tiểu luận môn quản trị học sử dụng khái niệm thuế cho việc lập kế hoạch

° Tính giá trị tương lai của số tiền bạn tiết kiệm hôm nay ° Tính giá trị hiện tại của một số tiền sẽ nhận được trong tương lai ° Tinh giá trị tương lai của một niên kim e Tinh giá trị h

BO GIAO DUC & DAO TAO

DAI HOC KINH TE TPHCM

TRUONG KINH DOANH - KHOA QUAN TRI

UEH UNIVERSITY

TIỂU LUẬN MON QUAN TRI HOC

Giảng viên hướng dẫn: Ts Lê Thanh Trúc

Nguyễn Thị Minh Thư

Vũ Judy Nguyễn Triệu Thị Hải Yến

MUC LUC

LOI MO DAU

NOI DUNG

1 CHUONG 3: AP DUNG KHÁI NIỆM GIÁ TRỊ THỜI GIAN - 4

1.1 Tầm quan trọng giá trị thời gian của tiền bạc - -.- cc c5 << << sc se 5

1.2 Giá trị tương lai của một số tiền đô la - - 5< 5< c5 c3 << sese 6 1.3 Giá trị hiện tại của một số tiền đô la - 5c s5 s23 s5 13

1.4 Giá trị tương lai của một khoản niên kim - «e2 S353 <<+ 15 1.5 Giá trị hiện tại của một khoản niên kim ‹.-.- c5 3353653551551 55 18

1.6 Sử dụng giá trị thời gian để ước tính lượng tiết kiệm - < - < << << 20

1.7 Làm thế nào để giá trị thời gian phù hợp trong kế hoạch tài chính của bạn 22

2 CHƯƠNG 4: SỬ DỤNG KHÁI NIỆM THUÊ CHO VIỆC LẬP KẾ HOẠCH 23 2.1 Bối cảnh về hệ thống thuế - 5 - 2c cc +2 {23291 13 11555 se sz 24 2.2 Tính thu nhập chịu thuế - c + = 2+5 s33 2x5 se 27

2.3 Tính thuế nếu thực hiện khoản khấu trừ tiêu chuẩn - - - 55 - 5 - + << 30

2.4 Tính thuế nếu chia thành các khoản khấu trừ - - «<5 «<5 < << << s <«es< 36

2.5 Các điều kiện có thể mang lại lợi ích thuê -.- - «5< - =5 < <5 << =<<< <ss 43 2.6 Làm thế nào để lập kế hoạch thuế phù hợp với tài chính - 48

3 CHƯƠNG 5: NGÂN HÀNG VÀ LẤI SUẤTT -< 5 5c << s2 48 3.1 Các loại tổ chức hành chính - - - + <5 << c c =2 3< esse 49

3.2 Những dịch vụ ngân hàng cung cấp - ccc s3 ess 5 3.3 Lựa chọn tổ chức tài chính - - + + +5 S233 E155 3555555 57

3.4 Lãi suất tiền gửi VA ChO VAY csscsecccceseescecesececceuccecescusesscesceseseccecuaesscns s9

3.5 Tại sao lãi suất thay đổi -. cc con HH HH HH nhe 64 3.6 Lam thé nao dé dịch vụ ngân hàng phù hợp với tài chính của bạn 66

LOI KET

LOI MO DAU

Môn

Vì đây là lần đầu tiên nhóm chúng em thực hiện đề tài này nên ít nhiều sẽ có sai

sót, chúng em rất mong cô xem xét, chỉnh sửa và góp ý hướng dẫn tụi em đề

cải thiện giúp bai tiéu luận thêm hoàn thiện hơn

Chung em xin chan thành cảm ơn cô

Nhóm sinh viên nghiên cứu và tham gia tiêu luận

NOI DUNG

1 CHƯƠNG 3: ÁP DỤNG CÁC KHÁI NIỆM GIÁ TRỊ THỜI GIAN

Nguyễn Thùy Trang - 31231021060

Mỡ đầu

Scott Pilar đã hút thuốc hai bao thuốc lá một ngày Hôm nay ngày mười tám Sinh nhật anh

quyết định từ bỏ hút thuốc vì lý do sức khỏe Anh ấy làm không nhận ra rằng đây là một điều

quan trọng quyết định tài chính nữa Nếu Scott đầu tư số tiền mà anh ta sẽ đã chi tiền cho việc hút thuốc năm mươi năm tới, anh ấy có thể trở thành một nhà triệu phú

Giả sử một bao thuốc lá có giá 8 USD Scott sẽ tiết kiệm $16 mỗi ngày (2 gói * $8 mỗi gói)

hoặc $5,840 mỗi năm ($16 * 365 ngày) Nếu Scott có thê đầu tư số tiền đó vào tài khoản tiền gửi ngân hàng và kiếm được 5% mỗi năm, khoản đầu tư của anh ta sẽ tích lũy sẽ có giá trị là 1.222.592 USD sau 50 năm Phương pháp cụ thê để ước tính số tiền này số tiền tích lũy có thé được thực hiện trong vòng chưa đầy một phút, như được giải thích trong chương này

Tiền mặt được tích lũy khi nó được đầu tư và sinh lãi do giá trị thời gian của tiền.Trong một

thời gian dài, tiền có thê tăng lên đáng kẻ vì tiền lãi kiếm được cả trên số tiền ký gửi và tiền lãi

đã tích lũy Bài học là tiết kiệm thậm chí một số tiền nhỏ mỗi tháng hoặc mỗi năm khi còn trẻ

cũng có thê nâng cao sự giàu có của bạn theo thời gian

Các khái niệm trong chương này có thê giúp bạn xác định số tiền bạn có thẻ tiết kiệm theo thời gian dựa trên một mức tiết kiệm cụ thể mỗi tháng hoặc năm Bạn cũng có thể xác định số tiền bạn cần tiết kiệm hàng tháng hoặc hàng năm để đạt được mục tiêu tiết kiệm cụ thể trong tương

lai Như vậy, bạn sẽ được có thẻ tính toán số tiền tiết kiệm hàng tháng hoặc hàng năm bạn sẽ

cần để trả trước trên một chiếc ô tô hoặc ngôi nhà mới hoặc để thực hiện các hình thức mua

hàng khác vào một thời điểm trong tương lai

Mục tiêu của chương

° Mô tả tầm quan trọng của giá trị thời gian của tiền

° Tính giá trị tương lai của số tiền bạn tiết kiệm hôm nay

° Tính giá trị hiện tại của một số tiền sẽ nhận được trong tương lai

° Tinh giá trị tương lai của một niên kim

e Tinh giá trị hiện tại của một niên kim

` Giải thích cách sử dụng giá trị thời gian đề ước tính mức tiết kiệm

` Giải thích giá trị thời gian phù hợp với kế hoạch tài chính của bạn như thế nào

1.1.Tầm quan trọng của “Giá trị Thời gian của Tiền”

Giá trị của tiền bị ảnh hưởng bởi thời điểm nó được nhận Bạn muốn nhận được 1.000 USD sau

5 năm hay một năm nữa? Sẽ tốt hơn nếu nhận được tiền sau một năm kẻ từ bây giờ, vì giá trị của nó sẽ cao hơn nếu nhận được trong một năm so với trong 5 năm Nếu bạn muốn tiêu tiền, hôm nay bạn có thể mua được nhiều thứ hơn so với việc bạn đợi 5 năm Nói chung, giá của sản

phâm bạn có thể mua sẽ tăng theo thời gian do lạm phát Do đó, bạn có thể mua nhiều sản

phâm hơn với 1.000 USD trong một năm so với 5 năm

Nếu bạn muốn tiết kiệm số tiền nhận được, bạn có thể kiếm được tiên lãi từ số tiền đó nếu bạn gửi tiền vào tài khoản ở một tô chức tài chính Nếu bạn nhận được tiền trong một năm, bạn sẽ

có thê kiếm được tiền lãi từ số tiền đó trong bốn năm tiếp theo Giá trị của nó sẽ tích lũy và có

giá trị hơn số tiền nhận được bốn năm sau đó Như vậy, giá trị số tiền nhận được trong một năm sẽ lớn hơn giá trị số tiền nhận được trong 5 năm

Bạn muốn nhận 1.000 đô la ngay bây giờ hay 1.000 đô la vào cuối một năm kề từ bây giờ?

Như với ví dụ trước, tốt hơn là bạn nên nhận tiền ngay bây giờ vì giá trị của nó bây giờ cao hơn

so với một năm sau Nếu bạn muốn tiêu tiền, bạn có thể dùng số tiền đó để mua nhiều thứ hơn ngay hôm nay thay vì đợi một năm Nếu bạn muốn tiết kiệm tiền, bạn có thể kiếm lãi từ số tiền

nhận được hôm nay trong năm tới Như vậy, giá trị số tiền nhận được hôm nay sẽ lớn hơn giá

trị sô tiên nhận được sau một năm

Nói chung, giá trị của một số tiền nhất định sẽ lớn hơn nếu nhận được sớm hơn Một đô la ngày nay có giá trị hơn một đô la nhận được trong một năm Một đô la nhận được trong một năm có giá trị hơn một đô la nhận được trong 5 năm Một đô la nhận được trong 5 năm có gia tri hon

một đô la nhận được trong 10 năm Giá trị thời gian của tiền đặc biệt quan trọng khi xem xét số tiềnbạn có thê có tại một thời điểm cụ thê trong tương lai Bạn bắt đầu tiết kiệm càng sớm thì tiền của bạn càng sinh lãi và tăng trưởng nhanh hơn, đồng thời số tiền bạn có thê tích lũy được

tại một thời điểm nhất định trong tương lai càng lớn

Giá trị thời gian của tiền được áp dụng phô biến nhất cho hai loại dòng tiền: một lượng đô la (còn được gọi là một lần) và một niên kim Niên kim là một dòng các khoản thanh toán bằng

nhau được nhận hoặc thanh toán theo những khoảng thời gian bằng nhau Ví dụ: khoản tiền gửi

hàng tháng là 50 đô la dưới dạng tiền tiết kiệm mới trong tài khoản ngân hàng vào cuối mỗi

tháng là một khoản tiền hàng năm Hóa đơn điện thoại của bạn không phải là niên kim vì các

khoản thanh toán mỗi tháng không giống nhau Chương này sẽ thảo luận về giá trị thời gian của việc tính toán tiền liên quan đến giá trị tương lai và hiện tại của cả dòng tiền gộp và dòng tiền niên kim Các phép tính được minh họa bằng cả bảng giá trị thời gian và máy tính tai chính

