Ngân hàng trung ương các mô hình tổ chức vị trí pháp lý

1 Tiểu luận NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG CÁC MÔ HÌNH TỔ CHỨC & VỊ TRÍ PHÁP LÝ LUAN VAN CHAT LUONG download add luanvanchat@agmail com 2 MỤC LỤC  BẢN CAM KẾT PHẦN MỞ ĐẦU 1 Tính cấp thiết của đề t ài 4 2 M ụ[.]

1 Tiểu luận NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠNG CÁC MƠ HÌNH TỔ CHỨC & VỊ TRÍ PHÁP LÝ LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com MỤC LỤC   BẢN CAM KẾT PHẦN MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề t ài - M ục đích & nhiệm vụ Phương pháp nghiên cứu 4 Ý nghĩa đề tài - PHẦN NỘI DUNG LỊCH SỬ HÌNH THÀNH & PHÁT TRIỂN NHTW CÁC NƯỚ C TRÊN TH Ế G IỚ I: 1.1 Khái niệm 1.2 Lịch sử hình thành - 1.3 Chức NHTW - a.Phát hành giấy bạc điều hịa lưu thơng tiền tệ b.Là ngân hàng ngân hàng c Là quan xây dựng thự c thi sách tiền t ệ quốc gia d.Là ngân hàng phủ 1.4 Các mơ hình NHTW & vị trí pháp lý 1.4.1 M hình N gân hàng trung ơng quan trực thuộc phủ - 1.4.2 M hình NH TW độc lập với phủ - 10 1.4.2 Tính độc lập N gân hàng Trung ơng - 11 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 1.5 Vai trò NH TW nư ớc bối cảnh 15 ĐỊNH HƯỚ NG MƠ HÌNH TỔ CHỨ C CỦA NG ÂN HÀNG TRUNG ƯƠ NG VIỆT NAM 2.1 Những ợc điểm mơ hình tổ chức - 17 2.1.1Mơ hình tổ chức N gân hàng Nhà nước Việt Nam 17 2.1.2 Một số nhược điểm Mơ hình tổ chức NH NN Việt Nam 17 2.2 Định hướng mơ hình tổ chức NHTW VN theo đề xuất nhóm 17 PHẦN KẾT LUẬN TÀI LIỆU THAM KHẢO LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com PHẦN MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài: Như biết, khủng hoảng tài tiền tệ năm 2008 mà khởi nguồn từ Hoa Kỳ, quốc gia có hệ thống tài hàng đầu giới, lan rộng khắp nước giới, gây hậu nặng nề mà đến phủ nước phải làm đủ cách để hạn c hế tối đa tác động từ Tuy nhiên, khía cạnh khác, khủng hoảng làm bật lên vai trò Ngân Hàng Trung Ương (NHTW) việc “chẩn đoán” “kê toa” bệnh “khủng hoảng tài chính” nhằm giúp kinh tế quốc gia đứng vững trước “đợt dịch bệnh” cơng dồn dập đợt sóng thần biển Chính NH TW với cơng cụ sách tiền tệ trở thành “nhân vật chính” việc giải cứu kinh tế giới qua khỏi đại suy thối mang tính chất tồn cầu Việc NHTW có triển khai phát huy tối đa sức mạnh cơng cụ sách tiền tệ hay khơng phụ thuộc nhiều vào mơ hình vị trí pháp lý Tại Việt Nam, quốc hội thảo luận đóng góp cho “Luật Ngân Hàng Nhà Nước sửa đổi”, nên việc nghiên cứu mơ hình & vị trí pháp lý NHTW nước giới để từ định hướng mơ hình NHTW cho Việt Nam việc làm cần thiết hữu ích Chính mà nhóm chúng tơi định chọn nghiên cứu đề tài : NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠ NG CÁC MƠ HÌNH TỔ C HỨC & VỊ TRÍ PHÁP LÝ Mục đích & nhiệm vụ: Việc nghiên cứu đề tài nhằm mục đích xem xét mơ hình & vị trí pháp lý NHTW nước giới, mơ hình NHTW Việt Nam, ưu nhược điểm chúng, để từ định hướng mơ hình tổ chức NHTW Việt Nam Phương pháp nghiên cứu: LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com Sử dụng tài liệu chuyên ngành ngân hàng, kết hợp với thông tin internet, thông tư, nghị định Chính