Đồ Án thị trường chứng khoán nghiệp vụ tư vấn Đầu tư chứng khoán cho khách hàng cá nhân tại công ty chứng khoán acbs

ĐỒ ÁN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁNNGHIỆP VỤ TƯ VẤN ĐẦU TƯ CHỨNG KHOÁN CHO KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN TẠI CÔNG TY CHỨNG KHOÁN ACBS Ngành: TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG Giảng viên hướng dẫn: TS.. Nhóm chúng em

ĐỒ ÁN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN

NGHIỆP VỤ TƯ VẤN ĐẦU TƯ CHỨNG KHOÁN CHO KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN TẠI CÔNG TY

CHỨNG KHOÁN ACBS

Ngành: TÀI CHÍNH-NGÂN HÀNG

Nhóm sinh viên thực hiện: Nhóm 04

Nguyễn Trần Thuý Vy 2281900750 22DTCA1

Hoàng Ngọc Phương Nhi 2281900387 22DTCA1

ĐỒ ÁN THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN

NGHIỆP VỤ TƯ VẤN ĐẦU TƯ CHỨNG KHOÁN CHO KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN TẠI CÔNG TY

CHỨNG KHOÁN ACBS

Ngành: TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG

Giảng viên hướng dẫn: TS TRẨM BÍCH LỘC

LỜI CAM ĐOAN

Kính gửi: Ban giám hiệu cùng quý thầy cô Khoa Tài Chính - Thương Mại Trường Đại học Công Nghệ TP.HCM (HUTECH) Nhóm chúng em xin cam đoan Đồ án thị trường chứng khoán “Nghiệp vụ tư vấn đầu tư chứng khoán cho khách hàng cá nhân tại công ty chứng khoán ACBS” là công trình nghiên cứu của chúng em, với sự hướng dẫn tận tình của TS Trẩm Bích Lộc Các tài liệu tham khảo, các số liệu thống kê phục vụ mục đích nghiên cứu công trình này được sử dụng đúng quy định Trong quá trình nghiên cứu, chúng emcó tham khảo một số kết quả trên các tạp chí khoa học của ngành và của lĩnh vực kinh tế Nhóm chúng emxin cam đoan những vấn đề nêu trên là hoàn toàn đúng sự thật Nếu sai, chúng emxin hoàn toàn chịu trách nhiệm

TP HCM, ngày tháng năm 2024

LỜI CẢM ƠN

Quá trình học tập tại Trường Đại học Công nghệ TP HCM cùng với 1 tháng kiến tập tại Công ty Chứng khoán ACBS – chi nhánh Mạc Đĩnh Chi đã giúp chúng em hoàn thành đồ

án “Nghiệp vụ tư vấn đầu tư chứng khoán cho khách hàng cá nhân tại công ty chứng khoán ACBS” Đồng thời đây cũng là cơ hội cho chúng em được vận dụng những kiến thức đã học vào thực tế, được tích lũy và trau dồi thêm nhiều kiến thức, cùng với những kinh nghiệm, kỹ năng quý báu cho con đường sự nghiệp tương lai

Nhóm chúng em xin gửi lời biết ơn sâu sắc nhất đến với quý Thầy Cô Trường Đại học Công nghệ TP HCM đã tâm huyết truyền đạt những kiến thức quý báu trong suốt thời gian học tập vừa qua Đặc biệt trong kỳ kiến tập này, chúng em xin chân thành cảm ơn TS Trẩm Bích Lộc đã dành thời gian quý báu và tận tâm hướng dẫn tôi hoàn thành bài báo cáo kiến tập này

Nhóm chúng em xin gửi lời cảm ơn chân thành nhất đến đơn vị kiến tập – Công ty Chứng khoán ACBS – chi nhánh Mạc Đĩnh Chi nói chung và ban lãnh đạo cùng các anh, chị cán bộ doanh nghiệp nói riêng đã hết sức nhiệt tình tạo điều kiện cho chúng em được thực tập tại chi nhánh Đặc biệt là những người đã tận tình chỉ dạy, truyền đạt cho nhóm chúng em rất nhiều kiến thức thực tế hết sức bổ ích về các nghiệp vụ Ngân hàng, đặc biệt là các nghiệp vụ môi giới, đồng thời anh, chị cũng là người luôn hỗ trợ, hướng dẫn nhiệt tình, theo sát và giúp

đỡ chúng em trong suốt thời gian kiến tập

Cuối cùng, tập thể nhóm chúng em xin kính chúc quý Thầy Cô và Ban lãnh đạo trường Đại học Công nghệ TP HCM cũng các anh chị hiện đang làm việc tại Công ty Chứng khoán ACBS – chi nhánh Mạc Đĩnh Chi luôn được nhiều sức khỏe, hạnh phúc và thành công trong

công việc và cuộc sống.