1.2.Giá trị tương lai của một số tiền đô la

-Khi bạn gửi tiền vào tài khoản tiết kiệm ngân hàng, số tiền của bạn sẽ tăng lên vì ngân hàng

sẽ trả lãi suất cho số tiền bạn gửi

+ Lãi suất là phần thưởng dành cho bạn vì đã gửi tiền vào tài khoản, thường được thê hiện

dưới dạng phần trăm của số tiền gửi và được trả hàng tháng, hàng quý hoặc hàng năm

Bạn có thể muốn biết làm thế nào số tiền của bạn sẽ tăng lên để xác định xem bạn có thể mua

các món đồ cụ thê trong tương lai hay không Ví dụ, bạn có thể muốn ước tính số tiền dư trong tài khoản ngân hàng hiện tại sẽ tích luỹ được trong sáu tháng, khi bạn cần phải thanh toán học

phí Hoặc bạn có thể muốn ước tính số tiền đó sẽ tích luỹ được trong một năm, khi bạn hy vọng

sẽ đặt cọc mua một chiếc ô tô mới Đề làm điều này, bạn có thể áp dụng lãi suất mà bạn mong

đợi kiếm được từ số tiền gửi vào số tiền gửi đó

-Đề xác định giá trị tương lai của số tiền bạn gửi hôm nay, bạn cần biết:

° Số tiền gửi của bạn (hoặc khoán đầu tư khác) ngày hôm nay

e Lãi suất thu được từ khoản tiền gửi của bạn

e So nam tién sé duoc dau tu

SE, Nếu bạn gửi tiền ngân hàng 1.O0O đô la và kiếm được 4% hàng năm, khoản tiền gửi sẽ kiếm được tiền lãi

hàng năm là:

Lãi suất tiền gửi lần

4% x 1.000 USD = 40 USD

Do đó, khoản tiền gui cla ban sé tich liy tri gia 1040 USD vao cuéi mét nam

Trong năm tiếp theo, lãi suất 4% sẽ không chỉ được áp dụng cho khoản tiền gửi 1.OOO đô la ban đầu của bạn mà còn cho cả tiền lãi bạn kiếm được trong năm trước Quá trình thu lãi từ tiền lãi được goi là lãi kép

Giả sử lãi suất là 4% trong năm thứ hai, lãi suất này sẽ được áp dụng cho số dư tiền gửi của bạn la 1.040

USD, dẫn đến lãi suất là 41,60 USD (4% x 1.040 USD) Do dé, s6 dư của bạn vào cuối năm thứ hai sẽ là

Trong một số trường hợp, bạn có thê muốn biết làm thế nào tiền gửi của mình sẽ tích lũy trong

một khoảng thời gian dài, như hai mươi hoặc ba mươi năm Bạn có thể nhanh chóng xác định

giá trị tương lai cho bất kỳ khoảng thời gian nào bằng cách sử dụng hệ số lãi suất giá trị

tương lai (EVIE), đó là một hệ số nhân với số tiền tiết kiệm hiện tại để xác định cách tiết kiệm

sẽ tích lũy theo thời gian Nó phụ thuộc vào tỷ lệ lãi suất và số năm đầu tư tiền Số tiền gửi của bạn ngày hôm nay được nhân với FVIF để xác định giá trị tương lai của khoản tiền gửi

Su dung bang gia tri tương lai

Bảng C.I trong Phụ lục C trình bày FVIF cho các mức lãi suất (ï) và khoảng thời gian khác

nhau (N) Mỗi cột liệt kê một mức lãi suất và mỗi hàng liệt kê một khoảng thời gian có thê.

Giả sử bạn muốn biết bạn sẽ có bao nhiêu tiền sau 5 năm nếu ban đầu tư 5.000 USD ngay bây giờ và kiếm được lợi nhuận hàng năm là 4% Giá trị hiện tại của tiền (PV) là số tiền đầu tư, hoặc 5.000 USD FVIF cho lãi suất 4% và thời gian 5 năm là 1,217 (xem cột 4% và dọc hàng cho năm 5) Do đó, giá trị tương

lai (FV) của 5.000 USD sau 5 năm sẽ là:

FV = PV x FVIF,n

FV = PV X FVIFaxs

= $5,000 x 1.217

= $6,085

Ảnh hưởng của “Kỳ hạn dài hơn”

Khi xem xét bắt kỳ cột nào trong bảng FVIT trong Phụ lục C, bạn sẽ nhận thấy rằng khi số năm tăng lên, FVIF cũng tăng lên Điều này có nghĩa là càng lâu thời gian mà tiền của bạn được đầu

tư với một lãi suất cụ thẻ, thì số tiền của bạn sẽ tăng lên nhiều hơn Mối quan hệ này được minh họa trong ví dụ sau đây

VÍ DỤ Điều gì sẽ xảy ra nếu bạn đầu tư 5.000 USD trong 20 năm thay vì 5 năm? Giả sử lãi suất vẫn là 4% thì giá trị tương lai (FV) sẽ là:

FV = PV x FVIF;n

FV = PV x FVIFix.39

= $5,000 x 2.191

= $10,955

Kết quả này cho thấy 5.000 đô la của bạn tăng lên như thế nào nếu bạn đầu tư nó trong thời gian dài hơn

Tác động của Lãi suất Cao

Khi xem xét bất kỳ hàng nào trong bảng FVIF trong Phụ lục C, bạn sẽ nhận thấy rằng khi lãi suất tăng, FVIF cũng tăng Điều này có nghĩa rằng càng cao lãi suất mà tiền của bạn được đầu

tư trong một sô năm cụ thê, thì sô tiên của bạn sẽ tăng lên nhiêu hơn

Mỗi quan hệ này được minh họa trong ví dụ sau đây

VÍ DỤ Điều gì sẽ xảy ra nếu bạn có thé dau tư 5.OOO đô la của mình với lãi suất 9% thay vì 4%? Giả sử khoảng

thời gian là 2O năm (như trong ví dụ trước), giá trị tương lai (FV) sẽ là:

Sử dụng máy tính tài chính để tính “Giá trị Tương lai”

Bạn có thể mua các máy tính tài chính, giúp rất nhiều trong việc tính toán giá trị thời gian Máy tính tài chính điển hình cho phép bạn dễ dàng ước lượng giá trị tương lai mà bạn sẽ tích luỹ tại một thời điểm cụ thể do một khoản tiền gửi ban đầu hôm nay Các phím chức năng chính trên

máy tính cho mục đích này là:

N=số kỳ hạn mà khoản tiền gửi của bạn sẽ được đầu tư

I= lãi suất mỗi kỳ PV = giá trị hiện tại (số tiền ban đầu gửi)

PV = gia tri hiện tại (số tiền gửi ban đầu)

FV = giá trị tương lai của khoản tiền gửi ban đầu của bạn

CPT = chức năng tính toán, mà bạn nhân ngay trước chức năng mà bạn muốn máy tính tính toán

s Nhấn 9 và sau đó nhấn l (lãi suất)

s_ Nhấn -5000 và sau đó nhấn PV (giá trị hiện tại của số tiển bạn dau tu); dấu âm được sử dụng

để biểu thị khoản tiền gửi của bạn

s Nhấn O và sau đó nhấn PMT (có nghĩa là không có thanh toán định kỳ trong vấn đề này)

s _ Nhấn CPT (chức năng tính toán) và sau đó nhấn FY (giá trị tương lai)

Máy tính của bạn sẽ hiển thị giá trị tương lai tính toán được, 28,022 đô la

Giả sử hôm nay bạn có 5.687 USD để đầu tư vào thị trường chứng khoán Bạn thích đầu tư cho

dài hạn và có kế hoạch lựa chọn cổ phiểu một cách cần thận Bạn sẽ đấu tư tiến của mình trong mười hai năm đổi với một số cổ phiểu nhất định mà bạn mong đợi lợi nhuận 1O3% hàng năm Mặc dù tài chính

máy tính có thể thay đổi một chút trong cách thiết lập, hầu hết đều yêu cầu thông tin đầu vào như minh họa ở bên trái

Sử dụng máy tính, làm theo các bước sau:

+ Nhấn 12 và sau đó nhấn N (số kỳ hạn)

Nhấn 10 và sau đó nhấn I (lãi suất)

Nhấn -5687 và sau đó nhấn PV (giá trị hiện tại, đai diện cho giá trị cùa đầu tư ngày hôm nay)

+ Nhấn O và sau đó nhấn PMT (điều này có nghĩa là không có thanh toán định kỳ trong van dé nay)

«_ Nhấn chức năng CPT và sau đó FV (giá trị tương lai), đề máy tính tính toán và hiển thị câu trả lời giá trị tương

lai

PV ở đây là số âm, phản ánh dòng tiền chảy ra để thực hiện đầu tư

Máy tính tính toán giá trị tương lai là $17.848,24, điều này cho thấy rằng bạn sẽ có 17.848.244 USD trong tài khoản môi giới của bạn sau 12 năm nếu bạn đạt được lợi nhuận 1O% hàng năm trên khoản đầu tư 5.687 USD của bạn

Sử dụng máy tính tài chính để xác định giá trị tương lai của 5.OOO USD được đầu tư với lãi suất 9% cho hai mươi

năm (Đây là vấn đề tương tự như ví dụ trước đó được sử dụng cho bang FVIF.)