Phủ ngành ngân hàng diễn biến thực tế kinh tế & thị trường để phân tích, so sánh, đối chiếu lý thuyết với thực tế, từ giải mục tiêu cần nghiên cứu Ý nghĩa đề tài: Đề tài nghiên cứu trước mắt chủ yếu để phục vụ cho cơng tác học tập Nhóm, sau sở để Nhóm có nghiên cứu chuyên sâu NHTW PHẦN NỘI DUNG LỊC H SỬ HÌNH THÀNH & PH ÁT TRIỂN NHTW C ÁC NƯỚ C TRÊN THẾ GIỚI: 1.1 Khái niệm: Ngân hàng trung ương định chế công cộng, độc lập trực thuộc phủ; thực chức độc quyền phát hành tiền, ngân hàng ngân hàng, ngân hàng phủ chịu trách nhiệm việc quản lý nhà nước hoạt động tiền tệ, tín dụng, ngân hàng 1.2 Lịch sử hình thành: NHTW có nguồn gốc từ ngân hàng phát hành Cho đến đầu kỷ 20, ngân hàng phát hành thuộc sở hữu tư nhân Từ sau Chiến tranh giới thứ hai, ảnh hưởng học kinh nghiệm từ Đ ại suy thoái năm 1929 - 1933 phát triển học thuyết kinh tế K eynes (vào cuối năm 1930) M ilton Friedman (năm 1960) cần thiết vai trị quản lý vĩ mơ nhà nước kinh tế ảnh hưởng khối lượng tiền cung ứng biến số kinh tế vĩ mô, nước nhận thức tầm quan trọng phải thành lập NH TW đóng vai trị quản lý lưu thơng tiền tệ, tín dụng hoạt động hệ thống ngân hàng quốc gia Các N HT W thành lập cách quốc hữu hố ngân hàng phát hành có thành lập thuộc quyền sở hữu nhà nước Các nước tư phát triển có hệ thống ngân hàng phát triển lâu đời Pháp, Anh thành lập N HT W cách quốc hữu hoá ngân hàng phát hành thông qua mua lại cổ phần LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com ngân hàng bổ nhiệm người điều hành M ột số nước tư khác N hà nước nắm cổ phần khống chế để thuộc sở hữu tư nhân N hà nước bổ nhiệm người điều hành Ví dụ: Ngân hàng trung ương N hật (tên thức Ngân hàng Nhật bản) có 55% cổ phần thuộc quyền sở hữu N hà nước, 45% lại thuộc sở hữu tư nhân máy quản lý ngân hàng H ội đồng sách có thành viên lại Chính phủ bổ nhiệm Ở M ỹ, Ngân hàng trung ương gọi Cục dự trữ liên bang (Fed), ngân hàng cổ phần tư nhân quan lãnh đạo cao N gân hàng Hội đồng Thống đốc có thành viên Tổng thống bổ nhiệm Còn lại hầu khác thành lập N HT W thuộc sở hữu nhà nước CÁC NHTW ĐẦU TIÊN TRÊN THẾ GIỚI Năm đời Ngân hàng Ngân hàng Thụy Điển Anh 1668 Cục Dự trữ Liên bang Mỹ 1694 Ngân hàng 1913 Trung Quốc 1979 LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 1.3 Chức NHTW: a.Phát hành giấy bạc điều hịa lưu thơng tiền tệ NHTW độc quyền phát hành tiền nhằm đảm bảo thống an tồn cho hệ thống lưu thơng tiền tệ quốc gia Đồng tiền NHTW phát hành đồng tiền lưu thông hợp pháp Việc phát hành tiền NHTW tác động trực tiếp tới tình hình lưu thơng tiền tệ lượng tiền thời điểm phát hành phải đảm bảo phù hợp với nhu cầu kinh tế số lượng lẫn cấu Đồng thời NH TW cần kiểm soát tồn khối lượng tiền cung ứng, tổ chức cơng tác điều hịa lưu thơng tiền tệ nhằm vừa đảm bảo đủ phương tiện lưu thông, vừa đảm bảo kiểm soát lạm phát, ổn định giá trị đồng tiền b.Là ngân hàng ngân hàng Chức biết đến thơng qua vai trị người cho vay cuối Ngồi ra, NHTW cịn có chức tổ chức hệ thống toán quốc gia, nơi mở tài khoản thực trung gian toán cho ngân hàng trung gian NH TW quan có chức tổ chức