Tìm hiểu về sự phát triển của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc và những tác động của nó đối với các nước trên thế giới
Trang 1
1
BỘ CÔNG THƯƠNG TRƯỜNG ĐẠI HỌC CÔNG NGHIỆP THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH
KHOA: TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG
^ ]
Luận Văn
ĐỀ TÀI :Tìm hiểu vềsự phát triển của Ngân hàng Nhân
dân Trung Quốc và những tác động của nó đối với các nước trên thế giới
GVHD: BS Bùi Quốc Thái SVTH: Trương Công Danh MSSV: 10097241
Trang 2
2
NHẬN XÉT GIẢNG VIÊN HƯỚNG DẪN
………, ngày… tháng……năm 20… Giảng viên hướng dẫn
Trang 3
3
Mục Lục
Lời tựa 10
Lời giới thiệu 11
PHẦN I GIỚI THIỆU HỆ TỔNG QUAN THỐNG NGÂN HÀNG TRUNG QUỐC 14
CHƯƠNG I: KHÁI QUÁT HỆ THỐNG NGÂN HÀNG TRUNG QUỐC 14
1.1 Quá trình cải cách hệ thống ngân hàng Trung Quốc 14
1.1.1 Lịch sử hình thành 14
CHƯƠNG II: SỰ HÌNH THÀNH VÀ PHÁT TRIỂN CỦA NGÂN HÀNG NHÂN DÂN TRUNG QUỐC 23
2.1 Sơ lược lịch sử hình thành Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc 23
2.2 Vai trò , Điều hành, bộ máy, danh sách thống đốc, lãi suất ,cấu trúc hệ thống đối với sự phát triển của hệ thống thanh toán tại Trung Quốc 26
2.2.1 Vai trò 26
2.2.1.1 Vai trò của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc đối với sự phát triển của CUP 26
2.1.1.2 Vai trò của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc đối với sự phát triển của hệ thống thanh toán tại Trung Quốc 27
2.2.2 Điều hành 28
2.2.2 Bộ máy 29
2.2.3 Danh sách thống đốc 30
2.2.4 Lãi suất 30
2.2.5 Về cấu trúc hệ thống thanh toán: 30
CHƯƠNG 3 32
SỰ PHÁT TRIỂN CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠN MẠI TRUNG QUỐC 32
3.1 Lịch sử phát triển hệ thống NHTM Trung Quốc 33
3.1.1 Hoạt động ngân hàng thời phong kiến 33
3.1.2 Vấn đề nợ xấu trong hệ thống ngân hàng Trung Quốc 35
3.1.2.1 Sự hình thành các khoản nợ xấu trong hệ thống ngân hàng Trung Quốc 35
3.1.2.2 Quá trình xử lý nợ xấu của Trung Quốc 35
Trang 4
4
3.1.2.3 Ước tính tổng nợ xấu tồn đọng trong hệ thống tài chính Trung Quốc
36
CHƯƠNG IV 40
HỆ THỐNG QUẢN LÝ GIÁM SÁT NGÂN HÀNG TRUNG QUỐC 40
4.1 Cơ quan điều hành chính sách tiền tệ và giám sát hoạt động ngân hàng 40 4.3 Từng bước cải cách khuôn khổ pháp lý: 41
4.4 Các nguyên tắc cơ bản và Chiến lược trong giai đoạn mới: 41
PHẦN II:KINH NGHIỆM ĐIỀU HÀNH CHÍNH SÁCH TIỀN TỆ CỦA TRUNG QUỐC 44
CHƯƠNG V : NHỮNG CẢI CÁCH TRONG ĐIỀU HÀNH CHÍNH SÁCH TIỀN TỆ CỦA TRUNG QUỐC 44
5.1 Tổng quan 44
5.2 Các công cụ chính sách tiền tệ tại Trung Quốc từ năm 1998 45
CHƯƠNG VI: KINH NG-HIỆM ĐIỀU HÀNH TỶ GIÁ HỐI ĐOÁI CỦA TRUNG QUỐC 50
6.1 Các giai đoạn trong điều hành tỷ giá hối đoái tại Trung Quốc 50
6.2 Một số kinh nghiệm rút ra từ điều hành chính sách tỷ giá của Trung Quốc 53
PHẦN III: VỊ THẾ CỦA TRUNG QUỐC NGÀY NAY TRONG HỆ THỐNG TÀI CHÍNH THẾ GIỚI 55
CHƯƠNG VII:XU THẾ QUỐC TẾ HÓA ĐỒNG NHÂN DÂN TỆ 55
7.1 Những đặc trưng của một đồng tiền quốc tế 55
7.2 Trung Quốc và “cái bẫy đôla” 55
7.3 Chiến lược quốc tế hóa đồng nhân dân tệ 58
7.4 Đánh giá khả năng đồng CNY thay thế USD 60
7.4.1 sự cần thiết của việc dự trữ ngoại tệ 60
7.4.2 nhận định chung 60
7.4.3 khả năng đồng CNY thay thế USD 61
PHẦN IV: SỨC ÉP NÂNG GIÁ ĐỒNG NHÂN DÂN TỆ CỦA TRUNG QUỐC 63
CHƯƠNGVIII: CHÍNH SÁCH TỶ GIÁ HOÁI ĐOÁI CỦA TRUNG QUỐC VÀ VẤN ĐỀ NÂNG GIÁ ĐỒNG NHÂN DÂN TỆ 63
Trang 5
5
8.1 Chính sách tỷ giá hối đoái của Trung Quốc và ảnh hưởng của nó đến cán
cân thương mại của Trung Quốc với Mỹ, EU và Nhật Bản 63
8.2 Sức ép của các nước đối với việc nâng giá đồng nhân dân tệ và phản ứng của Trung Quốc 68
8.2.1 Sức ép của các nước đối với việc nâng giá đồng nhân dân tệ 68
8.2.1.1 Sức ép từ phía Mỹ 68
8.2.1.2 Sức ép của các tổ chức và quốc gia khác 70
8.2.2 Phản ứng của Trung Quốc 71
CHƯƠNG XI:TÁC ĐỘNG CỦA NÂNG GIÁ ĐỒNG NHÂN DÂN TỆ ĐỐI VỚI VIỆT NAM 73
9.1Về lĩnh vực xuất khẩu 73
9.2 Về lĩnh vực nhập khẩu: 73
9.3 Về đầu tư 74
9.4 Áp lực đối với lạm phát ở Việt Nam 75
9.5 Đánh giá về tác động của tăng giá nhân dân tệ đối với nền kinh tế Việt Nam 75
KẾT LUẬN 77
CÁC PHỤ LỤC ……………….79
Tài liệu tham khảo 82
Trang 6
6
DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, TỪ VIẾT TẮT
ABC: Ngân hàng Nông nghiệp Trung Quốc (Agriculture Bank of China)
ADB: Ngân hàng Phát triển Châu Á (Asia Development Bank) AMC: Công ty xử lý nợ và khai thác tài sản (Asset Management Company)
BIS: Ngân hàng Thanh toán Quốc tế (Bank for International Settlement)
BOC: Ngân hàng Trung Quốc ( Bank of China)
BTA: Hiệp định thương mại song phương Việt Nam - Hoa Kỳ BEPS Hệ thống thanh toán điện tử theo lô
CAR: Hệ số đủ vốn (Capital Adequacy Ratio)
CNAPS Hệ thống thanh toán quốc gia tiên tiến của Trung Quốc CSTT :Cơ sở thông tin
CEPA Hiệp định Đối tác kinh tế toàn diện(Comprehensive Economic Partnership Agreement)
CUP Công ty chuyển mạch thẻ quốc gia(China UnionPay)
CNAPS Hệ thống thanh toán quốc gia tiên tiến của Trung Quốc
(Co-Processing Node Architecture for Parallel Systems)
CIS Tổ chức liên minh các quốc gia được thành lậpCommonwealth of Independent States
CBRC: Ủy ban giám sát hoạt động ngân hàng Trung Quốc (China Banking Regulatory Commision)
CCB: Ngân hàng Xây dựng Trung Quốc ( China Construction Bank)
CCTT Cán cân thanh toán
CCTMCán cân thương mại
CEIM: Viện Nghiên cứu Quản lý Kinh tế Trung ương
CCP: Đảng Cộng Sản Trung Quốc (China Communist Party)
Trang 7FED: Quỹ dự trữ liên bang hay Ngân hàng Trung ương Mỹ
FETP: Chương trình Giảng dạy Kinh tế Fulbright
FPI: Đầu tư gián tiếp từ nước ngoài (Foreign Porfolio
Investment)
GDP: Tổng sản phẩm trong nước (Gross Domestic Product)
HTXTD: Hợp tác xã tín dụng hay quỹ tín dụng nhân dân
HVPS Hệ thống thanh toán giá trị cao
ICBC: Ngân hàng Công thương Trung Quốc (Industrial and Commercial Bank of China)
IMF: Quỹ Tiền tệ Quốc tế (International Monetary Fund)
LHCTrung tâm thanh toán bù trừ địa phương
NHTM TQ Ngân hàng thương mại Trung Quốc
NHTƯNgân hàng trung ương
NDT Nhân dân tệ
NHTM QDNgân hàng thương mại quốc doanh
OMO Nghiệp vụ Thị trường mở (Open Market Operations)
ODA Hỗ trợ phát triển chính thức(Official Development
Assistance)
SWIFT Hiệp hội Viễn thông Tài chính Liên ngân hàng Toàn thế
giới.(Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunication)
SDR Quyền rút vốn đặc biệt(Special Drawing Rights)
RMB RENMINBI (đơn vị tiền tệ của Trung Hoa, Nhân Dân Tệ) TCTD Tổ chức tín dụng
WTO Tổ chức thương mại thế giới(Worrld Trade Organnization)
WB Ngân hàng thế giới (world bank )
Trang 8
8
Danh sách các bảng
