Lợi nhuận ....................................................................................... 8 2.1.3.4 Khái niệm báo cáo tài chính .......................................................... 9 2.1.4 Một số chỉ tiêu đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh ............. 9 2.1.4.1 Phân tích tình hình thanh toán ..................................................... 9 2.1.4.2 Đánh giá các tỷ số về hiệu quả hoạt động ..................................... 10 2.1.4.3 Phân tích các chỉ tiêu lợi nhuận .................................................... 11 2.1.5 Lƣợc khảo tài liệu ............................................................................. 11 2.2 PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU .............................................................. 12 2.2.1 Phƣơng pháp thu thập số liệu ......................................................... 12 2.2.2 Phƣơng pháp phân tích số liệu ....................................................... 12 2.2.2.1 Phương pháp so sánh ..................................................................... 13 2.2.2.1 Phương pháp thay thế liên hoàn ................................................... 14 Chƣơng 3 .................................................................................................... 16 KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG THƢƠNG MẠI TAM HÙNG ..................................................................................... 16 3.1 LỊCH SỬ HÌNH THÀNH VÀ PHÁT TRIỂN CỦA CÔNG TY ............ 16 3.2 CHỨC NĂNG, NHIỆM VỤ ........................................................................ 17 3.2.1 Chức năng ......................................................................................... 17 3.2.2 Nhiệm vụ ........................................................................................... 18 3.3 CƠ CẤU TỔ CHỨC CỦA CÔNG TY....................................................... 18 3.3.1 Tổ chức bộ máy quản lý ................................................................... 18 3.3.1.1 Hội đồng quản trị ........................................................................... 18 3.3.1.2 Giám đốc ........................................................................................ 19 3.4 ĐẶC ĐIỂM SẢN XUẤT KINH DOANH CỦA CÔNG TY..................... 20 3.4.1 Tình hình máy móc thiết bị ............................................................. 21 3.4.2 Tình hình nguyên vật liệu ................................................................ 21 3.4.3 Sản phẩm cửa sổ TH Window ......................................................... 21 3.5 PHƢƠNG HƢỚNG HOẠT ĐỘNG ........................................................... 22 Chƣơng 4 PHÂN TÍCH KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH ... 23 CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG THƢƠNG MẠI TAM....... 23 HÙNG ....................................................................................................... 23 4.1 PHÂN TÍCH THỊ TRƢỜNG VÀ MÔI TRƢỜNG KINH DOANH ....... 23 4.1.1 Phân tích thị trƣờng ......................................................................... 23 ix 4.1.2 Phân tích môi trƣờng ....................................................................... 24 4.1.2.1 Môi trường vĩ mô ............................................................................ 24 4.1.2.2 Môi trường tác nghiệp .................................................................... 25 4.2 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH DOANH THU ................................................ 26 4.2.1 Phân tích chung về doanh thu của công ty qua 3 năm (2010 – ... 26 2012) và sáu tháng đầu năm 2013 .................................................................... 26 4.2.2 Phân tích tình hình hoàn thành kế hoạch của doanh thu qua 3 năm ...................................................................................................................... 29 4.3 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CHI PHÍ ......................................................... 30 4.3.1 Phân tích chung tình hình chi phí công ty qua 3 năm (2010 – 2012) và sáu tháng đầu năm 2013 ................................................................... 30 4.3.2 Tình hình biến động chi phí qua 3 năm (2010 – 2012) ................. 33 4.4 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH LỢI NHUẬN .................................................. 34 4.4.1 Phân tích chung về tình hình lợi nhuận qua 3 năm (2010 – 2012) và sáu tháng đầu năm 2013 .................................................................... 34 4.4.2 Tình hình thực hiện kế hoạch lợi nhuận qua 3 năm (2010 -2013) 37 4.5 CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN DOANH THU, CHI PHÍ VÀ .... 38 LỢI NHUẬN ...................................................................................................... 38 4.5.1 Các nhân tố ảnh hƣởng đến doanh thu .......................................... 38 4.5.2 Các nhân tố ảnh hƣởng đến chi phí ................................................ 40 4.5.3 Các nhân tố ảnh hƣởng đến lợi nhuận ........................................... 43 4.6 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP .................. 47 4.6.1 Các tỷ số khả năng thanh toán ........................................................ 47 4.6.2 Các chỉ tiêu về hiệu quả sử dụng vốn ............................................. 49 4.6.3 Các tỷ số về khả năng sinh lợi ......................................................... 53 4.7 Đánh giá chung về kết quả hoạt động của công ty ................................... 55 Chƣơng 5 .................................................................................................... 57 MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO KẾT QUẢ HOẠT .......... 58 ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÔNG TY ............................................... 58 5.1 NHỮNG TỒN TẠI VÀ NGUYÊN NHÂN ................................................ 58 5.2 GIẢI PHÁP NÂNG KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA .. 58 CÔNG TY ........................................................................................................... 58 5.2.1 Duy trì lƣợng hàng tồn kho hợp lý ................................................. 59 5.2.2 Giảm tỷ trọng giá vốn hàng bán...................................................... 59 x 5.2.3 Chính sách huy động vốn và giải pháp nâng cao hiệu quả sử ...... 60 dụng vốn............................................................................................................. 60 5.3 GIẢI PHÁP TĂNG UY TÍNH CHO CÔNG TY ...................................... 61 Chƣơng 6 .................................................................................................... 62 KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ .................................................................. 62 6.1 KẾT LUẬN ................................................................................................... 62 6.2 KIẾN NGHỊ.................................................................................................. 62 6.2.1 Đối với nhà nƣớc ............................................................................... 63 6.2.2 Đối với công ty .................................................................................. 63 xi DANH MỤC BIỂU BẢNG Trang Bảng 4.1: Doanh thu theo thành phần của công ty từ năm 2010 – 2012…..27 Bảng 4.2: Doanh thu theo thành phần 6 tháng đầu 2012 và 6 tháng đầu 2013………………………………………………………………………….28 Bảng 4.3: Tình hình hoàn thành kế hoạch qua 3 năm 2010 – 2012………..29 Bảng 4.4: Tình hình chi phí của công ty từ năm 2010 – 6 tháng đầu năm 2013 ……………………………………………………………………………….32 Bảng 4.5: Tình hình lợi nhuận của công ty từ năm 2010 – 6 tháng đầu năm 2013………………………………………………………………………….35 Bảng 4.6: Tình hình thực hiện kế hoạch lợi nhuận…………………………38 Bảng 4.7: Các tỷ số về khả năng thanh toán………………………………...48 Bảng 4.8: Các chỉ số về hiệu quả sử dụng vốn……………………………...51 Bảng 4.9: Các chỉ số về khả năng sinh lợi ..………………………………...54 xii DANH MỤC HÌNH Trang Hình 4.1: Một số sản phẩm thương hiệu TH Window………………………21 Hình 4.2: Biểu đồ biểu diễn chi phí công ty qua 3 năm 2010 – 2012……….33 Hình 4.3: Biểu đồ biểu diễn lợi nhuận công ty từ năm 2010 – 6 tháng đầu năm 2013 ………………………………………………………………………….37 xiii DANH SÁCH CÁC TỪ VIẾT TẮC Tiếng Việt GVHB Gía vốn hàng bán HTK Hàng tồn kho HĐKD Hoạt động kinh doanh QLDN Quản lý doanh nghiệp TSCĐ Tài sản cố định VNĐ Việt Nam đồng xiv Chƣơng 1 GIỚI THIỆU 1.1 ĐẶT VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU 1.1.1 Sự cần thiết nghiên cứu Trong nền kinh tế theo cơ chế thị trường thì cạch tranh là một vấn đề không thể nào tránh khỏi của tất cả các doanh nghiệp kinh doanh trong mọi ngành nghề. Việt Nam chính thức khởi xướng công cuộc đổi mới nền kinh tế từ năm 1986. Kể từ đó, Việt Nam đã có nhiều thay đổi to lớn về tư duy kinh tế đó là đổi từ cơ chế kinh tế kế hoạch hóa tập trung, bao cấp, sang kinh tế thị trường định hướng xã hội chủ nghĩa, thực hiện công nghiệp hóa, hiện đại hóa đất nước, đa dạng hóa và đa phương hóa các quan hệ kinh tế đối ngoại, thực hiện mở cửa, hội nhập quốc tế. Đặc biệt từ năm 2007 Việt Nam trở thành thành viên chính thức của tổ chức thương mại thế giới WTO điều này đã làm cho Việt Nam trở thành một thị trường đầy tiềm năng và hấp dẫn, thu hút nhiều nguồn vốn đầu tư từ nước ngoài. Chính vì điều này đã làm cho việc cạnh tranh giữa các doanh nghiệp ngày càng trở nên gay gắt và sôi nổi hơn. Vì thế muốn tồn tại và phát triển, đòi hỏi các doanh nghiệp phải phấn đấu tạo cho mình một vị thế nhất định, một thương hiệu trên thương trường, và điều đặc biệt quan trọng đó là doanh nghiệp hoạt động phải có hiệu quả. Một trong những yếu tố quan trọng để đánh giá một doanh nghiệp hoạt động có hiệu quả hay không đó là kết quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp thông qua các chỉ số báo cáo tài chính. Để đạt hiệu quả kinh doanh cao, doanh nghiệp phải xác định phương hướng mục tiêu, phương pháp, cách thức kinh doanh, sử dụng hiệu quả nguồn nhân lực… và từ kết quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp giúp doanh nghiệp tự đánh giá tìm ra những điểm mạnh điểm yếu, các nhân tố tác động đến kết quả hoạt động kinh doanh của mình để từ đó có những biện pháp phát huy tối đa các yếu tố tích cực, hay hạn chế thấp nhất các nhân tố tiêu cực đến kết quả kinh doanh. Mới được thành lập và cổ phần hóa từ đầu năm 2010, công ty cổ phần xây dựng và thương mại Tam Hùng đã nắm bắt nhanh nhạy sự vận hành của cơ chế thị trường, nhận thức rõ vai trò của phân tích kết quả hoạt động kinh doanh trong quá trình quản lý kinh doanh của doanh nghiệp, nhận thấy lãnh đạo công ty đã rất 1 quan tâm đến vấn đề này nên sau một thời gian trao đổi với lãnh đạo phía công ty, tôi quyết định chọn đề tài “ Phân tích kết quả hoạt động kinh doanh của công ty Cổ phần Xây dựng Thƣơng mại Tam Hùng” làm đề tài cho luận văn tốt nghiệp của mình, bên cạnh đó khi luận văn này hoàn thành thì nó là một tài liệu hữu ích cho lãnh đạo của công ty. 1.1.2 Căn cứ khoa học và thực tiễn Các doanh nghiệp sản xuất với vai trò của mình là trực tiếp sản xuất của cải vật chất để đáp ứng nhu cầu tiêu dùng của xã hội đã, đang và sẽ đối mặt với sự biến động của nền kinh tế trong nước và quốc tế; sự linh hoạt của nền kinh tế thị trường trong môi trường cạnh tranh sâu sắc và rộng lớn không chỉ về chất lượng, mẫu mã sản phẩm mà còn về thương hiệu. Vì vậy, doanh nghiệp muốn tồn tại và phát triển thì sự năng động của bản thân doanh nghiệp đóng vai trò quyết định với mục tiêu tiết kiệm chi phí sản xuất hạ giá thành sản phẩm, tạo sức hấp dẫn trên thị trường. Phân tích kết quả hoạt động kinh doanh có ý nghĩa hết sức quan trọng trong quản lý hiệu quả quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh. Đảm bảo cho doanh nghiệp đánh giá kịp thời chính xác việc sử dụng vốn và quản lý hoạt động tài chính, phù hợp với đặc điểm phát sinh chi phí tại doanh nghiệp và là căn cứ để đánh giá mức độ và khả năng sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. Đối tượng phân tích kết quả hoạt động kinh doanh chủ yếu là doanh thu, chi phí, lợi nhuận. Tại sao ba đối tượng này lại ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh. Bởi vì: Doanh thu là tổng giá trị các lợi ích kinh tế doanh nghiệp thu được trong kỳ kế toán, phát sinh từ các hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, góp phần làm tăng vốn chủ sở hữu. Nói cách khác, phân tích doanh thu ta sẽ thấy được các giá trị lợi ích kinh tế mà doanh nghiệp thu được hoặc sẽ thu được từ hoạt động bán sản phẩm của doanh nghiệp, nhằm bù đắp chi phí và tạo ra lợi nhuận cho doanh nghiệp. Phân tích chi phí sản xuất kinh doanh cho phép doanh nghiệp biết được: phải sản xuất và phải bán với mức giá bao nhiêu và cũng có thể biết với tình trạng chi phí hiện tại doanh nghiệp có thể bán ra ở mức sản lượng nào để đạt được mức lợi nhuận tối đa, hòa vốn, hoặc lỗ thì tại mức sản lượng nào là lỗ ít nhất. Việc tính toán đúng, đủ những chi phí bỏ ra sẽ giúp cho nhà quản tri doanh nghiệp nắm bắt được rõ nhất về hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp. Đây là một vấn đề không thể thiếu được để quyết định đầu vào và giải quyết đầu ra. Lợi nhuận là kết quả cuối cùng của một kỳ kế toán, nói cách khác lợi nhuận là số chênh lệch giữa doanh thu với giá thành toàn bộ sản phẩm, 2 dịch vụ đã tiêu thụ và thuế phải nộp theo quy định của pháp luật của từng kỳ kế toán. Việc phân tích lợi nhuận sẽ chỉ ra hiệu quả kinh tế của mọi hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. Do đó phân tích kết quả hoạt động kinh doanh được các nhà quản lý quan tâm đặc biệt vì nó là cơ sở đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh. Hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh đóng vai trò rất quan trọng trong việc đánh giá so sánh phân tích, kinh tế nhằm tìm ra giải pháp tối ưu nhất đưa ra phương pháp đúng đắn để đạt mục tiêu lợi nhuận tối đa. 1.2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 1.2.1 Mục tiêu chung Đề tài có mục tiêu chung là phân tích kết quả hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xây dựng thương mại Tam Hùng qua các năm 2010, 2011, 2012 và sáu tháng đầu năm 2013. Từ đó tìm ra các nhân tố ảnh hưởng đến kết quả hoạt động kinh doanh và đề ra một số giải pháp nhằm nâng cao lợi nhuận của công ty trong thời gian tới. 1.2.2 Mục tiêu cụ thể Phân tích kết quả về tình hình doanh thu, chi phí, lợi nhuận của công ty qua 3 năm 2010, 2011, 2012 và sáu tháng đầu năm 2013. Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến doanh thu, chi phí, lợi nhuận Phân tích các chỉ tiêu đánh giá kết quả hoạt động kinh doanh. Đề ra một số giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xây dựng và thương mại Tam Hùng trong thời gian tới. 1.3 CÂU HỎI NGHIÊN CỨU Để có thể thực hiện đề tài này một cách tốt nhất cũng như để thấy được kết quả hoạt động của công ty Cổ phẩn Xây dựng Thương mại Tam Hùng ta cần đi nghiên cứu và phân tích các câu hỏi sau: Kết quả chung về hoạt động kinh doanh của công ty qua các năm 2010, 2011, 2012 như thế nào? Tình hình thực hiện kết quả đó ra sao? Có hoàn thành kế hoạch mà công ty đã đặt ra trước đó hay không? Những nhân tố nào làm ảnh hưởng kết quả hoạt động kinh doanh của công 3 ty? Tình hình thanh toán và khả năng sinh lời có tốt không? Các biện pháp, đề xuất có thật sự thỏa đáng để giúp công ty nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh hay không? 