Giải pháp tăng cường hoạt động quản lý khe hở nhạy cảm lãi suất và khe hở kỳ hạn tại ngân hàng tmcp á châu,

TỔNG QUAN VỀ QUẢN LÝ KHE HỞ NHẠY CẢM LÃI SUẤT VÀ KHE HỞ KỲ HẠN TRONG HOẠT ĐỘNG CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI

Khái quát chung về quản trị tài sản – nợ

Ngân hàng là một tổ chức kinh tế phức tạp, chuyên cung cấp các sản phẩm tiền tệ đa dạng thông qua nhiều bộ phận Để hoạt động hiệu quả, các quyết định trong ngân hàng cần được phối hợp chặt chẽ, đảm bảo sự đồng bộ và thống nhất Các khoản mục TSC (Tài sản cố định) và TSN (Tài sản ngắn hạn) cần được quản lý như một thể thống nhất, và quá trình này được gọi là quản lý TSC, TSN Trong quá trình hình thành và phát triển của hệ thống ngân hàng, đã xuất hiện nhiều chiến lược quản lý TSC và TSN khác nhau.

Chiến lược quản lý tài sản tập trung vào việc đưa ra các quyết định quan trọng trong lĩnh vực quản lý tài sản của ngân hàng, tách biệt với quản lý nguồn tiền gửi và các khoản vay khác.

Chiến lược quản lý nợ xuất hiện khi các ngân hàng mở rộng nguồn vốn, dẫn đến sự chú trọng vào quản trị cấu trúc và chi phí tiền gửi cũng như các nguồn vốn phi tiền gửi Mục tiêu chính của chiến lược này là cải thiện quản lý nguồn vốn, tương tự như cách quản lý tài sản đã được thực hiện trước đó Một yếu tố quan trọng cần được quản lý là lãi phải trả cho các khoản tiền gửi và vốn vay, nhằm đảm bảo đạt được mục tiêu về chi phí, quy mô và cấu trúc nguồn vốn hiệu quả.

Ngân hàng cung cấp nhiều loại dịch vụ tiền tệ đa dạng, yêu cầu đưa ra quyết định về tín dụng, đầu tư chứng khoán và huy động vốn Các quyết định này liên kết chặt chẽ, đòi hỏi ngân hàng phải quản lý tài sản và nguồn vốn một cách thống nhất Sự biến động liên tục của lãi suất thị trường càng làm tăng tính quan trọng của việc quản lý này.

Khoá luận tốt nghiệp 4 Khoa Ngân hàng

Chiến lược quản lý tài sản - nợ đóng vai trò quan trọng trong hoạt động kinh doanh của các ngân hàng, đòi hỏi sự kết hợp hài hòa giữa quản lý tài sản và quản lý nợ Điều này giúp đảm bảo lợi ích của các cổ đông, người gửi tiền và thu nhập cho chính bản thân các ngân hàng Việc quản lý tài sản - nợ hiệu quả là chìa khóa để các ngân hàng hoạt động kinh doanh một cách có hiệu quả và đạt được mục tiêu của mình.

Quản trị tài sản - nợ là quá trình đưa ra các quyết định về sự cân xứng và bất cân xứng giữa tài sản và nợ, đặc biệt liên quan đến kỳ hạn và định giá lại Để đạt được mục tiêu ngắn hạn và dài hạn, ngân hàng cần kiểm soát quy mô, cấu trúc, chi phí và thu nhập của cả hai bên tài sản và nợ Quá trình này phải được thực hiện một cách hài hòa để tạo ra sự thống nhất và hỗ trợ lẫn nhau trong hoạt động quản lý nội bộ Sự phối hợp hiệu quả sẽ giúp kiểm soát rủi ro mà ngân hàng có thể gặp phải Quản lý tài sản - nợ cần được điều chỉnh để tối đa hóa thu nhập và tối thiểu hóa chi phí trong mọi hoạt động của ngân hàng, bất kể nguồn phát sinh từ tài sản hay nguồn vốn.

- Do đó, mục tiêu của quá trình quản trị tài sản – nợ là:

+ Quản trị tài sản – nợ phải quản trị cơ cấu bảng cân đối của ngân hàng một cách chủ động và tối ưu

+ Quản trị tài sản – nợ là thước đo các rủi ro của ngân hàng

+ Quản trị tài sản – nợ phải quản trị thanh khoản trong tổ chức

+ Quản trị tài sản – nợ phải bảo toàn và làm gia tăng giá trị ròng của ngân hàng

1.1.2 Nội dung quản trị tài sản – nợ

1.1.2.1 Quản trị sự bất cân xứng trong cấu trúc của bảng cân đối kế toán:

Các nhà quản trị ngân hàng cần chú trọng đến cấu trúc kỳ hạn của các mục trên bảng cân đối kế toán, vì điều này là một trong những nguyên nhân chính dẫn đến các vấn đề tài chính.