Bảng Số trang Bảng 8.1: Cán cân thương mại của Mỹ với Trung
Quốc từ năm 2001-2010
Bảng 8 2: Cán cân thương mại của EU với Trung
Quốc từ năm
2006-2010
Bảng 8.3 : Cán cân thương mại của Nhật Bản với
Trung Quốc từ năm 2005-2009
Trang 9
9
Danh sách các hình, sơ đồ, biểu đồ
Hình 1.1 Trụ sở chính của Ngân hàng Trung Quốc
Hình 1.2 Ngân hàng trung ương Trung Quốc
Hình 8.1 Biểu đồ tỷ giá ngoại tệ của Trung Quốc / Hoa
Kỳ
Hình 8.2 : Biểu đồ Tỷ giá hối đoái giữa Nhân dân tệ với
đô la Mỹ tháng 1 và 2/2010
Hình 8.3 : Biểu đồ Thặng dư thương mại của Trung
Quốc với Mỹ từ năm 1985-2010
Hình 8.4 : Biểu đồ Cán cân thương mại của EU với
Trung Quốc từ năm 2006 – 2010
Hình 8.5 : Biểu đồ Cán cân thương mại của Nhật Bản
với Trung Quốc từ năm 2005 – 2009
Trang 10Ở Việt Nam cho tới nay đã có nhiều nghiên cứu về Trung Quốc trên nhiều khía cạnh và lĩnh vực khác nhau, tuy nhiên chưa có một nghiên cứu sâu nào
về khu vực ngân hàng, một khu vực được coi là huyết mạch của nền kinh tế
Luận văn: “ Tìm hiểu về sự phát triển của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc và những tác động của nó đối với các nước trên thế giới ” Đây là
một công trình nghiên cứu nghiêm túc và công phu, mô tả một cách toàn diện
hệ thống ngân hàng Trung Quốc, kể từ thời phong kiến sơ khai trải qua chặng đường dài phát triển với nhiều cải cách sâu rộng để giờ đây có thể sánh ngang với hệ thống ngân hàng của những nước tiên tiến trên thế giới.
Cùng với lịch sử hình thành và phát triển của khu vực ngân hàng thương mại, luận văn cũng dành phần đáng kể đi sâu phân tích những thay đổi trong quá trình điều hành chính sách tiền tệ, chính sách tỷ giá và quản lý ngoại hối của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc, để từ đó giúp độc giả thấy được tại sao nó lại trở thành một ngân hàng trung ương mạnh mà mỗi động thái của nó hiện nay làm cả thế giới phải dõi theo.
Luận văn không chỉ nói về hệ thống ngân hàng Trung Quốc với những điểm mạnh và điểm yếu được lý giải một cách sâu sắc mà đi cùng với nó là những tác động của đối với các nước trên thế giới trong đó có Việt nam
Trang 11
11
Lời giới thiệu
Sau cuộc khủng hoảng tài chính thế giới 2008 - 2009, Trung Quốc bắt đầu được xem là một trụ cột quan trọng của nền kinh tế toàn cầu, thậm chí còn được coi là người chèo lái chính cho sự thay đổi kinh tế, xã hội và môi trường toàn cầu, điều mà mới chỉ 10 năm trước đây là khó hình dung
Sự tăng trưởng kinh tế nhanh chóng trong ba thập kỷ qua đã đưa Trung Quốc
từ một nước có nền kinh tế lạc hậu lên đứng thứ hai trên thế giới về qui mô tổng sản phẩm quốc nội, chỉ đứng sau Mỹ và vượt trên cả Nhật Bản Trung Quốc hiện đang là nước xuất khẩu đứng đầu thế giới đồng thời là nước có dự trữ ngoại tệ lớn nhất thế giới Đồng Nhân dân tệ được nhiều nhận định cho rằng sẽ trở thành đồng tiền quốc tế vào năm 2020
Khi Trung Quốc ngày càng đóng vai trò lớn hơn trong nền kinh tế thế giới, lĩnh vực tài chính - ngân hàng Trung Quốc cũng thu hút sự chú ý nhiều hơn
Hệ thống ngân hàng có vai trò vô cùng quan trọng đối với nền kinh tế Trung Quốc, vì nó thu hút gần như toàn bộ tiền tiết kiệm của hộ gia đình và cung cấp đến 95% vốn cho khu vực doanh nghiệp Tiền gửi tiết kiệm ở hệ thống ngân hàng Trung Quốc là rất lớn, chiếm đến 160% GDP
Khu vực ngân hàng cũng là một khu vực tăng trưởng vào loại nhanh nhất ở Trung Quốc, đạt tốc độ tăng trung bình 19% trong suốt hai thập kỷ qua Tính đến cuối năm 2008, tổng tài sản của toàn hệ thống là 62,3 ngàn tỷ Nhân dân
tệ, hơn gấp hai lần GDP của nước này Đến nay, về mặt quy mô và phạm vi hoạt động, ngành ngân hàng Trung Quốc có thể sánh ngang với các nền kinh
tế công nghiệp hóa hàng đầu Tuy nhiên, ngành ngân hàng Trung Quốc vẫn được coi là đang ở giai đoạn đầu phát triển khi nguồn thu nhập chủ yếu của các ngân hàng thương mại vẫn từ hoạt động tín dụng, chiếm trên 85%
Luận văn này nhằm mục đích nghiên cứu một cách hệ thống khu vực ngân hàng Trung Quốc và được chia thành ba phần với 9 chương có kết cấu như sau Phần I giới thiệu tổng quan hệ thống ngân hàng Trung Quốc bao gồm cả
Trang 12rằng luận văn “Tìm hiểu về sự phát triển của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốcvà những tác động của nó đối với các nước trên thế giới
” sẽ cung cấp cho bạn đọc những phân tích, đánh giá hữu ích
Chắc chắn rằng việc nghiên cứu luận văn này còn nhiều thiếu sót Rất mong nhận được ý kiến đóng góp của bạn đọc
Trang 13
13
Hình 1: Trụ sở chính của Ngân hàng Trung Quốc
Hình 2: Ngân hàng trung ương Trung Quốc
Trang 14hệ thống ngân hàng của Trung Quốc cũng đã trải qua 3 giai đoạn trong quá
trình mở cửa Cụ thể là:
- Giai đoạn ( 1980-1993):
Trong giai đoạn này, chiến lược mở cửa ngành Ngân hàng với mục đích là để thu hút các nguồn vốn từ bên ngoài và cải thiện môi trường đầu tư trực tiếp nước ngoài bằng cách cung cấp các dịch vụ tài chính tốt hơn cho các tập đoàn kinh tế nước ngoài hoạt động tại Trung Quốc Do cầu nội địa đối với các dịch
vụ tài chính tăng lên, Chính phủ Trung Quốc đã từng bước nới lỏng các hạn chế mang tính địa lý đối với các ngân hàng nước ngoài thông qua việc cho phép mở rộng sự hiện diện của các ngân hàng này từ các đặc khu kinh tế sang các thành phố lớn và thành phố ven biển Đến cuối năm 1993, các ngân hàng nước ngoài đã thiết lập được 76 pháp nhân, hoạt động tại 13 thành phố với tổng tài sản lên tới 8,9 tỷ USD, phạm vi kinh doanh tập trung vào các dịch vụ ngoại hối cho các công ty nước ngoài và người nước ngoài tại Trung Quốc
- Giai đoạn (1993- 2001):
Công cuộc cải cách kinh tế của Trung Quốc đã có những tiến bộ quan trọng trong giai đoạn này, thể hiện qua tốc độ phát triển nhanh chóng của nền kinh
Trang 15
15
tế thị trường xã hội chủ nghĩa, với sự bùng nổ của thương mại và đầu tư trực tiếp của nước ngoài Tuy nhiên, để khuyến khích hơn nữa sự tham gia của các nhân tố nước ngoài tại Trung Quốc thông qua việc cải thiện hơn nữa môi trường đầu tư, Chính phủ Trung Quốc đã thông qua một loạt các chính sách
và sửa đổi các luật, quy định có liên quan Với tốc độ phát triển liên tục của đầu tư nước ngoài cũng như sự mở rộng không ngừng của các doanh nghiệp Trung Quốc ra thị trường thế giới, các nhà cung cấp dịch vụ tài chính nước ngoài ngày càng mong muốn được trực tiếp kinh doanh tại Trung Quốc Trong bối cảnh đó, năm 1994 Chính phủ Trung Quốc đã ban hành một văn bản pháp lý toàn diện điều chỉnh các hoạt động của các ngân hàng có vốn đầu
