III. Lưu chuyển tiền từ hoạt động tài chớnh
3.2.2.Cỏc giải phỏp cụ thể
12 Thu nhập bỡnh quõn (đồng/người/thỏng) 3.800.000 5.200
3.2.2.Cỏc giải phỏp cụ thể
3.2.2.1 Hoàn thiện cụng tỏc hoạch định tài chớnh của Cụng ty
Cụng tỏc hoạch định tài chớnh của Cụng ty bao gồm kế hoạch tài chớnh ngắn hạn và kế hoạch tài chớnh dài hạn. Cỏc kế hoạch tài chớnh là căn cứ cho mọi hoạt động tài chớnh của Cụng ty và là căn cứ để đỏnh giỏ xem hoạt động tài chớnh của Cụng ty cú hiệu quả khụng.
Kế hoạch tài chớnh ngắn hạn khoa học, đảm bảo tớnh hiệu quả, khi
cỏc nhà quản lý của Cụng ty thực hiện theo cỏc bước sau:
- Một, thiết lập cỏc mục tiờu tăng trưởng, mục tiờu về lợi nhuận trờn vốn đầu tư và hướng mở rộng phỏt triển Cụng ty. Những mục tiờu này phải được thể hiện bằng cỏc con số cụ thể. Sử dụng kế hoạch tài chớnh dài hạn để
đưa ra cỏc dự bỏo về lợi nhuận, doanh số và kết quả thực sự đạt được.
- Hai, trong quỏ trỡnh lập kế hoạch, nhà quản lý nờn tập trung vào cỏc điểm mạnh, điểm yếu của Cụng ty và cỏc yếu tố thuốc mụi trường vĩ mụ và vi mụ cú thể ảnh hưởng đến việc đạt được cỏc mục tiờu đó đề ra. Đồng thời phải phỏt triển chiến lược dựa trờn kết quả phõn tớch cỏc yếu tố cú liờn quan (chiến lược giỏ, tiềm năng về thị trường, cạnh tranh, so sỏnh chi phớ sử dụng vốn đi vay và vốn tự cú…) để cú thể đưa ra hướng đi đỳng đắn nhất cho sự phỏt triển của Cụng ty.
- Ba, cụng ty phải chỳ ý đến nhu cầu về tài chớnh, nhõn lực và nhu cầu
về vật chất hạ tầng cần thiết để hoàn thành kế hoạch tài chớnh bằng cỏch đưa ra những dự bỏo về doanh số, chi phớ và lợi nhuận khụng chia cho cỏc khoảng thời gian từ 3 đến 5 năm.
- Bốn, đồi mới phương phỏp điều hành doanh nghiệp, nắm bắt cỏc cơ hội về thị trường và phỏt triển sản phẩm để cú thể tỡm ra những biện phỏp tụt nhất để nõng cao năng suất và hiệu quả hoạt động của Cụng ty.
- Năm, cập nhật kế hoạch tài chớnh thụng qua cỏc bỏo cỏo tài chớnh mới nhất của Cụng ty. Thường xuyờn so sỏnh kết quả tài chớnh Cụng ty thu được với cỏc số liệu hoạt động của cỏc Cụng ty trong cựng ngành để biết được vị trớ của Cụng ty trong ngành, tỡm ra và khắc phục điểm yếu của Cụng ty, cần thay đổi kế hoạch tài chớnh nếu mục tiờu đề ra quỏ thụ động hoặc vượt quỏ khả năng của Cụng ty.
Kế hoạch tài chớnh dài hạn của Cụng ty thường mang tớnh chiến
lược và liờn quan đến việc lập cỏc mục tiờu tăng trưởng doanh thu và lợi nhuận trong vũng từ 3 đến 5 năm. Vấn đề đặt ra là làm thế nào cú thể dự đoỏn hết được những biến động xảy ra với Cụng ty trong vũng mấy năm sắp tới. Để làm được điều này cỏc nhà quản lý của Cụng ty cần tiến hành như sau:
- Thứ nhất, xỏc lập tốc độ tăng trưởng mong muốn mà Cụng ty cú thể đạt được. Tớnh toỏn mức vốn cần thiết để trang trải cỏc khoản tồn kho, trang thiết bị, nhà xưởng và nhu cầu nhõn sự cần thiết để đạt được tốc độ tăng
doanh thu. Cỏc nhà quản lý phải dự tớnh được chớnh xỏc và kịp thời nhu cầu vốn để cú kế hoạch thu hỳt vốn bờn ngoài trong trường hợp ngõn quỹ từ lợi nhuận khụng chia khụng đủ đỏp ứng. Để xỏc định được chớnh xỏc nhu cầu của Cụng ty trong tương lai, cỏc nhà quản lý sử dụng bỏo cỏo thu nhập chiếu lệ trong vũng từ 3 đến 5 năm.