giám sát, quản lý hoạt động ngân hàng trung gian LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com c Là quan xây dựng thực thi sách tiền tệ quốc gia NHTW sử dụng công cụ để điều hành sách tiền tệ quốc gia thơng qua việc tác động đến mức cung tiền kinh tế Các công cụ sử dụng cho việc thực thi chức bao gồm: + Nghiệp vụ thị trường mở + Dự trữ bắt buộc + Lãi suất chiết khấu d.Là ngân hàng phủ Là ngân hàng phù, NHTW thực dịch vụ tiền tệ, tín dụng cho nhà nước qua nghiệp vụ chủ yếu sau:  NHTW nhận tiền gửi kho bạc nhà nước,  Tổ chức toán kho bạc với ngân hàng trung gian,  Quản lý dự trữ quốc gia cho phủ vay để cân thu – chi ngân sách trường hợp cần thiết 1.4 Các mơ hình NHTW & vị trí pháp lý: Trong lịch sử phát triển ngành ngân hàng giới ghi nhận có mơ hình Ngân hàng Trung Ương (NHTW) hình thành phát triển Đó là: (1) NH TW độc lập với Chính phủ, (2) NHTW quan thuộc Chính phủ (3) NHTW thuộc Bộ Tài Hiện nay, mơ hình NH TW trực thuộc tài khơng cịn nước giới áp dụng Do đó, Nhóm nêu phân tích hai mơ hình: NHTW độc lập với Chính phủ NH TW quan thuộc Chính phủ 1.4.1 Mơ hình N gân hàng trung ương m ột quan trực thuộc phủ: M hình NH TW quan trực thuộc Chính phủ: mơ hình N HT W quan ngang Bộ thuộc phủ chịu chi phối trực tiếp phủ mơ hình tổ chức, nhân sự, tài đặc biệt định liên quan đến việc xây dựng thực sách tiền tệ LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com Các nước áp dụng mơ hình phần lớn nước Đông Á (H àn quốc, Đ ài loan, Singapore, Indonesia, Việt nam ) nước thuộc khối X HCN trước Sơ đồ m hình Ngân hàng Trung Ương Trực thuộc Chính phủ Chính phủ H ội đồng sách tiền tệ gồm: Thống đốc NHTW thành viên khác Ngân hàng trung ương Ưu điểm mơ hình Chính phủ dễ dàng phối hợp sách tiền tệ N HT W đồng với sách kinh tế vĩ mô khác nhằm đảm bảo mức độ liều lượng tác động hiệu tổng thể sách mục tiêu vĩ mơ thời kỳ M hình xem phù hợp với yêu cầu cần tập trung quyền lực để khai thác tiềm xây dựng kinh tế thời kỳ tiền phát triển Đ iểm hạn chế chủ yếu mơ hình N HTW chủ động việc thực sách tiền tệ Ngoài ra, việc tạm chi cho ngân sách trung ương bù đắp thâm hụt ngân sách làm gia tăng lạm phát Tuy nhiên, lớn mạnh nhanh chóng nước thuộc nhóm NIEs Singapore, H àn quốc, Đài loan nơi N HTW phận guồng máy phủ chứng có sức thuyết phục phù hợp mơ hình tổ chức truyền thống văn hố Á đơng 1.4.2 Mơ hình N HTW độc lập với phủ: Là mơ hình NHTW khơng chịu đạo phủ mà quốc hội Q uan hệ NH TW phủ quan hệ hợp tác Các NH TW theo mơ hình Hệ thống dự trữ liên bang M ỹ, N HTW Thụy sĩ, LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 10 A nh, Pháp, Đ ức, Nhật NHTW châu  u (ECB) Xu hướng tổ chức ngân hàng trung ương theo mơ hình ngày tăng lên nước phát triển QU ỐC HỘI NH TW CHÍNH PH Ủ Theo mơ hình này, NH TW có tồn quyền định việc xây dựng thực sách tiền tệ mà khơng bị ảnh hưởng áp lực chi tiêu ngân sách áp lực trị khác Tuy nhiên, tất NH TW tổ chức theo mơ hình đảm bảo độc lập hồn tồn khỏi áp lực phủ điều hành sách tiền tệ M ức độ độc lập NH TW phụ thuộc vào chi phối người đứng đầu nhà nước vào chế lập pháp