tư nước ngoài trên toàn lãnh thổ Trung Quốc với tên gọi là: Quy chế của nước Cộng hòa Nhân dân Trung Hoa về quản lý các định chế tài chính có vốn nước ngoài Quy chế này được phát triển từ quy định được ban hành từ 1985 mang tên Quy chế của nước Công hòa Nhân dân Trung Hoa về quản lý các ngân hàng có vốn nước ngoài và ngân hàng liên doanh hoạt động tại các đặc khu kinh tế Quy định mới đã cung cấp các hướng dẫn pháp lý đối với việc gia nhập thị trường và hoạt động thanh tra các ngân hàng có vốn nước ngoài Trong khi đó, hoạt động của các ngân hàng nước ngoài đã được mở rộng từ các thành phố ven biển và các thành phố lớn ra toàn quốc và các ngân hàng nước ngoài được phép mở chi nhánh tại tất cả các thành phố của Trung Quốc Đến năm 1996, Chính phủ Trung Quốc công bố Quy chế về việc thí điểm kinh doanh đồng nhân dân tệ tại khu vực Thương Hải - Phố Đông của các định chế trài chính nước ngoài Quy định này cho phép các ngân hàng nước ngoài tiếp cận hoạt động kinh doanh bằng đông nhân dân tệ phục vụ các doanh nghiệp và cá nhân nước ngoài Chính vì vậy đã thúc đẩy sự phát triển của các ngân hàng nước ngoài đạt con số 175, tăng 99 ngân hàng so với 4 năm trước đó, trong khi tài sản có của các ngân hàng này đã tăng gấp 4 lần Cũng chịu tác động của cuộc khủng hoảng tài chính tiền tệ Châu Á, các ngân hàng nước ngoài trở nên thận trọng hơn trong việc mở rộng hoạt động của mình tại khu vực châu Á, do đó hoạt động kinh doanh của các ngân hàng nước ngoài tại Trung Quốc cũng bị giảm sút Một số ngân hàng thậm chí còn đóng cửa Từ 1998 đến 2001, chỉ có 15 tổ chức cung cấp dịch vụ ngân hàng
Trang 16
16
được thành lập tại Trung Quốc Chinh phủ Trung Quốc đã phải thực hiện hàng loạt các biện pháp để kích thích hoạt động của các ngân hàng nước ngoài tại thị trường này Trong đó, việc lựa chọn Thâm Quyến là thành phố thứ hai sau Thượng Hải được thực hiện thí điểm cho phép các ngân hàng có vốn nước ngoài tham gia thị trường liên ngân hàng để họ có thể tiếp cận nguồn vốn bằng đồng nhân dân tệ; cho phép các ngân hàng có vốn nước ngoài
có trụ sở tại Thượng Hải thực hiện kinh doanh đồng nhân dân tệ tại Quảng Đông, Quảng Tây và Hồ Nam Mặc dù, hoạt động kinh doanh ngoại hối của các ngân hàng này đã giảm xuống trong các năm đó, các ngân hàng nước ngoài lại có thể mở rộng kinh doanh đồng nhân dân tệ
- Giai đoạn 2002- 2006:
Với việc Trung Quốc chính thức gia nhập WTO vào ngày 11/12/2001, ngành Ngân hàng của Trung Quốc đã chứng kiến những thay đổi sâu sắc trong giai đoạn này Trong thời gian 5 năm ân hạn theo quy định trong thoả thuận gia nhập, Chính phủ Trung Quốc đã tôn trọng các cam kết và mở cửa thêm các lĩnh vực kinh doanh cho các ngân hàng có vốn nước ngoài tham gia Những
nỗ lực mở cửa và điều chỉnh hợp lý, nhanh chóng về mặt chính sách đã tạo điều kiện cho các ngân hàng nước ngoài mở rộng hoạt động Sau 5 năm gia nhập WTO, mặc dù đã có một số vụ sáp nhập, số lượng tổ chức kinh doanh
do các ngân hàng nước ngoài thành lập đã tăng từ 190 lên 312
¾ Sau đây là một số biện pháp mở cửa đựoc sử dụng trong giai đoạn này:
Tôn trọng các cam kết WTO: Những hạn chế về đối tượng khách hàng đối
với hoạt động kinh doanh ngoại tệ của các ngân hàng có vốn nước ngoài đã được dỡ bỏ ngay sau khi gia nhập WTO Ngoài ra, hoạt động kinh doanh bằng đồng nhân dân tệ của các ngân hàng nước ngoài cũng đã được mở rộng
từ bốn thành phố lớn là Thượng Hải, Thâm Quyến, Thiên Tân và Đại Liên ra toàn quốc, đối tượng khách hàng cũng được mở rộng từ các cá nhân và doanh nghiệp nước ngoài sang các doanh nghiệp và người dân Trung Quốc Cũng trong thời gian này, các hạn chế khác đối với các ngân hàng có vốn nước ngoài từng bước được nới lỏng, như hạn chế về tài sản nợ bằng đồng nhân dân tệ được dỡ bỏ; giới hạn về tỷ lệ tiền gửi ngoại tệ từ nguồn trong nước đối
Trang 17
17
với các ngân hàng có vốn nước ngoài đã được bãi bỏ tuân theo nguyên tắc đối
xử quốc gia được thoả thuận trong cam kết gia nhập WTO
1.1.2 Các sáng kiến độc lập với các cam kết gia nhập WTO:
Trung Quốc cũng tiến hành hàng loạt các sáng kiến tự do hoá độc lập với những cam kết WTO nhằm đáp ứng nhu cầu cải cách và thị trường của nền kinh tế
Thứ nhất, nhằm mục đích khuyến khích các ngân hàng nước ngoài mở chi nhánh tại các khu vực không gần biển như khu vực miền Trung, miền Tây và vùng đông Bắc nơi chưa có dịch vụ ngân hàng, một số thành phố trong đó có Tây An, Thẩm Dương, Cáp Nhĩ Tân, Trường Xuân, Lan Châu, Tây Ninh đã
mở của cho các ngân hàng có vốn nước ngoài thực hiện kinh doanh bằng đồng nhân dân tệ trước thời hạn, đồng thời đẩy nhanh việc xem xét thông qua các thủ tục cho các ngân hàng có vốn nước ngoài mở chi nhánh tại các khu vực này
Thứ hai, yêu cầu về vốn hoạt động đối với các ngân hàng có vốn nước ngoài được hạ xuống một cách hợp lý nhằm nới lỏng các hạn chế về vốn khả dụng đối với các ngân hàng này
Thứ ba, tương tự như các ngân hàng trong nước các ngân hàng có vốn nước ngoài được phép tham gia vào các hoạt động kinh doanh các công cụ phái sinh, các hoạt động quản lý tài sản, lưu ký và đại lý bảo hiểm ở nước ngoài Thứ tư, theo thoả thuận đối tác thân thiện hơn (CEPA) với các đặc khu hành chính Hồng Kông và Ma Cao, các ngân hàng ở hai đặc khu này được đối xử ngang bằng khi xin phép mở chi nhánh hoặc các dự án kinh doanh mới ở Đại lục
Thứ năm, để khuyến khích sự tham gia của các ngân hàng nước ngoài vào khu vực ngân hàng trong Đại lục, Trung Quốc cho phép và khuyến khích các nhà đầu tư chiến lược nước ngoài đủ tiêu chuẩn mua cổ phần của các ngân hàng Trung Quốc trên cơ sở thương mại và tự nguyện
Như vậy, việc mở cửa hệ thống ngân hàng Trung Quốc đã tập trung vào ba khu vực chiến lược là Châu thổ sông Dương Tử, Châu thổ sông Châu Giang
và Khu kinh tế Bố Hải, từng bước mở cửa ra toàn quốc
1.1.3 Từng bước cải cách khuôn khổ pháp lý:
Trang 18
18
Thực hiện các cam kết gia nhập WTO và dựa trên sự phân tích những điều kiện thực tiễn của Trung Quốc, Chính phủ Trung Quốc đã sửa đổi, ban hành nhiều luật và quy định mới Những văn bản pháp luật quan trọng gồm: Luật Quản lý và Giám sát Ngân hàng của nước Cộng hoà Nhân dân Trung Hoa, Quy định của nước Cộng hoà Nhân dân Trung Hoa về Quản lý các định chế tài chính có vốn nước ngoài và các văn bản hướng dẫn thi hành Những quy định tại các văn bản này đã cung cấp cơ sở vững chắc để tiếp tục tiến trình mở cửa khu vực ngân hàng Trung Quốc Tháng 12/2003, Chính phủ Trung Quốc
đã ban hành Quy chế mua cổ phần tại các định chế tài chính Trung Quốc của các định chế tài chính nước ngoài Trong đó, quy định các tiêu chuẩn về quy