- Thứ hai, trong trường hợp lợi nhuận thu được khụng đủ để đỏp ứng
nhu cầu tăng trưởng dự bỏo của Cụng ty, người quản lý phải bố trớ vay nợ bờn ngoài hoặc giảm tốc độ tăng trưởng để mức lợi nhuận làm ra cú thể heo kịp nhu cầu tăng trưởng và mở rộng. Do việc thu hỳt vốn đầu tư và vay nợ mất rất nhiều thời gian nờn đũi hỏi nhà quản lý phải dự bỏo chớnh xỏc và kịp thời để trỏnh tỡnh trạng giỏn đoạn hoạt động kinh doanh.
Trong cụng tỏc hoạch định tài chớnh, Cụng ty cần xõy dựng mục tiờu tài chớnh rừ ràng, cụ thể và đảm bảo tớnh khả thi dựa trờn việc phõn tớch kỹ lưỡng cỏc chỉ tiờu tài chớnh cũng như tỡnh hỡnh hoạt động sản xuất kinh doanh của Cụng ty. Trờn cơ sở cỏc mục tiờu đó xõy dựng, Cụng ty cần tiến hành xõy dựng cỏc phương ỏn thực hiện mục tiờu rừ ràng, phõn cụng cụng việc và trỏch nhiệm cụ thể đến từng bộ phận, tiến hành kiểm tra thường xuyờn cụng tỏc triển khai phương ỏn thực hiện mục tiờu.
3.2.2.2 Đa dạng húa cỏc hỡnh thức huy động vốn
Huy động vốn kinh doanh là một nội dung quan trọng của quản lý tài chớnh, cú ảnh hưởng trực tiếp đến hiệu quả hoạt động sản xuất kinh doanh của bất cứ doanh nghiệp nào, cả trong ngắn hạn cũng như trong dài hạn, nú phản ỏnh mối quan hệ giữa doanh nghiệp với cỏc tỏc nhõn bờn ngoài, giữa doanh nghiệp với định chế tài chớnh. Do vậy, huy động vốn kinh doanh linh hoạt và hiệu quả là một việc làm hết sức cần thiết và cấp bỏch đối với CTCP vật tư nụng nghiệp Thỏi Nguyờn trong giai đoạn hiện nay. Trong cơ cấu nguồn vốn của Cụng ty hiện nay, nguồn vốn chủ sở hữu và nguồn vốn vay Ngõn hàng thương mại, tổ chức tài chớnh tớn dụng. Cơ cấu nguồn vốn kinh doanh như vậy
đó phần nào kỡm hóm quỏ trỡnh mở rộng thị trường, phỏt triển hoạt động sản xuất kinh doanh và khụng phự hợp với xu hướng phỏt triển chung của đất nước cũng như xu hướng hội nhập kinh tế quốc tế. Cụng ty chưa khai thỏc triệt để khả năng huy động cỏc nguồn vốn cú chi phớ thấp, tớnh linh hoạt cao thụng qua việc phỏt hành cỏc giấy tờ cú giỏ, thuờ mua tài chớnh,... Do vậy, Cụng ty cần nghiờn cứu khả năng đa dạng húa cỏc kờnh huy động vốn theo hướng:
+ Đẩy mạnh việc huy động vốn thụng qua phỏt hành cỏc loại giấy tờ cú giỏ như: cổ phiếu, trỏi phiếu,... Phỏt hành cổ phiếu để tăng vốn điều lệ phục vụ cho hoạt động sản xuất kinh doanh của Cụng ty.