Chúng em xin chân thành cảm ơn!

PHẦN MỞ ĐẦU

1 Lý do chọn đề tài

Thị trường chứng khoán (TTCK) Việt Nam ra đời với sự hình thành của trung tâm giao dịch chứng khoán (TTGDCK) Tp Hồ Chí Minh vào ngày 20/7/2000 và sau đó là TTGDCK Hà Nội vào ngày 8/3/2005 Kể từ đó đến nay, TTCK Việt Nam đã trải qua nhiều giai đoạn phát triên khác nhau Năm năm đầu tiên chứng kiến thị trường hoạt động khá trầm lắng với số lượng các công ty niêm yết không nhiều (Nguyen Van, 2015) Sau đó, với sự ra đời của Luật Chứng Khoán Việt Nam, TTCK tăng trưởng ngoạn mục và đạt đỉnh vào năm 2007 với tổng giá trị vốn hóa thị trường đạt xấp xi 40% GDP Sau đó, với ảnh hưởng của cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008, TTCK Việt Nam chùng xuống và chỉ đạt 18% GDP (Long, 2007) Giai đoạn tiếp theo là sự hồi phục nhanh chóng của TTCK và trở thành một trong các thị trường tốt nhất Châu Á năm 2016 Tuy nhiên, là một thị trường hết sức non trẻ, TTCK Việt Nam vẫn tiềm ẩn nhiều vấn đề cần phải giải quyết Một trong số đó là sự thiếu chuyên nghiệp của các nhà đầu tư

Ở giai đoạn đầu của TTCK, phần lớn các nhà đầu tư đều có lợi nhuận cao, thanh khoản nhanh Việc này khiến cho nhiều nhà đầu tư khác cũng tham gia vào thị trường mà thiếu đi kiến thức,

kĩ năng cần thiết Đề tài này sử dụng thuật ngữ "nhà đầu tư không chuyên" (noise traders) dùng

để chỉ những nhà đầu tư mà quyết định mua hay bán chứng khoán của họ không căn cứ vào các

dữ liệu cơ bản Đặc điểm của họ là những người thiếu thời gian, theo xu hướng đám đông và phản ứng thái quá với các thông tin tích cực hay tiêu cực Việc những nhà đầu tư không chuyên này tham gia vào thị trường sẽ khiến cho giá cả trên thị trường giao động mà không có quy tắc nhất định nào cả Câu hỏi đặt ra là liệu rằng sự biến động giá cả trên thị trường là kết quả của nhà đầu tư chuyên nghiệp hay nhà đầu tư không chuyên vẫn còn đang tranh cãi trên thế giới

(Sias và cộng sự, 2001) Một số mô hình cho rằng các biến động lớn về giá là do các nhà đầu tư không chuyên (De Long và cộng sự, 1990)

Một số khác lại cho rằng, các biến động đó có thể được giải thích cặn kẽ bởi hoạt động của các nhà đầu tư chuyên nghiệp (Romer, (1993), Grundy và McNichols (1989).Nếu họ giao dịch chứng khoán mà không căn cứ vào các dữ liệu cơ bản thì họ có gặp rủi ro cao hơn không và cuối cùng, nếu họ gặp rủi ro cao hơn thì có đồng nghĩa với việc, họ sẽ có lợi nhuận cao hơn các nhà đầu tư chuyên nghiệp hay không? Việc nghiên cứu các câu hỏi trên sẽ tạo cơ sở cho việc hoạch định chính sách phát triển cho TTCK Việt Nam trong tương lai Với tầm quan trọng đó, nhóm chúng em đã chọn đề tài “ Nghiệp vụ tư vấn đầu tư chứng khoán cho khách hàng tại Công ty Chứng khoán ACBS”

2 Mục tiêu nghiên cứu

2.1 Mục tiêu chung

- Đưa ra các khuyến nghị đầu tư dựa trên phân tích thị trường, cổ phiếu và các công cụ tài chính khác, giúp khách hàng đạt được lợi nhuận cao nhất có thể

- Mở rộng đối tượng khách hàng từ cá nhân đến các tổ chức, doanh nghiệp, quỹ đầu tư

2.2 Mục tiêu cụ thể

- Đẩy mạnh các chương trình tiếp thị, tư vấn đầu tư cá nhân hoá và chăm sóc khách hàng

để thu hút khách hàng mới và duy trì khách hàng hiện tại

- Đảm bảo khách hàng hài lòng về dịch vụ tư vấn và giữ chân ít nhất 95% khách hàng mỗi năm

3 Câu hỏi nghiên cứu

- Các yếu tố nào ảnh hưởng đến sự hài lòng của khách hàng đối với dịch vụ tư vấn tại ACBS?