1.4 PHẠM VI NGHIÊN CỨU 1.4.1 Không gian Đề tài được thực tập tại Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng số 262, ấp Phước Ninh, Xã Mong Thọ B, Huyện Châu Thành, Tỉnh Kiên Giang. 1.4.2 Thời gian Số liệu trong đề tài được thu thập trong thời gian các năm 2010, 2011, 2012 và sáu tháng đầu năm 2013. Trực tiếp thực tế tại công ty trong thời gian từ ngày 12/08/2013 đến ngày 18/11/2013. 1.4.3 Đối tƣợng nghiên cứu Phân tích hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xây dựng thương mại Tam Hùng thông qua phân tích doanh thu, chi phí và lợi nhuận. Phân tích các yếu tố ảnh hưởng tới lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh. Đề xuất các giải pháp để nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh. 4 Chƣơng 2 PHƢƠNG PHÁP LUẬN VÀ PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 2.1 PHƢƠNG PHÁP LUẬN 2.1.1 Tổng quan về phân tích hoạt động kinh doanh 2.1.1.1 Khái niệm phân tích hoạt động kinh doanh Phân tích hoạt động kinh doanh là đi sâu vào nghiên cứu quá trình và kết quả hoạt động kinh doanh theo yêu cầu của quản lý kinh doanh, căn cứ vào các tài liệu hoạch toán thích hợp, phân giải mối quan hệ giữa các hiện tượng kinh tế nhằm làm rõ chất lượng của hoạt động kinh doanh, nguồn tiềm năng cần được khai thác, trên cơ sở đó đề ra giải pháp nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh cho doanh nghiệp. 2.1.1.2 Đối tượng phân tích hoạt động kinh doanh Hoạt động kinh tế: Là toàn bộ các nghiệp vụ kinh tế diễn ra trong quá trình kinh doanh… được phản ánh thông qua hệ thống chỉ tiêu kinh tế, và các báo cáo tài chính của doanh nghiệp. Các nhân tố tác động đến hoạt động kinh doanh: bao gồm các nhân tố chủ quan, những nhân tố khách quan. Vậy đối tượng của phân tích hoạt động kinh doanh là kết quả và quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh có kế hoạch của đơn vị kinh tế, những nhân tố phát sinh bên trong hoặc ngoài đơn vị kinh tế, ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. 2.1.1.3 Vai trò của phân tích hoạt động kinh doanh Phân tích hoạt động kinh doanh là công cụ để phát hiện những khả năng tiềm tàng trong hoạt động kinh doanh mà còn là công cụ cải tiến cơ chế quản lý trong kinh doanh. Bất kì hoạt động kinh doanh trong các điều kiện hoạt động khác nhau như thế nào đi nữa cũng còn những tiềm ẩn khả năng tiềm tàng chưa được phát hiện và khai thác chúng để mang lại hiệu quả kinh tế cao hơn. Thông qua phân tích doanh nghiệp mới thấy rõ nguyên nhân cùng nguồn gốc của các vấn đề phát sinh và có giải pháp cụ thể để cải tiến cơ chế quản lý. 5 Phân tích hoạt động kinh doanh cho phép các nhà doanh nghiệp nhìn nhận đúng đắn về khả năng, sức mạnh cũng như những hạn chế trong doanh nghiệp của mình. Chính trên cơ sở này các doanh nghiệp sẽ xác định đúng đắn mục tiêu cùng các chiến lược kinh doanh có hiệu quả. Phân tích hoạt động kinh doanh là cơ sở quan trọng để ra các quyết định kinh doanh. Phân tích hoạt động kinh doanh là biện pháp quan trọng để phòng ngừa rủi ro. Để kinh doanh đạt hiệu quả mong muốn hạn chế rủi ro xảy ra. Doanh nghiệp phải tiến hành phân tích hoạt động kinh doanh của mình, đồng thời dự đoán các điều kiện kinh doanh trong thời gian tới, để vạch ra các chiến lược kinh doanh cho phù hợp. Ngoài việc phân tích các điều kiện bên trong doanh nghiệp về tài chính lao động, vật tư,… Doanh nghiệp còn phải quan tâm phân tích các điều kiện tác động ở bên ngoài như thị trường, khách hàng, đối thủ cạnh tranh,… trên cơ sở phân tích trên, doanh nghiệp dự đoán các rủi ro có thể xảy ra và có kế hoạch phòng ngừa trước khi xảy ra. Tài liệu phân tích hoạt động kinh doanh không chỉ cần thiết cho các nhà quản trị bên trong doanh nghiệp mà còn cần thiết cho các đối tượng bên ngoài khác, khi họ muốn quan hệ về nguồn lợi với doanh nghiệp, vì thông qua phân tích họ mới có thể có quyết định đúng đắn trong việc hợp tác đầu tư, cho vay… với doanh nghiệp nữa hay không. 2.1.2 Các yếu tố ảnh hƣởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh 2.1.2.1 Các chính sách nhà nước Đây là biện pháp mang tính vĩ mô để điều chỉnh hoạt động kinh tế quốc dân theo định hướng phát triển của từng quốc gia. 2.1.2.2 Nhân tố đầu vào, đầu ra Thị trường đầu vào ảnh hưởng đến tính liên tục và tính hiệu quả của doanh nghiệp, còn thị trường đầu ra quyết định quá trình tái sản xuất và tính hiệu quả kinh doanh. 2.1.2.3 Khách hàng Khách hàng là yếu tố cơ bản để doanh nghiệp tồn tại và phát triển, việc tìm kiếm và duy trì thị trường thu hút khách hàng hiện nay được xem như một nghệ thuật có liên quan đến nhiều vấn đề như: tìm hiểu tâm lý khách hàng, tìm hiểu nhu cầu, tìm hiểu sở thích để có phương pháp tiếp thị, quảng cáo. 6 2.1.2.4 Nhân tố kỹ thuật công nghệ Cho phép các doanh nghiệp nâng cao chất lượng và hạ giá thành sản phẩm, nhờ đó mà tăng khả năng cạnh tranh, tăng vòng quay vốn lưu động và tăng lợi nhuận của doanh nghiệp. Trình độ kỹ thuật càng cao khả năng năng suất lao động càng lớn, khối lượng sản phẩm tăng nhanh, chi phí chung trên một sản phẩm giảm, chất lượng sản phẩm sẽ được đảm bảo và không ngừng nâng cao. 2.1.2.5 Nhân tố tài chính Tình hình tài chính và sử dụng tài chính của doanh nghiệp là một yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. Khả năng huy động vốn, tính linh hoạt cơ cấu vốn, vòng quay vốn,… là những vấn đề cơ bản mà doanh nghiệp cần quan tâm để mang lại hiệu quả cao nhất. 2.1.2.6 Nhân tố về quản lý, lãnh đạo Nhân tố này cho phép doanh nghiệp sử dụng hợp lý và tiết kiệm các yếu tố vật chất trong quá trình sản xuất kinh doanh, giúp lãnh đạo doanh nghiệp đề ra những quyết định về chỉ đạo sản xuất kinh doanh chính xác và kịp thời tạo ra những động lực to lớn để kích thích sản xuất phát triển. Lãnh đạo là một yếu tố nghệ thuật giúp phát huy tối đa năng lực của các thành viên trong tổ chức để thực hiện mục tiêu với kết quả mong muốn. 2.1.2.7 Lao động và sử dụng lao động Con người là yếu tố quyết định sự thành bại của một doanh nghiệp. Bố trí lao động hợp lý góp phần tạo ra hiệu quả kinh doanh. Từng người lao động có tình độ nhận thức, tay nghề riêng. Doanh nghiệp biết sử dụng để phát huy tối đa nguồn nhân lực, đó là hướng họ vào mục tiêu chung của doanh nghiệp. 2.1.3 Đối tƣợng sử dụng để đánh giá kết quả hoạt động kinh doanh 2.1.3.1 Doanh thu * Khái niệm: Doanh thu bán hàng là giá trị sản phẩm hàng hóa dịch vụ mà doanh nghiệp đã bán, cung cấp cho khách hàng. Giá trị của hàng hóa được thỏa thuận ghi trong hợp đồng kinh tế về mua bán và cung cấp sản phẩm, hàng hóa dịch vụ và đã được ghi trên hóa đơn bán hàng hoặc ghi trên các hóa đơn chứng từ khác có liên quan đến việc bán hàng hoặc là sự thỏa thuận giữa người mua và người bán. 7 * Phân loại: Doanh thu của doanh nghiệp bao gồm: doanh thu được hưởng từ hoạt động kinh doanh như doanh thu thu được từ giá trị các hợp đồng được ký kết trong lĩnh vực xây dựng dân dụng và công nghiệp, thu nhập từ hoạt động tài chính. 2.1.3.2 Chi phí * Khái niệm: Chi phí sản xuất là tổng số hao phí về lao động sống (tiền lương, bảo hiểm xã hội…), lao động vật hóa (nguyên vật liệu, nhiên liệu, khấu hao tài sản cố định…) phát sinh tại nơi sản xuất sản phẩm. * Phân loại chi phí: Công ty cổ phần xây dựng thương mại Tam Hùng là một trong những công ty kinh doanh theo cơ chế khoán sản phẩm, tức là sau khi nhận được công trình, công ty sẽ khoán gọn 100% chi phí vật liệu nhân công sử dụng máy (chi phí trực tiếp) và một phần chi phí chung, phần còn lại công ty dùng để chi cho bộ máy quản lý và thực hiện nghĩa vụ với nhân sách nhà nước. Do đó, chi phí công ty được phân theo các khoản sau: - Chi phí tiền lương gián tiếp: bao gồm toàn bộ các khoản phải trả cho nhân viên quản lý. - Chi phí vật liệu, nhân công: đây là phần chi phí công ty trả cho lao động trực tiếp và mua nguyên vật liệu sản xuất. - Chi phí khấu hao tài sản cố định: là toàn bộ các khoản trích khấu hao tài sản cố định trong kỳ của bộ máy gián tiếp như kiến trúc, máy móc thiết bị, phương tiện vận tải…. - Chi phí gián tiếp: bao gồm toàn bộ các khoản chi trả bằng tiền không thuộc các khoản đã kể trên phát sinh trong kỳ như chi phí hội nghị, tiếp khách… 2.1.3.3 Lợi nhuận * Lợi nhuận là kết quả cuối cùng của doanh nghiệp, là chỉ tiêu chất lượng, chỉ ra hiệu quả kinh tế của mọi hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. * Vai trò lợi nhuận - Lợi nhuận là căn cứ tính thuế thu nhập doanh nghiệp - Lợi nhuận là căn cứ đánh giá khả năng sinh lời của hoạt động kinh doanh. 8 2.1.3.4 Khái niệm báo cáo tài chính Báo cáo tài chính là những báo cáo được lập dựa vào phương pháp kế toán tổng hợp số liệu từ sổ sách kế toán theo các chỉ tiêu tài chính phát sinh tại những thời điểm hay thời kỳ nhất định. Các báo cáo tài chính phản ánh một cách hệ thống tình hình tài sản của đơn vị tại những thời điểm, kết quả hoạt động kinh doanh và tình hình sử dụng vốn trong những thời kỳ nhất định. Đồng thời giải trình giúp cho các đối tượng sử dụng thông tin tài chính nhận biết được thực trạng tài chính, tình hình sản xuất kinh doanh của đơn vị đề ra các quyết định phù hợp. - Bảng cân đối kế toán Bảng cân đối kế toán là báo cáo tài chính phản ánh một cách tổng quát toàn bộ tài sản của công ty dưới hình thức giá trị và theo một hệ thống các chỉ tiêu đã được quy định trước. Báo cáo này được lập theo một quy định định kỳ. Bảng cân đối kế toán là nguồn thông tin tài chính hết sức quan trọng trong công tác quản lý của bản thân công ty cũng như nhiều đối tượng ở bên ngoài, trong đó có các cơ quan chức năng của Nhà nước. - Bảng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh Bảng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh là báo cáo tài chính phản ánh tổng hợp về doanh thu, chi phí và kết quả lãi lỗ của các hoạt động kinh doanh khác nhau trong công ty. Ngoài ra báo cáo này còn phản ánh tình thực hiện nhiệm vụ đối với Nhà nước. Bảng báo cáo kết quả hoạt dộng kinh doanh cũng là nguồn thông tin tài chính quan trọng cho nhiều đối tượng khác nhau, nhằm phục vụ cho công việc đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh và khả năng sinh lời của công ty. 2.1.4 Một số chỉ tiêu đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh 2.1.4.1 Phân tích tình hình thanh toán a. Hệ số thanh toán ngắn hạn Hệ số thanh toán ngắn hạn Tài sản lưu động = Nợ ngắn hạn (Lần) Hệ số này cho thấy khả năng đáp ứng các khoản nợ ngắn hạn của doanh nghiệp là cao hay thấp. Nếu chỉ tiêu này xấp xỉ bằng 1 thì doanh nghiệp có đủ khả năng thanh toán các khoản nợ ngắn hạn, tài chính của doanh nghiệp khả quan. 9 b. Hệ số thanh toán nhanh Hệ số này đo lường mức độ đáp ứng nhanh của vốn lưu động trước các khoản nợ ngắn hạn. Hệ số thanh toán nhanh Tài sản lưu động – hàng tồn kho = (Lần) Nợ ngắn hạn Hệ số này lớn hơn 0.5 chứng tỏ tình hình thanh toán của doanh nghiệp khả quan. Nhưng nếu cao quá phản ánh tình hình vốn bằng tiền quá nhiều giảm hiệu quả sử dụng vốn. 2.1.4.2 Đánh giá các tỷ số về hiệu quả hoạt động a.Vòng quay hàng tồn kho Số vòng quay hàng tồn kho Tổng giá vốn = Hàng tồn kho (Lần) Đây là chỉ tiêu kinh doanh quan trọng bởi sản xuất, dự trữ hàng hóa và tiêu thụ nhằm đạt được mục đích doanh số và lợi nhuận mong muốn trên cơ sở đáp ứng nhu cầu đa dạng của thị trường. Số vòng quay hàng tồn kho càng lớn thì tốc độ luân chuyển hàng tồn kho càng nhanh, hàng tồn kho tham gia vào luân chuyển được nhiều vòng hơn và ngược lại. b. Hiệu quả sử dụng tổng số vốn Để phân tích hiệu quả sử dụng tổng số vốn ta sử dụng chỉ tiêu: „ Số vòng quay tổng vốn Doanh thu (Lần) Tổng số vốn bình quân = Số vòng quay toàn bộ vốn càng cao chứng tỏ hiệu quả sử dụng vốn sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp càng cao. c. Hiệu quả sử dụng vốn lưu động Chỉ tiêu này cho biết vốn lưu động quay được mấy vòng trong kỳ. Nếu số vòng tăng chứng tỏ hiệu quả sử dụng vốn lưu động tăng và ngược lại. Số vòng quay vốn lưu động Doanh thu = (Lần) Vốn lưu động bình quân 10 e. Hiệu quả sử dụng vốn cố định Doanh thu Số vòng quay vốn cố định = Vốn cố định bình quân (Lần) Chỉ tiêu này phản ánh một đồng vốn cố định bình quân đem lại mấy đồng doanh thu và cho biết vốn cố định quay được mấy vòng trong kỳ. Nếu số vòng tăng chứng tỏ hiệu quả sử dụng vốn cố định tăng và ngược lại. 2.1.4.3 Phân tích các chỉ tiêu lợi nhuận a. Lợi nhuận trên tài sản (ROA) Lợi nhuận ROA = (%) Tài sản Chỉ tiêu này phản ánh cứ một đồng tài sản dùng vào sản xuất kinh doanh trong kỳ tạo ra được bao nhiêu đồng về lợi nhuận. Chỉ tiêu này càng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh càng lớn. b. Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) Lợi nhuận = ROE (%) Vốn chủ sở hữu Chỉ tiêu này cho biết khả năng sinh lời của đồng vốn chủ sở hữu, nó phản ánh cứ một đồng vốn chủ sở hữu dùng vào sản xuất kinh doanh trong kỳ thì tạo ra được bao nhiêu đồng về lợi nhuận. c. Lợi nhuận trên doanh thu (ROS) Lợi nhuận ROS = (%) Doanh thu Chỉ tiêu này phản ánh cứ một đồng doanh thu trong kỳ phân tích thì có bao nhiêu đồng về lợi nhuận. Chỉ tiêu này càng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp càng cao. 2.1.5 Lƣợc khảo tài liệu Trong quá trình nghiên cứu đề tài này em đã tham khảo một số luận văn của các anh chị khóa trước như: Phan Thị Thúy Kiều (2009), trường Đại học Cần Thơ, “Phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh tại công ty TNHH MTB Thành Phố Cần Thơ”. Luận văn 11 nghiên cứu: tình hình doanh thu, chi phí, lợi nhuận đạt được của công ty qua 3 năm 2006 – 2008; phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty qua các chỉ tiêu tài chính. Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty; đưa ra các giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh tại công ty. Đề tài có sử dụng phương pháp so sánh, thay thế liên hoàn, phần trăm số chênh lệch trong quá trình phân tích. Hồ Hữu Phương Chi (2010), trường Đại học Cần Thơ, “Phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty tài chính cổ phần dầu khí Việt Nam – chi nhánh Cần Thơ”; mục tiêu nghiên cứu: phân tích tình hình huy động vốn, thu nhập, chi phí, lợi nhuận, các chỉ tiêu đánh giá lợi nhuận, rủi ro qua 3 năm 2007 2009… Thông qua việc sử dụng phương pháp so sánh, đánh giá mức độ chênh lệch, tăng giảm của các chỉ số hoạt động tín dụng như: Vòng quay vốn tín dụng, Nợ xấu/Tổng dư nợ… Sử dụng phương pháp thay thế liên hoàn để xác định tình hình biến động tăng giảm của các chỉ tiêu: thu nhập, lợi nhuận chi phí. Qua phân tích đề ra một số giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh cho công ty. Nguyễn Thị Kim Liên (2010) , trường Đại học Cần Thơ, “Phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty trách nhiệm hữu hạn Hiệp Tài”; mục tiêu nghiên cứu: tìm hiểu đánh giá tình hình hoạt động của công ty trong thời gian từ 2007 - 2009 Nghiên cứu những thuận lợi và khó khăn của công ty trong qua trình hoạt động kinh doanh, phân tích các chỉ tiêu về tài chính để thấy rõ hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty. Từ đó tìm ra những biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty. Đề tài dung phương pháp so sánh, và phương pháp thay thế liên hoàn để phân tích. 2.2 PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 2.2.1 Phƣơng pháp thu thập số liệu Thu thập số liệu thứ cấp từ các bảng báo cáo của Công ty bao gồm: bảng cân đối kế toán, báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh. Đồng thời, thu thập một số thông tin từ tạp chí, từ nguồn Internet để phục vụ thêm cho việc phân tích. 2.2.2 Phƣơng pháp phân tích số liệu Có nhiều phương pháp phân tích số liệu, tùy vào mỗi đối tượng phân tích mà em áp dụng các phương pháp cho phù hợp. Trong đề tài này, phương pháp so sánh là phương pháp được sử dụng chủ yếu để phân tích các đối tượng có liên quan, ngoài ra còn sử dụng thêm phương pháp thay thế liên hoàn, phương pháp biểu đồ và phương pháp thống kê mô tả. 12 Để thấy rõ việc sử dụng các phương pháp trong từng mục tiêu nghiên cứu, ta đi nghiên cứu từng mục tiêu như sau: Mục tiêu 1: Phân tích kết quả về tình hình doanh thu, chi phí, lợi nhuận của công ty qua 3 năm (2010 – 2012) Trong mục tiêu này phương pháp so sánh và thống kê mô tả được sử dụng để phân tích tình hình chung của doanh thu, chi phí, lợi nhuận. Tình hình biến động chi phí, lợi nhuận chủ yếu được sử dụng phương pháp biểu đồ. Mục tiêu 2: Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến doanh thu, chi phí, lợi nhuận. Phương pháp thay thế liên hoàn là phương pháp được sử dụng chính trong mục tiêu này Mục tiêu 3: Phân tích các chỉ tiêu đánh giá kết quả hoạt động kinh doanh Các chỉ tiêu phân tích trong mục tiêu này được sử dụng phương pháp so sánh và phương pháp thống kê mô tả là chủ yếu. Mục tiêu 4: Một số giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty trong thời gian tới. Với mục tiêu này, phương pháp thống kê mô tả là phương pháp sử dụng trong suốt mục tiêu. 2.2.2.1 Phương pháp so sánh a. Khái niệm: Là phương pháp xem xét một chỉ tiêu phân tích bằng cách dựa trên việc so sánh với một chỉ tiêu cơ sở (chỉ tiêu gốc). Đây là phương pháp đơn giản phù hợp với nhiều đối tượng phân tích. Do đó nó được áp dụng một cách rộng rãi trong tất cả các công đoạn của phân tích kinh doanh. Tuy nhiên, khi áp dụng phương pháp này cần phải chú ý các nguyên tắc sau: Lựa chọn tiêu chuẩn so sánh phải phù hợp, điều kiện so sánh phải đồng nhất, kỹ thuật so sánh phải đúng,… b. Các phương pháp so sánh Phương pháp số tuyệt đối: là hiệu số của hai tiêu; chỉ tiêu kỳ phân tích và chỉ tiêu kỳ gốc. Có tác dụng phản ánh tình hình thực hiện kế hoạch, sự biến động về quy mô, khối lượng. Phương pháp số tương đối: là một chỉ tiêu tổng hợp biểu hiện bằng số lần 13 (%)… phản ánh tình hình của sự kiện, khi số tuyệt đối không thể nói lên được. Tùy theo nhiệm vụ và yêu cầu của phân tích mà ta sử dụng các công thức sau: Số tương đối hoàn thành kế hoạch = số thực tế (TT)/ số kế hoạch (KH) Mức chênh lệch giữa thực tế và kế hoạch = số thực tế - số kế hoạch Tỷ lệ năm sau so năm trước = (số năm sau – số năm trước)/số năm trước Mức chênh lệch năm sau so với năm trước = số năm sau – số năm trước Hiệu quả sử dụng vốn = chi phí/doanh thu 2.2.2.1 Phương pháp thay thế liên hoàn Khái niệm:là phương pháp xác định mức độ ảnh hưởng của từng nhân tố đến sự biến động của chỉ tiêu phân tích (đối tượng phân tích) bằng cách cố định các nhân tố khác trong mỗi lần thay thế. Quá trình thực hiện phương pháp thay thế liên hoàn gồm 4 bước sau: Bước 1: xác định đối tượng phân tích là mức chênh lệch chỉ tiêu kỳ phân tích so với kỳ gốc. Quy ước: Kỳ gốc ký hiệu: 0 Kỳ phân tích ký hiệu: 1 Nếu gọi Q1 là chỉ tiêu kỳ phân tích và Q0 là chỉ tiêu kỳ gốc Đối tượng phân tích được xác định là: ∆Q = Q1 - Q0 Bước 2: Thiết lập mối quan hệ của các nhân tố với chỉ tiêu phân tích và sắp xếp các nhân tố theo trình tự nhất định, từ nhân tố lượng đến nhân tố chất. Để xác định nhân tố lượng trước, nhân tố chất sau, giả sử một chỉ tiêu kinh tế Q bao gồm có 4 nhân tố ảnh hưởng là a, b, c, d đều có quan hệ tích số với chỉ tiêu Q và nhân tố a phản ánh lượng tuần tự đến nhân tố d phản ánh về chất, chúng ta thiết lập mối quan hệ giữa các nhân tố này bằng một phương trình kinh tế như sau: Kỳ phân tích: Q1 = a * b1* c1* d1 Kỳ gốc: Q0 = a0* b0* c0* d0 Bước 3: Lần lược thay thế các nhân tố kỳ phân tích vào kỳ gốc theo trình tự 14 sắp xếp ở bước 2: Thay thế lần thứ 1: a1* b0* c0* d0 = Q‟ Thay thế lần thứ 2: a1* b1* c0* d0 = Q‟‟ Thay thế lần thứ 3: a1* b1* c1* d0 = Q‟‟‟ Thay thế lần thứ 4: a1* b1* c1* d1 = Q1 Bước 4: Xác định mức độ ảnh hưởng của từng nhân tố đến đối tượng phân tích bằng cách lấy kết quả thay thế lần sau so với kết quả thay thế lần trước (so với gốc) ta được mức ảnh hưởng của nhân tố mới và tổng đại số của các nhân tố được xác định bằng đối tượng phân tích là ∆Q. Xác định mức ảnh hưởng của các nhân tố: Mức ảnh hưởng của nhân tố a: a1b0c0d0 – a0b0c0d0 = ∆a Mức ảnh hưởng của nhân tố a: a1b1c0d0 – a1b0c0d0 = ∆b Mức ảnh hưởng của nhân tố a: a1b1c1d0 – a1b1c0d0 = ∆c Mức ảnh hưởng của nhân tố a: a1b1c1d1 – a1b1c1d0 = ∆d Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: a1b1c1d1 – a0b0c0d0 = ∆a + ∆b + ∆c + ∆d Q1 – Q0 = ∆Q 15 Chƣơng 3 KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG THƢƠNG MẠI TAM HÙNG 3.1 LỊCH SỬ HÌNH THÀNH VÀ PHÁT TRIỂN CỦA CÔNG TY Tiền thân của công ty cổ phần xây dựng thương mại Tam Hùng là một cơ sở thiết kế, gia công, sản xuất các kết cấu kim loại quy mô nhỏ với số công nhân ít ỏi, máy móc còn thô sơ lạc hậu, sản xuất chủ yếu gia công là chính, mẫu mã chưa đa dạng phong phú, năng suất lao động rất thấp. Nhiều khó khăn là vậy nhưng với ý chí vương lên, phấn đấu học hỏi kinh nghiệm Chú Nguyễn Tam Vàng (chủ cơ sở tiền thân của công ty cổ phần xây dựng thương mại Tam Hùng) đã từng bước khắc phục khó khăn, vượt qua thử thách gian nan, bởi Chú luôn ý thức được rằng: “Vạn sự khởi đầu nan” Chú nắm bắt mọi cơ hội, tìm kiếm sự hỗ trợ từ các đơn vị khác cả về nguồn vốn và kỹ thuật. Nắm bắt được tình hình phát triển cơ sở hạ tầng của Thành Phố Rạch Giá Chú đã mạnh dạn hợp tác đầu tư mở rộng, nâng cấp cơ sở sản xuất của mình, đặc biệt là đầu tư mua sắm máy móc thiết bị nâng cấp dây chuyền công nghệ, đào tạo bồi dưỡng nhân công nhằm tăng năng suất lao động, nâng cao chất lượng sản phẩm. Đây là một dấu mốc quan trọng trong quá trình phát triển Công ty. Đầu 2010 công ty cổ phần xây dựng thương mại Tam Hùng được thành lập do ông Lê Thanh Hùng làm chủ tịch hội đồng quản trị kiêm tổng giám đốc. Địa chỉ trụ sở chính: số 262, ấp Phước Ninh, xã Mong Thọ B, Huyện Châu Thành, tỉnh Kiên Giang. Điện thoại: 0978020304 Mã số thuế: 1701608711 Vốn điều lệ: 2.900.000.000 đồng Fax: 0773778333 Ngân hàng giao dịch: 102010001431289 Công ty được thành lập với số vốn đầu tư ban đầu là 2.900.000.000 đồng tiền mặt. Công ty được đăng ký hoạt động kinh doanh dưới hình thức: Doanh nghiệp 16 tư nhân. Hoạt động dưới hình thức sở hữu vốn tư nhân, có con dấu riêng mang tên công ty để giao dịch, chịu sự quản lý của Ủy Ban nhân dân tỉnh Kiên Giang và sự quản lý của nhà nước về lĩnh vực kinh doanh của mình. Công ty tính thuế Giá trị gia tăng (GTGT) theo phương pháp khấu trừ, hoạch toán hàng tồn kho theo phương pháp kê khai thường xuyên. Từ ngày thành lập đến nay với tập thể cán bộ công nhân viên có tinh thần đoàn kết, thống nhất cao trong đơn vị. Công ty vẫn tiếp tục phát huy hết khả năng của mình để vượt mọi khó khăn. Nhằm đóng góp một phần cho việc xây dựng đất nước phát triển. Tuy ra đời và hoạt động chưa lâu nhưng công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng đã có nhiều cố gắng trong tìm kiếm thị trường hoạt động, có nhiều hình thức huy động vốn sản xuất, không ngừng đầu tư, đổi mới trang thiết bị, nâng cao trình độ quản lý của cán bộ, tay nghề của kỹ sư và công nhân… chính nhờ có đường lối đúng đắn đi đôi với các biện pháp thích hợp nên doanh thu, lợi nhuận đóng góp cho ngân sách nhà nước không ngừng được nâng cao. Đến nay công ty vẫn đứng vững trong môi trường cạnh tranh khốc liệt của nền kinh tế thị trường đang phát triển. 3.2 CHỨC NĂNG, NHIỆM VỤ 3.2.1 Chức năng Công ty thực hiện các ngành, nghề kinh doanh xây dựng như: Xây dựng công trình dân dụng, xây dựng công trình công nghiệp, xây dựng công trình giao thông (cầu, đường, cống...), trang trí nội thất, ngoại thất, san lắp mặt bằng, làm đường giao thông nội bộ trong mặt bằng xây dựng, lắp đặt hệ thống điện và thiết bị điện công nghiệp. Thiết kế, gia công, sản xuất các kết cấu kim loại như cửa sắt, cửa inox, hàng rào sắt, và mặt hàng chính của công ty là cửa sắt với thương hiệu riêng là TH Window, ngoài ra công ty còn sản xuất kinh doanh vật liệu xây dựng: Ống thép đen vuông, tròn, chữ nhật, xà gồ thép các loại, ván lót nền… Tư vấn, thiết kế, gia công lắp dựng nhà tiền chế, sản xuất các loại khung kèo nhà xưởng, giàn giáo, các sản phẩm cơ khí kỹ nghệ sắt. 3.2.2 Nhiệm vụ Chấp hành luật pháp, tuân thủ chặt chẽ các chính sách quản lí kinh tế, tài chính của nhà nước Việt Nam. 17 Thực hiện tốt các chính sách về tiền lương, phân công lao động hợp lí, đảm bảo công bằng xã hội, các chế độ về quản lí tài sản. Huy động và sử dụng vốn có hiệu quả trong việc phát triển sản xuất kinh doanh của công ty nhằm mục tiêu thu lợi nhuận tối đa, tạo việc làm ổn định cho người lao động, tăng lợi tức cho các cổ đông, đóng góp cho ngân sách nhà nước và phát triển công ty. Là một công ty vừa và nhỏ, phạm vi hoạt động thường nằm trong địa bàn tỉnh Kiên Giang. Thực hiện chế độ hoạch toán độc lập, có tư cách pháp nhân, có con dấu riêng và có sử dụng hóa đơn thuế GTGT, thực hiện các chế độ chính sách nhà nước đầy đủ. 3.3 CƠ CẤU TỔ CHỨC CỦA CÔNG TY 3.3.1 Tổ chức bộ máy quản lý CHỦ TỊCH HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ (Kiêm Tổng Giám Đốc) GIÁM ĐỐC BỘ PHẬN KẾ TOÁN BỘ PHẬN KỸ THUẬT THỦ QUỸ CÁC ĐỘI THI CÔNG Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng Hình 3.1: Mô hình tổ chức bộ máy công ty Hội đồng quản trị Chủ tịch hội đồng quản trị: là người có quyết định cao nhất trong công ty có quyền bổ nhiệm, miễn nhiệm, cách chức, ký hợp đồng, chấm dứt hợp đồng đối với Giám đốc và người quản lý quan trọng khác, quyết định mức lương của người 18 lao động trong công ty … Giám đốc Giám đốc: là người điều hành, trực tiếp chỉ đạo mọi hoạt động kinh doanh của công ty và là người chịu trách nhiệm trước pháp luật về điều hành hoạt động của công ty. Giám đốc có quyền điều hành cao nhất trong công ty. Được quyền bổ nhiệm, miễn nhiệm, khen thưởng, kỹ luật. Bộ phận kỹ thuật và bộ phận kế toán làm tham mưu cho Giám đốc theo dõi hoạt động kinh doanh và chịu trách nhiệm trước giám đốc về các công việc được phân công. Bộ phận kế toán Theo dõi thu chi của công ty. Xây dựng và tổ chức thực hiện các kế hoạch trong các công trình đang thi công. Kiểm tra giám sát việc cung ứng vật tư kịp thời đến công trình. Theo dõi vật giá được bộ tài chính cung cấp để tham mưu với giám đốc. Quản lý tài sản cố định và trích khấu hao theo chế độ. Chủ động cùng các bộ phận để theo dõi và sử lý các khoản công nợ, thực hiện các chính sách về lao động tiền lương cho cán bộ nhân viên trong công ty, thực hiện các công việc hành chính văn phòng. Phối hợp với phòng kỹ thuật theo dõi thời gian bảo hành và thanh lý hợp đồng. Có kế hoạch mua sắm và quản lý văn phòng phẩm, các vật dụng cần thiết phục vụ cho hoạt động sinh hoạt chung của công ty, quản lý văn thư lưu trữ các văn bản hợp đồng pháp quy của công văn giấy tờ có liên quan đến hoạt động của công ty. Kiểm tra, giám sát đôn đốc việc chấp hành nội quy, quy chế của phòng và công ty. Chịu trách nhiệm hạch toán, lập kế hoạch tài chính và báo cáo quyết toán cuối năm, phân tích hoạt động kinh doanh của công ty. Theo dõi, ghi chép tính toán những chi phí phát sinh trong các hoạt động kinh doanh của công ty. Chịu trách nhiệm về công việc do mình phụ trách, thường xuyên báo cáo tình hình diễn biến của sản xuất kinh doanh trong công ty cho giám đốc. Bộ phận Kỹ thuật Triển khai công việc cho các đội trưởng đội thi công và giám sát công việc trong từng giai đoạn thi công. Là bộ phận xử lý những trục trặc gặp trong vấn đề thi công và là nơi đưa ra những giải pháp khả thi nhất, trình lên giám đốc. Sau đó sẽ tiến hành xử lý. 19 Còn là bộ phận tham mưu cho giám đốc và chịu trách nhiệm trước giám đốc về chất lượng công trình, thời gian giao nộp công trình. Chịu trách nhiệm công tác đấu thầu. Chịu trách nhiệm theo dõi tiến độ công trình để lập các biên bản nghiệm thu và là hồ sơ quyết toán hoàn công. Các đội thi công Trong đó đội trưởng là người chỉ huy trực tiếp tại công trình. Trước khi khởi công, đội trưởng phải có kế hoạch vạch ra tiến độ thi công của công việc, biện pháp thi công, bố trí nhân lực, kê khai vật tư và công cụ dụng cụ cần thiết cho việc thi công của một công trình. Để đảm bảo cho việc thi công đúng thời gian quy định. Thi công đúng bản vẽ thiết kế, đạt yêu cầu kỹ thuật, mỹ thuật, đảm bảo chất lượng công trình thực hiện tốt nội quy lao động. Thực hiện tốt các chế độ tiền lương, chính sách có liên quan đến nghĩa vụ, quyền lợi của công nhân lao động, chấp hành nghiêm chỉnh pháp luật nhà nước về kinh tế, kế toán thống kê và các pháp lệnh về bảo hộ lao động, an toàn lao động, phòng chống cháy nổ và các quy định của phòng quản lý thi công xây lắp. Là người chịu trách nhiệm giải trình những chi phí phát sinh tại công trình cho bộ phận kế toán. Chịu trách nhiệm về chất lượng sản phẩm do mình xây lắp và an toàn cho người lao động trong quá trình thi công xây lắp. Chịu trách nhiệm bảo quản trang thiết bị của công ty giao dùng trong công tác thi công. Nếu có mất thì do đội chịu trách nhiệm. Thủ quỷ Có nhiệm vụ thu, chi tiền theo lệnh của cấp trên và theo quyết toán của kế toán. Thực hiện đầy đủ các sổ sách theo chế độ. Kiểm quỹ theo định kỳ. 3.4 ĐẶC ĐIỂM SẢN XUẤT KINH DOANH CỦA CÔNG TY 3.4.1 Tình hình máy móc thiết bị Để đáp ứng kịp thời tiến độ thi công công trình chất lượng công trình được đảm bảo đòi hỏi doanh nghiệp phải trang bị đầy đủ máy móc thiết bị cần thiết cho công tác xây dựng dân dụng. Hiện nay hầu như công ty có đầy đủ các loại máy móc cần thiết như: máy trộn hồ, máy bơm nước, máy cưa gạch, xe cẩu, máy đóng cừ,… Ngoài ra công ty còn liên doanh với các đơn vị xây dựng chuyên ngành trong tỉnh để bổ sung năng lực và máy móc thiết bị, do đó công ty có đủ năng lực để tham gia dự thầu các công trình có yêu cầu cao. 20 3.4.2 Tình hình nguyên vật liệu Với sự hội nhập quốc tế như hiện nay thì mặt hàng nguyên vật liệu ngày càng dồi dào về mẫu mã và chất lượng, cung ứng kịp thời nhanh chóng theo yêu cầu tiến độ thi công công trình. 