Câu trả lời của bạn phải là $28.O22,O5 Sự khác biệt nhỏ trong câu trả lời sử dụng bảng FVIF so với việc sử dụng máy tính tài chinh la do làm tròn số

NHUNG UNG DUNG ¬ ¬ ; cae tan

mini Ước tính mức tăng trưởng trong tiết kiệm

cho Tài chính

nhan Ứng dụng:

Ứng dụng Giả trị tướng lai của số tiển của bạn (của Garinet Media Network, LLC) mỉnh họa số tiền của bạn

sẽ tang như thé nao dựa trên thông tin đầu vào mà bạn cung cấp về kế hoạch tiết kiệm của mình

đô la ban đầu của bạn gần như tăng gấp đôi sau bảy năm khi xem xét hiệu ứng gộp (bạn kiếm

được tiền lãi từ khoản tiền gửi ban đầu của mình và bất kỳ khoản lãi nào đã tích lũy)

Với lãi suất giả định là 10%, sẽ mất mudi nam dé số tiền gửi của bạn tăng gấp đôi nếu bạn chỉ

kiểm được tiền lãi từ khoản tiền gửi ban đầu chứ không phải từ tiền lãi tích lũy

Giá trị tương lai của khoản nợ

Giống như lãi kép có thể làm tăng số tiền tiết kiệm của bạn, nó cũng có thê làm tăng số nợ của

bạn Ví dụ, nếu hôm nay bạn có khoản nợ 1.000 USD va bị tính lãi 10% trên số nợ mỗi năm và

bạn không trá hết bất kỳ khoản nợ nào, Biểu đồ 3.1 có thê được áp dụng để minh họa khoản nợ của bạn sẽ tăng lên như thế nào theo thời gian Hãy lưu ý khoản nợ sẽ tăng lên như thế nao vi bạn sẽ phải trả lãi không chỉ trên số nợ ban đầu mà còn trên tiền lãi tích lũy theo thời gian

11

Khoản tiền gửi ban đầu 1.OOO đô la tăng lên như thế nào theo thời gian do lãi kép (giả sử lãi suat hang nam = 10%)

GIÁ TRỊ TIỀN GỬI

đôi khi gặp khó khăn trong việc trả hết khoản vay sau khi tốt nghiệp, đặc biệt là khi họ được

phép trì hoãn (hoãn) thanh toán bất kỳ khoản nợ vay sinh viên nào trong một khoảng thời gian

cụ thê Đối với một số loại khoản vay dành cho sinh viên, lãi suất sẽ không bị tính trong thời gian này, tuy nhiên, đối với nhiều khoản vay dành cho sinh viên, tiền lãi sẽ được tính và sẽ

được cộng vào khoản nợ của bạn Ví dụ: nếu bạn hoãn khoản vay sinh viên 50.000 đô la trong

ba năm và lãi suất là 5%, bạn sẽ nợ 57.881,25 đô la vào cuối thời hạn đó vì 7.881,25 đô la tiền

lãi sẽ được thêm vào khoản nợ của bạn Chương 9 thảo luận chỉ tiết hơn về các khoản vay dành

cho sinh viên

Logic vặn vẹo về nợ dài hạn

Thật không may, một số người tiêu dùng sử dụng logic lệch lạc khi đánh giá khoản nợ dài hạn

của họ Họ tin rằng việc tránh trả nợ càng lâu càng tốt là có lợi vì nó cho phép họ tiêu tiền vào

các giao dịch mua khác thay vì trả hết nợ Họ nhận được sự hài lòng ngay lập tức từ logic này

vì họ đã giảm bớt nỗi đau liên quan đến việc sử dụng thu nhập của mình để trả nợ Việc họ sử dụng tín dụng để mua hàng thú vị hơn nhiều so với việc họ sử dụng thu nhập hiện có để trả nợ

12

Vì vậy, ho có thê dễ dàng biện minh cho quyết định chỉ tiêu quá mức của mình ngày hôm nay

mà không cần cân nhắc xem việc trả nợ trong tương lai có thể khó khăn như thế nào Họ có thể

không nhận ra nợ có thé tích lũy như thế nào trong một thời gian dài Thay vào đó, ho cam thay

thoải mái hơn với khoản nợ dài hạn vì còn nhiều thời gian trước khi họ phải đối mặt với thực tế phải trả hết nợ

1.3.Giá trị hiện tại của một số tiền đô la

Trong nhiều trường hợp, bạn sẽ muốn biết hôm nay mình phải gửi hoặc đầu tư bao nhiêu tiền

để tích lũy một số tiền nhất định tại một thời điểm trong tương lai Quá trình thu được giá trị hiện tại được gọi là chiết khấu Giá sử bạn muốn có $20,000 dé tra trước tiền mua nhà trong

vòng ba năm Bạn muốn biết hôm nay bạn cần đầu tư bao nhiêu tiền để đạt được tông số tiền

20.000 USD sau ba năm Nghĩa là, bạn muốn biết giá trị hiện tại của 20.000 USD cần có trong

ba năm, dựa trên mức lãi suất mà bạn có thể kiếm được trong khoảng thời gian đó

Để xác định giá trị hiện tại của một khoản tiền dự kiến trong tương lai, bạn

cần phải biết:

« Số tiền trong tương lai

+ Lai suất thu được từ khoản tiền gửi của bạn

« Số năm tiền sẽ được đầu tư

Giá trị hiện tại có thê được tính bằng cách sử dụng hệ số lãi suất giá trị hiện tại (PVIF), là

hệ số nhân với giá trị tương lai để xác định giá trị hiện tại của số tiền đó Nó phụ thuộc vào lãi

suất và số năm tiền được đầu tư

Sử dụng Bảng Giá trị Hiện tại

Bang C.2 trong Phụ lục C trình bảy PVIF cho các mức lãi suất (ï) và khoảng thời gian (n)

khác nhau Mỗi cột liệt kê một mức lãi suất và mỗi hàng liệt kê một khoảng thời gian

Bạn sẽ nhận thấy rằng trong bất kỳ cột nào của bảng, PVIF sẽ thấp hơn khi số năm tăng lên

Điều này có nghĩa là cần ít tiền hơn để đạt được một gia tri cu thé trong tương lai khi số tiền đó

được đầu tư trong nhiều năm hơn

Tương tự, việc kiểm tra bất kỳ hàng nào cũng cho thấy rằng cần ít tiền hơn để đạt được một giá trị cụ thé trong tương lai khi tiền được đầu tư với tỷ suất lợi nhuận cao hơn

13

nee Bạn muốn tích lũy 50.000 đô la trong 5 năm bằng cách thực hiện một khoản đầu tư duy nhất ngay hôm nay Bạn tin rằng bạn có thể đạt được lợi nhuận 7% hàng năm từ khoản đầu tư của mình Số tiền bạn cần đầu tư hôm nay là bao nhiêu để đạt được mục tiêu của mình?

PVIF trong ví dụ này là O,713 (xem cột 7% và dọc hàng cho năm thứ năm) Sử dụng bảng giá trị hiện tại, giá trị hiện

Sử dụng máy tính tài chính để tinh giá trị hiện tại

Sử dụng máy tính tài chính, có thể nhanh chóng thu được giá trị hiện tại bằng cách nhập tất cả các biên đã biệt và giải một biên chưa biết

VÍ DỤ Loretta Callahan muốn tích lũy được 5OO.OOO đô la vào thời điểm cô nghỉ hưu sau 20 năm nữa Nếu cô ấy có thể

kiếm được lợi nhuận 8,61% hàng năm thì cô ấy phải đầu tư bao nhiêu ngay hôm nay đề có 500.OOO USD sau 2O năm? Bởi vì biến chưa biết là giá trị hiện tại (PV), nên đầu vào của máy tính sẽ như minh họa ở bên trái Nơi:

N=20 năm

I =8,61%

li PV = gia tri hiện tại hoặc số tiền phải gửi hôm nay

FV = số tiền mong muốn tại một thời điểm trong tương lai

CPU GV)

Do đó, Loretta sẽ phải đầu tư 95.845,94 USD ngày hôm nay để tích lũy 5OO.OOO USD sau 2O năm nếu cô ấy thực

sự kiếm được 8,61% hàng năm

Sử dụng máy tính tài chính đề xác định giá trị hiện tai của một khoản tiền bằng cách tính gia

trị hiện tại của 50.000 USD sau 5 năm nếu số tiền đó được đầu tư với lãi suất 7% Đây là ví dụ

14

được sử dụng trước đó để minh họa các bảng giá trị hiện tại Câu trả lời của bạn phải là 35.650

USD Câu trả lời của bạn có thể thay đôi đôi chút do làm tròn số

Triệu Thị Hải Yến - 31231023147

1.4 Tính giá trị tương lai của một niên kim

Giá trị tương lai của niên kim là số tiền mà nhà đầu tư đã thanh toán thường xuyên vào khoản

đầu tư sẽ nhận được vào cuối một khoảng thời gian cụ thê Đó là một khái niệm tài chính được

sử dụng phô biến và có thê được tính toán bằng công thức có tính đến lãi suất, số tiền đầu tư và

thời hạn của niên kim

Công thức được sử dụng để tính giá trị tương lai của một niên kim như sau:

FV =P*(1+ R)AN

FV là giá trị tương lai của niên kim

P là số tiền đầu tư hoặc thanh toán vào đầu niên kim

R là lãi suất, thường được biêu thị dưới dạng số thập phân, chăng hạn như 5% cho lãi suất hàng năm là 5%