nhân NH TW Đ iểm bất lợi chủ yếu mơ hình khó có kết hợp hài hồ sách tiền tệ - N HT W thực sách tài khố - phủ chi phối để quản lý vĩ mô cách hiệu 1.4.3 Tính độc lập Ngân hàng Trung ương: Các tiêu đánh giá mức độ độc lập NHTW: Thứ nhất, tính độc lập mặt trị NHTW Độc lập mặt trị giải thích mức độ phụ thuộc mặt thể chế, tổ chức mơ hình hoạt động cấu nhân định Ngân hàng Trung ương vào Chính Phủ Điều có nghĩa khả mà thành viên cao cấp Ngân hàng Trung ương bổ nhiệm hay miễn nhiệm người đứng đầu Chính phủ độ lệch nhiệm kỳ người đứng đầu phủ với nhiệm kỳ Thống đốc NHTW Đặc biệt mức độ ảnh hưởng hay khả chi phối LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 11 Chính phủ đến Ban điều hành NH TW Sự ảnh hưởng lớn mức độ độc lập NH TW Thứ hai, tính độc lập mặt kinh tế, định nghĩa khả NHTW sử dụng cơng cụ sách tiền tệ cách độc lập, khơng bị giới hạn hay ràng buộc mặt thực thi sách Thứ ba, độc lập mục tiêu hoạt động NHTW Các mục tiêu hoạt động cụ thể NH TW thường thể việc quy định luật hoạt động NHTW nước Độc lập mục tiêu hoạt động thể việc cho quyền NH TW thiết lập mục tiêu, xây dựng mục tiêu hay thực mục tiêu sau Chính phủ hay Quốc hội thơng qua Thứ tư, độc lập chế truyền tải công bố thông tin Mức độ minh bạch cao việc công bố thông tin thể độc lập định đường lối sách tiền tệ mà NHTW theo đuổi qua thể mức độ độc lập định với sách tài khóa Chính phủ Về p hân cấp độ độc lập, IMF chia làm bốn cấp độ: Mức độ độc lập thứ nhất: “Độc lập việc thiết lập mục tiêu” Đây mức độ độc lập cao Ở mức độ này, Ngân hàng trung ương định sách tiền tệ chế độ tỷ giá khơng thả Chẳng hạn, Hệ thống dự trữ liên bang Mỹ- Fed lựa chọn mục tiêu hoạt động, định sách tiền tệ quốc gia Mức độ độc lập thứ hai là: “Độc lập việc xây dựng tiêu hoạt động” Ngân hàng trung ương trao trách nhiệm định sách tiền tệ chế độ tỷ giá khác với kiểu độc lập mục tiêu, độc lập việc xây dựng tiêu hoạt động có mục tiêu chủ yếu xác định rõ ràng Luật Ví dụ, Điều lệ tổ chức hoạt động ECB quy định mục tiêu ổn định giá cả, ECB định tiêu hoạt động Mức độ độc lập thứ là: “Độc lập việc lựa chọn công cụ điều hành” Quốc hội Chính phủ định tiêu sách tiền tệ Ngân hàng trung ương có trách nhiệm tư vấn đệ trình lên phủ hay Quốc hội định mục tiêu sách tiền LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 12 tệ tỷ giá Ngân hàng Trung ương tự lựa chọn cơng cụ sách tiền tệ để thực mục tiêu giao Mức độ độc lập thứ “Mức độ độc lập bị hạn chế chí khơng có”: Chính phủ định sách mục tiêu lẫn tiêu hoạt động có quyền can thiệp khơng hạn chế vào q trình triển khai thực thi sách Vị trí pháp lý mức độ độc lập Ngân hàng Trung Ương Việt Nam: Tại Việt Nam, khái niệm NH TW lần đề cập Pháp lệnh NHN N năm 1990 với tên gọi NHNN (NHNN) Đến năm 1997, Việt Nam có Luật NHNN Năm 2003 Sửa đổi, bổ sung số điều Luật NH NN năm 2009 Dự thảo Luật NHNN sửa đổi NH NN soạn thảo chuẩn bị trình Chính phủ Quốc hội xem xét Qua q trình đó, có số đặc điểm bật sau: Về địa vị pháp lý: Trong Dự thảo Luật NH NN sửa đổi NH NN soạn thảo chuẩn bị trình Chính phủ xem xét giữ nguyên địa vị pháp