+ Để thực hiện được hỡnh thức huy động vốn này, Cụng ty cần phải cú lộ trỡnh hoàn thiện cỏc thủ tục cần thiết để lờn sàn giao dịch chớnh thức, nghiờn cứu khả năng niờm yết và thực hiện giao dịch cổ phiếu của Cụng ty trờn sàn giao dịch chứng khoỏn. Qua đú tạo cơ hội cho Cụng ty cú thể huy động vốn thụng qua phỏt hàng cổ phiếu, trỏi phiếu. Khi đú khả năng huy động vốn với chi phớ thấp thụng qua thị trường chứng khoỏn là rất lớn.
+ Tiếp tục tranh thủ hỡnh thức tớn dụng thương mại và cỏc hỡnh thức chiếm dụng vốn khỏc trờn cơ sở thắt chặt cụng tỏc quản lý cụng nợ.
+ Tăng cường huy động vốn của cỏn bộ cụng nhõn viờn, thu hỳt cỏc nguồn vốn thụng qua hợp đồng hợp tỏc kinh doanh, hỡnh thức liờn doanh.
+ Tận dụng nguồn vốn nhàn rỗi gửi tiền cú kỳ hạn ở ngõn hàng tạo ra về mặt tài chớnh của Cụng ty. Điều này được thể hiện rất rừ trong những thỏng đầu năm 2010 do Ngõn hàng Nhà nước cú một loạt cỏc động thỏi nhằm kiềm chế lạm phỏt tăng cao làm cho nhu cầu về vốn của cỏ Ngõn hàng trong nước rất lớn, lói suất tiền gửi cú kỳ hạn của Ngõn hàng tăng lờn cao. Cụng ty cú thể chủ động nghiờn cứu, xem xột cõn đối nguồn vốn của mỡnh để cú thể tạo ra thu nhập từ nguồn vốn nhàn rỗi của mỡnh.
- Đẩy mạnh cụng tỏc thu hồi vốn, tăng nhanh vũng quay vốn lưu động, gúp phần làm giảm việc thiếu vốn cho sản xuất kinh doanh.
chớnh sỏch tớn dụng thắt chặt đối với cỏc CTCP, thỡ CTCP vật tư nụng nghiệp Thỏi Nguyờn cần tớch cực chủ động trong việc tỡm kiếm nguồn vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh, như: mở rộng quan hệ vay vốn tại cỏc Ngõn hàng cổ phần, tranh thủ cỏc nguồn vốn tớn dụng thương mại, vay vốn cỏn bộ cụng nhõn viờn trong cụng ty.
- Cú chiến lược để mở rộng cỏc hỡnh thức huy động vốn khỏc như: Phỏt hành trỏi phiếu, cổ phiếu, gúp phần liờn doanh, liờn kết...
3.2.2.3 Nõng cao hiệu quả sử dụng vốn
Những chỉ tiờu hiệu suất sử dụng vốn lưu động cú thể giỳp lónh đạo doanh nghiệp nghiờn cứu và tỡm ra những biện phỏp cụ thể để cải thiện tỡnh hỡnh tài chớnh của doanh nghiệp. (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
Khi đề ra biện phỏp để nõng cao hiệu suất sử dụng vốn phải xột kỹ đến điều kiện cụ thể sản xuất kinh doanh trong doanh nghiệp trước hết phải quy định rừ những biện phỏp trong cỏc giai đoạn sản xuất và lưu thụng vỡ mỗi giai đoạn đều cú những hỡnh thức và phương phỏp khỏc nhau để nõng cao hiệu suất sử dụng vốn.
Một là, tăng tốc độ luõn chuyển vốn lưu động trong lĩnh vực sản xuất
Phương hướng chủ yếu để thỳc đẩy tăng nhanh tốc độ luõn chuyển vốn lưu động trong lĩnh vực sản xuất của Cụng ty là rỳt ngắn chu kỳ sản xuất. Do đú những biện phỏp nhằm rỳt ngắn chu kỳ sản xuất là những biện phỏp đẩy nhanh vốn lưu động trong khõu sản xuất. Muốn vậy, Cụng ty phải cú những biện phỏp để rỳt ngắn thời gian làm việc trong quỏ trỡnh cụng nghệ và thời gian giỏn đoạn giữa cỏc khõu trong sản xuất.