N là số năm thanh toán được thực hiện và tiền lãi tích lũy

Ví dụ: giả sử bạn đầu tư 10.000 đô la vào đầu niên kim và số tiền này sẽ trả cho bạn 1.000 đô la

mỗi năm trong 5 năm, với lãi suât là 53% Giá trị tương lai của niên kim có thê được tính như

Sứ dung Bang nién kim gia tri trong lại

Bang Niên kim Giá trị Tương lai là một công cụ hiển thị giá trị tương lai của niên kim theo thời gian dựa trên một tập hợp các điều kiện ban đầu, chăng hạn như tiền gốc đầu tư, lãi suất và tần

suất thanh toán Nó được sử dụng để tính giá trị tương lai của khoản thanh toán niên kim, là số

tiền mà nhà đầu tư sẽ có vào cuối kỳ niên kim

Bảng Niên kim Giá trị Tương lai liệt kê giá trị tương lai của niên kim cho các kết hợp khác nhau của số tiền thanh toán, lãi suất và khoảng thời gian Bảng này thường bao gồm giá trị hiện

tại (số tiền đầu tư hoặc thanh toán vào đầu niên kim), số lần thanh toán được thực hiện, lãi suất,

tần suất thanh toán và giá trị tương lai của niên kim vào cuối mỗi năm

15

Gia str ban coi công việc phụ là gia sư là một công việc phụ và mong muốn rằng bạn

có thê kiếm được 10.000 USD vào cuối mỗi năm trong 20 năm tới Ngay khi bạn

nhận được các khoản thanh toán, bạn sẽ đầu tư chúng và hy vọng kiểm được tỷ suất lợi nhuận hàng năm là 20% Tài khoản của bạn sẽ có bao nhiêu sau 20 năm nữa (giả sử bạn không thực hiện bất kỳ khoản rút tiền nào)

Dé tìm câu trả lời, bạn phải xác định giá trị tương lai của một niên kim (Dòng tiền dòng chảy ở dạng niên kim vì các khoản thanh toán bằng nhau và cách đều nhau kịp thời.) Sử dụng bảng niên kim có giá trị tương lai để xác định hệ số, hãy xem ¡ = 7% cột và hàng n=20 tiết Bảng cho thấy hệ số này là 40,995

Bước tiếp theo là xác định giá trị tương lai của niên kim của bạn:

EFVA =PMT * FVIFI,n

= PMT * FVIFA7,20

= 10.000 USD * 40,995

= 409.950 USD

Do đó, sau 20 năm, bạn sẽ có 409.950 USD nếu bạn kiếm được tỷ suất lợi nhuận là 7%

Tóm lại, sử dụng bảng Niên kim Giá trị Tương lai:

Bảng Niên kim Giá trị Tương lai cung cấp một cach đơn giản đề tính giá trị tương lai của khoản thanh toán niên kim Đây là một công cụ đơn giản và hiệu quả cho phép các nhà đầu tư nhanh chóng xác định số tiền họ sẽ có vào cuối kỳ niên kim, dựa trên khoản đầu tư góc, lãi suất

và tần suất thanh toán

Bang Niên kim Giá trị Tương lai có thể giúp các nhà đầu tư đánh giá lợi nhuận tiềm năng của một khoản đầu tư tài chính Nó cho phép họ so sánh các kịch bản khác nhau và xác định lựa chọn đầu tư nào mang lại lợi tức tốt nhất cho số tiền của họ

Bang Nién kim Gia tri Tuong lai có thể la một công cụ lập kế hoạch có giá trị cho các nhà đầu

tư Nó có thê giúp họ đánh giá lợi nhuận tiềm năng của các lựa chọn đầu tư khác nhau và lập kế hoạch cho các mục tiêu tài chính của họ Ví dụ: bảng này có thể giúp nhà đầu tư xác định số tiền họ cần tiết kiệm để đạt được mục tiêu tài chính cụ thê, như quỹ hưu trí hoặc học phí đại học

Bang Niên kim Giá trị Tương lai cũng có thể giúp các nhà đầu tư hiểu được tầm quan trọng của lãi kép Bằng cách hiển thị mức tăng trưởng của khoản đầu tư theo thời gian, bảng minh họa sức mạnh của lãi suất kép, có thể làm tăng đáng kế giá trị của khoản đầu tư trong một khoảng thoi gian dai

Ste dung May tinh Tai chinh dé Tinh FVA

Sử dụng máy tính tài chính đề tính Niên kim Giá trị Tương lai (FVA) là một quy trình cho phép nha dau tu xác định sô tiên họ sẽ có vào cuôi kỳ niên kim, dựa trên khoản đâu tư gôc, lãi suât

vả tân suât thanh toán

Máy tính tài chính là một thiết bị có thể thực hiện nhiều phép tính tài chính khác nhau, bao gôm cả tính toán FVA Những máy tính này sử dụng các mô hình và công thức toán học đề thực hiện các phép tính và cung cấp kết quả chính xác

Đề sử dụng máy tính tài chính đề tính FVA, bạn cần nhập thông tin sau vào máy tính:

Số tiền đầu tư gốc hoặc số tiền thanh toán

Lãi suất

Tần suất thanh toán (ví dụ: hàng tháng, hàng quý, hàng năm)

Khi bạn nhập thông tin này, máy tính sẽ sử dụng công thức Niên kim Giá trị Tương lai để xác

định số tiền bạn sẽ có vào cuối kỳ niên kim

Máy tính tài chính có nhiều dạng khác nhau, bao | gom mau may tinh dé ban, mau cam tay va máy tính trực tuyến Một số máy tính có thê có sẵn các chức năng cho FVA, trong khi những máy tính khác có thể yêu cầu người dùng nhập công thức theo cách thủ công

Nói chung, sử dụng máy tính tài chính đề tính FVA có thể là cách nhanh chóng và chính xác dé xác định giá trị tương lai của khoán thanh toán niên kim, đặc biệt nêu bạn đang làm việc với số lượng lớn hoặc các phép tính phức tạp Tuy nhiên, điều quan trọng là phải kiêm tra kỹ kết quả

và đảm bảo bạn hiểu các phép toán và giả định cơ bản trước khi đưa ra bất kỳ quyết định dau tư

nảo

Một ví dụ:

Giả sử bạn có 1.000 USD đề đầu tư vào niên kim với lãi suất 5% trả hàng quý trong thời gian 5

năm

Sử dụng máy tính tài chính, bạn có thê nhập các giá trị này dé xác định giá trị tương lai vào

cuối kỷ niên kim:

1.000 USD: Đây là số tiền bạn đầu tư

5%: Đây là mức lãi suất hàng năm

4: Đây là số lần thanh toán mỗi năm (vì thanh toán được thực hiện hàng quý)

5: Đây là số năm mà niên kim sẽ được trả

Dựa trên những đầu vào này, phép tính sau có thê được thực hiện:

Gia tri Tuong lai = 1.000 USD * ((1 + 0,05)°20)

Tính toán này sẽ mang lại giá trị tương lai của miên kim sau 20 lần thanh toán (20 = 4 lần thanh toan/nam * 5 nam) Két quá của phép tính này sẽ là số tiền bạn sẽ có vào cuối kỳ niên kim, bao gồm sô tiền gốc đầu tư và tiền lãi kiếm được

17

Điều quan trọng cần lưu ý là tính toán này giả định rằng lãi suất và số tiền thanh toán không đối trong toàn bộ thời hạn niên kim Trong thực tế, lãi suất và số tiền thanh toán có thê thay đôi theo thời gian và điều này có thể ánh hưởng đến giá trị tương lai của niên kim của bạn 1.5 Tính giá trị hiện tại của một niên kim

Giá trị hiện tại (PV) của một niên kim là giả trị hiện tại của dòng tiền trong tương lai sẽ nhận được theo một tỷ lệ thanh toán và chiết khấu nhất định Nói cách khác, đó là số tiền bạn cần đầu tư ngày hôm nay đề nhận được dòng thanh toán trong tương lai với mức lãi suất nhất định

Đề tính PV của một niên kim, bạn cân biết số tiền và thời gian thanh toán trong tương lai, cũng như tỷ lệ chiết khấu được sử dụng đề chuyên đổi dòng tiền trong tương lai thành giá trị hiện tại của chúng

Sau đây la vi du minh hoa cách tinh PV của một niên kim:

Bạn có khoản đầu tư 10.000 USD sẽ tạo ra khoản tiền lãi hàng năm là 1.000 USD mỗi năm trong 10 năm tiếp theo với tỷ lệ chiết khấu là 6% Giá trị hiện tại của niên kim này là bao nhiêu?