mô tài sản, mức vốn và khả năng sinh lời cũng như giới hạn tối đa được mua
cổ phần đối với nhà đầu tư nước ngoài Do đó, Điều Luật này đã thúc đẩy hơn nữa sự hợp tác giữa các ngân hàng Trung Quốc và các ngân hàng nước ngoài Ngoài ra, Trung Quốc cũng mở rộng sự hiện diện của các ngân hàng nước ngoài, tăng cường công tác thanh tra trên cơ sở rủi ro Uỷ ban Giám sát Ngân hàng đã tăng cường năng lực giám sát và phân tích từ xa, cải thiện việc lập kế hoạch và thanh tra tại chỗ Nhờ đó, chất lượng thanh tra đã được tăng cường đáng kể, góp phần lành mạnh các ngân hàng nước ngoài tại Trung Quốc
1.1.4 Những đóng góp chủ yếu của các ngân hàng nước ngoài:
Thứ nhất, đóng góp cho sự phát triển của đầu tư và thương mại quốc tế: Các ngân hàng nước ngoài có lợi thế cạch tranh hơn các ngân hàng Trung Quốc Chính các ngân hàng này đã tiên phong trong việc đổi mới doanh nghiệp, đồng thời có nhiều kinh nghiệm và phong phú về sản phẩm dịch vụ ngân hàng, đặc biệt trong lĩnh vực thương mại quốc tế và cơ sở hạ tầng hệ thống thanh toán, cho vay hợp vốn, quản lý tiền mặt và tài sản Sự hiện diện của các ngân hàng nước ngoài tại Trung Quốc đã làm phong phú thêm các sản phẩm trên thị trường ngân hàng, nâng cao chất lượng phục vụ của các ngân hàng, do
đó đã đóng góp vào việc xúc tiến thương mại và đầu tư ra nước ngoài Bên cạnh đó, thông qua hoạt động đầu tư tại Trung Quốc, các ngân hàng nước ngoài đã mang lại nguồn vốn cho sự phát triển của kinh tế này
Thứ hai, góp phần phát triển theo chiều sâu thị trường tài chính cũng như cải cách và tái cơ cấu khu vực ngân hàng ở Trung Quốc Các ngân hàng nước
Trang 19
19
ngoài đã và đang phát triển về cả số lượng và quy mô kinh doanh tại Trung Quốc, đồng thời đã giúp gia tăng chất lượng dịch vụ ngân hàng ở tất cả các cấp độ, khuyến khích cạnh tranh thị trường, tăng cường năng lực của khu vực ngân hàng nhằm đáp ứng được nhu câu của thị trường Để tăng cường năng lực tổng thể và tính cạnh tranh của khu vực ngân hàng, Trung Quốc đã đưa ra một loạt các cải cách nhằm hỗ trợ quá trình mở cửa Đến cuối năm 2003, Ngân hàng Xây dựng và Ngân hàng Ngoại thương Trung Quốc đã được chọn làm thí điểm tái cơ cấu thành các ngân hàng cổ phần, với tổng số vốn bơm vào lên đến 45 tỷ USD Cuối năm 2005, Ngân hàng Công thương Trung Quốc cũng được bơm vốn 15 tỷ USD Đồng thời, các ngân hàng thương mại vừa và nhỏ cũng được cải cách và tái cơ cấu Các biện pháp này, cùng với sự tham gia của các định chế tài chính nước ngoài với tư cách là nhà đầu tư chiến lược, đã góp phần cải thiện quản trị doanh nghiệp, quản lý rủi ro, tăng cường khả năng đổi mới, sáng tạo và nâng cao năng lực cạnh tranh
Thứ ba, góp phần đổi mới doanh nghiệp và sản phẩm: Với việc mở cửa lĩnh vực ngân hàng đã nhập khẩu những công nghệ và kỹ năng quản lý tiên tiến, cũng như là các sản phẩm và dịch vụ hoàn thiện được thị trường kiểm chứng, giúp các ngân hàng Trung Quốc nâng cao năng lực tài chính Các ngân hàng Trung Quốc đã củng cố hệ thống quản lý nội bộ của họ thông qua việc tối ưu hoá cơ cấu quản lý, thăm dò và triển khai các mô hình quản lý ngành dọc, nhiều ngân hàng đã đặt chức năng quan hệ khách hàng làm trọng tâm, hợp lý hoá các quy trình, thủ tục kinh doanh để tạo điều kiện cho việc kiểm soát rủi
ro hiệu quả
Thứ tư, góp phần tăng cường năng lực thanh tra: Trung Quốc nhấn mạnh tầm quan trọng của việc giảm nhẹ rủi ro trong quá trình mở cửa, qua các biện pháp thanh tra phòng ngừa Trên cơ sở các tiêu chuẩn và thông lệ quốc tế, Trung Quốc đã xây dựng được môi trường thanh tra công bằng và minh bạch, có những tiến bộ đáng kể trong việc hợp nhất các tiêu chuẩn và yêu cầu thanh tra đối với các ngân hàng Bên cạnh đó, Trung Quốc tăng cường các biện pháp thanh tra xuyên quốc gia thông qua các thoả thuận hợp tác thanh tra với các nước trong khu vực và thế giới
1.1.5 Các nguyên tắc cơ bản và Chiến lược trong giai đoạn mới:
Trang 20
20
Cuối năm 2006, ngành Ngân hàng Trung Quốc bắt đầu bước vào giai đoạn mới Trung Quốc thúc đẩy quá trình mở cửa, nâng cao mức độ mở cửa, tăng cường năng lực quản lý rủi ro của khu vực ngân hàng, bảo vệ sự ổn định chung của hệ thống ngân hàng, qua đó thúc đẩy sự phát triển ổn định và lành mạnh của nền kinh tế Để xây dựng chiến lược mở cửa trong thời kỳ mới, ngành Ngân hàng Trung Quốc đã tuân thủ 4 nguyên tắc sau: (i) Đáp ứng các yêu cầu phát triển kinh tế trong khuôn khổ tối ưu hoá (ii) Có khả năng thúc đẩy cải cách ngân hàng, cạnh tranh thi trường công bằng, hai bên cùng có lợi
và nâng cao khả năng cạnh tranh của hệ thống ngân hàng Trung Quốc (iii) Tuân thủ các cam kết WTO và tiếp tục mở cửa khu vực ngân hàng nội địa (iv) Quá trình mở cửa phải có quy định về thận trọng đi kèm để có thể duy trì
sự ổn định của hệ thống ngân hàng và đảm bảo an ninh tài chính
1.1.6 Trên cơ sở các nguyên tắc nêu trên, Trung Quốc đưa ra các chính sách chủ yếu sau:
Tuân thủ các cam kết WTO và tiếp tục mở cửa hơn nữa với bên ngoài
Theo các cam kết WTO, Trung Quốc đã xoá bỏ các quy định hạn chế về khách hàng và khu vực địa lý đối với hoạt động kinh doanh đồng nhân dân tệ của các ngân hàng có vốn đầu tư nước ngoài kể từ ngày 11/12/2006 Để khuyến khích các ngân hàng có vốn đầu tư nước ngoài triển khai kinh doanh tại miền Đông Bắc, miền Tây và miền Trung, Trung Quốc có chính sách ưu đãi trong việc thành lập cơ sở mới và tiếp cận thị trường
Đưa ra chính sách định hướng thành lập tại địa phương để đáp ứng nhu cầu phát triển của các ngân hàng có vốn đầu tư nước ngoài Các ngân hàng có vốn đầu tư nước ngoài có thể tự lựa chọn hình thức hoạt động phù hợp tại Trung Quốc theo chiến lược kinh doanh của ngân hàng Để đẩy mạnh sự phát triển của các ngân hàng này và bảo vệ lợi ích của người gửi tiền, Trung Quốc khuyến khích các ngân hàng nước ngoài thành lập các ngân hàng con tại địa phương hoặc chuyển đổi các chi nhánh hiện tại thành các ngân hàng con Các pháp nhân thành lập tại địa phương của các ngân hàng nước ngoài được phép cung cấp tất cả các dịch vụ bằng ngoại tệ và nội tệ, được hưởng quy chế đối
xử như các ngân hàng Trung Quốc
Trang 21
21
Tạo môi trường hoạt động thuận lợi cho các chi nhánh ngân hàng nước ngoài Khuyến khích các ngân hàng có vốn đầu tư nước ngoài áp dụng các hình thức hoạt động đa dạng để phát triển ở Trung Quốc
Về giám sát phòng ngừa rủi ro: Do mức độ mở cửa lĩnh vực ngân hàng lớn nên sẽ đem đến một số rủi ro nhất định Trung Quốc cũng nhận thức được rằng trong quá trình mở cửa sẽ phát sinh nhiều rủi ro khác nhau Do vậy, việc nâng cao năng lực thanh, sử dụng nhiều hơn nữa các phương pháp thanh tra
