II. Nguồn vốn lưu động thường xuyên
4. Số vòng quay VLĐ
2.2.5.2. Những vấn đề còn tồn tại trong công tác quản lý và sử dụng VLĐ của Công ty
kịp thời đưa ra biện pháp khắc phục những mặt còn hạn chế.
Sau đây là một số kết quả mà Công ty Cổ phần Xây dựng SUDICO đạt được:
- Tỷ lệ tăng trưởng doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ đạt tỷ lệ khá điều đó chứng tỏ sự nỗ lực của công ty trong công tác tiêu thụ, tiếp thị sản phẩm nói chung và công tác quản lý VLĐ nói riêng.
- Giá vốn hàng bán năm 2012 tăng so với năm 2011 nhưng tốc độ tăng nhỏ hơn doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ, cho thấy công tác quản lý trong khâu SXKD của Công ty tiến triển tốt, và là tiền đề để tăng lợi nhuận trước thuế.
- Lợi nhuận trước thuế của Công ty đạt 202.520.658 đồng và là con số tuyệt đối so với năm 2011.
2.2.5.2. Những vấn đề còn tồn tại trong công tác quản lý và sử dụng VLĐcủa Công ty của Công ty
Bên cạnh những kết quả mà Công ty đạt được là những mặt còn tồn tại trong công tác quản lý và sử dụng VLĐ:
- Cơ cấu nguồn vốn chưa hợp lý lắm, phần lớn Công ty sử dụng nguồn vốn chủ sở hữu trong kinh doanh mà chi phí sử dụng vốn chủ sở hữu là cao. Công ty vẫn chưa tận dụng triệt để nguồn vốn vay từ các tổ chức tín dụng, nguồn vốn chiếm dụng từ khách hàng cũng như nhà cung cấp đều bị hạn chế,...
Nguyên nhân là do chính sách thắt chặt tiền tệ của Chính phủ làm cho các doanh nghiệp khó tiếp cận các nguồn vốn từ bên ngoài. Thị trường bất động sản đóng băng, khách hàng cũng như nhà cung cấp đều khó tính hơn dẫn đến việc công ty phải thực hiện các chính sách tín dụng khách hàng, tín dụng nhà cung cấp mềm dẻo hơn.
- Hạn chế trong công tác quản lý công nợ: công tác quản lý các khoản phải thu, phải trả chưa dự báo tốt lượng VLĐ cho hoạt động sản xuất kinh doanh. Tỷ trọng các khoản phải thu lớn và tăng lên. Năm 2011 là 19,044 tỷ đồng đến năm 2012 đã tăng lên 25,650 tỷ đồng. Công tác quản lý và thu hồi nợ của Công ty chưa tốt.
Nguyên nhân là do khách hàng đang gặp khó khăn về tài chính ảnh hưởng đến công tác thu hồi nợ của Công ty.
- Lượng dự trữ tiền mặt năm 2012 giảm xuống khá thấp ảnh hưởng đến khả năng thanh toán của Công ty. Đòi hỏi vấn đề quản lý vốn bằng tiền cần có những biện pháp để đảm bảo khả năng thanh toán của công ty đối với các khoản nợ đến hạn nếu không sẽ ảnh hưởng đến uy tín của Công ty cũng như hiệu quả sử dụng VLĐ.
Nguyên nhân là do đặc thù ngành, Công ty luôn phải chi trả các khoản tiền lương công nhân, tiền điện nước, và các dịch vụ khác một cách thường xuyên liên tục, trong khi đó lượng tiền từ chủ đầu tư không đáp ứng đủ và kịp thời cho các khoản chi đó.Mặt khác vào thời điểm cuối năm việc chi tiêu cho các hoạt động của Công ty cũng tăng lên đột biến.
- Hàng tồn kho năm 2012 tăng lên so với năm 2011 nhưng nguyên nhân chủ yếu là do lượng thành phẩm và bán thành phẩm quá lớn, điều này cho thấy công tác tiêu thụ chưa thực sự tốt, nguyên liệu vật liệu phục vụ cho SXKD giảm mạnh nếu tính toán không hợp lý sẽ làm gián đoạn quá trình sản xuất gây thất thoát vốn của Công ty.
Mặc dù tình hình kinh tế trong nước cũng như thế giới không ổn định, thị trường tiêu thụ và sức mua của khách hàng giảm sút nhưng Công ty vẫn làm ăn có lãi, điều này cho thấy sự cố gắng và đoàn kết của toàn thể cán bộ công nhân viên trong Công ty đã cùng nhau vượt qua những khó khăn thách thức để đạt được các mục tiêu và thành quả như ngày hôm nay. Tuy vậy khó
khăn chưa hết, thách thức vẫn còn vì vậy Công ty cần cố gắng hơn nữa trong tất cả các khâu của quá trình SXKD nói chung và khắc phục những hạn chế trong việc quản lý và sử dụng vốn lưu động.
CHƯƠNG III