Tạ Phương Ngân Lớp NHTME – K12 nghiên cứu về rủi ro trong hoạt động kinh doanh của các ngân hàng, đặc biệt là trong lĩnh vực đầu tư Các ngân hàng có thể áp dụng hai chiến lược khác nhau để quản lý rủi ro liên quan đến các khoản đầu tư của mình.

Chiến lược đầu tư thụ động là phương pháp mà ngân hàng không tìm kiếm cơ hội đầu tư mới, bất chấp sự biến động liên tục của thị trường Trong chiến lược này, các ngân hàng tập trung vào việc duy trì danh mục đầu tư hiện tại mà không can thiệp vào các thay đổi của thị trường.

Để tối ưu hóa nguồn vốn đầu tư, ngân hàng nên phân bổ đều cho các kỳ hạn khác nhau trong khoảng thời gian đầu tư Phương pháp này không yêu cầu ngân hàng có nhiều kinh nghiệm quản lý, nhưng việc dàn trải vốn đầu tư có thể dẫn đến lợi nhuận không cao.

Đầu tư vào tài sản ngắn hạn và thực hiện các giao dịch trong thời gian ngắn giúp đảm bảo khả năng thanh khoản cho ngân hàng, nhưng đồng thời cũng hạn chế lợi nhuận mà ngân hàng có thể thu được.

Ngân hàng nên tập trung đầu tư vào các tài sản dài hạn để đảm bảo nguồn thu ổn định, đặc biệt khi lãi suất có xu hướng biến động không thuận lợi Tuy nhiên, việc này cũng có thể dẫn đến khó khăn về thanh khoản cho ngân hàng.

Đầu tư vào tài sản ngắn hạn có tính lỏng cao và tài sản dài hạn là chiến lược hiệu quả giúp ngân hàng duy trì khả năng sinh lời và thanh khoản.

- Chiến lược đầu tư năng động:

Khác với chiến lược đầu tư thụ động, ngân hàng chủ động điều chỉnh kỳ hạn của tài sản dựa trên dự báo lãi suất thị trường Nếu ngân hàng dự đoán lãi suất sẽ giảm, họ nên đầu tư vào tài sản dài hạn để tận dụng lợi nhuận ổn định, vì lãi suất từ các tài sản này không bị ảnh hưởng khi lãi suất giảm, và có thể bán với giá cao trong tương lai Ngược lại, khi dự đoán lãi suất có xu hướng tăng, ngân hàng sẽ tập trung vào tài sản ngắn hạn để tối ưu hóa lợi nhuận và đảm bảo khả năng thanh khoản.

Bằng cách áp dụng các chiến lược hoạt động đa dạng, các ngân hàng có thể điều chỉnh cấu trúc kỳ hạn của các khoản mục trên bảng cân đối kế toán một cách hiệu quả.

THỰC TRẠNG QUẢN LÝ KHE HỞ NHẠY CẢM LÃI SUẤT VÀ KHE HỞ KỲ HẠN TẠI NGÂN HÀNG TMCP Á CHÂU GIAI ĐOẠN 2010 – 2012

Khái quát chung về ngân hàng TMCP Á Châu

2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển của ngân hàng TMCP Á Châu

Ngân hàng TMCP Á Châu, được thành lập theo giấy phép số 0032/NH-GP của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam vào ngày 24/04/1993 và giấy phép số 553/GP-UB của Ủy ban nhân dân thành phố Hồ Chí Minh vào ngày 13/05/1993, chính thức hoạt động từ ngày 04/06/1993 Đến nay, vốn điều lệ của ngân hàng đã đạt 9.376.965.060.000 đồng, đánh dấu 20 năm phát triển và trưởng thành.

Giai đoạn 1993 – 1995 đánh dấu sự hình thành của ngân hàng ACB, tập trung vào khách hàng cá nhân và doanh nghiệp nhỏ và vừa trong khu vực tư nhân Ngân hàng đã áp dụng chiến lược thận trọng trong việc cấp tín dụng và phát triển các sản phẩm dịch vụ mới, đáp ứng nhu cầu thị trường chưa được khai thác.