hệ thống, đa dạng và đặc thù để đảm bảo sự an toàn, lành mạnh của hệ thống ngân hàng là rất cần thiết, qua đó quá trình mở cửa sẽ diễn ra thuận lợi hơn Quá trình mở cửa lĩnh vực ngân hàng của Trung Quốc đi kèm với thanh tra phòng ngừa nghiêm ngặt theo các chuẩn mực và thông lệ quốc tế tốt nhất Nguyên tắc thanh tra ngân hàng cơ bản của Trung Quốc là “thực hành thanh tra tổng hợp, quản lý rủi ro, tăng cường kiểm soát nội bộ và nâng cao tình minh bạch” trong khi trọng tâm của công tác thanh tra là giám sát các loại hình rủi ro chủ yếu của các ngân hàng thương mại và các rủi ro hệ thống ngân hàng Mục đích của phương pháp tiếp cận này là củng cố hệ thống quản lý rủi
ro và kiểm soát của các ngân hàng thương mại, yêu cầu có một mức độ minh bạch cao hơn để có thể áp dụng kỷ luật thị trường đối với các ngân hàng Trong giai đoạn mở cửa tiếp theo, Trung Quốc hướng tới việc thực hiện Các nguyên tắc cơ bản về Thanh tra Ngân hàng hiệu quả do Uỷ ban Basel về Thanh tra ngân hàng đề ra để tăng cường tính hiệu quả và minh bạch của công tác thanh tra Tiếp tục hoàn thiện môi trường pháp lý cho hoạt động ngân hàng Do việc xây dựng một khuôn khổ pháp lý hoàn chỉnh luôn là ưu tiên hàng đầu của quá trình mở cửa
Tóm lại, mục tiêu của quá trình mở cửa lĩnh vực ngân hàng của Trung Quốc
là nâng cao khả năng cạnh tranh và xây dựng một hệ thống ngân hàng lành mạnh và phát triển bền vững; huy động được cả các nguồn vốn trong và ngoài nước để phát triển kinh tế
Trang 22
22
Trang 24
24
Trang 25
25
Trang 26hệ thống của riêng mình và thẻ của ngân hàng nào chỉ được sử dụng trong nội
bộ hệ thống ngân hàng đó Tuy nhiên, nhằm tạo điều kiện thuận lợi cho những khách hàng sử dụng thẻ đồng thời Trung Quốc cũng nhận thấy lĩnh vực thanh toán thẻ là một lĩnh vực quan trọng, do vậy năm 2002 Chính phủ Trung Quốc
đã quyết định thống nhất các hệ thống thẻ trong phạm vi toàn quốc, giao cho Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc chịu trách nhiệm triển khai thực hiện CUP được hình thành với mục tiêu kết nối tất cả tất cả các mạng thanh toán thẻ trong nước và được xác định là mô hình duy nhất tại Trung Quốc
Để chuẩn bị cho quá trình thành lập CUP, Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc
đã cử các đại diện tham gia vào ban trù bị thành lập CUP Bên cạnh đó, góp vốn vào CUP dưới hình thức góp vốn từ một nhà máy in tiền trực thuộc Ngân hàng Trung ương (Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc) Chính sách hỗ trợ của
Trang 27
27
Ngân hàng Trung ương đối với CUP cũng khá mạnh mẽ, với yêu cầu tất cả các ngân hàng phát hành thẻ trong lãnh thổ Trung Quốc đều phải tuân thủ các tiêu chuẩn kỹ thuật do CUP quy định và được Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc phê chuẩn
Hiện nay, Chính phủ và Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc vẫn luôn có chính sách hỗ trợ CUP về nhiều mặt Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc thực hiện quản lý đối với CUP, đưa ra quy chế, quy định cho hoạt động của CUP, có các chính sách hỗ trợ, phối hợp với các bộ, ngành liên quan quản lý về mặt tổ chức, nhân sự của CUP
lý và giám sát các hệ thống thanh toán khác Đặc biệt đối với hệ thống thanh toán thẻ CUP, Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc tuy không phải là đơn vị trực tiếp vận hành nhưng đã định hướng và hỗ trợ tổ chức này trong quá trình phát triển
Chính sách phí của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc được xây dựng không nhằm mục đích lợi nhuận mà chỉ để bù đắp chi phí, giúp các ngân hàng thương mại đưa ra mức phí phù hợp, trên cơ sở cân bằng về lợi ích của nhà vận hàng hệ thống và các thành viên Đối với các giao dịch tổng tức thời, mức phí là 5,5 CNY (nhân dân tệ) cho mỗi giao dịch Với các giao dịch bù trừ, mức phí phụ thuộc vào thời điểm khởi tạo giao dịch, từ 0,03 đến 1 CNY mỗi giao dịch Hệ thống CIS miễm phí Với hệ thống thanh toán thẻ, mức phí được xác định theo thị trường và phù hợp với hướng dẫn của Chính phủ Việc giám sát của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc dựa trên các tiêu thức được áp dụng cho các hệ thống thanh toán, cụ thể: Thiết kế được rút ra từ kinh nghiệm về các chuẩn mực của SWIFT; Thiết kế hệ thống tuân thủ các nguyên tắc cốt lõi do Ngân hàng Thanh toán quốc tế (BIS) phát triển; Thiết kế đồng thời cũng phù hợp với tình hình thực tế của Trung Quốc; Hệ thống thanh
Trang 28
28
toán thẻ phù hợp với các tiêu chuẩn của quốc gia trên cơ sở tuân thủ các chuẩn mực quốc tế; Hệ thống thanh toán ngoại tệ áp dụng theo định dạng thông điệp của SWIFT
Tóm lại, để phát triển nhanh các phương tiện thanh toán không dùng tiền mặt nhằm góp phần giảm tỷ trọng thanh toán bằng tiền mặt trong nền kinh tế là yêu cầu cấp thiết đối với mỗi quốc gia hiện nay, nhất là đối với Việt Nam Trong đó, cơ sở hạ tầng trong thanh toán đóng vai trò quan trọng, cụ thể là các hệ thống thanh toán là nhân tố cơ bản để phát triển các phương tiện thanh toán hiện đại, thuận tiện và đáp ứng nhu cầu của người sử dụng dịch vụ Tại Trung Quốc, mô hình kết nối chuyển mạch là một trong những mô hình được
tổ chức theo nguyên tắc tập trung cao độ, với sự kết nối trực tiếp hệ thống thanh toán thẻ của các ngân hàng phát hành, thanh toán thẻ với trung tâm của CUP Vai trò của Chính phủ và Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc được thể hiện rõ nét trong việc định hướng phát triển trung tâm chuyển mạch thẻ nói riêng và thị trường thẻ nói chung Nhờ đó, CUP đã phát triển và trở thành một
mô hình rất thành công ở Trung Quốc, thể hiện ở tốc độ phát triển, mức độ
mở rộng mạng lưới và thị phần nhanh chóng, thúc đẩy mạnh mẽ việc sử dụng thẻ ở Trung Quốc, tạo điều kiện giảm nhu cầu thanh toán bằng tiền mặt trong các giao dịch bán lẻ Hiện nay CUP đang vươn rộng tầm ảnh hưởng vượt ra khỏi biên giới quốc gia, trở thành một tổ chức thẻ ngày càng có uy tín và là đối thủ cạnh tranh của nhiều tổ chức thẻ quốc tế lớn như VISA, Marstercard Đây có thể là một trong những mô hình mà Việt Nam cần tham khảo và học tập
2.2.2 Điều hành
Bộ máy điều hành tối cao của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc gồm Thống đốc và một số phó thống đốc Vị trí thống đốc được bổ nhiệm hay bãi nhiệm bởi Chủ tịch nước Ứng viên vào vị trí thống đốc được đề xuất bởi Thủ