Trờn thực chất, chu kỳ sản xuất dài hay ngắn là do tỡnh hỡnh kỹ thuật, loại sản phẩm, cụng nghệ sản xuất, tổ chức sản xuất và trỡnh độ tay nghề của cụng nhõn quyết định. Do đú, muốn rỳt ngắn thời gian sản xuất phải cú những chuyển biến tớch cực ở cỏc yếu tố này.
Việc đưa kỹ thuật và cụng nghệ hiện đại vào sản xuất cú ý nghĩa đặc biệt trong việc thỳc đẩy tăng tốc độ luõn chuyển vốn lưu động vỡ nhờ đú mà rỳt ngắn nhanh được thời gian sản xuất và làm cho khối lượng sản phẩm dở dang giảm đi.
Khi làm cho số lượng cỏc loạt, cỏc lụ sản xuất nhỏ đi thỡ vốn lưu động trong khõu sản xuất cũng nhỏ đi.Tiờu chuẩn hoỏ sản phẩm, chuyờn mụn hoỏ sản xuất đúng một vai trũ quan trọng trong việc giảm bớt nhu cầu về vốn lưu động. Cú tiờu chuẩn hoỏ thỡ mới sản xuất được những loạt hàng lớn. Cú chuyờn mụn hoỏ sản xuất của Cụng ty vào những sản phẩm nhất định, với một loại hỡnh sản xuất hàng loạt thớch ứng thỡ mới đảm bảo được sản xuất phỏt triển.
Chuyển sang sản xuất hàng loạt lớn trong điều kiện cạnh tranh giữa cỏc chủ thể kinh tế phải tiến hành đồng thời với việc ỏp dụng những phương phỏp kỹ thuật và cụng nghệ. Cú như vậy mới bự lại được một cỏch xứng đỏng tỡnh trạng chu kỳ sản xuất kộo dài và số sản phẩm đang sản xuất tăng lờn do số lượng cỏc lượt đó tăng lờn. Cần phải hướng vào việc cải tiến quỏ trỡnh cụng nghệ để cú thể động viờn được khả năng tiềm tang của vốn lưu động.
Tổ chức tốt hơn quỏ trỡnh lao động cũng rỳt ngắn được chu kỳ sản xuất. Ở đõy cần cú biện phỏp tớch cực để khai thỏc khả năng tiềm tàng trong cỏc đơn vị sản xuất kinh doanh bằng cỏch nghiờn cứu ỏp dụng quy trỡnh sản xuất đỳng đắn nhằm giảm thời gian chờ đợi giữa cỏc quỏ trỡnh lao động. Tăng cường kỷ luật sản xuất, tỡm mọi cỏch để loại bỏ việc phải ngừng sản xuất bộ phận.
Bờn cạnh những nhõn tố ảnh hưởng trực tiếp đến thời gian của Chu kỳ sản xuất cũn cú những nhõn tố khỏc, tuy khụng rỳt ngắn được thời gian của chu kỳ sản xuất nhưng lại giảm được số lao động sống và lao động vật hoỏ tiờu dựng cho một đơn vị sản phẩm. Vỡ vậy, phải quy định định mức tiờu hao vật liệu cho một đơn vị sản phẩm. Nhưng định mức tiờu hao khụng phải là những định mức cố định mà phải luụn được cải tiến như những định mức về
lao động. Càng tốn ớt nguyờn vật liệu cho một khối lượng sản xuất nhất định thỡ càng cần ớt vốn lưu động. Ở đõy, tiờu chuẩn hoỏ sản phẩm cũng đúng một vai trũ quyết định vỡ tiờu chuẩn hoỏ sản phẩm thường hạ thấp được một cỏch đỏng kể số nguyờn vật liệu tiờu dựng.