Giai đoạn 1996 – 2000: ACB là ngân hàng thương mại cổ phần đầu tiên tại Việt

Nam đã phát hành thẻ tín dụng quốc tế Mastercard và Visa, đánh dấu bước tiến quan trọng trong lĩnh vực tài chính Tiếp theo, ACB triển khai chương trình hiện đại hóa công nghệ thông tin ngân hàng, xây dựng hệ thống mạng diện rộng nhằm trực tuyến hóa và tin học hóa hoạt động giao dịch Đến cuối năm 2001, ACB chính thức vận hành hệ thống ngân hàng lõi TCBS, cho phép tất cả chi nhánh và phòng giao dịch kết nối với nhau, sử dụng chung cơ sở dữ liệu tập trung.

Giai đoạn 2001 – 2005, ACB đã triển khai hệ thống quản lý chất lượng theo tiêu chuẩn ISO 9001:2000 vào năm 2003, tập trung vào các lĩnh vực huy động vốn, cho vay ngắn hạn và trung dài hạn, cũng như thanh toán quốc tế.

Giai đoạn 2006 – 2010: ACB niêm yết tại Trung tâm giao dịch chứng khoán Hà

Vào tháng 10/2006, ACB đã thành lập và đưa vào hoạt động 223 chi nhánh và phòng giao dịch Năm 2007, ngân hàng tiếp tục chiến lược đa dạng hóa hoạt động bằng cách thành lập công ty cho thuê tài chính ACB Đến năm 2009, ACB đã hoàn thành cơ bản chương trình tái cấu trúc nguồn nhân lực và xây dựng mô hình tổ chức mới.

Tạ Phương Ngân Lớp NHTME – K12 là một chi nhánh tập trung vào bán hàng, áp dụng hệ thống chấm điểm tín dụng cho khách hàng cá nhân và doanh nghiệp Năm 2010, ACB đã tăng cường công tác dự báo tình hình để đưa ra các quyết sách phù hợp, đảm bảo an toàn và hiệu quả hoạt động Trong giai đoạn này, ACB vinh dự nhận hai huân chương lao động và được nhiều tổ chức, tạp chí uy tín trong khu vực và thế giới bình chọn là ngân hàng tốt nhất Việt Nam trong nhiều năm.

Năm 2011, ACB đã công bố chiến lược phát triển giai đoạn 2011 – 2015 với tầm nhìn đến năm 2020, tập trung vào việc phân định rõ trách nhiệm và cơ chế ra quyết định của ban lãnh đạo, tăng cường năng lực chỉ đạo của Hội đồng quản trị, củng cố vai trò của Tổng giám đốc, và nâng cao vai trò của Ban kiểm soát, đồng thời xây dựng khung quản lý rủi ro tích hợp.

Tạ Phương Ngân Lớp NHTME – K12

Sơ đồ 2.1: Sơ đồ tổ chức ngân hàng TMCP Á Châu

Nguồn: Báo cáo thường niên ngân hàng TMCP ACB năm 2011 Đại hội đồng cổ đông (ĐHĐCĐ): cơ quan có thẩm quyền cao nhất tại ngân hàng ĐẠI HỘI ĐỒNG

CÁC HỘI ĐỒNG BCĐ DỰ ÁN CHIẾN LƯỢC

BAN KIỂM TOÁN NỘI BỘ

VĂN PHONG HỘI ĐỒNG QUẢN TRỊ

PHÒNG QUAN HỆ ĐỐI NGOẠI

PHÒNG ĐẦU TƯ PHÒNG QL RỦI

PHÒNG THÔNG TIN QUẢN TRỊ

KHỐI KHCN KHỐI KHDN KHỐI NGÂN

TRUNG TÂM CÔNG NGHỆ TT

PHÒNG HỖ TRỢ VÀ PT

PHÒNG HỖ TRỢ TÍN DỤNG

PHÒNG NGHIỆP VỤ GIAO DỊCH

PHÒNG PHÁP CHẾ VÀ TUÂN THỦ

BỘ PHẬN ĐỊNH CHẾ TÀI CHÍNH

PHÒNG VẬN HÀNG HT CNTT

PHÒNG THẨM ĐỊNH TÀI SẢN

SỞ GIAO DICH, CHI NHÁNH, PHÒNG GIAO DỊCH

Hội đồng quản trị (HĐQT) được bầu ra bởi Đại hội đồng cổ đông (ĐHĐCĐ) và là cơ quan quản lý của ngân hàng HĐQT có vai trò quan trọng trong việc định hướng chiến lược, lập kế hoạch hoạt động hàng năm, cũng như chỉ đạo và giám sát các hoạt động ngân hàng thông qua ban điều hành và các hội đồng khác.