- Các yếu tố nào thu hút khách hàng mới đến với dịch vụ tư vấn đầu tư chứng khoán tại ACBS?

4 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu

- Đối tượng nghiên cứu: Khách hàng cá nhân của ACBS, có độ tuổi từ 15 trở lên, không giới hạn nghề nghiệp

- Phạm vi nghiên cứu:

• Về không gian: Thị trường chứng khoán Việt Nam, cụ thể là sở giao dịch chứng khoán thành phố Hồ Chí Minh

• Về thời gian: Từ tháng 1/2024 đến nay

5 Phương pháp nghiên cứu

- Phương pháp nghiên cứu tài liệu: nghiên cứu giáo trình, bài báo khoa học để làm cơ

sở cho nghiên cứu Từ đó để làm rõ đề tài“ Nghiệp vụ tư vấn đầu tư chứng khoán cho khách hàng tại Công ty Chứng khoán ACBS”

- Phương pháp thu thập số liệu: Số liệu được thu thập từ trang web của sở giao dịch chứng khoán Thành phố Hồ Chí Minh

6 Ý nghĩa của đề tài

- Nghiệp vụ tư vấn đầu tư chứng khoán cho khách hàng tại Công ty Chứng khoán ACBS

có ý nghĩa quan trọng đối với cả công ty và khách hàng, góp phần vào sự phát triển bền vững của công ty cũng như mang lại lợi ích lâu dài cho nhà đầu tư

- Nghiệp vụ tư vấn tại ACBS cung cấp cho khách hàng các phân tích chuyên sâu về thị trường chứng khoán, các cơ hội đầu tư, và các rủi ro tiềm ẩn

- Việc phân tích nghiệp vụ tư vấn của ACBS giúp làm rõ vai trò của các chuyên gia tư vấn trong việc hỗ trợ khách hàng đưa ra quyết định đầu tư thông minh, dựa trên các phân tích chuyên sâu về thị trường và chiến lược tài chính cá nhân

7 Kết cấu của đồ án

- Ngoài phần mở đầu, kết luận, danh mục tài liệu tham khảo, phụ lục, đồ án được kết cấu theo 3 chương:

 Chương 1: Giới thiệu về Công ty chứng khoán ACBS.

 Chương 3: Giải pháp.

CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU KHÁI QUÁT VỀ CÔNG TY CHỨNG

KHOÁN ACBS 1.1 Tổng quan về Công ty Chứng khoán ACBS

- Tên đầy đủ: Công ty TNHH Chứng khoán ACB, viết tắt ACBS

- Ngày thành lập: 29/06/2000

- Trụ sở chính: Tòa nhà Léman Luxury, số 117 Nguyễn Đình Chiểu, phường Võ Thị Sáu, quận 3, TP.HCM

- Số điện thoại: (028) 7300 7000

- Website: http://www.acbs.com.vn

- Là Chi nhánh lớn trong miền Nam của ACBS

- Có “truyền thống lâu đời”

- Logo Công ty Chứng khoán ACBS

Hình 1.1: Logo Công ty Chứng khoán ACBS

(Nguồn: http://www.acbs.com.vn)

1.2 Tình hình hoạt động kinh doanh của Công ty Chứng khoán ACBS

- Công ty TNHH chứng khoán ACB (ACBS) vừa qua đã công bố nghị quyết về việc thông qua kế hoạch kinh doanh năm 2024 Theo đó, dựa trên đánh giá tổng quan thị trường chứng khoán và các chương trình trọng yếu sẽ triển khai trong năm 2024 nhằm nâng cao hiệu quả kinh doanh, phía ACBS đặt chỉ tiêu lãi trước thuế năm sau tăng 52% so với lãi trước thuế dự kiến năm 2023

