Bên cạnh những kết quả đạt được qua các năm công ty càng gặp phải không ít khó khăn trong công tác quản lý và sử dụng VLĐ.
Cơ cấu nguồn vốn chưa hợp lý lắm, phần lớn Công ty sử dụng nguồn vốn chủ sở hữu trong kinh doanh mà chi phí sử dụng vốn chủ sở hữu là cao. Công ty vẫn chưa tận dụng triệt để nguồn vốn vay từ các tổ chức tín dụng, nguồn vốn chiếm dụng từ khách hàng cũng như nhà cung cấp đều bị hạn chế,...
Công ty xác định nhu cầu VLĐ theo phương pháp gián tiếp, tức là công ty chủ yếu dựa vào kinh nghiệm thống kê kết quả kinh doanh năm trước và kế hoạch đề ra cho năm sau từ đó lập kế hoạch số lượng vật tư phục vụ cho sản xuất hàng dự trữ và tiêu thụ. Phương pháp này chưa mang lại hiệu quả trong sử dụng VLĐ vì Công ty còn yếu trong việc lập kế hoạch tính toán nhu cầu cần thiết, chưa chú trọng việc sử dụng vốn hiệu quả và tiết kiệm mà chỉ quan tâm tới kết quả cuối cùng là lợi nhuận.
Khả năng thanh toán năm 2013 của công ty chưa thật sự tốt, so với trung bình ngành thì vẫm thấp. Điều này thể hiện ở khả năng thanh toán tức thời năm 2013 là 0,37 đồng để trang trải các khoản nợ ngắn hạn, để đảm bảo thanh toán tốt thì chỉ tiêu này phải lớn hơn 1.
Công tác quản lý thu chi vẫn còn bất cập, vốn đầu tư vào các khoản phải thu vẫn chiếm tỷ trọng lớn. Để tăng doanh thu bán hàng thì công ty vẫn phải cho khách hàng mua chịu trong thờ gian dài làm vốn bị chiếm dụng tăng công ty mất đi một lượng vốn đầu tư cho hoạt động kinh doanh.
Hàng tồn kho năm 2012 tăng lên so với năm 2011 nhưng nguyên nhân chủ yếu là do lượng thành phẩm và bán thành phẩm quá lớn, điều này cho thấy công tác tiêu thụ chưa thực sự tốt, nguyên liệu vật liệu phục vụ cho SXKD giảm mạnh nếu tính toán không hợp lý sẽ làm gián đoạn quá trình sản xuất gây thất thoát vốn của Công ty.
68
Kết luận chƣơng 2
Chương 2 của khóa luận đề cập đến thực trạng sử dụng và quản lý vốn lưu động ở từng bộ phận. Đặc biệt thấy được hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty qua các chỉ tiêu vòng quay, hàm lượng, tỷ suất sinh lời cùng với việc xem khả năng sinh lời, vòng quay hàng tồn kho, khoản phải thu, hiệu quả sử dụng tài sản ngắn hạn. Tìm ra nguyên nhân để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong những năm tiếp theo. Sự kết hợp giữa quả lý vốn chặt chẽ và chiến lược vốn hiệu quả sẽ giúp công ty hoạt động tốt hơn.
CHƢƠNG 3. MỘT SỐ GIẢI PHÁP VÀ KIẾN NGHỊ NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN ĐẦU TƢ SẢN XUẤT VÀ XÂY DỰNG HÀ NỘI