Ban kiểm soát được bầu ra bởi Đại hội đồng cổ đông (ĐHĐCĐ) có nhiệm vụ quan trọng trong việc kiểm tra hoạt động tài chính của ngân hàng, giám sát việc tuân thủ chế độ hạch toán và kế toán, cũng như hoạt động của hệ thống kiểm tra và kiểm toán nội bộ Ngoài ra, ban này còn thẩm định báo cáo tài chính và báo cáo lại cho ĐHĐCĐ.

Các hội đồng do HĐQT thành lập, hiện nay ACB có 4 hội đồng:

- Hội đồng nhân sự, có chức năng tư vấn cho ngân hàng về chiến lược quản lý và định hướng phát triển nguồn nhân lực

Hội đồng ALCO chịu trách nhiệm quản lý cấu trúc bảng cân đối tài sản của ngân hàng, đồng thời xây dựng và giám sát các chỉ tiêu tài chính và tín dụng phù hợp với mục tiêu kinh doanh của ngân hàng.

- Hội đồng đầu tư có chức năng thẩm định các dự án đầu tư và đề xuất ý kiến cho cấp có thẩm quyền quyết định đầu tư

Tổng giám đốc ngân hàng chịu trách nhiệm trước Hội đồng quản trị và pháp luật về các hoạt động hàng ngày Để hỗ trợ cho Tổng giám đốc, có sự tham gia của Phó giám đốc, các giám đốc khối, giám đốc tài chính, kế toán trưởng và đội ngũ chuyên môn nghiệp vụ.

2.1.3 Khái quát về sản phẩm và dịch vụ tại ngân hàng TMCP Á Châu

ACB hướng đến mục tiêu trở thành ngân hàng bán lẻ hàng đầu tại Việt Nam, với danh mục sản phẩm chủ yếu phục vụ khách hàng cá nhân và doanh nghiệp vừa và nhỏ.

Ngân hàng ACB nổi bật trong lĩnh vực huy động vốn với nhiều sản phẩm tiết kiệm hấp dẫn bằng cả nội tệ và ngoại tệ, nhằm thu hút nguồn vốn nhàn rỗi từ người dân Các sản phẩm huy động của ACB đa dạng, phù hợp với nhu cầu của cả cá nhân và tổ chức Đối với khách hàng cá nhân, ACB cung cấp các sản phẩm tiền gửi tiết kiệm linh hoạt về kỳ hạn và nhiều lợi ích khác Ngoài các sản phẩm huy động, khách hàng cá nhân còn có nhiều lựa chọn tín dụng phù hợp với nhu cầu của mình.

Ngân hàng TMCP Á Châu hiện đang cung cấp nhiều sản phẩm tín dụng đa dạng, bao gồm cho vay mua nhà, sửa chữa nhà, hỗ trợ du học và vay bổ sung vốn lưu động cho các doanh nghiệp nhỏ Bên cạnh đó, dịch vụ thẻ tại ngân hàng cũng rất phát triển, với việc áp dụng các sản phẩm thẻ tiên tiến và không ngừng nâng cao trang thiết bị phục vụ khách hàng.

Ngân hàng TMCP Á Châu không chỉ phục vụ khách hàng cá nhân mà còn cung cấp nhiều sản phẩm tín dụng cho khách hàng doanh nghiệp Ngân hàng thường xuyên hỗ trợ doanh nghiệp xuất nhập khẩu với ưu đãi về điều kiện tham gia và lãi suất Ngoài ra, dịch vụ tư vấn tài chính và sản phẩm ngân quỹ, thanh toán cũng rất đa dạng Với công nghệ thông tin tiên tiến, dịch vụ chuyển tiền được xử lý nhanh chóng, an toàn và chính xác, cùng với nhiều tiện ích bổ sung Ngân hàng ACB còn nổi bật với các dịch vụ thanh toán quốc tế và kinh doanh ngoại tệ truyền thống, đồng thời là một trong những ngân hàng đầu tiên giới thiệu sản phẩm phái sinh như hợp đồng kỳ hạn, hợp đồng quyền chọn và hợp đồng hoán đổi lãi suất.

Thực trạng hoạt động quản lý khe hở nhạy cảm lãi suất và khe hở kỳ hạn tại ngân hàng TMCP Á Châu

2.2.1 Diễn biến lãi suất thị trường giai đoạn 2010 – 2012

Năm 2010 đánh dấu giai đoạn phục hồi kinh tế sau ảnh hưởng của biến động kinh tế toàn cầu năm 2008-2009 Để ứng phó với tình hình này, Ngân hàng Nhà nước (NHNN) đã thực hiện chính sách tiền tệ thận trọng và linh hoạt nhằm duy trì sự ổn định cho thị trường tiền tệ và tín dụng NHNN giữ lãi suất cơ bản ổn định ở mức 8% trong 10 tháng đầu năm 2010 và 9% trong hai tháng cuối năm, đồng thời điều chỉnh các mức lãi suất điều hành một cách phù hợp.