3.4.3 Sản phẩm cửa sổ TH Window Nhằm đáp ứng nhu cầu ngày càng phong phú của khách hàng, công ty đã thiết kế ra dòng sản phẩm cửa sắt lõi thép thương hiệu TH Window gồm: cửa sổ mở quay lật vào trong, cửa sổ mở quay vào trong, cửa sổ mở quay ra ngoài, cửa sổ mở trượt, cửa sổ mở hất ra ngoài, cửa đi mở quay… Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng Hình 3.2: Một số sản phẩm thương hiệu TH Window Từ khi dòng sản phẩm cửa sắt mang thương hiệu TH Window ra đời nó được rất nhiều đơn vị chủ đầu tư và người tiêu dùng trong và ngoài tỉnh Kiên Giang ưa chuộng và tính nhiệm. Đặc biệt năm 2011 công ty đã ký được hợp đồng với đơn vị chủ đầu tư khu đô thị Phú Cường về thiết kế, sản xuất và cung cấp cửa sắt thương hiệu TH Window cho nhà ở trong khu đô thị Phú Cường, đây là bước chuyển biến lớn từ khi thành lập đến này nó góp phần mang lại nguồn thu nhập 21 rất lớn cho công ty. 3.5 PHƢƠNG HƢỚNG HOẠT ĐỘNG Trong năm đầu thành lập công ty đã đề cho mình một định hướng chiến lược phát triển công ty giai đoạn 2010 – 2015 đó là phát triển công ty thành một doanh nghiệp mạnh đa ngành nghề, lấy hiệu quả kinh tế là thước đo cho sự phát triển ổn định và bền vững của công ty. Phát triển ngành nghề chủ lực đó là xây dựng công trình dân dụng. Tiếp tục đầu tư mở rộng quy mô kinh doanh đảm bảo cho công ty có tiềm lực kinh tế mạnh đủ sức để cạnh tranh với các doanh nghiệp trong và ngoài tỉnh. Không ngừng nâng cao đời sống vật chất tinh thần cho người lao động. Định hướng đến năm 2015 nguồn vốn kinh doanh của công ty sẽ đạt 15.000.000.000 đồng. Căn cứ vào sự đánh giá về tiềm năng và xu hướng phát triển của ngành xây dựng, Công ty xác định sẽ tiếp tục phát triển mạnh lĩnh vực cốt lõi có thế mạnh là xây lắp trên cơ sở năng lực và kinh nghiệm của lĩnh vực quản lý và thi công xây dựng vốn có. Công ty xác định rằng doanh thu và lợi nhuận từ hoạt động xây lắp sẽ vẫn chiếm tỷ trọng lớn trong toàn bộ doanh thu hàng năm của công ty. 22 Chƣơng 4 PHÂN TÍCH KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN XÂY DỰNG THƢƠNG MẠI TAM HÙNG 4.1 PHÂN TÍCH THỊ TRƢỜNG VÀ MÔI TRƢỜNG KINH DOANH 4.1.1 Phân tích thị trƣờng Thị trường là yếu tố quyết định trực tiếp đến tình hình tiêu thụ sản phẩm trong sản xuất kinh doanh của bất kỳ công ty nào. Theo quan điểm kinh tế học, thị trường bao hàm mọi người mua và người bán trao đổi nhau các loại hàng hóa và dịch vụ. Như vậy thị trường xây dựng sẽ gồm những người bán chủ yếu là các công ty xây dựng và người mua là tất cả các khách hàng có nhu cầu sử dụng các công trình và hàng hóa xây dựng. Phân tích thị trường là quá trình phân tích các thông tin về các yếu tố cấu thành thị trường, nhằm tìm hiểu quy luật vân động cung cầu và những yếu tố ảnh hưởng đến cung cầu hàng hóa, từ đó xây dựng chiến lược kinh doanh phù hợp với năng lực và khả năng hiện tại của bản thân doanh nghiệp. Với vị trí là trung tâm kinh tế, chính trị, văn hóa và hành chính của tỉnh Kiên Giang, trong những năm qua, thành phố Rạch Giá đã được Trung ương, tỉnh, nhân sách địa phương mà nên các công trình xây dựng như trường học, bệnh viện, văn phòng ủy ban, trụ sở làm việc của các công ty – xí nghiệp,… đều được nâng cấp và xây dựng rất nhiều, đặc biệt là sự mọc lên của nhiều khu dân cư trong khu vực thành phố. Đó là điều kiện lợi để doanh nghiệp tiêu thụ nhiều hàng hóa và sản phẩm hơn. Với chính sách và cơ chế thông thoáng của nhà nước, doanh nghiệp được chủ động điều hành, cũng như tự tìm nguồn vốn phù hợp với đặc điểm kinh doanh hoạt động của doanh nghiệp nên vấn đề về vốn được chủ động hơn. Chính vì điều đó doanh nghiệp luôn tranh thủ khai thác các nguồn vốn đáp ứng kịp thời cho việc kinh doanh. Đó là điều kiện thuận lợi trong kế hoạch phát triển làm tăng doanh thu và tăng lợi nhuận của doanh nghiệp. Khi kinh tế phát triển, thu nhập của người dân thành phố Rạch Giá cũng được nâng lên. Song song đó nhu cầu về nhà ở khang trang cũng tăng theo, ngày càng có nhiều người thích ở những căn nhà cao cấp, những nhà lầu cao tầng và 23 đây cũng là yếu tố quan trọng để doanh thu của doanh nghiệp tăng lên. Khác với các công ty xây dựng khác, công ty cổ phần xây dựng thương mại Tam Hùng là một công ty với ngành nghề kinh doanh chính là sản xuất cửa sắt cho các công trình nhà ở. Do công ty còn hạn chế nhiều về vốn, thiết bị nên chưa đủ điều kiện tham gia đấu thầu xây dựng các công trình lớn. Vì vậy, thị trường của công ty trong 3 năm qua chỉ nằm trong khu vực tỉnh Kiên Giang là chủ yếu. Để đứng vững trên thị trường cạnh tranh gay gắt thì công ty đã xây dựng cho mình một thương hiệu sản phẩm chủ lực đó là cửa sắt TH Window ngoài ra công ty còn đang xây dựng cho mình một kế hoạch dài hạn đó là mở rộng quy mô kinh doanh đảm bảo cho công ty có tiềm lực kinh tế mạnh đủ sức để cạnh tranh với các doanh nghiệp trong và ngoài tỉnh. 4.1.2 Phân tích môi trƣờng 4.1.2.1 Môi trường vĩ mô Ảnh hưởng của yếu tố kinh tế: Trong quá trình hội nhập nền kinh tế thế giới thì Việt Nam là một nước có nền kinh tế phát triển tương đối chậm. Trong khi đó thì các nước trong khối ASEAN đều có lợi thế phát triển về kinh tế nói chung và về cơ sở hạ tầng nói riêng như Singapore, Malaysia, Thái Lan, Indonexia,… đây là một thách thức lớn đối với ngành xây dựng Việt Nam. Rạch giá là một trong 4 đô thị trọng điểm tại Đồng bằng sông Cửu Long và là khu vực phát triển năng động. Thêm vào đó Rạch Giá đang được các nhà đầu tư triển khai xây dựng những khu đô thị lấn biển đầu tiên và lớn nhất Việt Nam. Với sự tăng trưởng kinh tế vượt bậc 15,07% năm 2012, cùng với việc ban hành các chủ trương chính sách ưu đãi của tỉnh đã thu hút các nhà đầu tư vào thành phố; tạo điều kiện cho ngành xây dựng của tỉnh phát triển, tuy nhiên cũng tạo không ít sức ép cho các công ty xây dựng trong tỉnh bởi sự cạnh tranh gay gắt của các công ty bên ngoài. Ảnh hưởng của yếu tố văn hóa, xã hội Ăn, mặc, ở, đi lại là 4 nhu cầu cần thiết mà bất kỳ một người dân Việt Nam nào cũng muốn có được. Ngày nay, cùng với sự tiến bộ của xã hội thì trình độ văn hóa của người dân ngày càng cao, thêm vào đó mức thu nhập của người dân càng tăng, do đó nhu cầu ở sạch, ở đẹp của người dân cũng cao hơn. Rạch Giá là thành phố có mức sống tương đối cao trong khu vực, do đó nhu cầu làm đẹp của người dân không ngừng được tăng cao, đặc biệt là nhu cầu ở đẹp, 24 đã tạo điều kiện thuận lợi cho ngành xây dựng tỉnh nhà phát triển mạnh. Ảnh hưởng của yếu tố chính trị và pháp luật Tình hình chính trị Việt Nam được các nước trên thế giới đánh giá là ổn định. Đảng và Nhà nước ta rất quan tâm đến việc đầu tư, phát triển cơ sở hạ tầng, vì đây là một trong những vấn đề quan trọng nhằm nâng cao bộ mặt của nước nhà. Do đó xây dựng được xem là một trong những ngành trọng điểm ở nước ta hiện nay. Pháp luật Việt Nam luôn tăng cường pháp chế Xã hội chủ nghĩa, ban hành nhiều văn bản pháp luật phù hợp với nền kinh tế hội nhập. Môi trường pháp luật ngày càng được hoàn thiện, tạo môi trường bình đẳng trong kinh doanh. Các chính sách khuyến khích của Nhà nước, các chính sách kinh tế vĩ mô như việc quy định hình thức đấu thầu, giảm mức lãi suất tiền gởi ngân hàng, tăng hạn mức tín dụng tạo điều kiện cho các công ty dễ dàng mở rộng quy mô sản xuất kinh doanh. 4.1.2.2 Môi trường tác nghiệp Các đối thủ cạnh tranh Sau 3 năm thành lập mặc dù giá trị sản lượng và doanh thu năm sau luôn cao hơn năm trước, nhưng tình hình biến động chung của ngành xây dựng đã gây không ít khó khăn cho công ty, do có nhiều công ty chuyên về các lĩnh vực xây dựng dân dụng và công nghiệp với quy mô hoạt động lớn, công nghệ hiện đại, đội ngũ công nhân có trình độ tay nghề cao, cùng với những chiến lược quảng cáo trên các phương tiện thông tin đại chúng, công ty đã xác định đối thủ cạnh tranh của mình đó là các công ty trong cùng tỉnh và trong toàn khu vực Đồng bằng sông Cửu Long. Ảnh hưởng của khách hàng Là một công ty chuyên về xây dựng dân dụng sản xuất và kinh doanh cửa sắt nên khách hàng của công ty cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng là những cá nhân, công ty, doanh nghiệp,… có nhu cầu về xây dựng. Tuy nhiên, các công trình xây dựng do công ty nhận thi công cho những năm qua chủ yếu vẫn là xây nhà ở dân dụng với giá trị công trình không cao. Sự tính nhiệm của khách hàng là tài sản vô vô giá của công ty. Để có được sự tín nhiệm đó thì trong nhiều năm qua các công trình do công ty thi công dù lớn hay nhỏ vẫn luôn đảm bảo các yêu cầu về tiến độ, chất lượng, tính kỹ- mỹ thuật, 25 được chủ đầu tư đánh giá cao, tạo được niềm tin và uy tính trên thị trường xây dựng. Đây là bước tiến, nền tảng cơ bản tạo thế và lực mới cho sự phát triển lâu dài và ổn định của công ty trong tương lai, nhất là khi thị trường xây dựng đang diễn ra sự cạnh tranh quyết liệt. Công ty Cổ phần xây dựng Thương mại Tam Hùng đã trở thành địa chỉ đáng tin cậy của nhiều chủ đầu tư trong ngành xây dựng Kiên Giang. Ảnh hưởng của nhà cung ứng Đối với lĩnh vực xây dựng dân dụng thì nguồn nguyên liệu chính để sản xuất sản phẩm là sắt thép, xi măng, bê tông,… đây là nguồn nguyên liệu chiếm giá trị rất lớn trong giá thành sản phẩm. Tất cả những nguyên liệu trên đều phải mua của các nhà cung ứng vật liệu xây dựng trên trị trường. Với sự biến động của thị trường sắt thép trên thế giới, ngày càng gây khó khăn cho hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty. Do đó công ty sẽ lựa chọn nhà cung ứng nào đưa ra mức giá thấp nhưng chất lượng vẫn đảm bảo. Bên cạnh đó, phải tạo mối quan hệ tốt với một số nhà cung ứng chính để luôn là khách hàng ưu tiên (về giá cả, số lượng, thời hạn thanh toán…) của những nhà cung ứng đó. 4.2 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH DOANH THU 4.2.1 Phân tích chung về doanh thu của công ty qua 3 năm 2010 -2012 và sáu tháng đầu năm 2013 Dựa vào số liệu bảng báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh của công ty, em xây dựng bảng doanh thu theo thành phần của công ty từ năm 2010 – 2012 như sau: 26 Bảng 4.1: Doanh thu theo thành phần của công ty từ năm 2010 – 2012 Năm 2010 Chỉ tiêu Số tiền Doanh thu xây dựng Doanh thu bán hàng Doanh thu thuần Năm 2011 Tỷ trọng (%) Số tiền Năm 2012 Tỷ trọng (%) Số tiền Tỷ trọng (%) Đơn vị tính: Ngàn đồng Chênh lệch 2011/2010 Tỷ trọng Số tiền (%) Chênh lệch 2012/2011 Tỷ trọng Số tiền (%) 1.296.378 43,06 2.008.061 44,39 5.029.075 71,13 711.683 54,90 3.021.014 150,44 1.714.353 56,94 2.515.618 55,61 2.041.453 28,87 801.265 46,74 -474.165 -18,85 3.010.731 100,00 4.523.679 100,00 7.070.528 100,00 1.512.948 50,25 2.546.849 56,03 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng 27 Từ bảng số liệu bảng 4.1 em nhận thấy doanh thu thuần luôn tăng qua các năm. Nguyên nhân của sự tăng này là do trong thời gian này Rạch Giá đang phát triển nhanh cơ sở hạ tầng kỹ thuật, mở rộng quy mô đô thị nên có rất nhiều công trình dự án đầu tư vào, làm cho ngành xây dựng trên địa bàn hết sức khả quan không chỉ riêng công ty. Cụ thể trong năm 2010 doanh thu công ty đạt 3.010.731 ngàn đồng đến năm 2011 tăng lên tới 4.523.679 ngàn đồng, tức tăng 1.512.948 ngàn đồng tương đương với tỷ lệ tăng 50,25% chủ yếu là do doanh thu bán hàng tăng, do giá đầu vào của sản xuất năm 2011 tăng hơn năm 2010, bên cạnh đó sự gia tăng của khối lượng sản phẩm bán ra cũng là nguyên nhân góp phần làm tăng doanh thu bán hàng của năm. Bước sang năm 2012, doanh thu đạt 7.070.528 ngàn đồng tăng tới 2.546.849 ngàn đồng tương ứng với tỷ lệ là 56,30% so với năm 2011. Điều này là do doanh thu xây dựng tăng mạnh, do nhiều công trình xây dựng hoàn thành và bàn giao cho chủ đầu tư. Qua bảng doanh thu theo thành phần của công ty qua 3 năm 2010 – 2012 (bảng 4.1) em thấy doanh thu xây dựng luôn tăng qua các năm và ngày càng chiếm tỷ trọng cao trong tổng doanh thu. Cụ thể năm 2010 doanh thu xây dựng chiếm tỷ trọng 43,06% lên 44,39% trong năm 2011 đến năm 2012 thì đạt 71,13%, còn doanh thu bán hàng thì biến động thất thường, do doanh thu bán hàng tùy thuộc vào đặc điểm của nền kinh tế từng năm như: lạm phát, khủng hoảng kinh tế,… nên tỷ trọng của doanh thu bán hàng trong những năm này giảm nhiều so với doanh thu xây dựng. Bảng 4.2: Doanh thu theo thành phần 6 tháng đầu 2012 và 6 tháng đầu 2013 Đơn vị tính: Ngàn đồng 6 tháng 2012 Chỉ tiêu Doanh thu xây dựng Doanh thu bán hang Doanh thu thuần Số tiền Tỷ trọng (%) 2.124.609 6 tháng 2013 Chênh lệch 6 tháng đầu năm 2012 với 6 tháng đầu năm 2013 Số tiền Tỷ trọng (%) Số tuyệt đối Tỷ trọng (%) 75,84 2.400.502 53,57 275.893 12,96 676.741 24,16 2.080.273 46,43 1.403.532 207,40 2.801.350 100,00 4.480.775 100,00 1.679.425 59,95 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng 28 Từ bảng doanh thu theo thành phần (bảng 4.2) ta thấy doanh thu 6 tháng đầu năm 2013 tăng 1.679.425 ngàn đồng tương ứng với tỷ lệ 59,95% so với 6 tháng đầu năm 2012, trong đó doanh thu bán hàng tăng mạnh từ 676.741 ngàn đồng tương đương với tỷ trọng 24,16% của 6 tháng đầu năm 2012 lên đến 2.080.273 ngàn đồng tương ứng với tỷ trọng 46,43% trong 6 tháng đầu năm 2013. Do nền kinh tế Việt Nam đang từng bước thoát khỏi những ảnh hưởng nặng nề của cuộc khủng hoảng tài chính và suy thoái kinh tế thế giới đây là nguyên nhân làm cho việc sản xuất kinh doanh trong nước trở nên linh động hơn làm cho doanh thu 6 tháng đầu năm 2013 tăng. 4.2.2 Phân tích tình hình hoàn thành kế hoạch của doanh thu qua 3 năm Bảng 4.3: Tình hình hoàn thành kế hoạch qua 3 năm 2010 – 2012 Năm Doanh thu Kế hoạch Thực tế Đơn vị tính: Ngàn đồng Thực tế / Kế hoạch Số tuyệt đối Chênh lệch % 2010 3.000.000 3.010.731 10.731 0,36 2011 3.900.000 4.523.679 623.679 15,99 2012 4.500.000 7.070.528 2.570.528 57,12 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng Nhìn vào bảng kết quả thực hiện kế hoạch doanh thu (bảng 4.3) ta thấy trong 3 năm qua công ty luôn hoàn thành vượt mức kế hoạch được giao và mỗi năm mỗi tăng, cụ thể năm 2010 doanh thu thực tế so với kế hoạch đạt 100,36%, vượt mức kế hoạch 0,36% (tương ứng 10.731 ngàn đồng), năm 2011 tỷ lệ hoàn thành so với kế hoạch là 115,99% vượt mức kế hoạch 11,99% (tương ứng 623.679 ngàn đồng), năm 2012 tỷ lệ hoàn thành kế hoạch là 157,12% vượt kế hoạch 57,12% (tương ứng 2.570.528 ngàn đồng). Kế hoạch năm sau luôn cao hơn năm trước nhưng công ty luôn hoàn thành vượt mức kế hoạch. Sự vượt mức kế hoạch doanh thu tăng liên tục trong 3 năm qua cho thấy khả năng hoạt động của công ty đạt hiệu quả cao hơn sau mỗi năm, đó là do sự quan tâm sâu sắc, lãnh đạo hợp lý của hội đồng quản trị và giám đốc, cùng với sự nổ lực phấn đấu của các thành viên trong công ty đã góp phần làm tăng khả năng hoạt động của công ty. 29 4.3 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH CHI PHÍ 4.3.1 Phân tích chung tình hình chi phí công ty qua 3 năm 2010 – 2012 và sáu tháng đầu năm 2013 Phân tích chung tình hình thực hiện chi phí của công ty là đánh giá một cách tổng quát những biến động chi phí kỳ này so với kỳ khác nhằm xác định mức độ tiết kiệm hay bội chi của chi phí. Chi phí của công ty theo chế độ báo cáo tài chính hiện hành bao gồm 3 loại chi phí: chi phí từ hoạt động kinh doanh, chi phí từ hoạt động tài chính và chi phí khác hay chi phí bất thường. Tổng chi phí của công ty bao gồm: giá vốn hàng bán, chi phí tài chính, chi phí quản lý và chi phí khấu hao tài sản cố định. Trong các loại chi phí trên thì giá vốn hàng bán có tỷ trọng cao nhất, kế đến là chi phí quản lý. Nhìn chung qua bảng số liệu tình hình chi phí của công ty (bảng 4.4) thì tổng chi phí của công ty tăng qua 3 năm. Cụ thể năm 2010 tổng chi phí là 2.804.951 ngàn đồng đến năm 2011 tăng lên con số 4.224.875 ngàn đồng, tức tăng 1.419.924 ngàn đồng hay tỷ lệ 50,62%. Nguyên nhân chủ yếu là do giá vốn hàng bán tăng đáng kể so với năm 2010, đồng thời chi phí tài chính, chi phí quản lý và chi phí khấu hao tài sản cố định cũng tăng. Để hiểu rõ hơn các nguyên nhân làm tăng tổng chi phí ta tiến hành phân tích từng khoản mục chi phí. Giá vốn hàng bán là yếu tố có tỷ trọng cao nhất trong tổng