tướng và phê chuẩn bởi Quốc hội Khi Quốc hội không tổ chức kỳ họp, Ủy ban thường vụ Quốc hội sẽ phê chuẩn việc bổ nhiệm này Các phó thống đốc
do Thủ tướng bổ nhiệm hoặc bãi nhiệm
Trang 29
29
Ngân hàng trung ương Trung Quốc áp dụng hệ thống trách nhiệm tập trung của thống đốc, theo đó thống đốc quản lý công việc chung của toàn ngân hàng, các phó thống đốc trợ giúp thống đốc hoàn thành trách nhiệm
Thống đốc đương nhiệm là ông Chu Tiểu Xuyên Các phó thống đốc cấp cao bao gồm Su Ning, Wong Hongzhang, Hồ Hiểu Luyện, Liu Shiyu, Ma Delun,
Dị Cương, Du Jinfu, Li Dongrong, Guo Qingping
• Khảo sát và thống kê tài chính
• Kế toán và ngân quỹ
Những tổ chức sau trực thuộc Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc:
• Trung tâm phân tích và theo dõi chống rửa tiền Trung Quốc
• Trường cán bộ ngân hàng trung ương Trung Quốc
• Nhà xuất bản tài chính Trung Quốc
• Thời báo tài chính Trung Quốc
Trang 30
30
• Trung tâm thanh toán quốc gia Trung Quốc
• Cơ quan in ấn tiền và ấn chỉ ngân hàng Trung Quốc
• Cơ quan quản lý tiền vàng Trung Quốc
• Cơ quan tin học hóa tài chính Trung Quốc
• Hệ thống giao dịch ngoại hối Trung Quốc
Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc có 9 chi nhánh khu vực ở Thiên Tân, Thẩm Dương, Thượng Hải, Nam Kinh, Tế Nam, Vũ Hán, Quảng Châu, Thành
Đô và Tây An, 2 trụ sở điều hành ở Bắc Kinhvà Trùng Khánh, 303 chi nhánh thứ cấp cấp thành phố và 1809 chi nhánh thứ cấp cấp huyện, khu
Sáu văn phòng đại diện ở nước ngoài gồm Châu Mỹ, Châu Âu (tại London), Tokyo, Châu Phi, Frankfurt và văn phòng ở Ngân hàng phát triển vùng
Caribê
2.2.3 Danh sách thống đốc
• Nam Hán Thần (南汉宸): tháng 10 năm 1949 – tháng 10 năm 1954
• Tào Cúc Như (曹菊如): tháng 10 năm 1954 – tháng 10 năm 1964
• Hồ Lập Giáo (胡立教): tháng 10 năm 1964 – 1966
• Trần Hi Dũ (陈希愈): tháng 5 năm 1973 – tháng 1 năm 1978
• Lý Bảo Hoa (李葆华): tháng 1 năm 1978 – tháng 4 năm 1982
• Lữ Bồi Kiệm (吕培俭): tháng 4 năm 1982 – tháng 3 năm 1985
• Trần Mộ Hoa (陈慕华): tháng 3 năm 1985 – tháng 4 năm 1988
• Lý Quý Tiên (李贵鲜): tháng 4 năm 1988 – tháng 7 năm 1993
• Chu Dung Cơ (朱镕基): tháng 7 năm 1993 – tháng 6 năm 1995
• Đới Tường Long (戴相龙): tháng 6 năm 1995 – tháng 2 năm 2002
• Chu Tiểu Xuyên (周小川): tháng 12 năm 2002 – nay
2.2.4 Lãi suất
Các loại lãi suất của ngân hàng luôn là bội số của số chia hết cho 9 thay vì chia hết cho 25 như các nước khác trên thế giới Ví dụ: 0,27% thay vì 0,25%
2.2.5 Về cấu trúc hệ thống thanh toán:
Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc đã xây dựng được một cơ sở hạ tầng thanh toán với vai trò cốt lõi của hệ thống thanh toán CNAPS (Hệ thống thanh toán
Trang 31
31
quốc gia tiên tiến của Trung Quốc), ngoài ra, còn có các hệ thống thanh toán nội bộ của các định chế ngân hàng, các hệ thống thanh toán chứng từ, các hệ thống thanh toán thẻ và các hệ thống thanh toán hối phiếu,…
Cấu phần chính của hệ thống thanh toán cốt lõi của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc là hệ thống thanh toán giá trị cao (HVPS) và hệ thống thanh toán điện tử theo lô (BEPS) Hệ thống HVPS là hệ thống thanh toán tổng tức thời, triển khai hoạt động trên toàn quốc từ năm 2005, xử lý cho các giao dịch thanh toán có giá trị lớn và chuyển tiền khẩn, tạo sự an toàn và hiệu quả cho việc quyết toán liên ngân hàng giữa các định chế tài chính và các thị trường tài chính Hệ thống BEPS là một hệ thống thanh toán bán lẻ xử lý cho các giao dịch theo lô trên cơ sở giá trị ròng, như các ủy nhiệm thu, các giao dịch chứng từ và chuyển tiền giá trị thấp với chi phí thấp và các dịch vụ quyết toán khối lượng lớn cho các định chế ngân hàng, đáp ứng các nhu cầu khác nhau của xã hội Từ tháng 6/2006, hệ thống này đi vào hoạt động trên toàn quốc với khối lượng giao dịch bình quân ngày trên 300.000 giao dịch và giá trị đạt
5 tỷ nhân dân tệ (tương ứng hơn 10 nghìn tỷ đồng Việt Nam)
Các Trung tâm thanh toán bù trừ địa phương (LHC) xử lý các khoản thanh toán liên ngân hàng dựa trên chứng từ tại địa phương Hầu hết, các LHC thuộc sở hữu của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc, chỉ một phần nhỏ còn lại thuộc sở hữu của các ngân hàng thành viên
Trang 33
33
3.1 Lịch sử phát triển hệ thống NHTM Trung Quốc
3.1.1 Hoạt động ngân hàng thời phong kiến
Khái quát quá trình hình thành và phát triển của hệ thống NHTM TQTrước khi thành lập nớc Cộng hoà Nhân dân Trung Hoa vào năm 1949, hệ thống ngân hàng Trung Quốc bao gồm ngân hàng Trung ương (NHTƯ), ba ngân hàng thơng mại lớn là Ngân hàng Bu điện, Ngân hàng Nông nghiệp, Ngân hàng Trung Hoa, một số các ngân hàng và các tổ chức tài chính nhỏ độc lập khác Năm 1949, ba NHTM lớn này đã đợc sáp nhập hoặc liên kết với ngân hàng Trung ương là ngân hàng chủ đạo cung cấp phần lớn dịch vụ ngân hàng
ở Trung Quốc cho tới năm 1978.Sau năm 1978, theo chơng trình cải cách kinh tế chuyển đổi cơ chế quản lý tập trung cao độ sang cơ chế quản lý có mức tự do hoá và phân cấp quản lý cao hơn, Ngân hàng Nông nghiệp, Ngân hàng Xây Dựng và Ngân hàng Trung Hoa đợc tách riêng khỏi hoạt động của ngân hàng Trung ương Việc tách riêng các hoạt động ngân hàng xuất phát từ
ý tởng cho rằng một hệ thống phân cấp quản lý cao hơn sẽ hoạt động hiệu quả hơn Mỗi ngân hàng theo sự chỉ định sẽ cung cấp dịch vụ cho một ngành nhất định của nền kinh tế Quan điểm này ngăn cản sự cạnh tranh giữa các ngân hàng và buộc các khách hàng- nông dân, các doanh nghiệp công nghiệp và các công ty thơng mại hoặc các công ty có vốn đầu t nớc ngoài- trong từng ngành phải giao dịch với một ngân hàng chuyên doanh.Hiện nay, hệ thống ngân hàng Trung quốc bao gồm nhiều ngân hàng khác nhau Dới Ngân hàng Nhân dân Trung Hoa (ngân hàng trung ơng) là các ngân hàng chuyên doanh lớn sau: 1 Ngân hàng Nông nghiệp Trung Quốc2 Ngân hàng Trung Quốc3 Ngân hàng Xây dựng Trung Quốc4 Ngân hàng Công Thơng Trung Quốc8
5 Ngân hàng Bưu điện 6 Ngân hàng Phát triển Quốc doanh7 Ngân hàng Xuất Nhập khẩu8 Ngân hàng Phát triển Nông nghiệpNgân hàng Nhân dân Trung Hoa là ngân hàng trung ơng của Trung Quốc có ba hệ thống chi nhánh theo khu vực hành chính Ngân hàng Nhân dân Trung Hoa là tổ chức cấp bộ tơng đơng Bộ Tài Chính, chịu trách nhiệm xây dựng và thực hiện các chính sách tiền tệ và lãi suất; giám sát các ngân hàng, các tổ chức tài chính phi ngân hàng, các công ty bảo hiểm; kiểm tra phê chuẩn việc thành lập, sáp nhập, giải thể các tổ chức tài chính.Ngân hàng Nông nghiệp Trung Quốc đợc thành lập vàp năm 1955, đóng cửa năm 1957, mở cửa lại từ năm 1963 đến năm 1965 và đợc tái lập vào năm 1979 Trách nhiệm chính của ngân hàng này là nhận tiền gửi, cho vay các dự án nông nghiệp và công nghiệp nông thôn, cung cấp dịch