Bảng 2.5: Lãi suất điều hành tại một số thời điểm năm 2010

Thời gian LS cơ bản LSTCV LSTCK LS cho vay qua đêm

Nguồn: Báo cáo thường niên Ngân hàng Nhà nước năm 2010

Để thúc đẩy hoạt động của thị trường tiền tệ theo quy luật thị trường và đảm bảo sự quản lý của nhà nước, Ngân hàng Nhà nước (NHNN) đã từng bước gỡ bỏ các quy định ràng buộc.

Theo thông tư số 03/2010/TT-NHNN, 07/2010/TT-NHNN và 12/2010/TT-NHNN, các tổ chức tín dụng được phép cho vay với lãi suất thỏa thuận, điều này ảnh hưởng trực tiếp đến lãi suất trong lĩnh vực tài chính.

Trước sự điều hành của NHNN, lãi suất thị trường năm 2010 ở mức khá cao

Trong năm 2010, lãi suất huy động VNĐ trải qua nhiều biến động, bắt đầu tăng trong những tháng đầu năm do duy trì mức tăng từ cuối năm 2009, sau đó giảm và ổn định trong quý II và III, và tăng mạnh trong hai tháng cuối năm Tính đến cuối tháng 12/2010, lãi suất huy động đã tăng từ 1.96% đến 3.39% so với cuối năm 2009, đặc biệt ở các kỳ hạn ngắn từ 1 - 3 tháng Đầu quý II, các ngân hàng thương mại đã tăng lãi suất vượt ngưỡng 10.5%/năm để điều chỉnh cạnh tranh không lành mạnh, tạo nên mặt bằng lãi suất mới xung quanh mức 12%/năm Tuy nhiên, đến giữa tháng 10, lãi suất huy động đã giảm xuống khoảng 10.8% - 11%/năm nhờ vào sự cải thiện trong huy động vốn và nhu cầu vốn cho sản xuất kinh doanh Cuối năm, lạm phát tăng cao cùng với việc NHNN nâng lãi suất cơ bản lên 9%/năm đã khiến lãi suất huy động tăng lên mức 12%/năm, có lúc lên đến 17% - 18%/năm Để kiểm soát tình hình, NHNN đã áp dụng các biện pháp hành chính yêu cầu các ngân hàng không được vượt quá mức lãi suất huy động 14%/năm.

Bảng 2.6: Các mức lãi suất huy động trung bình tại một số thời điểm (theo kỳ hạn)

Lãi suất huy động VNĐ tăng cao đã dẫn đến lãi suất cho vay cũng tăng trong bối cảnh áp dụng cơ chế lãi suất thỏa thuận Vào giữa năm, chính phủ đã ban hành Nghị quyết số 23, chỉ đạo NHNN hạ lãi suất huy động xuống khoảng 10%/năm và lãi suất cho vay quanh mức 12%/năm Để hỗ trợ các ngân hàng thương mại thực hiện chính sách này, NHNN đã tích cực cung cấp vốn thông qua nghiệp vụ thị trường mở OMO và thị trường liên ngân hàng, giúp lãi suất cho vay bằng VNĐ có xu hướng giảm, đặc biệt là ở các ngành nông nghiệp, nông thôn, xuất khẩu và doanh nghiệp vừa và nhỏ, với mức giảm từ 2% - 2.5%/năm Tuy nhiên, trong hai tháng cuối năm, lãi suất cho vay lại có xu hướng tăng cao, dao động từ 13.5% - 18.5%/năm.

Vào năm 2010, lãi suất huy động và cho vay bằng USD đã có xu hướng tăng nhẹ qua các tháng Đến cuối tháng 12/2010, lãi suất này đã tăng khoảng từ 0.82% đến 1.36% mỗi năm cho tất cả các kỳ hạn so với tháng 01/2010.

Bảng 2.7: Lãi suất huy động USD theo kỳ hạn tại một số thời điểm năm 2010

Ngày 1 tháng 2 tháng 3 tháng 6 tháng 9 tháng 12 tháng

Vào ngày 3/3, Ngân hàng Nhà nước (NHNN) đã phát hành thông tư số 02/2011, quy định lãi suất huy động vốn tối đa bằng VNĐ của các tổ chức tín dụng và chi nhánh ngân hàng nước ngoài là 14%/năm Đối với quỹ tín dụng nhân dân cơ sở, mức lãi suất tối đa không vượt quá 14,5%/năm.