 2021 - ACBS nâng vốn điều lệ từ 1.500 tỷ đồng lên 3.000 tỷ đồng

 2023 - ACBS nâng vốn điều lệ từ 3.000 tỷ đồng lên 4.000 tỷ đồng

 2024 - ACBS nâng vốn điều lệ từ 4.000 tỷ đồng lên 7.000 tỷ đồng, trở thành CTCK

có quy mô lớn thứ 5 trên thị trường ACBS Mạc Đĩnh Chi

- Đáng nói, việc thông qua kế hoạch kinh doanh năm 2024 của ACBS diễn ra trong bối cảnh công ty đã ghi nhận lợi nhuận sau thuế tăng cao trong 9 tháng đầu năm 2023 Cụ thể, trong quý III, công ty ghi nhận doanh thu hoạt động đạt mức 558 tỷ đồng, tăng 162% so với cùng kỳ năm trước Công ty cũng báo lãi sau thuế đạt 119,5 tỷ đồng, tăng 441% so với quý III/2022 Lũy kế 9 tháng đầu năm 2023, công ty đạt doanh thu hoạt động 1.182 tỷ đồng và lãi sau thuế 324,5 tỷ đồng, tăng lần lượt 18,7% và 235% so với 9 tháng đầu năm 2022 Cũng liên quan tới ACBS, trong tháng 11, đơn vị này đã được Ủy ban Chứng khoán Nhà nước cũng như Bộ Tài chính chấp thuận về việc tăng vốn điều lệ từ 3.000 tỷ đồng lên 4.000

tỷ đồng

Hình 1.2: Tài sản của ACBS theo quý 2021 - 2024

(Nguồn: http://www.acbs.com.vn)

- Nguồn vốn góp đến từ chủ sở hữu là Ngân hàng TMCP Á Châu (ACB).ACBS đã trải

Hình 1.3: Tổng tài sản ACBS 2019 - 2023

(Nguồn: http://www.acbs.com.vn)

qua đợt tăng vốn gần đây nhất là vào tháng 6/2021, với số vốn tăng thêm 1.500 tỷ đồng, lên mức 3.000 tỷ đồng Công ty đã sử dụng vốn hiệu quả vào các hoạt động kinh doanh cốt lõi như cho vay ký quỹ, kinh doanh vốn và hoạt động đầu tư Tính đến ngày 30/9/2023, hoạt động cho vay ký quỹ của doanh nghiệp đạt 4.200 tỷ đồng (tăng 106% so với đầu năm), hoạt động đầu tư đạt 1.570 tỷ đồng (tăng gấp ba lần so với đầu năm) và hoạt động kinh doanh vốn đạt 2.719 tỷ đồng

ACBS sở hữu chất lượng tài sản tốt và không phát sinh nợ xấu.

ACBS đã đạt được nhiều thành công, bảng tổng kết tài sản tăng trưởng cao và lợi nhuận vượt kế hoạch Đồng thời duy trì được cấu trúc tài chính lành mạnh, thanh khoản dồi dào

và an toàn vốn cao

1.3 Tổ chức bộ máy quản lý của Công ty Chứng khoán ACBS

1.3.1 Sơ đồ tổ chức bộ máy quản lý

Sơ đồ 1: Sơ đồ tổ chức bộ máy quản lý

(Nguồn: http://www.acbs.com.vn)

1.3.2 Chức năng, nhiệm vụ của từng bộ phận

- Giám đốc chi nhánh: Quản lý và chịu trách nhiệm điều hành mọi hoạt động tại Chi

nhánh để đạt được mục tiêu kinh doanh và tài chính theo kế hoạch hàng năm được giao, quản lý chi phí và nguồn lực hiệu quả Quản lý và phát triển mạng lưới khách hàng cũng như các lợi thế cạnh tranh của Chi nhánh nhằm đáp ứng kế hoạch kinh doanh của Chi nhánh Tuyển dụng, đào tạo và phát triển đội ngũ môi giới Theo dõi, kiểm tra và đánh giá hiệu quả hoạt động kinh doanh và dịch vụ tại chi nhánh

- Giám đốc kinh doanh: Xây dựng chiến lược kinh doanh dài hạn và ngắn hạn đưa ra các

kế hoạch và chiến lược để phát triển các dịch vụ chứng khoán, đáp ứng nhu cầu của thị

trường và khách hàng, đồng thời tối ưu hóa lợi nhuận cho công ty Nghiên cứu và phân tích các xu hướng thị trường, đối thủ cạnh tranh để đưa ra các quyết định chiến lược phù hợp và

có lợi cho công ty

- Giám đốc môi giới: Chuyên viên môi giới cao cấp: Thực hiện môi giới, tư vấn đầu tư

chứng khoán nhằm nâng cao tần suất và mở rộng quy mô giao dịch của khách hàng Chăm sóc, duy trì quan hệ với khách hàng hiện tại, tìm kiếm và phát triển khách hàng mới Thực hiện tư vấn cho khách hàng về kỹ thuật giao dịch, chiến lược đầu tư, danh mục đầu tư, kế hoạch tài chính

