Các nhân tố ảnh hưởng đến nợ xấu của các ngân hàng thương mại cổ phần việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN NỢ XẤU CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM Ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 34 02 01 ĐẶNG THỊ THU HÀ TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2023 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN NỢ XẤU CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM Ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 34 02 01 Họ tên sinh viên: ĐẶNG THỊ THU HÀ Mã số sinh viên: 050607190119 Lớp sinh hoạt: HQ7-GE16 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC TS TRẦN HỒNG HÀ TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2023 i TĨM TẮT Mục tiêu khóa luận nhằm xác định "Các nhân tố ảnh hƣởng đến nợ xấu NHTMCP Việt Nam" Dữ liệu đƣợc lấy từ BCTC 25 NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2012-2022 Bộ liệu đƣợc chạy thông qua phần mềm Stata 17 kết hợp sử dụng phƣơng pháp ƣớc lƣợng nhƣ Pooled OLS, FEM REM, MH đƣợc lựa chọn phù hợp FEM Sau đó, thực lần lƣợt kiểm định khuyết tật MH phát FEM có tƣợng tự tƣơng quan phƣơng sai sai số thay đổi Để khắc phục, nghiên cứu dùng phƣơng pháp FGLS để đảm bảo hiệu MH Dựa vào kết ta thấy, TLNX chịu ảnh hƣởng hai nhóm nhân tố vi mơ vĩ mơ Cụ thể nhóm nhân tố vi mơ TLNX năm trƣớc dự phịng RRTD có tác động hƣớng với TLNX; mặt khác, quy mô NH, khả sinh lời tốc độ tăng trƣởng tín dụng có tác động nghịch với TLNX Đối với biến thuộc nhóm nhân tố vĩ mơ, tỷ lệ lạm phát có mối tƣơng quan thuận chiều đến TLNX Dựa vào kết cuối cùng, tác giả tiến hành đƣa hàm ý quản trị giúp giảm TLNX Đồng thời, hạn chế để từ đƣa hƣớng nghiên cứu Từ khóa: Nợ xấu, NH Thƣơng mại Cổ phần, FGLS ii ABSTRACT The goal of the thesis is to determine "Factors affecting bad debts of Vietnamese joint stock commercial banks" Data is taken from the Financial Reports of 25 Vietnamese Joint Stock Commercial Banks from 2012 to 2022 The data set is run through Stata 17 software and combined with the use of estimation methods such as Pooled OLS, FEM and REM, and the suitable model chosen is FEM After that, the defect tests of the model were performed sequentially and it was discovered that the FEM had autocorrelation and variable error variance To overcome this, the study used the FGLS method to ensure the effectiveness of the model Based on the results we see, bad debt is influenced by two groups of micro and macro factors Specifically, in the group of micro factors, bad debt from the previous year and credit risk provisions have the same impact as bad debt; On the other hand, bank size, profitability and credit growth rate have an inverse impact on bad debt For variables belonging to the macro factor group, inflation rate has a positive correlation with bad debt Based on the final results, the author proceeds to provide management implications to help reduce bad debt At the same time, point out limitations to suggest new research directions Keywords: Non-performing loan, Joint Stock Commercial Bank, FGLS iii LỜI CAM ĐOAN Em tên Đặng Thị Thu Hà, sinh viên khóa chƣơng trình Chất lƣợng cao, niên khóa 2019-2023 Em xin cam đoan đề tài khóa luận tốt nghiệp "Các nhân tố ảnh hƣởng đến nợ xấu Ngân hàng Thƣơng mại Cổ phần Việt Nam" Là cơng trình nghiên cứu em, kết nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung đƣợc cơng bố trƣớc nội dung ngƣời khác thực ngoại trừ trích dẫn đƣợc dẫn nguồn đầy đủ khóa luận Em cam đoan chịu trách