Vào ngày 8 tháng 3 năm 2011, Ngân hàng Nhà nước (NHNN) đã ban hành quyết định 379/2011, quy định về lãi suất tái cấp vốn, lãi suất tái chiết khấu và lãi suất trong thanh toán bù trừ của các ngân hàng Theo đó, lãi suất cho vay qua đêm liên ngân hàng được ấn định ở mức 12%.

Lãi suất huy động vốn VNĐ đã ổn định hơn so với cuối năm 2010, dao động trong khoảng 13.5 – 14%/năm, trong khi lãi suất cho vay tăng từ 1 – 1.5%/năm, đạt mức trung bình 16.23%/năm, với lĩnh vực nông nghiệp, nông thôn và xuất khẩu ở mức 14 – 16%/năm, và lĩnh vực phi sản xuất từ 18 – 22%/năm Bắt đầu từ đầu năm 2011, thị trường lãi suất USD trở nên sôi động, với các ngân hàng nâng lãi suất huy động USD lên mức 5.3% - 6.24%/năm, cụ thể như Western Bank 5,5%, Exim Bank 5,3%, và Viettin Bank 6% Sự gia tăng này chủ yếu do nhu cầu vay vốn USD cao, cùng với việc các ngân hàng thương mại muốn thu hút USD để tận dụng lợi nhuận từ tỷ giá và lãi suất.

Cuối quý I, lãi suất thị trường liên ngân hàng ghi nhận sự tăng trưởng, dao động từ 18 đến 20%/năm, chủ yếu tập trung vào các kỳ hạn dưới 1 tháng Nguyên nhân chính là do tính thanh khoản giảm sút, liên quan đến nợ xấu từ cuối tháng 3/2011.

Vào đầu tháng 4, cuộc đua lãi suất giữa các ngân hàng thương mại đã diễn ra mạnh mẽ, với lãi suất huy động vốn không kỳ hạn tăng lên 9-10%/năm, thay vì mức 2-3%/năm trước đây Sự thay đổi này xảy ra do quyết định về việc các khoản rút trước hạn chỉ được hưởng lãi suất không kỳ hạn Đồng thời, lãi suất cho vay qua đêm trong thanh toán điện tử cũng ghi nhận mức tăng, đạt 13%, và đến ngày 29/4, lãi suất này đã lên tới 14%/năm.

Biểu đồ 2.2: Lãi suất huy động trung bình 6 tháng đầu năm 2010 và 2011 (theo tháng)

Tháng 1 Tháng 2 Tháng 3 Tháng 4 Tháng 5 Tháng 6

Biểu đồ 2.3: Lãi suất huy động trung bình 6 tháng đầu năm 2010, 2011 (theo kỳ hạn)

Sự tăng lên của lãi suất huy động khiến cho lãi suất cho vay ở mức cao khá cao, trung bình 18 – 19%/năm, cao nhất 25%/năm

Mở đầu quý III là việc lãi suất liên ngân hàng VNĐ qua đêm đã tăng từ 12 – 12.5% lên 13 – 13.5% Tuy nhiên đến ngày 1/8 lãi suất này đã giảm dưới mốc 12%

(11.64%) Sự ổn định có dấu hiệu giảm của lãi suất góp phần vào trạng thái thanh khoản an toàn của ngân hàng

Tháng 7 ghi nhận việc vượt trần lãi suất của các ngân hàng Lãi suất cho vay lên đến 25%/năm và 6% – 8% đối với USD, do lạm phát tăng, lãi thực âm khó huy động vốn Nhưng đến cuối tháng 8, lãi suất giảm dần, lãi suất huy động ngầm từ 16 – 17%/năm, lãi suất cho vay là 20% – 22%/năm Sang đến tháng 9, các ngân hàng bắt đầu áp dụng lại lãi suất trần huy động, giảm lãi suất cho vay xuống 17% – 19%/năm

Sau một thời gian dài ổn định, lãi suất giao dịch trên thị trường liên ngân hàng đã bắt đầu có sự biến động mạnh mẽ, với lãi suất qua đêm hiện đạt trên dưới 16%/năm.

Mặc dù lãi suất cho vay đã giảm, doanh nghiệp vẫn gặp khó khăn trong việc tiếp cận vốn với mức lãi suất hiện tại dao động từ 17% đến 19%/năm Kể từ tháng 9/2011, nhiều ngân hàng thương mại đã điều chỉnh giảm lãi suất cho vay cho các lĩnh vực như nông nghiệp, nông thôn, xuất khẩu và doanh nghiệp nhỏ và vừa xuống còn 15% - 17%/năm, so với mức 18% - 21%/năm trước đây, trong khi lãi suất cho vay tối thiểu ở các lĩnh vực khác vẫn giữ ở mức 17%/năm.