Dé tinh PV của niên kim, bạn có thể sử dụng công thức Giá trị hiện tại:

PV=CF`(+R)^N

CF = Dòng tiền = I.000 USD (khoản thanh toán niên kim hàng năm)

R = Tỷ lệ chiết khâu = 0,06 (vì 6% là tý lệ chiết khâu)

N =Sô lân thanh toán = I0 (vì niên kim là 10 năm)

Sử dụng công thức này, chúng ta có thê tính giá trị hiện tại của niên kim như sau:

khấu 6% trong 10 nam dé nhan duoc khoan thanh toan nién kim 1.000 USD méi nam trong 10

năm tiếp theo

Sứ dụng Bảng niên kim giá trị hiện tại

Sử dụng bảng Niên kim Gia tn Hién tai la một kỹ thuật dé tinh giá trị hiện tại của một niên kim

bằng cách sử dụng các giá trị được tính toán trước trong một bảng Các giá trị được tính toán trước này được thiết lập cho các kết hợp tần suất thanh toán khác nhau (ví dụ: hàng năm, nửa năm, hàng quý, v.v.), số tiền thanh toán, lãi suất và số lần thanh toán

Bảng Niên kim Cá trị Hiện tại là một công cụ cho phép bạn tính toán giá trị hiện tại của một

niên kim một cách nhanh chóng và dễ dàng bằng cách tra cứu giá trị được tính trước thích hợp

từ bảng Điều này giúp bạn tiết kiệm thời gian và công sức do không phải tính toán giá trị hiện tại theo cách thủ công bằng công thức

Dưới đây là ví dụ về cách sử dụng bảng Niên kim Giá trị Hiện tại:

Giả sử bạn muốn tính giá trị hiện tại của một niên kim sé tra 1.000 USD mỗi năm trong 5 nam tới với lãi suât hàng năm là 53% Đê sử dụng bang, ban sẽ tìm giá trị được tính trước thích hợp

trong bảng dựa trên các yêu tô sau:

* Lãi suất hàng năm: 5%

* Số lần thanh toán: 5

* Tần suất thanh toán: Hàng năm

* Số tiền thanh toán: 1.000 USD

Sử dụng bảng này, bạn sẽ thấy giá trị hiện tại của niên kim là 4.545 USD Điều này có nghĩa là

số tiền bạn cân đầu tư hôm nay đề nhận khoản thanh toán niên km 1.000 USD môi năm trong

5 năm tiếp theo với lãi suất 5% mỗi năm là 4.545 USD Nếu bạn đầu tư sd tiền này với lãi suất hàng năm trong 5 năm, bạn sẽ có 5.000 USD vào cuối 5 năm, đây là tông số tiền thanh toán hàng năm

Sử dụng Máy tính Tài chính đề Tính PVA

Sử dụng máy tính tài chính đề tính Niên kim Giá trị Hiện tại (PVA) là một quy trình cho phép bạn xác định giá trị hiện tại của luồng thanh toán trong tương lai dựa trên tỷ lệ chiết khấu nhất định Giá trị hiện tại của một niên kim có thê được xem là tông số tiền cần phải đầu tư ngày hôm nay để tạo ra dòng thanh toán niên kim trong tương lai

Đề sử dụng máy tính tài chính đề tính PVA, bạn cần nhập thông tin sau vào máy tính:

* Số tiền thanh toán hàng năm

* Số lân thanh toán

* Tý lệ chiêt khâu

Khi bạn đã nhập thông tin này, máy tính sẽ sử dụng công thức PVA để xác định giá trị hiện tại

của niên kim Công thức như sau:

PVA =PV =PMT*[1-((1+R)“N) ]=(1+R)N

PVA = Gia trị hiện tại của niên kim (giá tri bạn tìm kiếm)

PV = Giá trị hiện tại (giá trị bạn biết)

PMT = Số tiền thanh toán hàng năm

R = Tỷ lệ chiết khấu (thường là phần trăm)

N = Số lần thanh toán

Sử dụng máy tính tài chính để tính PVA có thể là cách nhanh chóng và hiệu quả để xác định

giá trị hiện tại của niên kim, đặc biệt nếu bạn đang làm việc với các phép tính phức tạp hoặc tập dữ liệu lớn Tuy nhiên, điều quan trọng là phải kiểm tra kỹ kết quả và đảm bảo bạn hiểu các phép toán và giả định cơ bản trước khi đưa ra bất kỳ quyết định dau tu nao

1.6 Giải thích cách sử dụng giá trị thời gian để ước tính mức tiết kiệm

Uớc tính giá trị tương lại từ tiền tiết kiệm

Ước tính giá trị tương lai của khoản tiết kiệm là một công việc pho biến được thực hiện bởi

những cá nhân đang muôn lập kế hoạch tài chính và đặt ra các mục tiêu dài hạn Giá trị tương lai thể hiện số tiền bạn sẽ có tại một thời điểm nhất định trong tương lai nếu bạn tiết kiệm một

số tiền nhất định mỗi tháng hoặc mỗi năm và kiếm được tỷ suất lợi nhuận cụ thể từ khoản tiết kiệm đó

Để ước tính giá trị tương lai của khoản tiết kiệm của bạn, bạn có thể sử dụng phép tính "giá trị tương lai của niên kim” Công thức này cho phép bạn xác định số tiền bạn sẽ có tại một thời điểm nhất định trong tương lai nếu bạn đầu tư một số tiền nhất định trong mỗi giai đoạn (chăng hạn như mỗi năm hoặc mỗi tháng) và kiếm được tỷ suất lợi nhuận cụ thê

Công thức tính giá trị tương lai của một niên kim là:

FV=PMT*[(I+R}N-I]'R

* EV là giá trị tương lai của khoản tiết kiệm của bạn

* PMT là số tiền bạn đầu tư theo từng kỳ (chẳng hạn như mỗi năm hoặc mỗi tháng)

* R là tỷ suất lợi nhuận hàng năm từ khoản tiết kiệm của bạn (thường được biểu thị dưới dạng

số thập phân, chăng hạn như 0,05 cho 5%)

*N là số kỳ bạn đang tiết kiệm (chăng hạn như 12 kỳ cho mỗi năm bạn sẽ tiết kiệm)

Giả sử bạn đầu tư 500 USD mỗi tháng trong 10 nam va kiếm được 5% tiền lãi hàng năm từ

khoản tiết kiệm của mình, bạn có thê ước tính giá trị tương lai của khoản tiệt kiệm của mình như sau:

FV =($500 * [ (1 +0,05)*12 - 1] 0,05

= 500 * 11,34

= $5,670

Do đó, nếu bạn đầu tư 500 USD mỗi tháng trong 10 năm với lãi suất 5% hàng năm, bạn sẽ tiết kiệm được khoảng 5.670 USD vào cuôi khoảng thời gian đó

Hãy nhớ rằng đây chỉ là ước tính và số tiền thực tế bạn sẽ tiết kiệm được có thể thay đổi do

những thay đổi về ty lệ đầu tư hoặc số tiền bạn tiết kiệm mỗi tháng Điều quan trọng là phải

thường xuyên xem xét các kế hoạch tài chính của bạn và điều chính chúng khi cần thiết đề đạt

được các mục tiêu dài hạn của bạn

Uớc tinh sỐ tiền tiết kiệm hàng năm sẽ đạt được số tiền trong tương lai

Để ước tính số tiền tiết kiệm hàng năm sẽ đạt được trong tương lai (chăng hạn như một số tiền

cụ thể), bạn có thể sử dụng công thức "giá trị thời gian của tiền" Những công thức này cho phép bạn xác định số tiền bạn sẽ cần tiết kiệm mỗi năm đề đạt được mục tiêu của mình trước một ngày nhất định trong tương lai, dựa trên một mức lãi suất nhất định

Công thức tính giá trị tương lai của một niên kim thông thường là:

FV =PMT *(I+R}N

* FV là giá trị tương lai của số tiền tiết kiệm của bạn (số tiền bạn sẽ có khi kết thúc thời gian

tiết kiệm)

* PMT là số tiền hàng năm bạn đầu tư (số tiền bạn sẽ tiết kiệm được mỗi năm)

* R là lãi suất hàng năm bạn mong đợi kiếm được từ khoản tiết kiệm của mình (thường được biéu thị dưới dạng số thập phân, chăng hạn như 0,05 cho 5%)

* N là số năm bạn dự định tiết kiệm (chăng han 10 năm cho 10 nam)

Sử dụng công thức này, bạn có thê ước tinh số tiền tiết kiệm hàng năm sẽ đạt được trong tương lai băng cách đặt giá trị tương lai băng sô tiên bạn muôn tiệt kiệm và tinh PMT

Ví dụ: nếu bạn muốn tiết kiệm 20.000 đô la vào cuối thời hạn 10 năm và bạn mong muốn kiếm

được lãi suât 5% hàng năm, bạn có thê sử dụng phép tính sau:

FV = 20.000 USD = PMT * (1 + 0,05)*10

Giai PMT, ban nhan duoc:

PMT = $2,248

21

Do đó, bạn sẽ cần tiết kiệm khoảng 2.248 USD mỗi năm trong 10 năm với lãi suất 5% hàng năm đê tiết kiệm được 20.000 USD vào cuối khoảng thời gian đó

Điều quan trọng cần lưu y la day chi la ước tính và số tiền thực tế bạn cần tiết kiệm mỗi năm dé đạt được mục tiêu có thê thay đối do những thay doi về lãi suất hoặc số tiền bạn tiết kiệm mỗi tháng Bạn nên thường xuyên xem xét và điều chỉnh kế hoạch tài chính của mình để đảm bảo

răng bạn đang đi đúng hướng để đạt được các mục tiêu dài hạn của mình

Các khái niệm về giá trị thời gian có thể thúc đây tiết kiệm như thế nào

Giá trị thời gian của tiền là một khái niệm quan trọng có thể thúc đây các cá nhân tiết kiệm và

lập kế hoạch cho tương lai Bằng cách hiểu tiền có thê tăng lên như thế nào theo thời gian, các

cá nhân có thê thấy giá trị của việc tiết kiệm và biết tiền của họ có thê tăng lên thành một khoản lớn hơn theo thời gian như thề nao

Ý tưởng về giá trị thời gian của tiền có thể là động cơ thúc đây vì nó cho thấy một lượng nhỏ tiền tiết kiệm được bây giờ có thể có giá trị cao hơn đáng kể trong tương lai Ví dụ: nêu bạn tiết kiệm 100 đô la mỗi tháng với lãi suất 5% hàng năm trong 20 năm, bạn sẽ co 43.615,32 đô la, mặc dù bạn chí tiết kiệm được 24.000 đô la Điều này cho thấy chỉ một số tiền nhỏ tiết kiệm được cũng có thé có giá trị hơn rất nhiều trong tương lai nếu bạn đầu tư và cho phép nó phát triên