chi phí của công ty và có ảnh hưởng nhiều nhất đến sự biến động của tổng chi phí. Tỷ trọng giá vốn hàng bán liên tục tăng qua 3 năm. Năm 2010 giá vốn hàng bán của công ty là 2.398.731 ngàn đồng đến năm 2011 giá vốn hàng bán là 3.708.028 ngàn đồng tăng 1.309.297 ngàn đồng tức tăng 54,58% so với năm 2010. Năm 2012 giá vốn hàng bán của công ty là 5.647.033 ngàn đồng, tức tăng 1.939.005 ngàn đồng, tương đương tăng với tỷ lệ 52,29% so với năm 2011. Nguyên nhân chủ yếu là do công ty làm ăn phát triển nên cần phải nhập thêm nhiều mặt hàng để đáp ứng tốt nhu cầu kinh doanh. Bên cạnh đó do tình hình kinh tế Việt Nam nhiều biến động trong 2010 – 2012 nên giá cả nguyên vật liệu đầu vào tăng làm cho chi phí giá vốn hàng bán tăng lên. Điều đó cho thấy đây là nhân tố chính làm cho tổng chi phí của công ty tăng. Chi phí tài chính của công ty thông thường là chi phí lãi vay. Chi phí tài chính chiếm tỷ trọng tương đối thấp trong tổng chi phí của công ty. Năm 2010 chi phí tài chính của công ty là 50.000 ngàn đồng đến năm 2011 chi phí tài chính là 61.500 ngàn đồng tức tăng 23% so với năm 2010. Năm 2012 chi phí tài chính là 30 63.570 ngàn đồng tức tăng 2.070 ngàn đồng, tương đương tăng 3,37% so với năm 2011. Công ty ngày càng phát triển, cần số vốn ngày càng nhiều nên công ty phải đi vai mới có thể đáp ứng được nhu cầu kinh doanh của mình , do đó chi phí lãi vay tăng lên hàng năm. Chi phí quản lý chiếm tỷ trọng tương đối trong tổng chi phí của công ty. Năm 2010 chi phí quản lý của công ty là 350.500 ngàn đồng đến năm 2011 chi phí quản lý là 446.767 ngàn đồng, tăng 96.267 ngàn đồng tức tăng 27,47% so với năm 2010. Năm 2012 chi phí quản lý của công ty là 515.828 ngàn đồng, tăng 69.061 ngàn đồng tức tăng 15,46% so với năm 2011. Chi phí khấu hao tài sản cố định là chi phí chiếm tỷ trọng thấp nhất trong tổng chi phí của công ty. Năm 2010 chi phí khấu hao tài sản cố định là 5.720 ngàn đồng, năm 2010 chi phí khấu hao tài sản cố định là 8.580 và năm 2012 chi phí này là 10.706. Tuy các loại chi phí trên năm sau vẫn cao hơn so với năm trước nhưng mức tăng của các loại chi phí đó ngày càng chậm lại và có xu hướng giảm dần. Tổng chi phí của công ty sáu tháng đầu năm 2013 đạt 4.086.971 ngàn đồng tăng 1.565.811 ngàn đồng so với sáu tháng đầu năm 2012 tương đương với tốc độ tăng là 62,11% so với sáu tháng đầu năm 2012. Sáu tháng đầu năm 2013 chi phí giá vốn hàng bán của công ty là 3.690.722 ngàn đồng tăng 1.460.614 ngàn đồng so với sáu tháng đầu năm 2012 tương đương với tốc độ tăng là 65,50%. Giá vốn hàng bán sáu tháng đầu năm 2013 tăng cao như vậy là do năm 2013 Công ty đang gấp rút thi công chuẩn bị bàn giao một số công trình cho đơn vị chủ đầu tư khu đô thị Phú Cường nên làm cho chi phí vật liệu mua vào tăng điều này dẫn đến giá vốn hàng bán tăng. Chi phí tài chính sáu tháng đầu năm 2013 đạt 41.648 ngàn đồng tăng 13.863 ngàn đồng so với sáu tháng đầu năm 2012 tương đương với tốc độ tăng là 49,89%. Chi phí quản lý sáu tháng đầu năm 2013 là 347.552 ngàn đồng tăng 89.638 ngàn đồng so với sáu tháng đầu năm 2012 tức tăng 34,75% so với sáu tháng đầu năm 2012. Chi phí khấu hao TSCĐ sáu tháng đầu năm 2013 là 7.049 ngàn đồng, tăng 1.696 ngàn đồng so với sáu tháng đầu năm 2012, tức tăng với tốc độ 31,68% so với sáu tháng đầu năm 2012. 31 Bảng 4.4: Tình hình chi phí của công ty từ năm 2010 – 6 tháng đầu năm 2013 Đơn vị tính: ngàn đồng Năm 2010 Năm 2011 Năm 2012 Số tiền Số tiền Số tiền Chỉ tiêu Giá vốn hàng bán Chi phí tài chính Chi phí quản lý Chi phí khấu hao TSCĐ Tổng chi phí 6 tháng 6 tháng năm 2012 năm 2013 Số tiền Số tiền Chênh lệch 2011/2010 Số tuyệt đối 2.398.731 3.708.028 5.647.033 2.230.108 3.690.722 1.309.297 Tỷ lệ % Chênh lệch 2012/2011 Số tuyệt đối 54,58 1.939.005 Tỷ lệ % Chênh lệch 6 tháng năm 2013/6 tháng năm 2012 Số Tỷ lệ tuyệt đối % 52,29 1.460.614 65,50 50.000 61.500 63.570 27.780 41.648 11.500 23,00 2.070 3,37 13.863 49,89 350.500 446.767 515.828 257.914 347.552 96.267 27,47 69.061 15,46 89.638 34,75 5.720 8.580 10.706 5.353 7.049 2.860 50,00 2.126 24,78 1.696 31,68 47,63 1.565.811 62,11 2.804.951 4.224.875 6.237.137 2.521.160 4.086.971 1.419.924 50,62 2.012.262 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng 32 4.3.2 Tình hình biến động chi phí qua 3 năm (2010 – 2012) Cùng với sự tăng giảm của doanh thu là sự tăng giảm của chi phí, lượng tăng giảm này là do số lượng công trình và quy mô công trình thay đổi. Doanh thu tăng thì chi phí tăng, nếu tốc độ tăng doanh thu cao hơn tốc độ tăng của chi phí thì chắc chắn lợi nhuận sẽ tăng và ngược lại nếu chi phí tăng mà doanh thu vẫn ổn định hay giảm thì lợi nhuận chắc chắn cũng sẽ giảm, điều này ảnh hưởng rất nhiều đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty. Tổng chi phí 7.000.000 6.237.137 6.000.000 Ngàn đồng 5.000.000 4.224.875 4.000.000 3.000.000 Tổng chi phí 2.804.951 2.000.000 1.000.000 0 2010 2011 2012 Năm Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng Hình 4.2: Biểu đồ biểu diễn chi phí công ty qua 3 năm 2010 – 2012 Chi phí là một trong những yếu tố có ảnh hưởng trực tiếp đến lợi nhuận của công ty. Mỗi một sự tăng, giảm của chi phí sẽ dẫn đến sự tăng, giảm của lợi nhuận. Do đó, chúng ta cần xem xét tình hình thực hiện chi phí một cách hết sức cẩn thận để hạn chế sự gia tăng và có thể giảm các loại chi phí đến mức thấp nhất. Điều này đồng nghĩa với việc tăng lợi nhuận, nâng cao hiệu quả hoạt động của công ty. 33 Đối với 1 đơn vị sản xuất kinh doanh thì lúc nào chi phí giá vốn hàng bán cũng chiếm tỷ trọng lớn trong tổng chi phí. Cụ thể chi phí GVHB của công ty luôn chiếm tỷ trọng hơn 80% trong tổng chi phí công ty. Chi phí giá vốn hàng bán chiếm 85,51% trong tổng chi phí năm 2010, năm 2011 thì chi phí GVHB chiếm 87,77% trong tổng chi phí và năm 2012 chi phí giá vốn hàng bán chiếm 90,54% trong tổng chi phí. Nhìn vào biểu đồ (hình 4.2) em thấy chi phí 3 năm đều tăng nhưng tốc độ tăng chi phí của năm 2012 cao hơn tốc độ tăng chi phí của năm 2011, tuy thế chúng ta vẫn chưa xác định cụ thể là năm 2010 hoạt động hiệu quả hơn hay là 2 năm sau hoạt động hiệu quả hơn. Muốn xác định hiệu quả hoạt động kinh doanh chúng ta phải phân tích nhiều yếu tố khác nữa. Mặc dù vậy nhìn vào lượng chi phí và mức biến động chi phí qua các năm có thể đánh giá được phần nào sự phát triển kinh doanh của công ty bởi mức độ biến động của chi phí thường gắn liền mức độ biến động của doanh thu và cả biến động của lợi nhuận, trong khi đó doanh thu lại không ngừng tăng cao qua các năm. Tuy mức độ biến động của chi phí năm 2011 cao hơn năm 2010 nhưng không thể đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty trong năm này là yếu kém, không hiệu quả mà ngược lại năm 2011 là năm gặt hái được nhiều thành công, thu được nhiều lợi nhuận; trong năm này nhu cầu cửa sắt vật liệu xây dựng trong khu đô thi Phú Cường, cũng như các công trình khác của dân cư trong vùng tăng cao nên số lượng sản phẩm tiêu thụ trong năm này tăng lên do đó mà chi phí cũng cao hơn nhiều so với năm trước. 4.4 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH LỢI NHUẬN 4.4.1 Phân tích chung về tình hình lợi nhuận qua 3 năm (2010 – 2012) và sáu tháng đầu năm 2013 Để có thể biết được một công ty đang hoạt động có hiệu quả tốt hay xấu người ta thường nhìn vào lợi nhuận mà công ty đó thu được từ các hoạt động sản xuất kinh doanh. Nên đây được xem là chỉ tiêu tài chính tổng hợp nhất để phản ánh hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty. Do công ty hoạt động trong lĩnh vực sản xuất kinh doanh, doanh thu chủ yếu từ việc bán hàng, chi phí thì cao. Doanh thu có được phải bỏ ra một số vốn tương đối cao, cho nên dù trong 3 năm qua doanh thu của công ty tương đối cao nhưng chi phí cũng không kém phần lớn, và cuối cùng là lợi nhuận bị thu hẹp lại khá 34 nhiều. Đặc biệt là trong giai đoạn 2010 đến 2012, giá cả tăng cao, nhưng do công ty có thể tự chủ được một phần nguyên liệu đầu vào trong hoạt động kinh doanh của mình nên chi phí đầu vào vẫn giữ được ở mức thấp hơn doanh thu đạt được, vẫn giữ được mức lợi nhuận tương đối của công ty. Khi quan sát qua bảng lợi nhuận sau thuế của công ty từ năm 2010 đến năm 2012 chúng ta sẽ thấy rõ hơn. Qua bảng số liệu (bảng 4.5) ta thấy năm 2010, doanh thu của công ty là 3.010.731 ngàn đồng nhưng cái bỏ ra tới 2.804.951 ngàn đồng, một con số quá lớn đã ép phần lợi nhuận sau thuế chỉ còn 205.780 ngàn đồng. Khả năng sinh lợi như vậy là còn khá thấp. Năm 2011 lợi nhuận đạt 298.804 ngàn đồng tăng 93.024 ngàn đồng so với năm trước. Nguyên nhân làm lợi nhuận tăng là do doanh thu tăng hơn so với chi phí, trong đó doanh thu bán hàng tăng mạnh hơn doanh thu xây dựng và chiếm tỷ trọng 55,61% trong tổng doanh thu hoạt động kinh doanh. Nhìn vào hình 4.2 ta thấy tốc độ tăng doanh thu của năm 2012 khá cao so với 2 năm trước. Cụ thể năm 2012 lợi nhuận công ty đạt 833.391 ngàn đồng tăng 534.587 ngàn đồng tức tỷ lệ tăng là 178,91% so với năm 2011. Sự tăng đột biến của lợi nhuận vào năm 2012 chủ yếu là do doanh thu xây dựng tăng với tỷ trọng 71,13% trong tổng doanh thu, còn doanh thu bán hàng lúc này giảm so với năm 2011 nguyên nhân do giá cả vật tư, vật liệu xây dựng trên thị trường đột ngột giảm mạnh trong khi chi phí vận chuyển không giảm. Nhìn chung hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty qua 3 năm khá hiệu quả hàng năm đều có lãi. Trong nền kinh tế thị trường và biến động phức tạp như hiện nay, công ty cần phải chú ý hơn nữa, phát huy những kinh nghiệm đã đạt được trong những năm đầy khó khăn khi mới thành lập, tìm ra những hướng đi mới cho nguồn cung ổn định. Tuy hiện nay, các chuyên gia cho rằng kinh tế nước ta sẽ ổn định hơn, nhưng thực tế là hiện nay để kinh doanh có hiệu quả trong ngành xây dựng là không dễ. Giá các nguyên liệu đầu vào đang có biến động phức tạp, nguy cơ kinh doanh thất bại rất nhiều đối với những công ty đang hoạt động trong ngành xây dựng. Vì thế có thể trong tương lai doanh thu của công ty sẽ bị ảnh hưởng, lợi nhuận có nguy cơ giảm sút. Công ty cần có kế hoạch cụ thể để phòng khi nền kinh tế đi vào bất ổn hơn. Nhìn vào biểu đồ (hình 4.2) cho thấy 6 tháng đầu năm 2012 lợi nhuận trước thuế công ty đạt 280.190 ngàn đồng và 6 tháng đầu năm 2013 đạt 393.804 ngàn đồng tăng lên 113.614 ngàn đồng tức tỷ lệ tăng 40,55% so với 6 tháng đầu năm 2012, do đặc điểm của nền kinh tế đang khôi phục nên thời điểm này doanh thu xây dựng chiếm tỷ trọng cao hơn so với doanh thu bán hàng trong tổng doanh thu 35 nhưng doanh thu bán hàng lúc bấy giờ tăng từ 676.741 ngàn đồng trong 6 tháng đầu năm 2012 lên 2.080.273 ngàn đồng trong 6 tháng đầu năm 2013. Đây là dấu hiệu khả quan cho tình hình hoạt động kinh doanh của công ty trong năm 2013. 36 Bảng 4.5: Tình hình lợi nhuận của công ty từ năm 2010 – 6 tháng đầu năm 2013 Đơn vị tính: ngàn đồng Chỉ tiêu Năm 2010 Năm 2011 Năm 2012 6 tháng đầu năm 2012 6 tháng đầu năm 2013 Tỷ trọng (%) Số tuyệt đối Tỷ trọng (%) Chênh lệch 6 tháng đầu 2013/6 tháng đầu 2012 Tỷ Số trọng tuyệt đối (%) 50,25 2.546.849 56,30 1.679.425 59,95 54,58 1.939.005 52,29 1.460.614 65,50 27,23 73.257 14,17 105.197 36,14 45,20 534.587 178,91 113.614 40,55 Chênh lệch 2011/2010 Số tuyệt đối Doanh thu 3.010.731 4.523.679 7.070.528 2.801.350 4.480.775 1.512.948 thuần Giá vốn 2.398.731 3.708.028 5.647.033 2.230.108 3.690.722 1.309.297 hàng bán Chi phí 406.220 516.847 590.104 291.052 396.249 110.627 QLDN Lợi nhuận 205.780 298.804 833.391 280.190 393.804 93.024 trước thuế Chênh lệch 2012/2011 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng 37 4.4.2 Tình hình thực hiện kế hoạch lợi nhuận qua 3 năm (2010 -2013) Bảng 4.6: Tình hình thực hiện kế hoạch lợi nhuận Năm Lợi nhuận Kế hoạch Thực hiện Đơn vị tính: Ngàn đồng Thực tế/Kế hoạch Số tiền % 2010 300.000 205.780 -94.220 -31,41 2011 450.000 298.804 -151.196 -33,60 2012 700.000 833.391 133.391 19,06 Tổng 1.450.000 1.337.975 -112.025 -45,00 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng Nhìn vào bảng kết quả thực hiện kế hoạch lợi nhuận, ta thấy 2 năm đầu thành lập 2010 – 2011 không khả quan, tỷ lệ hoàn thành kế hoạch đều âm, năm 2010 lợi nhuận thực tế so với kế hoạch chỉ đạt 68,59% giảm mức 31,41% so với kế hoạch (tương ứng giảm 94.220 ngàn đồng so với kế hoạch đề ra), năm 2011 lợi nhuận thực tế so với kế hoạch chỉ đạt 66,40% giảm 33,60% so với kế hoạch tương ứng với mức giảm là 151.196 ngàn đồng. Năm 2012 là năm đầu tiên mà lợi nhuận thực tế của công ty là vượt mức kế hoạch đạt mức 119,06% vượt mức kế hoạch 19,06% tương ứng với số tiền là 133.391 ngàn đồng. 4.5 CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN DOANH THU, CHI PHÍ VÀ LỢI NHUẬN 4.5.1 Các nhân tố ảnh hƣởng đến doanh thu Tổng doanh thu của công ty là sự tổng hợp của 2 thành phần tương ứng với 2 loại doanh thu sau: - Doanh thu xây dựng. - Doanh thu bán hàng. Ta có: Doanh thu = Doanh thu xây dựng + Doanh thu bán hàng. Áp dụng phương pháp thay thế liên hoàn để phân tích mức độ ảnh hưởng của các nhân tố đến doanh thu. Gọi DT là tổng doanh thu. Doanh thu năm 2011 so với năm 2010 38 Tổng doanh thu năm 2010: DT10 = 1.296.378 + 1.714.353 = 3.010.731 ngàn đồng. Tổng doanh thu năm 2011: DT11 = 2.008.061 + 2.515.618 = 4.523.679 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆DT = DT11 - DT10 = 4.523.679 - 3.010.731 = 1.512.948 ngàn đồng Các nhân tố ảnh hưởng đến doanh thu: + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu xây dựng: 2.008.061 – 1.296.378 = 711.683 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu bán hàng: 2.515.618 – 1.714.353 = 801.265 ngàn đồng. Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 711.683 + 801.265 = 1.512.948 ngàn đồng Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy tổng doanh thu năm 2011 so với năm 2010 tăng 1.512.948 ngàn đồng là do doanh thu xây dựng tăng 711.683 ngàn đồng và doanh thu bán hàng tăng 801.265 ngàn đồng. Như vậy doanh thu bán hàng tăng nhiều hơn. Doanh thu năm 2012 so với năm 2011 Tổng doanh thu năm 2011: DT11 = 2.008.061 + 2.515.618 = 4.523.679 ngàn đồng. Tổng doanh thu năm 2012: DT12 = 5.029.075 + 2.041.453 = 7.070.528 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆DT = DT12 - DT11 = 7.070.528 - 4.523.679 = 2.546.849 ngàn đồng Các nhân tố ảnh hưởng đến doanh thu: + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu xây dựng: 39 5.029.075 – 2.008.061= 3.021.014 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu bán hàng: 2.041.453 – 2.515.618 = -474.165 ngàn đồng. Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 3.021.014 + (-474.165) = 2.546.849 ngàn đồng Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy tổng doanh thu năm 2012 so với năm 2011 tăng 2.546.849 ngàn đồng là do doanh thu xây dựng tăng 3.021.014 ngàn đồng và doanh thu bán hàng giảm 474.165 ngàn đồng. Như vậy, doanh thu xây dựng tăng mạnh trong năm này do nhiều công trình xây dựng đã hoàn thành và bàn giao cho các chủ đầu tư. Doanh thu 6 tháng đầu năm 2013 so với 6 tháng đầu năm 2012 Tổng doanh thu 6 tháng đầu năm 2012: DT6 tháng 12 = 2.124.609 + 676.741 = 2.801.350 ngàn đồng. Tổng doanh thu 6 tháng đầu năm 2013: DT6 tháng 13 = 2.400.502 + 2.080.273 = 4.480.775 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆DT = DT6 tháng 13 - DT6 tháng 12 = 4.480.775 - 2.801.350 = 1.679.425 ngàn đồng Các nhân tố ảnh hưởng đến doanh thu: + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu xây dựng: 2.400.502 – 2.124.609 = 275.893 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu bán hàng: 2.080.273 – 676.741 = 1.403.532 ngàn đồng. Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 275.893 + 1.403.532 = 1.679.425 ngàn đồng Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy tổng doanh thu năm 6 tháng đầu năm 2013 so với 6 tháng đầu năm 2012 tăng 1.679.425 ngàn đồng là do doanh thu bán hàng tăng mạnh 1.403.532 ngàn đồng, còn doanh thu xây dựng chỉ tăng 275.893 ngàn đồng . Như vậy, doanh 40 thu xây dựng và doanh thu bán hàng tăng do nền kinh tế Việt Nam bắt đầu phục hồi sau cuộc khủng hoảng kinh tế thế giới, nhu cầu sử dụng cũng như giá cả của các loại vật liệu đầu vào xây dựng tăng. 4.5.2 Các nhân tố ảnh hƣởng đến chi phí Chi phí của công ty được tạo thành từ nhiều loại chi phí nhưng qua bảng 4.4 ta thấy tình hình chi phí của công ty được tạo thành từ các khoản mục chi phí sau: - Giá vốn hàng bán. - Chi phí quản lý doanh nghiệp. Ta có: Tổng chi phí HĐKD = GVHB + Chi phí QLDN Gọi CP là tổng chi phí hoạt động kinh doanh của công ty. Chi phí năm 2011 so với năm 2010 Tổng chi phí HĐKD năm 2010: CP 10 = 2.398.731 + 406.220 = 2.804.951 ngàn đồng. Tổng chi phí HĐKD năm 2011: CP 11 = 3.708.028 + 516.847 = 4.224.875 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆CP = CP 11 - CP 10 = 4.224.875 - 2.804.951 = 1.419.924 ngàn đồng Các nhân tố ảnh hưởng đến tổng chi phí kinh doanh: + Ảnh hưởng bởi nhân tố giá vốn hàng bán: 3.708.028 – 2.398.731 = 1.309.297 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố chi phí QLDN: 516.847 – 406.220 = 110.627 ngàn đồng. Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 1.309.297 + 110.627 = 1.419.924 ngàn đồng Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy tổng chi phí năm 2011 so với năm 2010 tăng 1.419.924 ngàn đồng do giá vốn hàng bán tăng 1.309.297 ngàn đồng và chi phí QLDN tăng 110.627 ngàn đồng. 41 Chi phí năm 2012 so với năm 2011 Tổng chi phí HĐKD năm 2011: CP 11 = 3.708.028 + 516.847 = 4.224.875 ngàn đồng. Tổng chi phí HĐKD năm 2012: CP 12 = 5.647.033 + 590.104 = 6.237.137 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆CP = CP 12 - CP 11 = 6.237.137 - 4.224.875 = 2.012.262 ngàn đồng Các nhân tố ảnh hưởng đến tổng chi phí kinh doanh: + Ảnh hưởng bởi nhân tố giá vốn hàng bán: 5.647.033 – 3.708.028 = 1.939.005 ngàn đồng + Ảnh hưởng bởi nhân tố chi phí QLDN: 590.104 – 516.847 = 73.257 ngàn đồng. Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 1.939.005 + 73.257 = 2.012.262ngàn đồng Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy tổng chi phí năm 2012 so với năm 2011 tăng 2.012.262 ngàn đồng do giá vốn hàng bán tăng 1.939.005 ngàn đồng và chi phí QLDN tăng 73.257 ngàn đồng. Chi phí 6 tháng đầu năm 2013 so với 6 tháng đầu năm 2012 Tổng chi phí HĐKD 6 tháng đầu năm 2012: CP 6 tháng 12 = 2.230.108 + 291.052 = 2.521.160 ngàn đồng. Tổng chi phí HĐKD 6 tháng đầu năm 2013: CP 6 tháng 13 = 3.690.722 + 396.249 = 4.086.971 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆CP = CP 6 tháng 13 - CP 6 tháng 12 = 4.086.971 - 2.521.160 = 1.565.811 ngàn đồng Các nhân tố ảnh hưởng đến tổng chi phí kinh doanh: 42 + Ảnh hưởng bởi nhân tố giá vốn hàng bán: 3.690.722 – 2.230.108 = 1.460.614 ngàn đồng + Ảnh hưởng bởi nhân tố chi phí QLDN: 396.249 – 291.052 = 105.197 ngàn đồng. Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 1.460.614 + 105.197 = 1.565.811 ngàn đồng Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy tổng chi phí 6 tháng đầu năm 2013 so với 6 tháng đầu năm 2012 tăng 1.565.811 ngàn đồng do giá vốn hàng bán tăng 1.460.614 ngàn đồng và chi phí QLDN tăng 105.197 ngàn đồng.  Phân tích sự tác động của từng chỉ tiêu: Giá vốn hàng bán: Nhìn vào bảng 4.4 em nhận thấy giá vốn hàng bán tăng dần từ năm 2010 – 2012. Cụ thể, năm 2011 tăng 1.309.297 ngàn đồng, tức tỷ lệ tăng 54,58% so với năm 2010. Đến năm 2012 là 5.647.033 ngàn đồng, tăng 1.939.005 ngàn đồng tương ứng với tỷ lệ tăng 52,29% so với năm 2011. Như vậy, qua các năm thì giá vốn hàng bán luôn chiếm tỷ trọng cao trong tổng chi phí kinh doanh từ gần 86% đến trên 90%, thể hiện sự chi phối một cách trực tiếp của nó đối với tổng chi phí hoạt động kinh doanh. Trong 6 tháng đầu năm 2012, khi nền kinh tế nước ta bắt đầu phục hồi thì giá vốn hàng bán ở mức rất cao với giá trị 2.230.108 ngàn đồng trong tổng chi phí. Đến 6 tháng đầu năm 2013 giá vốn hàng bán lại tăng cao hơn và đạt mức 90,30% tương ứng với giá trị 3.690.722 ngàn đồng trong tổng số cho phí của nữa năm này. Vậy so với 6 tháng đầu năm trước thì giá vốn hàng bán trong 6 tháng đầu năm 2013 đã tăng 1.460.614 ngàn đồng hay tăng với tỷ lệ 65,50% Chi phí quản lý doanh nghiệp: Chi phí quản lý của công ty năm 2011 tăng 110.627 ngàn đồng tức tăng tỷ lệ 27,23% so với năm 2010. Năm 2012, chi phí này lại tăng lên 73.257 ngàn đồng tức tăng 14,17% so với năm 2011. Bên cạnh đó, tỷ trọng của chi phí quản lý trong tổng chi phí ngày càng giảm qua các năm 2010 – 2012 từ gần 15% xuống dưới 10%. 43 Trong 6 tháng đầu năm 2013, chi phí quản lý tăng 105.197 ngàn đồng tương đương với tỷ lệ là 36,14%. Đồng thời, tỷ trọng của chi phí quản lý doanh nghiệp giảm xuống chỉ còn 9,7% so với 6 tháng năm 2012 là 11,54%. Như vậy, chi phí quản lý và giá vốn hàng bán của công ty có xu hướng tăng dần. Đây là điều đáng quan tâm, công ty nên thực hiện chính sách, biện pháp kiểm soát tốt vấn đề gia tăng chi phí hằng năm như hiện nay nhằm tránh tình trạng chi phí tăng đột biến ảnh hưởng xấu đến hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty. 4.5.3 Các nhân tố ảnh hƣởng đến lợi nhuận Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh của công ty được tạo thành từ các nhân tố: doanh thu thuần, giá vốn hàng bán và chi phí quản lý doanh nghiệp. Ta có: Lợi nhuận từ HĐKD = Doanh thu thuần – GVHB – Chi phí QLDN. Gọi L là lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2011 so với năm 2010 Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2010 L10 = 3.010.731 – 2.398.731 – 406.220 = 205.780 ngàn đồng. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2011 L11 = 4.523.679 – 3.708.028 – 516.847 = 298.804 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆L = L11 - L10 = 298.804 – 205.780 = 93.024 ngàn đồng. Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận: + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu thuần: 4.523.679 – 3.010.731 = 1.512.948 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố giá vốn hàng bán: 3.708.028 – 2.398.731 = 1.309.297 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố chi phí quản lý doanh nghiệp: 516.847 – 406.220 = 110.627 ngàn đồng. Nhân tố làm tăng lợi nhuận: - Doanh thu thuần: 1.512.948 ngàn đồng. 44 Nhân tố làm giảm lợi nhuận: - Giá vốn hàng bán: 1.309.297 ngàn đồng. - Chi phí quản lý doanh nghiệp: 110.627 ngàn đồng. Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 1.512.948 - 1.309.297 - 110.627 = 93.024 ngàn đồng Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy lợi nhuận năm 2011 so với năm 2010 chỉ tăng 93.024 ngàn đồng do doanh thu thuần tăng 1.512.948 ngàn đồng, giá vốn hàng bán tăng 1.309.297 ngàn đồng,và chi phí quản lý doanh nghiệp tăng 110.627 ngàn đồng. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2012 so với năm 2011 Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2011 L11 = 4.523.679 – 3.708.028 – 516.847 = 298.804 ngàn đồng. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh năm 2012 L12 = 7.070.528 – 5.647.033 – 590.104 = 833.391 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆L = L12 - L11 = 833.391 - 298.804 = 534.587 ngàn đồng. Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận: + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu thuần: 7.070.528 – 4.523.679 = 2.546.849 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố giá vốn hàng bán: 5.647.033 – 3.708.028 = 1.939.005 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố chi phí quản lý doanh nghiệp: 590.104 – 516.847 = 73.257 ngàn đồng. Nhân tố làm tăng lợi nhuận: - Doanh thu thuần: 2.546.849 ngàn đồng. Nhân tố làm giảm lợi nhuận: - Giá vốn hàng bán: 1.939.005 ngàn đồng. - Chi phí quản lý doanh nghiệp: 73.257 ngàn đồng. 45 Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 2.546.849 - 1.939.005 - 73.257 = 534.587 ngàn đồng Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy lợi nhuận của công ty năm 2012 so với năm 2011 tăng 534.587 ngàn đồng do doanh thu thuần tăng 2.546.849 ngàn đồng, giá vốn hàng bán tăng 1.939.005 ngàn đồng, chi phí quản lý doanh nghiệp tăng 73.257 ngàn đồng. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh 6 tháng đầu năm 2013 so với 6 tháng đầu năm 2012 Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh 6 tháng đầu năm 2012: L6 tháng 12 = 2.801.350 – 2.230.108 – 291.052 = 280.190 ngàn đồng. Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh 6 tháng đầu năm 2013: L6 tháng 13 = 4.480.775 – 3.690.722 – 396.249 = 393.804 ngàn đồng. → Đối tượng phân tích: ∆L = L6 tháng 13 - L6 tháng 12 = 393.804 - 280.190 = 113.614 ngàn đồng. Các nhân tố ảnh hưởng đến lợi nhuận: + Ảnh hưởng bởi nhân tố doanh thu thuần: 4.480.775 – 2.801.350 = 1.679.425 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố giá vốn hàng bán: 3.690.722 – 2.230.108 = 1.460.614 ngàn đồng. + Ảnh hưởng bởi nhân tố chi phí quản lý doanh nghiệp: 396.249 – 291.052 = 105.197 ngàn đồng. Nhân tố làm tăng lợi nhuận: - Doanh thu thuần: 1.679.425 ngàn đồng. Nhân tố làm giảm lợi nhuận: - Giá vốn hàng bán: 1.460.614 ngàn đồng. - Chi phí quản lý doanh nghiệp: 105.197 ngàn đồng. Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng: 1.679.425 - 1.460.614 - 105.197 = 113.614 ngàn đồng 46 Đúng bằng đối tƣợng phân tích. Vậy lợi nhuận của công ty trong 6 tháng đầu năm 2013 so với 6 tháng đầu 2012 tăng 113.614 ngàn đồng do doanh thu thuần tăng 1.679.425 ngàn đồng, giá vốn hàng bán tăng 1.460.614 và chi phí quản lý doanh nghiệp tăng 105.197 ngàn đồng. Qua phân tích trên cho thấy tổng lợi nhuận của công ty có chiều hướng tăng dần từ năm 2010 – 2012. Cụ thể, trong năm 2010 lợi nhuận đạt 205.780 ngàn đồng, năm 2011 đạt 298.804 ngàn đồng, đến năm 2012 tằng lên đạt 833.391 ngàn đồng. Vấn đề bất cập của công ty là năm nào lợi nhuận tăng thì năm đó các loại chi phí cũng tăng với tỷ lệ gần tương ứng với doanh thu thuần, trong đó giá vốn hàng bán luôn chiếm tỷ trọng cao trong tổng chi phí kinh doanh của công ty. Trong 6 tháng đầu năm 2012 đến 6 tháng đầu 2013 thì tình trạng trên vẫn không được khắc phục, công ty nên có biện pháp cải thiện tình hình chi phí để hoạt động có hiệu quả hơn. Đối với các đơn vị sản xuất kinh doanh, mục tiêu cuối cùng là làm sao tạo ra lợi nhuận. Lợi nhuận là một chỉ tiêu tài chính tổng hợp, phản ánh hiệu quả của toàn bộ quá trình hoạt động kinh doanh của công ty. Nó được xác định bằng sự chênh lệch giữa phần giá trị mà doanh thu trong kỳ thực hiện được với toàn bộ chi phí đã dùng cho việc sản xuất – kinh doanh và được thể hiện trên báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh của công ty trong một kỳ kế toán. Khi công ty hoạt động càng có hiệu quả thì lợi nhuận thu được càng nhiều, nhưng có thể sai lầm nếu chỉ căn cứ vào sự tăng lên hay giảm đi của lợi nhuận mà đánh giá công ty đó hoạt động có hiệu quả hay không mà cần phải đặt lợi nhuận trong mối quan hệ so sánh với phần giá trị đã thực hiện được, với tài sản, với nguồn vốn đã bỏ ra,… mới có thể đánh giá chính xác hiệu quả hoạt động của công ty. 4.6 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 4.6.1 Các tỷ số khả năng thanh toán Theo em biết, tài chính của công ty tốt hay xấu, khả quan hay không khả quan đều được phản ảnh qua khả năng thanh toán của công ty đó. 47 Bảng 4.7: Các tỷ số về khả năng thanh toán Năm Năm Năm Chỉ tiêu Đơn vị tính 2010 2011 2012 Tài sản lưu Ngàn đồng 1.544.588 2.120.237 2.666.106 động 6 tháng 2012 6 tháng 2013 967.526 1.974.336 Nợ ngắn hạn Ngàn đồng 410.905 Hàng tồn kho Ngàn đồng 869.116 1.403.610 2.240.952 Hệ số thanh toán ngắn hạn Lần 3,76 5,28 6,25 4,82 11,46 Hệ số thanh toán nhanh Lần 1,64 1,78 1,00 2,03 1,25 401.750 426.894 200.723 172.287 560.238 1.759.231 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng Hệ số thanh toán ngắn hạn Các chỉ số tài chính có thể nhận định tốt về khả năng trả nợ của công ty. Hệ số thanh toán ngắn hạn là một chỉ số hữu ích, cho thấy khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của công ty khi đến hạn phải trả, nó được tính bằng cách lấy tài sản lưu động chia cho tổng số nợ ngắn hạn. Hệ số thanh toán ngắn hạn cho biết cứ 1 đồng nợ ngắn hạn sẽ có bao nhiêu đồng tài sản lưu động đảm bảo chi trả. Nếu hệ số xấp xĩ hoặc lớn hơn 1 thì doanh nghiệp được xem là có đủ khẳ năng thanh toán nợ ngắn hạn, tình hình tài chính doanh nghiệp khả quan và ngược lại nếu hệ số này nhỏ hơn 1 cho thấy doanh nghiệp sẽ khó đủ sức để thanh toán các khoản nợ trên. Qua bảng 4.6 ta thấy hệ số thanh toán ngắn hạn của công ty khá khả quan tỷ số này qua các năm đều lớn hơn 1. Điều này cho biết khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của công ty rất tốt, tức khả năng sử dụng tài sản lưu động chuyển đổi thành tiền mặt để chi trả cho các khoản nợ là trong tầm kiểm soát của công ty. Cụ thể, trong năm 2010 hệ số này đạt 3,76 (lần) tức một đồng nợ ngắn hạn của công ty được đảm bảo bằng 3,76 đồng tài sản lưu động. Đến năm 2011, hệ số này là 5,28 (lần) hay tăng 1,52 đồng so với năm 2010, còn trong năm 2012 thì hệ số thanh toán ngắn hạn tiếp tục tăng lên đạt 6,25 (lần). Đây là những con số rất tốt cho thấy rằng khả năng thanh toán các khoản nợ của công ty là rất dễ dàng và điều này còn cho thấy công ty đang hoạt động hiệu quả, bằng việc công ty tránh tình trạng giữ quá nhiều tiền gây ứ động vốn và dẫn đến hiệu quả sử dụng vốn của 48 công ty không cao mà chỉ giữ đủ để chi trả các khoản nợ của công ty, tạo niềm tin cho nhà cung ứng, cho khách hàng. Trong 6 tháng đầu năm 2012, hệ số thanh toán nợ ngắn hạn của công ty đạt 4,82 (lần), đến 6 tháng đầu năm 2013 con số này đã lên đến 11,46 (lần) đây là mức cao nhất kể từ khi công ty thành lập đến nay. Như vậy, khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của công ty ngày càng cao và tạo được nhiều niềm tin từ khách hàng, đối tác, nhà cung ứng… để họ sẵn lòng ưu tiên hợp tác với công ty. Hệ số thanh toán nhanh Muốn đo lường khả năng thanh toán tốt hơn của các tài sản lưu động, ta dùng hệ số thanh toán nhanh. Hệ số thanh toán nhanh cho thấy khả năng thanh toán nợ ngắn hạn bằng tài sản lưu động thanh khoản cao của một doanh nghiệp, nó được tính bằng cách lấy tài sản lưu động trừ hàng tồn kho rồi đem chia cho nợ ngắn hạn. Nếu hệ số này lớn hơn 0,5 chứng tỏ tình hình thanh toán nợ của doanh nghiệp khả quan, tuy nhiên nếu cao quá sẽ không tốt vì phản ánh tình hình vốn bằng tiền của doanh nghiệp quá nhiều hoặc do doanh nghiệp đầu tư quá mức vào tài sản ngắn hạn, hoặc có thể do hàng tồn kho nhiều,… lúc này tài sản ngắn hạn dư thừa không tạo thêm doanh thu, do đó giảm hiệu quả sử dụng vốn. Hệ số thanh toán nhanh của công ty năm 2010 là 1,64 (lần) và năm 2011 hệ số thành toán đạt 1,78 (lần) tức tăng lên 0,14 (lần) so với năm 2010. Nhưng đến năm 2012 thì hệ số này giảm xuống còn 1 (lần) tức một đồng nợ ngắn hạn của công ty được đảm bảo bằng 1 đồng tài sản lưu động có tính thanh khoản cao, đều này chứng tỏ công ty đã sử dụng vốn có hiệu quả hơn bằng cách chỉ giữ số tài sản lưu động đủ để chi trả các khoản nợ ngắn hạn cho công ty, số còn lại đưa vào hoạt động kinh doanh nhằm tăng doanh thu. Vào 6 tháng đầu năm 2012, hệ số thanh toán nhanh khá cao đạt 2,03 (lần). Đây là con số tốt nhất cho công ty từ khi thành lập đến nay, con số cao như vậy là do năm 2012 nhiều công trình xây dựng chuẩn bị bàn giao nên công ty sử dụng hàng tồn kho nhiều nên hàng tồn kho trong nửa năm 2012 chỉ đạt 560.238 ngàn đồng làm doanh thu vẫn cao hơn chi phí sản xuất và lợi nhuận nữa năm này đạt 280.190 ngàn đồng. Đến 6 tháng đầu năm 2013 hệ số thanh toán nhanh của công ty giảm xuống và đạt 1,25 (lần) giảm 0,78 đồng so với 6 tháng đầu năm 2012. Nguyên nhân do trong năm 2012 công ty đã sử dụng gần như tối đa lượng hàng tồn kho nên đầu năm 2013 công ty duy trì hàng tồn kho nhiều để sử dụng trong năm với giá trị 1.759.231 ngàn đồng. 49 Tóm lại, các hệ số thanh toán của công ty luôn ở mức cao, nhất là hệ số thanh toán ngắn hạn, điều này đảm bảo khả năng thanh toán của công ty tốt. 4.6.2. Các chỉ tiêu về hiệu quả sử dụng vốn Đây là nhóm các tỷ số được nhà quản trị cũng như chủ sở hữu quan tâm hàng đầu vì thông qua các chỉ số này có thể đo lường hiệu quả của việc sử dụng các loại tài sản và phản ánh hiệu quả quản lý các loại tài sản của công ty. 50 Bảng 4.8: Các chỉ số về hiệu quả sử dụng vốn Chỉ tiêu Đơn vị tính Gía vốn hàng bán Ngàn đồng Năm Năm Năm 6 tháng 6 tháng 2010 2011 2012 năm 2012 năm 2013 2.398.731 3.708.028 5.647.033 2.230.108 3.690.722 Doanh thu thuần Ngàn đồng 3.010.731 4.523.679 7.070.528 2.801.350 4.480.775 HTK bình quân Ngàn đồng Vốn lưu động bình quân Ngàn đồng 1.313.631 1.832.413 2.393.172 1.013.823 1.470.931 TSCĐ bình quân Ngàn đồng 2.171.000 1.885.000 1.898.333 Tổng nguồn vốn bình quân Ngàn đồng 3.484.631 3.717.413 4.291.505 2.145.752 4.832.301 Vòng quay HTK Vòng 3,25 3,26 3,10 2,45 2,21 Vòng quay vốn lưu động Vòng 2,29 2,47 2,95 2,76 3,05 Vòng quay TSCĐ Vòng 1,39 2,40 3,72 2,95 2,24 Vòng quay tổng số vốn Vòng 0,86 1,22 1,65 1,31 0,93 Số ngày của 1 vòng quay HTK Ngày 110,77 110,43 116,13 146,94 162,90 Số ngày của 1 vòng quay vốn lưu động Ngày 157,21 145,75 122,03 130,43 118,03 738.915 1.136.363 1.822.281 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng 51 911.141 1.666.735 949.167 1.998.413 Vòng quay hàng tồn kho: Đo lường mức luân chuyển hàng hóa dưới hình thức tồn kho (dự trữ) trong một năm của doanh nghiệp. Vòng quay hàng tồn kho tính bằng cách lấy giá vốn hàng bán chia cho hàng tồn kho bình quân và cho thấy doanh nghiệp đã bán hàng trong kho nhanh hay chậm. Qua bảng số liệu bảng 4.7 cho thấy năm 2010 vòng quay hàng tồn kho của công ty là 3,25 vòng, năm 2011 là 3,26 vòng chỉ tăng 0,01 vòng so với năm 2010. Sang năm 2012 giảm xuống còn 3,10 vòng và giảm 0,16 vòng so với năm 2011. Như vậy, vòng quay hàng tồn kho của công ty qua 3 năm 2010 – 2012 chênh lệch không nhiều nhưng đang biến động theo chiều hướng giảm xuống, qua đó ta thấy tình hình tiêu thụ hàng hóa của công ty chưa tốt, lượng hàng tồn kho nhiều, thời gian tồn kho lâu (số ngày của 1 vòng từ 110,77 – 116,13 ngày qua 3 năm 2010 – 2013). Vì vậy công ty cần xem xét để có hướng giải quyết tốt hơn. Từ bảng phân tích, vòng quay hàng tồn kho của 6 tháng đầu năm 2012 là 2,45 vòng và đến 6 tháng đầu năm 2013 giảm còn 2,21 vòng. Chứng tỏ hiệu quả quản lý hàng tồn kho của công ty chưa cao, hàng tồn kho quay vòng chậm, cụ thể số ngày của 1 vòng quay trong 6 tháng đầu năm 2012 là 146,94 ngày, đến 6 tháng đầu năm 2013 tăng lên đạt 162,90 ngày. Nhìn chung tốc độ quay vòng của hàng tồn kho ngày càng thấp vì thế công ty không nên chủ quan mà cần phải có chính sách để tính lượng hàng tồn kho tối ưu và số vòng quay tồn kho hợp lý nhất để vừa đáp ứng đủ nhu cầu của khách hàng vừa mang lại hiệu quả cho công ty. Hiệu quả sử dụng tổng số vốn Qua bảng phân tích bảng 4.7 ta thấy, vòng quay tổng số vốn của công ty năm 2010 là 0,86 vòng, năm 2011 là 1,22 vòng tăng 0,36 vòng so với năm 2010. Năm 2012 vòng quay tổng số vốn của công ty là 1,65 vòng tăng 0,43 vòng so với năm 2011. Cụ thể năm 2010 một đồng vốn đem lại cho công ty 0,86 đồng doanh thu, năm 2011 đem lại cho công ty 1,22 đồng doanh thu và đem lại cho công ty 1,65 đồng doanh thu năm 2012. Qua đó ta thấy hiệu quả sử dụng tổng vốn của công ty từ năm 2010 – 2012 còn thấp và tỷ lệ đó đang tăng lên qua mỗi năm, nhưng nhìn chung vẫn thấp hơn so với các đơn vị cùng ngành nên công ty cần có biện pháp khắc phục. Vòng quay tổng số vốn của 6 tháng đầu năm 2012 là 1,31 vòng tức 1 đồng vốn bỏ ra sẽ đem lại cho công ty 1,31 đồng doanh thu thuần nhưng đến 6 tháng đầu năm 2013 thì vòng quay tổng số vốn là 0,93 vòng, giảm 0,38 đồng doanh thu so với 6 tháng đầu năm 2012. Như vậy, hiệu quả quản lý tài sản vốn của công ty 52 không tốt và có xu hướng xấu đi. Nguyên nhân là do chính sách tồn kho của công ty chưa hợp lý, lượng tồn kho quá lớn, nhiều khoản nợ chưa thu hồi được, song song đó do càng nhiều doanh nghiệp nhận làm đại lý cho công ty cũng như nhu cầu sử dụng vật liệu xây dựng ngày một tăng cao nên công ty cần phải có sự đầu tư lớn về máy móc thiết bị, phương tiện vận chuyển phục vụ cho hoạt động kinh doanh của mình vì thế làm cho số vòng quay tổng vốn giảm. Hiệu quả sử dụng vốn lƣu động Vòng quay vốn lưu động là chỉ tiêu cơ bản phản ánh hiệu quả sử dụng vốn lưu động. Nhìn vào bảng số liệu trên ta thấy số vòng quay vốn lưu động qua các năm có nhiều thay đổi. Năm 2010 vòng quay vốn lưu động là 2,29 vòng tức cứ một đồng vốn lưu động tham gia vào quá trình kinh doanh mang lại 2,29 đồng doanh thu. Năm 2011 số vòng quay vốn lưu động tăng lên đạt 2,47 vòng tức tăng 0,18 đồng so với năm 2010, đến năm 2012 thì tình hình được tốt hơn năm trước cụ thể là vòng quay vốn lưu động đạt 2,95 vòng tăng 0,48 đồng so với năm 2011. Do tốc độ tăng của doanh thu thuần nhanh hơn tốc độ tăng của vốn lưu động làm cho số vòng quay vốn lưu động tăng lên; hơn nữa, số ngày của 1 vòng quay vốn lưu động giảm dần từ 157,21 ngày xuống còn 122,03 ngày. Qua mỗi năm từ 2010 – 2012 cho thấy hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty ngày càng có hiệu quả hơn. Đến 6 tháng đầu năm 2012, vòng quay vốn lưu động đạt 2,76 vòng, 6 tháng đầu năm 2013 là 3,05 vòng tăng 0,29 đồng so với 6 tháng đầu năm 2012. Đồng thời, số ngày của 1 vòng quay vốn lưu động giảm từ 130,43 ngày trong 6 tháng đầu năm 2012 xuống còn 118,03 ngày trong 6 tháng đầu năm 2013. Điều này cho thấy công ty sử dụng vốn lưu động có hiệu quả trong giai đoạn nền kinh tế đang có dấu hiệu phục hồi sau khủng hoảng. Để phát huy hơn hiệu quả sử dụng vốn lưu động công ty cần điều chỉnh hơn nữa lượng hàng tồn kho một cách hợp lý nhất, tăng tốc độ tăng trưởng doanh thu thông qua việc đẩy mạnh tiêu thụ. Hiệu quả sử dụng vốn cố định Hệ số này đo lường mức vốn cần thiết phải đầu tư vào tài sản cố định để tạo ra được 1 đồng doanh thu. Từ số liệu cho thấy, vòng quay vốn cố định tăng dần từ năm 2010 đến năm 2012. Vào năm 2010 vòng quay này là 1,39 vòng, chỉ năm sau thôi vòng quay này đã đạt 2,4 vòng tăng 1,01 đồng so với năm 2010, sang năm 2012 vòng quay này là 3,72 vòng tăng 1,32 đồng so với năm 2011. Cụ thể năm 2012 một đồng vốn cố định đem về cho công ty 3,72 đồng doanh thu. Qua 53 đó nói lên hiệu quả sử dụng tài sản cố định của công ty ngày càng tăng có hiệu quả, điều này công ty cần phát huy hơn nữa. Vòng quay vốn cố định của công ty 6 tháng đầu năm 2013 là 2,24 vòng giảm 0,71 đồng so với 6 tháng đầu năm 2012, nguyên nhân do nhu cầu nâng cấp, đầu tư xây dựng mới tài sản cố định của công ty làm cho tài sản cố định tăng cao mà phần lớn tài sản cố định được đầu tư đó chưa qua sử dụng, không góp phần làm tăng doanh thu nên số vòng quay cố định giảm. 4.6.3 Các tỷ số về khả năng sinh lợi Đây là các chỉ tiêu thể hiện khả năng sinh lời của doanh nghiệp trong quá trình hoạt động kinh doanh, nó là thước đo hàng đầu để đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh và tính sinh lời. Là kết quả của hàng loạt các biện pháp quản lý và sử dụng vốn của doanh nghiệp để từ đó đưa ra kế hoạch hoạt động trong tương lai hoặc thông qua đó mà có những biện pháp điều chỉnh thích hợp khi các chỉ tiêu trên không tốt. Bảng 4.9: Các chỉ số về khả năng sinh lợi Năm Năm Năm 6 tháng 6 tháng Chỉ tiêu ĐVT 2010 2011 2012 2012 2013 Doanh thu Ngàn 3.010.731 4.523.679 7.070.528 2.801.350 4.480.775 thuần đồng Lợi nhuận Ngàn 202.585 294.165 819.448 275.840 387.789 sau thuế đồng Tổng tài Ngàn 3.572.588 3.862.237 4.720.772 2.360.386 4.943.829 sản đồng Vốn chủ Ngàn 3.161.683 3.460.487 4.293.878 2.159.663 4.771.542 sở hữu đồng ROS % 6,73 6,50 11,59 9,85 8,65 ROA % 5,67 7,62 17,36 11,69 7,84 ROE % 6,41 8,50 19,08 12,77 8,13 Nguồn: Bộ phận kế toán Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng Lợi nhuận trên tài sản (ROA) Là tỷ số đo lường hiệu quả sử dụng và quản lý nguồn tài sản của doanh nghiệp. ROA năm 2010 là 5,67%, sang năm 2011 tỷ số này là 7,62% tăng 1,95% so với năm 2010, tức cứ 100 đồng tài sản đem về cho công ty 5,67 đồng lợi nhuận 54 ròng năm 2010 và cứ 100 đồng tài sản đem về cho công ty 7,62 đồng lợi nhuận năm 2011 tăng 1,95 đồng so với năm 2010, nguyên nhân do tốc độ tăng cửa lợi nhuận ròng cao hơn tốc độ tăng của tài sản. Đến năm 2012 công ty có lợi nhuận trên tài sản đạt cao nhất trong 3 năm qua, cụ thể là đạt 17,36% tăng 9,74% so với năm 2011 tức 100 đồng tài sản đem về cho công ty 17,36 đồng lợi nhuận ròng và tăng 9,74 đồng so với năm 2011. ROA trong 6 tháng đầu năm 2012 củng rất cao tương ứng với tỷ lệ 11,69%, nhứng trong 6 tháng đầu năm 2013 hệ số này giảm xuống chỉ còn 7,84% tức giảm 3,85% so với 6 tháng đầu năm 2012, nguyên nhân là do tốc độ tăng của lợi nhuận ròng không thep kịp tốc độ tăng của tổng tài sản. Thông qua đó ta thấy ROA có xu hướng giảm thể hiện sự sắp xếp, phân bổ và quản lý tài sản của công ty chưa hợp lý và chưa thật sự hiệu quả. Vì thế, công ty cần có sự thay đổi trong cách sắp xếp, bố trí và quản lý tài sản. Lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) Qua bảng 4.8 ta thấy, năm 2010 ROE của công ty là 6,41%, chỉ tiêu này có nghĩa là cứ 100 đồng vốn chủ sở hữu đem về cho công ty 6,41 đồng lợi nhuận ròng vào năm 2010 chỉ số này của công ty là rất tốt và đến năm 2011 ROE là 8,5% tăng 2,09% so với năm 2010, và 8,5 đồng lợi nhuận ròng trong năm 2011 tăng 2,09 đồng so với năm 2010 là do vốn chủ sở hữu công ty tăng 298.804 ngàn đồng và lợi nhuận ròng cũng tăng 91.580 ngàn đồng so với năm 2010. Sang năm 2012 ROE là 19,08% và đây là mức tăng cao nhất từ khi công ty thành lập đến nay. Cụ thể, ROE của năm 2012 tăng 10,58% so với năm 2011 và tăng 12,67% so với năm 2010. Nhìn chung chỉ số ROE của công ty là rất tốt và cho thấy rằng doanh nghiệp đã có những bước hòa mình vào môi trường xây dựng rất tốt và những đồng vốn doanh nghiệp bỏ ra qua các năm luôn tạo ra được nhiều đồng lợi nhuận. ROE của công ty 6 tháng đầu năm 2012 đạt 12,77% nhưng đến 6 tháng đầu năm 2013 giảm còn 8,13%. Nguyên nhân là cho tỷ số này giảm do tốc độ tăng của doanh thu thuần là 59,96% không theo kịp tốc độ tăng của tổng chi phí 62,11% nên làm lợi nhuận ròng chỉ tăng 111.949 ngàn đồng hay 40,59% so với 6 tháng đầu năm 2012. Lợi nhuận trên doanh thu (ROS) Từ bảng cho thấy, ROS của công ty năm 2010 là 6,73%. Năm 2011 tỷ số này chỉ còn 6,5% điều này là do tốc độ tăng doanh thu đạt 50,25% và tăng chậm hơn tốc độ tăng của chi phí 50,62% làm cho lợi nhuận năm 2011 tăng chậm hơn năm 2010. Đến năm 2012 thì ROS đạt 11,59% tuy không thể cho là quá cao 55 nhưng con số này chênh lệch rất nhiều so với các năm trước. Như vậy, ROS của công ty trong những năm qua còn quá phụ thuộc vào yếu tố như: tình hình kinh tế, tình trạng chi phí của công ty,… Do đã bước qua thời kỳ khủng hoảng kinh tế thới giới nên ROS của công ty trong 6 tháng đầu năm 2012 đạt 9,85% nguyên nhân do nhiều công trình dự án hoàn thành và bàn giao xong làm cho doanh thu thuần tăng kéo theo tình hình lợi nhuận ròng của nữa năm này đạt mốc 275.840 ngàn đồng. Đến 6 tháng đầu năm 2013, ROS chỉ đạt 8,65% giảm 1,2% so với 6 tháng đầu năm 2012 do công ty đầu tư nâng cấp tài sản cố định làm cho chi phí tăng cao lợi nhuận ròng giảm. 4.7 Đánh giá chung về kết quả hoạt động của công ty Qua các quá trình phân tích trên ta có thể thấy “bức tranh” tổng quát về tình hình hoạt động kinh doanh của công ty Cổ phần Xây dựng và Thương mại Tam Hùng. Nhìn chung, công ty đang hoạt động có hiệu quả, lợi nhuận luôn tăng mỗi năm. Chi phí cho hoạt động sản xuất của 6 tháng 2013 còn khá cao, trong khi tốc độ tăng doanh thu không theo kịp tốc độ tăng của chi phí gây ảnh hưởng cho quá trình hoạt động của công ty. Công ty cần phát huy tác dụng của máy móc thiết bị, tăng cường công tác quản lý các loại tài sản để sử dụng nó có hiệu quả hơn làm cho chi phí được bỏ ra một cách hợp lý nhất. Các hệ số về khả năng thanh toán qua các năm tăng và ở mức ngày càng cao thể hiện năng lực chi trả các khoản nợ ngắn hạn của công ty là rất cao. Công ty nên phát huy chỉ tiêu này để đảm bảo tính ổn định cho hoạt động sản xuất kinh doanh, tạo niềm tin cho khách hàng, đối tác. Chỉ tiêu về hiệu quả sử dụng vốn vẫn chưa tốt, hàng tồn kho còn nhiều, thời gian tồn kho lâu. Công ty nên có biện pháp tăng cường việc quản lý các loại tài sản vốn để sử dụng nó có hiệu quả hơn. Các tỷ số về khả năng sinh lời của công ty có nhiều biến động và những năm gần đây có chiều hướng giảm, chứng tỏ sự yếu kém trong khả năng thu lợi từ tài sản, từ vốn chủ sở hữu, cũng như khả năng đem doanh thu về cho công ty. Các chỉ số này phụ thuộc rất nhiều vào tình hình hoạt động kinh doanh của công ty, nếu quá trình kinh doanh được thuận lợi thì công ty sẽ dễ dàng hơn trong việc tăng các chỉ tiêu sinh lợi. Tóm lại, công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng đang có dấu hiệu gặp khó khăn về tình hình kinh doanh cũng như về tài chính những năm gần đây. Đó quả là một thách thức lớn mà công ty phải cố gắng vượt qua nhưng toàn 56 thể cán bộ, nhân viên, ban lãnh đạo công ty đang hết sức cố gắng khắc phục khó khăn để không ảnh hưởng đến các hợp đồng xây dựng, tình hình kinh doanh mà công ty đã và đang thực hiện nhằm giữ uy tín với khách hàng, với đối tác. 57 Chƣơng 5 MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÔNG TY 5.1 NHỮNG TỒN TẠI VÀ NGUYÊN NHÂN Tuy tình hình hoạt động kinh doanh của công ty vẫn có lời nhưng vẫn chưa thật sự đúng với năng lực hiện có của công ty. Ngoài ra, công ty cũng còn một số hạn chế như sau: - Công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng chuyên sản xuất kinh doanh cửa sắt, thi công xây dựng dân dụng,… Tuy nhiên, do công ty còn hạn chế về phương tiện kỹ thuật, trang thiết bị, nguồn nhân lực,… nên việc đáp ứng đầy đủ các nhu cầu khách hàng và mở rộng quy mô sản xuất kinh doanh còn gặp khó khăn. - Doanh thu qua các năm của công ty có tăng nhưng tốc độ tăng của chi phí vẫn nhanh, tình hình chi phí tăng khá cao làm lợi nhuận thấp. Bên cạnh đó, với sự cạnh tranh gay gắt giữa các đối thủ, vì thế tình hình kinh doanh của công ty càng trở nên khó khăn hơn. - Hiệu quả sử dụng vốn của công ty vẫn chưa tốt, hàng tồn kho còn nhiều, thời gian tồn kho lâu, vì vậy ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động của công ty. - Phương tiện máy móc, thiết bị dùng trong lĩnh vực xây dựng của công ty còn thiếu và lạc hậu chưa được đổi mới. Vì khoản đầu tư máy móc thiết bị cần có một số vốn lớn nên công ty còn hạn chế ở mặt này, từ đó ảnh hưởng đến tiến độ hoàn thành các công trình. - Hiện tại trên địa bàn Rạch Giá xuất hiện thêm nhiều công ty xây dựng và kinh doanh cùng lĩnh vực với công ty nên sự cạnh tranh giữa các công ty này càng trở nên gay gắt hơn. Đòi hỏi công ty cần phải có biện pháp phù hợp thu hút được khách hàng chú ý đến mình, từ đó chi phí quảng cáo tăng lên là điều tất nhiên. 