vụ thanh toán cho các doanh nghiệp công thơng nông thôn Gần đây, ngân hàng này đã đợc phép huy động và cho vay bằng ngoại tệ và thực hiện thanh toán quốc tế Ngân hàng này có chi nhánh ở tất cả các tỉnh, thành phố và các huyện.Ngân hàng Xây dựng Trung Quốc hoạt động từ năm 1954 đến năm
Trang 34
34
1966 Ngân hàng này sáp nhập vào Ngân hàng Nhân dân Trung Hoa trong 13 năm, sau đó đợc tái lập vàp năm 1979 Từ năm 1994, nghiệp vụ mang tính chính sách trong ngân sách trớc đây do Ngân hàng Xây dựng đảm nhiệm, ví dụ: những khoản vay trung và dài hạn trong xây dựng mang tính cơ bản, cải tạo kĩ thuật, khoản vay ngoại hối lớn để xuất nhập khẩu thiết bị đồng bộ loại lớn và tín dụng xuất khẩu, đã dần dần giao cho Ngân hàng Phát triển nhà nớc
và Ngân hàng Xuất nhập khẩu Trung Quốc Ngân hàng Xây dựng Trung Quốc chủ yếu kinh doanh nghiệp vụ tín dụng trung và dài hạn mang tính thơng nghiệp, đồng thời làm các dịch vụ uỷ thác mang tính chính sách của ngân hàng phát triển Nhà nớc, nhiệm vụ chủ yếu là dựa trên kế hoạch của nhà nớc và các phơng châm chính sách có liên quan, huy động, phân phối và tổ chức cung ứng tiền vốn xây dựng
trung và dài hạn, giám sát, quản lý việc sử dụng vốn Ngân hàng Xây dựng Trung Quốc ngoài thiết lập các cơ quan chi nhánh ở các địa phơng trên toàn quốc theo khu vực hành chính, còn thiết lập các chi nhánh ở các địa phơng có nhiệm vụ xây dựng khá tập trung và địa phơng sở tại có hạng mục trọng điểm.Ngân hàng Công thơng Trung Quốc đợc tách khỏi ngân hàng Trung -ương năm 1984 Ngân hàng Công thơng Trung Quốc chủ yếu kinh doanh tài chính ở thành phố, phục vụ cho doanh nghiệp công thơng, các cơ quan đoàn thể và công dân thành thị, nhiệm vụ chủ yếu là hỗ trợ sản xuất công nghiệp,
mở rộng lưu thông hàng hoá, hỗ trợ ngành dịch vụ phát triển, thúc đẩy tiến bộ
và cải tạo khoa học kĩ thuật, phục vụ cho việc xây dựng kinh tế Cùng với sự cạnh tranh đan xen về dịch vụ giữa các ngân hàng ngày càng khốc liệt, phạm
vi nghiệp vụ của ngân hàng Công thơng Trung Quốc mở rộng hơn nữa, theo hớng tổng hợp hoá, NH đã đảm nhiệm dịch vụ cho các doanh nghiệp ở hưởng trấn, nghiệp vụ xây dựng cơ sở hạ tầng và dịch vụ ngoại hối , đồng thời thành lập các ngân hàng chi nhánh ở nước ngoài
Ngân hàng Trung Quốc được thành lập vào năm 1908 và đã hoạt động với tư cách là ngân hàng trung ương của Trung Quốc trong thời gian 40 năm dới hình thức góp vốn nhà nớc và t nhân, trong đó sở hữu nhà nớc chiếm đa số
Từ năm 1949, Ngân hàng Trung Hoa chủ yếu tập trung vào nghiệp vụ nhận tiền gửi, cho vay bằng ngoại tệ và thanh toán quốc tế Ngân hàng này có chi nhánh ở tất cả các tỉnh, thành phố, huyện và hoạt động với một hệ thống chi nhánh và đại lý trên toàn cầu.Ngân hàng Bu điện đợc tái lập vào năm 1986 sau 38 năm ngừng hoạt động ở đại lục Là một ngân hàng cổ phần trong đó cổ đông chính là chính quyền trung ơng và địa phơng Quy mô kinh doanh của Ngân hàng Bưu điện không hạn chế chỉ trong ngành thơng mại, do đó ngân hàng này đã cung cấp dich vụ tài chính trên toàn thế giới Là một Ngân hàng
Trang 35
35
đa năng, Ngân hàng Bưu điện có lợi thế cạnh tranh hơn so với bốn ngân hàng chuyên doanh chỉ đợc kinh doanh theo các chức năng đợc quy định cho tới giữa thập niên 90
Từ cuối thập niên 80, nhiều ngân hàng thơng mại địa phơng đã đợc thành lập
và đặt tại các tỉnh hoặc các đặc khu kinh tế nh: Ngân hàng Phát triển Quảng Đông, Ngân hàng Thơng mại Trung Quốc, Ngân hàng phát triển Thâm Quyến
và Ngân hàng phát triển Phố Đông Gần đây, các ngân hàng nớc ngoài đã không ngừng mở cửa chi nhánh hoạt động và văn phòng ở Trung Quốc Các chi nhánh này đợc phép tham gia các hoạt động kinh doanh ngoại tệ ở Trung Quốc và gần đây, một số ngân hàng nớc ngoài đợc phép tham gia các hoạt động ngân hàng liên quan tới đồng NDT Một số các ngân hàng t nhân cũng đợc phép hoạt động tại Trung Quốc Ngân hàng Dân Sinh Trung Quốc là ngân hàng t nhân đầu tiên đợc Quốc vụ viện và Ngân hàng Nhân dân Trung Hoa cho phép hoạt động vào năm 1995 Các ngân hàng t nhân nhận tiền gửi với lãi suất cao hơn so với các tổ chức tài chính lớn và họ cũng cho vay với lãi suất cao hơn so với các ngân hàng lớn Các NHTM TQ không ngừng phát triển cả
về quy mô lẫn chất lợng chứng tỏ vai trò của hệ thống NHTM trong nền kinh
tế đang tăng lên rất nhanh.Bớc vào thế kỉ 21, Trung Quốc đã xây dựng một hệ thống tổ chức tài chính hoàn chỉnh với Ngân hàng Trung ơng làm lãnh đạo, NHTM QD và các NHTM khác làm nòng cốt, các hệ thống ngân hàng khác
nh ngân hàng chính sách, cơ quan tài chính ngân hàng và cơ quan tài chính ngoại tệ cùng tồn tại
3.1.2 Vấn đề nợ xấu trong hệ thống ngân hàng Trung Quốc
3.1.2.1 Sự hình thành các khoản nợ xấu trong hệ thống ngân hàng Trung
Quốc
Khác với các quốc gia châu Á khác như Nhật Bản và Thái Lan, nợ xấu là kết quả của những vụ sụp đổ thị trường tài chính và bong bóng tài sản thì nguyên nhân gây ra nợ xấu của Trung Quốc chính là cơ chế kinh tế kế hoạch hóa tập trung, khi hoạt động của các NHTM Nhà nước lớn chỉ như những cơ quan hành chính Nhà nước, có nhiệm vụ cho vay theo chỉ định cho các công ty và
dự án Nhà nước vốn làm ăn kém hiệu quả, thậm chí thua lỗ Những khoản vay này cũng không qua quy trình phân tích tín dụng chặt chẽ nên rủi ro tín dụng
là điều không tránh khỏi Vì thế, quá trình xử lý nợ xấu ở Trung Quốc gắn trực tiếp với các biện pháp cải cách được thực hiện bởi Chính phủ nhằm chuyển đổi nền kinh tế Trung Quốc từ cơ chế kế hoạch hóa tập trung sang cơ chế kinh tế thị trường cũng như quá trình tái cấu trúc các doanh nghiệp Nhà nước (DNNN) và hệ thống tài chính
3.1.2.2 Quá trình xử lý nợ xấu của Trung Quốc
Trang 36
36
Quá trình xử lý nợ xấu của Trung Quốc có thể chia thành ba giai đoạn chính:
Giai đoạn thứ nhất, giữa những năm 1990 diễn ra quá trình tái cấu trúc tài
chính nhằm chuyển đổi hệ thống ngân hàng, cụ thể là tách cho vay chính sách khỏi cho vay thương mại bằng cách thành lập 3 ngân hàng chính sách chịu trách nhiệm xử lý các khoản vay chính sách 4 NHTM Nhà nước lớn của Trung Quốc bắt đầu sử dụng cách phân loại nợ thành 5 nhóm theo cách chia của BIS, thay vì 4 nhóm như trước đây, thực hiện phê duyệt tín dụng một cách độc lập với ít can thiệp hành chính từ phía chính quyền địa phương hơn
Giai đoạn thứ hai, bắt đầu từ năm 1999 đến năm 2003, đánh dấu bằng sự
thành lập của 4 công ty quản lý tài sản được Chính phủ tài trợ (Asset