Một cách khác mà giá trị thời gian của tiền có thể tạo động lực là cho phép các cá nhân đặt ra

các mục tiêu tài chính đài hạn Bằng cách hiểu cách tiền của họ có thê tăng lên theo thời gian, các cá nhân có thê sử dụng kiến thức này dé dat ra các mục tiêu tiết kiệm cho phép họ đạt được các cột mốc tài chính đài hạn, chang hạn như mua nhà hoặc tiết kiệm để nghí hưu Bằng cách đặt ra các mục tiêu tài chính cụ thê và nỗ lực hướng tới chúng trong một khoảng thời gian, các

cá nhân có thê có ý thức rõ ràng về mục đích và động lực để duy trì nỗ lực tiết kiệm của mình

Nhin chung, giá trị thời gian của tiền có thể là động lực mạnh mẽ để tiết kiệm, vì nó cho thay

những thay đôi nhỏ trong hiện tại có thể có tác động tích cực đáng kê đến tương lai như thế nào Bằng cách hiểu được sức mạnh của lãi suất kép và sử dụng nó đề làm lợi thế cho mình, các cá nhân có thể đạt được sự an toàn và ôn định tài chính theo thời gian

1.7 Giải thích giá trị thời gian phù hợp với kế hoạch tài chính của bạn như thế nào

Giá trị thời gian của tiền là một khái niệm quan trọng trong kế hoạch tài chính, vì nó cung cấp

lộ trình về cách tiền có thê tăng trưởng theo thời gian Hiểu được giá trị thời gian của tiền có thê giúp các cá nhân phát triên và thực hiện kê hoạch tài chính đáp ứng mục tiêu của họ và cho phép họ lập kế hoạch cho tương lai

Giá trị thời gian của tiền có thể đóng một vai trò quan trọng trong việc lập kế hoạch tải chính vì

nó cho phép các cá nhân đặt ra các mục tiêu tài chính cụ thê và phát triển một kế hoạch giúp họ đạt được các mục tiêu đó Bằng cách hiệu cách tiền có thể tăng lên theo thời gian, các cá nhân

có thê đưa ra quyết định sáng suốt về cách tiết kiệm và đầu tư tiền để đạt được mục tiêu của minh

Vi du: néu một cá nhân có mục tiêu mua nhà, họ co thê sử dụng giá trị thời gian của tiền để xác định số tiền họ cần tiết kiệm mỗi tháng để có đủ tiền trả trước và đóng chỉ phí trước một ngày nhất định Họ có thê sử dụng các công cụ tải chính như máy tính lãi suât kép để ước tính số tiền

họ cần tiết kiệm mỗi tháng và xác định số tiền họ cần đầu tư đề đạt được mục tiêu

Bằng cách kết hợp giá trị thời gian của tiền vào kế hoạch tài chính của mình, các cá nhân có thể đảm bảo rằng họ đang đi đúng hướng để đạt được các mục tiêu dải hạn, chăng hạn như mua nhà, tiết kiệm đề nghỉ hưu hoặc trả tiền học cho con cái Họ có thể sử dụng kiến thức này dé đưa ra các quyết định tài chính sáng suốt và phát triên một kế hoạch đáp ứng các nhu cầu và

mục tiêu cụ thể của họ

Giá trị thời gian của tiền là thành phần quan trọng của bất kỳ kế hoạch tài chính nào vì nó cho phép các cá nhân đặt ra các mục tiêu tài chính cụ thê và phát triển một kế hoạch đáp ứng các mục tiêu đó Bằng cách hiểu cách tiền có thê tăng lên theo thời gian, các cá nhân có thê đưa ra quyết định sáng suốt về cách tiết kiệm và đầu tư tiền của mình, đồng thời chuân bị cho mình sự

ôn định và an toàn tài chính trong suốt cuộc đời

Tóm tắt chương 3

Tat ca các phân trên đêu liên quan đên việc ước lượng gia tri của tiên tương lai và hiện tại, va cách áp dụng giá trị thời gian đê đưa ra quyết định tài chính thông minh Băng cách sử dụng các công cụ như bảng giá trị tương lai và giá trị hiện tại, cũng như máy tính tài chính, chúng ta

có thể tính toán giá trị của các khoản thanh toán trong tương lai hoặc ngày hôm nay, từ đó giúp chúng ta đưa ra quyết định về tiết kiệm, đầu tư và kế hoạch tài chính một cách hiệu quả Điều này giúp chúng ta hiểu rõ hơn về cách tiền tương lai và hiện tại có giá trị khác nhau và cách chúng ảnh hưởng đến quyết định tài chính của chúng ta

CHƯƠNG 4: SỬ DỤNG NGUYÊN TÁC THUÊ ĐẺ LẬP KẺ HOẠCH

Vii Judy Nguyễn — 31231020609

Thông thường khi được hỏi về sự đóng góp mang tính từ thiện, có lẽ sẽ nhắc bạn về sự quyên

góp là khấu trừ từ thuế của bản thân bởi tô chức đó là một cơ quan phi lợi nhuận Một lúc nào

đó trong cuộc sống của bạn, bạn có thê nghe rằng bạn nên mua một ngôi nhà bởi lãi suất thé chấp được khấu trừ thuê hay việc cho quần áo đến công ty Goodwill có thể xem là một món quà bởi cũng sẽ được khấu trừ trên tờ khai thuế

Điều mà bạn không nhận ra đó là sự khấu trừ vừa đề cập là các khoản khấu trừ theo mục Lợi

ích của nó không thực sự bắt đầu cho đến khi tông của tất cả các khoản khẩu trừ vượt quá mức tiêu chuẩn Như những gì bạn sắp học trong chương, đối với những người độc thân thì ngưỡng

23

thuế là $12,000 vào năm 2018 và nhân đôi đôi với những người kết hôn Vì vậy, nếu bạn mua một ngôi nhà và trả $10,000 cho lãi suất thé chap, ban sé không có bắt kì lợi ích thuế, trừ khi bạn có thê thêm những khẩu trừ khác đề tổng nhiều hơn khoản khấu trừ của mình Ví dụ như

trả lãi (lên đến $2,500) cho khoản vay sinh viên hoặc đóng góp vào tài khoản hưu trí của bạn

Nhiều người nộp thuế bị de dọa bởi hệ thông thuế và thường xuyên thuê chuyên gia dé xác

định khoản thuế họ nợ trong năm cụ thể Tuy nhiên, hầu hết những người nộp thuế có thể dễ dàng ước tính thuế của họ trong khoản thời gian ngắn Chương này cung cấp một lời giải thích

rat đơn giản về cách bạn có thê xác định thuế của bạn Một khi hiểu được quy trình, bạn có thé

có được sự tự tin để ước tính thuế của bạn Hơn nữa, bạn có thẻ tính toán hợp ly cho mọi

trường hợp cụ thê mà cho phép bạn giảm thuế thu nhập và do đó giảm thuế của bạn Kiến thức

của một số luật thuế cơ bản có thể giúp bạn cải thiện các quyết định lập kế hoạch tài chính của

minh

2.1 Nén tang cua hé thong thué

Thuế là nguồn tài chính quan trọng của Chính phủ và các cơ quan Chính phủ ở Hoa Kỳ Chúng được dùng để thanh toán cho nhiều dịch vụ và chương trình bao gồm quốc phòng, an ninh xã hội, cứu hỏa, cảnh sát cũng như hệ thống giáo dục của chúng ta Mỗi cá nhân đóng thuế

tại liên bang, tiểu bang và cấp địa phương Quốc hội sẽ sửa lại luật thuế liên bang theo định kỳ

trong đó nêu rõ các hướng dẫn về mức thuế người dân phải đóng dựa trên thu nhập và các yếu

tố khác Tháng l2 năm 2017, Quốc hội đã thông qua đạo luật Cắt giảm Thuế và Việc làm (TCJA) ban hành các hướng dẫn mới về thuế, có hiệu lực vào năm 2018

Hệ thống thuế liên bang được quản lý bởi một chỉ nhánh của Cục Ngân khố Hoa Kỳ gọi

là Sở Thuế vụ (IRS) Hoa Kỳ IRS thi hành luật thuế liên bang và nỗ lực đảm bảo rằng người

nộp thuế đóng đủ mức thuế mà họ nợ Người nộp thuế nợ thuế thu nhập liên bang về cả hai mặt

đó là thu nhập kiếm được và thu nhập chưa kiếm được Thu nhập kiếm được là thu nhập từ việc

làm như tiền lương, tiền công và tiền bo Thu nhập chưa kiếm được là thu nhập từ những khoản dau tư như cỗ phiếu và tiền lãi trong tài khoản tiết kiệm

Một trong những cách IRS đảm bảo thu được số thuế còn nợ là hệ thống khấu trừ trong

đó chủ lao động giữ lại một phần tiền lương của nhân viên và gửi tiền cho IRS đề trả các khoản

thuế còn nợ dựa trên thu nhập của người lao động Nêu không có hệ thống khấu trừ, bạn sẽ có

trách nhiệm trong việc tiết kiệm đủ tiền từ mỗi lần được nhận lượng để trả thuế Một phần tiền

lương chủ lao động giữ của nhân viên được xem như thuế khẩu trừ - số tiền dùng để chỉ trả cho

An sinh xã hội, bảo hiểm y tế và thuế thu nhập cá nhân

Thuế An sinh xã hội và bảo hiểm y tế

Thu nhập kiếm được của bạn phải chịu thuế FICA (Đạo luật đóng góp bảo hiểm liên

bang) số tiền đó sẽ đóng vào thuê An sinh xã hội và bảo hiểm y tế Thuê An sinh xã hội được dùng bởi Sở An ninh xã hội để thanh toán cho người nộp thuế khi về hưu Bảo hiểm y tế là

chương trình sức khỏe của chính phủ hỗ trợ những người 65 tuổi trở lên thông qua việc chi trả cho nhà cung cấp dịch vụ y tế Thuế An sinh xã hội từ 6,20% lên đến mức lương tối đa của bạn

(128,400 vào năm 2018) và tăng dân theo thời gian Thuê bảo hiểm y tế thì bằng 1,45% tiền

lương và không có giới hạn mức lương tối đa Chủ lao động sẽ đóng FICA cho nhân viên bởi vậy bạn không cần đề tâm đến việc nộp thuê nhưng ít nhất bạn phải biết rằng chủ lao động sẽ

giữ một phần tiền lương của bạn để chỉ trả thuế theo định kỳ Vì công thức tính thuế FICA là

đồng nhất cho mọi người, bạn có thê tính tông số thuế FICA bạn sẽ đóng trong những năm sắp tỚI

Công thức tính thuế FICA: Gần đây Judy có một công việc toàn thời gian Mức lương

hàng năm cho công việc là $43,000 Cô biết rằng mình phải chịu thuế FICA với mức thuế 7,65% trong đó có 6,20% dành cho An sinh xã hội và 1,45% dành cho bảo hiểm y tế Cô ấy

muốn biết tổng số thuế FICA cô ấy phải trả cho cả năm Cách cô ấy tính thuê FICA:

Thu nhập của bạn cũng phải chịu thuế thu nhập cá nhân — thuê đánh vào thu nhập của bạn Ngoài việc khẩu trừ thuế FICA, chủ lao động còn giữ một phần tiền lương đề trả cho thuế thu nhập cá nhân ( còn được gọi là “thuế thu nhập liên bang”) Tỷ lệ phần trăm cụ thể của tiền lương bạn được giữ lại đê đóng thuế thu nhập cá nhân đều khác nhau giữa những người đóng thuế, điều đó phụ thuộc vào tiền lương và mức độ độc lập của bạn

Mỗi năm bạn phải hoàn thành tờ khai thuế bằng cách sử dụng mẫu khai thuế được phát

triển bởi IRS để công khai thu nhập và thông tin khác bạn dùng cho tính toán tổng thuế thu nhập cá nhân mà bạn nợ (đôi khi được gọi là " nghĩa vụ đóng thuế thu nhập cá nhân”) trong năm Năm được sử dụng cho mục đích tính thuề thu nhập cá nhân của bạn kết thúc vào ngày 31 tháng 12 hàng năm Bạn phải hoàn thành và nộp tờ khai thuế cho IRS trước ngày 15 tháng 4 năm sau Xem trang web đồng hành của sách giáo khoa này đề truy cập vào biêu mẫu thuế của IRS

Khi hoàn thành tờ khai thuế, bạn sẽ so sánh nghĩa vụ đóng thuế thu nhập cá nhân của minh trong nam (dựa trên tính toán của bạn trên biểu mẫu thuế TRS) với khoảng tiền lương chủ

lao động giữ của bạn trong năm, điều đó thê hiện thuế thu nhập cá nhân của bạn đã trả cho IRS

Số tiền lương bị giữ lại của bạn có thể không hoàn toàn trùng khớp với thuế thu nhập cá nhân

mà bạn nợ trong năm Ví dụ như nếu bạn kiếm được tiền lãi từ tài khoản tiết kiệm của mình,

bạn phải báo cáo tiền lãi trên biêu mẫu thuê là thu nhập cá nhân nhưng không có khoản thuế

nào được giữ từ loại thu nhập đó Do đó, nghĩa vụ đóng thuế cho năm có thê cao hơn tổng thuế thu nhập cá nhân đã được giữ từ tiền lương của bạn Trong trường hợp đó, bạn sẽ cần phải gửi

khoản thanh toán cho IRS cho khoản chênh lệch vào thời điểm bạn gửi tờ khai thuê đã điền đầy

đủ cho IRS Trái lại, nêu nghĩa vũ đóng thuế thu nhập cá nhân trong năm của bạn thấp hơn tổng

số thuế thụ nhập cá nhập được giữ từ tiền lương, IRS sé hoan lại tién cho ban

Tình trạng khai thuế: Đề tính nghĩa vụ đóng thuế thu nhập cá nhân, trước hết bạn phải

xác định “tình trạng khai thuế” của mình Các lựa chọn thay thé là:

+ Người độc thân

+ Kết hôn khai thuế chung

+ Kết hôn khai thuế riêng

+ Chủ hộ gia đình

+ Góa phụ có con nhỏ phụ thuộc

Tình trạng khai thuế rất quan trọng bởi nó ảnh hưởng đến mức thu nhập của bạn bị đánh thuế Những người kết hôn thường kết hợp thu nhập của họ và lựa chọn khai thuế chung Tuy nhiên một cặp vợ chồng có thề nộp tờ khai thuê riêng trong một số trường hợp Tình trạng “chủ

hộ gia đình” có thê được lựa chọn bởi những người độc thân có ít nhất một người phụ thuộc

trong hộ gia đình của họ Mức thuế áp dụng khi sử dụng tình trạng này hoặc góa phụ có con

nhỏ phụ thuộc có thể thuận lợi hơn khi nộp đơn theo tình trạng “độc thân”

Phân đầu tiên đã cho người đọc biết rằng thuế chính là thu nhập chính của chính phủ Hoa Kỳ,

nó còn bao gồm hệ thống thuê và các cơ quan thuế, ngoài ra còn có các tình trạng khai thuế của

người dân Hoa Kỷ cùng với các lựa chọn để họ được Chính phủ hỗ trợ tốt nhất Ý nghĩa: nhờ

có thuế mà Chính phủ mới có thể nâng cấp và cải thiện các dịch vụ, y tế, giáo dục đề nâng cao đời sống người dân

2.2.Tính toán thu nhập chịu thuế của bạn

Trước khi xác định nghĩa vụ đóng thuế thu nhập liên bang của mình trong năm, trước

tiên bạn phải tính toán thu nhập chịu thuế theo 3 bước sau:

+ Xác định tổng thu nhập (thu nhập báo cáo từ mọi nguồn)

+ Trừ đi khoản đóng góp IRA va chi phí lãi vay cho khoản vay sinh viên (nếu có) để xác

định tổng thu nhập đã điều chỉnh của bạn

+ Áp dụng khoản khấu trừ cho phép của bạn (tiêu chuẩn hoặc chia thành từng khoản) Các bước này sẽ được mô tả tiếp theo

Tông thu nhập

Đầu tiên, bạn sẽ xác định tổng thu nhập của mình bao gồm tất cả báo cáo thu nhập từ mọi nguồn Nó gồm có tiền lương, tiền công, thu nhập lãi, thu nhập cỗ tức và lãi vốn nhận được trong năm tính thuế Nó cũng bao gồm thu nhập từ công việc kinh doanh của chính bạn cũng như tiền tip, giải thưởng, tài sản cho thuê, học bông vượt quá học phí va chi phí sách vở

27

Một số loại thu nhập không bị đánh thuế trong đó bao gồm các khoản bảo hiểm sức khỏe và tai

nạn, các khoản thanh toán hồ trợ nuôi con, trợ câp, cựu chiên bình và các trợ cap phúc lợi

Tiền công và tiền lương: Nếu bạn làm việc toản thời gian, nguồn tông thu nhập chính của bạn có lẽ là tiền lương Tiền công và tiền lương cùng với bất kỳ khoản tiền thưởng nào đều chịu thuế thu nhập liên bang Sự đóng góp vào tài khoản về hưu do chủ lao động tài trợ, cho dù

là bạn hay chủ lao động làm thì đều ko bị chịu thuế, cho đến khi số tiền đó đc rút ra khỏi tài

khoản Do đó, họ không phải chịu thuế ngay lập tức Nhiều nhân viên tận dụng kế hoạch về

hưu được chủ lao động tải trợ dé giam số thuế hiện tại và hoãn lại việc trả thuế để lương hưu

được tăng thêm

Thu nhập lãi: Các cá nhân có thê kiếm thu nhập lãi từ việc đầu tư vào các loại tài khoản

tiết kiệm hoặc chứng chỉ tiền gửi tại tô chức tài chính Họ cũng có thể kiểm thêm từ việc đầu tư vào trải phiếu như là trải phiếu kho bạc dài hạn hoặc từ việc cho các cá nhân khác vay

Thu nhập cô tức: Người nộp thuế cá nhân có thê kiếm thu nhập cô tức bằng việc đầu tư vào cô phiếu hoặc quỹ tương hỗ Một số công ty trả cô tức cho cô đông hàng quý Những công

ty khác quyết định không trả cổ tức cho các cô đông của họ và thay vào đó tái đầu tư tat cá thu

nhập để tài trợ cho hoạt động hiện tại của họ Điều nay co thé mang lai loi ich cho cac cô đông

vì giá cô phiếu của công ty có nhiều khả năng tăng giá theo thời gian nếu công ty tái đầu tư

hiệu quả tất cả thu nhập của mình Thu nhập cô tức thường bị đánh thuế ở mức thuận lợi hơn

tiền lương hay thu nhập lãi nhưng chủ đề đó nằm ngoài phạm vi của chương này Nếu bạn có thu nhập cô tức, hãy tham khảo hướng dẫn được cung cấp bởi IRS về cách xử lý chúng

Lãi vốn: Bạn có thể mua chứng khoán (còn gọi là tài sản tài chính) như cô phiếu hoặc công cụ nợ (như trái phiếu) do các công ty phát hành để huy động vốn Bạn cũng có thể đầu tư

vào các tài sản tạo thu nhập khác như bat động sản cho thuê Khi bạn bán những loại tài sản

này với giá cao hơn mức bạn trả, bạn sẽ thu được lãi vốn Nếu bạn bán tài sản với giá thấp hơn

mức bạn trả, bạn sẽ bị lỗ vốn Lãi vốn thường được đánh thuế ở mức thuận lợi hơn tiền lương

hoặc thu nhập lãi như đã đề cập ở phần sau của chương

Tính toán tông thu nhập: Tông thu nhập được xác định bằng cách cộng số tiền lương,

thu nhập lãi, thu nhập cổ tức và lãi vồn

Vi gần đây Judy mới bắt đầu công việc toàn thời gian, cô ấy muốn xác định thuế thu

nhập cá nhân của mình trong cả năm Mức lương hàng năm của cô trong cả năm sẽ là $43,000