5.2 GIẢI PHÁP NÂNG KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH CỦA CÔNG TY Qua phân tích kết quả hoạt động kinh doanh của công ty e rút ra một số giải pháp sau 58 5.2.1 Duy trì lƣợng hàng tồn kho hợp lý Chi phí hoạt động kinh doanh của công ty qua các năm liên tục tăng, vì chi chí là yếu tố ảnh hưởng rất lớn đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty nên công ty phải có biện pháp giảm thiểu chi phí một cách hợp lý nhất. Hàng tồn kho là một yếu tố quan trọng trong công ty, nhất là khi đơn vị đang mở rộng sản xuất kinh doanh, việc dự trữ hàng tồn kho ít so với quy mô hoạt động có thể dẫn đến tình trạng thiếu hàng, ảnh hưởng đến uy tính và hoạt động của công ty. Ngược lại nếu hàng hóa dự trữ quá nhiều gây tình trạng ứ động, tăng chi phí quản lý, kho bãi, tồn trữ… làm giảm hiệu quả sử dụng vốn. Do đó, để tình hình kinh doanh có hiệu quả hơn, công ty cần có những chính sách thích hợp để xác lập mức dự trữ hàng hóa tối ưu trên cơ sở nắm bắt chính xác tình hình đầu vào, đầu ra và kết cấu của mặt hàng tiêu thụ nhằm hạn chế bớt số vốn cho khoản này để đồng vốn này tham gia vào kinh doanh việc khác và sinh lợi cho công ty. Muốn vậy công ty cần theo dõi thường xuyên biến động về giá cả, căn cứ vào nhu cầu tiêu thụ hàng hóa trên thị trường để đưa ra mức tồn kho hợp lý. Mặc khác công ty cần tăng cường tổ chức tốt công tác quản lý thường xuyên giám sát chặt chẽ việc thực hiện kiểm kê hàng tồn kho định kỳ không để xảy ra tình trạng hư hao mất mát. 5.2.2 Giảm tỷ trọng giá vốn hàng bán Tìm kiếm nhiều nhà cung ứng từ đó tham khảo, so sánh giá cả và chất lượng giữa các nguyên liệu với nhau để có một sự lựa chọn hợp lý nhất, nhằm tiết kiệm chi phí cho yếu tố đầu vào. Thường xuyên theo dõi biến động của giá cả thị trường, đặc biệt là giá cả nguyên vật liệu trong lĩnh vực xây dựng để có những chính sách dự trữ hợp lý nhất các nguồn này nhằm tiết kiệm được một khoản chi phí giá tăng đột ngột, nghiên cứu, tìm hiểu nguồn vật liệu với giá hợp lý, chất lượng tốt để ký hợp đồng với nhà cung cấp nhằm ổn định giá cả đầu vào của sản phẩm, giảm giá thành. Trong thời gian tới, để mở rộng quy mô sản xuất công ty cũng nên chú trọng đến việc mở rộng thu mua nguồn nguyên liệu ở nhiều nơi chứ không chỉ gói gọn trong tỉnh như hiện nay. Đối với các đơn vị cung ứng, công ty cần phải xây dựng mối quan hệ kinh tế mang tính lâu dài và ổn định, không nên ép giá người cung cấp vì lợi ích của nhau. 59 5.2.3 Chính sách huy động vốn và giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn Trong hoạt động kinh doanh của bất kỳ công ty nào thì vốn là yếu tố quan trọng nhất, nó là điều kiện rất cần để công ty hoạt động bình thường. Nếu một công ty rơi vào tình trạng thiếu vốn họ sẽ huy động vốn bằng nhiều cách khác nhau từ nội bộ, đầu tư của bên ngoài, vay ngắn hạn, vay dài hạn; một hình thức có vốn mà chi phí thấp là huy động từ trong nội bộ. Mặc dù lợi nhuận thu được tăng dần qua 3 năm nhưng công ty còn đang thiếu vốn vì vậy công ty có thể thực hiện các biện pháp tăng cường vốn như sau: - Huy động vốn từ nội bộ công ty - Giao dịch với các tổ chức kinh tế các ngân hàng để lựa chọn nơi có lãi suất thấp. Bên cạnh đó công ty cần nâng cao hiệu quả sử dụng vốn bằng biện các pháp sau: Vốn lưu động Đây là vấn đề quan tâm của công ty vì chiếm tỷ trọng rất lớn nên có khi tăng vốn lưu động công ty cần phải chú ý: - Phân bổ lại kết cấu lao động cho hợp lý, giảm chi phí. - Sử dụng hiệu quả vốn vay vì công ty phải chịu lãi. Vốn cố định Để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn cố định công ty cần: - Khai thác triệt để máy móc thiết bị, sử dụng hết công suất tài sản cố định, sửa chữa những tài sản còn dùng được. Công ty cũng cần lưu ý khi mua sắm máy móc, thiết bị mới cần hiểu rõ công dụng, tránh sử dụng không đúng cách, lãng phí. Đồng thời tăng cường kiểm tra máy móc, thiết bị để tránh tình trạng hư hỏng và có kế hoạch giải quyết kịp thời. Đồng thời nâng cao trình độ, ý thức sử dụng bảo quản tài sản cho cán bộ, công nhân viên. Đồng thời, bảo dưỡng thường xuyên tài sản cố định để duy trì năng lực bình thường. - Sớm thanh lý tài sản cố định không dùng được để bổ sung nguồn vốn cố định. - Thay đổi tài sản cố định để phù hợp với quy mô công ty. 60 5.3 GIẢI PHÁP TĂNG UY TÍN CHO CÔNG TY Chất lượng cũng như tiến độ thi công công trình luôn là vấn đề quan trọng trong việc tạo uy tính cho công ty. Do đó để có thể cạnh tranh với các công ty khác trong giai đoạn hiện nay cũng như sau này công ty cần phải tạo cho mình một uy tính tốt, một tên tuổi vững mạnh trên thị trường. Muốn được vậy công ty cần phải: - Tổ chức cho cán bộ kỹ thuật hiểu rõ các trình tự thủ tục quy định trong công tác quản lý xây dựng cơ bản, trong công tác cán bộ kỹ thuật hiện trường, trong thiết kế xây dựng. Có biện pháp cụ thể đối với cán bộ kỹ thuật cố tình lơ là trong phạm vi trách nhiệm của mình. - Sắp xếp cho các đội có việc làm đều và không bị dồn gấp công việc. - Vật tư cần trong giai đoạn nào thì mới nhập về, tránh để tình trạng tồn lâu trong kho dẫn đến hao hụt, giảm chất lượng. - Đối với vật tư đang lưu trữ cần tăng cường bảo quản để tránh tình trạng giảm chất lượng vật liệu ảnh hưởng đến chất lượng công trình. - Sử dụng đòn bẩy tiền lương để tăng khả năng lao động đối với những công trình kéo dài. 61 Chƣơng 6 KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 6.1 KẾT LUẬN Trong môi trường hội nhập và cạnh tranh để tồn tại và phát triển thì hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp phải có hiệu quả, hay nói cách khác là phải có lợi nhuận. Lợi nhuận chính là mục tiêu hàng đầu mà các doanh nghiệp đặc ra cho mình và cố gắng để đạt được. Qua quá trình thực tập tại công ty và kết quả phân tích thông qua các số liệu do công ty Cổ phần Xây dựng Thương mại Tam Hùng cung cấp thì em nhận thấy rằng: Trong 3 năm qua công ty hoạt động tương đối tốt, đặc biệt là năm 2012 doanh thu của công ty tăng mạnh và lợi nhuận cao hơn so với các năm trước. Đó là kết quả phấn đấu, nổ lực trong công việc của toàn bộ tập thể công nhân viên trong công ty không phải của riêng một cá nhân nào. Bên cạnh những thành tích đạt được thì công ty còn nhiều hạn chế cần khắc phục như: máy móc, thiết bị, chi phí hoạt động kinh doanh còn khá cao mà chủ yếu là do giá vốn hàng bán tăng, đều này là do sự biến động của giá cả thị trường mà công ty khó theo dõi sát được. Do đó công ty cần phải có chiến lược kinh doanh cụ thể từng giai đoạn và kế hoạch sử dụng chi phí hợp lý để khắc phục những khó khăn, phát huy những thành tựu đạt được, giúp công ty luôn đứng vững trên thị trường và mở rộng quy mô hoạt động kinh doanh trong thời gian tới. Trong giai đoạn hiện nay, thị trường xây dựng trở nên sôi nổi bởi các chính sách mở cửa thúc đẩy nền kinh tế phát triển, thay đổi bộ mặt nước nhà. Tình hình đó sẽ tạo cho công ty có nhiều cơ hội phát triển, nhưng đồng thời cũng phải đối mặt với nhiều thử thách và nguy cơ trong hoạt động kinh doanh như đối thủ cạnh tranh, biến động về giá vật liệu đầu vào… Nắm bắt được tình đó công ty đã có nhiều biện pháp đối ứng luôn luôn phấn đấu phát huy năng lực của mình và đẩy mạnh việc nâng cao chất lượng lên hàng đầu. Chính sự vươn lên đó, công ty đã được rất nhiều khách hàng biết đến. Với nhu cầu thị trường hiện nay, em tin rằng công ty sẽ còn phát triển xa hơn nữa trong tương lai, từng bước khẳng định vị trí của mình trên thị trường. 6.2 KIẾN NGHỊ Qua quá trình thực tập và nghiên cứu phân tích kết quả hoạt động kinh doanh của công ty nên phần nào hiễu rõ về tình hình hoạt động của công ty. Với 62 những kết quả đạt được và những tồn tại cần giải quyết, có thể thấy rằng những hoạt động công ty đạt được ngoài tác động chủ quan còn có những tác động khác quan như môi trường kinh doanh, chính sách Nhà Nước… Em xin đưa ra một số kiến nghị nhỏ nhằm góp phần vào việc phát triển kinh tế của công ty. 6.2.1 Đối với nhà nƣớc Xây dựng khuôn khổ pháp lý rõ ràng và thông thoáng nhằm tạo điều kiện thuận lợi cho môi trường kinh doanh. Nhà nước cần có biện pháp bố trí và điều hành vốn đầu tư xây dựng cơ bản bởi nguồn vốn này khi được nhà nước cấp cho các dự án thì việc giải nhân nhậm, từ đó ảnh hưởng đến thủ tục quyết toán của công ty, làm cho việc thu hồi vốn của công ty rất chậm. Các cơ quan quản lý cũng nên hỗ trợ mọi mặc để doanh nghiệp quan tâm vào việc sản xuất kinh doanh tạo ra sản phẩm cho xã hội và giải quyết công ăn việc làm cho người lao động. Cần có chính sách hỗ trợ doanh nghiệp kịp thời khi có biến động giá cả trên thị trường ảnh hưởng đến nền kinh tế quốc gia. Tạo điều kiện cho các công ty xây dựng vay vốn. 6.2.2 Đối với công ty Thâm nhập và mở rộng thị trường hoạt động kinh doanh đặc biệt là thị trường các tỉnh lân cận vì Đồng bằng sông Cửu Long đang được nhà nước quan tâm đầu tư cơ sở hạ tầng nên ngành xây dựng có xu hướng phát triển mạnh. Có kế hoạch bồi dưỡng chuyên nghiệp cho cán bộ quản lý, tăng nhanh hơn nữa chính sách đào tạo nhân viên có trình độ, khoa học kỹ thuật giỏi, có khả năng tốt trong tiếp cận, làm chủ thiết bị máy móc mới. Tìm và dự trữ nguồn nguyên liệu rẻ, chất lượng ổn định để giảm chi phí nhằm nâng cao hiệu quả kinh doanh. Có kế hoạch đầu tư tài sản cố định hợp lý trong tương lai, để nâng cao năng lực sản xuất. Đẩy mạnh mối quan hệ với các cơ quan, ban ngành trong và ngoài tỉnh, các cơ quan tài chính,… nhằm nắm vững những chủ trương chính sách kịp thời. 63 TÀI LIỆU THAM KHẢO 1. Bùi Văn Trịnh, 2010. Giáo trình Phân tích hoạt động kinh doanh. Đại học Cần Thơ. 2. Hồ Hữu Phương Chi, 2010. Phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty tài chính cổ phần dầu khí Việt Nam – chi nhánh Cần Thơ. Luận văn tốt nghiệp. Đại học Cần Thơ. 3. Nguyễn Thị Kim Liên, 2010. Phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty trách nhiệm hữu hạn Hiệp Tài. Luận văn tốt nghiệp. Đại học Cần Thơ. 4. Phan Thị Thúy Kiều, 2009. Phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh tại công ty TNHH MTB Thành Phố Cần Thơ. Luận văn tốt nghiệp. Đại học Cần Thơ. 5. Bùi Xuân Phong, 2007. Giáo trình Phân tích hoạt động kinh doanh. Học viện Công nghệ Bưu chính Viễn thông. 6. Nguyễn Minh Kiều, 2012. Tài chính doanh nghiệp căn bản. Thành phố Hồ Chí Minh: Nhà xuất bản Lao động – Xã hội. 64 [...]... giá kết quả hoạt động kinh doanh Đề ra một số giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xây dựng và thương mại Tam Hùng trong thời gian tới 1.3 CÂU HỎI NGHIÊN CỨU Để có thể thực hiện đề tài này một cách tốt nhất cũng như để thấy được kết quả hoạt động của công ty Cổ phẩn Xây dựng Thương mại Tam Hùng ta cần đi nghiên cứu và phân tích các câu hỏi sau: Kết quả chung về hoạt động. .. tác động đến kết quả hoạt động kinh doanh của mình để từ đó có những biện pháp phát huy tối đa các yếu tố tích cực, hay hạn chế thấp nhất các nhân tố tiêu cực đến kết quả kinh doanh Mới được thành lập và cổ phần hóa từ đầu năm 2010, công ty cổ phần xây dựng và thương mại Tam Hùng đã nắm bắt nhanh nhạy sự vận hành của cơ chế thị trường, nhận thức rõ vai trò của phân tích kết quả hoạt động kinh doanh. .. xây dựng thương mại Tam Hùng thông qua phân tích doanh thu, chi phí và lợi nhuận Phân tích các yếu tố ảnh hưởng tới lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh Đề xuất các giải pháp để nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh 4 Chƣơng 2 PHƢƠNG PHÁP LUẬN VÀ PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 2.1 PHƢƠNG PHÁP LUẬN 2.1.1 Tổng quan về phân tích hoạt động kinh doanh 2.1.1.1 Khái niệm phân tích hoạt động kinh doanh Phân tích hoạt động. .. xuất kinh doanh có kế hoạch của đơn vị kinh tế, những nhân tố phát sinh bên trong hoặc ngoài đơn vị kinh tế, ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp 2.1.1.3 Vai trò của phân tích hoạt động kinh doanh Phân tích hoạt động kinh doanh là công cụ để phát hiện những khả năng tiềm tàng trong hoạt động kinh doanh mà còn là công cụ cải tiến cơ chế quản lý trong kinh doanh Bất kì hoạt động kinh doanh. .. Phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh tại công ty TNHH MTB Thành Phố Cần Thơ” Luận văn 11 nghiên cứu: tình hình doanh thu, chi phí, lợi nhuận đạt được của công ty qua 3 năm 2006 – 2008; phân tích hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty qua các chỉ tiêu tài chính Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty; đưa ra các giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh. .. hình hoạt động của công ty trong thời gian từ 2007 - 2009 Nghiên cứu những thuận lợi và khó khăn của công ty trong qua trình hoạt động kinh doanh, phân tích các chỉ tiêu về tài chính để thấy rõ hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty Từ đó tìm ra những biện pháp nhằm nâng cao hiệu quả hoạt động kinh doanh của công ty Đề tài dung phương pháp so sánh, và phương pháp thay thế liên hoàn để phân tích. .. tượng phân tích hoạt động kinh doanh Hoạt động kinh tế: Là toàn bộ các nghiệp vụ kinh tế diễn ra trong quá trình kinh doanh được phản ánh thông qua hệ thống chỉ tiêu kinh tế, và các báo cáo tài chính của doanh nghiệp Các nhân tố tác động đến hoạt động kinh doanh: bao gồm các nhân tố chủ quan, những nhân tố khách quan Vậy đối tượng của phân tích hoạt động kinh doanh là kết quả và quá trình hoạt động. .. hiệu quả hoạt động kinh doanh Hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh đóng vai trò rất quan trọng trong việc đánh giá so sánh phân tích, kinh tế nhằm tìm ra giải pháp tối ưu nhất đưa ra phương pháp đúng đắn để đạt mục tiêu lợi nhuận tối đa 1.2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 1.2.1 Mục tiêu chung Đề tài có mục tiêu chung là phân tích kết quả hoạt động kinh doanh của công ty cổ phần xây dựng thương mại Tam Hùng qua... tố quan trọng để đánh giá một doanh nghiệp hoạt động có hiệu quả hay không đó là kết quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp thông qua các chỉ số báo cáo tài chính Để đạt hiệu quả kinh doanh cao, doanh nghiệp phải xác định phương hướng mục tiêu, phương pháp, cách thức kinh doanh, sử dụng hiệu quả nguồn nhân lực… và từ kết quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp giúp doanh nghiệp tự đánh giá tìm... trong doanh nghiệp của mình Chính trên cơ sở này các doanh nghiệp sẽ xác định đúng đắn mục tiêu cùng các chiến lược kinh doanh có hiệu quả Phân tích hoạt động kinh doanh là cơ sở quan trọng để ra các quyết định kinh doanh Phân tích hoạt động kinh doanh là biện pháp quan trọng để phòng ngừa rủi ro Để kinh doanh đạt hiệu quả mong muốn hạn chế rủi ro xảy ra Doanh nghiệp phải tiến hành phân tích hoạt động kinh