nhiệm trƣớc nhà trƣờng có vấn đề liên quan đến khóa luận Tác giả Đặng Thị Thu Hà iv LỜI CẢM ƠN Lời đầu tiên, em xin gửi lời cảm ơn chân thành đến Quý Thầy Cô Trƣờng Đại học Ngân hàng TP.HCM tận tình hỗ trợ truyền đạt kiến thức năm em học tập trƣờng Đặc biệt, em xin gửi lời cảm ơn sâu sắc đến TS Trần Hồng Hà– Giảng viên khoa Ngân hàng, ngƣời trực tiếp hƣớng dẫn góp ý cho em nhiều suốt q trình làm khóa luận tốt nghiệp giúp em hồn thành cách tốt Mặc dù đƣợc hƣớng dẫn nhiệt tình từ Q Thầy Cơ, nhiên kiến thức em cịn hạn chế nên khơng thể tránh khỏi thiếu sót Em mong nhận đƣợc lời nhận xét, góp ý từ Q Thầy Cơ để em có cho học kinh nghiệm hồn thiện cơng việc sau Sau cùng, em kính chúc Q Thầy Cơ ngƣời có nhiều sức khỏe thành cơng công việc nhƣ sống Em xin chân thành cảm ơn! Tác giả Đặng Thị Thu Hà v MỤC LỤC TÓM TẮT i ABSTRACT .ii LỜI CAM ĐOAN iii LỜI CẢM ƠN iv MỤC LỤC v DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT viii DANH MỤC BẢNG x DANH MỤC HÌNH xi Chƣơng GIỚI THIỆU NGHIÊN CỨU 1.1 Tính cấp thiết đề tài 1.2 Mục tiêu nghiên cứu 1.2.1 Mục tiêu tổng quát 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu 1.4.1 Đối tƣợng nghiên cứu 1.4.2 Phạm vi nghiên cứu 1.5 Phƣơng pháp liệu nghiên cứu 1.5.1 Phƣơng pháp nghiên cứu 1.5.2 Dữ liệu nghiên cứu 1.6 Đóng góp đề tài 1.7 Bố cục khóa luận Kết luận chƣơng Chƣơng CƠ SỞ LÝ LUẬN 2.1 Cơ sở lý thuyết nợ xấu 2.1.1 Khái niệm nợ xấu 2.1.2 Phân loại nợ xấu 10 2.1.3 Những tiêu đo lƣờng nợ xấu 14 vi 2.2 Các lý thuyết liên quan đến nợ xấu 15 2.2.1 Lý thuyết thông tin bất cân xứng 15 2.2.2 Lý thuyết chu kỳ kinh doanh 16 2.3 Tổng quan nghiên cứu trƣớc 17 2.3.1 Các nghiên cứu nƣớc 17 2.3.2 Các nghiên cứu nƣớc 20 2.4 Các nhân tố ảnh hƣởng đến nợ xấu 23 2.4.1 Các nhân tố vi mô 23 2.4.2 Các nhân tố vĩ mô 26 Kết luận chƣơng 28 Chƣơng MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU 29 3.1 Quy trình nghiên cứu 29 3.2 Mơ hình nghiên cứu 30 3.3 Biến nghiên cứu 30 3.3.1 Biến phụ thuộc 30 3.3.2 Biến độc lập 31 3.4 Quy trình xử lý liệu 37 3.5 Dữ liệu nghiên cứu 39 Kết luận chƣơng 40 Chƣơng KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN 41 4.1 Thực trạng nợ xấu NHTMCP Việt Nam 41 4.2 Phân tích thống kê mô tả biến 43 4.3 Phân tích tƣơng quan tƣợng đa cộng tuyến 45 4.4 Kết nghiên cứu 47 4.4.1 Phân tích hồi quy Pooled OLS, FEM REM 47 4.4.2 Kiểm định khuyết tật mơ hình 50 4.4.3 Phân tích ƣớc lƣợng theo phƣơng pháp FGLS 51 4.4.4 Kiểm định tƣợng nội sinh 53 4.5 Thảo luận kết nghiên cứu 54 vii Kết luận chƣơng 59 Chƣơng KẾT LUẬN VÀ KHUYẾN NGHỊ 60 5.1 Kết luận 60 5.2 Một số khuyến nghị 60 5.3 Hạn chế hƣớng nghiên cứu 64 Kết luận chƣơng 66 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC viii DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT Nguyên nghĩa Từ viết tắt BCĐKT Bảng cân đối kế tốn BCTC Báo cáo tài BCTN Báo cáo thƣờng niên CIC Trung tâm Thông tin Tín Dụng (Credit Information Center) ECB Ngân hàng Trung ƣơng Châu Âu (European Central Bank) ETA Vốn chủ sở hữu tổng tài sản FEM Mơ hình tác động cố định (Fixed Effects Model) FGLS Bình phƣơng nhỏ tổng quát khả thi (Feasible Generalized Least Square) GDP Tổng sản phẩm nội địa (Gross Domestic Product) GMM Phƣơng pháp tổng quát khoảnh khắc (Generalized Method of Moments) IIF Viện Tài Quốc tế (Institute of International Finance Education) IMF Quỹ Tiền tệ Quốc tế (International Monetary Fund) INF Tỷ lệ lạm phát (Inflation rate) KQHĐKD Kết hoạt động kinh doanh LGR Tốc độ tăng trƣởng tín dụng LLR Tỷ lệ trích lập dự phịng rủi ro tín dụng