Tiờu chuẩn hoỏ và chuyờn mụn hoỏ trờn thực chất cũn ảnh hưởng đến chiều hướng phỏt triển của vốn dự trữ sản xuất. Cụng ty nờn tận dụng vật liệu địa phương, trong nước, tỡm nguồn hàng gần nhất, mua làm nhiều lần với số lượng mỗi đợt hợp lý sẽ cú thể giảm được lượng dự trữ vật tư trong kho và giảm giỏ thành vật tư. Khi vật tư về đến Cụng ty tranh thủ bốc dỡ, kiểm nhận nhập kho nhanh sẽ rỳt ngắn được thời gian chờ đợi và cho phộp hạ thấp tỷ lệ hao hụt mất mỏt. Thường xuyờn kiện toàn việc bảo quản, định kỳ kiểm kờ sẽ giỳp cho việc bảo toàn vật tư, vừa cú thể phỏt hiện kịp thời vật tư ứ đọng, giải quyết nhượng bỏn vật tư ứ đọng là biện phỏp giải quyết vốn ứ đọng.
Hai là, tăng tốc độ luõn chuyển vốn lưu động trong lĩnh vực lưu thụng
Thời gian luõn chuyển vốn khõu lưu thụng về cơ bản phụ thuộc vào cỏch tổ chức tốt những hoạt động tiờu thụ và mua sắm. Cụng ty cú nhiệm vụ luụn luụn phấn đấu để rỳt ngắn thời gian luận chuyển tới mức tối thiểu. Khi xỏc định nhu cầu về vốn thành phẩm phải nghiờn cứu kỹ thị trường tiờu thụ và khả năng sản xuất tối đa của bản thõn Cụng ty.
Vấn đề ký kết hợp đồng cú ý nghĩa đặc biệt quan trọng trong việc thỳc đẩy vốn lưu động luõn chuyển. Đối với Cụng ty, hợp đồng điều hoà quỏ trỡnh tiờu thụ sản phẩm và nhập nguyờn vật liệu.
Cụng ty phải ký hợp đồng và thực hiện hợp đồng như thế nào để cú thể đảm bảo sản xuất được liờn tục và tiờu thụ được nhanh chúng. Hợp đồng gúp phần vào việc thực hiện kế hoạch luõn chuyển vốn lưu động và vào việc hạ chi phớ xuống một cỏch thớch đỏng.
Vốn lưu động trong khõu lưu thụng luõn chuyển nhanh phải được thể hiện ở chỗ nú nhanh chúng chuyển sang hỡnh thỏi tiền tệ rồi tiếp tục luõn
chuyển phục vụ cho quỏ trỡnh tỏi sản xuất. Do đú, tất cả cỏc biện phỏp của Cụng ty để nhanh chúng thu hồi nợ, giải phúng vốn ứ đọng trong thanh toỏn là những biện phỏp đẩy nhanh luõn chuyển vốn lưu động trong lưu thụng.
Ba là, kiểm tra tỡnh hỡnh sử dụng vốn lưu động
Kiểm tra việc sử dụng hiệu quả vốn cú ý nghĩa rất lớn đối với hoạt động sản xuất kinh doanh của Cụng ty. Trong đú, trỏch nhiệm và vai trũ to lớn thuộc về cỏn bộ tài chớnh của Cụng ty. Nếu kiểm tra cú hệ thống, Cụng ty cú thể kịp thời nờu lờn những thành tớch cũng như những thiếu sút về mặt sử dụng vốn lưu động và cũng cú thể phỏt hiện ra những khả năng mới về cải tiến chỉ tiờu chất lượng. Thực hiện kiểm tra đối với việc hoàn thành kế hoạch về cỏc chỉ tiờu chất lượng của vốn lưu động là biện phỏp để chấm dứt những khuyết điểm và đề phũng những thất bại về mặt sử dụng vốn lưu động.
Kiểm tra trước nhằm đạt được chỉ tiờu tốt nhất về sử dụng vốn lưu động. Sự kiểm tra đú phải ỏp dụng đối với việc mua sắm, dự trữ, vận chuyển nguyờn vật liệu, đề phũng tỡnh trạng tớch trữ quỏ mức. Việc quy định mức dự trữ vật tư hàng hoỏ của cỏc kho và mức mua sắm trong cỏc kỳ nhất định của cỏc nhõn viờn cung ứng bằng chỉ tiờu tiền tệ và chỉ tiờu hiện vật cú tỏc dụng đảm bảo mức dự trữ đó quy định. Việc kiểm tra trước cũng cú thể ỏp dụng khi xỏc định kỳ hạn và mức độ tổ chức cỏc nguồn vốn huy động như vốn vay, vốn