Bảng 2.8: Lãi suất trung bình năm 2012

Biểu đồ 2.4: Lãi suất trung bình năm 2012

Năm 2012, lãi suất huy động và cho vay đã giảm mạnh, đạt mức định hướng của NHNN sớm hơn dự kiến, phù hợp với tình hình kinh tế vĩ mô và lạm phát Trong 6 tháng đầu năm, NHNN đã điều chỉnh lãi suất điều hành nhiều lần.

Bảng 2.9: Lãi suất điều hành từ 01/01/2012 đến 01/07/2012

(đơn vị: %/năm) Đầu năm

Nguồn: Website Ngân hàng Nhà nước Việt Nam

MỘT SỐ GIẢI PHÁP TĂNG CƯỜNG HOẠT ĐỘNG QUẢN LÝ KHE HỞ NHẠY CẢM LÃI SUẤT VÀ KHE HỞ KỲ HẠN TẠI NGÂN HÀNG TMCP Á CHÂU

Một số giải pháp tăng cường hoạt động quản lý khe hở nhạy cảm lãi suất và khe hở kỳ hạn tại ngân hàng TMCP Á Châu

và khe hở kỳ hạn tại ngân hàng TMCP Á Châu

3.2.1 Xây dựng mô hình hồi quy tính toán sự tác động của lãi suất tại các kỳ hạn khác nhau tới thu nhập lãi ròng của ngân hàng

Lãi suất của tài sản có và tài sản nợ thay đổi theo từng kỳ hạn, dẫn đến mức độ rủi ro khác nhau khi lãi suất biến động Để xác định chính xác mức suy giảm thu nhập lãi ròng khi lãi suất thay đổi, ngân hàng ACB cần xây dựng các mô hình hồi quy phù hợp Những mô hình này sẽ tính toán tác động của lãi suất ở các kỳ hạn khác nhau lên thu nhập lãi ròng, từ đó xác định rủi ro mà các tài sản phải đối mặt Việc này giúp hạn chế việc áp dụng một cách chung cho tất cả các nhóm tài sản và tăng tính chính xác trong việc xác định tổn thất thu nhập lãi ròng của ngân hàng.

3.2.2 Duy trì khe hở kỳ hạn và khe hở nhạy cảm lãi suất linh động, phù hợp hơn với sự biến động của lãi suất thị trường

Ngân hàng ACB cần duy trì khe hở kỳ hạn và nhạy cảm lãi suất để phù hợp với xu hướng biến động lãi suất thị trường Để đạt được điều này, ACB có thể linh hoạt điều chỉnh cơ cấu và kỳ hạn của tài sản có và tài sản nợ.

3.2.2.1 Điều chỉnh cơ cấu tài sản có và tài sản nợ

Ngân hàng ACB hiện đang đối mặt với tình trạng nhạy cảm nợ, khi mà giá trị tài sản nợ nhạy cảm lãi suất vượt quá giá trị tài sản có nhạy cảm lãi suất Điều này có thể dẫn đến tổn thất cho ngân hàng nếu lãi suất thị trường tăng Do đó, ACB cần áp dụng một chiến lược quản trị hiệu quả để giảm thiểu rủi ro này.

Tạ Phương Ngân Lớp NHTME – K12 cho rằng việc quản lý tài sản nhạy cảm lãi suất là rất quan trọng, bao gồm việc thu hẹp kỳ hạn tài sản có hoặc kéo dài kỳ hạn tài sản nợ Sự biến động lãi suất giữa tài sản có và tài sản nợ không đồng nhất, dẫn đến khả năng ngân hàng gặp lỗ khi lãi suất giảm không đồng đều Do đó, ngân hàng ACB cần nâng cao năng lực quản trị để duy trì sự cân bằng giữa tài sản có và tài sản nợ nhạy cảm lãi suất, nhằm giảm thiểu tổn thất khi lãi suất thay đổi.

Ngân hàng cần thực hiện phân tích kỳ hạn và định giá lại các cơ hội liên quan đến tài sản sinh lợi, bao gồm tiền gửi và vốn vay trên thị trường Dựa vào mức độ rủi ro, các nhà quản trị sẽ điều chỉnh để tối đa hóa giá trị của tài sản nhạy cảm với lãi suất, phù hợp với giá trị vốn tiền gửi và vốn vay Với trạng thái nhạy cảm nợ, ngân hàng ACB có thể kéo dài thời gian tồn tại của nguồn vốn bằng cách tăng thời hạn huy động vốn có kỳ hạn và giảm thời gian cho vay.