lý NHN N quan ngang Bộ Chính phủ Điều cho thấy thân NHN N chưa sẵn sàng cho địa vị có tính độc lập Chính phủ Tuy nhiên nhấn mạnh với cấu trúc thể trị nay, mối quan hệ có tính mật thiết NH NN với quan khác Chính phủ mục tiêu độc lập hồn tồn với sách Chính phủ điều khơng khả thi Khi địa vị pháp lý không độc lập khả độc lập mục tiêu trình thực thi sách nhiều bị giới hạn Phương án đặt bước nâng cao dần tính độc lập cho NHN N cần thiết hợp lý điều kiện Bước có tính thử nghiệm cho NH TW độc lập cho phép NH NN độc lập việc lựa chọn mục tiêu sách ưu tiên nhóm mục tiêu chọn lựa phù hợp với điều kiện kinh tế vĩ mô mà không thiết phải phù hợp với sách khác Chính phủ Về mục tiêu: Dự thảo Luật NHN N sửa đổi cụ thể văn luật trước mục tiêu hoạt động ngân hàng nhà nước Tuy nhiên, cần thiết phải xác định cụ thể mục tiêu NHN N Các NHTW giới thường tập trung LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 13 vào mục tiêu như: kiểm sốt lạm phát, trì cơng ăn việc làm, tăng trưởng kinh tế, ổn định hệ thống tiền tệ thị trường tài Đồng thời NHN N cần trao quyền lựa chọn mục tiêu cho thời kỳ phù hợp với điều kiện kinh tế vĩ mô Trong điều kiện lạm phát cao mục tiêu mà NH NN cần lựa chọn kiểm soát lạm phát Nếu lạm phát kiểm sốt tốt trì sức sản xuất kinh tế, qua khơng giải vấn đề việc làm mà cịn góp phần làm cho kinh tế tăng trưởng Tuy nhiên, lúc mục tiêu kiểm soát lạm phát tăng trưởng kinh tế đồng thời đạt mà phải đánh đổi lạm phát cao trùy ổn định tốc độ tăng trưởng kinh tế Về định thực thi sách: Dự thảo bỏ qua Hội đồng Tư vấn Chính sách Tiền tệ Quốc gia Vai trị Ngân hàng Nhà nước có trách nhiệm quyền hạn mức cao hơn, “chủ động điều hành cơng cụ sách tiền tệ giải pháp khác để thực sách tiền tệ quốc gia” (K hoản Điều 6) Thống đốc có quyền thành lập “ Ban, Hội đồng tư vấn vấn đề liên quan đến chức năng, nhiệm vụ Ngân hàng Nhà nước” (Điều 9) Như vậy, mặt thực thi sách Ngân hàng Nhà nước có quyền chủ động so với trước Nhưng để quy định Dự thảo thực thi tốt, cần phải trao thêm quyền cho Thống đốc bổ nhiệm quy định mức lương để thu hút chuyên gia giỏi cho Ban tư vấn đặc biệt Thống đốc phải có quyền lực định việc định vấn đề liên quan đến sách tiền tệ sách khác liên quan đến hoạt động tài chính, ngân hàng dựa ý kiến chuyên gia thơng qua Chính phủ Về quan hệ với ngân sách: Dự thảo khơng có thay đổi so với Luật NHN N hành Tuy nhiên, để đảm bảo thực tốt sách tiền tệ mục tiêu cần thiết phải thêm quyền cho NHN N từ chối tạm chi cho ngân sách trung ương để xử lý thiếu hụt tạm thời trường hợp cần thiết nhằm đảm bảo mục tiêu thâm hụt ngân sách Quốc hội phê duyệt hàng năm chủ động việc điều hành cung, cầu tiền thị trường LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 14 Về máy tổ chức công tác nhân sự: Dự thảo luật sữa đổi chưa có đột phá máy tổ chức nhân NHNH : “Thủ tướng Chính phủ quy định chế tuyển dụng, chế độ đãi ngộ, sử dụng cán bộ, công chức Ngân hàng Nhà nước phù hợp với hoạt động nghiệp vụ ngân hàng trung ương” (khoản Điều 11) Tuy nhiên, có điểm Thống đốc có quyền thành lập Ban, Hội đồng tư vấn