Cô ấy không kiếm được thu nhập từ lãi, cô thức hoặc lãi vốn ngắn hạn Tổng thu nhập của cô

ấy trong năm là:

Tiên lương $43,000 + Thu nhập lãi 0

+ Thu nhập cô tức

0 + Lai von 0

0

= Tong thu nhap

Tông thu nhập điều chỉnh

Tổng thu nhập điều chỉnh (AGI) được tính bằng các điều chính tông thu nhập thu nhập

của bạn đề đóng góp cho tài khoản hưu trí cá nhân (IRAs), lãi suất trả cho khoản vay sinh viên (giới hạn lên tới $2,500) và các trường hợp đặc biệt khác

Năm nay, Judy sẽ không đóng góp bất kỳ khoản tiền lương nào của mình cho IRA

nhưng cô ấy sẽ bắt đầu trả hết khoản vay sinh viên Khoản tiền lãi phải trả cho khoản vay sinh

viên của cô sẽ vào khoảng $600 trong năm Vì vậy, tổng thu nhập điều chỉnh của cô là:

Tông thu nhập $43,000

- Dong gop IRA -0

- Lãi suất vay sinh viên | - $600

= Tổng thu nhập điều | $42,400

Khấu trừ tiêu chuẩn

Khi xác định thu nhập chịu thuế của bạn, bạn được phép khấu trừ từ tổng thu nhập điều

chính của mình Khoản khấu trừ này rất quan trọng bởi vì ní làm giảm thu nhập chịu thuế của bạn, từ đó giảm nghĩa vụ thuê thu nhập cá nhân Bạn có thê chọn giữa 2 phương pháp áp dụng

khẩu trừ vào tổng thu nhập điều chính của mình:

1 Bạn có thể khấu trừ tiêu chuẩn từ tổng thu nhập điều chỉnh để xác định thu nhập chịu thuế Đạo luật Cắt giảm Thuế và Việc làm được thông qua vào tháng 12 năm 2017 đã đặt ra mức khẩu trừ tiêu chuân là $12,000 cho những người độc thân nộp thuế và $24,000 cho những người đã kết

hôn khai thuế chung

2 Nếu bạn phát sinh các chi phí cụ thê trong năm ma du điều kiện để được khẩu trừ theo từng

khoản (như thanh toán lãi cho khoản thế chấp), bạn có thê chọn nhỏ các khoản khấu trừ của

mình thay vì khấu trừ tiêu chuẩn Các loại khoản khấu trừ cụ thê được cho phép sẽ được mô tả

ở phân sau cảu chương này

Người nộp thuế sẽ chọn áp dụng khoản khẩu trừ tiêu chuẩn thay vì chia thành các khoản khẩu trừ của họ khi tổng số khoản khấu trừ được chia thành từng khoản không vượt quá khoản

khẩu trừ tiêu chuẩn Việc chọn khấu trừ tiêu chuẩn dẫn đến thuế thu nhập cá nhân thấp hơn cho

nhiều nØười nộp thuế

Tình trạng khai thuế của Judy là độc thân Cô ấy không có thế chấp và sẽ không được

hưởng lợi từ việc khẩu trừ từng khoản Hãy nhớ lại rằng tổng thu nhập điều chỉnh của cô ấy là

$42,400 Cô chọn khấu trừ tiêu chuẩn là $12.000, khiến thu nhập chịu thuế của cô là:

Tông thu nhập điêu | $42,400 chỉnh

- Khâu trừ tiêu chuân - $12,000

= Thu nhap chiu thué $30,400

=> Thông qua ví dụ minh họa, phân 2 đã giúp người đọc hình dung cụ thể về cách tính thuế thu

2.3 Tính thuế nếu bạn thực hiện khẩu trừ tiêu chuẩn

Đề tính thuê thu nhập cá nhân, bạn cần sử dụng thuế suất để áp dụng cho khung thuế cụ thê của mình Đạo luật Cắt giảm Thuế và Việc làm được thông qua vào tháng 12 năm 2017 quy định cụ thể thuế suất áp dụng cho từng khung trong số bảy khung khác nhau được trình bày trong phụ lục 4.1 Bảng A của phụ lục (ở trên cùng) hiển thị các khung thu nhập và thuế suất

tương ứng cho những người khai thuế riêng, trong khi Báng B của phụ lục hiện thị các khung thu nhập và thuế suất tương ứng cho những người nộp thuế nộp chung

Tính thuế thu nhập cá nhân riêng

Xem lại Bảng A cua phụ lục 4.1, bạn tiếp tục đọc đề hiểu cách các khung thê hiện trong

Bang A được áp dụng để xác định thuế thu nhập cá nhân của bạn Bảng A cho thấy những

người khai thuế riêng phải chịu thuế 10% đối với số tiền $9,525 đầu tiên của thu nhập chịu thuế

đầu tiên), sau đó là thuế 12% đối với thu nhập chịu thuế trên mức đó lên tới $38,700 (xem khung thứ hai), sau đó là thuế 22% đối với thu nhập chịu thuế trên mức đó lên tới $82,500

(xem khung thứ ba) và tiếp tục như vậy Khung thuế cụ thê có phạm vi thu nhập bao gồm thu nhập chịu thuế của người nộp thuê được gọi là khung thuế cận biên Do đó, nếu bạn nộp đơn và

thu nhập chịu thuế của bạn là $30,000, khung thuế cận biên của bạn là khung thuế thứ hai Trong trường hợp này, thu nhập của bạn liên quan đến khung đầu tiên ($9,525) bị đánh thuế ở

mức 10%, trong khi thu nhập (cận biên) còn lại của bạn được bao gồm trong khung thứ hai và

do đó bị đánh thuế ở mức 12% Thuế suất áp dụng cho thu nhập chịu thuế trong khung thuế cận

biên của bạn được gọi là thuế suất cận biên của bạn Đó là tỷ lệ sẽ được áp dụng cho bat ky thu nhap bé sung nao kiếm được Trong ví dụ này, thuế suất cận biên là 12%

Nếu thu nhập chịu thuế của bạn là $50,000 thì bạn thuộc khung thuế thứ ba, do đó thuế

của bạn được xác định bởi thuế suất trong ba khung thuế đầu tiên Cụ thẻ, thu nhập của bạn liên

quan đến khung đầu tiên ($9,525) bị đánh thuế ở mức 10%, thu nhập của bạn liên quan đến

khung thứ hai (từ thu nhập $9,525 đến thu nhập $38,700) bị đánh thuế ở mức 12% và thu nhập

còn lại của bạn liên quan đến khung thứ ba bị đánh thuế ở mức 22% Lưu ý rằng khi bạn đạt

đến khung thu nhập chịu thuế cao hơn, thuế suất áp dụng cho các khung đó sẽ cao hơn Cầu trúc này nhằm mục đích làm cho những người nộp thuế có mức thu nhập chịu thuế cao hơn

phải trả tỷ lệ thuế cao hơn trên thu nhập chịu thuê của họ

Bây giờ bạn đã hiểu quy trình áp dụng thuế suất cho các khung thu nhập, bạn có thê

tính thuế thu nhập cá nhân dựa trên thu nhập chịu thuế cụ thể trong năm Nếu bạn khai thuế

đơn và thu nhập chịu thuê trong năm của bạn dưới $9,525 (thu nhập tối đa trong khung dau tiên), bạn sẽ phải chịu thuê suất 10% trên tất cả thu nhập chịu thuế của mình (vì tất cả thu nhập

của bạn là được bao phủ bởi khung đầu tiên) Tuy nhiên, nếu thu nhập chịu thuế của bạn vượt

qua $9,525, ban sé phai trả thuế 10% cho $9,525 đầu tiên (khung thuế đầu tiên), sau đó là mức thuế suất cao hơn đối với tất cả thu nhập chịu thuế của bạn vượt quá $9,525 (ngoài khung thuế

đầu tiên)

Ví dụ: nếu thu nhập chịu thuế của bạn là $20,000 trong năm, bạn sẽ rơi vào khung thuế cận biên thứ hai (12%) Thuế của bạn có thể được tính như sau:

Thuế suất Thu nhập chịu thuế của: Tiền thuế

$11,300

Téng thué = $6,940

Nếu thu nhập chịu thuế của bạn là $50,000 trong năm, bạn sẽ rơi vào khung thuế thứ ba

Do đó, thuế của bạn có thê được tính như sau:

Nếu thu nhập chịu thuế trong năm của bạn cao hơn $82,500 và dưới $157.500, bạn sẽ

thuộc khung thuế thứ tư, có nghĩa là thuế thu nhập cá nhân của bạn sẽ được xác định theo bốn khung thuế đầu tiên Ở mức cao nhất, nếu thu nhập chịu thuế trong năm của bạn lớn hơn

$500,000, một phần thu nhập của bạn sẽ bị đánh thuế theo từng khung trong số bảy khung thuế được trình bày trong Bảng A cua Phụ lục 4 Ivới thu nhập trong mỗi khung liên quan đến thuế

suất cho khung cụ thê đó

Thu nhập chịu thuế $30,400 của Judy trong năm nay rơi vào khung thu nhập thứ hai Do

đó, thuế thu nhập cá nhân của cô sẽ được xác định theo khung thuế thứ nhất (10%) và thứ hai

(12%), như minh họa ở đây:

Thuế suất Thu nhập chịu thuế của: Tiền thuế

12% Thu nhập còn lại từ $9,525 đến $30,400, = 12% x $20,875 = $2,505

33