Ngân hàng có khả năng hoán đổi các khoản mục nguồn vốn, ví dụ như thay thế các khoản vay liên ngân hàng lãi suất biến đổi bằng các khoản vay lãi suất cố định Việc này giúp chuyển đổi tài sản nợ nhạy cảm lãi suất thành tài sản nợ không nhạy cảm, từ đó thu hẹp chênh lệch giữa tài sản có và tài sản nợ nhạy cảm lãi suất, giảm thiểu rủi ro cho ngân hàng khi có sự biến động của lãi suất thị trường.

Ngân hàng có thể hoán đổi các khoản mục tài sản có để tăng cường tài sản nhạy cảm lãi suất, nhằm tạo ra sự cân bằng và giảm chênh lệch với tài sản nợ nhạy cảm lãi suất Ví dụ, ngân hàng có thể chuyển đổi các danh mục đầu tư lãi suất cố định như trái phiếu chính phủ sang các khoản đầu tư lãi suất biến động Ngoài ra, ngân hàng cũng có thể thỏa thuận với khách hàng về các mức lãi suất linh hoạt, được điều chỉnh định kỳ.

Ngân hàng có thể mở rộng quy mô tổng tài sản và tổng nguồn vốn để điều chỉnh mức độ nhạy cảm lãi suất của tài sản và nguồn vốn.

Tạ Phương Ngân Lớp NHTME – K12 đề cập đến việc ngân hàng có thể huy động vốn ngắn hạn trên thị trường liên ngân hàng khi gặp tình trạng nhạy cảm về nợ Điều này cho phép ngân hàng đầu tư vào các khoản mục có lãi suất cố định, nhằm tối ưu hóa lợi nhuận.

Ngân hàng ACB có thể giảm quy mô tổng tài sản và tổng nguồn vốn bằng cách bán các khoản đầu tư có lãi suất cố định và trả lại các khoản vay trên thị trường liên ngân hàng với lãi suất biến đổi Tuy nhiên, việc điều chỉnh này có thể làm thay đổi cơ cấu tài sản và ảnh hưởng xấu đến các chỉ tiêu hoạt động và chỉ tiêu an toàn của ngân hàng Do đó, biện pháp này cần được thực hiện một cách thận trọng.

3.2.2.2 Điều chỉnh kỳ hạn của tài sản có và kỳ hạn của tài sản nợ

Rủi ro lãi suất cho ngân hàng chủ yếu xuất phát từ sự không cân xứng về kỳ hạn giữa tài sản và nguồn vốn, với quy mô khe hở nhạy cảm lãi suất là yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến tổn thất Để giảm thiểu rủi ro này, ngân hàng cần điều chỉnh kỳ hạn của tài sản và nguồn vốn, đồng thời thực hiện cân đối vốn hiệu quả.

Để tăng cường các khoản nợ dài hạn, ngân hàng cần đưa ra nhiều hình thức lãi suất hấp dẫn cho khách hàng gửi tiền kỳ hạn dài Đồng thời, các chương trình khuyến mãi cũng nên được triển khai nhằm thu hút lượng tiền gửi dài hạn, từ đó giúp cân đối lại kỳ hạn của tài sản và nguồn vốn.

Đối với các khoản cho vay trung và dài hạn, cần xem xét kỹ lưỡng phương thức hoàn trả hợp lý để đảm bảo rằng thời gian thu nợ không chênh lệch quá nhiều với thu nhập của người vay.

Điều hành huy động vốn cần gắn liền với nhu cầu sử dụng vốn, nhằm nâng cao hiệu quả sử dụng Cần cơ cấu lại kỳ hạn nguồn vốn huy động có kỳ hạn để đảm bảo an toàn thanh khoản Mục tiêu là đạt được các chỉ tiêu tăng trưởng về quy mô và chất lượng huy động vốn, tín dụng.

Ngân hàng cần thiết lập chỉ tiêu huy động vốn và cho vay phù hợp với từng loại tiền tệ nhằm đảm bảo sự cân đối vốn hiệu quả, tiết kiệm và giảm thiểu chi phí đầu vào.

Tiêu đề	Giải Pháp Tăng Cường Hoạt Động Quản Lý Khe Hở Nhạy Cảm Lãi Suất Và Khe Hở Kỳ Hạn Tại Ngân Hàng TMCP Á Châu
Tác giả	Tạ Phương Ngân
Người hướng dẫn	ThS. Phan Thị Hoàng Yến
Trường học	Học viện Ngân hàng
Chuyên ngành	Quản lý tín dụng
Thể loại	khóa luận tốt nghiệp
Năm xuất bản	2013
Thành phố	Hà Nội

Định dạng
Số trang	98
Dung lượng	1,33 MB