chuyên môn cần thiết để hổ trợ điều hành sách NHNN quan có tính đặc thù cao, điều hành tồn tài tiền tệ quốc gia nên địi hỏi phải thu hút đội ngũ lớn chuyên gia đầu ngành tài chính, ngân hàng Do đó, cần trao thêm quyền cho NH NN việc quy định chế tiền lương phù hợp để giữ thu hút nhân tài 1.5 Vai trò NHTW nước bối cảnh Trong giai đoạn khủng hoảng 2007 -2008 vừa qua NHTW thể vai trò cứu cánh cuối kế hoạch giải cứu Ngân hàng thương mại Khi khủng hoảng xảy phạm vi t oán cầu, NH TM rơi vào t ình trạng khả tốn, NHTW không thự c biện pháp cấp vốn cho NHTM thông qua việc tái chiết khấu, tái cầm cố giấy tờ có giá Như tháng 1/2009, Chính phủ Đức thực kế hoạch 500 tỷ USD cứu ngành ngân hàng, Commerzbank ngân hàng nhận 13,7 tỷ USD từ chương trình hỗ trợ này.Cùng tháng, Nhật dành 13,3 tỷ USD hỗ trợ thị trường tín dụng.Chính phủ Pháp cung cấp thêm 13,6 tỷ USD để hỗ trợ ngân hàng cho vay lớn nước Ngày 24/06, ECB bơm 442 tỷ euro cứu ngành ngân hàng Gói kích thích kinh tế Mỹ vào lịch sử với tổng quy mô lên đến 787 tỷ USD, chiết khấu hết giấy tờ có giá chất lượng tốt, Fed cịn mở rộng giấy t có giá chất lượng thấp mua khoản nợ xấu ngân hàng thương mại.Việt Nam tung gói kích thích kinh tế có t giá trị gần 10% GD P tương đương với 135,6 nghìn t ỷ đồng, hỗ trợ lãi suất vay vốn tín dụng chiếm khoảng 17 nghìn tỷ đồng Để ngân hàng vay vớI mức chi phí thấp NHTW nước tiếp tục giảm lãi suất cho vay : Tại Mỹ, lãi suất ngân hàng trung ương cấp vốn cho ngân hàng thương mại hạ xuống 0% đến 0,25% Tại Nhật, lãi suất ngân hàng trung ương chiết khấu tái cấp vốn cho ngân hàng thương mại hạ xuống 0,3% Tháng 2/2009, Việt Nam điều chỉnh giảm lãi suất tái cấp vốn từ 9,5%/năm xuống 7%/năm, lãi suất tái chiết khấu giảm LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 15 từ 7,5/năm xuống 5%/năm Bằng biện pháp NHTW tác động nhanh chóng đến khối lượng tiền số nhân t iền tệ kinh tế, hỗ trợ khoản, tạo điều kiện cho tổ chức t ín dụng mở rộng tín dụng hiệu Với kế hoạch giải cứu hệ thống ngân hàng hầu hết quốc gia kinh tế số nước khỏi tình trạng tăng trưởng âm kéo dài từ cuối năm 2008 đến tháng đầu năm 2009 Tiêu biểu vài nước sau:Nhật công bố khoảng thời gian tháng kết thúc ngày 30/06/2009, GDP Nhật tăng trưởng với tốc độ 3,7% (tính theo trung bình năm) Mức suy giảm quý trước 11,7%.Kinh tế Mỹ thoát suy thoái vào quý 3/2009, tốc độ tăng t rưởng với quý 2/2009 đạt 2,2% Việt Nam sau trình thực chương trình hỗ trợ lãi suất, đến ngày 24/12/2009 tổng dư nợ cho vay hỗ trợ lãi suất hệ thống ngân hàng 412.179,83 tỷ đồng Năm 2009, nhằm ngăn ngừa bước tiến khủng hoảng tài ngày 8/10/2009, Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (FED), Ngân hàng Trung ương châu Âu (ECB), Ngân hàng Trung ương Anh (BoE) số ngân hàng trung ương lớn khác giới bất ngờ đồng loạt cắt giảm lãi suất Cùng tham gia vào đợt phối hợp hành động chưa có với FED, ECB BoE cịn có Ngân hàng Trung ương Canada, Ngân hàng Trung ương Thụy Điển Ngân hàng Trung ương Thụy Sỹ Trong đó, ngân hàng trung ương trừ Ngân hàng Trung ương Thụy Sỹ hạ lãi suất 0,5% Trước đó, Ngân