Management Corporation- AMC), mỗi công ty tương ứng với một trong số 4 NHTM Nhà nước lớn (chiếm tới 70% tổng tài sản của hệ thống ngân hàng), nhằm giải quyết những khoản nợ xấu của 4 ngân hàng này từ trước năm 1996
có tổng giá trị lên tới 1,4 nghìn tỷ NDT (169 tỷ USD), chiếm 19% GDP của Trung Quốc năm 1999 (Bing Wang and Richard Peiser, 2007) Các khoản nợ xấu được chuyển giao tại mức giá trị sổ sách trực tiếp từ 4 NHTM cho 4 AMC tương ứng được thực hiện suốt năm 1999 và 2000 và trách nhiệm của 4 AMC này là phải xử lý hết các khoản nợ xấu này trong vòng 10 năm
Giai đoạn thứ ba, Trung Quốc tập trung vào tái cấu trúc các NHTM Nhà nước
bằng cách mời gọi sự tham gia của các nhà đầu tư chiến lược nước ngoài có chọn lọc và niêm yết ra công chúng nhằm tăng tính minh bạch và nâng cao năng lực quản trị của 4 NHTM Nhà nước lớn này
3.1.2.3 Ước tính tổng nợ xấu tồn đọng trong hệ thống tài chính Trung Quốc
Xử lý nợ xấu giai đoạn 1999-2000 của Trung Quốc tập trung vào 4 ngân hàng lớn nhất chi phối hệ thống tài chính
Nợ xấu của Trung Quốc tập trung vào 4 ngân hàng thương mại nhà nước lớn nhất do các ngân hàng này là nguồn lực chủ yếu để tài trợ cho các doanh nghiệp nhà nước Vào những năm 1990, 4 ngân hàng thương mại nhà nước, được gọi là “Big Four” là Ngân hàng Trung Quốc (The Bank of China-BOC), Ngân hàng Công Thương Trung Quốc (Industrial and Commercial Bank of China-ICBC); Ngân hàng Xây Dựng Trung Quốc (Construction Bank of China-CCB) và Ngân hàng Nông Nghiệp Trung Quốc (Agricultural Bank of China-ABC)
Trang 37
37
Những ngân hàng này chịu tránh nhiệm chính trong việc cung cấp tín dụng cho các doanh nghiệp nhà nước Big Four chiếm 65% hoạt động ngân hàng của Trung Quốc tại thời điểm đó
Theo Ngân hàng thanh toán Quốc tế (BIS), nợ xấu (NPL) của Trung Quốc ước tính vào khoảng 3.200 tỷ nhân dân tệ (NDT) vào thời điểm năm 2001 Bằng cách thành lập ra các công ty mua bán nợ là công ty quản lý tài sản (AMC: Asset Management Corporations), Trung Quốc đã xử lý được khoảng 1.400 tỷ NDT nợ xấu trên bảng cân đối của Big Four, chiếm 20,8% dư nợ tín
dụng vào thời điểm 1998
3.1.2.3 Triển vọng và những tồn tạivề vấn đề nợ xấu trong hệ thống ngân hàng Trung Quốc
Sơ đồ 3.1 Mô hình xử lý nợ xấu Trung Quốc
Trang 38Thực tế vào thời điểm 2000, các AMC không vay được nợ từ các định chế khác Các AMC được PBOC cấp cho khoản vay trị giá 208 tỷ NDT Như vậy, tổng tiền mặt mà các AMC có chỉ là 208 tỷ NDT cộng với 40 tỷ NDT từ các AMC 2, tổng cộng đạt 248 tỷ NDT Quá trình xử lý nợ xấu như sau
Big Four sẽ chuyển giao 14.000 tỷ NDT nợ xấu cho các AMC Các AMC sẽ chuyển giao lại cho Big Four 248 tỷ NDT cộng với số trái phiếu kỳ hạn 10 năm Như vậy, cần lưu ý ở đây là không phải các AMC phát hành trái phiếu cho các tổ chức tài chính khác để huy động vốn mà là chính các ngân hàng thương mại nợ xấu sẽ là chủ nợ các trái phiếu đó Lúc này, trên bảng cân đối của Big Four nợ xấu sẽ không còn Thay vào đó, họ nhận được một khoảng tiền mặt trị giá 248 tỷ NDT và trở thành chủ nợ của AMC Vì vậy, bảng cân đối tài sản của các ngân hàng đã được làm sạch đi rất nhiều (vì chỉ xử lý được
½ số nợ xấu của Big Four) Còn trên bảng cân đối tài sản của ACMS, họ sẽ nhận về các khoản nợ xấu
Qua mô hình xử lý nợ xấu của Trung Quốc, hơn 80% nợ xấu (trong tổng cộng 14.000 tỷ NDT nợ xấu được xử lý) là trái phiếu của AMC Để các trái phiếu của các AMC trở nên có giá trị pháp lý và có độ tin cậy, PBOC đứng ra bảo lãnh toàn bộ cho số trái phiếu đó
Ưu điểm trong mô hình xử lý nợ xấu của Trung Quốc là không làm phát sinh nhiều chi phí để xử lý nợ xấu vì thực chất chỉ có 248 tỷ NDT tiền mặt được bơm ra để xử lý cho 14.000 tỷ NDT Điều này sẽ làm giảm số tiền được bơm
ra nhằm hạn chế tối thiểu ảnh hưởng đến lạm phát Thứ hai, Trung Quốc
Trang 39
39
trung hòa số tiền được bơm ra bằng cách yêu cầu các Big Four dùng số tiền mặt nhận được “nộp” vào quỹ dự trữ tại PBOC (tức tăng tỷ lệ dự trữ bắt buộc) Do đó, không phải ngẫu nhiên mà từ sau năm 2000, dự trữ của các ngân hàng tại PBOC tăng cao đột biến (từ 300 tỷ NDT vào năm 1999 lên trên hơn 1.000 tỷ NDT vào năm 2001) Ngày nay, tỷ lệ dự trữ bắt buộc của Trung Quốc thuộc loại cao nhất trên thế giới cũng là vì lý do này
Tuy nhiên, mô hình này vẫn còn tồn tại nhược điểm Vì hàng năm các AMC phải trả lãi cho các trái phiếu mà họ phát hành nên đặc biệt là trong 2-3 năm đầu hoạt động, các AMC không còn tiền mặt để chi trả Nhiều chuyên gia phân tích ngân hàng tại Trung Quốc cho rằng, PBOC sau đó đã tăng các khoản cho vay cho các AMC để các AMC có tiền trả lãi Như vậy, thực chất trong mô hình xử lý nợ xấu của Trung Quốc, ngoài số tiền được chuyển giao lúc đầu thì hàng năm còn phát sinh thêm dòng tiền trả lãi Điều này sẽ ảnh hưởng đến lạm phát nếu như PBOC không cân đối được dòng tiền hút vào thông qua tỷ lệ dự trữ bắt buộc Vì thông tin về các AMC là không minh bạch nên không ai biết được PBOC bơm ra bao nhiêu tiền cho các AMC
Các AMC sau khi mua nợ sẽ được quyền thanh lý tài sản để xử lý nợ Tuy nhiên, một điểm nổi bật là các AMC có quyền chuyển đổi nợ thành vốn cổ phần Sở dĩ AMC có thể làm được điều này vì đối tượng vay nợ chủ yếu là các doanh nghiệp nhà nước Việc hoán đổi nợ thành vốn cổ phần nhằm duy trì quyền kiểm soát của nhà nước tại các doanh nghiệp nhà nước
Trang 40và các chi nhánh khu vực Ủy ban Giám sát Hoạt động Ngân hàng thực hiện việc giám sát hoạt động của hệ thống ngân hàng
Với mô hình tổ chức như hiện nay, nhiều người cho rằng, Ngân hàng Nhân dân Trung Hoa đã giảm đáng kể sự can thiệp của các chính quyền địa phương như ng Thực ra đây là giai đoạn sắp xếp lại thì đúng hơn vì một số ngân hàng đã được thành lập trước đó
4.2 Ủy ban Kiểm soát Ngân hàng Trung Quốc (CBRC)
CBRC là cơ quan trực thuộc Quốc Vụ Viện, được thành lập với mục đích tăng cường, cải thiện hoạt động quản lý ngân hàng của Quốc Vụ Viện, góp phần nâng cao hiệu quả hoạt động, tính ổn định và lành mạnh của hệ thống ngân hàng Trung Quốc.Trong tuyên bố thành lập, CBRC thông báo,
ưu tiên số 1 của họ là cải thiện công tác quản lý tại 4 ngân hàng quốc doanh chủ chốt Đây là các cột trụ của hệ thống ngân hàng Trung Quốc,4 ngân hàng này đang phải đối mặt với sự cạnh tranh ngày càng gay gắt từ các ngân hàng nước ngoài
Gần một tháng sau khi chính thức thành lập, ủy Ban kiểm soát Ngân Hàng Trung Quốc (CBRC) đã mời các chuyên gia ngân hàng giàu kinh nghiệm của thế giới tư vấn cho chiến lược phát triển khu vực ngân hàng