- Chuyên viên môi giới: Thực hiện môi giới, tư vấn đầu tư chứng khoán nhằm nâng cao

tần suất và mở rộng quy mô giao dịch của khách hàng Chăm sóc, duy trì quan hệ với khách hàng hiện tại, tìm kiếm và phát triển khách hàng mới Thu thập, phân tích, cung cấp thông tin, hỗ trợ khách hàng thực hiện giao dịch Thực hiện các báo cáo công việc theo quy định và thực hiện các công việc khác theo sự phân công của cấp trên trực tiếp

- Nhân viên môi giới: Thực hiện môi giới, tư vấn đầu tư chứng khoán nhằm nâng cao tần

suất và mở rộng quy mô giao dịch của khách hàng Thực hiện tư vấn cho khách hàng về kỹ thuật giao dịch, chiến lược đầu tư, danh mục đầu tư, kế hoạch tài chính Tiếp nhận thu thập

ý kiến đóng góp, thông tin phản hồi của khách hàng về sản phẩm, dịch vụ của ACBS

- Nhân viên chăm sóc và phát triển khách hàng: Chăm sóc, duy trì quan hệ với khách

hànghiện tại, tìm kiếm và phát triển khách hàng mới Thực hiện tư vấn cho khách hàng về

kỹ thuật giao dịch, chiến lược đầu tư, danh mục đầu tư, kế hoạch tài chính Thực hiện các báo cáo công việc theo quy định và thực hiện các công việc khác theo sự phân công của cấp trên trực tiếp

1.4 Định hướng phát triển của Công ty Chứng khoán ACBS

- Các mục tiêu trọng yếu tại ACBS Năm 2023, ACBS có kế hoạch đưa ra thị trường một số sản phẩm tài chính mới, nhằm góp phần đáp ứng nhu cầu đa dạng không chỉ của nhà đầu tư hiện hữu mà còn thu hút các nhà đầu tư mới, và quan trọng là khẳng định lại vị thể của một trong những công ty thành lập cùng lúc với thị trường chứng khoán Việt Nam nhân viên tại ACBS Hà Nội Giám đốc Chi nhánh và Hạ tầng giao dịch và công nghệ thông tin là một phần không thể thiếu đối với một công ty chứng khoán hàng đầu Theo Báo cao thường niên của ACBS năm 2023, Chủ tịch Hội đồng quản trị Đỗ Minh Toàn đã khẳng đinh “” Hiể

u được điều này, ACBS vẫn đang tiếp tục nâng cấp, cải thiện hạ tầng công nghệ, đưa ra những sản phẩm công nghệ tân tiến đáp ứng nhu cầu của khách hàng

- Tiếp nối sự nâng cấp thành công của trang thông tin điện tử ACBS, trang giao dịch trực tuyến mới sẽ được công bố trong năm 2023, đa tiện ích, thân thiện, dễ sử dụng, và hiệu quả, giúp các nhà đầu tư luôn tiếp cận được với thông tin được cập nhật liên tục trên thị trường, để đưa ra được quyết định đầu tư hiệu quả và kịp lúc Đội ngũ nhân viên có trình độ cao là nền tảng giúp ACBS giữ vững và nâng cao vị thế Do đó, ACBS sẽ không ngừng đào tạo, nâng cao trình độ của đội ngũ nhân viên hiện có, cũng như mở rộng đội ngũ nhân viên nhằm nâng cao dịch vụ đến khách hàng

- Kế hoạch phát triển với mục tiêu giữ ACBS ổn định và phát triển thị phần đạt 3.2% trong thời gian tới, Khối Kinh Doanh sẽ đẩy mạnh việc thực hiện các hoạt động:

• Đẩy mạnh phát triển sản phẩm

• Xây dựng lại và hoàn thiện nhân sự cho việc phát triển sản phẩm

• Cải tiền sản phẩm hiện hữu để tối ưu hiệu quả kinh doanh

• Phối hợp với ngân hàng mẹ để phát triển khách hàng thông qua các chương trình bán chéo sản phẩm