hàng Trung ương Trung Quốc cắt giảm lãi suất cho vay kỳ hạn năm 0,27% Với lần cắt giảm này, lãi suất đồng USD đưa mức 1,5%, lãi suất Euro giảm cịn 3,75%, lãi suất Đơ la Canada cịn 2,5%, lãi suất đồng Bảng Anh 4,5%, lãi suất đồng Krona Thụy Điển giảm 4,25% Lãi suất cho vay kỳ hạn năm đồng Nhân dân tệ Trung Quốc giảm 6,93% Còn Việt Nam, từ tháng - 9/2008, NH NN điều hành sách tiền tệ "thắt chặt", mức lãi suất chủ đạo điều chỉnh tăng, lãi suất từ 12%/năm lên 14%/năm, lãi suất tái cấp vốn từ 13%/năm lên 15%/năm, lãi suất tái chiết khấu từ 11%/năm lên 13%/năm, lãi suất nghiệp vụ thị trường mở từ 11,7%/năm lên 15%/năm Từ tháng 10/2008 đến nay, NHN N chuyển hướng điều hành sách tiền tệ từ "thắt chặt" để chống lạm phát sang "nới lỏng" nhằm mục tiêu hàng đầu ngăn chặn suy giảm kinh tế, điều chỉnh giảm mạnh lãi suất từ 14% - 13% - 11% - 8,5% - 7%/năm tăng trở lại 8% từ ngày 01/12/2009 đến nay,, LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 16 lãi suất tái cấp vốn từ 15% - 13% - 12% - 9,5% - 8% - 7%/năm, lãi suất tái chiết khấu từ 13% - 11% - 12% - 10% - 7,5% - 6%/năm, lãi suất nghiệp vụ thị trường mở từ 15% 14,3% - 13,5% - 11% - 9% - 8% - 7,5% - 7%/năm Với việc cắt giảm lãi suất bản, lãi suất tái chiết khấu, nghiệp vụ thị trường mở NHTW thời gian qua, làm giảm lãi suất cho vay, tỷ giá, sức mua đồng tiền, ảnh hưởng trực tiếp đến hoạt động kinh doanh NH TM N HT W thực cơng cụ nhằm kiểm sốt hoạt động cho vay hoạt động kinh doanh NH TM ĐỊNH HƯỚ NG MƠ HÌNH TỔ CH ỨC CỦA NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠ NG VIỆT NAM 2.1 Những nhược điểm mơ hình tổ chức 2.1.1Mơ hình tổ chức Ngân hàng Nhà nước Việt Nam Hiện Việt Nam, Ngân hàng Nhà nước thành viên Chính phủ hoạt động bộ, quan quản lý nhà nước khác máy Chính phủ, cấu tổ chức sau: LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 17 2.1.2 Một số nhược điểm Mơ hình tổ chức NHNN Việt Nam - Mơ hình tổ chức quy định theo Luật NHTW Việt Namhiện chưa quy định cụ thể trách nhiệm thẩm quyền NH TW Việt Namtrong điều hành cơng cụ để thực thi sách tiền tệ - Cuộc khủng hoảng tài nước phát triển vừa qua cho thấy mô hình tổ chức NH TW Việt Namđã thể bất cập việc giám sát hoạt động hệ thống ngân hàng, công tác dự báo kém, biểu lúng túng không chủ động việc thực thi sách tiền tệ Điều dẫn đến sách NHTW Việt Namtrong thời gian qua ban hành thường bị “giật cục”, gặp nhiều phản ứng gây sốc kinh tế - Ngân hàng Nhà nước Việt Nam chưa làm tốt việc cơng khai chủ trương, sách thơng tin cần thiết tiền tệ, ngân hàng cho công chúng thường xun, kịp thời tạo lịng tin cơng chúng vào sách Nhà nước LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 18 bối cảnh thông tin có nhiều chiều từ nhiều nguồn kinh tế thị trường Phát ngôn Ngân hàng Nhà nước cơng chúng cịn thiếu chun nghiệp, chậm trễ, thiếu minh bạch đơi “nói khơng đôi với làm” Những nhược điểm phần nhỏ so với thực tế, tất xuất phát từ nhiều nguyên nhân, nguyên nhân chủ đạo NHTW Việt Nam chưa trao đầy đủ quyền hạn trách nhiệm tương ứng với vai trò sứ mệnh Ngân hàng Trung ương quốc gia theo