- Tầm nhìn: Trở thành Ngân hàng có chất lượng, hiệu quả, uy tín hàng đầu tại Việt
2) Phân tích ROE
ROE= NPM AU EM = Năm Chỉ tiêu 2011 2012 2013 NPM 0,0659 0,063 0,0811 AU 0,1259 0,1124 0,0967 EM 15,77 17,22 17,39 ROE 0.137 0.1284 0,1364 • Giai đoạn 2011-2012
Δ ROE=ROE (2012) – ROE(2011) = -0,23%
Δ ��� =( NPM(2012) – NPM(2011)) ×AU(2011) × EM(2011) = (6,63% – 6,59%)×0,1259×15,7663 =0,0794%
Δ��= NPM(2012) × (AU(2012) – AU(2011)) × EM(2011) =6,63% × (0,1124 – 0,1259) × 15,7663 =-1,4112%
Δ��=NPM(2012)×AU(2012) × (EM(2012) – EM(2011)) = 6,63% × 0,1124 × (17,2204 – 15,7663) =1,0836%
Tỷ lệ lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu năm 2012 so với năm 2011 giảm 0,23%. Những phân tích cụ thể hơn về nguyên nhân giảm tỷ ROE của BIDV trong giai đoạn này là:
- AU giảm 0,0135 làm cho ROE giảm 1,4112%. Thu nhập tăng 3%, tài sản bình quân tăng 15,34%, tốc độ tăng của tài sản bình quân nhanh hơn tốc độ tăng của thu nhập chứng tỏ hiệu suất sử dụng tài sản của doanh nghiệp kém hơn so với năm 2011.
Tài sản tăng lên do tăng tiền gửi tại ngân hàng nhà nƣớc (tăng 125,3%), tăng cho vay khách hàng (tăng 16%), tăng đầu tƣ chứng khoán (tăng 54,6%). Khoản cho vay khách hàng tăng lên đƣợc lí giải bởi việc Ngân hàng thực hiện NQ 13/NQ-CP về một số giải pháp tháo gỡ khó khăn cho sản xuất kinh doanh, hỗ trợ các doanh nghiệp, lãi suất trần huy động 12%/năm, giảm so với năm 2011 (20/10/2011 là 17%).
- EM tăng 1,4541 làm ROE tăng 1,0836%. Tốc độ tăng của tài sản lớn hơn tốc độ tăng của VCSH. Ngân hàng sử dụng đòn bẩy tài chính tốt, NPT tăng lên do tiền gửi của khách hàng tăng và do phát hành giấy tờ có giá. Nguyên nhân là do lãi suất huy động giảm còn 11% thay vì 13% như năm 2011.
- NPM tăng 0,04% làm ROE tăng 0,0794%, thể hiện tốc độ tăng thu nhập lớn hơn tốc độ tăng chi phí.
• Giai đoạn 2012-2013 Δ���= ROE(2013) –ROE(2012) = 0,8% Δ��� =(NPM(2013) –NPM(2012)) × AU (2012)× EM (2012) = (8,11% - 6,63%) × 0,1124 × 17,2204 = 2,8646%
Δ��= NPM(2013) × ( AU(2013) –AU(2012)) × EM( 2012) = 8,11% × (0,0967 – 0,1124) × 17,2204
Δ��= NPM(2013) × AU(2013) × (EM(2013) – EM (2012)) = 8,11% × 0,0967 × (17,3907 – 17,2204) = 0,1336%
Tỷ lệ lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu năm 2013 so với năm 2012 tăng 0,8%. Những phân tích cụ thể hơn về nguyên nhân tăng ROE của BIDV trong giai đoạn này là: - NPM tăng 1,48% làm cho ROE tăng 2,8646%, thể hiện tốc độ tăng của thu
nhập nhanh hơn tốc độ tăng của chi phí. Chi phí lãi giảm mạnh.
- AU giảm 0,0157 làm cho ROE giảm 2,1926% do thu nhập giảm, tài sản bình quân tăng, thu nhập giảm do thu nhập trả lãi giảm. Tài sản tăng do cho vay khách hàng tăng, chứng khoán đầu tƣ tăng. Ngân hàng đầu tư nhiều vào tài sản cố định, nâng cao uy tín hình ảnh của ngân hàng.
- EM tăng 0,1703 làm cho ROE tăng 0,1336%
Vốn chủ sở hữu tăng nhỏ hơn tốc độ tăng tổng tài sản, doanh nghiệp sử dụng đòn bẩy tài chính tốt bằng hình thức phát hành giấy tờ có giá và huy động tiền gửi, tuy nhiên có thể gây áp lực trả lãi và dẫn đến rủi ro.
Nhìn vào biểu đồ ta thấy trong những năm qua ngân hàng luôn có mức tăng trưởng ROE lớn hơn trung bình ngành, đặc biệt trong 2 năm 2012 và 2013, mức ROE cao hơn đáng kể so với các ngân hàng khác dù cho nền kinh tế nước ta đang gặp nhiều khó khăn. LNST của ngân hàng liên tục được nâng cao, tăng trưởng ở mức 9,5% giai đoạn 2009- 2013, VCSH cũng được gia tăng, tăng trưởng ở mức 16,1%. Tốc độ tăng trưởng LNST năm 2013 lớn hơn tốc độ tăng trưởng vốn chủ bình quân làm cho ROE của ngân hàng được gia tăng.