thông lệ 2.2 Định hướng mơ hình tổ chức NHTW VN theo đề xuất nhóm + Việc xây dựng mơ hình tổ chức Ngân hàng TW Việt Nam phải vào trình độ phát triển, thể chế trị Việt nam Khơng thể áp dụng cách máy móc mơ hình nước khác vào Việt Nam việc cải cách phải có lộ trình để thích ứng với thay đổi + Việc xây dựng mô hình tổ chức NHTW Việt Namkhơng phải hiểu đơn giản tách khỏi Chính phủ hay khơng mà phải nâng cao tính độc lập NH TW Việt Nam thực thi sách tiền tệ, phải trao cho NH TW Việt Nam quyền làm NH TW thực sự, chí chủ động lựa chọn cơng cụ để thực thi sách tiền tệ để thực thi tốt chức nhiệm vụ mình: + Các nghiên cứu thực nghiệm cho thấy mơ hình NHTW độc lập giúp kiểm sốt lạm phát tốt hơn, giảm thâm hụt ngân sách khơng đồng nghĩa với việc tạo tăng trưởng kinh tế cao Duy trì lạm phát thấp mục tiêu quan trọng khơng tạo điều kiện cho việc phân bổ có hiệu nguồn lực kinh tế mà giúp trì tính ổn định hệ thống tài kinh tế, đảm bảo an sinh xã hội: Bảng 1: Mức độ độc lập NHTW với trạng kinh tế nước phát triển LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 19 Nguồn: duthaoonline.quochoi.vn - Mối quan hệ số độc lập NHTW với mức lạm phát bình quân (Nghiên cứu Alesina Summers, 1993) Trong số nước phát triển có mơ hình NH TW độc lập, nhiều chứng cho thấy mối quan hệ nghịch biến độc lập NH TW với lạm phát Nghiên cứu Alesina Summers (1993) dựa quan sát giai đoạn từ 1955 đến 1988 cho thấy có mối quan hệ nghịch biến rõ tính độc lập NHTW với lạm phát bình quân với biến thiên số lạm phát Điều cho thấy cách thức độc lập NHTW có ảnh hưởng theo mức độ khác đến lạm phát Mức độ độc lập NH TW cao mức lạm phát bình quân giảm, mức độ độc lập NH TW phản ánh trình độ điều hành sách vĩ mơ kinh tế, nước có NH TW độc lập việc quản lý giá thực thi tốt ngược lại Hình Mối quan hệ số độc lập NHTW với mức lạm phát bình quân LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com 20 Nguồn: Alesina Sum mers, 1993 - Mối quan hệ số độc lập NHTW với thâm hụt ngân sách (Nghiên cứu Pollard, 1993): Kết nghiên cứu Pallard cho thấy: Ở NH TW nước có mức độc lập cao có mức độ thâm hụt ngân sách thấp ngược lại Điều chứng tỏ mức độ độc lập NHTW phản ánh trình độ quản lý ngân sách quốc gia, nhóm nước có NHTW hoạt động có m ức độ độc lập cao việc quản lý chi tiêu kiểm sốt chặt chẽ ngược lại Hình Mối quan hệ số độc lập NH TW với thâm hụt ngân sách LUAN VAN CHAT LUONG download : add luanvanchat@agmail.com ... Trung ương Canada, Ngân hàng Trung ương Thụy Điển Ngân hàng Trung ương Thụy Sỹ Trong đó, ngân hàng trung ương trừ Ngân hàng Trung ương Thụy Sỹ hạ lãi suất 0,5% Trước đó, Ngân hàng Trung ương Trung. .. cứu đề tài : NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠ NG CÁC MƠ HÌNH TỔ C HỨC & VỊ TRÍ PHÁP LÝ Mục đích & nhiệm vụ: Việc nghiên cứu đề tài nhằm mục đích xem xét mơ hình & vị trí pháp lý NHTW nước giới, mơ hình NHTW Việt... TM ĐỊNH HƯỚ NG MƠ HÌNH TỔ CH ỨC CỦA NGÂN HÀNG TRUNG ƯƠ NG VIỆT NAM 2.1 Những nhược điểm mơ hình tổ chức 2.1.1Mơ hình tổ chức Ngân hàng Nhà nước Việt Nam Hiện Việt Nam, Ngân hàng Nhà nước thành